📊 آپدیت: چارت سکۀ طلا


🟩مقاومت ۱۲ سالۀ سکۀ طلا (که در تحلیل قبلی اشاره شد)، با یک کندل ماربوزوی قدرتمند شکسته شده؛

🟩تا زمانی که قیمت سکۀ طلا بالای ۶۵ میلیون تومان قرار داره، روند صعودی همچنان برقراره و منفی‌های احتمالی، پول‌بک به سقفِ داینامیک (خط قرمز) محسوب می‌شه.



⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا



- ۱۴۰۳/۱۱/۲۴
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

⭐️ چارت حباب سکۀ طلا


▪️همونطور که در تصویر هم مشاهده می‌کنید، سکۀ طلا پس از ورود به زون کم‌ریسک (حباب زیر ۱۰ درصد)، با افزایش تقاضا و رشد چشمگیر مواجه شد؛

▪️با ورود سکۀ طلا به زون پرریسک (حباب بالای ۲۰ درصد)، فشار فروش و تخلیۀ معنی‌دارِ حباب رو شاهد بودیم؛

▪️در حال‌حاضر سکۀ طلا در زون تعادلی قرار داره و احتمال داره مجدداً زون پرریسک رو تست کنه؛


🟥سقف تاریخیِ حباب سکۀ طلا: ۲۷ درصد

🟩حباب فعلیِ سکۀ طلا: ۱۸ درصد


⏪در این‌خصوص مطالعه کنید:

🔵روش محاسبۀ درصد حباب سکۀ طلا

🔵تحلیل چارت درصد حباب سکۀ طلا



⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا



- ۱۴۰۳/۱۱/۲۵
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ پاسخ به پرسش‌های ارسالیِ دوستان

سلام خدمت شما
ببخشید بهترین صندوق درآمد ثابت با سود مرکب کدوم هست
ممنون

🟪برای تشخیص باکیفیت‌ترین صندوق‌های درآمد ثابت، فاکتورهای متعدد باید مورد بررسی قرار بگیره (در این‌خصوص مطالعه کنید: نکات کاربردیِ صندوق‌های درآمد ثابت)؛


⏪با این‌حال برای دوستانی که قصد دارن بصورتِ فرموله به فهرست بهترین صندوق‌های درآمد ثابت دسترسی داشته باشن، روش زیر پیشنهاد می‌شه:

🔵در ابتدا دیتای مربوط به دیده‌بان صندوق‌های درآمد ثابت (در سایت ارزشمند تریدرز آرنا) رو وارد محیط نرم‌افزاری اکسل می‌کنیم؛

🔵سپس ستون‌های زیر رو جدا می‌کنیم:

💕درصد حباب
💕بازدهی ۲۰روزه
💕بازدهی ۶۰روزه
💕آخرین قیمت
💕میانگین حجم ۲۰روزه
💕تراز سفارشها


⏪در ادامه به بررسی این پارامترها خواهیم پرداخت:

▪️درصد حباب: از جمله مهم‌ترین فاکتورهای بازارگردانی محسوب می‌شه؛ بهتره درصد حباب صندوق درآمد ثابت، بیشتر از ۰.۵ درصد نباشه؛

▪️بازدهی ۲۰روزه: در واقع روزهای معاملاتی رو در بر می‌گیره و تقریباً معادل هست با یک ماه تقویمی؛ به‌منظور دستیابی به بازدهیِ مرکب سالیانه حداقل ۳۰ درصد، لازمه که بازدهیِ ماهیانه، زیر ۲.۲ درصد نباشه؛

▪️بازدهیِ ۶۰روزه: تقریباً معادل سه ماه تقویمی محسوب می‌شه؛ در اینجا هم به‌منظور دستیابی به بازدهیِ سالیانه حداقل ۳۰ درصد، لازمه که بازدهیِ سه‌ماهه، زیر ۶.۸ درصد نباشه؛

محاسبات مربوط به ۲.۲ درصد ماهیانه و ۶.۸ درصد سه‌ماهه، خارج از حوصلۀ این پست هست، و در آموزش‌های تکمیلی ارائه خواهد شد.

▪️آخرین قیمت و میانگین حجم ۲۰روزه: از حاصلضرب این دو پارامتر، به میانگین ماهانۀ ارزش معاملات می‌رسیم، که در شرایط فعلی بهتره زیر ۲۰۰ میلیارد تومان نباشه؛

▪️تراز سفارشها: برای محاسبۀ تراز سفارش، کافیه ارزش سفارش‌های فروش رو از ارزش سفارش‌های خرید، کسر کنیم؛ این پارامتر هم بهتره کمتر از ۲۰۰ میلیارد تومان نباشه؛


🟩با احتساب این پارامترها، صندوق‌های درآمد ثابت رو از سه‌جهتِ بازارگردانی، سبدگردانی و نقدشوندگی، به‌راحتی و باسرعت می‌شه فیلتر کرد؛

⏪همونطور که در تصویر مشاهده می‌کنید، از مجموع بیش از ۶۰ صندوق درآمد ثابت ETF با سود مرکب، صرفاً ۹ صندوق در خروجیِ نهائی قرار می‌گیرن؛ پنج صندوقِ برتر (با اولویت بیشترین بازدهیِ سه‌ماهه) عبارتند از:

🔢 فردا

🔢 کارا

🔢 لبخند

🔢 سپر

🔢 افران


⭐ توصیه می‌شه غربالگریِ صندوق‌های درآمد ثابت با این روش، حداقل ماهی یکبار انجام بشه؛ در صورت استقبالِ مخاطبین، گزارش این غربالگری بصورت ادواری در اختیار دوستان قرار خواهد گرفت.



✉️ نحوۀ ارسالِ پرسش‌ها



- ۱۴۰۳/۱۱/۲۷
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

❓ سرنوشت بازار سهام؟ (پردۀ نخست)


🟠در تصویر، چارت دلاری‌ترین نماد بازار سهام (فولاد) نسبت به سکۀ طلا رو مشاهده می‌کنید (بر اساس اندیکاتور Ratio)؛

🟠نسبت فولاد به سکۀ طلا در کف داینامیک ۱۷ ساله قرار گرفته؛


⭐️ در صورتی که فولاد موفق به حفظ سطح حمایتی بشه و از کمند خط روند نزولی (خط قرمز) خارج بشه، می‌شه انتظار بازدهی دلاری مثبت در بازار سهام رو داشت.



⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های سهامی



- ۱۴۰۳/۱۱/۲۸
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ بازدهیِ سالانۀ تمامیِ صندوق‌های طلا، سه‌رقمی شد!


▪️با این‌حال شاهد اختلاف ۳۰ درصدی در بازدهی سالانۀ صندوق‌های طلا هستیم؛

▪️ضرورت توجه سهامداران به فاکتورهای مؤثر بر بازارگردانی و سبدگردانیِ صندوق‌های طلا.



⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا



- ۱۴۰۳/۱۱/۲۹
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

⭐️ آپدیت: کم‌حباب‌ترین صندوق‌های طلا؟


◀️ بر پایۀ حبابِ:

🟠اسمی (اختلاف قیمتِ تابلو از NAV)
🟠ذاتی (با احتسابِ حباب سکه و شمشِ بورسی)
🟠واقعی (از ادغامِ حباب اسمی و ذاتی)


◀️دیتای تکمیلی:

🔵بیشترین درصدِ شمش: گنج | زروان | درخشان
🔵بیشترین درصد سکه: زر | مثقال | آتش
🔵نقدترین: زرفام | آتش | آلتون


⭐️ تداوم گارد صعودیِ سبدگردان‌ها: نقدینگیِ اکثریتِ صندوق‌های طلا، زیر ۱ درصد!



⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا



- ۱۴۰۳/۱۱/۳۰ ⏰️ ۱۱:۳۹
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ در اتفاقی کم‌سابقه: قیمت سکۀ بورسی، بالاتر از سکۀ آزاد!


- ۱۴۰۳/۱۲/۰۱
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ ظرفیت صدور کدوم صندوق‌های طلا تکمیل شده؟

وقتی ظرفیت صدور تکمیل بشه، در عمل بازارگردان توانائیِ عرضه نداره، و احتمال شکل‌گیریِ حباب مثبت بیشتر می‌شه؛

⭐ در حال‌حاضر، ظرفیت صدور صندوق‌های آلتون و قیراط تکمیل شده؛

🌟 ظرفیت صدور عیار، طلا، زرفام، جواهر و زروان هم به زیر ۱۰ درصد رسیده.



⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا



- ۱۴۰۳/۱۲/۰۱
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ بازدهی ده‌سالۀ سکۀ طلا: ۷۷۰۰ درصد!


▪️بازدهیِ دلار در همین مدت: ۲۶۰۰ درصد


- ۱۴۰۳/۱۲/۰۲
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

⚡ گزارش صندوق‌های طلا در پورتفوی تمشک


🔵در حال‌حاضر تمشک در ۷ صندوق طلا، سهامدارِ درصدی محسوب می‌شه؛

🔵به‌ترتیب شاملِ: زرفام | جواهر | ناب | لیان | آتش | گوهر | آلتون


🛑در نتیجه تحرکات تمشک بر روی این صندوق‌ها رو می‌شه به‌صورت روزانه مورد بررسی قرار داد؛

🛑این ۷ صندوق، مجموعاً نزدیک به ۷۰ درصد از پورتفوی تمشک رو به‌خودشون اختصاص دادن.


‏➖➖➖➖‏➖➖➖➖
❓ روش بررسی تحرکات روزانۀ تمشک در صندوق‌های طلا؟

1⃣ در سایت tsetmc (که بهتره از نسخۀ قدیمی استفاده بشه: old.tsetmc.com) نماد مربوطه (مثلاً زرفام) رو سرچ می‌کنیم؛

2⃣ از سربرگِ دارندگان، تمشک رو انتخاب می‌کنیم؛

3⃣ در چارتی که نمایش داده می‌شه تغییرات روزانۀ حجم هر نماد در پورتفوی تمشک قابل بررسی هست.
‏➖➖➖➖‏➖➖➖➖



⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا



- ۱۴۰۳/۱۲/۰۳
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ حالا که ساعت معاملات فراصندوق‌ها هم اصلاح شده و تا ۱۵ افزایش پیدا کرده (اجرائی از ۱۸ اسفند)، بهتر نیست دامنۀ نوسان فراصندوق‌ها هم مثه صندوق‌های طلا به مثبت و منفی ۱۰ درصد افزایش پیدا کنه؟


- ۱۴۰۳/۱۲/۰۴
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

❗️ اشتباهات رایج سرمایه‌گذاری در بازار طلا - پارت دوم


✅ مطالعۀ مبحثِ قبلی


▪️آربیتراژ بر پایۀ حباب اسمی، یکی از تکنیک‌های رایج هولدِ داینامیک در صندوق‌های طلا محسوب می‌شه؛ در این روش، از صندوق‌های پُرحباب به صندوق‌های کم‌حباب سوئیچ می‌کنیم؛

▪️نکتۀ مهم اینکه جابجائی بین صندوق‌ها، حتماً باید با صندوقِ هم‌گروه انجام بشه (یعنی شمش‌محور با شمش‌محور و یا سکه‌محور با سکه‌محور)؛

▪️وقتی دو صندوق هم‌گروه نباشن، بحث حباب ذاتی اهمیت بیشتری نسبت به حباب اسمی پیدا می‌کنه؛

مثلاً وقتی حباب سکۀ طلا، در محدودۀ کم‌ریسک قرار گرفته باشه (یعنی زیر ۱۰ درصد)، سوئیچ از صندوق‌های طلای سکه‌محور (حتی اگه حباب اسمی بالاتری هم داشته‌باشن) به صندوق‌های شمش‌محور، ممکنه باعث کاهش بازدهی بشه؛

در این‌حالت توصیه می‌شه آربیتراژ صرفاً بین صندوق‌های سکه‌محور انجام بشه.

⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا



- ۱۴۰۳/۱۲/۰۴
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

❓ سرنوشت بازار سهام؟ (پردۀ دوم)


🟠در پست قبلی، به پتانسیل بازدهیِ دلاریِ مارکت پرداخته شد؛

🟠در تصویر، چارت شاخص ۵۰ شرکت فعال‌تر (تایم‌فریم هفتگی) رو مشاهده می‌کنید؛

جهت دسترسی به چارت شاخص ۵۰ شرکت فعال‌تر در سایت رهاورد: کلیک کنید.

🟠به‌رغمِ سنتیمنتِ منفی در روزهای اخیر، مارکت همچنان فراتر از کانالِ رکودیِ چهارساله (که از تابستان ۹۹ شروع شد) قرار داره؛


🟩چه در میان‌مدت و چه بلندمدت، الگوهای کلاسیک صعودی مشاهده می‌شه (کاپ + فالینگ وج).



⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های سهامی



- ۱۴۰۳/۱۲/۰۵
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ ضرورت اصلاح دامنۀ نوسان صندوق‌های اهرمی


🔵سقف مجاز دامنۀ نوسان صندوق‌های اهرمی، ۳ درصد تعریف شده؛

🔵این در حالیه که به‌عنوان مثال NAV صندوق جهش امروز بیش از ۴ درصد رشد داشته؛

🔵در نتیجه در صورت تکرار روند فعلیِ مارکت، روزانه بیش از یک درصد به حباب منفیِ صندوق اضافه می‌شه؛

✅ انتظار می‌ره پیش از شکل‌گیریِ تجربۀ تلخ صندوق‌های دارا یکم و پالایش (حباب منفی دورقمی)، شاهد اصلاح ضوابط مربوط به دامنۀ نوسان صندوق‌های اهرم باشیم.


- ۱۴۰۳/۱۲/۰۶
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

📈 اهرمی‌ترین صندوق‌های اهرمی؟

✅ آپدیت ضرایب‌ اهرمی + روش محاسبه


◀️ دیتای تکمیلی:

🟠سنگین‌ترین: اهرم
🟠سبک‌ترین: نارنج

🟠سهامی‌ترین: بیدار
🟠نقدترین: شتاب


🟩 حباب منفی در تمامیِ صندوق‌های اهرمی (بیشترین: بیدار | کمترین: توان)

🟩نقدینگی تمامیِ صندوق‌های اهرمی، کمتر از ۱۰ درصد

🟩ضریب اهرمی تمامی صندوق‌های اهرمی (به‌جز توان) بالای ۲ واحد



⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های سهامی


- ۱۴۰۳/۱۲/۰۶
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ در این لحظات: ارزش صف خرید صندوق‌های اهرمی، بیش از هزار میلیارد تومان!


- ۱۴۰۳/۱۲/۰۷
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

❗️ اشتباهات رایج سرمایه‌گذاری در بازار طلا - پارت شمارۀ ۳


🔵در پست قبلی، به بررسی یکی از تکنیک‌های مهم هولدِ داینامیک در صندوق‌های طلا پرداختیم: آربیتراژ بر پایۀ حباب اسمی؛

🔵به این نکتۀ مهم اشاره شد که سوئیچ از نمادهای پُرحباب به کم‌حباب، بهتره در بین صندوق‌های هم‌گروه (یعنی شمش‌محور با شمش‌محور و یا سکه‌محور با سکه‌محور) انجام بشه؛


🛑در ادامه به بررسی مفهوم NAV لحظه‌ایِ صندوق‌های طلا خواهیم پرداخت؛

🟩دوستان به این نکتۀ مهم توجه داشته باشید که NAV صندوق‌های ETF، در فواصل حداکثر دو دقیقه‌ای به‌روزرسانی می‌شه؛

در بورس‌های معتبر در سطح جهانی، NAV لحظه‌ای صندوق‌های ETF، در فواصل حداکثر ۱۵ ثانیه‌ای به‌روزرسانی می‌شه!

🛑این موضوع به‌ویژه در زمانی که اختلال در تارنمای سایت صندوق پیش می‌آد یا شرایطی که ولاتیلیتی (نوسان‌پذیری) در مارکت بالا می‌ره، اهمیت بیشتری پیدا می‌کنه؛


❌ چطور در تلۀ ناو لحظه‌ای گرفتار نشیم؟

✅ یک راهکار ساده وجود داره: درصد تغییر روزانۀ NAV صندوق مبدأ (یعنی صندوق پُرحباب) و صندوق مقصد (یعنی صندوق کم‌حباب) رو با صندوق‌های هم‌گروه باید مقایسه کنیم؛

🟩صرفاً در صورتی که اختلاف معنی‌دار در درصد تغییر روزانۀ NAV صندوق‌های مبدأ و مقصد با صندوق‌های هم‌گروه مشاهده نشه، مجاز به اجرای فرایند آربیتراژ هستیم؛


✅ با یک مثال توضیحات رو پیش می‌بریم: فرض کنید قصد جابجائی آلتون (حباب اسمی ۳ درصد) با ناب (حباب اسمی ۱ درصد) رو داریم [عددها فرضی]؛

1⃣ فیلتر اول: آیا اختلاف حباب، معنی‌دار هست؟ بله بیش از ۱ درصد

2⃣ فیلتر دوم: آیا آلتون و ناب، هم‌گروه هستن؟ در این مورد باید به آخرین جدول کم‌حباب‌ترین صندوق‌های طلا در کانال مراجعه کنیم؛ جواب مثبت هست: هر دو صندوق در ردیف صندوق‌های شمش‌محور قرار می‌گیرن؛

3⃣ فیلتر سوم: آیا درصد تغییر روزانۀ NAV صندوق‌های مبدأ و مقصد، مشابه هست؟ و آیا این تغییرات با دیگر صندوق‌های هم‌گروه همخونی داره؟ فرض کنید درصد تغییر روزانۀ ناو آلتون منفی ۱ درصد و درصد تغییر روزانۀ ناو ناب منفی ۲ درصد هست؛ در این‌حالت با توجه به اختلاف معنی‌دار بین تغییرات روزانۀ ناو صندوق‌های هم‌گروه، از اجرای فرایند آربیتراژ خودداری می‌کنیم.



⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا



- ۱۴۰۳/۱۲/۰۷
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ نتیجۀ بی‌توجهی به حباب قیمتی صندوق‌های طلا: ریزش سنگین‌ترِ صندوق‌های پُرحباب‌تر


▪️ورود پول سنگین به صندوق عیار در روزهای اخیر به‌رغم حباب اسمی غیرمتعارف (بعضاً بالای ۵ درصد) حکایت از این داره که همچنان غالب سهامدارانِ حقیقی به نکات اولیۀ سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا، بی‌توجه هستند.



⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا



- ۱۴۰۳/۱۲/۰۷
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ صندوق‌های اهرمی با بیشترین درصد ریسک تمرکز؟


▪️درصد ریسک تمرکز از جمله فاکتورهای مهم در پیش‌بینی روند قیمتیِ صندوق‌های اهرمی محسوب می‌شه؛

▪️بر طبق یک قاعدۀ کلی، بین دو صندوق اهرمی با ضریب اهرمیِ مشابه، از صندوقی که ریسک تمرکزِ بالاتری داره، در امواج صعودی بازدهیِ بالاتری رو انتظار خواهیم داشت.

مطالعه کنید: روش محاسبۀ درصد ریسک تمرکز + نکاتِ کاربردی

🟥بیشترین ریسکِ تمرکز: موج | بیدار

🟩کمترین ریسکِ تمرکز: نارنج | شتاب | توان



⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های سهامی



- ۱۴۰۳/۱۲/۰۸
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

✅ برترین صندوق خودرویی

🟩در بررسی عملکرد صندوق‌های بخشی خودرویی، از بازدهی نماد در دو بازه‌ی زمانی ۳ ماهه و ۶ ماهه استفاده شده است.

🟩 سه‌ماهه: دو صندوق تخت گاز و اتوآگاه با اختلافی اندک، صدرنشین بازدهی شدند.

🟩شش‌ماهه: اما در این بازه، اتوآگاه با اختلافی معنادار، عنوان پربازده‌ترین صندوق خودرویی را به خود اختصاص داد.


- ۱۴۰۳/۱۲/۰۸
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus

⭐️ گزارش حباب سکۀ طلا


🟩حباب فعلی سکۀ طلا در زون تعادلی (در حال‌حاضر برابر با ۱۶ درصد)

🟥سقف تاریخیِ حباب سکۀ طلا: ۲۷ درصد


▪️چینش مناسب از صندوق‌های طلا در شرایطی که مارکت در زون تعادلی قرار می‌گیره: ترکیب متعادل از صندوق‌های شمش‌محور + بینابینی + سکه‌محور

▪️صرف‌نظر از وضعیت حباب سکۀ طلا، رعایت نکات مربوط به حباب اسمی، بازارگردانی و ظرفیت صدور صندوق‌های طلا، الزامی هست.



⏪در این‌خصوص مطالعه کنید:

🔵محاسبۀ درصد حباب سکۀ طلا

🔵تحلیل درصد حباب سکۀ طلا



⭐️ راهنمای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا



- ۱۴۰۳/۱۲/۰۹
➗➗➗➗
✅ @ETFPlus