Не будем останавливаться на достигнутом, продолжаем и сегодня будет направление Нефть и газ.
Кандидат № 6
🔸 ГАЗПРОМ 🛢
Вертикально-интегрированная нефтяная компания, основные виды деятельности которой — разведка и разработка месторождений нефти и газа, нефтепереработка, а также производство и сбыт нефтепродуктов.
Компания входит в число лидеров российской нефтяной индустрии по эффективности
Контролирующий Акционер - Россия 50%+ акций
Санкции - сама компания и руководитель Алексей Миллер
Экспорт - 82% от продажи газа
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 6%
Отчётность за 2021 год не опубликована
Покупать или нет будучи полностью аффилированной структурой с РФ компания всегда была на переднем санкций. Эти риски сейчас полностью реализовались. Европа стремится снизить зависимость от российского газ и уже не зависимо от дальнейших событий прошлого господства на рынке Европы у Газпрома не будет.
Да многие страны сильно зависят от газа из России , но безусловно даже за большие деньги сейчас на политическом уровне ищут пути отказа от газа из России.
Среднесрочно пути будут найдены, сегодня , например, Польша объявила, что после 2022 года не будет покупать российский газ.
В чём трудности для Газпрома: газ трубопроводный, его сложно перенаправить на другие направления. Потеря Европы кажется не критичной, поскольку есть Китай и Турция, но нужно объективно понимать, что эти партнёры будут требовать скидок и супернизкой цены на газ, что тоже не на руку компании.
Вопрос дивидендов скорее всего будет решен отрицательно в этом году. Компания может показать убытки из-за списания вложений в Северный поток -2.
Поэтому , считаем инвестиции в Газпром не привлекательными.
Кандидат № 6
🔸 ГАЗПРОМ 🛢
Вертикально-интегрированная нефтяная компания, основные виды деятельности которой — разведка и разработка месторождений нефти и газа, нефтепереработка, а также производство и сбыт нефтепродуктов.
Компания входит в число лидеров российской нефтяной индустрии по эффективности
Контролирующий Акционер - Россия 50%+ акций
Санкции - сама компания и руководитель Алексей Миллер
Экспорт - 82% от продажи газа
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 6%
Отчётность за 2021 год не опубликована
Покупать или нет будучи полностью аффилированной структурой с РФ компания всегда была на переднем санкций. Эти риски сейчас полностью реализовались. Европа стремится снизить зависимость от российского газ и уже не зависимо от дальнейших событий прошлого господства на рынке Европы у Газпрома не будет.
Да многие страны сильно зависят от газа из России , но безусловно даже за большие деньги сейчас на политическом уровне ищут пути отказа от газа из России.
Среднесрочно пути будут найдены, сегодня , например, Польша объявила, что после 2022 года не будет покупать российский газ.
В чём трудности для Газпрома: газ трубопроводный, его сложно перенаправить на другие направления. Потеря Европы кажется не критичной, поскольку есть Китай и Турция, но нужно объективно понимать, что эти партнёры будут требовать скидок и супернизкой цены на газ, что тоже не на руку компании.
Вопрос дивидендов скорее всего будет решен отрицательно в этом году. Компания может показать убытки из-за списания вложений в Северный поток -2.
Поэтому , считаем инвестиции в Газпром не привлекательными.
👍1
Кандидат №7
🔸 ЛУКОЙЛ ⛽️
Одна из крупнейших публичных вертикально интегрированных нефтегазовых компаний в мире, на долю которой приходится около 2% мировой добычи нефти и около 1% доказанных запасов углеводородов.
Основные акционеры - Вагит Алекперов 24.80%
Менеджеры Лукойла 10.20%
Экспортная выручка - 82%
Санкции - ни компания , ни акционеры не под санкциями 👍
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 11%
Рост выручки 2021 67%
EBITDA в выручке 15%
Покупать или нет компания не связана и не ассоциируется с государством. Компания коммерческая и работает в интересах акционеров. Акционеры с политикой не связаны, ни в одном из санкционных списков пока не значатся.
С учётом текущих цен на нефть, бизнеса компании в Европе, компания выглядит интересной инвестицией. Дивиденды могут быть сохранены.
Риск отказа от "всего русского" присутствует, что может среднесрочно негативно повлиять на компанию.
Среди нефтегазовой сферы РФ выглядит одной из лучших инвестиций.
🔸 ЛУКОЙЛ ⛽️
Одна из крупнейших публичных вертикально интегрированных нефтегазовых компаний в мире, на долю которой приходится около 2% мировой добычи нефти и около 1% доказанных запасов углеводородов.
Основные акционеры - Вагит Алекперов 24.80%
Менеджеры Лукойла 10.20%
Экспортная выручка - 82%
Санкции - ни компания , ни акционеры не под санкциями 👍
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 11%
Рост выручки 2021 67%
EBITDA в выручке 15%
Покупать или нет компания не связана и не ассоциируется с государством. Компания коммерческая и работает в интересах акционеров. Акционеры с политикой не связаны, ни в одном из санкционных списков пока не значатся.
С учётом текущих цен на нефть, бизнеса компании в Европе, компания выглядит интересной инвестицией. Дивиденды могут быть сохранены.
Риск отказа от "всего русского" присутствует, что может среднесрочно негативно повлиять на компанию.
Среди нефтегазовой сферы РФ выглядит одной из лучших инвестиций.
👍2
Кандидат №8
🔸 ГАЗПРОМНЕФТЬ 🛢
Вертикально-интегрированная нефтяная компания, основные виды деятельности которой — разведка и разработка месторождений нефти и газа, нефтепереработка, а также производство и сбыт нефтепродуктов. Компания входит в число лидеров российской нефтяной индустрии по эффективности
Основные акционеры - РФ через Газпром
Экспортная выручка - 49%
Санкции - компания в целом
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 12%
Рост выручки 2021 53%
EBITDA в выручке 29%
Покупать или нет прямая взаимосвязь с Газпромом и РФ основной негатив. Выручка упадёт, а основной драйвер для покупок именно валютная выручка.
В связи с этим - считаю не интересной покупку
🔸 ГАЗПРОМНЕФТЬ 🛢
Вертикально-интегрированная нефтяная компания, основные виды деятельности которой — разведка и разработка месторождений нефти и газа, нефтепереработка, а также производство и сбыт нефтепродуктов. Компания входит в число лидеров российской нефтяной индустрии по эффективности
Основные акционеры - РФ через Газпром
Экспортная выручка - 49%
Санкции - компания в целом
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 12%
Рост выручки 2021 53%
EBITDA в выручке 29%
Покупать или нет прямая взаимосвязь с Газпромом и РФ основной негатив. Выручка упадёт, а основной драйвер для покупок именно валютная выручка.
В связи с этим - считаю не интересной покупку
👍3
Кандидат №9
🔸 РОСНЕФТЬ 🛢
Лидер российской нефтяной отрасли и крупнейшая публичная нефтяная компания мира по объемам добычи среди публичных компаний с листингом на западных фондовых биржах.
Основными видами деятельности Компании являются поиск и разведка месторождений углеводородов, добыча нефти, газа, газового конденсата, реализация проектов по освоению морских месторождений, переработка добытого сырья, реализация нефти, газа и продуктов их переработки на территории России и за ее пределами.
Основные акционеры - РФ 40% + , BP 20% (собирается выйти), QH Oil Investments LLC 18% (Катарский фонд)
Экспортная выручка - 72%
Санкции - Игорь Сечин, Роснефть-Аэросеть заправок
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 8%
Рост выручки 2021 52%
EBITDA в выручке 27%
Покупать или нет хотя покупка нефти со стороны контрагентов за рубежом не остановлена, вероятность её сокращения на лицо. Нельзя забывать, что Роснефть абсорбировала активы Юкоса в своё время. Компания чётко ассоциируется с РФ. Есть вероятность перенаправить потоки нефти в Азию, но выручка весьма вероятно для компании снизится.
Не считаем покупку интересной.
🔸 РОСНЕФТЬ 🛢
Лидер российской нефтяной отрасли и крупнейшая публичная нефтяная компания мира по объемам добычи среди публичных компаний с листингом на западных фондовых биржах.
Основными видами деятельности Компании являются поиск и разведка месторождений углеводородов, добыча нефти, газа, газового конденсата, реализация проектов по освоению морских месторождений, переработка добытого сырья, реализация нефти, газа и продуктов их переработки на территории России и за ее пределами.
Основные акционеры - РФ 40% + , BP 20% (собирается выйти), QH Oil Investments LLC 18% (Катарский фонд)
Экспортная выручка - 72%
Санкции - Игорь Сечин, Роснефть-Аэросеть заправок
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 8%
Рост выручки 2021 52%
EBITDA в выручке 27%
Покупать или нет хотя покупка нефти со стороны контрагентов за рубежом не остановлена, вероятность её сокращения на лицо. Нельзя забывать, что Роснефть абсорбировала активы Юкоса в своё время. Компания чётко ассоциируется с РФ. Есть вероятность перенаправить потоки нефти в Азию, но выручка весьма вероятно для компании снизится.
Не считаем покупку интересной.
👍2
Кандидат №10
🔸 СУРГУТНЕФТЕГАЗ (конкретно про привилегированные акции идёт речь) 🛢
Одна из крупнейших частных вертикально интегрированных нефтяных компаний России, объединившая в своей структуре научно-проектные, геолого-разведочные, буровые, добывающие подразделения, нефте- и газоперерабатывающие, сбытовые предприятия.
Основные акционеры - 🤣🤣
Дочерние структуры Сургутнефтегаза 70.00%
НРД (номинальный держатель) 21.00%
Другие акционеры 8.70%
Богданов Владимир Леонидович 0.30%
И кто тут простите UBO? Как вообще так можно было организовать структуру?
Экспортная выручка - неизвестна
Санкции - не под санкциями
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 22%
Рост выручки 2021 13%
Покупать или нет Традиционно считается, что высокий курс доллара на руку компании, которая платит дивиденды во многом благодаря рублевой переоценки своих долларовых запасов. О валютной подушке ходят легенды :) Остатки на счетах по итогам 2 полугодия 2021 3,8 трлн рублей.
Считается традиционно, что компания одна из самых недооцененных российских компаний.
Из рисков стоит отметить низкую ликвидность бумаг, поэтому с учётом отсутствия иностранных покупателей на бирже не думаем, что эта инвестиция будет выглядеть лучше сектора
🔸 СУРГУТНЕФТЕГАЗ (конкретно про привилегированные акции идёт речь) 🛢
Одна из крупнейших частных вертикально интегрированных нефтяных компаний России, объединившая в своей структуре научно-проектные, геолого-разведочные, буровые, добывающие подразделения, нефте- и газоперерабатывающие, сбытовые предприятия.
Основные акционеры - 🤣🤣
Дочерние структуры Сургутнефтегаза 70.00%
НРД (номинальный держатель) 21.00%
Другие акционеры 8.70%
Богданов Владимир Леонидович 0.30%
И кто тут простите UBO? Как вообще так можно было организовать структуру?
Экспортная выручка - неизвестна
Санкции - не под санкциями
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 22%
Рост выручки 2021 13%
Покупать или нет Традиционно считается, что высокий курс доллара на руку компании, которая платит дивиденды во многом благодаря рублевой переоценки своих долларовых запасов. О валютной подушке ходят легенды :) Остатки на счетах по итогам 2 полугодия 2021 3,8 трлн рублей.
Считается традиционно, что компания одна из самых недооцененных российских компаний.
Из рисков стоит отметить низкую ликвидность бумаг, поэтому с учётом отсутствия иностранных покупателей на бирже не думаем, что эта инвестиция будет выглядеть лучше сектора
👍7
🍿 С Пятницей, Друзья!
Фондовые индексы США растут четыре дня подряд, в результате чего S&P 500 демонстрирует самый большой недельный прирост с конца 2020 года.
Похоже инвесторы в феврале переоценили влияние конфликта между славян на фондовый рынок США. Примечательно, что рост цен на нефть не повлиял на настроения жадных инвесторов, многие из которых заявили, что они с энтузиазмом воспринимают высокую волатильность на рынке нефти. Также многие считают, что инфляция и рост цен на энергоресурсы вызовут повышение стоимости акций США.
Позитива инвесторам добавили новости о выплате РФ купона по еврооблигациям, избегая дефолта, и комментариями Москвы о скором заключении соглашения с Украиной.
Сегодня утром азиатские площадки и фьючерсы на индексы США взяли передышку после стремительного роста и в большинстве своём немного корректируются.
Hang Seng показал самое большое двухдневное ралли с 1998 года после того, как в Китае пообещали смягчение политики и более мягкий подход к рыночным реформам в будущем. Инвесторы сейчас ждут реальных шагов, вслед за обещаниями.
В России сегодня важный день - пройдет заседание ЦБ РФ. Результаты опубликуют в 13:00 мск, а в 15:00 Э.Набиуллина выступит с прощальным обращением. Привычной пресс-конференции не будет.
Большинство экспертов сходятся во мнении, что ставка останется без изменения на отметке 20%. Действия финансовых властей РФ оказывают позитивное влияние на рубль, и он уверенно укрепляется к доллару уже 6ть сессий подряд. Основные причины это:
🔻 падения импорта
🔺 продажа 80% выручки экспортеров.
🔻заградительные барьеры для инвесторов на покупку долларов, евро и фунтов.
При сохранении текущих условий вполне вероятно укрепление рубля ниже 100 к доллару.
Нефть оказывает посильную помощь национальной валюте и Brent растёт выше 107$/бр. В течении месяца колебания стоимости нефти составили 35$.
Из интересного. Русагро под наблюдением ФАС, после резкого подорожания сахара. Стремительный рост сахара объясняется ажиотажем покупателей, после чего производители сахара стали устанавливать на свою продукцию цены в долларах. Расчёты при этом предлагают производить в рублях, но по актуальному в день отгрузки курсу валют. В противном случае заводы угрожают остановить отгрузки.
👤Продажи инсайдеров:
🧩 Page Lawrence $GOOG - $71 млн.
🧩 Исполнительный Директор $NSA - $10.3 млн.
🧩 Акционеры $TGT - $7 млн.
👤Покупки инсайдеров:
🧩 Акционеры $APPN + $7.4 млн.
🧩 Акционеры $JELD + $8 млн.
🕢 ситуация на рынках по состоянию на 07:40 утра мск:
Индексы Азии:
🇮🇳Индия -0,23%
🇹🇼Тайвань -0,18%
🇨🇳Шанхай -0,22%
🇭🇰 Гонконг -2,32%
🇯🇵Япония +0,32%
Фьючерсы на Европейские индексы🇪🇺:
🇬🇧FTSI100 -0,79%
🇩🇪Dax -0,42%
Фьючерсы на индексы 🇺🇸:
S&P500 -0,64% (4373 п.)
Dow -0,53%
NasDaq -0,86%
Russel -0,67%
VIX 😈 +2,64% (27,83п.)
Сommodities:
🛢Сырая нефть WTI +2,67% (105,73$)
🛢Сырая нефть Urals -1,62% (80,77$)
🏅золото -0,42% (1 935$)
🥈серебро -0,84% (25,402$)
🥉медь +0,68% (4,729$)
bitcoin -1,70% (40 629$)
Хорошего вам дня и будьте осторожны 🤗
Фондовые индексы США растут четыре дня подряд, в результате чего S&P 500 демонстрирует самый большой недельный прирост с конца 2020 года.
Похоже инвесторы в феврале переоценили влияние конфликта между славян на фондовый рынок США. Примечательно, что рост цен на нефть не повлиял на настроения жадных инвесторов, многие из которых заявили, что они с энтузиазмом воспринимают высокую волатильность на рынке нефти. Также многие считают, что инфляция и рост цен на энергоресурсы вызовут повышение стоимости акций США.
Позитива инвесторам добавили новости о выплате РФ купона по еврооблигациям, избегая дефолта, и комментариями Москвы о скором заключении соглашения с Украиной.
Сегодня утром азиатские площадки и фьючерсы на индексы США взяли передышку после стремительного роста и в большинстве своём немного корректируются.
Hang Seng показал самое большое двухдневное ралли с 1998 года после того, как в Китае пообещали смягчение политики и более мягкий подход к рыночным реформам в будущем. Инвесторы сейчас ждут реальных шагов, вслед за обещаниями.
В России сегодня важный день - пройдет заседание ЦБ РФ. Результаты опубликуют в 13:00 мск, а в 15:00 Э.Набиуллина выступит с прощальным обращением. Привычной пресс-конференции не будет.
Большинство экспертов сходятся во мнении, что ставка останется без изменения на отметке 20%. Действия финансовых властей РФ оказывают позитивное влияние на рубль, и он уверенно укрепляется к доллару уже 6ть сессий подряд. Основные причины это:
🔻 падения импорта
🔺 продажа 80% выручки экспортеров.
🔻заградительные барьеры для инвесторов на покупку долларов, евро и фунтов.
При сохранении текущих условий вполне вероятно укрепление рубля ниже 100 к доллару.
Нефть оказывает посильную помощь национальной валюте и Brent растёт выше 107$/бр. В течении месяца колебания стоимости нефти составили 35$.
Из интересного. Русагро под наблюдением ФАС, после резкого подорожания сахара. Стремительный рост сахара объясняется ажиотажем покупателей, после чего производители сахара стали устанавливать на свою продукцию цены в долларах. Расчёты при этом предлагают производить в рублях, но по актуальному в день отгрузки курсу валют. В противном случае заводы угрожают остановить отгрузки.
👤Продажи инсайдеров:
🧩 Page Lawrence $GOOG - $71 млн.
🧩 Исполнительный Директор $NSA - $10.3 млн.
🧩 Акционеры $TGT - $7 млн.
👤Покупки инсайдеров:
🧩 Акционеры $APPN + $7.4 млн.
🧩 Акционеры $JELD + $8 млн.
🕢 ситуация на рынках по состоянию на 07:40 утра мск:
Индексы Азии:
🇮🇳Индия -0,23%
🇹🇼Тайвань -0,18%
🇨🇳Шанхай -0,22%
🇭🇰 Гонконг -2,32%
🇯🇵Япония +0,32%
Фьючерсы на Европейские индексы🇪🇺:
🇬🇧FTSI100 -0,79%
🇩🇪Dax -0,42%
Фьючерсы на индексы 🇺🇸:
S&P500 -0,64% (4373 п.)
Dow -0,53%
NasDaq -0,86%
Russel -0,67%
VIX 😈 +2,64% (27,83п.)
Сommodities:
🛢Сырая нефть WTI +2,67% (105,73$)
🛢Сырая нефть Urals -1,62% (80,77$)
🏅золото -0,42% (1 935$)
🥈серебро -0,84% (25,402$)
🥉медь +0,68% (4,729$)
bitcoin -1,70% (40 629$)
Хорошего вам дня и будьте осторожны 🤗
👍7
Кандидат №11
🔸 НОВАТЭК 🛢
Является одним из крупнейших независимых производителей природного газа в России. Компания занимается разведкой, добычей, переработкой и реализацией природного газа и жидких углеводородов и имеет двадцатилетний опыт работы в российской нефтегазовой отрасли. Компания позиционирует себя как «ведущий независимый производитель газа».
Находится на третьем месте по доказанным запасам газа в мире
Основные акционеры -
Михельсон 24,76%
Тимченко 23,49%
TotalEnergies 19,40%
Газпром 9,99%
Экспортная выручка - 53%
Санкции - Тимченко (Великобритания , Евросоюз)
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 5%
Рост выручки 2021 62%
EBITDA в выручке 65%
Покупать или нет Компания экспортирует сжиженный газ, обладает большей возможностью диверсификации. Доля государства через Газпром не большая. Газ был и будет стратегическим активов с высокой востребованностью.
Позитивным является доля Total в компании.
Тимченко, более не является участником совета директоров.
Из списка нефтегазовых компаний, Новатэк выглядит интересным кандидатом.
🔸 НОВАТЭК 🛢
Является одним из крупнейших независимых производителей природного газа в России. Компания занимается разведкой, добычей, переработкой и реализацией природного газа и жидких углеводородов и имеет двадцатилетний опыт работы в российской нефтегазовой отрасли. Компания позиционирует себя как «ведущий независимый производитель газа».
Находится на третьем месте по доказанным запасам газа в мире
Основные акционеры -
Михельсон 24,76%
Тимченко 23,49%
TotalEnergies 19,40%
Газпром 9,99%
Экспортная выручка - 53%
Санкции - Тимченко (Великобритания , Евросоюз)
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 5%
Рост выручки 2021 62%
EBITDA в выручке 65%
Покупать или нет Компания экспортирует сжиженный газ, обладает большей возможностью диверсификации. Доля государства через Газпром не большая. Газ был и будет стратегическим активов с высокой востребованностью.
Позитивным является доля Total в компании.
Тимченко, более не является участником совета директоров.
Из списка нефтегазовых компаний, Новатэк выглядит интересным кандидатом.
❤4👍4
Кандидат №12
🔸 СЕВЕРСТАЛЬ ⚙️
Череповецкий металлургический комбинат - ключевой актив дивизиона «Северсталь Российская Сталь» и один из самых рентабельных металлургических предприятий в мире.
Контролирующий акционер -
Алексей Мордашов 77.03%
Экспортная выручка - 47%
Санкции - Алексей Мордашов + компания прекратила отгрузки в Европу ещё до того, как страны ЕС заявили об отказе в закупках черных металлов из РФ. На долю Европы приходится 34% выручки
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 19%
Рост выручки 2021 72%
EBITDA в выручке 53%
Покупать или нет
Последовательно выходящие новости не оставляют шансов на позитив для компании: санкции против основного акционера, отказ от закупок в Европе, установление предельных цен на закупки в России.
Следует ожидать значительного снижения выручки, отказ либо кратное снижение дивидендов.
О покупке можно будет задуматься только после более чем существенной коррекции.
Отскока и потенциала роста в данный момент не просматривается.
🔸 СЕВЕРСТАЛЬ ⚙️
Череповецкий металлургический комбинат - ключевой актив дивизиона «Северсталь Российская Сталь» и один из самых рентабельных металлургических предприятий в мире.
Контролирующий акционер -
Алексей Мордашов 77.03%
Экспортная выручка - 47%
Санкции - Алексей Мордашов + компания прекратила отгрузки в Европу ещё до того, как страны ЕС заявили об отказе в закупках черных металлов из РФ. На долю Европы приходится 34% выручки
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 19%
Рост выручки 2021 72%
EBITDA в выручке 53%
Покупать или нет
Последовательно выходящие новости не оставляют шансов на позитив для компании: санкции против основного акционера, отказ от закупок в Европе, установление предельных цен на закупки в России.
Следует ожидать значительного снижения выручки, отказ либо кратное снижение дивидендов.
О покупке можно будет задуматься только после более чем существенной коррекции.
Отскока и потенциала роста в данный момент не просматривается.
❤3👍3
Кандидат №13
🔸 НЛМК ⚙️
Международная сталелитейная компания с активами в России, США и странах Европы. Основной актив Группы — Новолипецкий металлургический комбинат
Контролирующий акционер -
В.Лисин - 79,3%
Экспортная выручка - 59%
Санкции - страны ЕС заявили об отказе в закупках черных металлов из РФ. На Северную Америку и Европу приходится 21,3% и 17,5% выручки
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 24%
Рост выручки 2021 79%
EBITDA в выручке 45%
Покупать или нет
У НЛМК в Европе и США есть заводы, однако ресурсная база находится в РФ. Негатив с этой стороны и за счёт ограничения на экспорт значительный. Компания отмечает понижения кредитного рейтинга на фоне снижения суверенного рейтинга РФ. Компания столкнётся с вызовами аналогичными Северстали. В отличии от Мордашова, г-н Лисин не под санкциями, с оговоркой пока.
Ожидаю отказ/сокращение дивидендов, ухудшение финансовых результатов.
Среднесрочно на данный момент перспектив не видно.
🔸 НЛМК ⚙️
Международная сталелитейная компания с активами в России, США и странах Европы. Основной актив Группы — Новолипецкий металлургический комбинат
Контролирующий акционер -
В.Лисин - 79,3%
Экспортная выручка - 59%
Санкции - страны ЕС заявили об отказе в закупках черных металлов из РФ. На Северную Америку и Европу приходится 21,3% и 17,5% выручки
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 24%
Рост выручки 2021 79%
EBITDA в выручке 45%
Покупать или нет
У НЛМК в Европе и США есть заводы, однако ресурсная база находится в РФ. Негатив с этой стороны и за счёт ограничения на экспорт значительный. Компания отмечает понижения кредитного рейтинга на фоне снижения суверенного рейтинга РФ. Компания столкнётся с вызовами аналогичными Северстали. В отличии от Мордашова, г-н Лисин не под санкциями, с оговоркой пока.
Ожидаю отказ/сокращение дивидендов, ухудшение финансовых результатов.
Среднесрочно на данный момент перспектив не видно.
👍6
Кандидат №14
🔸 ММК ⚙️
Активы компании в России представляют собой крупный металлургический комплекс с полным производственным циклом, начиная с подготовки железорудного сырья и заканчивая глубокой переработкой черных металлов.
Контролирующий акционер -
Минта Холдинг Лимитед (Рашников) 87.26%
Доля The Bank of New York Mellon 4.88%
Экспортная выручка - 26%
Санкции - основной акционер под санкциями ЕС
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 18%
Рост выручки 2021 90%
EBITDA в выручке 36%
Покупать или нет
ММК в основном сконцентрированы на рынке РФ. Установление максимальных цен со стороны Минпромторга и низкая доля экспорта ( который ещё упадёт из-за эмбарго на чёрные металлы со стороны ЕС), санкции против основного акционера, всё это не оставляет возможностей для роста.
🔸 ММК ⚙️
Активы компании в России представляют собой крупный металлургический комплекс с полным производственным циклом, начиная с подготовки железорудного сырья и заканчивая глубокой переработкой черных металлов.
Контролирующий акционер -
Минта Холдинг Лимитед (Рашников) 87.26%
Доля The Bank of New York Mellon 4.88%
Экспортная выручка - 26%
Санкции - основной акционер под санкциями ЕС
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 18%
Рост выручки 2021 90%
EBITDA в выручке 36%
Покупать или нет
ММК в основном сконцентрированы на рынке РФ. Установление максимальных цен со стороны Минпромторга и низкая доля экспорта ( который ещё упадёт из-за эмбарго на чёрные металлы со стороны ЕС), санкции против основного акционера, всё это не оставляет возможностей для роста.
👍5
Кандидат №15
🔸 РУСАЛ 🔩
крупнейший в мире производитель алюминия и один из крупнейших производителей глинозема.
Контролирующий акционер -
En+ 56.88% Дерипаска
SUAL Partners* 25.52% Вексильберг
ВЭБ приобрел 3,15%
Экспортная выручка - не раскрыта
Санкции - основной акционер под санкциями
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 0%
Отчётность за 2021 год не раскрыта
Покупать или нет
Акции Русала продолжают торговаться на бирже в Гонконге.
От максимумов котировки упали в 2 раза. Компания сильно зависит от дивидендов НорНикеля, что в текущей ситуации создает дополнительные риски для компании.
Котировки в рубля упали относительно максимумов, но потенциал для снижения остаётся.
На данный момент считаем актив не интересным к покупке.
🔸 РУСАЛ 🔩
крупнейший в мире производитель алюминия и один из крупнейших производителей глинозема.
Контролирующий акционер -
En+ 56.88% Дерипаска
SUAL Partners* 25.52% Вексильберг
ВЭБ приобрел 3,15%
Экспортная выручка - не раскрыта
Санкции - основной акционер под санкциями
Дивидендная доходность исходя из котировки закрытия торгов и дивидендов 2021 года 0%
Отчётность за 2021 год не раскрыта
Покупать или нет
Акции Русала продолжают торговаться на бирже в Гонконге.
От максимумов котировки упали в 2 раза. Компания сильно зависит от дивидендов НорНикеля, что в текущей ситуации создает дополнительные риски для компании.
Котировки в рубля упали относительно максимумов, но потенциал для снижения остаётся.
На данный момент считаем актив не интересным к покупке.
👍5
Глава ЦБ Эльвира Набиулина: торги ОФЗ на Московской бирже стартуют в понедельник
Центробанк будет участвовать в торгах и покупать облигации в объемах, необходимых для стабилизации ситуации.
Центробанк будет участвовать в торгах и покупать облигации в объемах, необходимых для стабилизации ситуации.
🔥4👍1🤯1
Московская биржа акций и облигаций закрыта уже третью неделю подряд.
Торги ОФЗ на Мосбирже начтнутся с понедельника с 10:00 до 11:00 мск в режиме дискретного аукциона, далее с 13:00 до 17:00 мск в обычном режиме.
Открывать Короткие позиции по таким инструментам будет нальзя.
Посмотрим, часто ли в истории были закрыты биржи, как долго, и к каким последствиям это приводило.
1️⃣Первая мировая война
В 1914 году Нью-Йоркская биржа остановила торги на несколько месяцев. Произошло это 31 августа. Возобновились торги только 15 декабря.
Биржа опасалась, что европейские инвесторы начнут распродавать активы. Закрытие помогло сгладить ситуацию. При возобновлении торгов избежать снижения, конечно, не удалось. За 2 недели Dow Jones потерял чуть более 4%, но после начал расти.
2️⃣Теракты 11 сентября 2001 года
В этот день биржи NYSE и NASDAQ вообще не стали открываться. Дело было не только в самом факте террористических атак. Старт торгов был невозможен также по техническим причинам: нарушения в коммуникациях не позволяли проводить сделки. Пожалуй, очевидно, что все они были бы на "продажу".
Американские биржи оставались закрытыми до 17 сентября. После старта торгов индексы ожидаемо рухнули: Dow Jones за день потерял 7,1%, а S&P 500 за неделю торгов ушел в минус на 11,6%.
3️⃣кризис 2008 года
Обвал рынков, спровоцированный ипотечным кризисом, не привел к повсеместной приостановке торгов на длительный срок. Но было исключение — Пакистан. Там экономические трудности обострились из-за действий политиков. Власти пытались сдержать рост цен на бензин, что привело к дефициту бюджета и сокращению валютных резервов страны в 3 раза.
Местный рынок полетел вниз. Биржи решили установить планку, чтобы остановить падение. В итоге цены не могли опуститься ниже уровня 27 августа 2008 года. Фактически это привело к остановке торгов. Они не проводились до 12 декабря. Тем не менее к концу 2008 года рынок упал в 2 раза. На восстановление ушло 9 месяцев.
4️⃣Арабская весна
В январе 2011 года фондовый рынок Египта начал падать из-за антиправительственных протестов, в результате которых сменилась власть. Международные агентства в спешке начали пересматривать кредитные рейтинги страны. Они опасались, что власти могут пойти на серьезные бюджетно-налоговые послабления, чтобы вернуть доверие граждан.
27 января биржа остановила торги после очередного снижения на 10%. Рынок возобновил работу только 23 марта, но акции потеряли еще 7%. Вернуться к уверенному росту получилось только через 2,5 года.
5️⃣Греческий кризис
В 2015 году Греция не смогла вернуть Международному валютному фонду долг в €1,54 млрд. Страна не объявляла о дефолте, за нее это сделали кредиторы в начале июля.
Греки заранее "подготовились" к последствиям: ввели ограничения на снятие наличных и зарубежные переводы, а также приостановили работу фондового рынка. Афинская биржа закрылась 27 июня. Торги возобновили 3 августа. На открытии рынок потерял 16%. На восстановление ушло почти 2 года.
✅ Как показывает мировой опыт, временное закрытие биржи не спасает индексы от падения. Вопрос лишь в том, сколько времени рынку потребуется на восстановление.
Офз и акции экспортеров выглядят наиболее интересными инвестициями в Россию на текущий момент.
Торги ОФЗ на Мосбирже начтнутся с понедельника с 10:00 до 11:00 мск в режиме дискретного аукциона, далее с 13:00 до 17:00 мск в обычном режиме.
Открывать Короткие позиции по таким инструментам будет нальзя.
Посмотрим, часто ли в истории были закрыты биржи, как долго, и к каким последствиям это приводило.
1️⃣Первая мировая война
В 1914 году Нью-Йоркская биржа остановила торги на несколько месяцев. Произошло это 31 августа. Возобновились торги только 15 декабря.
Биржа опасалась, что европейские инвесторы начнут распродавать активы. Закрытие помогло сгладить ситуацию. При возобновлении торгов избежать снижения, конечно, не удалось. За 2 недели Dow Jones потерял чуть более 4%, но после начал расти.
2️⃣Теракты 11 сентября 2001 года
В этот день биржи NYSE и NASDAQ вообще не стали открываться. Дело было не только в самом факте террористических атак. Старт торгов был невозможен также по техническим причинам: нарушения в коммуникациях не позволяли проводить сделки. Пожалуй, очевидно, что все они были бы на "продажу".
Американские биржи оставались закрытыми до 17 сентября. После старта торгов индексы ожидаемо рухнули: Dow Jones за день потерял 7,1%, а S&P 500 за неделю торгов ушел в минус на 11,6%.
3️⃣кризис 2008 года
Обвал рынков, спровоцированный ипотечным кризисом, не привел к повсеместной приостановке торгов на длительный срок. Но было исключение — Пакистан. Там экономические трудности обострились из-за действий политиков. Власти пытались сдержать рост цен на бензин, что привело к дефициту бюджета и сокращению валютных резервов страны в 3 раза.
Местный рынок полетел вниз. Биржи решили установить планку, чтобы остановить падение. В итоге цены не могли опуститься ниже уровня 27 августа 2008 года. Фактически это привело к остановке торгов. Они не проводились до 12 декабря. Тем не менее к концу 2008 года рынок упал в 2 раза. На восстановление ушло 9 месяцев.
4️⃣Арабская весна
В январе 2011 года фондовый рынок Египта начал падать из-за антиправительственных протестов, в результате которых сменилась власть. Международные агентства в спешке начали пересматривать кредитные рейтинги страны. Они опасались, что власти могут пойти на серьезные бюджетно-налоговые послабления, чтобы вернуть доверие граждан.
27 января биржа остановила торги после очередного снижения на 10%. Рынок возобновил работу только 23 марта, но акции потеряли еще 7%. Вернуться к уверенному росту получилось только через 2,5 года.
5️⃣Греческий кризис
В 2015 году Греция не смогла вернуть Международному валютному фонду долг в €1,54 млрд. Страна не объявляла о дефолте, за нее это сделали кредиторы в начале июля.
Греки заранее "подготовились" к последствиям: ввели ограничения на снятие наличных и зарубежные переводы, а также приостановили работу фондового рынка. Афинская биржа закрылась 27 июня. Торги возобновили 3 августа. На открытии рынок потерял 16%. На восстановление ушло почти 2 года.
✅ Как показывает мировой опыт, временное закрытие биржи не спасает индексы от падения. Вопрос лишь в том, сколько времени рынку потребуется на восстановление.
Офз и акции экспортеров выглядят наиболее интересными инвестициями в Россию на текущий момент.
👍17🤯1
☕️ С Понедельником, Друзья!
🥳ММВБ приоткрывает свои двери для инвесторов. Сегодня начинаются торги ОФЗ, но всё не просто, регламент торгов будет следующий:
🔸С 10:00 до 11:00 мск пройдет аукцион открытия по всем 55 выпускам ОФЗ. На нём определяют стартовую цену акций на основе баланса спроса и предложения.
🔸 С 13:00 до 17:00 мск торги будут проходить в обычном режиме.
🔸Шортить ОФЗ сегодня будет нельзя,
🔸Нерезидентов не допускают к торгам (пока это не точно)
В ходе аукциона открытия участники рынка имеют возможность выставлять заявки на покупку и продажу. Определение цен пройдет по окончанию периода сбора заявок в последние 30 секунд по алгоритму, предусматривающему максимальный объем исполнения встречных заявок.
🔸Ранее ЦБ заявлял, что в случае большой просадки ОФЗ регулятор будет выкупать облигации в объёмах необходимых для поддержания стабильности.
Сегодняшние торги ОФЗ особенно интересны, после того, как ЦБ в пятницу сохранили ставку на уровне 20%. Вероятно, некоторые ОФЗ могут продемонстрировать доходность к погашению как раз на уровне +/- 20%🚀.
🔸о начале торгов акциями пока информации нет. Скорее всего информация появится по результатам начала торгов ОФЗ.
Сегодня азаитские площадки торгуются в формальном плюсе без выраженной динамики.
После отскока на прошлой неделе связанного с подтверждением роста ставки ФРС на 25 б.п. и не состоявшегося тех. дефолта по облигациям России.
Чума... Война... голод...
Кроме проблем с посевными в Европе, связанными с резким ростом цен на топливо и удобрения, в российские власти пытались помочь аграриям через субсидии, однако чиновники на местах не смогли своевременно организовать процесс принятия поправок и из 123 млрд руб выделенных на помощь с/х сектору, только 2,6% этих средств дошли до конечных получателей. Такая ситуация грозит срывом посевной во многих регионах.
👤Продажи инсайдеров:
🧩 Акционеры $ITOS - $20.3 млн.
🧩 Директор $ITCI - $13.5 млн.
🧩 Президент $LYV - $26 млн.
🧩 Исполнительный Директор $PANW - $23.5 млн.
🧩 Page Lawrence $GOOG - $112 млн.
🧩 Директор $MP - $35 млн.
🧩 Руководитель отдела разработок $BMY - $5,2 млн.
🧩 Акционеры $ZI - $22.5 млн.
👤Покупки инсайдеров:
🧩 Директор $NTRA + $5 млн.
🕢 ситуация на рынках по состоянию на 07:30 утра мск:
Индексы Азии:
🇮🇳Индия -0,17%
🇹🇼Тайвань +0,74%
🇨🇳Шанхай +0,02%
🇭🇰 Гонконг -0,25%
🇯🇵Япония выходной
Фьючерсы на Европейские индексы🇪🇺:
🇬🇧FTSI100 -0,63%
🇩🇪Dax -1,09%
Фьючерсы на индексы 🇺🇸:
S&P500 -0,29% (4440 п.)
Dow -0,34%
NasDaq -0,36%
Russel -0,53%
VIX 😈 +1,52% (26,03п.)
Сommodities:
🛢Сырая нефть WTI +3,20% (106,40$)
🛢Сырая нефть Urals 88,44$
🏅золото -0,06% (1 928$)
🥈серебро +0,45% (25,200$)
🥉медь -1,05% (4,669$)
bitcoin -2,52% (40 801$)
Хорошего вам дня и удачных сделок 🤗
🥳ММВБ приоткрывает свои двери для инвесторов. Сегодня начинаются торги ОФЗ, но всё не просто, регламент торгов будет следующий:
🔸С 10:00 до 11:00 мск пройдет аукцион открытия по всем 55 выпускам ОФЗ. На нём определяют стартовую цену акций на основе баланса спроса и предложения.
🔸 С 13:00 до 17:00 мск торги будут проходить в обычном режиме.
🔸Шортить ОФЗ сегодня будет нельзя,
🔸Нерезидентов не допускают к торгам (пока это не точно)
В ходе аукциона открытия участники рынка имеют возможность выставлять заявки на покупку и продажу. Определение цен пройдет по окончанию периода сбора заявок в последние 30 секунд по алгоритму, предусматривающему максимальный объем исполнения встречных заявок.
🔸Ранее ЦБ заявлял, что в случае большой просадки ОФЗ регулятор будет выкупать облигации в объёмах необходимых для поддержания стабильности.
Сегодняшние торги ОФЗ особенно интересны, после того, как ЦБ в пятницу сохранили ставку на уровне 20%. Вероятно, некоторые ОФЗ могут продемонстрировать доходность к погашению как раз на уровне +/- 20%🚀.
🔸о начале торгов акциями пока информации нет. Скорее всего информация появится по результатам начала торгов ОФЗ.
Сегодня азаитские площадки торгуются в формальном плюсе без выраженной динамики.
После отскока на прошлой неделе связанного с подтверждением роста ставки ФРС на 25 б.п. и не состоявшегося тех. дефолта по облигациям России.
Чума... Война... голод...
Кроме проблем с посевными в Европе, связанными с резким ростом цен на топливо и удобрения, в российские власти пытались помочь аграриям через субсидии, однако чиновники на местах не смогли своевременно организовать процесс принятия поправок и из 123 млрд руб выделенных на помощь с/х сектору, только 2,6% этих средств дошли до конечных получателей. Такая ситуация грозит срывом посевной во многих регионах.
👤Продажи инсайдеров:
🧩 Акционеры $ITOS - $20.3 млн.
🧩 Директор $ITCI - $13.5 млн.
🧩 Президент $LYV - $26 млн.
🧩 Исполнительный Директор $PANW - $23.5 млн.
🧩 Page Lawrence $GOOG - $112 млн.
🧩 Директор $MP - $35 млн.
🧩 Руководитель отдела разработок $BMY - $5,2 млн.
🧩 Акционеры $ZI - $22.5 млн.
👤Покупки инсайдеров:
🧩 Директор $NTRA + $5 млн.
🕢 ситуация на рынках по состоянию на 07:30 утра мск:
Индексы Азии:
🇮🇳Индия -0,17%
🇹🇼Тайвань +0,74%
🇨🇳Шанхай +0,02%
🇭🇰 Гонконг -0,25%
🇯🇵Япония выходной
Фьючерсы на Европейские индексы🇪🇺:
🇬🇧FTSI100 -0,63%
🇩🇪Dax -1,09%
Фьючерсы на индексы 🇺🇸:
S&P500 -0,29% (4440 п.)
Dow -0,34%
NasDaq -0,36%
Russel -0,53%
VIX 😈 +1,52% (26,03п.)
Сommodities:
🛢Сырая нефть WTI +3,20% (106,40$)
🛢Сырая нефть Urals 88,44$
🏅золото -0,06% (1 928$)
🥈серебро +0,45% (25,200$)
🥉медь -1,05% (4,669$)
bitcoin -2,52% (40 801$)
Хорошего вам дня и удачных сделок 🤗
👍1