美 Cleveland-Cliffs, 캐나다 철강업체 Stelco Holdings Inc 인수!

- 25억 달러(약 3.5조원)에 Stelco 인수, 금요일 종가 대비 87% 프리미엄
- Stelco 최근 4개 분기 EBITDA의 4.8배으로 인수 가격 결정
- Stelco는 캐나다 온타리오에 두 개 설비(열연 기준 260만톤) 가짐
- 앞으로 조강 생산량을 더 늘릴 계획
- 클리브랜드 클리프스 CEO는 앞으로 더 많은 인수가 있을 것이라 언급

* US Steel 인수 불발 이후 북미 기반 확장의 일환이라 판단합니다
* Cleveland-Cliffs는 AK Steel(11억$), ArcelorMittal 미국 사업부(14억$) 인수 등을 지속해왔습니다
* 미국 및 북미 시장은 여전히 리쇼어링 중이고, 성장하는 시장이라 생각하는 듯 합니다
* 철강 업계 내에서는 M&A와 타권역에 대한 투자가 늘어나고 있습니다
* 이에 따라 상위 몇몇 생산자들이 권역별로 업체들을 인수해나갈 가능성도 없지 않아보입니다(POSCO홀딩스도 인도/미국 상공정 투자 고려 중!!)

참고

* 2023년 미국 조강생산량 8,140만톤

- 1위 Nucor(2,120만톤, 美 M/S 26%)
- 2위 Cleveland-Cliffs(1,727만톤, 美 M/S 21%)
- 3위 US Steel(1,575만톤, 美 M/S 19%)

* 2023년 세계 조강생산량 18.9억톤

- 1위 중국(10.2억톤, 53.9%)
- 2위 인도(1.4억톤, 7.4%)
- 3위 일본(8,700만톤, 4.6%)
- 4위 미국(8,140만톤, 4.3%)

https://www.clevelandcliffs.com/news/news-releases/detail/643/cleveland-cliffs-announces-the-acquisition-of-stelco

[유진투자 바이오제약]

전일 국내외 바이오제약 주요뉴스

#대웅제약 -0.08% , 휴젤 -2.2%

- 상반기 국산 보툴리눔톡신 수출액이 미국, 중국, 일본을 중심으로 크게 성장한 것으로 나타남(상반기 미국, 중국, 일본 수출액이 전년동기비 각 55%, 53%, 45% 증가)
- 미국 시장 매출 비중이 높은 대웅제약의 나보타와 중국 시장에서 매출이 확대되고 있는 휴젤의 레티보가 긍정적인 실적을 보일 것으로 기대됨

https://m.dailypharm.com/newsView.html?ID=313632&REFERER=NP

#메디톡스 -1.43%

- 지난 2020년 식약처가 메디톡스의 메디톡신 품목 허가 처분을 내린 건에 대한 소송이 대법원 판결을 받게 됨
- 판결선고기일은 9월 10일이나 이노톡스에 대한 소송이 남아있어 주가 상방을 막는 요인으로서 지속 작용할 것으로 예상. 또한 해당 소송에 대한 판결은 휴젤 등 다른 톡신기업에의 판결에도 영향을 미칠 전망임

https://n.news.naver.com/article/374/0000392937?sid=101

#JnJ +1.19%, BMS +2.62%, AZ +0.6%

- IRA에 따라 2026년부터 치료제들을 인하된 가격에 제공하게 된 JnJ, BMS, AZ가 해당 조치에 대해 항소를 제기함
- 베링거 등 다른 빅파마들 또한 이미 관련 소송에서 패소한 바 있으며 정부의 IRA 시행 의지가 커 IRA 발효를 막기는 어려울 전망

https://www.fiercepharma.com/pharma/jj-bms-and-astrazeneca-strike-back-appeals-after-ira-litigation-loss-spring

#항서제약/ HLB

- 항서제약이 지난 5월 FDA 승인 거부된 PD-1 억제제 캄렐리주맙의 생산시설 실사 후 우려사항들을 2023년 12월 발급했던 폼이 공개됨
- 폼에는 데이터 무결성을 위한 생산 장비 시스템 통제 부족, 미생물 오염 방지 절차 부재 등에 대한 여러 결점이 포함되어 있었음. 항서제약이 이에 대한 개선 사항을 제출하긴 했으나 공장 재실사가 필요할 수 있으며 승인까지는 시간이 걸릴 것으로 예상

https://www.fiercepharma.com/manufacturing/behind-fda-rejection-scathing-form-483-hengrui-pd-1-plant-counts-litany-shortfalls

[유진투자 바이오제약] 권해순

안녕하세요. 유진투자증권 바이오제약 담당 권해순입니다.

전일 오름테라퓨틱스가 버텍스와 기술이전계약을 발표하였습니다. 오름테라퓨틱스는 연내 상장을 목표로 준비 중은 국내 비상장 바이오텍이며, 버텍스는 유전질환 치료제를 연구개발하여 상업화시키는 글로벌 바이오텍입니다.


버텍스는 시가총액 기준으로는 글로벌 1위바이오텍이며, 매출액 기준 글로벌 바이오 제약사 26위입니다. 버텍스는 연초 이후 20% 이상 주가가 상승하였습니다. 2024년 과 2025년에 신약 파이프라인 두 개를 상업화할 예정이어서 투자 매력도 높은 바이오텍 중 하나입니다.

오늘 자료는 버텍스에 대해 자료입니다. 글로벌 바이오제약 산업 동향 파악에 도움이 되시길 바랍니다. 감사합니다.

[유진투자 바이오제약] 7.17 목요일 아침

7.16 수요일 국내외 주요 뉴스

#SK바이오팜(326030.KS) +4.03%
- SK바이오팜이 홍콩 방사성 치료제 개발사 풀라이프테크놀로지로부터 방사성 고형암 치료제 후보물질 'FL-091'을 $572mn(약 7,900억원)에 도입
- SK바이오팜은 방사성 치료제를 신성장동력 중 하나로 추진하며 항암제 분야로 포트폴리오를 확장시키고 있음. 'FL-091'은 2025년 하반기 국내와 미국에서 임상 단계에 진입할 예정
https://www.hankyung.com/article/2024071703911


#녹십자(006280.KS) +2.75%
- 녹십자홀딩스가 재무건전성을 제고하고 미래사업 투자자금을 마련하기 위해 홍콩법인 지분 전량을 중국 CR제약그룹(화륜제약그룹, 3320.HK)에 매각(약 3,500억원 규모)
- 중국 국영 기업인 CR제약그룹을 통해 녹십자의 알부민(혈액제제), 그린진에프(유전자재조합 혈우병 치료제)를 중국 유통하는 계약도 체결하면서 중국 시장 진출에 긍정적 영향을 미칠 전망
https://www.hankyung.com/article/202407170738i


#로슈(RHHBY.OTCMKTS) +7.66%, 릴리(LLY.NYSE) -3.82%, 노보(NVO.NYSE) -3.87%, 바이킹(VKTK.NASDAQ) -12.56%, 질랜드(ZLDPF.OTCMKTS) -7.56%
- 로슈가 Carmot Therapeutics를 $2.7bn에 인수하며 취득한 GLP-1 비만 치료제 파이프라인 CT-996의 주1회 경구 제형 임상1상 결과, 4주 후 평균 6.1%의 체중 감소를 보인 것으로 나타남(위약군 조정 데이터)
- 릴리의 오포글리프론 임상2상에서 4주 후 체중감소율이 5% 미만이었음을 고려할 때 CT-996가 경쟁력이 있을 것으로 평가되며, 안전성 지표도 양호한 것으로 확인됨. 로슈는 4분기 중 임상1상의 다른 파트를 비만+당뇨2형 환자 코호트 대상으로 진행하고, 2상에 관한 계획도 공유할 예정.
- 오포글리프론은 현재 임상 3상 중. 2025년 4월 임상 3상 종료 예정

https://www.fiercebiotech.com/biotech/roches-27b-weight-loss-wager-delivers-early-oral-glp-1-win


#J&J(JNJ.NYSE) +3.69%
- 2Q 매출액 224억 달러(+4.3%yoy)로 항암치료제 다잘렉스 등 혁신 의약품의 매출 확대(145억 달러, +5.5%yoy)에 기인한 성장. 또한 IRA에 따른 약가 인하가 반영된 성장률 가이던스를 업데이트함: 2025년 3%, 2030년까지 5-7% 성장할 것으로 기대
- J&J는 하반기 리브리반트/레이저티닙 FDA 승인 및 출시, IBD 치료제 트렘피야를 통한 매출 성장을 기대하고 있음
https://www.fiercepharma.com/pharma/jj-keeps-growth-projections-afloat-it-braces-ira-price-negotiation-impact

리튬 시장이 표준화되지 못하다보니,
간펑리튬은 극심한 변동성(실적+주가)을 겪었습니다.

간펑리튬은 파생 데스크를 설치해서 주식/지수/원자재/금리 거래를 통해 이러한 리스크를 헷지한다고 하네요(지금까지 왜 안한지는 의문이네요)!

앞으로 리튬 시장도 좀 더 표준화되고 GFEX 이외의 곳에서도 거래가 될 가능성이 높아질 듯합니다.

https://www.mining.com/web/ganfeng-lithium-plans-to-build-a-1-1-billion-trading-desk/

유진 황성현 (02-368-6878)

<유틸리티 - 원전이 미래다>

*7/17, 한수원은 체코 두코바니 1,000MW급 원전 건설 사업의 우선협성대상자로 선정

- 체코는 우선 두코바니 5·6호기 건설을 확정하고, 테믈린 3·4호기는 발주 시 한국에 우선권을 주기로 결정

- 추가 2기까지 고려 시 총 사업 규모는 40조원을 상회할 전망

- 기존 체코의 요구 사항이 기당 5~7조원이었음을 감안하면 이번 수주 금액은 K-원전 기업들에게 매우 긍정적인 영향을 미칠 것이라 판단

- 이번 계약으로 기존 발주가 미뤄지고 있던 폴란드, 핀란드, 루마니아, 영국, UAE의 스케줄도 구체화 될 것으로 예상
→ 2030년까지 정부의 수출 목표 10기 달성 가능성이 높아졌다고 판단

*한전기술은 10년간 기당 5천억원의 매출액이 발생될 것으로 예상되며, 당사 추정 영업이익률은 50%

- 이를 반영 시 체코 2기에서 매년 500억원의 영업이익 증가가 예상되며, 10기 수출 목표 달성 시, 2,500억원/연 실적 증가 기대

- 두산에너빌리티는 기당 200억원, 한전KPS는 기당 100억원의 영업이익 증가가 예상되어 긍정적이며, 한국전력도 UAE와 달리 체코 원전에서 흑자를 기록할 가능성이 높다고 판단

*단기적으로는 폴란드(2기), 핀란드(1기), 루마니아(2기), 영국(2기), 사우디아라비아(2기) 원전 입찰이 기대되며, UAE도 2기 발주 기대

- 과거 UAE 원전 수출 당시 섹터 주가 상승이 3달간 지속되었던 점을 감안하면 원전 관련 기업들이 주도 섹터가 될 가능성은 충분하다고 판단

(링크) https://bit.ly/4fbAaEb

★컴플라이언스 검필

[속보]산업장관 "체코 원전 예상사업비 36조 이상…계약금 향후 결정" https://n.news.naver.com/mnews/article/003/0012673518?rc=N&ntype=RANKING&sid=104

7월 18일 석유공사 대왕고래 탐사시추를 영일만 항만시설 확장 첫 사업자 선정 발표

국내 8/6-1광구 북부지역 대왕고래-1 탐사시추를 위한 항만시설 및 하역용역
공고일시 2024.07.03 13:15 등록마감 2024.07.17 14:00
입찰마감 2024.07.18 14:00 개찰일시 2024.07.18 14:10

https://ebid.knoc.co.kr/supplier/index.jsp

📌 LS에코에너지(시가총액: 9,677억)
📁 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)
2024.07.18 10:01:36 (현재가 : 31,700원)

매출액 : 2,326억(예상치 : 1,890억)
영업익 : 147억(예상치 : 84억)
순이익 : 129(예상치 : 38억)

최근 실적 추이
매출/영업익/순익/예상대비 OP
2024.2Q 2,326억/ 147억/ 129억
2024.1Q 1,799억/ 97억/ 80억
2023.4Q 1,998억/ 72억/ 5억
2023.3Q 1,675억/ 111억/ 26억
2023.2Q 1,873억/ 59억/ 6억


공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240718800093
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=229640

[단독]정부 "'동해 유전 시추' 예타 대상 아니다"
https://view.asiae.co.kr/article/2024071810180593460

"동해 석유시추 사전대책 필요, 독립검증단 구성해야"
https://www.goodmorningcc.com/news/articleView.html?idxno=401072

최연혜 "가스공사 최우선 경영원칙은 안전"
https://www.nocutnews.co.kr/news/6180122?utm_source=naver&utm_medium=article&utm_campaign=20240718013808

가스공사, 2024년 전사 안전·보건 담당 부서장 회의 개최
http://www.gasnews.com/news/articleView.html?idxno=116192

18일 기획재정부, 산업통상자원부 등 관계 부처에 따르면 정부는 경북 포항만 영일만 앞바다의 시추 사업이 예타 대상에 해당하지 않는다고 보고 논의를 진행하고 있다. 정부 관계자들은 “한국석유공사의 유전개발 출자사업은 공공기관 예타 기준인 총사업비 2000억원을 넘지 않는 데다가, 2000년대부터 지속해온 사업으로 신규 사업이 아니어서 재정 예타 대상에도 해당하지 않는 것으로 보고 있다”고 말했다.

신품질 생산력 = (과학기술의 혁명적 돌파 + 생산요소의 혁신적 배치 + 산업의 심도 있는 전환·업그레이드) × (노동력 + 노동수단 + 노동대상 조합 개선)

https://n.news.naver.com/article/001/0014819873?sid=104