#فخوز و #فولاد هر دو در کف کانال صعودی قرار دارند .

@ebarez

#بورس_کالا
#توسعه_آهن_فولاد_گلگهر
#آهن_اسفنجی

✔️اسلاید بالا روند معاملات آهن اسفنجی عرضه شده توسط توسعه آهن و فولاد را در بازه های 8 ماهه در 4 سال اخیر نشان میدهد. در 8 ماهه سال جاری نسبت به مدت مشابه سال گذشته،حجم عرضه و قرارداد به ترتیب 26 و 31 درصد افت و میانگین نرخ 22 درصد رشد داشته است.

@ebarez

#ارزش_معاملات_روزانه

🗓 27 آبان 1404

🔸 ارزش معاملات خرد سهام و صندوقهای سهامی : 7.611میلیارد تومان

🔸 خروج حقیقی : 346 میلیارد تومان

@ebarez

کمال خرازی:

🔹 ایران آماده بررسی طرح روسیه و چین برای ازسرگیری همکاری‌ها با آژانس است

🔹 رئیس شورای راهبردی روابط خارجی تصریح کرد که ایران آماده بررسی طرح روسیه و چین برای ازسرگیری همکاری با آژانس بین‌المللی انرژی اتمی است/انتخاب.

@ebarez

#صندوق_طلا

🗓 27 آبان 1404

🔸ارزش معاملات صندوقهای طلا : 6.560 میلیارد تومان

🔸خالص ورود حقیقی : 2.140 میلیارد تومان

@ebarez

#شاخص_قیمت
شاخص قیمت (وزنی/ارزشی) در مرز سقف 99 قرار دارد و در این مدت بجز مقطع کوتاهی در ابتدای امسال، هیچگاه نتوانسته سقف جدیدی ثبت کند .
متوسط قیمتهای تعدیل شده (با سود تقسیمی و افزایش سرمایه) در بازار سرمایه 5 سال و نیم است که ثابت مانده ، اتفاقی که در هیچ بازار دیگری نیافتاده است.

@ebarez

#نفت برنت
نفت برنت در تایم فریم هفتگی همچنان درگیر این روند نزولی بلند مدت است . البته قیمت در 58 دلار حمایت خوبی دارد .
در چند ماه آینده شاهد تلاقی سقف کانال نزولی با این حمایت خواهیم بود و احتمالا باید منتظر تعیین جهت حرکت در قیمت باشیم .

@ebarez

🍁نگاه بارز

این روزها حرکت قیمتها در بازار سهام بصورت ساید بوده است. در ارزیابی چرایی این وضعیت باید شرابط بنیادی اقتصاد، صنایع و شرکتها تحلیل شود.

1_نرخ بهره پول
نرخ بهره در حال حاضر به بالاترین نرخ در سالهای اخیر رسیده است. این مهم باعث کاهش نسبت p/e سهام و تثبیت آن در سطوح فعلی می شود. علاوه بر این با توجه به سیاستهای بانک مرکزی و شرایط خاص کشور، انتظار برای کاهش نرخ بهره هم معقول و علمی نیست.

2_نرخ ارز
مدتهاست که نرخ ارز موثر اکثر صنایع و شرکتها در محدوده 1 سال گذشته ثابت مانده است ( نیما در 10 ماه گذشته رشد خاصی نداشته) .
این مهم باعث تثبیت سود آوري سهام و کاهش جذابیت آن شده است.

3_افزایش محدودیتها و هزینه ها
محدودیتهای نهاده های تولید اعم از آب و برق و گاز و نهاده های وارداتی تولید باعث کاهش مقادیر تولبد بسیاری از شرکتها شده که به نوبه خود سودآوری انها را تحت‌الشعاع قرار داده است.

4_شرایط سیاسی
بروز تنش بر سر مسأله هسته ای و موشکی وتداوم ان باعث افزایش ابهام ها در فضای سرمابه گذاری شده است. این پارامتر هم مانع مهمی بر سر راه رشد قیمتها در بازار سهام است

📍جمع بندي
4 عامل فوق دست به دست هم داده تا توان حرکت قیمتها و شاخصها از بازار سلب گردد. نکته حایز اهمیت آن است که 4 عامل فوق به شکلی درهم تنیده یکدیگر را تقویت نموده و به یکدیگر موقوف شده اند. به بیان دبگر کاهش نرخ بهره منوط به بهبود شرایط سیاسی و کنترل تورم است و همچنین بهبود عرضه عوامل و نهاده های تولید نیز وابسته به سرمایه گذاری های سنگین و جذب سرمایه می باشد.
لذا رشد بازار سرمایه در انتظار رفع مشکلات و یا تغییر سیاستهای ارزی و هزینه ای مرتبط با شرکت‌هاست و تا زمانیکه 4 مولفه پیش گفته برقرار است انتظار از حرکت معنا دار شاخصهای بازار سرمایه چندان منطقی نیست.

@ebarez

#نسبت طلا به نقره
نمودار نسبت طلا به نقره در حال از دست دادن روند صعودی از سال 2011 است . به این معنی که در صورت تداوم این شرایط ، شاهد بازدهی بهتر نقره نسبت به طلا خواهیم بود .
این نسبت در عدد 76 و سپس 65 حمایت دارد .

@ebarez

#عیار
1-تشکیل مثلث صعودی
2-شکست سقف تاریخی و پیشروی قیمت تا خط میانی کانال
3-پولبک به سقف تاریخی شکسته شده

و در حال حاضز قیمت در حال شکست سقف اخیر خود است . بنظر میرسد درصورت همراهی انس یا دلار ، قیمت توان حرکت تا خط میانی کانال در 33هزار تومان را داشته باشد .

درنظر داشته باشید این صندوق(شاید) به دلیل پر شدن سقف یونیتهای صادر شده ، دارای حباب نسبتا بالایی است.

@ebarez

#صندوق_طلا

🗓 28 آبان 1404

🔸ارزش معاملات صندوقهای طلا : 7.278 میلیارد تومان

🔸خالص ورود حقیقی : 1.488 میلیارد تومان

@ebarez

🍁 آینده کامادیتی های هدف سرمایه

اقلامی چون طلا، نقره و تا حدودی مس مطرح ترین و بزرگترین کامادیتی های هدف سرمایه گذاران هستند که در 2 سال اخیر هم عایدی خوبی نصیب دارندگان خود کرده اند.
در بین این 3، مصرف واقعی نقره و مس بدلیل تقاضا ي فزاینده انرژی پاک رشد بیشتری از متوسط 30 سال اخیر داشته که به نوبه خود به رشد انها کمک کرده است.
بطور کلی پارادایم اقتصاد جهانی پس از تثبیت چین به عنوان قدرت درجه اول افتصادی و پیشتازی اش در بسیاری از تکنولوژی ها از جمله انرژی تجدید پذیر، ذخیره سازی انرژی(باتری ها)، ارتباطات و.... ، تغییر اساسی کرده است. ذیلن به عوامل و علل این پارادایم شیفت خواهیم پرداخت

📍کاهش مداوم ایندکس دلار نسبت به ارزهای دیگر. از آنجا که قیمت کامادیتی با دلار سنجیده می شود، طبیعتن با تضعیف دلار قیمتها رشد می کند. نکته حائز اهمیت آنکه، به احتمال قوی تر تضعیف دلار در بلند مدت تداوم خواهد داشت.

📍جنگهای تجاری بین اقتصادهای بزرگ می تواند به رکود افتصاد جهانی منجر شود که خود تقاضای دارایی های امن همچون طلا را رشد می دهد. حتا بدون رکود نیز نفس بروز این جنگها به دلیل تنش‌زایی به افزایش تقاضای دارایی های امن همچون طلا و نقره منجر شود.

📍 رشد شدید طلا از سوی بانکهای مرکزی برای در امان ماندن از خطرات موجود بر سر راه دلار به عنوان بزرگترین ذخیره ابن بانکها.
در حالیکه میزان دلار در اختیار بانکهای مرکزی رکودهای جدیدی از خود بجای می‌گذارد، همزمان نگرانیها را از بابت احتمال ورشکستگی دلار افزایش می یابد، حال آنکه در طی زمان ثالت شده است که ارزش طلا نزولی نخواهد بود.
📍جنگهای کلاسیک متعدد و بحرانهای مشابه در جان باعث نگرانی از آینده اقتصاد شده و سرمایه گذاران را بیش از پیش به سمت خرید و نگهداری سوق می‌دهد. در این زمینه بحرانهای بالقو ای همچون تایوان و دریای ژاپن و یا تنش بین روسیه و اتحادیه اروپا آیندا را پر ابهام تر کرده اند

📍تحریمهای گسترده شده در اقتصاد.
تحریمها از دو مسیر تقاضای طلا و کامادیتهای مشابه را افزایش می دهند. نخست با ایجاد نگرانی افتصادی در کشورهای مقصدِ تحریم از جمله روسیه که مالک مبالغ هنگفتی ارز خارجی است و دوم تقاضای مبادلاتی طلا از سوی کشورهایی که تحریم شده اند و دسترسی به سیستم مبادلات پولی جهان ندارند و پول فروش انرژی و سایر صادرات خود را با طلا می گیرند ( در این مورد خاص ایران و روسیه در سالهای اخیر بیش از 80 میلیارد دلار بطور سالیانه تقاضای جدید طلا ارائه کرده اند) .

📍رشد تقاضا اقتصادهای نوظهور. از جمله این اقتصادها کشور هند است که مصرف واقعی طلا در آن رواج دارد و با رشد درآمد سرانه، تقاضای مصرفی و سرمایه گذاری در آن به شدت رشد کرده و با توجه به اینکه پیش بینی می شود این رشد تداوم یابد، می توان تقاضای جدید را در طلا و نقره از جانب این کشور و کشورهای جنوب و جنوب شرق آسیا انتظار داشت.
@ebarez

#انس
انس در تایم فریم 4 ساعته احتمال تشکیل الگوی سر و شانه کف دارد.

@ebarez

#نقره
قیمت در تایم فریم هفتگی/ماهانه در یک کانال صعودی در حرکت است .میتوان گفت تقریبا شکست سقف تاریخی محتمل است و عبور قیمت از 55 دلار به آن اعتبار بیشتری خواهد داد و احتمال افزایش سرعت حرکت قیمت بعد از عبور از 55 دلار دور از ذهن نیست .
بنظر میرسد توقف ضرر در این تایم فریم جایی در حدود 44 دلار باشد .

@ebarez

#صندوق_طلا

📌ترکیب دارایی و حباب صندوق‌های طلا

(بر اساس پرتفوی منتهی به مهر و قیمت روز سکه و شمش )

✔️کمترین حباب ذاتی متعلق است به صندوق‌های زروان و جواهر

✔️یکی از معیارهای مهم در انتخاب صندوق های طلا، توجه به ارزش معاملات این صندوقهاست. در این میان،عیار، طلا و کهربا به ترتیب بالاترین ارزش معاملات را ثبت کرده اند.

@ebarez

#کرک_اسپرد


✔️علی رغم افت کرک نفت کوره در هفته گذشته، متوسط شاخص کرک در آبان ماه (تا 27 ام ) با اندکی رشد نسبت به هفته گذشته به 17.08 دلار در هر بشکه رسید (بالاترین سطح از شهریور 402).

▪️شاخص کرک اسپرد صنعت پالایش بر اساس میانگین وزن فرآورده ها در صنعت تهیه شده به نحوی که نفت گاز، بنزین، نفت کوره، وکیوم، لوبکات، نفتا و نفت سفید به ترتیب وزن 38، 21، 19، 3،9 ، 2 و 1 درصدی را به خود اختصاص مید هند. به جهت فراهم شدن امکان مقایسه و رصد بهتر تغییرات، این شاخص به صورت ریالی و با اعمال نرخ نیما در هر دوره و نیز نرخ تحویل فرآورده های لوبکات و وکیوم در دوره مورد نظر محاسبه می شود. مبنای بنزین تا دی ماه 402، نرخ سنگاپور و پس از آن خلیج فارس می باشد.

@ebarez

#ارزش_معاملات_روزانه

🗓 1آذر 1404

🔸 ارزش معاملات خرد سهام و صندوقهای سهامی : 8.057میلیارد تومان

🔸 خروج حقیقی : 214 میلیارد تومان

@ebarez

📍فولاد مبارکه_ زیرمجموعه ها

فولاد مبارکه بخشی از فعالیت‌های تولیدی خود را که همواره تحت عنوان فولاد سبا در گزارشهای خود ذکر می‌کرد، به شرکت تبدیل و صورتهای مالی مربوطه را منتشر کرده است.
هدف، عرضه این شرکت در بورس است. سود 6 ماهه فولاد و نورد سبا معادل 6.5 همت گزارش شده است.
@ebarez

#پالایشی
#نفت_کوره
#لوبکات
#وکیوم

کرک اسپرد نفت کوره در پایین ترین سطح 7 فصل اخیر

✔️ نفت کوره حدود ۱۹٪ از سبد تولیدات صنعت را تشکیل می‌دهد. با توجه به وابستگی نرخ لوبکات و وکیوم باتوم به آن (جمعاً با سهم ۱۱.۶٪)، می‌توان گفت حدود ۳۰٪ از سبد صنعت مستقیماً از روند قیمت این فرآورده اثر می‌گیرد. متوسط کرک این فرآورده در دو ماهه پاییز به 3- دلار در هر بشکه رسیده که پایین ترین سطح در 7 فصل اخیر است(شبریز ، شبندر و شاوان بیشترین سهم نفت کوره را در سبد محصولات خود دارند).

@ebarez