✅ عبور انس طلا از ۴۶۰۰ دلار | حباب منفی شمش بورس کالا از ۶ درصد هم فراتر رفت!


🟩و باز هم داستان تکراری: آخر هفتۀ پرنوسان در بازار جهانی و تعطیلی بازار داخلی.


۱۴۰۵/۰۵/۳۰
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ آموزشی: چرا سورتینو بر شارپ ترجیح داده می‌شه؟


پیش‌تر با نسبت کالمار آشنا شدیم؛ وقتی صحبت از مقایسۀ بازدهی صندوق‌ها می‌شه، لازمه که به ریسک صندوق هم توجه داشته باشیم؛

◀️برای محاسبۀ ریسک صندوق، روش‌های متعدد پیشنهاد شده؛

🟠مثلاً در نسبت شارپ، تمامی نوسان‌ها (چه مثبت چه منفی) به‌عنوان ریسک در نظر گرفته می‌شه؛

در واقع در نسبت شارپ، نوسان‌های مثبت هم جریمه می‌شه!

🟠در حالیکه در نسبت سورتینو، فقط نوسان‌های منفی (یا کمتر از سود بدون ریسک) در محاسبۀ ریسک لحاظ می‌شه؛


◀️روش محاسبۀ نسبت سورتینو: ابتدا بازدهیِ سود بدون ریسک از بازدهی صندوق کسر می‌شه؛ سپس این بازدۀ مازاد، بر ریسک نزولی (یعنی انحراف معیار بازدهی‌های کمتر از سود بدون ریسک) تقسیم می‌شه.

◀️هر چقدر عدد سورتینو بالاتر باشه، صندوق از لحاظ کیفیت سبدگردانی نمرۀ بالاتری می‌گیره.



⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های سهامی



۱۴۰۵/۰۵/۳۱
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ رتبه‌بندی صندوق‌های طلا بر پایۀ نسبت سورتینو

پیش‌تر با نسبت سورتینو آشنا شدیم؛ هر چقدر سورتینو بالاتر باشه، بازدهی صندوق با ریسک نزولی کمتری حاصل شده؛

🟩در یکسال اخیر بالاترین سورتینو رو در صندوق درخشان شاهد هستیم؛

🟪جواهر، زروان و طلا هم در رتبه‌های بعدی قرار می‌گیرن.


۱۴۰۵/۰۵/۳۱
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ صندوق‌های سهامی با بهترین بازارگردانی؟

رتبه‌بندی نقدشونده‌ترین صندوق‌های سهامیِ کلاسیک بر پایۀ میانگین سه‌ماهۀ درصد حباب؛

◀️باکیفیت‌ترین بازارگردانی رو در آگاس شاهد هستیم؛

◀️اختصاص رتبه‌های بعدی به: رشدی کیان | اطلس | آساس


۱۴۰۵/۰۵/۳۱
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

🏢 خبر خوب برای دارندگان صندوق املاک و مستغلات کاخ

با دریافت اسناد اصلاحی دو واحد اداری شمالیِ ساختمان صندوق از اداره ثبت، در مجموع ۵۲ مترمربع به متراژ رسمی این واحدها اضافه شد.
این اصلاح سند، به معنای ثبت رسمی متراژ بیشتر برای ملک و افزایش ارزش دارایی تحت مالکیت صندوق کاخه.

🌟 مزایای صندوق کاخ کاریزما:
✔️دارای ملک واقعی در پرتفوی
✔️ شروع سرمایه‌گذاری با مبالغ کم (حداقل ۱۱۰ هزار تومان)
✔️ کاملا آنلاین و امن
✔️ معاف از مالیات
✔️ نقدشوندگی بالاتر نسبت به خرید مستقیم ملک


👇برای آشنایی بیشتر و شروع سرمایه‌گذاری

🔗 صندوق کاخ

💎 @charismaholding

✅ عقب‌نشینی حقیقی‌ها در صندوق‌های طلا


⬆️سرانۀ فروش حقیقی در صندوق‌های طلا به بالاترین عدد در یکماهۀ اخیر رسید!

⬇️سرانۀ خرید هم پس از یک دوره افزایش چشمگیر، در مسیر کاهشی قرار گرفته.


⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا


۱۴۰۵/۰۵/۳۱
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ شکاف بازدهی در بازار نقره | شمش نقره همچنان پربازده‌تر از صندوق‌های نقره!


🟩در شرایطی که بازدهی NAV صندوق‌های نقره به ۸ درصد رسیده، در صندوق‌های نقره بازدهی ۶ درصدی رو شاهد هستیم؛

🟪حباب سنگین در برخی صندوق‌های نقره باعث شده صندوق‌های نقره رقابت رو به شمش نقره ببازن.


۱۴۰۵/۰۵/۳۱
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ رتبه‌بندی صندوق‌های اهرمی | بالاترین نسبت سورتینو؟

پیش‌تر با نسبت سورتینو آشنا شدیم؛ هر چقدر سورتینو بالاتر باشه، بازدهی صندوق با ریسک نزولی کمتری حاصل شده؛

🟩در یکسال اخیر بالاترین سورتینو رو در صندوق دوایکس شاهد هستیم؛

🟪نارنج، جهش و بیدار هم در رتبه‌های بعدی قرار می‌گیرن.


۱۴۰۵/۰۶/۰۱
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ مهم: بازدهی سالانۀ صندوق‌های درآمد ثابت به ۴۵ درصد رسید؟


◀️پیش‌تر با تقسیم‌بندی صندوق‌‌های درآمد ثابت بر مبنای الگوی بازدهی قبل و بعد تعطیلات آشنا شدیم (مطالعه کنید)؛

🔵سود روزهای تعطیل در صندوق‌های پیش‌تعطیلی و پس‌تعطیلی به‌ترتیب یک روز قبل و یک روز بعد تعطیلات لحاظ می‌شه؛

🔵صندوق‌های ترکیبی سود رو بطور یکسان قبل و بعد تعطیلات پخش می‌کنن؛

🔵صندوق‌های یکنواخت، کمترین انحراف معیار در بازدهی روزانه رو نشون می‌دن (یعنی سود در تمامی روزهای هفته یکسان در نظر گرفته می‌شه)؛


◀️و اما نکتۀ مهم: در برخی از صندوق‌های یکنواخت با نقدشوندگی مناسب و حباب منفی، سود روزانه به عدد شگفت‌انگیز ۰.۱۵ درصد و حتی بعضاً بالاتر رسیده؛

◀️همونطور که در جدول هم مشاهده می‌کنید، سود سالانه‌شدۀ این صندوق‌ها (یعنی در صورت تکرار این بازدهی به‌مدت یکسال) به بیش از ۴۵ درصد رسیده؛

در صورتی که سود روزانۀ صندوق‌های یکنواخت به ۰.۱۶ درصد برسه، بازدهی سالانه‌شده به رقم باورنکردنی ۴۹ درصد می‌رسه!

۱۴۰۵/۰۶/۰۱
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ رتبه‌بندی صندوق‌های طلا | برترین بازارگردانی؟


▪️هر چقدر یک صندوق بازارگردانی باکیفیت‌تری داشته باشه، در امواج صعودی حباب مثبت کمتری می‌گیره (امکان ورود با ریسک کمتر) و در امواج نزولی هم حباب منفی کمتری نشون می‌ده (امکان خروج در قیمت منصفانه‌تر)؛

◀️عنوان باکیفیت‌ترین بازارگردانی در یکماهۀ اخیر در بین تمامی صندوق‌های طلا به جام طلا اختصاص پیدا می‌کنه؛

▪️صندوق‌های گوهر، جواهر و رز ترنج هم در رتبه‌های بعدی قرار می‌گیرن.


۱۴۰۵/۰۶/۰۱
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

👑 زروان، صندوق طلای ویستا
قدرتی برای رشد سرمایه

⬅️صندوق طلای زروان در یک سال گذشته (منتهی به ۳۱ مرداد ۱۴۰۵) معادل ۱۶۴٪ سود برای سرمایه‌گذاران خود به ارمغان آورده است. این عملکرد، زروان را در میان صندوق‌های طلای برتر بازار سرمایه قرار داده و نشان می‌دهد سرمایه‌گذاری در طلا می‌تواند فراتر از حفظ ارزش دارایی، فرصتی برای رشد سرمایه نیز باشد.

⬅️صندوق طلای زروان ویستا با بهره‌مندی از فرصت‌های بازار طلا، راه‌حلی جذاب برای سرمایه‌گذارانی است که می‌خواهند بدون دغدغه‌های خرید، نگهداری و امنیت طلای فیزیکی، از فرصت‌های بازار طلا بهره‌مند شوند.

🔗 دریافت مشاوره اختصاصی رایگان:
https://b2n.ir/wx6746

🔗 خرید بدون کارمزد در کارگزاری ویستا:
https://vistaamc.ir/vistabrokerage

✅برای سرمایه‌گذاری نماد «زروان» را در سامانه معاملاتی کارگزاری خود جستجو کنید.

☎️ مرکز ارتباط با مشتریان:
۰۲۱۵۹۱۶۲۵۰۰
@vistaamc

🎙 تریبونِ سهامدار

دوستانی که صندوق مختلط هیبرید دارند، کم‌کم باید به فکر تغییر تابلوی صندوق باشند!
هیبرید هم به جرگه زیتون، شیلد، انار و... پیوسته؛ صندوق‌هایی که با وجود حفظ وزن سهام، در عمل رفتاری شبیه صندوق‌های درآمد ثابت پیدا کرده‌اند.

البته وزن سهام کاهش پیدا نکرده؛ موضوع، استفاده از استراتژی Covered Call است. این استراتژی با دریافت پریمیوم، بخشی از ظرفیت رشد سهام را محدود می‌کند.
در بازار صعودی، نتیجه می‌تواند این باشد که صندوق بخش قابل‌توجهی از رشد سهام را از دست بدهد و بازدهی آن بیشتر به صندوق‌های درآمد ثابت نزدیک شود.

استراتژی Covered Call ذاتاً بد نیست؛ اما سؤال اینجاست: وقتی قرار است بخش مهمی از رشد سهام را واگذار کنیم، مزیت داشتن یک صندوق مختلط چیست؟
اینکه چرا سازمان بورس هیچ واکنشی نشان نمی دهد، بیشتر ناراحت کننده است.

⬅️نحوۀ ارسالِ پیام‌ها


۱۴۰۵/۰۶/۰۱
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ پیرو درخواست‌های دوستان: گزارش بازدهی استراتژی «هولد داینامیک» در صندوق‌های سهامی


◀️در تصویر، نتیجۀ بک‌تست از عملکرد استراتژی هولد داینامیک رو مشاهده می‌کنید، در سبد فرضی با مشخصاتِ:

🟠افق زمانی: دوساله
🟠حداکثر ضررِ قابل‌تحمل (از اصل سرمایه): ۱۰ درصد
🟠حداکثر ریزش قابل‌تحمل (از سقف بازدهی): ۱۵ درصد
🟠ارزش سبد: ۱۰۰ میلیون تومان
🟠دفعات سبدگردانی: هفته‌ای یکبار


⭐ بازدهی دوسالۀ هولد داینامیک (با کسر کارمزد تمامی معاملات): ۳۱۱ درصد

⭐ بازدهی شاخص کل بورس در همین مدت: ۱۹۸ درصد


◀️نکتۀ مهم: هولد داینامیک علاوه بر خلق آلفای مثبتِ معنی‌دار، در شاخص‌های پوشش ریسک هم موفق ظاهر شده؛

🔵بیشترین ضرر (MDD) شاخص کل بورس در این مدت ۲۶ درصد بوده؛ در هولد داینامیک اما ریزش از ۱۲ درصد فراتر نرفته؛

🔵همچنین بر پایۀ نسبت کالمار هم شاهد برتری معنی‌دار هولد داینامیک در مقایسه با کلیت مارکت هستیم؛


◀️دوستان توجه داشته باشید این استراتژی صرفاً بر پایۀ مدیریت ریسک و سرمایه (یعنی فارغ از هرگونه تحلیل بنیادی، تکنیکال و سنتیمنتال) و اصول پادشکنندگی طراحی شده؛ در این استراتژی عمدتاً بر صندوق‌های سهامی و طلا تمرکز داریم (هر چند در بدو ورود، از ظرفیت صندوق‌های مختلط و درآمد ثابت هم بهره گرفته می‌شه).


⬅️ مشاهدۀ توضیحاتِ تکمیلی.


#PCMR_Backtest

۱۴۰۵/۰۶/۰۱
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ باخت سنگین سهامداران صندوق‌های نقره


🟩در شرایطی که شمش نقره در محدودۀ مثبت ۹ درصد داره معامله می‌شه و NAV صندوق‌های نقره هم به نزدیکی ۸ درصد رسیده، بازدهی صندوق‌های نقره به ۲ درصد رسیده!

🟪بازار باز هم ثابت کرد که شرط‌بندی روی حباب در نهایت جریمۀ سنگین داره.


۱۴۰۵/۰۶/۰۱
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus