📈Фондовые рынки США начали закладывать решение ФРС о ДКП за ранее и начали падать ещё днём, поскольку недавние данные по инфляции подтвердили необходимость более быстрого сворачивания денежно-кредитного стимулирования Центрального банка.
🔸ФРС не стали путать карты аналитиков и подтвердили, что увеличат сокращение покупок облигаций на 30 млрд$ в месяц, что вдвое превышает ежемесячные темпы в 15 млрд$, объявленные в ноябре.
🔸Более высокие темпы сокращения покупки облигаций указывают на то, что программа завершится в марте, что открывает путь к повышению ставок, которое начнется летом 2022 года.
🔸Вместе с этим ФРС сохранила процентные ставки около нуля, а именно в диапазоне от 0 до 0.25%. В 2022 году ожидается сразу три поднятия ставки.
🔸ФРС также повысили прогноз ожидаемой инфляции в США в 2021 году до 5,3% (4,2% ранее). ФРС ожидает постеменное снижение инфляции в 2022 (2,6%) и 2023 (2,3%).
🔸ФРС не стали путать карты аналитиков и подтвердили, что увеличат сокращение покупок облигаций на 30 млрд$ в месяц, что вдвое превышает ежемесячные темпы в 15 млрд$, объявленные в ноябре.
🔸Более высокие темпы сокращения покупки облигаций указывают на то, что программа завершится в марте, что открывает путь к повышению ставок, которое начнется летом 2022 года.
🔸Вместе с этим ФРС сохранила процентные ставки около нуля, а именно в диапазоне от 0 до 0.25%. В 2022 году ожидается сразу три поднятия ставки.
🔸ФРС также повысили прогноз ожидаемой инфляции в США в 2021 году до 5,3% (4,2% ранее). ФРС ожидает постеменное снижение инфляции в 2022 (2,6%) и 2023 (2,3%).
☕️ C Добрым утром, Друзья!
Самым ожидаемым событием последнего месяца было вчерашнее выступление главы ФРС Дж. Пауэлла. Пауэлл не сказал ни чего нового и в целом всё было весьма ожидаемо, однако рынок отреагировал весьма бурно и показал зелёные свечи в большинстве активов. Всей этой феерии мы благодарны двум "НО" сказанным Дж. Пауэллом:
🔸Ставки начнут повышать не раньше завершения процесса сокращения покупки облигаций, но могут поднять ставки до достижения полной занятости.
🔸 и второе "но": ФРС готова скорректировать темпы покупок, если это будет оправдано изменениями в экономических перспективах. Другими словами: ФРС готова снова вливать денег в экономику если экономике или финансовым рынкам будет тяжело🚀.
(более подробно о результатах заседания писал вчера).
Теперь внимание инвесторов обращено к Европейскому и Английскому ЦБ, которые выступят сегодня и расскажут, как они будут реагировать на серьезную инфляцию.
Банки пытаются сбалансировать необходимость поддержки экономик, которым угрожает коронавирус, с необходимостью вывода легких денег для охлаждения инфляции.
Ожидается, что ЕЦБ снизит стимулы еще на одну ступень, но пообещает обильную поддержку на следующий год, придерживаясь своего давнего мнения о том, что ценовое давление ослабнет само по себе.
На заседание ФРС отреагировали большинство мировых площадок и сегодня продолжают расти практически все азиатские фондовые индексы. Исключением является Hang Seng, который теряет 0,79%. На китайские индексы влияют новые заявления США о расширении черного списка Китайских компаний ещё на 8 эмитентов. Удивительно, но росту Китайского рынка не помогла продуктивная и дружественная видео связь Путина и Си Цзинпина, которые договорились о создании независимой финансовой структуры, для избежания давления от третьих стран.
Вместе с индексами в рост пошли и сырьевые товары, всё это вместе создаёт возможность для роста ММВБ, который с октября опустился на 14%. Причиной просадки была геополитика, и если в ближайшие дни появятся сигналы по улучшению ситуации на границе, то ММВБ есть куда расти 🧐.
Сигналом к улучшению может служить желание президентов США и России провести повторные переговоры до конца года.
Также в России наблюдается снижение годовой инфляции с 8,28% до 8,11%, что может остановить ЦБ РФ по более жёсткому повышению ставки в пятницу.
Итого: Buy The F*cking dip🦾
👤Продажи инсайдеров:
🧩 Директор $ALXO - $11.1 млн.
🧩 Акционеры $WES - $100.5 млн.
🧩 Директор $FLYW - $11.5 млн.
🧩 Pichai Sundar $GOOG - $8.9 млн.
🧩 Директор $RBLX - $15.6 млн.
🧩 Вице-президент $ABT - $30 млн.
🧩 Директор $MTN - $32.5 млн.
🧩 Директор $CHPT - $11.2 млн.
👤Покупки инсайдеров:
🧩 Акционеры $ALTG + $1.2 млн.
🧩 Президент $ASAN + $81 млн.🔥
🧩 Директор $APAM + $10 млн.
🕢 ситуация на рынках по состоянию на 07:30 утра мск:
Индексы Азии:
🇭🇰 Гонконг -0.79%
🇨🇳Шанхай +0.28%
🇮🇳Индия -0,18%
🇹🇼Тайвань +0,54%
🇯🇵Япония +1.74%
Фьючерсы на Европейские индексы🇪🇺:
🇬🇧FTSI100 -0.02%
🇩🇪Dax +0,16%
Фьючерсы на индексы 🇺🇸:
S&P500 +0,16% (4717п.)
Dow +0,10%
NasDaq +0,19%
Russel +0,74%
VIX 😈 +0,39% (19.15п.)
Сommodities:
🛢Сырая нефть Brent +0.88% (74.54$)
🛢Сырая нефть WTI +1.04% (71,61$)
🏅золото +1.00% (1782$)
🥈серебро +2.69% (22,125$)
🥉медь -0.02% (4,244$)
bitcoin +0.86% (48 715$)
Хорошего дня и удачных сделок🤗
Самым ожидаемым событием последнего месяца было вчерашнее выступление главы ФРС Дж. Пауэлла. Пауэлл не сказал ни чего нового и в целом всё было весьма ожидаемо, однако рынок отреагировал весьма бурно и показал зелёные свечи в большинстве активов. Всей этой феерии мы благодарны двум "НО" сказанным Дж. Пауэллом:
🔸Ставки начнут повышать не раньше завершения процесса сокращения покупки облигаций, но могут поднять ставки до достижения полной занятости.
🔸 и второе "но": ФРС готова скорректировать темпы покупок, если это будет оправдано изменениями в экономических перспективах. Другими словами: ФРС готова снова вливать денег в экономику если экономике или финансовым рынкам будет тяжело🚀.
(более подробно о результатах заседания писал вчера).
Теперь внимание инвесторов обращено к Европейскому и Английскому ЦБ, которые выступят сегодня и расскажут, как они будут реагировать на серьезную инфляцию.
Банки пытаются сбалансировать необходимость поддержки экономик, которым угрожает коронавирус, с необходимостью вывода легких денег для охлаждения инфляции.
Ожидается, что ЕЦБ снизит стимулы еще на одну ступень, но пообещает обильную поддержку на следующий год, придерживаясь своего давнего мнения о том, что ценовое давление ослабнет само по себе.
На заседание ФРС отреагировали большинство мировых площадок и сегодня продолжают расти практически все азиатские фондовые индексы. Исключением является Hang Seng, который теряет 0,79%. На китайские индексы влияют новые заявления США о расширении черного списка Китайских компаний ещё на 8 эмитентов. Удивительно, но росту Китайского рынка не помогла продуктивная и дружественная видео связь Путина и Си Цзинпина, которые договорились о создании независимой финансовой структуры, для избежания давления от третьих стран.
Вместе с индексами в рост пошли и сырьевые товары, всё это вместе создаёт возможность для роста ММВБ, который с октября опустился на 14%. Причиной просадки была геополитика, и если в ближайшие дни появятся сигналы по улучшению ситуации на границе, то ММВБ есть куда расти 🧐.
Сигналом к улучшению может служить желание президентов США и России провести повторные переговоры до конца года.
Также в России наблюдается снижение годовой инфляции с 8,28% до 8,11%, что может остановить ЦБ РФ по более жёсткому повышению ставки в пятницу.
Итого: Buy The F*cking dip🦾
👤Продажи инсайдеров:
🧩 Директор $ALXO - $11.1 млн.
🧩 Акционеры $WES - $100.5 млн.
🧩 Директор $FLYW - $11.5 млн.
🧩 Pichai Sundar $GOOG - $8.9 млн.
🧩 Директор $RBLX - $15.6 млн.
🧩 Вице-президент $ABT - $30 млн.
🧩 Директор $MTN - $32.5 млн.
🧩 Директор $CHPT - $11.2 млн.
👤Покупки инсайдеров:
🧩 Акционеры $ALTG + $1.2 млн.
🧩 Президент $ASAN + $81 млн.🔥
🧩 Директор $APAM + $10 млн.
🕢 ситуация на рынках по состоянию на 07:30 утра мск:
Индексы Азии:
🇭🇰 Гонконг -0.79%
🇨🇳Шанхай +0.28%
🇮🇳Индия -0,18%
🇹🇼Тайвань +0,54%
🇯🇵Япония +1.74%
Фьючерсы на Европейские индексы🇪🇺:
🇬🇧FTSI100 -0.02%
🇩🇪Dax +0,16%
Фьючерсы на индексы 🇺🇸:
S&P500 +0,16% (4717п.)
Dow +0,10%
NasDaq +0,19%
Russel +0,74%
VIX 😈 +0,39% (19.15п.)
Сommodities:
🛢Сырая нефть Brent +0.88% (74.54$)
🛢Сырая нефть WTI +1.04% (71,61$)
🏅золото +1.00% (1782$)
🥈серебро +2.69% (22,125$)
🥉медь -0.02% (4,244$)
bitcoin +0.86% (48 715$)
Хорошего дня и удачных сделок🤗
Reddit Inc. готовится к IPO.
📝Компания написала в своём блоге, что начала оформление документов с SEC. Однако больше ни каких подробностей не известно: нет информации о количестве акций и диапазоне цен предполагаемого размещения.
Более детальная информация появится после того, как SEC завершит процесс проверки.
По состоянию на август 2021 года, Reddit оценивали около 10 млрд$.
Reddit старается пиариться на хайпе возникшем вокрург его форума WallStreetBets, которые в начале текущего года сплотились вокруг GameStop Corp. и других акций и попытались изменить условия игры с крупными хэджфондами😎.
Соцсеть Reddit была основана в 2005 году, и сейчас она одна из самых влиятельных социальных сетей в мире. В феврале Reddit сообщала, что у нее более 50 млн ежедневных активных пользователей. На сайте размещены форумы на самые разные темы, которые включают более 100 тыс. активных сообществ.
Крупнейшими инвесторами Reddit являются Fidelity Investments, Andreessen Horowitz, Sequoia Capital и Tencent Holdings. Во втором квартале Reddit получила доход от рекламы в размере $100 млн, что почти втрое больше, чем годом ранее.
Верим и инвестируем или поздно запрыгивать в уходящий поезд?
📝Компания написала в своём блоге, что начала оформление документов с SEC. Однако больше ни каких подробностей не известно: нет информации о количестве акций и диапазоне цен предполагаемого размещения.
Более детальная информация появится после того, как SEC завершит процесс проверки.
По состоянию на август 2021 года, Reddit оценивали около 10 млрд$.
Reddit старается пиариться на хайпе возникшем вокрург его форума WallStreetBets, которые в начале текущего года сплотились вокруг GameStop Corp. и других акций и попытались изменить условия игры с крупными хэджфондами😎.
Соцсеть Reddit была основана в 2005 году, и сейчас она одна из самых влиятельных социальных сетей в мире. В феврале Reddit сообщала, что у нее более 50 млн ежедневных активных пользователей. На сайте размещены форумы на самые разные темы, которые включают более 100 тыс. активных сообществ.
Крупнейшими инвесторами Reddit являются Fidelity Investments, Andreessen Horowitz, Sequoia Capital и Tencent Holdings. Во втором квартале Reddit получила доход от рекламы в размере $100 млн, что почти втрое больше, чем годом ранее.
Верим и инвестируем или поздно запрыгивать в уходящий поезд?
Кто о чём, а я снова про Archer-Deniels-Midland 🌽
Недавно компания подвела итоги по достижению предыдущих целей и поделилась планами стратегического развития, давайте и мы познакомимся с ними.
За прошедший год компании удалось:
🔸выровнять денежные потоки и снизить волатильность прибыли;
🔸увеличить базовую прибыль почти на 50% с 3$ до 4$ на акцию;
🔸за счёт ряда сделок купли - продажи компания изменила свой бизнес в области питания и перепозиционировала портфель, который хорошо согласуется с устойчивыми мировыми тенденциями. Теперь портфель компании обеспечивает устойчивый, высокий однозначный процентный годовой рост прибыли до новой целевой контрольной точки в 6–7$ на акцию к 2025 году.
Компания детализировала план работы до 2025 года:
🔸Чистый дополнительный рост операционной прибыли на 1,2 млрд $, что обеспечит рост EPS до 6–7$ к 2025 году;
🔸Рост в каждой бизнес-единице (из 3-х), при этом Nutrition планирует к 2025 году получить операционную прибыль в размере 1,25–1,5 млрд $;
🔸Компания планирует продолжать выплачивать регулярные дивиденды в размере 30-40% от прибыли;
🔸BuyBack будет составлять около 5 млрд$ при условии других, привлекательных направлений для инвестиций.
🔸ROA будет поддерживаться в размере 10%, что значительно выше долгосрочной средневзвешенной стоимости капитала компании, составляющей 7%, и получение 1 млрд $ в виде EVA (экономической добавленной стоимости).
За 2021 год котировки выросла на 32%, текущая ДД составляет 2,27%, дивиденды выплачиваются более 90 лет🔥
Недавно компания подвела итоги по достижению предыдущих целей и поделилась планами стратегического развития, давайте и мы познакомимся с ними.
За прошедший год компании удалось:
🔸выровнять денежные потоки и снизить волатильность прибыли;
🔸увеличить базовую прибыль почти на 50% с 3$ до 4$ на акцию;
🔸за счёт ряда сделок купли - продажи компания изменила свой бизнес в области питания и перепозиционировала портфель, который хорошо согласуется с устойчивыми мировыми тенденциями. Теперь портфель компании обеспечивает устойчивый, высокий однозначный процентный годовой рост прибыли до новой целевой контрольной точки в 6–7$ на акцию к 2025 году.
Компания детализировала план работы до 2025 года:
🔸Чистый дополнительный рост операционной прибыли на 1,2 млрд $, что обеспечит рост EPS до 6–7$ к 2025 году;
🔸Рост в каждой бизнес-единице (из 3-х), при этом Nutrition планирует к 2025 году получить операционную прибыль в размере 1,25–1,5 млрд $;
🔸Компания планирует продолжать выплачивать регулярные дивиденды в размере 30-40% от прибыли;
🔸BuyBack будет составлять около 5 млрд$ при условии других, привлекательных направлений для инвестиций.
🔸ROA будет поддерживаться в размере 10%, что значительно выше долгосрочной средневзвешенной стоимости капитала компании, составляющей 7%, и получение 1 млрд $ в виде EVA (экономической добавленной стоимости).
За 2021 год котировки выросла на 32%, текущая ДД составляет 2,27%, дивиденды выплачиваются более 90 лет🔥
🇺🇸Первичные заявки на пособие по безработице, неделя, закончившаяся 11 декабря: 206 тысяч (прогноз 200 тысяч)
«Если бы мы заполнили каждую вакансию, которая есть сейчас, у нас была бы занятость, которая была бы не только намного выше, чем мы были до пандемии, но и намного выше, чем кто-либо предсказывал до пандемии», - сказала Бетси Стивенсон, бывший начальник Департамента труда.
«Если бы мы заполнили каждую вакансию, которая есть сейчас, у нас была бы занятость, которая была бы не только намного выше, чем мы были до пандемии, но и намного выше, чем кто-либо предсказывал до пандемии», - сказала Бетси Стивенсон, бывший начальник Департамента труда.
🍸 С Пятницей, Друзья!
После вчерашнего фееричного камбэка на рынке акций (не для Насдак), сегодня приходит небольшое отрезвление. Ситуация не изменилась - изменилась трактовка 🤦.
Азиатские индексы падают более 1%, остальные фьючерсы на индексы также корректируются, похоже инвесторы пересмотрели перспективы финансовых рынков после подъёма ставки банком Англии с 0,1% до 0,25%, а ЕЦБ временно увеличил регулярные ежемесячные покупки облигаций на полгода , чтобы сгладить выход из кризиса.
США вновь давит на Китайские компании, на сей раз США обеспокоились применением принудительного труда в провинции Синьцзян. Если Китайская компания не сможет доказать, что при производстве их продукции не применяется принудительный труд, то она попадает под санкции США, вчера списки компаний под санкциями пополнились 34 компаниями из поднебесной.
В США лидеры демократов в Сенате не смогли прийти к консенсусу по поводу экономической программы президента Джо Байдена на 2 трлн$, отложив принятие мер по закону о налогах и расходах до января.
Вчера было много разных статистических дынных из США, не все они трактуются позитивно:
🔸Количество заявок на государственное пособие по безработице на прошлой неделе выросло (факт: 206K, прог: 200K), но осталось около самого низкого уровня за последние годы;
🔸Объемы жилищного строительства в США в ноябре выросли до максимальных темпов за восемь месяцев (факт: 1,679M, прог: 1,568M),
🔸в то время как PMI в промышленном секторе несколько сократил темпы роста (факт: 57,8, прог:58,5).
🇷🇺 Ключевым событием уходящего года, сегодня будет заседание ЦБ РФ, где будет определяться уровень подъёма ставки. Аналитики прогнозируют рост от 75 до 100 б.п. (некоторые прогнозируют 150 б.п.). Инфляционные ожидания в декабре подскочили с 13,5% до 14,8%, достигнув многолетнего максимума. Однако, согласно данным Росстата в последние две недели начинаются появляться признаки замедления темпов роста ИПЦ и сейчас мы можем проходить пик, а значит ЦБ после сегодняшнего решения, вероятно, завершит цикл ужесточения ДКП.
Из интересного отмечу ещё одни повышения цен в РФ. На сей раз сотовые операторы могут повысить тарифы на свои услуги на 6...10%. Операторы отмечают рост нагрузки на сети переходом работы и учёбы в он-лайн, тем самым существенно увеличивая трафик. В ФАС отметили, что не видят экономической обоснованности возможного повышения тарифов.😎
Сегодня будет ещё одно интересное событие, о котором напишу позже 😉
👤Продажи инсайдеров:
🧩 Директор $ARVN - $23.5 млн.
🧩 Финансовый директор $CPNG - $9.5 млн.
🧩 Илон Маск $TSLA - $884 млн.🔥
🧩 Президент $INDI - $9 млн.
🧩 Акционеры $SEAT - $365 млн.
🧩 Руководители $CHWY - $18.4 млн.
🧩 Исполнительный Директор $MTN - $32 млн.
🧩 CEO $ROKU - $16 млн.
👤Покупки инсайдеров:
🧩 Вице-президент $GIC + $184 млн.🔥
🧩 Директор $LAZY + $1.7 млн.
🧩 Директор $UEPS + $1.3 млн.
🕢 ситуация на рынках по состоянию на 07:10 утра мск:
Индексы Азии:
🇭🇰 Гонконг -1,35%
🇨🇳Шанхай -0,90%
🇮🇳Индия -0,92%
🇹🇼Тайвань -0,03%
🇯🇵Япония -1,71%
Фьючерсы на Европейские индексы🇪🇺:
🇬🇧FTSI100 -0,46%
🇩🇪Dax -0,33%
Фьючерсы на индексы 🇺🇸:
S&P500 -0,35% (4652п.)
Dow -0,22%
NasDaq -0,58%
Russel -0,78%
VIX 😈 +1,61% (20.77п.)
Сommodities:
🛢Сырая нефть Brent -1,00% (74.27$)
🛢Сырая нефть WTI -1,11% (71,58$)
🏅золото +0,34% (1804$)
🥈серебро -0,18% (22,445$)
🥉медь -0,24% (4,289$)
bitcoin -1,93% (47 913$)
Хорошего дня и удачных сделок🤗
После вчерашнего фееричного камбэка на рынке акций (не для Насдак), сегодня приходит небольшое отрезвление. Ситуация не изменилась - изменилась трактовка 🤦.
Азиатские индексы падают более 1%, остальные фьючерсы на индексы также корректируются, похоже инвесторы пересмотрели перспективы финансовых рынков после подъёма ставки банком Англии с 0,1% до 0,25%, а ЕЦБ временно увеличил регулярные ежемесячные покупки облигаций на полгода , чтобы сгладить выход из кризиса.
США вновь давит на Китайские компании, на сей раз США обеспокоились применением принудительного труда в провинции Синьцзян. Если Китайская компания не сможет доказать, что при производстве их продукции не применяется принудительный труд, то она попадает под санкции США, вчера списки компаний под санкциями пополнились 34 компаниями из поднебесной.
В США лидеры демократов в Сенате не смогли прийти к консенсусу по поводу экономической программы президента Джо Байдена на 2 трлн$, отложив принятие мер по закону о налогах и расходах до января.
Вчера было много разных статистических дынных из США, не все они трактуются позитивно:
🔸Количество заявок на государственное пособие по безработице на прошлой неделе выросло (факт: 206K, прог: 200K), но осталось около самого низкого уровня за последние годы;
🔸Объемы жилищного строительства в США в ноябре выросли до максимальных темпов за восемь месяцев (факт: 1,679M, прог: 1,568M),
🔸в то время как PMI в промышленном секторе несколько сократил темпы роста (факт: 57,8, прог:58,5).
🇷🇺 Ключевым событием уходящего года, сегодня будет заседание ЦБ РФ, где будет определяться уровень подъёма ставки. Аналитики прогнозируют рост от 75 до 100 б.п. (некоторые прогнозируют 150 б.п.). Инфляционные ожидания в декабре подскочили с 13,5% до 14,8%, достигнув многолетнего максимума. Однако, согласно данным Росстата в последние две недели начинаются появляться признаки замедления темпов роста ИПЦ и сейчас мы можем проходить пик, а значит ЦБ после сегодняшнего решения, вероятно, завершит цикл ужесточения ДКП.
Из интересного отмечу ещё одни повышения цен в РФ. На сей раз сотовые операторы могут повысить тарифы на свои услуги на 6...10%. Операторы отмечают рост нагрузки на сети переходом работы и учёбы в он-лайн, тем самым существенно увеличивая трафик. В ФАС отметили, что не видят экономической обоснованности возможного повышения тарифов.😎
Сегодня будет ещё одно интересное событие, о котором напишу позже 😉
👤Продажи инсайдеров:
🧩 Директор $ARVN - $23.5 млн.
🧩 Финансовый директор $CPNG - $9.5 млн.
🧩 Илон Маск $TSLA - $884 млн.🔥
🧩 Президент $INDI - $9 млн.
🧩 Акционеры $SEAT - $365 млн.
🧩 Руководители $CHWY - $18.4 млн.
🧩 Исполнительный Директор $MTN - $32 млн.
🧩 CEO $ROKU - $16 млн.
👤Покупки инсайдеров:
🧩 Вице-президент $GIC + $184 млн.🔥
🧩 Директор $LAZY + $1.7 млн.
🧩 Директор $UEPS + $1.3 млн.
🕢 ситуация на рынках по состоянию на 07:10 утра мск:
Индексы Азии:
🇭🇰 Гонконг -1,35%
🇨🇳Шанхай -0,90%
🇮🇳Индия -0,92%
🇹🇼Тайвань -0,03%
🇯🇵Япония -1,71%
Фьючерсы на Европейские индексы🇪🇺:
🇬🇧FTSI100 -0,46%
🇩🇪Dax -0,33%
Фьючерсы на индексы 🇺🇸:
S&P500 -0,35% (4652п.)
Dow -0,22%
NasDaq -0,58%
Russel -0,78%
VIX 😈 +1,61% (20.77п.)
Сommodities:
🛢Сырая нефть Brent -1,00% (74.27$)
🛢Сырая нефть WTI -1,11% (71,58$)
🏅золото +0,34% (1804$)
🥈серебро -0,18% (22,445$)
🥉медь -0,24% (4,289$)
bitcoin -1,93% (47 913$)
Хорошего дня и удачных сделок🤗
🔐Недавно мы писали об интересном IPO Российской компании - лидера отрасли Кибербезопасности в России и в Мире - $POSI 👍
И вот этот момент настал! Сегодня в 11-00 мск. путём прямого листинга на московскую биржу выйдет компания PositiveTechnologies 👏.
Такая форма листинга не обычна для Российских инвесторов, поэтому давайте рассмотрим это подробнее.
🔸Free-float составит до 10,89% обыкновенных акций ПАО «Группа Позитив», принадлежащих миноритарным акционерам;
🔸Для обеспечения ликвидности в первый день торгов и определения справедливой стоимости акций, крупные акционеры сформировали пул акций, из которых к началу торгов будут сделаны заявки на продажу во всём диапазоне торгов первого дня;
🔸Пул заявок будет разделён на 35 блоков, которые будут размещены через равные промежутки с начальной ценой 700 руб. за акцию и конечной – 1550 руб. (Оценка компании при выбранном способе размещения будет варьироваться в диапазоне от ≈600 млн $ до ≈1,4 млрд $.)
🔸Объем каждой заявки составит 14 000 штук, а суммарная расчетная стоимость всего пакета – чуть более 550 млн руб.
✅Я собираюсь сегодня поучаствовать в листинге компании и вот несколько причин:
1️⃣ У меня нет IT компаний в портфеле, а этот эмитент представляет собой не только высокотехнологичную компанию, но и является ярким представителем перспективной отрасли кибербезопасности (Яндекс по 1800руб я упустил, $POSI упускать не хочу ☺️);
2️⃣ Листинг проходит в интересном формате и хочется лично поучаствовать в этом процессе 🧐;
📈Про перспективы бизнеса:
3️⃣ Руководители компании Positive Technologies заявляют об опережающем росте бизнеса в связи с выходом на рынок нового метапродукта maxpatrol О2. Комплексная программа защиты позволит обнаружить и остановить атаку в автоматическом режиме до того, как она нанесет ущерб компании: это позволит сократить команду мониторинга до одного человека.
4️⃣ Учитывая перспективы роста финансовых результатов компании в будущем, оценка по верхней границе размещения в 100 млрд руб. , по моему мнению является справедливой.
5️⃣ Компания уже 20 лет на рынке и показывает устойчивый рост финансовых результатов, дальнейшие перспективы роста представлены в приложении ⬇️.
6️⃣Недавно рейтинговое агентство «Эксперт РА» присвоило компании рейтинг кредитоспособности RuA- с позитивным прогнозом. Такой показатель, выданный независимым экспертным институтом, означает «Умеренно высокий уровень кредитоспособности, финансовой надежности и финансовой устойчивости» организации. Рейтинг присвоен впервые и является долгосрочным💪.
⤵️Из слабых сторон отмечу:
🔻 неопределённость с дивидендами. Принятая 10 декабря див политика не даёт ясности об уровне дивидендов;
🔻слабая диверсификация выручки: 97-98%% приходится на клиентов из РФ;
🔻21 октября СД утвердил проспект ценных бумаг Группы в отношении обыкновенных акций номинальной стоимостью 0,5 рубля каждая в количестве 60,000,000 штук. 🤨.
Итого:
$POSI - хорошая компания работающая на быстро растущем рынке, в отличие от зарубежных аналогов организация прибыльна и имеет небольшую долговую нагрузку.
А вы будете участвовать в IPO? - ответы пишите в комментариях🤗
И вот этот момент настал! Сегодня в 11-00 мск. путём прямого листинга на московскую биржу выйдет компания PositiveTechnologies 👏.
Такая форма листинга не обычна для Российских инвесторов, поэтому давайте рассмотрим это подробнее.
🔸Free-float составит до 10,89% обыкновенных акций ПАО «Группа Позитив», принадлежащих миноритарным акционерам;
🔸Для обеспечения ликвидности в первый день торгов и определения справедливой стоимости акций, крупные акционеры сформировали пул акций, из которых к началу торгов будут сделаны заявки на продажу во всём диапазоне торгов первого дня;
🔸Пул заявок будет разделён на 35 блоков, которые будут размещены через равные промежутки с начальной ценой 700 руб. за акцию и конечной – 1550 руб. (Оценка компании при выбранном способе размещения будет варьироваться в диапазоне от ≈600 млн $ до ≈1,4 млрд $.)
🔸Объем каждой заявки составит 14 000 штук, а суммарная расчетная стоимость всего пакета – чуть более 550 млн руб.
✅Я собираюсь сегодня поучаствовать в листинге компании и вот несколько причин:
1️⃣ У меня нет IT компаний в портфеле, а этот эмитент представляет собой не только высокотехнологичную компанию, но и является ярким представителем перспективной отрасли кибербезопасности (Яндекс по 1800руб я упустил, $POSI упускать не хочу ☺️);
2️⃣ Листинг проходит в интересном формате и хочется лично поучаствовать в этом процессе 🧐;
📈Про перспективы бизнеса:
3️⃣ Руководители компании Positive Technologies заявляют об опережающем росте бизнеса в связи с выходом на рынок нового метапродукта maxpatrol О2. Комплексная программа защиты позволит обнаружить и остановить атаку в автоматическом режиме до того, как она нанесет ущерб компании: это позволит сократить команду мониторинга до одного человека.
4️⃣ Учитывая перспективы роста финансовых результатов компании в будущем, оценка по верхней границе размещения в 100 млрд руб. , по моему мнению является справедливой.
5️⃣ Компания уже 20 лет на рынке и показывает устойчивый рост финансовых результатов, дальнейшие перспективы роста представлены в приложении ⬇️.
6️⃣Недавно рейтинговое агентство «Эксперт РА» присвоило компании рейтинг кредитоспособности RuA- с позитивным прогнозом. Такой показатель, выданный независимым экспертным институтом, означает «Умеренно высокий уровень кредитоспособности, финансовой надежности и финансовой устойчивости» организации. Рейтинг присвоен впервые и является долгосрочным💪.
⤵️Из слабых сторон отмечу:
🔻 неопределённость с дивидендами. Принятая 10 декабря див политика не даёт ясности об уровне дивидендов;
🔻слабая диверсификация выручки: 97-98%% приходится на клиентов из РФ;
🔻21 октября СД утвердил проспект ценных бумаг Группы в отношении обыкновенных акций номинальной стоимостью 0,5 рубля каждая в количестве 60,000,000 штук. 🤨.
Итого:
$POSI - хорошая компания работающая на быстро растущем рынке, в отличие от зарубежных аналогов организация прибыльна и имеет небольшую долговую нагрузку.
А вы будете участвовать в IPO? - ответы пишите в комментариях🤗
Telegram
Finanswer
Компания кибербезопасности Positive Technologies , о которой мы недавно рассказывали планирует выйти на биржу через прямой листинг на одной из российских бирж.
Прямой листинг будет представлять продажу акций 1500 бывшими и нынешними сотрудниками компании.…
Прямой листинг будет представлять продажу акций 1500 бывшими и нынешними сотрудниками компании.…
Стоит ли покупать Alteryx?
Alteryx $AYX американская компания по разработке программного обеспечения, является одним из лидеров в области автоматизации аналитических процессов. Компания разрабатывает программное обеспечение, которое позволяет анализировать данные с помощью технологий искусственного интеллекта.
Платформа компании позволяет организациям улучшать производительность, повышать продажи, автоматизировать и оптимизировать производственные и логистические процессы.
💭В прошлые годы эта компания была одной из самых популярных акций в секторе программного обеспечения, регулярно демонстрируя высокие коэффициенты оценки по сравнению с доходом.
Компания находится в состоянии многолетней трансформации своей бизнес-модели на подписку и перехода в облако.
Бессрочная лицензия на ПО стоила десятки тысяч $ и небольшие компании не могли себе такого позволить.
🔝Новая система подписок позволяет привлечь больше новых клиентов и делает ценовую политику более дружелюбной. В 2021 году компания наняла большой штат менеджеров по продажам, которые в 3 квартале 2021 года привлекли на 11% больше клиентов чем во 2 квартале.
Какие плюсы у компании:
➕Выручка компании равномерно распределена между продуктами и составляет $600 млн
➕Горизонтальная диверсификация бизнес решений позволяет обслуживать широкий спектр компаний в разных отраслях
➕Маржа валовой прибыли превышает 90% - одна из самых высоких в индустрии программного обеспечения
➕Денежный поток от операционной деятельности улучшается год от года, прирастая в среднем на 49% г/г за последние 5 лет.
➕Текущая оценка компании соответствует уровню 2018 года. Большинство аналитиков прогнозируют рост минимум на 20% в следующем году.
Компания торгуется с дисконтом 20% к справедливой оценки методом дисконтирования денежных потоков.
➕Прогнозы результатов предполагают рост выручки в 2022 году на 18%, и выход на околонулевые показатели по прибыли на акцию. Начиная с 2023 года аналитики прогнозируют стабильно положительную прибыль и рост выручки до $1 млрд к 2025 году.
➕Крупнейшие держатели акций - инвестиционные фонды в основном увеличивали свои позиции между последними отчётными датами
Минусы и риски:
➖Отказ от бессрочной лицензии снижает текущие доходы, а денежные потоки от подписки растягиваются на много лет вперёд (что отпугивает инвесторов)
➖Компания продолжает работать в убыток (за 12 месяцев -120млн$ при выручке $523 млн)
➖Чистый долг компании около Х2 выручки за 12 месяцев
📝 Итоги
На днях в очередной раз пополнил детский портфель и решил посмотреть акции из портфеля, которые можно сейчас купить на хороших уровнях.
Многие компании близки к максимумам или отрасли за последнюю неделю и сейчас рука не поднимается их покупать)
Обдумав, в пятницу увеличил позицию в бумаге.
Думаю, что разворот в бумаге не за горами💪.
Alteryx $AYX американская компания по разработке программного обеспечения, является одним из лидеров в области автоматизации аналитических процессов. Компания разрабатывает программное обеспечение, которое позволяет анализировать данные с помощью технологий искусственного интеллекта.
Платформа компании позволяет организациям улучшать производительность, повышать продажи, автоматизировать и оптимизировать производственные и логистические процессы.
💭В прошлые годы эта компания была одной из самых популярных акций в секторе программного обеспечения, регулярно демонстрируя высокие коэффициенты оценки по сравнению с доходом.
Компания находится в состоянии многолетней трансформации своей бизнес-модели на подписку и перехода в облако.
Бессрочная лицензия на ПО стоила десятки тысяч $ и небольшие компании не могли себе такого позволить.
🔝Новая система подписок позволяет привлечь больше новых клиентов и делает ценовую политику более дружелюбной. В 2021 году компания наняла большой штат менеджеров по продажам, которые в 3 квартале 2021 года привлекли на 11% больше клиентов чем во 2 квартале.
Какие плюсы у компании:
➕Выручка компании равномерно распределена между продуктами и составляет $600 млн
➕Горизонтальная диверсификация бизнес решений позволяет обслуживать широкий спектр компаний в разных отраслях
➕Маржа валовой прибыли превышает 90% - одна из самых высоких в индустрии программного обеспечения
➕Денежный поток от операционной деятельности улучшается год от года, прирастая в среднем на 49% г/г за последние 5 лет.
➕Текущая оценка компании соответствует уровню 2018 года. Большинство аналитиков прогнозируют рост минимум на 20% в следующем году.
Компания торгуется с дисконтом 20% к справедливой оценки методом дисконтирования денежных потоков.
➕Прогнозы результатов предполагают рост выручки в 2022 году на 18%, и выход на околонулевые показатели по прибыли на акцию. Начиная с 2023 года аналитики прогнозируют стабильно положительную прибыль и рост выручки до $1 млрд к 2025 году.
➕Крупнейшие держатели акций - инвестиционные фонды в основном увеличивали свои позиции между последними отчётными датами
Минусы и риски:
➖Отказ от бессрочной лицензии снижает текущие доходы, а денежные потоки от подписки растягиваются на много лет вперёд (что отпугивает инвесторов)
➖Компания продолжает работать в убыток (за 12 месяцев -120млн$ при выручке $523 млн)
➖Чистый долг компании около Х2 выручки за 12 месяцев
📝 Итоги
На днях в очередной раз пополнил детский портфель и решил посмотреть акции из портфеля, которые можно сейчас купить на хороших уровнях.
Многие компании близки к максимумам или отрасли за последнюю неделю и сейчас рука не поднимается их покупать)
Обдумав, в пятницу увеличил позицию в бумаге.
Думаю, что разворот в бумаге не за горами💪.
Друзья, всем привет!
Впереди короткая торговая неделя на рынках США 🇺🇸
В пятницу 24 декабря в западном мире отмечают Рождество и рынки будут закрыты.
Типично, что в предрождественскую неделю объёмы падают , а трейдеры уходят в мини-отпуск. Цели за год достигнуты или нет, пора отдыхать.
Тем не менее на недели выйдет несколько интересных отчётов:
🔸Понедельник 20 декабря - Carnival $CCL , Nike $NKE , Micron $MU
🔸Вторник 21 декабря - General Mills $GIS
🔸Среда 22 декабря - CarMax $KMX
В преддверии нового года и неоднозначных прогнозов на 2022 год относительно темпов роста, могут быть интересны акции с высокими дивидендами из индексов Dow 30 и S&P 500
🔸AT&T $T 8,75%
🔸Lumen Technologies $LUMN 7,94%
🔸Altria $MO 7,46%
🔸Kinder Morgan $KMI 6,81%
🔸Williams Companies $WMB 6,31%
🔸$IBM 5,18%
🔸Dow $DOW 5,18%
🔸Verizon $VZ 4,81%
🔸Chevron $CVX 4,72%
🔸 Walgreen Boots Alliance $WBA 3,77%
Barron's пишут о лучших акциях на 2022 год:
Amazon , AT&T , Berkshire Hathaway , General Motors , Hertz Global Holdings , IBM , Johnson & Johnson , Nordstrom , Royal Dutch Shell и Visa
🦠 К сожалению пандемия не прекращается на праздники. Нидерланды объявили локдаун, и возможность новых ограничений COVID-19 в период Рождества и Нового года в нескольких европейских странах возрасла.
В США Энтони Фаучи призвал людей, путешествующих по праздникам, делать бустерные уколы и всегда носить маски в людных общественных местах.
Последняя суббота перед Рождеством в США и Европе, называют «суперсубботой», обычно является для ритейлеров одним из самых загруженных дней для покупок в году, когда люди спешат купить в последнюю минуту подарки, чтобы спрятать их под елку, что на фоне ситуации с ростом числа заражений только усугубляет ситуацию.
📈📉Торги в воскресенье в Израиле и Дубае прошли в красной зоне.
Ждём завершения года!
Всем удачи 👋
Впереди короткая торговая неделя на рынках США 🇺🇸
В пятницу 24 декабря в западном мире отмечают Рождество и рынки будут закрыты.
Типично, что в предрождественскую неделю объёмы падают , а трейдеры уходят в мини-отпуск. Цели за год достигнуты или нет, пора отдыхать.
Тем не менее на недели выйдет несколько интересных отчётов:
🔸Понедельник 20 декабря - Carnival $CCL , Nike $NKE , Micron $MU
🔸Вторник 21 декабря - General Mills $GIS
🔸Среда 22 декабря - CarMax $KMX
В преддверии нового года и неоднозначных прогнозов на 2022 год относительно темпов роста, могут быть интересны акции с высокими дивидендами из индексов Dow 30 и S&P 500
🔸AT&T $T 8,75%
🔸Lumen Technologies $LUMN 7,94%
🔸Altria $MO 7,46%
🔸Kinder Morgan $KMI 6,81%
🔸Williams Companies $WMB 6,31%
🔸$IBM 5,18%
🔸Dow $DOW 5,18%
🔸Verizon $VZ 4,81%
🔸Chevron $CVX 4,72%
🔸 Walgreen Boots Alliance $WBA 3,77%
Barron's пишут о лучших акциях на 2022 год:
Amazon , AT&T , Berkshire Hathaway , General Motors , Hertz Global Holdings , IBM , Johnson & Johnson , Nordstrom , Royal Dutch Shell и Visa
🦠 К сожалению пандемия не прекращается на праздники. Нидерланды объявили локдаун, и возможность новых ограничений COVID-19 в период Рождества и Нового года в нескольких европейских странах возрасла.
В США Энтони Фаучи призвал людей, путешествующих по праздникам, делать бустерные уколы и всегда носить маски в людных общественных местах.
Последняя суббота перед Рождеством в США и Европе, называют «суперсубботой», обычно является для ритейлеров одним из самых загруженных дней для покупок в году, когда люди спешат купить в последнюю минуту подарки, чтобы спрятать их под елку, что на фоне ситуации с ростом числа заражений только усугубляет ситуацию.
📈📉Торги в воскресенье в Израиле и Дубае прошли в красной зоне.
Ждём завершения года!
Всем удачи 👋
☕️ C Понедельником, Друзья!
Морозное декабрьское утро встречает инвесторов в понедельник с холодом🥶. Большинство индексов ушло в красную зону, вместе с нефтью и золотом.
Причин несколько: как обычно: омикрон и снижение прогнозов по росту ВВП США от Goldman Sachs.
Goldman Sachs изменил свой прогноз после трудностей по принятию пакета расходов на 2 трлн. $ и отказа от проекта по повышению налогов.
Вместе с этим вызывают тревогу новые локдауны в Европе.
"Инвесторы должны быть готовы к тому, что Covid продолжит оставаться основным фактором рыночных показателей в 2022 году. После бычьего роста, который мы наблюдали за последние 21 месяц, инвесторы уже не привыкли к длительным периодам нестабильности."
По словам главного медицинского советника Байдена Энтони Фаучи, изоляция в США, вероятно, не понадобится, но больницы могут быть перегружены.
Сегодня не без позитива: Китайский ЦБ впервые за 20 месяцев снизил ставку по годовой ссуде до 3,8% с 3,85% ранее (5ти летняя ставка по ссуде осталась без изменений).
В воскресенье котировки Саудовской Аравии снижались вместе с котировками нефти, сегодня настала очередь ММВБ. Сегодня нефть теряет 2,5%, поводов для снижения ниже 70$ за Брент несколько:
🔸Возобновление локдаунов в разных регионах мира в связи с омикрон;
🔸 Ожидание начала периода превышения уровня глобального предложения над спросом.
🔸 Рост добычи и буровой активности в США. Объемы производства в США достигли максимумов с середины прошлого года. Количество активных буровых установок за прошлую неделю выросло до 475 с 471 неделей ранее. Год назад их было 263.
Несмотря на снижение нефти и временные распродажи на ММВБ, в целом коррекция последних недель сделала наш рынок привлекательным для долгосрочных инвестиций.
Из интересного: В пятницу рассказывали об интересном листинге компании $POSI -группа является ведущей российской компанией по разработке решений в области кибербезопасности. Капитализация по итогам первого дня составила 59,6 млрд руб. На биржу поступило немногим более 10% акций, принадлежащих миноритарным акционерам. Максимальный рост составил 42%🚀.
Также не забываем, что активность участников и волатильность на рынках Европы и США ближе к концу недели снизится. В пятницу на NYSE и NASDAQ выходной день в канун католического Рождества. На СПБ бирже торги также не будут проводиться по бумагам США и Германии.
👤Продажи инсайдеров:
🧩 Со-исполнительный директор $WRBY - $16 млн.
🧩 Директор $CFLT - $10.5 млн.
🧩 Акционеры $GDRX - $18.6 млн.
🧩 Директор $WMT - $400 млн.
🧩 Исполнительный директор $ZM - $35 млн.
🧩 COO $TPC - $6.4 млн.
👤Покупки инсайдеров:
🧩 Акционеры $VERO + $9.2 млн.
🧩 Директор $INCY + $115.5 млн.🔥
🧩 Акционеры $KMF + $3 млн.
🕢 ситуация на рынках по состоянию на 07:30 утра мск:
Индексы Азии:
🇭🇰 Гонконг -1,24%
🇨🇳Шанхай -0,75%
🇮🇳Индия -1,87%
🇹🇼Тайвань -0,82%
🇯🇵Япония -1,95%
Фьючерсы на Европейские индексы🇪🇺:
🇬🇧FTSI100 -0,79%
🇩🇪Dax -1,26%
Фьючерсы на индексы 🇺🇸:
S&P500 -0,93% (4567п.)
Dow -0,76%
NasDaq -1,04%
Russel -1,85%
VIX 😈 +4,27% (24.58п.)
Сommodities:
🛢Сырая нефть Brent -2,61% (71.60$)
🛢Сырая нефть WTI -3,10% (68,64$)
🏅золото -0,17% (1801$)
🥈серебро -0,84% (22,343$)
🥉медь -0,87% (4,265$)
bitcoin -1,83% (46 888$)
Хорошего дня и удачных сделок🤗
Морозное декабрьское утро встречает инвесторов в понедельник с холодом🥶. Большинство индексов ушло в красную зону, вместе с нефтью и золотом.
Причин несколько: как обычно: омикрон и снижение прогнозов по росту ВВП США от Goldman Sachs.
Goldman Sachs изменил свой прогноз после трудностей по принятию пакета расходов на 2 трлн. $ и отказа от проекта по повышению налогов.
Вместе с этим вызывают тревогу новые локдауны в Европе.
"Инвесторы должны быть готовы к тому, что Covid продолжит оставаться основным фактором рыночных показателей в 2022 году. После бычьего роста, который мы наблюдали за последние 21 месяц, инвесторы уже не привыкли к длительным периодам нестабильности."
По словам главного медицинского советника Байдена Энтони Фаучи, изоляция в США, вероятно, не понадобится, но больницы могут быть перегружены.
Сегодня не без позитива: Китайский ЦБ впервые за 20 месяцев снизил ставку по годовой ссуде до 3,8% с 3,85% ранее (5ти летняя ставка по ссуде осталась без изменений).
В воскресенье котировки Саудовской Аравии снижались вместе с котировками нефти, сегодня настала очередь ММВБ. Сегодня нефть теряет 2,5%, поводов для снижения ниже 70$ за Брент несколько:
🔸Возобновление локдаунов в разных регионах мира в связи с омикрон;
🔸 Ожидание начала периода превышения уровня глобального предложения над спросом.
🔸 Рост добычи и буровой активности в США. Объемы производства в США достигли максимумов с середины прошлого года. Количество активных буровых установок за прошлую неделю выросло до 475 с 471 неделей ранее. Год назад их было 263.
Несмотря на снижение нефти и временные распродажи на ММВБ, в целом коррекция последних недель сделала наш рынок привлекательным для долгосрочных инвестиций.
Из интересного: В пятницу рассказывали об интересном листинге компании $POSI -группа является ведущей российской компанией по разработке решений в области кибербезопасности. Капитализация по итогам первого дня составила 59,6 млрд руб. На биржу поступило немногим более 10% акций, принадлежащих миноритарным акционерам. Максимальный рост составил 42%🚀.
Также не забываем, что активность участников и волатильность на рынках Европы и США ближе к концу недели снизится. В пятницу на NYSE и NASDAQ выходной день в канун католического Рождества. На СПБ бирже торги также не будут проводиться по бумагам США и Германии.
👤Продажи инсайдеров:
🧩 Со-исполнительный директор $WRBY - $16 млн.
🧩 Директор $CFLT - $10.5 млн.
🧩 Акционеры $GDRX - $18.6 млн.
🧩 Директор $WMT - $400 млн.
🧩 Исполнительный директор $ZM - $35 млн.
🧩 COO $TPC - $6.4 млн.
👤Покупки инсайдеров:
🧩 Акционеры $VERO + $9.2 млн.
🧩 Директор $INCY + $115.5 млн.🔥
🧩 Акционеры $KMF + $3 млн.
🕢 ситуация на рынках по состоянию на 07:30 утра мск:
Индексы Азии:
🇭🇰 Гонконг -1,24%
🇨🇳Шанхай -0,75%
🇮🇳Индия -1,87%
🇹🇼Тайвань -0,82%
🇯🇵Япония -1,95%
Фьючерсы на Европейские индексы🇪🇺:
🇬🇧FTSI100 -0,79%
🇩🇪Dax -1,26%
Фьючерсы на индексы 🇺🇸:
S&P500 -0,93% (4567п.)
Dow -0,76%
NasDaq -1,04%
Russel -1,85%
VIX 😈 +4,27% (24.58п.)
Сommodities:
🛢Сырая нефть Brent -2,61% (71.60$)
🛢Сырая нефть WTI -3,10% (68,64$)
🏅золото -0,17% (1801$)
🥈серебро -0,84% (22,343$)
🥉медь -0,87% (4,265$)
bitcoin -1,83% (46 888$)
Хорошего дня и удачных сделок🤗
❤1👍1😁1