🟢 Яндекс отчитался за второй квартал
Результаты — заглядение. Выручка и за квартал, и за полугодие увеличилась на 55% г/г и составила 182,5 и 345,8 млрд рублей соответственно. Настроение слегка портят скорректированный показатель EBITDA и скорректированная чистая прибыль: они за квартал снизились на 4% (до 24,7 млрд руб.) и на 27% (до 9,6 млрд руб.) соответственно, однако в горизонте полугодия все равно показывают рост (+39% и +144% соответственно). Такие результаты можно объяснить эффектом высокой базы: Q2’22 отличился высокими финансовыми показателями — в том числе именно тогда Яд вышел “в плюс” по прибыли, о чем мы рассказывали в прошлом году.
Основными драйверами роста в H1'23 по сегментам стали “Поиск и Портал” (+53% г/г за квартал, +54% г/г за полгода), "E-commerce, райдтех и доставка" (+67% г/г за квартал, +64% г/г за полгода), “Плюс и фантех” (152% г/г за квартал, +141% г/г за полгода).
С фантехом связаны еще две приятные новости: само направление впервые показало положительный результат по скорректированной EBITDA (1,8 млрд руб.), а ключевой актив Плюса — онлайн-кинотеатр “Кинопоиск” — впервые стал безубыточным. Ежемесячная аудитория сервиса увеличилась на 60%, до 9,1 млн подписчиков (в среднем за первое полугодие). Тут же следует сделать оговорку, что на окупаемость в этом году также вышел онлайн-кинотеатр ivi (он один продолжает бороться с засильем экосистем), а еще до 2022 года о прибыльности заявляли Start и Wink, однако в их случае речь шла об операционных показателях, а не возврате инвестиций, и не исключено, что таких показателей удавалось достичь за счет урезания расходов по выпуску оригинального контента.
Важное место в структуре выручки занимает е-комм. Во-первых, сегмент "E-commerce, райдтех и доставка" стал самым прибыльным за квартал — его выручка составила почти 95 млрд рублей. При этом товарооборот (GMV) райдтеха в Q2 вырос на 42% г/г, до 254,2 млрд рублей, а GMV собственно е-коммерса взлетел на 89%, до 110,5 млрд руб. Важно отметить, что коммерческое направление Яда приближается к безубыточной юнит-экономике — многомиллионные вложения в экосистему на протяжении нескольких лет только сейчас начинают окупаться (вспоминаем печальную историю Сбера, которому такие результаты лишь снятся). Большой туз в рукаве яндексового е-коммерса — развитие своей большой языковой модели YandexGPT, которую сейчас компания встраивает в свои торговые сервисы, улучшая клиентские пути как для покупателей, так и для продавцов и создавая уникальное конкурентное преимущество для своей платформы. Wildberries на такое, к примеру, не способен, по крайней мере, пока. К слову, фан-факт про Вайлдберриз вдогонку: видимо, чуя, что со стороны конкурентов запахло жареным, маркетплейс увеличил свои вложения в скидки для покупателей аж на 128% г/г, до 214,1 млрд руб., что сопоставимо с показателем за весь 2022 год. Дескать не сможет взять “умом” моделек — так хотя бы дешевизной товаров перебьет.
Отдельно пара слов о планах по реструктуризации. Как мы помним, Яндекс в относительно краткосрочной перспективе планируется поделиться на две конторы: российскую и зарубежную. Подробнее про обсуждение вариантов разделения можно почитать на РБК, а мы подсветим, что первые шаги в международном направлении уже вовсю предпринимаются. Так, в конце февраля в Израиле появился стартап Nebius — часть загранично-ориентированного “облака” Яндекса. Фактически это первая полностью международная структура компании, которая с течением времени должна окончательно сепарироваться от российского “родителя” и начать самостоятельную борьбу за иностранные рынки. Чужие дети растут так быстро!
#отечественные_экосистемы
Результаты — заглядение. Выручка и за квартал, и за полугодие увеличилась на 55% г/г и составила 182,5 и 345,8 млрд рублей соответственно. Настроение слегка портят скорректированный показатель EBITDA и скорректированная чистая прибыль: они за квартал снизились на 4% (до 24,7 млрд руб.) и на 27% (до 9,6 млрд руб.) соответственно, однако в горизонте полугодия все равно показывают рост (+39% и +144% соответственно). Такие результаты можно объяснить эффектом высокой базы: Q2’22 отличился высокими финансовыми показателями — в том числе именно тогда Яд вышел “в плюс” по прибыли, о чем мы рассказывали в прошлом году.
Основными драйверами роста в H1'23 по сегментам стали “Поиск и Портал” (+53% г/г за квартал, +54% г/г за полгода), "E-commerce, райдтех и доставка" (+67% г/г за квартал, +64% г/г за полгода), “Плюс и фантех” (152% г/г за квартал, +141% г/г за полгода).
С фантехом связаны еще две приятные новости: само направление впервые показало положительный результат по скорректированной EBITDA (1,8 млрд руб.), а ключевой актив Плюса — онлайн-кинотеатр “Кинопоиск” — впервые стал безубыточным. Ежемесячная аудитория сервиса увеличилась на 60%, до 9,1 млн подписчиков (в среднем за первое полугодие). Тут же следует сделать оговорку, что на окупаемость в этом году также вышел онлайн-кинотеатр ivi (он один продолжает бороться с засильем экосистем), а еще до 2022 года о прибыльности заявляли Start и Wink, однако в их случае речь шла об операционных показателях, а не возврате инвестиций, и не исключено, что таких показателей удавалось достичь за счет урезания расходов по выпуску оригинального контента.
Важное место в структуре выручки занимает е-комм. Во-первых, сегмент "E-commerce, райдтех и доставка" стал самым прибыльным за квартал — его выручка составила почти 95 млрд рублей. При этом товарооборот (GMV) райдтеха в Q2 вырос на 42% г/г, до 254,2 млрд рублей, а GMV собственно е-коммерса взлетел на 89%, до 110,5 млрд руб. Важно отметить, что коммерческое направление Яда приближается к безубыточной юнит-экономике — многомиллионные вложения в экосистему на протяжении нескольких лет только сейчас начинают окупаться (вспоминаем печальную историю Сбера, которому такие результаты лишь снятся). Большой туз в рукаве яндексового е-коммерса — развитие своей большой языковой модели YandexGPT, которую сейчас компания встраивает в свои торговые сервисы, улучшая клиентские пути как для покупателей, так и для продавцов и создавая уникальное конкурентное преимущество для своей платформы. Wildberries на такое, к примеру, не способен, по крайней мере, пока. К слову, фан-факт про Вайлдберриз вдогонку: видимо, чуя, что со стороны конкурентов запахло жареным, маркетплейс увеличил свои вложения в скидки для покупателей аж на 128% г/г, до 214,1 млрд руб., что сопоставимо с показателем за весь 2022 год. Дескать не сможет взять “умом” моделек — так хотя бы дешевизной товаров перебьет.
Отдельно пара слов о планах по реструктуризации. Как мы помним, Яндекс в относительно краткосрочной перспективе планируется поделиться на две конторы: российскую и зарубежную. Подробнее про обсуждение вариантов разделения можно почитать на РБК, а мы подсветим, что первые шаги в международном направлении уже вовсю предпринимаются. Так, в конце февраля в Израиле появился стартап Nebius — часть загранично-ориентированного “облака” Яндекса. Фактически это первая полностью международная структура компании, которая с течением времени должна окончательно сепарироваться от российского “родителя” и начать самостоятельную борьбу за иностранные рынки. Чужие дети растут так быстро!
#отечественные_экосистемы
🔥6👏1
Ecosystematic
Что может быть приятней, чем начать воскресное утро с порции хороших экосистемных новостей? В этом выпуске: ✏️ Закон обяжет онлайн-сервисы предупреждать клиента о каждом списании денег за подписку ✏️ Альфа-Групп расширяет экосистемный портфель ✏️ Норвегия…
Прощаемся с июлем хорошей порцией июльских новостей!
В этом выпуске:
✏️ Яндекс отчитался за второй квартал: "Плюс" вышел в плюс!
✏️ T-Mobile вводит налог на нецифровое потребление: потреблять в офлайне становится невыгодно
✏️ Распад некогда успешного партнерства между Apple и Goldman Sachs: сказ о том, как Эппл задвигает банк, предоставляющий инфраструктуру для всея яблочного финтеха
✏️ Alphabet и Microsoft отчитались за квартал: доходы растут, но не так быстро, как хотелось бы
Ориентировочное время чтения: 8 минут
#дайджест
В этом выпуске:
✏️ Яндекс отчитался за второй квартал: "Плюс" вышел в плюс!
✏️ T-Mobile вводит налог на нецифровое потребление: потреблять в офлайне становится невыгодно
✏️ Распад некогда успешного партнерства между Apple и Goldman Sachs: сказ о том, как Эппл задвигает банк, предоставляющий инфраструктуру для всея яблочного финтеха
✏️ Alphabet и Microsoft отчитались за квартал: доходы растут, но не так быстро, как хотелось бы
Ориентировочное время чтения: 8 минут
#дайджест
Telegraph
24-30 июля 2023
🟢 Отечественные экосистемы ✏️ Яндекс отчитался за второй квартал Результаты — заглядение. Выручка и за квартал, и за полугодие увеличилась на 55% г/г и составила 182,5 и 345,8 млрд рублей соответственно. Настроение слегка портят скорректированный показатель…
🔥5👍1
🟣 X официально начал делиться рекламными доходами с авторами контента
Если вы пропустили, Х — это бывший Твиттер. Раньше мы писали про него сравнительно редко, но в скором времени бывшая голубая, а ныне черная в стиле то ли гранжа, то ли минимализма соцсеть, по-видимому, будет привлекать наше внимание все чаще — как-никак, Макс планирует выстраивать на ее основе полноценную экосистему со своей рекламной империей и даже финтехом.
Но для того, чтобы экосистема заработала, а ее маховик запустился, нужны пользователи. Илон Маск упорно утверждает, что с ними проблем нет и не будет — дескать, в 2023 году, уже после массового удаления ботов, соцсеть установила рекорд по числу ежемесячно активных пользователей — 541 млн против 368 млн годом ранее. При этом денежный поток соцсети по-прежнему отрицателен. Причины на то глобально две. Прежде всего, рекламные доходы упали почти на 50%, что представляет серьезную угрозу для стабильности и роста компании. Снижение доходов может быть связано с различными факторами, такими как уменьшение количества рекламных клиентов или изменение их стратегий в связи с постоянными изменениями внутри платформы. Во-вторых, оказывает сильное влияние большая долговая нагрузка Twitter. Чтобы облегчить эту ситуацию, Twitter уже предпринял агрессивные меры для сокращения расходов. К примеру, Макс сократил расходы компании за 2023 год с $4,5 млрд до $1,5 млрд, в том числе за счет увольнения сотрудников без выходных парашютов.
Маск пытается раскрутить маховик «сетевого эффекта» одновременно в двух направлениях, подкладывая соломку для рекламодателей и гладя по головке пользователей, но делает и одно, и другое как-то криво и контринтуитивно. Например: снижает цены на рекламу и вводит льготы для части форматов (например, предлагает скидки на видеорекламу), но при этом угрожает рекламодателям лишением верификации за слишком низкие траты на платформе (немного напоминает внедрение таргетинга в Телеге с безумными минимальным депозитом в 2 млн евро). Пользователям обещает программу монетизации контента, но для участия в ней сначала нужно заплатить за синюю галочку, иначе фигу с маслом вам, а не доход с площадки. В таких условиях даже удивительно, что Твиттер продолжает расти и бить какие-то рекорды, а бывшие сотрудники компании, пусть и вздыхают с облегчением после увольнения, но все-таки видят в Маске некий луч света в темном царстве.
Какова мораль этой истории? Об успешности новых политик Маска в отношенииТвиттера Х судить пока рано (как мы помним, далеко не все проекты вечно кипящего энергией Илона экономически успешны и даже жизнеспособны без дотаций), однако у них уже есть как минимум один #милостивый_итогъ. По крайней мере, в контексте пользователей Илон берет лучшие практики рынка (монетизация контента как способ нарастить вовлеченность) и при этом не стесняется подкручивать их под себя. В результате получается практически идеальная практически замкнутая финансовая экосистема — пользователь может не только тратить деньги на площадке, но и зарабатывать на ней. При этом, чтобы зарабатывать, пользователь так или иначе вынужден тратить — как минимум купить себе синюю галочку верифицированного профиля. Со стороны все это напоминает финансовую пирамиду — условные 10 юзеров купили галочку, но только один из них достаточно крупен, чтобы получить с нее доход, — но на практике может оказаться неплохим способом стимулировать бывших твиттерских и нынешних людей Х к производству контента, за которым подтянутся и рекламодатели. Правда, есть и вопрос-загвоздка: что должно помешать раскрученным пользователям зарабатывать с прямой рекламы в профиле, не требующей галочки? И какой процент блогеров захочет так заморачиваться?
#иностранная_повестка
Если вы пропустили, Х — это бывший Твиттер. Раньше мы писали про него сравнительно редко, но в скором времени бывшая голубая, а ныне черная в стиле то ли гранжа, то ли минимализма соцсеть, по-видимому, будет привлекать наше внимание все чаще — как-никак, Макс планирует выстраивать на ее основе полноценную экосистему со своей рекламной империей и даже финтехом.
Но для того, чтобы экосистема заработала, а ее маховик запустился, нужны пользователи. Илон Маск упорно утверждает, что с ними проблем нет и не будет — дескать, в 2023 году, уже после массового удаления ботов, соцсеть установила рекорд по числу ежемесячно активных пользователей — 541 млн против 368 млн годом ранее. При этом денежный поток соцсети по-прежнему отрицателен. Причины на то глобально две. Прежде всего, рекламные доходы упали почти на 50%, что представляет серьезную угрозу для стабильности и роста компании. Снижение доходов может быть связано с различными факторами, такими как уменьшение количества рекламных клиентов или изменение их стратегий в связи с постоянными изменениями внутри платформы. Во-вторых, оказывает сильное влияние большая долговая нагрузка Twitter. Чтобы облегчить эту ситуацию, Twitter уже предпринял агрессивные меры для сокращения расходов. К примеру, Макс сократил расходы компании за 2023 год с $4,5 млрд до $1,5 млрд, в том числе за счет увольнения сотрудников без выходных парашютов.
Маск пытается раскрутить маховик «сетевого эффекта» одновременно в двух направлениях, подкладывая соломку для рекламодателей и гладя по головке пользователей, но делает и одно, и другое как-то криво и контринтуитивно. Например: снижает цены на рекламу и вводит льготы для части форматов (например, предлагает скидки на видеорекламу), но при этом угрожает рекламодателям лишением верификации за слишком низкие траты на платформе (немного напоминает внедрение таргетинга в Телеге с безумными минимальным депозитом в 2 млн евро). Пользователям обещает программу монетизации контента, но для участия в ней сначала нужно заплатить за синюю галочку, иначе фигу с маслом вам, а не доход с площадки. В таких условиях даже удивительно, что Твиттер продолжает расти и бить какие-то рекорды, а бывшие сотрудники компании, пусть и вздыхают с облегчением после увольнения, но все-таки видят в Маске некий луч света в темном царстве.
Какова мораль этой истории? Об успешности новых политик Маска в отношении
#иностранная_повестка
🔥4👍1
🟢 Х5 Пакет теперь в «Огне»
Сегодня на повестке рынка мультисервисных подписок и экосистем — тренд на партнерства. Теперь, когда пользователи более-менее привыкли к концепции ежемесячных платежей за бонусы, а рынок насытился крупными игроками, добывать себе аудиторию стало сложнее — по нашим данным, сегодня почти у 40% россиян уже есть хотя бы одна подписка, причем среднее количество подписок на человека составляет 1,5. Чтобы выстоять и вырасти в новых реалиях, экосистемы идут на неочевидные и непривычные, например, для западного рынка шаги: вчерашние конкуренты объединяются, предлагая друг другу более выгодные условия, нежели при отдельной покупке подписок. В результате пользователь платит меньше, а выгоды получает больше, одним платежом привязываясь сразу к нескольким цифровым гигантам.
Так, в случае с партнерством Огня и Пакета последний достается подписчикам Огня фактически бесплатно, даже стоимость Огня не увеличивается и составляет все те же 199 руб./месяц, что и до присоединения Х5. При этом клиенты Огня получают в подписку сразу банч новых офферов: полный основной функционал Пакета и частично даже партнерский (к первому относятся скидки и кешбэк в Перекрестке, Пятерочке, Vprok и Много лосося; ко второму — бонусные баллы в аптеках «Ригла» и «Будь здоров»). Причем это — не первое подобное подписочное партнерство для Огня: еще раньше в базовую подписку вошли Premier и Ozon Premium. С учетом того, что к этому моменту в Огне уже были доступны офферы от Ленты и Ленты Онлайн, новая коллаборация сделала «Огонь» первой российской мультисервисной подпиской со спецпредложениями от трех крупных продуктовых торговых сетей и с зонтиком для трех партнерских подписок сразу.
#отечественные_экосистемы
Сегодня на повестке рынка мультисервисных подписок и экосистем — тренд на партнерства. Теперь, когда пользователи более-менее привыкли к концепции ежемесячных платежей за бонусы, а рынок насытился крупными игроками, добывать себе аудиторию стало сложнее — по нашим данным, сегодня почти у 40% россиян уже есть хотя бы одна подписка, причем среднее количество подписок на человека составляет 1,5. Чтобы выстоять и вырасти в новых реалиях, экосистемы идут на неочевидные и непривычные, например, для западного рынка шаги: вчерашние конкуренты объединяются, предлагая друг другу более выгодные условия, нежели при отдельной покупке подписок. В результате пользователь платит меньше, а выгоды получает больше, одним платежом привязываясь сразу к нескольким цифровым гигантам.
Так, в случае с партнерством Огня и Пакета последний достается подписчикам Огня фактически бесплатно, даже стоимость Огня не увеличивается и составляет все те же 199 руб./месяц, что и до присоединения Х5. При этом клиенты Огня получают в подписку сразу банч новых офферов: полный основной функционал Пакета и частично даже партнерский (к первому относятся скидки и кешбэк в Перекрестке, Пятерочке, Vprok и Много лосося; ко второму — бонусные баллы в аптеках «Ригла» и «Будь здоров»). Причем это — не первое подобное подписочное партнерство для Огня: еще раньше в базовую подписку вошли Premier и Ozon Premium. С учетом того, что к этому моменту в Огне уже были доступны офферы от Ленты и Ленты Онлайн, новая коллаборация сделала «Огонь» первой российской мультисервисной подпиской со спецпредложениями от трех крупных продуктовых торговых сетей и с зонтиком для трех партнерских подписок сразу.
#отечественные_экосистемы
🔥11❤1👎1🤡1
🟣 Забастовки работников Голливуда оказались благом для YouTube
Внезапно и непреднамеренно борьба сценаристов и актеров против корпораций из мира кино обернулась выгодой для других корпораций — технологических. Рекламодатели, не желая запускать рекламу на ТВ на фоне забастовок, начали искать альтернативные платформы для размещения своей рекламы. И тут на сцену выходит Ютуб. Уже более десяти лет гугловская платформа ведет деятельную борьбу за место под солнцем на рынке ТВ-рекламы, объемы которого, на секудочку, оцениваются примерно в 70 млрд долларов.
У такой конкуренции есть серьезные основания — Ютуб давно превратился из сугубо мобильной/компьютерной площадки в вездесущего монстра — в Штатах на долю телевизоров приходится 45% всех просмотров платформы. Детище Гугла прекрасно осознает свое положение на ТВ-рынке: его “интернет-заслуги” помогают в состязании за рекламодателей, но не гарантируют победы. Поэтому площадка берет на вооружение лучшие и зарекомендовавшие себя практики соперников — например, внедряет новые форматы рекламы. Так, в мае Ютуб представил 30-секундные непропускаемые рекламные ролики, которые будут крутиться исключительно в ТВ-версии платформы. В формате как таковом ничего нового нет — по сути, это просто два смердженных 15-секундных слота рекламы, которые есть и в компьютерных и мобильных версиях, — однако ТВ-рекламодатели получают уникальную возможность рассказать о своем бренде больше. Есть и другое интересное дополнение для формата ТВ — рекламная функция “паузы”. Теперь, когда пользователь ставит видео на паузу, он получает новую порцию рекламы от бренда, в идеальных условиях связанного с темой видео. Дополненные Google AI, эти новые форматы способны на многое. По предположениям аналитиков, осенью агентства могут увеличить расходы на YouTube на 10-20%.
Интересную параллель можно провести между эффектом от голливудских забастовок и событиями на российском рынке, где геополитические факторы сыграли похожую роль в изменении рекламного ландшафта. Уход иностранных рекламодателей спровоцировал сокращение физического объема рекламы на российском телевидении на 25% в 2022 году, что, в свою очередь, послужило толчком для перераспределения рекламных бюджетов. В результате, несмотря на то, что в случае РФ в прошлом году интернет-сегмент рекламы также подвергся сокращению, уже в первом квартале 2023 года он снова начал расти и отыгрывать позиции.
#экосистемный_итог: и знаете, что еще интересно? Выигрывают от такого перераспределения — угадайте, кто? — экосистемы! Для Яндекса реклама (aka сегмент Портал и Поиск) остается ключевой кэш-машиной с рентабельностью >50%; ВК вовсю раскручивает рекламный сегмент МСБ (х2 раза г/г в Q1’23); МТС и Сбер развивают новые рекламные площадки и инструменты, делая ставку на ИИ.
Так что идем нога в ногу с Западом. А вы как хотели?
#иностранная_повестка
Внезапно и непреднамеренно борьба сценаристов и актеров против корпораций из мира кино обернулась выгодой для других корпораций — технологических. Рекламодатели, не желая запускать рекламу на ТВ на фоне забастовок, начали искать альтернативные платформы для размещения своей рекламы. И тут на сцену выходит Ютуб. Уже более десяти лет гугловская платформа ведет деятельную борьбу за место под солнцем на рынке ТВ-рекламы, объемы которого, на секудочку, оцениваются примерно в 70 млрд долларов.
У такой конкуренции есть серьезные основания — Ютуб давно превратился из сугубо мобильной/компьютерной площадки в вездесущего монстра — в Штатах на долю телевизоров приходится 45% всех просмотров платформы. Детище Гугла прекрасно осознает свое положение на ТВ-рынке: его “интернет-заслуги” помогают в состязании за рекламодателей, но не гарантируют победы. Поэтому площадка берет на вооружение лучшие и зарекомендовавшие себя практики соперников — например, внедряет новые форматы рекламы. Так, в мае Ютуб представил 30-секундные непропускаемые рекламные ролики, которые будут крутиться исключительно в ТВ-версии платформы. В формате как таковом ничего нового нет — по сути, это просто два смердженных 15-секундных слота рекламы, которые есть и в компьютерных и мобильных версиях, — однако ТВ-рекламодатели получают уникальную возможность рассказать о своем бренде больше. Есть и другое интересное дополнение для формата ТВ — рекламная функция “паузы”. Теперь, когда пользователь ставит видео на паузу, он получает новую порцию рекламы от бренда, в идеальных условиях связанного с темой видео. Дополненные Google AI, эти новые форматы способны на многое. По предположениям аналитиков, осенью агентства могут увеличить расходы на YouTube на 10-20%.
Интересную параллель можно провести между эффектом от голливудских забастовок и событиями на российском рынке, где геополитические факторы сыграли похожую роль в изменении рекламного ландшафта. Уход иностранных рекламодателей спровоцировал сокращение физического объема рекламы на российском телевидении на 25% в 2022 году, что, в свою очередь, послужило толчком для перераспределения рекламных бюджетов. В результате, несмотря на то, что в случае РФ в прошлом году интернет-сегмент рекламы также подвергся сокращению, уже в первом квартале 2023 года он снова начал расти и отыгрывать позиции.
#экосистемный_итог: и знаете, что еще интересно? Выигрывают от такого перераспределения — угадайте, кто? — экосистемы! Для Яндекса реклама (aka сегмент Портал и Поиск) остается ключевой кэш-машиной с рентабельностью >50%; ВК вовсю раскручивает рекламный сегмент МСБ (х2 раза г/г в Q1’23); МТС и Сбер развивают новые рекламные площадки и инструменты, делая ставку на ИИ.
Так что идем нога в ногу с Западом. А вы как хотели?
#иностранная_повестка
👍4🔥1🤯1
🟣 Roblox проникает в Quest VR от Meta*
Несмотря на то, что хайп вокруг метаверсов спал уже полгода как, если не больше, Цукерберг все не сдается. Тем более что как-минимум один оплот нашего виртуального будущего по-прежнему стоит надежный, как скала, и даже умудряется расти — это мы про Roblox. В Q1’23 число его ежедневно активных пользователей составляло уже 66,1 млн человек (+18% г/г), 60% всех пользователей сервиса при этом младше 17 лет.
В конце июля Roblox запустил открытый бета-тест своего приложения на гарнитурах Quest VR от Meta — и, по данным на сегодняшний день, запуск прошел весьма успешно, собрав за первую неделю более 1 млн загрузок. И если для Roblox это просто еще одна победа в резюме, то для проекта Цукерберга событие куда более значимо. Несмотря на то, что на сегодняшний день Meta продала уже около 20 млн гарнитур Quest, к выходу готовится третье поколение шлемов, а Марк по-прежнему верит в проект и активно в него инвестирует, у метовской VR-экосистемы есть один большой недостаток — дефицит контента. Так, к началу лета в основном VR-сторе Меты — Quest Store — насчитывалось всего около 400 приложений, причем преимущественно игровых.
На их основе Цукерберг пытается выстроить альтернативную модель монетизации стора и попутно повысить пользовательскую лояльность посредством внедрения подписки на контент. Quest Plus должна предоставить доступ к двум VR-играм на платформе ежемесячно: например, в первый месяц подписчикам будут доступны Pistol Whip и Pixel Ripped 1995, а в следующем месяце — Walkabout и MOTHERGUNSHIP: FORGE. Стоимость подписки составляет $7,99 в месяц или $59,99 в год. Насколько жизнеспособным проект будет — опять же вопрос хороший, особенно если учесть вышеобозначенную проблему с дефицитом контента.
#суровый_итогъ: партнерство с Roblox, который по сути является альтернативным каталогом и апстором для виртуальный реальности, потенциально способно поправить положение дел. Правда, одновременно поставив Мету под угрозу превращения в простого поставщика железа для более популярной софтовой компании (на прошлой неделе мы рассказывали про проблемы аналогичного партнерства Apple и Goldman Sachs). Готов ли Цукерберг к такому сценарию — вопрос хороший и что-то подсказывает, что Марк предпочел бы наоборот концентрировать весь мировой VR вокруг Меты и в “хардовой”, и в “софтовой” частях. Например, купив Roblox.
#иностранная_повестка
*признана экстремистской организацией и запрещена в РФ
Несмотря на то, что хайп вокруг метаверсов спал уже полгода как, если не больше, Цукерберг все не сдается. Тем более что как-минимум один оплот нашего виртуального будущего по-прежнему стоит надежный, как скала, и даже умудряется расти — это мы про Roblox. В Q1’23 число его ежедневно активных пользователей составляло уже 66,1 млн человек (+18% г/г), 60% всех пользователей сервиса при этом младше 17 лет.
В конце июля Roblox запустил открытый бета-тест своего приложения на гарнитурах Quest VR от Meta — и, по данным на сегодняшний день, запуск прошел весьма успешно, собрав за первую неделю более 1 млн загрузок. И если для Roblox это просто еще одна победа в резюме, то для проекта Цукерберга событие куда более значимо. Несмотря на то, что на сегодняшний день Meta продала уже около 20 млн гарнитур Quest, к выходу готовится третье поколение шлемов, а Марк по-прежнему верит в проект и активно в него инвестирует, у метовской VR-экосистемы есть один большой недостаток — дефицит контента. Так, к началу лета в основном VR-сторе Меты — Quest Store — насчитывалось всего около 400 приложений, причем преимущественно игровых.
На их основе Цукерберг пытается выстроить альтернативную модель монетизации стора и попутно повысить пользовательскую лояльность посредством внедрения подписки на контент. Quest Plus должна предоставить доступ к двум VR-играм на платформе ежемесячно: например, в первый месяц подписчикам будут доступны Pistol Whip и Pixel Ripped 1995, а в следующем месяце — Walkabout и MOTHERGUNSHIP: FORGE. Стоимость подписки составляет $7,99 в месяц или $59,99 в год. Насколько жизнеспособным проект будет — опять же вопрос хороший, особенно если учесть вышеобозначенную проблему с дефицитом контента.
#суровый_итогъ: партнерство с Roblox, который по сути является альтернативным каталогом и апстором для виртуальный реальности, потенциально способно поправить положение дел. Правда, одновременно поставив Мету под угрозу превращения в простого поставщика железа для более популярной софтовой компании (на прошлой неделе мы рассказывали про проблемы аналогичного партнерства Apple и Goldman Sachs). Готов ли Цукерберг к такому сценарию — вопрос хороший и что-то подсказывает, что Марк предпочел бы наоборот концентрировать весь мировой VR вокруг Меты и в “хардовой”, и в “софтовой” частях. Например, купив Roblox.
#иностранная_повестка
*признана экстремистской организацией и запрещена в РФ
The Verge
Roblox on Quest VR headsets has gotten “well over” 1 million downloads
It seems like a lot of Quest owners are trying out Roblox.
🔥2🌚2👎1
Жаркое воскресенье августа — время для жарких новостей!
В этом выпуске:
✏️ Х5 Пакет теперь в «Огне»: новый партнер — новые возможности!
✏️ X официально начал делиться рекламными доходами с авторами контента: пути Илона Маска все еще неисповедимы
✏️ Забастовки работников Голливуда оказались благом для YouTube: ищем параллели с российским рынком
✏️ Roblox проникает в Quest VR: как Цукерберг пытается оживить свой метаверс
Ориентировочное время чтения: 8 минут
#дайджест
В этом выпуске:
✏️ Х5 Пакет теперь в «Огне»: новый партнер — новые возможности!
✏️ X официально начал делиться рекламными доходами с авторами контента: пути Илона Маска все еще неисповедимы
✏️ Забастовки работников Голливуда оказались благом для YouTube: ищем параллели с российским рынком
✏️ Roblox проникает в Quest VR: как Цукерберг пытается оживить свой метаверс
Ориентировочное время чтения: 8 минут
#дайджест
Telegraph
31 июля — 6 августа 2023
🟢 Отечественные экосистемы ✏️ Х5 Пакет теперь в «Огне» Сегодня на повестке рынка мультисервисных подписок и экосистем — тренд на партнерства. Теперь, когда пользователи более-менее привыкли к концепции ежемесячных платежей за бонусы, а рынок насытился крупными…
🔥7👍1
🟣 Бигтехи теряют темпы роста: возможности и перспективы развития
Пять мощных бигтехов (Alphabet, Amazon, Apple, Meta* и Microsoft) уже давненько доминируют в американском бизнесе, о чем свидетельствует и индекс S&P 500: на их совместную долю приходится 9% продаж, 16% чистой прибыли и 22% рыночной капитализации. Год за годом компании демонстрировали уникальные показатели, превышающие исторические средние значения. Например, рост выручки и чистой прибыли для сегодняшних технологических гигантов превышал 16% и 13% соответственно на протяжении более десяти лет, в то время как ExxonMobil и GE в свои годы процветания не могли похвастаться подобными цифрами.
Однако сохранение такого роста на долгосрочной основе сталкивается с рядом сложностей. В первую очередь, конкуренция между этими компаниями приводит к снижению маржи, несмотря на новые источники доходов. Кроме того, основные рынки для больших технологий, такие как продажи iPhone, цифровая реклама и ПО для бизнеса, уже не могут поддерживать стабильный рост на уровне 20% и выше. Наконец, новые рынки, на которые стремятся выходить компании, пытаясь диверсифицировать и экосистематизировать бизнес, — например, финтех или медтех, — отличаются сложной и весьма динамичной регуляторной средой, в которой к тому же сила закручивания гаек прямо коррелирует с ростом интереса бигтехов.
В общем и целом, есть три стула, на которые технологические компании могут попытаться сесть, чтобы хотя бы временно поправить ситуацию. Первый стул самый шаткий — сокращение расходов в моменте. Выражается эта история в сокращении количества сотрудников, закрытии неприбыльных проектов и т.д. Мы видели и обсуждали эту историю не раз и не будем на ней зацикливаться. Разве что подчеркнем еще разок, что от этого стула демонстративно воротит нос именно Эппл — и именно Эппл, судя по отчетностям, страдает от своих масштабов больше всех.
Второй стул еще менее приятен для бигтехов — он подразумевает концентрацию максимума ресурсов на основном прибыльном бизнесе и отказ от других проектов, что идет вразрез с многолетней стратегией экосистематизации. Впрочем, отдельные звоночки в этом направлении слышны от Майкрософта, который вцепился в генеративный ИИ, как ребенок в новую игрушку, и теперь превращает его в основной продукт, запихивая во все доступные сервисы. Эппол же воротит нос и от этого пути.
Наконец, третий стул — то, что доктор Яблоку прописал, — экстенсивный рост с внедрением в новые индустрии и захватом территории конкурентов. В среднесрочной перспективе это направление деятельности наиболее привлекательно, так как единственное ведет к диверсификации активов и к их усилению. В долгосрочной перспективе, однако, снова возникают проблемы: количество рынков не бесконечно, а расти вширь хотят все крупные технологические игроки. Заходя на рынки друг друга, они наращивают предложение, но не спрос, за счет чего доходность рынков и маржа на них для каждой отдельно взятой компании постепенно снижаются. Яблоко упорно играет именно в эти ворота: например, забивает гол Мете, выводя на рынок свою VR-гарнитуру, или — прямо сейчас — подходя к штрафной Майкрософта с собственным генеративным ИИ.
В контексте последнего Яблоко выделывается, как может, и обещает сразу два технологических прорыва. Во-первых, — ИИ, который может считывать байты, а значит, воспринимать информацию напрямую из файлов, не требуя преобразования данных в текст, изображения или звуки. Во-вторых, — специальный генеративный ИИ для мобильных устройств, который можно встраивать в текущие сервисы и приложения. Обещается, что такой ИИ сделает использование техники Эппл еще более безопасным и конфиденциальным, ведь обработка и генерация данных будут производиться непосредственно на устройстве, без необходимости отсылать информацию на сервера. Напомним, что именно безопасность и конфиденциальность были и остаются основным аргументом Яблока в борьбе за право оставаться закрытой экосистемой.
#иностранная_повестка *Признана экстремистской организацией и запрещена в РФ
Пять мощных бигтехов (Alphabet, Amazon, Apple, Meta* и Microsoft) уже давненько доминируют в американском бизнесе, о чем свидетельствует и индекс S&P 500: на их совместную долю приходится 9% продаж, 16% чистой прибыли и 22% рыночной капитализации. Год за годом компании демонстрировали уникальные показатели, превышающие исторические средние значения. Например, рост выручки и чистой прибыли для сегодняшних технологических гигантов превышал 16% и 13% соответственно на протяжении более десяти лет, в то время как ExxonMobil и GE в свои годы процветания не могли похвастаться подобными цифрами.
Однако сохранение такого роста на долгосрочной основе сталкивается с рядом сложностей. В первую очередь, конкуренция между этими компаниями приводит к снижению маржи, несмотря на новые источники доходов. Кроме того, основные рынки для больших технологий, такие как продажи iPhone, цифровая реклама и ПО для бизнеса, уже не могут поддерживать стабильный рост на уровне 20% и выше. Наконец, новые рынки, на которые стремятся выходить компании, пытаясь диверсифицировать и экосистематизировать бизнес, — например, финтех или медтех, — отличаются сложной и весьма динамичной регуляторной средой, в которой к тому же сила закручивания гаек прямо коррелирует с ростом интереса бигтехов.
В общем и целом, есть три стула, на которые технологические компании могут попытаться сесть, чтобы хотя бы временно поправить ситуацию. Первый стул самый шаткий — сокращение расходов в моменте. Выражается эта история в сокращении количества сотрудников, закрытии неприбыльных проектов и т.д. Мы видели и обсуждали эту историю не раз и не будем на ней зацикливаться. Разве что подчеркнем еще разок, что от этого стула демонстративно воротит нос именно Эппл — и именно Эппл, судя по отчетностям, страдает от своих масштабов больше всех.
Второй стул еще менее приятен для бигтехов — он подразумевает концентрацию максимума ресурсов на основном прибыльном бизнесе и отказ от других проектов, что идет вразрез с многолетней стратегией экосистематизации. Впрочем, отдельные звоночки в этом направлении слышны от Майкрософта, который вцепился в генеративный ИИ, как ребенок в новую игрушку, и теперь превращает его в основной продукт, запихивая во все доступные сервисы. Эппол же воротит нос и от этого пути.
Наконец, третий стул — то, что доктор Яблоку прописал, — экстенсивный рост с внедрением в новые индустрии и захватом территории конкурентов. В среднесрочной перспективе это направление деятельности наиболее привлекательно, так как единственное ведет к диверсификации активов и к их усилению. В долгосрочной перспективе, однако, снова возникают проблемы: количество рынков не бесконечно, а расти вширь хотят все крупные технологические игроки. Заходя на рынки друг друга, они наращивают предложение, но не спрос, за счет чего доходность рынков и маржа на них для каждой отдельно взятой компании постепенно снижаются. Яблоко упорно играет именно в эти ворота: например, забивает гол Мете, выводя на рынок свою VR-гарнитуру, или — прямо сейчас — подходя к штрафной Майкрософта с собственным генеративным ИИ.
В контексте последнего Яблоко выделывается, как может, и обещает сразу два технологических прорыва. Во-первых, — ИИ, который может считывать байты, а значит, воспринимать информацию напрямую из файлов, не требуя преобразования данных в текст, изображения или звуки. Во-вторых, — специальный генеративный ИИ для мобильных устройств, который можно встраивать в текущие сервисы и приложения. Обещается, что такой ИИ сделает использование техники Эппл еще более безопасным и конфиденциальным, ведь обработка и генерация данных будут производиться непосредственно на устройстве, без необходимости отсылать информацию на сервера. Напомним, что именно безопасность и конфиденциальность были и остаются основным аргументом Яблока в борьбе за право оставаться закрытой экосистемой.
#иностранная_повестка *Признана экстремистской организацией и запрещена в РФ
🔥3
🟣 ИИ-музыка от бигтехов выходит на новый уровень
Современная музыкальная индустрия вступила в новую эпоху, где ИИ становится неотъемлемой частью создания и производства музыки. В этом контексте важными игроками на музыкальной арене становятся не только (а может, и не столько) лейблы и правообладатели, но бигтехи, способные создавать и предоставлять инструменты для производства новых треков. В числе первых претендентов на лидерство — Google, Meta*, Microsoft и ByteDance. Именно им предстоит определить вектор новой технологической музыкальной революции.
Наиболее деятельно рынок осваивает Гугл. Компания планирует выпустить пользовательский сервис, который позволил бы всем желающим генерировать авторскую музыку и музыкальные дипфейки, отчисляя при этом компенсацию владельцам авторских прав на оригинальные треки. Переговоры о его совместной разработке ведутся сразу с двумя звукозаписывающими гигантами: Universal и Warner Music; также известно, что в этом направлении движется и Sony. Переговоры между бигтехами и монстрами музыкального бизнеса свидетельствуют о смене тона в отношении ИИ со стороны индустрии. Изначально компания Universal пыталась бороться с ростом числа поддельных треков путем рассылки уведомлений об их удалении таким стримингам, как Spotify, SoundCloud и YouTube. Сейчас же лед тронулся — и Universal как будто готова идти на уступки, если, конечно, будет иметь с этого долю.
Google и Ко используют музыкальные генераторы, чтобы укрепить свои позиции на рынке ИИ-технологий и найти дополнительные ниши для конкуренции с Microsoft, который при помощи удачной инвестиции в OpenAI занял место пионера индустрии генеративных нейронок. Даром, что встроенный в Bing чатбот не вывел майкрософтовский поисковик на первое место по популярности и не сделал из него достойного соперника Гуглу (ходят байки, что самым популярным запросом в Бинге до сих пор остается “google”), мировые бигтехи дружно зашевелились и бросились расталкивать друг друга на пути к новой интересной кормушке. Так, свои музыкальные решения уже есть у Гугла (MusicLM, позволяет генерировать музыку по текстовому запросу), Меты (AudioCraft) и Майкрософта (Deeprapper, специализируется на генерации рэпа). Не исключено, что в ближайшем будущем к этой тройке подтянется и ByteDance — компания совсем недавно зарелизила стриминг TikTok Music, плюс параллельно тестирует свой ChatGPT, так что до музыкального генеративного ИИ как будто бы недалеко.
#милостивый_итогъ: мы имеем все основания полагать, что именно у Гугла и БайтДанса больше всего шансов выйти в лидеры на новом рынке. В отличие от конкурентов, эти компании уже являются центрами музыкальных видео и пользовательского контента, и семена музыкальных ИИ-проектов в этой нише скорее всего упадут на благодатную почву, обеспечив бигтехам статус не просто посредников и проводников, но архитекторов новой музыкальной революции.
#иностранная_повестка
*Признана экстремистской организацией и запрещена в РФ
Современная музыкальная индустрия вступила в новую эпоху, где ИИ становится неотъемлемой частью создания и производства музыки. В этом контексте важными игроками на музыкальной арене становятся не только (а может, и не столько) лейблы и правообладатели, но бигтехи, способные создавать и предоставлять инструменты для производства новых треков. В числе первых претендентов на лидерство — Google, Meta*, Microsoft и ByteDance. Именно им предстоит определить вектор новой технологической музыкальной революции.
Наиболее деятельно рынок осваивает Гугл. Компания планирует выпустить пользовательский сервис, который позволил бы всем желающим генерировать авторскую музыку и музыкальные дипфейки, отчисляя при этом компенсацию владельцам авторских прав на оригинальные треки. Переговоры о его совместной разработке ведутся сразу с двумя звукозаписывающими гигантами: Universal и Warner Music; также известно, что в этом направлении движется и Sony. Переговоры между бигтехами и монстрами музыкального бизнеса свидетельствуют о смене тона в отношении ИИ со стороны индустрии. Изначально компания Universal пыталась бороться с ростом числа поддельных треков путем рассылки уведомлений об их удалении таким стримингам, как Spotify, SoundCloud и YouTube. Сейчас же лед тронулся — и Universal как будто готова идти на уступки, если, конечно, будет иметь с этого долю.
Google и Ко используют музыкальные генераторы, чтобы укрепить свои позиции на рынке ИИ-технологий и найти дополнительные ниши для конкуренции с Microsoft, который при помощи удачной инвестиции в OpenAI занял место пионера индустрии генеративных нейронок. Даром, что встроенный в Bing чатбот не вывел майкрософтовский поисковик на первое место по популярности и не сделал из него достойного соперника Гуглу (ходят байки, что самым популярным запросом в Бинге до сих пор остается “google”), мировые бигтехи дружно зашевелились и бросились расталкивать друг друга на пути к новой интересной кормушке. Так, свои музыкальные решения уже есть у Гугла (MusicLM, позволяет генерировать музыку по текстовому запросу), Меты (AudioCraft) и Майкрософта (Deeprapper, специализируется на генерации рэпа). Не исключено, что в ближайшем будущем к этой тройке подтянется и ByteDance — компания совсем недавно зарелизила стриминг TikTok Music, плюс параллельно тестирует свой ChatGPT, так что до музыкального генеративного ИИ как будто бы недалеко.
#милостивый_итогъ: мы имеем все основания полагать, что именно у Гугла и БайтДанса больше всего шансов выйти в лидеры на новом рынке. В отличие от конкурентов, эти компании уже являются центрами музыкальных видео и пользовательского контента, и семена музыкальных ИИ-проектов в этой нише скорее всего упадут на благодатную почву, обеспечив бигтехам статус не просто посредников и проводников, но архитекторов новой музыкальной революции.
#иностранная_повестка
*Признана экстремистской организацией и запрещена в РФ
🔥3
🟢 VK отчитался за квартал и полугодие
Выручка за H1 выросла на 36% г/г, до 57,3 млрд рублей; за Q2 — на 33,5% г/г, до 29,98 млрд рублей. Основным источником роста традиционно остается онлайн-реклама, выручка которой в H1 увеличилась на 51% г/г,до 35,1 млрд рублей. Драйверами развития рекламного направления стали перформанс-форматы, которые выросли на 39% г/г, и доходы от сегмента среднего и малого бизнеса с ростом на 52% г/г — иными словами, в этой области все по-старому и никаких бурных изменений не предвидится.
Интересная история происходит с EBITDA. В H1 этот показатель составил 3,9 млрд руб., что в 1,7 раза меньше прошлогодних показателей. Квартальные результаты тоже выдерживают этот дух: EBITDA в размере 1,1 млрд руб., что в 3,6 раза меньше, чем год назад. Та же история с квартальным совокупным убытком за вычетом налогов: он в Q2 вырос в 2,5 раза, до 5,4 млрд рублей (заметим, впрочем, что в горизонте полугода показатель существенно сократился — на 44,7 млрд руб. и составил 8,8 млрд руб.). Согласно комментариям компании, связана такая финансовая красота с увеличением расходов на персонал и маркетинг, инвестициями в новые бизнес-направления (например, аудиокнижное) и развитие инфраструктуры. Не исключено, что отдельной строчкой расходов уже стала и запланированная редомициляция — переезд ВК из британских офшоров в российские предварительно согласовали еще в феврале, а теперь начинают претворять планы в жизнь. Ну что ж, как говорится, кантри роадс тейк ми хоум — в добрый путь, товарищи.
В то же время есть и поводы для радости. B2B-направление VK Tech (включает облачный бизнес, HR-сервисы и VK WorkSpace) впервые продемонстрировало положительный уровень EBITDA, плюс тот же показатель подрос и у приоритетного ed-tech сегмента (на 26,3 и 3,5 процентных пункта соответственно). В условиях, когда 79% выручки всей экосистемы по-прежнему приходятся на направление соцсетей (теперь еще и подкрепленное Дзеном), рост других сегментов воспринимается особенно приятно — как-никак, его можно считать позитивным сигналом для диверсификации.
Полностью отчетность можно посмотреть по ссылке, а мы в заключение отметим еще один забавный момент. VK продолжает рассказывать о росте пользовательской активности соцсетей: дескать, в июне платформу использовали 95% месячной аудитории рунета, за Q2 среднесуточная аудитория увеличилась на 16% г/г, до 76 млн пользователей, время в приложении тоже выросло аж на 4%, но… уже в июле картинка оказалась не такой радужной. По данным канала @n_e_w_media и Mediascope, в середине лета ВК-таки улетел на вторую строчку по показателю среднесуточной аудитории, уступив пальму первенства Telegram (52,6 против 54,3 млн человек). На третьем месте, кстати, Ютуб с 52,1 млн человек в сутки — тоже дышит в спину отечественному медиамагнату.
Ну да ничего. Говорят, быть вторым едва ли не проще, чем первым — по крайней мере, видишь, кто тебя обгоняет и сколько усилий надо приложить, чтобы обойти соперника. Правда, ВК?
#отечественные_экосистемы
Выручка за H1 выросла на 36% г/г, до 57,3 млрд рублей; за Q2 — на 33,5% г/г, до 29,98 млрд рублей. Основным источником роста традиционно остается онлайн-реклама, выручка которой в H1 увеличилась на 51% г/г,до 35,1 млрд рублей. Драйверами развития рекламного направления стали перформанс-форматы, которые выросли на 39% г/г, и доходы от сегмента среднего и малого бизнеса с ростом на 52% г/г — иными словами, в этой области все по-старому и никаких бурных изменений не предвидится.
Интересная история происходит с EBITDA. В H1 этот показатель составил 3,9 млрд руб., что в 1,7 раза меньше прошлогодних показателей. Квартальные результаты тоже выдерживают этот дух: EBITDA в размере 1,1 млрд руб., что в 3,6 раза меньше, чем год назад. Та же история с квартальным совокупным убытком за вычетом налогов: он в Q2 вырос в 2,5 раза, до 5,4 млрд рублей (заметим, впрочем, что в горизонте полугода показатель существенно сократился — на 44,7 млрд руб. и составил 8,8 млрд руб.). Согласно комментариям компании, связана такая финансовая красота с увеличением расходов на персонал и маркетинг, инвестициями в новые бизнес-направления (например, аудиокнижное) и развитие инфраструктуры. Не исключено, что отдельной строчкой расходов уже стала и запланированная редомициляция — переезд ВК из британских офшоров в российские предварительно согласовали еще в феврале, а теперь начинают претворять планы в жизнь. Ну что ж, как говорится, кантри роадс тейк ми хоум — в добрый путь, товарищи.
В то же время есть и поводы для радости. B2B-направление VK Tech (включает облачный бизнес, HR-сервисы и VK WorkSpace) впервые продемонстрировало положительный уровень EBITDA, плюс тот же показатель подрос и у приоритетного ed-tech сегмента (на 26,3 и 3,5 процентных пункта соответственно). В условиях, когда 79% выручки всей экосистемы по-прежнему приходятся на направление соцсетей (теперь еще и подкрепленное Дзеном), рост других сегментов воспринимается особенно приятно — как-никак, его можно считать позитивным сигналом для диверсификации.
Полностью отчетность можно посмотреть по ссылке, а мы в заключение отметим еще один забавный момент. VK продолжает рассказывать о росте пользовательской активности соцсетей: дескать, в июне платформу использовали 95% месячной аудитории рунета, за Q2 среднесуточная аудитория увеличилась на 16% г/г, до 76 млн пользователей, время в приложении тоже выросло аж на 4%, но… уже в июле картинка оказалась не такой радужной. По данным канала @n_e_w_media и Mediascope, в середине лета ВК-таки улетел на вторую строчку по показателю среднесуточной аудитории, уступив пальму первенства Telegram (52,6 против 54,3 млн человек). На третьем месте, кстати, Ютуб с 52,1 млн человек в сутки — тоже дышит в спину отечественному медиамагнату.
Ну да ничего. Говорят, быть вторым едва ли не проще, чем первым — по крайней мере, видишь, кто тебя обгоняет и сколько усилий надо приложить, чтобы обойти соперника. Правда, ВК?
#отечественные_экосистемы
👍2🔥2
Каждое воскресенье подводим итоги недели подборкой главных новостей.
В этом выпуске:
✏️ VK отчитался за квартал и полугодие: главное о финансах и не только
✏️ Бигтехи теряют темпы роста: возможности и перспективы развития ситуации
✏️ ИИ-музыка от бигтехов выходит на новый уровень: кому покорится рынок
✏️ Waymo и Cruise получили разрешение на круглосуточную работу в Сан-Франциско: почему это важно
Ориентировочное время чтения: 7 минут
#дайджест
В этом выпуске:
✏️ VK отчитался за квартал и полугодие: главное о финансах и не только
✏️ Бигтехи теряют темпы роста: возможности и перспективы развития ситуации
✏️ ИИ-музыка от бигтехов выходит на новый уровень: кому покорится рынок
✏️ Waymo и Cruise получили разрешение на круглосуточную работу в Сан-Франциско: почему это важно
Ориентировочное время чтения: 7 минут
#дайджест
Telegraph
7-13 августа 2023
🟢 Отечественные экосистемы ✏️ VK отчитался за квартал и полугодие Выручка за H1 выросла на 36% г/г, до 57,3 млрд рублей; за Q2 — на 33,5% г/г, до 29,98 млрд рублей. Основным источником роста традиционно остается онлайн-реклама, выручка которой в H1 увеличилась…
👍2🔥2
🟢 Onlyspace запустил отечественный аналог Roblox и Minecraft
Конкурент ВК пришел откуда не ждали. Пока МТС начинает строить свою игровую империю посредством запуска весьма разрозненных облачных и децентрализованных пользовательских сервисов (так называемый edge-формат игр), а также переформатирует древний WASD в аналог VK Play, неэкосистемные российские разработчики выпустили в свет платформу Megamod – аналог популярных «песочниц» Roblox и Minecraft, на базе которой пользователи сами могут создавать различные игры.
Megamod еще не вышел из стадии бета-тестирования, однако за первые четыре месяца существования площадки на ней зарегистрировались около 3000 человек (из них порядка 400 человек зарегистрировались как креаторы) и было создано более 3000 игр. Создавать игры на платформе может каждый желающий — достаточно подать заявку на то, чтобы стать креатором, и запустить свою игру индивидуально или в команде. За 30 игр компания выплачивает автору или команде около 200 долларов — Megamod сразу просек фишку и в духе современных соцсетей выдал своим юзерам возможность заработать на платформе (вопреки логике классических апсторов, которые пусть и дают возможность немножко подзаработать, но не на самой площадке, а на пользователях, и до кучи собирают комиссию с доходов). В дальнейшем Onlyspace планирует зарабатывать на продаже внутриигровых товаров и добавочного игрового времени — по схожей модели монетизируется Minecraft.
Даже несмотря на то, что пик популярности «песочниц» пришелся на времена ковида, сейчас такие платформы по-прежнему пользуются успехом у массовой аудитории. По разным оценкам, только в России в Minecraft играет до 20 млн активных игроков в месяц, в Roblox — до 7 млн. При этом общая месячная онлайн-аудитория Roblox в 2023 г. составляет около 210 млн человек, что делает его по сути единственной неизменно растущей платформой на смежном рынке метаверсов (где-то в Horizon Worlds плачет один Марк Цукерберг). С учетом того, что в 2022 году Minecraft закрыл доступ пользователям из России, а Roblox ограничил возможность оплаты российскими картами, Megamod имеет все шансы составить им локальную конкуренцию и сходу отжать приличный кусок рынка.
#экосистемный_итогъ: интересно, как на новую площадку отреагирует VK, стремящийся занимать место игровой платформы №1. Сейчас VK Play позволяет разработчикам загружать на свою площадку новые игры, но действует по модели апсторов: не платит создателям, но позволяет продавать свои игры и внутриигровые фичи, забирая 5% комиссии с платежей. Хорошей зоной роста для VK может стать предоставление инструмента для no/low-code создания новых игр непосредственно на площадке — тем более мировой рынок постепенно посматривает в этом направлении, порождая новые инструменты. Например, рекомендуем чекнуть новый генеративный сервис GamifAI, позволяющий создавать целые блоки кода, локации, персонажей и игровые механики посредством текстовых промптов.
#отечественные_экосистемы
Конкурент ВК пришел откуда не ждали. Пока МТС начинает строить свою игровую империю посредством запуска весьма разрозненных облачных и децентрализованных пользовательских сервисов (так называемый edge-формат игр), а также переформатирует древний WASD в аналог VK Play, неэкосистемные российские разработчики выпустили в свет платформу Megamod – аналог популярных «песочниц» Roblox и Minecraft, на базе которой пользователи сами могут создавать различные игры.
Megamod еще не вышел из стадии бета-тестирования, однако за первые четыре месяца существования площадки на ней зарегистрировались около 3000 человек (из них порядка 400 человек зарегистрировались как креаторы) и было создано более 3000 игр. Создавать игры на платформе может каждый желающий — достаточно подать заявку на то, чтобы стать креатором, и запустить свою игру индивидуально или в команде. За 30 игр компания выплачивает автору или команде около 200 долларов — Megamod сразу просек фишку и в духе современных соцсетей выдал своим юзерам возможность заработать на платформе (вопреки логике классических апсторов, которые пусть и дают возможность немножко подзаработать, но не на самой площадке, а на пользователях, и до кучи собирают комиссию с доходов). В дальнейшем Onlyspace планирует зарабатывать на продаже внутриигровых товаров и добавочного игрового времени — по схожей модели монетизируется Minecraft.
Даже несмотря на то, что пик популярности «песочниц» пришелся на времена ковида, сейчас такие платформы по-прежнему пользуются успехом у массовой аудитории. По разным оценкам, только в России в Minecraft играет до 20 млн активных игроков в месяц, в Roblox — до 7 млн. При этом общая месячная онлайн-аудитория Roblox в 2023 г. составляет около 210 млн человек, что делает его по сути единственной неизменно растущей платформой на смежном рынке метаверсов (где-то в Horizon Worlds плачет один Марк Цукерберг). С учетом того, что в 2022 году Minecraft закрыл доступ пользователям из России, а Roblox ограничил возможность оплаты российскими картами, Megamod имеет все шансы составить им локальную конкуренцию и сходу отжать приличный кусок рынка.
#экосистемный_итогъ: интересно, как на новую площадку отреагирует VK, стремящийся занимать место игровой платформы №1. Сейчас VK Play позволяет разработчикам загружать на свою площадку новые игры, но действует по модели апсторов: не платит создателям, но позволяет продавать свои игры и внутриигровые фичи, забирая 5% комиссии с платежей. Хорошей зоной роста для VK может стать предоставление инструмента для no/low-code создания новых игр непосредственно на площадке — тем более мировой рынок постепенно посматривает в этом направлении, порождая новые инструменты. Например, рекомендуем чекнуть новый генеративный сервис GamifAI, позволяющий создавать целые блоки кода, локации, персонажей и игровые механики посредством текстовых промптов.
#отечественные_экосистемы
Ведомости
Компания с российскими основателями создала замену Roblox и Minecraft
Иностранные платформы ушли с российского рынка в 2022 году
🔥2😱2
🔵 Онлайн-кинотеатры поднимают цены на подписку
На Западе обнаружена «стримфляция» — крупные видеостриминговые сервисы вовсю повышают стоимость безрекламных тарифов подписки. Некоторые — Дисней — умудрились поднять цены аж дважды за год. Таким образом, за год средняя стоимость подписок на стриминги выросла почти на 25%. Интересно, что точно такая же тенденция наблюдается и на российском рынке. За последний год стоимость подписки подняли три из девяти онлайн-кинотеатров: Кинопоиск (на 50%, до 299 руб. за счет избавления от базового тарифа Я.Плюса), Kion (на 25%, до 249 руб.) и Premier (на 50%, до 299 руб.). Кстати, в подписке «Огонь» доступ к Premier и куче других предложений можно получить всего за 199 руб.
Этот феномен свидетельствует о том, что западный и российский рынки онлайн-кинотеатров вышли на новый этап развития. После нескольких лет установления дешевых цен в погоне за быстрым ростом индустрия столкнулась с финансовыми трудностями: накопились десятки миллиардов долларов убытков. Теперь же расстановка сил чуть-чуть устранилась, рынок плюс-минус поделен, и стремясь повысить рентабельность, крупные стриминги проверяют лояльность своих клиентов, делая ставку на то, что повышение цен не приведет к отказу от услуг. К слову, ставка пока что играет: по заверениям Диснея, около 94% подписчиков остались с сервисом после первого удорожания тарифов в этом году.
А что дальше? Мы видим несколько последствий, релевантных как для западного, так и для российского рынков. Во-первых, рост стрим-хоппинга — ситуации, когда пользователь в этом месяце подписывается на один кинотеатр, чтобы посмотреть громкую новинку, а на следующий месяц отписывается от первого и подписывается на другой. Сейчас на среднего американского юзера приходится 4,1 подписка в месяц, на российском рынке это число ниже — по нашим подсчетам, на среднего россиянина приходится 1,5 подписки. При этом в 2021 году исследователи из West Monroe обнаружили, что существует довольно большой разрыв между тем, сколько пользователи тратят на подписки на самом деле, и их представлениями об этих тратах. Повышение стоимости подписок, помноженное на снижение покупательной способности и стремление сокращать траты, вполне способно повысить экономическую осознанность потребителей и повлиять на их поведенческие паттерны.
Во-вторых, рост популярности рекламных тарифов. Уже сейчас Дисней пытается переводить аудиторию на них — даже снижает цены на рекламную подписку. Американские стриминги признаются, что версии подписок с рекламной поддержкой приносят больше денег на одного пользователя, чем их аналоги без рекламы, поскольку доходы от рекламы с лихвой компенсируют более низкую стоимость подписки. Сейчас стоимость безрекламных тарифов в среднем в два раза выше, чем у их альтернатив с рекламной поддержкой. На российском рынке «рекламные» подписки еще не прижились, — но не исключено, что в скором времени рынок к этому придет.
В-третьих, развитие партнерских пакетных опций. У нас и на Западе пакеты формируются по-разному: за рубежом пакеты собираются из конкурирующих сервисов, например, пакет Disney, включающий Disney+, Hulu и ESPN+, неизменно демонстрирует более низкий отток, чем конкуренты. У нас более распространена политика экосистематизации — онлайн-кинотеатры партнерятся не только с коллегами по цеху, но и с цифровыми сервисами из других индустрий. При этом и сами экосистемы стремятся заполучить в свой периметр как можно больше стримингов — они позволяют дольше удерживать пользователя в подписке и прививают привычку рекуррентных платежей. Например, в «Огне», в составе базовой подписки и дополнительных пакетов, сейчас действуют четыре предложения от видео-стримингов: Premier (входит в базовую подписку), Wink (входит в пакет «Музыка и не только»), UFC Fight Pass и Матч! (входят в пакет «Развлечения»).
#экосистемные_вертикали
На Западе обнаружена «стримфляция» — крупные видеостриминговые сервисы вовсю повышают стоимость безрекламных тарифов подписки. Некоторые — Дисней — умудрились поднять цены аж дважды за год. Таким образом, за год средняя стоимость подписок на стриминги выросла почти на 25%. Интересно, что точно такая же тенденция наблюдается и на российском рынке. За последний год стоимость подписки подняли три из девяти онлайн-кинотеатров: Кинопоиск (на 50%, до 299 руб. за счет избавления от базового тарифа Я.Плюса), Kion (на 25%, до 249 руб.) и Premier (на 50%, до 299 руб.). Кстати, в подписке «Огонь» доступ к Premier и куче других предложений можно получить всего за 199 руб.
Этот феномен свидетельствует о том, что западный и российский рынки онлайн-кинотеатров вышли на новый этап развития. После нескольких лет установления дешевых цен в погоне за быстрым ростом индустрия столкнулась с финансовыми трудностями: накопились десятки миллиардов долларов убытков. Теперь же расстановка сил чуть-чуть устранилась, рынок плюс-минус поделен, и стремясь повысить рентабельность, крупные стриминги проверяют лояльность своих клиентов, делая ставку на то, что повышение цен не приведет к отказу от услуг. К слову, ставка пока что играет: по заверениям Диснея, около 94% подписчиков остались с сервисом после первого удорожания тарифов в этом году.
А что дальше? Мы видим несколько последствий, релевантных как для западного, так и для российского рынков. Во-первых, рост стрим-хоппинга — ситуации, когда пользователь в этом месяце подписывается на один кинотеатр, чтобы посмотреть громкую новинку, а на следующий месяц отписывается от первого и подписывается на другой. Сейчас на среднего американского юзера приходится 4,1 подписка в месяц, на российском рынке это число ниже — по нашим подсчетам, на среднего россиянина приходится 1,5 подписки. При этом в 2021 году исследователи из West Monroe обнаружили, что существует довольно большой разрыв между тем, сколько пользователи тратят на подписки на самом деле, и их представлениями об этих тратах. Повышение стоимости подписок, помноженное на снижение покупательной способности и стремление сокращать траты, вполне способно повысить экономическую осознанность потребителей и повлиять на их поведенческие паттерны.
Во-вторых, рост популярности рекламных тарифов. Уже сейчас Дисней пытается переводить аудиторию на них — даже снижает цены на рекламную подписку. Американские стриминги признаются, что версии подписок с рекламной поддержкой приносят больше денег на одного пользователя, чем их аналоги без рекламы, поскольку доходы от рекламы с лихвой компенсируют более низкую стоимость подписки. Сейчас стоимость безрекламных тарифов в среднем в два раза выше, чем у их альтернатив с рекламной поддержкой. На российском рынке «рекламные» подписки еще не прижились, — но не исключено, что в скором времени рынок к этому придет.
В-третьих, развитие партнерских пакетных опций. У нас и на Западе пакеты формируются по-разному: за рубежом пакеты собираются из конкурирующих сервисов, например, пакет Disney, включающий Disney+, Hulu и ESPN+, неизменно демонстрирует более низкий отток, чем конкуренты. У нас более распространена политика экосистематизации — онлайн-кинотеатры партнерятся не только с коллегами по цеху, но и с цифровыми сервисами из других индустрий. При этом и сами экосистемы стремятся заполучить в свой периметр как можно больше стримингов — они позволяют дольше удерживать пользователя в подписке и прививают привычку рекуррентных платежей. Например, в «Огне», в составе базовой подписки и дополнительных пакетов, сейчас действуют четыре предложения от видео-стримингов: Premier (входит в базовую подписку), Wink (входит в пакет «Музыка и не только»), UFC Fight Pass и Матч! (входят в пакет «Развлечения»).
#экосистемные_вертикали
WSJ
Streamflation Is Here and Media Companies Are Betting You’ll Pay Up
Price push by Disney, others is part of effort to trim losses, steer users toward more-lucrative ad-supported plans.
👍3🔥1👏1
🟣 Amazon вводит комиссию для продавцов, которые сами доставляют заказы
Тысячи продавцов, отправляющих товары через Seller Fulfilled Prime будут платить 2% с каждой продажи — в дополнение к уже действующей 15% комиссии за возможность продавать товары на платформе. Seller Fulfilled Prime — это программа, запущенная в 2015 году, которая позволяет продавцам самостоятельно организовывать логистику и в то же время не терять доступ к пользователям с подпиской Prime (такие пользователи тратят на площадке в 2+ раз больше денег, чем неподписчики).
Что примечательно, фоном для введения новой комиссии служит новое антимонопольное расследование от FTC против корпорации. Амазон давно обвиняют в монополизации рынка цифровой коммерции — сейчас его площадку используют около 2 млн продавцов, а торговый оборот маркетплейса покрывает около 37,6% всех онлайн-расходов в США. Для сравнения, доля Walmart — извечного соперника Амазона — почти в 6 раз меньше, и это при том, что Волмарт недавно тоже начал строить экосистему, пусть пока и не столь успешную и огромную. Так что тайминг для введения новых платежей подобран компанией интересно и, не побоимся того, даже вызывает у нас некоторый восторг: то ли Амазон не видит проблемы в грядущем разбирательстве, то ли наглость и самоуверенность рыночного топа не знает пределов.
Чем же вызвано желание в очередной раз сгрести побольше денег с пользователей площадки? Причины три, и они взаимосвязаны. Во-первых, c Q1’22 года доходы Амазона от продажи услуг — в том числе услуг для продавцов (включая рекламу и логистику) — неизменно превышают доходы от продажи товаров. В Q2’23 выручка от услуг продавцов составила 32,3 млрд. долларов, что на 18% больше, чем за тот же период годом ранее, и больше, чем от прибыльного бизнеса облачных услуг. Потому логично, что Амазон продолжает развивать направление услуг, максимально его выдаивая.
Во-вторых, рост других бизнес-сегментов сейчас замедлен. Например, по итогам первого полугодия не очень хорошие результаты показало облако AWS — всего +16% г/г, худший результат с тех пор, как Амазон начал выделять продажи этого подразделения. Рост основного бизнеса Amazon также значительно сократился после того, как бум времен пандемии сошел на нет: продажи в Q1’23 практически не изменились по сравнению с прошлым годом (рост составил <1%). В такой ситуации Амазон, очевидно, стремится находить новые источники прибыли и не стесняется максимально припахивать уже активных на платформе продавцов, фактически тестируя их лояльность — то же самое делают и кинотеатры, повышая стоимость безрекламных тарифов.
Наконец, в-третьих, добровольно- (пока что) принудительный перевод продавцов на собственную логистику Амазона крепко привязывает их к экосистеме и усложняет переход на сторонние площадки — даже на тот же Волмарт. Да, комиссии получаются драконовские и поглощают около половины стоимости каждой продажи, критически снижая маржу для продавцов на площадке, но притом обещая и дополнительное сокращение расходов. Мол, вы, конечно, платите +2% комиссии, зато экономите на содержании своих складов и доставщиков, а еще снимаете с себя головную боль по организации всего этого добра. И вот эта прочная привязка к экосистеме, до небес задирающая косты по выходу из нее, — и есть главный #экосистемный_итогъ, ради которого, вероятно, и затевается свистопляска с комиссиями в преддверии антимонопольных исков.
#иностранная_повестка
Тысячи продавцов, отправляющих товары через Seller Fulfilled Prime будут платить 2% с каждой продажи — в дополнение к уже действующей 15% комиссии за возможность продавать товары на платформе. Seller Fulfilled Prime — это программа, запущенная в 2015 году, которая позволяет продавцам самостоятельно организовывать логистику и в то же время не терять доступ к пользователям с подпиской Prime (такие пользователи тратят на площадке в 2+ раз больше денег, чем неподписчики).
Что примечательно, фоном для введения новой комиссии служит новое антимонопольное расследование от FTC против корпорации. Амазон давно обвиняют в монополизации рынка цифровой коммерции — сейчас его площадку используют около 2 млн продавцов, а торговый оборот маркетплейса покрывает около 37,6% всех онлайн-расходов в США. Для сравнения, доля Walmart — извечного соперника Амазона — почти в 6 раз меньше, и это при том, что Волмарт недавно тоже начал строить экосистему, пусть пока и не столь успешную и огромную. Так что тайминг для введения новых платежей подобран компанией интересно и, не побоимся того, даже вызывает у нас некоторый восторг: то ли Амазон не видит проблемы в грядущем разбирательстве, то ли наглость и самоуверенность рыночного топа не знает пределов.
Чем же вызвано желание в очередной раз сгрести побольше денег с пользователей площадки? Причины три, и они взаимосвязаны. Во-первых, c Q1’22 года доходы Амазона от продажи услуг — в том числе услуг для продавцов (включая рекламу и логистику) — неизменно превышают доходы от продажи товаров. В Q2’23 выручка от услуг продавцов составила 32,3 млрд. долларов, что на 18% больше, чем за тот же период годом ранее, и больше, чем от прибыльного бизнеса облачных услуг. Потому логично, что Амазон продолжает развивать направление услуг, максимально его выдаивая.
Во-вторых, рост других бизнес-сегментов сейчас замедлен. Например, по итогам первого полугодия не очень хорошие результаты показало облако AWS — всего +16% г/г, худший результат с тех пор, как Амазон начал выделять продажи этого подразделения. Рост основного бизнеса Amazon также значительно сократился после того, как бум времен пандемии сошел на нет: продажи в Q1’23 практически не изменились по сравнению с прошлым годом (рост составил <1%). В такой ситуации Амазон, очевидно, стремится находить новые источники прибыли и не стесняется максимально припахивать уже активных на платформе продавцов, фактически тестируя их лояльность — то же самое делают и кинотеатры, повышая стоимость безрекламных тарифов.
Наконец, в-третьих, добровольно- (пока что) принудительный перевод продавцов на собственную логистику Амазона крепко привязывает их к экосистеме и усложняет переход на сторонние площадки — даже на тот же Волмарт. Да, комиссии получаются драконовские и поглощают около половины стоимости каждой продажи, критически снижая маржу для продавцов на площадке, но притом обещая и дополнительное сокращение расходов. Мол, вы, конечно, платите +2% комиссии, зато экономите на содержании своих складов и доставщиков, а еще снимаете с себя головную боль по организации всего этого добра. И вот эта прочная привязка к экосистеме, до небес задирающая косты по выходу из нее, — и есть главный #экосистемный_итогъ, ради которого, вероятно, и затевается свистопляска с комиссиями в преддверии антимонопольных исков.
#иностранная_повестка
Bloomberg.com
Amazon Is Imposing Fee on Sellers Who Ship Products Themselves
Amazon.com Inc. is imposing a new fee on merchants who don’t use the company’s logistics services, a change many of these sellers consider coercive and surprising since the US government is poised to file an antitrust lawsuit against the e-commerce giant.
👍4🔥1👏1
Как вы проводите эти жаркие августовские деньки? Вот мы — готовим для вас подборку новостей!
В этом выпуске:
✏️ Онлайн-кинотеатры поднимают цены на подписку: о причинах и следствиях этого мирового тренда
✏️ Россия полностью локализует производство банковских, сим- и других смарт-карт: зачем, почему и кто от этого выиграет
✏️ Onlyspace запустил отечественный аналог Roblox и Minecraft: как новый проект от российских разработчиков челленджит VK Play
✏️ Amazon вводит комиссию для продавцов, которые сами доставляют заказы: почему Амазон занялся этим накануне антимонопольного разбирательства
Ориентировочное время чтения: 7 минут
#дайджест
В этом выпуске:
✏️ Онлайн-кинотеатры поднимают цены на подписку: о причинах и следствиях этого мирового тренда
✏️ Россия полностью локализует производство банковских, сим- и других смарт-карт: зачем, почему и кто от этого выиграет
✏️ Onlyspace запустил отечественный аналог Roblox и Minecraft: как новый проект от российских разработчиков челленджит VK Play
✏️ Amazon вводит комиссию для продавцов, которые сами доставляют заказы: почему Амазон занялся этим накануне антимонопольного разбирательства
Ориентировочное время чтения: 7 минут
#дайджест
Telegraph
14-20 августа 2022
🔵 Экосистемные вертикали ✏️ Онлайн-кинотеатры поднимают цены на подписку На Западе обнаружена «стримфляция» — крупные видеостриминговые сервисы вовсю повышают стоимость безрекламных тарифов подписки. Некоторые — Дисней — умудрились поднять цены аж дважды…
🔥4👎1👏1🤡1🥴1
🟣 Как экосистема спасает Apple от кризиса
Глобальный рынок смартфонов в 2023 году столкнется с самой серьезной турбулентностью за последнее десятилетие. Согласно отчету Counterpoint Research, ожидается снижение поставок смартфонов на 6% по сравнению с предыдущим годом, до 1,15 миллиарда устройств. Это обусловлено ухудшающейся экономикой Китая, столкновением с дефляцией, и неудовлетворительным спросом в США. Впрочем, не все производители смартфонов страдают одинаково — например, Apple держится относительно неплохо (даром, что мировые продажи айфонов все-таки падают).
Ключевым фактором, который делает Apple устойчивым в таких условиях, является заложенная в его продукты и услуги экосистема. В то время как китайские бренды, такие как Xiaomi и Oppo, вынуждены бороться за клиентов через постоянные релизы новых устройств, Apple пользуется преимуществом огромной базы пользователей, которые выбирают обновления только в рамках ее аппаратной и программной экосистемы.
Уникальность экосистемы Apple заключается в ее глубокой вертикальной интеграции. Ни одна другая компания не может предложить такое полное бесшовное взаимодействие разнообразных девайсов и цифровых сервисов. Microsoft может состязаться с Apple на рынке персональных компьютеров, Google — на рынке мобильных устройств, Sony — в сфере игр, но ни одна из них не может предложить единое пользовательское решение для полного спектра устройств — от мобильников и ноутбуков, до планшетов и телевизоров.
Отчетность Яблока за весенне-летний квартал выглядит не слишком радужно, но и не особо удручает. Доходы компании снизились всего на 1%, до 81,8 млрд долларов (здесь обратим ваше внимание на то, что в отличие от других бигтехов Яблоко не увольняло толпы сотрудников и не закрывало многочисленные проекты). Выручка от продаж айфонов снизились на 2% г/г, зато выручка от продажи Apple Watch несколько (насколько точно — неизвестно) подросла, при этом 2/3 продаж часиков пришлись на новых пользователей (раньше Яблоко рассказывало, что аксессуар покупают с каждым третьим айфоном — сейчас мы видим, что база пользователей Watch растет опережающими темпами). Кроме того, сфера услуг, лидирующая по продажам, продемонстрировала рост на 8% г/г (21,2 млрд долларов), превзойдя ожидания компании.
При этом Эппл преодолел пороговое значение в 1 миллиард платных подписок на различные сервисы компании. Оптимизм внушает и то, что сейчас у Яблока имеется зрелая база в 2 миллиарда активных устройств, что обеспечивает прочную основу для будущего расширения экосистемы. Увеличение вовлеченности клиентов в использование услуг также является значимым фактором. Количество платных аккаунтов и транзакций продолжает расти двузначными темпами, достигнув нового исторического максимума. Всего за последний год количество платных подписок увеличилось на 150 миллионов и более чем вдвое превысило показатели трех лет назад.
#милостивый_итогъ: иными словами, стратегия экосистематизации и диверсификации в очередной раз показала класс, — а до кучи еще и подчеркнула важность «софтверного» и «сервисного» бизнеса во время кризиса. Даже если новые устройства пользователи покупать не хотят — из соображений экономии или по другим причинам — отвязаться от крепко сбитой экосистемы услуг, облегчающих тебе жизнь, чрезвычайно сложно. Точно так же работает и экосистема Яндекса: даже если Я.Плюс не является самой выгодной и разнообразной подпиской (например, «Огонь» стабильно закрывает больше категорий потребления, а в прошлом году, до превращения в конструктор, согласно исследованию Frank RG, признавался самой выгодной подпиской), он обеспечивает удобную и крепкую связь сервисов между собой, затрудняя выход за пределы экосистемы и намертво привязывая к себе пользователя.
#иностранная_повестка
Глобальный рынок смартфонов в 2023 году столкнется с самой серьезной турбулентностью за последнее десятилетие. Согласно отчету Counterpoint Research, ожидается снижение поставок смартфонов на 6% по сравнению с предыдущим годом, до 1,15 миллиарда устройств. Это обусловлено ухудшающейся экономикой Китая, столкновением с дефляцией, и неудовлетворительным спросом в США. Впрочем, не все производители смартфонов страдают одинаково — например, Apple держится относительно неплохо (даром, что мировые продажи айфонов все-таки падают).
Ключевым фактором, который делает Apple устойчивым в таких условиях, является заложенная в его продукты и услуги экосистема. В то время как китайские бренды, такие как Xiaomi и Oppo, вынуждены бороться за клиентов через постоянные релизы новых устройств, Apple пользуется преимуществом огромной базы пользователей, которые выбирают обновления только в рамках ее аппаратной и программной экосистемы.
Уникальность экосистемы Apple заключается в ее глубокой вертикальной интеграции. Ни одна другая компания не может предложить такое полное бесшовное взаимодействие разнообразных девайсов и цифровых сервисов. Microsoft может состязаться с Apple на рынке персональных компьютеров, Google — на рынке мобильных устройств, Sony — в сфере игр, но ни одна из них не может предложить единое пользовательское решение для полного спектра устройств — от мобильников и ноутбуков, до планшетов и телевизоров.
Отчетность Яблока за весенне-летний квартал выглядит не слишком радужно, но и не особо удручает. Доходы компании снизились всего на 1%, до 81,8 млрд долларов (здесь обратим ваше внимание на то, что в отличие от других бигтехов Яблоко не увольняло толпы сотрудников и не закрывало многочисленные проекты). Выручка от продаж айфонов снизились на 2% г/г, зато выручка от продажи Apple Watch несколько (насколько точно — неизвестно) подросла, при этом 2/3 продаж часиков пришлись на новых пользователей (раньше Яблоко рассказывало, что аксессуар покупают с каждым третьим айфоном — сейчас мы видим, что база пользователей Watch растет опережающими темпами). Кроме того, сфера услуг, лидирующая по продажам, продемонстрировала рост на 8% г/г (21,2 млрд долларов), превзойдя ожидания компании.
При этом Эппл преодолел пороговое значение в 1 миллиард платных подписок на различные сервисы компании. Оптимизм внушает и то, что сейчас у Яблока имеется зрелая база в 2 миллиарда активных устройств, что обеспечивает прочную основу для будущего расширения экосистемы. Увеличение вовлеченности клиентов в использование услуг также является значимым фактором. Количество платных аккаунтов и транзакций продолжает расти двузначными темпами, достигнув нового исторического максимума. Всего за последний год количество платных подписок увеличилось на 150 миллионов и более чем вдвое превысило показатели трех лет назад.
#милостивый_итогъ: иными словами, стратегия экосистематизации и диверсификации в очередной раз показала класс, — а до кучи еще и подчеркнула важность «софтверного» и «сервисного» бизнеса во время кризиса. Даже если новые устройства пользователи покупать не хотят — из соображений экономии или по другим причинам — отвязаться от крепко сбитой экосистемы услуг, облегчающих тебе жизнь, чрезвычайно сложно. Точно так же работает и экосистема Яндекса: даже если Я.Плюс не является самой выгодной и разнообразной подпиской (например, «Огонь» стабильно закрывает больше категорий потребления, а в прошлом году, до превращения в конструктор, согласно исследованию Frank RG, признавался самой выгодной подпиской), он обеспечивает удобную и крепкую связь сервисов между собой, затрудняя выход за пределы экосистемы и намертво привязывая к себе пользователя.
#иностранная_повестка
Bloomberg.com
China Is Dragging Smartphone Market to Worst Year in a Decade
Global smartphone shipments are headed for their worst year for over a decade as prolonged economic uncertainties in China and beyond are hurting consumer spending.
👍3🔥2👎1
🟢 Мегафон запускает новую подписку для абонентов
Только на прошлой неделе мы рассказывали про тренд на «пакетирование» на рынке онлайн-кинотеатров — и вот те раз! — Мегафон запускает свой пакет кинотеатров. Четверка мегафонопокалипсиса такова: Start, Okko, Premier и ivi. Добавлять к ней новых всадников якобы не планируется — дескать отобрали самых популярных среди абонентов, так чего дальше воду мутить.
Зачем такие свистопляски? В последнее время темпы роста телеком-рынка существенно снизились — причем как в финансовом, так и в количественном (по числу абонентов у ведущих компаний) выражении. По данным ТМТ Консалтинг, в 2022 году объем российского рынка телекоммуникаций вырос всего на 1,5%, до 1,8 трлн рублей. Для сравнения, годом ранее рост составил 3,5% г/г. В новенькой финансовой отчетности Мегафон рассказал, что за H1’23 прибавил 1,3% абонентов г/г (до 75,8 млн человек). Показатель удручающий, но еще не самый худший на рынке — его лидер, МТС, прибавил за полгода и того меньше: всего 1% (до 80,3 млн абонентов).
Это говорит о том, что сейчас компаниям стоит сфокусировать внимание не только на привлечении новых пользователей, но и на удержании старых. У МТС за удержание ответственна экосистема — сейчас она насчитывает 14,1 млн пользователей (+14,6% г/г; при этом надо учитывать, что экосистемными клиентами МТС считает всех, кто пользуется хотя бы двумя платными услугами из разных категорий). В прошлом квартале компания рассказывала, что экосистема позволяет достигать х4,6 LTV по сравнению с неэкосистемными пользователями (а если приплюсовать к экосистеме Premium и Kion, то вообще х8). В этот раз циферки поскромнее, но того же порядка: экосистема дает лояльность х4. Отдельно важный момент — экосистема действительно позволяет МТС перегонять пользователей из сервиса в сервис, что критично в условиях неустойчивости основного рынка: например, 40% новых пользователей KION в этом квартале пришли из смежных продуктов компании, включая подписку МТС Premium.
Мегафон тоже пытался заигрывать с экосистематизацией, но не слишком удачно. В Q3’21 компания запустила медийную мультиподписку «Мегафон Плюс». В нее входили развлекательные сервисы из трех категорий: кино (Start и ivi — оба перекочевали в новую подписку), музыка (Звук от Сбера) и книги (ЛитРес и MyBook, причем Мегафон был одним из первых, кто заглянул со своей мультиподпиской на книжный рынок). Просуществовал «Плюс», правда, недолго: уже в Q3’22 проект был заморожен «до обновления», которое до сих пор так и не случилось. При этом отдельные партнерства с входившими в него сервисами сохраняются до сих пор: например, абонентам Мегафона предлагаются 2 бесплатные недели в MyBook и 3 книги за 399 руб. в месяц в ЛитРес. Вероятно, на тот момент компания сделала выбор в пользу развития собственных и партнерских непрофильных сервисов: например, кинотеатра Start (не прям свой, но Мегафону принадлежат 45% сервиса), Мегафон Книги (совместный проект с Литрес), Мегафон Подкасты (слышали про такое?) и т.д. В целом, ставка как будто бы даже окупилась: сервисная выручка телекома в H1’23 выросла на 13,7% г/г, при этом контентные услуги называются одним из ключевых драйверов этого роста.
#милостивый_итогъ: отсюда как раз и возникает запрос на новую подписку — только для абонентов, чтобы удержать и монетизировать уже активных клиентов. И в этом ключе специфичный на первый взгляд «пакет» из четырех онлайн-кинотеатров (ну кам он, ребят, сейчас у кого только нет нескольких видеосервисов в подписке) приобретает некий смысл: все-таки компания не пытается приманить на них новых подписчиков, а пытается укрепить лояльность старых. Ну а пакетизация ОКов, как показывает зарубежный пример Диснея, не такой уж и плохой способ достичь этой цели — как-никак, «пакет» Диснея из трех сервисов демонстрирует уровень оттока всего в 2%. Для сравнения, у Нетфликса — 3,3%, у «чистого» Дисней+ — 4%, а средний показатель по индустрии составляет 6-7%.
Авось и Мегафон сумеет пожать посеянное!
Только на прошлой неделе мы рассказывали про тренд на «пакетирование» на рынке онлайн-кинотеатров — и вот те раз! — Мегафон запускает свой пакет кинотеатров. Четверка мегафонопокалипсиса такова: Start, Okko, Premier и ivi. Добавлять к ней новых всадников якобы не планируется — дескать отобрали самых популярных среди абонентов, так чего дальше воду мутить.
Зачем такие свистопляски? В последнее время темпы роста телеком-рынка существенно снизились — причем как в финансовом, так и в количественном (по числу абонентов у ведущих компаний) выражении. По данным ТМТ Консалтинг, в 2022 году объем российского рынка телекоммуникаций вырос всего на 1,5%, до 1,8 трлн рублей. Для сравнения, годом ранее рост составил 3,5% г/г. В новенькой финансовой отчетности Мегафон рассказал, что за H1’23 прибавил 1,3% абонентов г/г (до 75,8 млн человек). Показатель удручающий, но еще не самый худший на рынке — его лидер, МТС, прибавил за полгода и того меньше: всего 1% (до 80,3 млн абонентов).
Это говорит о том, что сейчас компаниям стоит сфокусировать внимание не только на привлечении новых пользователей, но и на удержании старых. У МТС за удержание ответственна экосистема — сейчас она насчитывает 14,1 млн пользователей (+14,6% г/г; при этом надо учитывать, что экосистемными клиентами МТС считает всех, кто пользуется хотя бы двумя платными услугами из разных категорий). В прошлом квартале компания рассказывала, что экосистема позволяет достигать х4,6 LTV по сравнению с неэкосистемными пользователями (а если приплюсовать к экосистеме Premium и Kion, то вообще х8). В этот раз циферки поскромнее, но того же порядка: экосистема дает лояльность х4. Отдельно важный момент — экосистема действительно позволяет МТС перегонять пользователей из сервиса в сервис, что критично в условиях неустойчивости основного рынка: например, 40% новых пользователей KION в этом квартале пришли из смежных продуктов компании, включая подписку МТС Premium.
Мегафон тоже пытался заигрывать с экосистематизацией, но не слишком удачно. В Q3’21 компания запустила медийную мультиподписку «Мегафон Плюс». В нее входили развлекательные сервисы из трех категорий: кино (Start и ivi — оба перекочевали в новую подписку), музыка (Звук от Сбера) и книги (ЛитРес и MyBook, причем Мегафон был одним из первых, кто заглянул со своей мультиподпиской на книжный рынок). Просуществовал «Плюс», правда, недолго: уже в Q3’22 проект был заморожен «до обновления», которое до сих пор так и не случилось. При этом отдельные партнерства с входившими в него сервисами сохраняются до сих пор: например, абонентам Мегафона предлагаются 2 бесплатные недели в MyBook и 3 книги за 399 руб. в месяц в ЛитРес. Вероятно, на тот момент компания сделала выбор в пользу развития собственных и партнерских непрофильных сервисов: например, кинотеатра Start (не прям свой, но Мегафону принадлежат 45% сервиса), Мегафон Книги (совместный проект с Литрес), Мегафон Подкасты (слышали про такое?) и т.д. В целом, ставка как будто бы даже окупилась: сервисная выручка телекома в H1’23 выросла на 13,7% г/г, при этом контентные услуги называются одним из ключевых драйверов этого роста.
#милостивый_итогъ: отсюда как раз и возникает запрос на новую подписку — только для абонентов, чтобы удержать и монетизировать уже активных клиентов. И в этом ключе специфичный на первый взгляд «пакет» из четырех онлайн-кинотеатров (ну кам он, ребят, сейчас у кого только нет нескольких видеосервисов в подписке) приобретает некий смысл: все-таки компания не пытается приманить на них новых подписчиков, а пытается укрепить лояльность старых. Ну а пакетизация ОКов, как показывает зарубежный пример Диснея, не такой уж и плохой способ достичь этой цели — как-никак, «пакет» Диснея из трех сервисов демонстрирует уровень оттока всего в 2%. Для сравнения, у Нетфликса — 3,3%, у «чистого» Дисней+ — 4%, а средний показатель по индустрии составляет 6-7%.
Авось и Мегафон сумеет пожать посеянное!
vc.ru
«Мегафон» запустил подписку на Start, Okko, Premier и «иви» за 299 рублей в месяц — пользоваться ими можно попеременно — Медиа…
Переключаться с одного видеосервиса на другой можно раз в день.
👍2🤡2👎1🔥1
🟣 TikTok расширяет е-коммерс на Западе
TikTok продолжает завоевывать рынок электронной коммерции. Сейчас у компании два масштабных проекта в этом направлении: TikTok Shop (аналог Амазона) и Trendy Beat (полноценный самостоятельный магазин со своими товарами). Второй проект только стартует, а вот на первый возлагаются большие надежды.
В Юго-Восточной Азии TikTok Shop доступен с 2021 года и пользуется приличным успехом — его ежедневный оборот составляет 50-60 млн долларов, и БайтДанс хочет нарастить этот показатель до 90 млн долларов к концу года, а заодно — подмять под себя международный рынок. По планам БайтДанса, ТикТок должен создать международный бизнес онлайн-торговли, подобный Douyin, объем товаров которого в прошлом году превысил 200 млрд долларов. Компания надеется, что TikTok сможет достичь аналогичного уровня к 2028 году. Из этих 200 млрд долларов ByteDance надеется получить от 40 до 60 млрд долларов доходов из США. И здесь начинаются проблемы.
Во-первых, пока что TikTok Shop популярности в Штатах не снискал, пусть его результаты постепенно и улучшаются — сейчас американские потребители тратят на платформе 3-4 млн долларов в день, еще в июне этот показатель составлял всего 0,5-1 млн долларов, а к концу года ТикТок надеется вырастить его до 10+ млн долларов. Во-вторых, разногласия ТикТока и американского правительства по-прежнему не урегулированы — и это серьезный риск, дамокловым мечом висящий над всем бизнесом компании в регионе. Особенно неприятно в этом ключе, что у ТикТока в США, помимо местного Амазона, есть весьма неприятный конкурент-соотечественник — Shein, уже занявший нишу самого быстрорастущего китайского е-коммерса в Америке.
Тем не менее, в контексте е-коммерческого расширения ТикТока на Запад, хочется подчеркнуть два момента, которые можно рассматривать как своего рода #экосистемный_итогъ деятельности компании. Момент нумер раз: сейчас ТикТок Шоп работает не просто в убыток, но в убытище — в этом году его потери только в Штатах составят более 500 млн долларов, что связано с активным развитием бизнеса, в том числе инвестициями в персонал, субсидирование продавцов, логистику. Это интересно потому, что хорошо иллюстрирует классический паттерн запуска экосистемного маховика: сначала ты вбухиваешь кучу денег в убыточное направление, вытаскивая доходы из профильного, а потом резко вырастаешь. Подобное на российском рынке пережил Яндекс со своим е-коммерсом. В 2021 году компания инвестировала в логистику 600 млн долларов и по итогам того года весь Яд вышел в минус (на 14+ млрд рублей). Зато сейчас электронная коммерция составляет 20% в структуре выручки экосистемы (больше, 36%, только у основного бизнеса — рекламы aka поиска и портала), а в совокупности с сегментом мобилити и доставкой приносит больше денег, чем любое другое бизнес-направление (почти 95 млрд рублей в Q2’23).
Момент нумер два: несмотря на свою «нишевость» в моменте, е-коммерс ТикТока уже влияет на потребительские привычки — опять же за счет широкого распространения его основного продукта (соцсети). Основным сомнительным достижением на этом поприще стала популяризация импульсивных покупок. Хештэг #TikTokMadeMeBuyIt сейчас имеет больше 67 млрд просмотров на площадке. Собственно, именно на стимуляции импульсивных покупок и завязан второй е-коммерс проект ТикТока Trendy Beat, про который мы писали тут.
#иностранная_повестка
TikTok продолжает завоевывать рынок электронной коммерции. Сейчас у компании два масштабных проекта в этом направлении: TikTok Shop (аналог Амазона) и Trendy Beat (полноценный самостоятельный магазин со своими товарами). Второй проект только стартует, а вот на первый возлагаются большие надежды.
В Юго-Восточной Азии TikTok Shop доступен с 2021 года и пользуется приличным успехом — его ежедневный оборот составляет 50-60 млн долларов, и БайтДанс хочет нарастить этот показатель до 90 млн долларов к концу года, а заодно — подмять под себя международный рынок. По планам БайтДанса, ТикТок должен создать международный бизнес онлайн-торговли, подобный Douyin, объем товаров которого в прошлом году превысил 200 млрд долларов. Компания надеется, что TikTok сможет достичь аналогичного уровня к 2028 году. Из этих 200 млрд долларов ByteDance надеется получить от 40 до 60 млрд долларов доходов из США. И здесь начинаются проблемы.
Во-первых, пока что TikTok Shop популярности в Штатах не снискал, пусть его результаты постепенно и улучшаются — сейчас американские потребители тратят на платформе 3-4 млн долларов в день, еще в июне этот показатель составлял всего 0,5-1 млн долларов, а к концу года ТикТок надеется вырастить его до 10+ млн долларов. Во-вторых, разногласия ТикТока и американского правительства по-прежнему не урегулированы — и это серьезный риск, дамокловым мечом висящий над всем бизнесом компании в регионе. Особенно неприятно в этом ключе, что у ТикТока в США, помимо местного Амазона, есть весьма неприятный конкурент-соотечественник — Shein, уже занявший нишу самого быстрорастущего китайского е-коммерса в Америке.
Тем не менее, в контексте е-коммерческого расширения ТикТока на Запад, хочется подчеркнуть два момента, которые можно рассматривать как своего рода #экосистемный_итогъ деятельности компании. Момент нумер раз: сейчас ТикТок Шоп работает не просто в убыток, но в убытище — в этом году его потери только в Штатах составят более 500 млн долларов, что связано с активным развитием бизнеса, в том числе инвестициями в персонал, субсидирование продавцов, логистику. Это интересно потому, что хорошо иллюстрирует классический паттерн запуска экосистемного маховика: сначала ты вбухиваешь кучу денег в убыточное направление, вытаскивая доходы из профильного, а потом резко вырастаешь. Подобное на российском рынке пережил Яндекс со своим е-коммерсом. В 2021 году компания инвестировала в логистику 600 млн долларов и по итогам того года весь Яд вышел в минус (на 14+ млрд рублей). Зато сейчас электронная коммерция составляет 20% в структуре выручки экосистемы (больше, 36%, только у основного бизнеса — рекламы aka поиска и портала), а в совокупности с сегментом мобилити и доставкой приносит больше денег, чем любое другое бизнес-направление (почти 95 млрд рублей в Q2’23).
Момент нумер два: несмотря на свою «нишевость» в моменте, е-коммерс ТикТока уже влияет на потребительские привычки — опять же за счет широкого распространения его основного продукта (соцсети). Основным сомнительным достижением на этом поприще стала популяризация импульсивных покупок. Хештэг #TikTokMadeMeBuyIt сейчас имеет больше 67 млрд просмотров на площадке. Собственно, именно на стимуляции импульсивных покупок и завязан второй е-коммерс проект ТикТока Trendy Beat, про который мы писали тут.
#иностранная_повестка
The Information
TikTok Shop on Track to Lose More Than $500 Million in U.S. This Year
The cost of TikTok’s online shopping expansion in the U.S. is beginning to add up. TikTok Shop, the app’s nascent shopping service, is expected to lose more than $500 million in the U.S. this year, according to a person with direct knowledge of the matter.…
🔥4👍1👎1🥴1
Ecosystematic
Как вы проводите эти жаркие августовские деньки? Вот мы — готовим для вас подборку новостей! В этом выпуске: ✏️ Онлайн-кинотеатры поднимают цены на подписку: о причинах и следствиях этого мирового тренда ✏️ Россия полностью локализует производство банковских…
Прощаемся с летом, но не с летними новостями!
В этом выпуске дайджеста:
✏️ МТС и Ozon отчитались за второй квартал
✏️ Мегафон запускает новую подписку для абонентов
✏️ Как экосистема спасает Apple от кризиса
✏️ TikTok расширяет е-коммерс на Западе
Ориентировочное время чтения: 7 минут
#дайджест
В этом выпуске дайджеста:
✏️ МТС и Ozon отчитались за второй квартал
✏️ Мегафон запускает новую подписку для абонентов
✏️ Как экосистема спасает Apple от кризиса
✏️ TikTok расширяет е-коммерс на Западе
Ориентировочное время чтения: 7 минут
#дайджест
Telegraph
21-27 августа 2023 года
🟢 Отечественные экосистемы ✏️ МТС и Ozon отчитались за второй квартал Показатели у обеих компаний хорошие. Выручка МТС увеличилась на 14,8% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, достигнув 146,7 млрд рублей. Сегмент связи показал увеличение выручки…
👍5👎1🔥1🤡1