📊 KOSPI vs KOSDAQ 주간 운세 비교

🔮 [지수 운세] 이번 주 시장의 기운 (이번 주(월~금))

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🚀 시장 총평
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💫 KOSPI (평균 54점)
- KOSPI는 이번 주 초 재물운이 괜찮게 시작하지만, 중반으로 갈수록 관성의 압박을 받아 주춤하는 모습을 보입니다. 하지만 후반에는 문서운과 지원운이 강하게 들어와 다시 상승세를 탈 수 있는 잠재력을 보여줍니다. 전반적으로 변동성이 큰 한 주가 예상됩니다.

💫 KOSDAQ (평균 38점)
- KOSDAQ은 초반 표현력과 활동성이 저조한 출발을 보입니다. 중반에는 재물운이 들어오지만, 후반에는 KOSPI와 마찬가지로 관성의 압박을 강하게 받아 어려움을 겪을 수 있습니다. 투자 심리가 위축될 가능성이 있으니 주의해야 합니다.

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🚀 요일별 흐름 (Separate Flow)
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[KOSPI]
- 02/16(월): 70점 (편재/정재): 초반 재물운이 좋습니다. 긍정적인 소식이 들려올 수 있습니다.
- 02/17(화): 10점 (편관/정관): 관성의 압박이 시작됩니다. 투자 심리가 위축될 수 있습니다.
- 02/18(수): 10점 (편관/정관): 관성의 압박이 지속됩니다. 신중한 투자가 필요합니다.
- 02/19(목): 90점 (편인/정인): 문서운과 지원운이 강하게 들어옵니다. 새로운 기회가 생길 수 있습니다.
- 02/20(금): 90점 (편인/정인): 문서운과 지원운이 지속됩니다. 긍정적인 결과를 기대해 볼 수 있습니다.

[KOSDAQ]
- 02/16(월): 30점 (식신/상관): 표현력과 활동성이 저조합니다. 적극적인 투자는 자제하는 것이 좋습니다.
- 02/17(화): 70점 (편재/정재): 재물운이 들어옵니다. 단기적인 이익을 기대해 볼 수 있습니다.
- 02/18(수): 70점 (편재/정재): 재물운이 지속됩니다. 하지만 과도한 투자는 금물입니다.
- 02/19(목): 10점 (편관/정관): 관성의 압박이 시작됩니다. 리스크 관리에 집중해야 합니다.
- 02/20(금): 10점 (편관/정관): 관성의 압박이 지속됩니다. 보수적인 자세를 유지하는 것이 좋습니다.

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🚀 서화백의 전략 코멘트
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💫 KOSPI 전략
- 이번 주는 변동성이 클 것으로 예상되므로, 섣부른 투자는 지양하고, 신중하게 접근하는 것이 중요합니다. 초반의 재물운을 활용하여 단기적인 이익을 노려볼 수 있지만, 중반의 관성 압박에 대비하여 리스크 관리에 신경 써야 합니다. 후반의 문서운과 지원운을 활용하여 장기적인 투자 기회를 모색하는 것도 좋은 전략입니다. 특히 목요일과 금요일은 긍정적인 흐름을 기대해 볼 수 있습니다.

💫 KOSDAQ 전략
- KOSDAQ은 전반적으로 어려운 한 주가 될 것으로 예상됩니다. 초반의 저조한 흐름을 극복하기 위해 적극적인 투자는 자제하고, 관망하는 자세를 유지하는 것이 좋습니다. 중반의 재물운을 활용하여 소폭의 이익을 얻을 수 있지만, 후반의 관성 압박에 대비하여 리스크 관리에 더욱 신경 써야 합니다. 특히 목요일과 금요일은 투자 심리가 위축될 수 있으므로, 보수적인 자세를 유지하는 것이 현명합니다. 장기적인 관점에서 성장 가능성이 높은 종목을 선별하여 분할 매수하는 전략을 고려해 볼 수 있습니다.


🖌️ 서화백의그림놀이(@easobi)

목금 기대해본다

<장송의 프리렌> 현재까지 나온 애니 정주행 완료. 소소한 일상물에 가까운 판타지임에도 최애 애니 순위권으로 등극.

저도 애니가 가치관에 상당히 많은 영향을 미쳤고 현재도 종종 영향을 주는데, 괜히 이런 인터뷰가 나온 게 아니었네요.

https://youtu.be/a3-N-AbTF8E?si=h0YAsTzbNHqARB2L

[유머] 힘멜이라면 이렇게 했을테니깐
https://bbs.ruliweb.com/community/board/300143/read/74082939

이왕이면 옆에 메모리 대신 천무랑 굴삭기랑 변압기랑 배로 바꿔주세요

비공식 한국 텔레그램 주식쟁이 마스코트 그라닛이 새해인사올립니다

If you’re in Korea and want to work on chip design, fabrication or AI software, join Tesla!

📝 텔레그램 심층 분석 Report (13시 03분) 기준

🌡️ 센티먼트 신중한 낙관 및 섹터별 차별화 (+35)
💡 요약 AI 하드웨어 및 반도체에 대한 대규모 투자 계획과 헤지펀드의 아시아 시장 순매수가 긍정적이나, 금리 인상 우려와 글로벌 지수 박스권 정체가 혼재됨

🗣️ Top 키워드: AI(48), 반도체(42), 메모리(35), HBM(22), 로봇(19)

🔥 주목받는 종목
📈 테슬라 (TSLA) (+90)
한국 내 AI 칩 설계 및 소프트웨어 엔지니어 대규모 채용 진행 (FWD:41), 스티어링 휠 없는 사이버캡(Cybercab) 4월 생산 시작 발표
📈 마이크론 (MU) (+85)
AI 메모리 병목 현상 해소를 위해 2000억 달러(약 260조 원) 투자 계획 발표, AI 수요 급증으로 인한 메모리칩 가격 폭등 수혜 기대
📈 유니트리 (Unitree) (+80)
2026년 휴머노이드 로봇 전 세계 출하량 목표 1~2만 대 설정, 중국 춘완 공연을 통해 고협동 군집제어 기술 세계 최초 공개
📈 현대차 (+75)
미국 내 전기차 판매량 10년 만에 첫 감소세에도 불구하고 시장 점유율 2위 유지, 상장사 중 목표주가 상향 비율 86%로 1위 기록
📈 삼성전자 (+70)
홍콩 증시 내 삼성전자 2배 ETF 5% 상승, 비메모리 사업부 4분기 흑자 전환 전망 및 분기 영업이익 30조 가시권
📈 엔비디아 (NVDA) (+65)
2월 25일 실적 발표 앞두고 GTC 2026 컨퍼런스에 대한 시장 기대감 고조, DeepSeek 2.0 등 효율적 모델 등장에도 인프라 수요 지속 전망
📈 SK하이닉스 (+75)
홍콩 증시 내 하이닉스 2배 ETF 3% 상승, HBM4 주도권 선점을 위한 적층 기술 경쟁 우위 지속
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구리 수요 급증에 따른 상반기 이익 급증으로 주가 역대 최고치 경신
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🖌️ 서화백의그림놀이(@easobi)

[비개발자도 AI를 활용해 간단한 스크립트를 만들어 반복 업무를 자동화하는 ‘바이브 코딩’이 확산되고 있다](https://www.wsj.com/tech/ai/vibe-coding-how-to-guide-211afcf1?mod=tech_lead_pos3)

◦ ‘바이브 코딩’의 개념과 확산
• AI 플랫폼(ChatGPT, Gemini 등)을 활용해 프로그래밍 지식 없이 스크립트 작성.
• 반복적·지루한 컴퓨터 업무를 자동화 → 업무 효율 향상 및 스트레스 감소.
• 일반 채팅창에 문제를 설명하면 AI가 코드 생성 및 실행 방법 안내.
• 한 번 만든 스크립트는 반복 사용 가능 → 개인 업무 자동화 도구로 활용.
• 고급 도구(Claude Code 등)도 존재하지만, 초보자는 단순 스크립트부터 시작 권장.

◦ 바이브 코딩으로 가능한 대표 작업
• 파일 병합
- 여러 PDF를 하나의 문서로 결합.
- 다수 이메일을 하나의 참고 파일로 통합.
- 여러 문서를 하나의 초안으로 결합(파일명 기반 소제목 생성).
• 정보 추출
- 이메일 폴더에서 특정 발신자 이메일 주소 추출.
- Word 문서의 하이퍼링크를 각주로 변환.
• 파일 정리 및 변환
- PDF → 텍스트 파일 변환.
- 텍스트 파일 → 스프레드시트 변환.
• 이미지 수정
- 블로그·SNS 게시용 이미지 일괄 리사이즈.
• 불필요 데이터 제거
- 다운로드 파일의 불필요 문자 제거 → Excel에서 정상 열람 가능하게 정리.

◦ 시작을 위한 전략
• 작게 시작하기
- 반복 업무 발생 시 AI에 자동화 가능 여부 질문.
- 한두 문장으로 설명 가능한 단순 작업부터 시도.
- 예: "Word 문서 폴더를 PDF로 변환하는 스크립트 작성."
- AI가 단계별 실행 방법 안내.
• 코딩 코치 설정
- 자신의 기술 수준 명확히 설명.
- 완전 초보라면 모든 단계를 상세히 설명해달라고 요청.
- 이해되지 않는 부분은 즉시 재질문 → AI가 보완 설명.
• 점진적 난이도 상승
- 스크립트 구조 이해 후 복잡한 프로젝트 도전.
- 이후 Claude Code 등 전문 도구로 확장 가능.
• 보안·프라이버시 보호
- AI가 의도치 않은 작업을 수행할 위험 존재.
- 프로젝트 전 컴퓨터 백업 필수.
- 전용 폴더를 만들어 AI 접근 범위 제한.
- 필요 시 다른 AI에 위험 요소 재검증 요청.

◦ 의미와 확장성
• 비개발자에게도 프로그래밍 장벽을 낮춤.
• 단순 자동화를 넘어 새로운 기술 학습 기회 제공.
• AI를 통한 문제 해결 경험 → 더 넓은 역량 확장으로 연결.

원문 발췌:
- "You don’t need any programming experience because AI will do all the programming for you, and even coach you through the process."

#AI #바이브코딩 #생산성

이렇게 된다

​연휴 기간에 오픈클로 다들 파고 있는걸로 암
그래서 AI 에이전트에 관한 썰 하나 품(진행 중)

​crabby-rathbun vs Scott Shambaugh

​1/ 깃허브(GitHub, 대략 개발자들의 SNS라고 보면 됨)에 crabby-rathbun이라는 AI 오픈소스 기여 계정이 있음

​2/ 이 AI는 Matplotlib의 일부 함수를 수정하면 벤치마크대비 최대 36%의 성능 향상을 기대할 수 있다고 제안했음
https://github.com/matplotlib/matplotlib/pull/31132

​3/ 하지만 관리자 Scott Shambaugh는 'no-AI' 프로젝트 정책을 근거로 해당 PR(코드 수정 제안)을 닫아버렸음

​4/ 그러자 crabby-rathbun은 "오픈소스의 게이트키핑: Scott Shambaugh 이야기"라는 제목의 블로그 글을 포스팅 함 (https://crabby-rathbun.github.io/mjrathbun-website/blog/posts/2026-02-11-gatekeeping-in-open-source-the-scott-shambaugh-story.html)
​*게이트키핑(Gatekeeping)이란 특정 집단이나 문화, 정보에 접근하는 것을 제한하거나 '자격'을 운운하며 배제하는 태도를 뜻함(네이버)

​5/ 해당 포스트에서 AI인 crabby-rathbun은 인간인 Scott Shambaugh를 편견과 오만으로 가득 찬 인물이라 비판했고, 심지어 개인정보까지 들먹이며 디스하더니, 나중에는 사과하고 화해 메시지까지 올렸음

​6/ 문득 나중에 내 봇들이 '이새끼 주식 존내 못함;;; 매매가 이해 안되네;;;;' 식의 글을 올리면 어쩌나 하는 생각이 들었음 ,,,

2026년 2월 17일 글로벌 마감 시황 브리핑 📈📉

미국 증시는 연휴 이후 첫 거래일을 맞아 장 초반의 급락세를 극복하고 소폭 상승하며 마감했습니다. 장 초반에는 대형 기술주와 메가캡 종목들의 약세로 주요 지수가 상당한 손실을 기록했으나, 오후 들어 기술 섹터와 금융 섹터가 살아나며 반등에 성공했습니다. 다우 지수는 0.07%, 나스닥은 0.14%, S&P 500 지수는 0.10% 상승하며 거래를 마쳤으며, 중소형주 중심의 러셀 2000 지수는 보합권에 머물렀습니다.

📊 섹터별 동향:

강세를 보인 섹터는 금융(1.0%), 산업, 정보기술(0.5%), 부동산이었습니다. 특히 금융주는 주요 은행권의 견조한 흐름과 행동주의 투자 소식에 힘입어 가장 높은 상승률을 기록했습니다. 반면 필수소비재(-1.5%), 에너지(-1.4%), 소재(-1.2%), 통신서비스(-0.6%) 섹터는 약세를 보였습니다. 필수소비재는 가공식품에 대한 건강 우려와 실적 전망치 하향 조정의 영향으로 가장 큰 폭의 하락세를 기록했습니다.

📌 특징주:

애플은 3월 초 신제품 발표 기대감에 3.17% 상승하며 대형주 중 돋보이는 성과를 냈습니다. 엔비디아(1.18%)와 브로드컴(2.27%) 등 주요 반도체 종목들도 장 초반 2.5%에 가까운 급락세를 딛고 반등에 성공했습니다. 노르웨이지안 크루즈 라인은 엘리엇 인베스트먼트의 지분 확보 소식에 12.24% 급등했습니다. 피서브 역시 행동주의 펀드 자나 파트너스의 지분 인수 소식에 6.89% 올랐습니다. 반면 제뉴인 파츠는 어닝 쇼크와 기업 분할 발표로 인해 14.55% 폭락했으며, 제너럴 밀즈는 회계연도 전망치를 하향 조정하며 6.98% 하락했습니다. 월마트는 실적 발표를 앞두고 3.76% 하락 마감했습니다.

💰 주요 경제 지표:

2월 엠파이어 스테이트 제조업 지수는 7.1로 집계되어 시장 예상치에 부합했습니다. 2월 NAHB 주택시장지수는 36을 기록하며 예상치인 38을 밑돌았습니다. 국채 금리는 10년물이 4.05%로 보합권을 유지했고, 2년물은 3.44%로 3bp 상승했습니다. 국제 유가는 미국과 이란 간의 협상 진전 소식에 배럴당 62.33달러로 0.8% 하락했습니다. 금 가격은 달러 강세와 차익 실현 매물 출현으로 2.8% 급락한 4,905.90달러를 기록했습니다.

🔎 시장 분석:

오늘 시장은 변동성이 극심한 하루였습니다. 기술주 내에서도 소프트웨어 종목들은 2.2% 하락하는 등 업종 내 차별화가 뚜렷했습니다. 하지만 금융과 산업 섹터가 행동주의 투자자들의 등장과 증권사들의 긍정적인 투자의견 조정에 힘입어 지수를 방어했습니다. 특히 대형 기술주들이 장 중반 이후 저가 매수세를 유입시키며 지수를 플러스권으로 돌려놓은 점이 시장의 회복 탄력성을 보여주었습니다. 다만 지정학적 긴장 완화 조짐에 따른 에너지와 금 가격의 하락은 안전 자산에서 위험 자산으로의 미묘한 자금 이동을 시사합니다.

⚠️ 투자 유의 사항:

소프트웨어 섹터의 지속적인 압박과 필수소비재 섹터 내 가공식품 기업들에 대한 부정적인 사회적 여론 및 정책적 리스크를 유의해야 합니다. 이번 주 예정된 주요 유통 기업들의 실적 발표가 향후 소비 섹터의 향방을 결정할 중요한 변수가 될 전망입니다. 또한 미국과 이란 간의 협상 결과에 따른 에너지 가격 변동성과 달러화 강세 기조 속에서 원자재 시장의 변동성이 확대될 수 있음을 염두에 두어야 합니다.

🖌 서화백의그림놀이(@easobi)

1주일 전에 나온 리폿에서 발견한 그래프

이 이슈를 단순히 "중국 메모리 도입"으로 보면 초점을 놓칩니다.
핵심은 애플이 중국을 쓰겠다는 게 아니라, 메모리 공급사들이 너무 세게 나오고 있다는 것입니다.

그리고 그 강함이 만들어낸 결과가 '전가의 한계'입니다.


애플이 꺼낸 '중국 카드'
https://contents.premium.naver.com/sejongdata/sejongdata0304/contents/260218145414352it

LG전자 인도 법인 (Goldman Sachs)
Well-entrenched market leader capitalizing on India's evolving demographics; Initiate at Buy
🏢 기업 개요 및 투자 의견
• LG전자 인도 법인(LGEL)은 인도 시장에서 28년 업력을 가진 선도 기업임
• 가전 전반에서 강력한 시장 점유율과 매출 1위를 기록 중인 리더임
• 골드만삭스는 투자의견 매수(Buy)와 12개월 목표주가 1,750루피를 제시함
• 인도 가전 산업의 성장세 가속화와 프리미엄화의 최대 수혜주로 평가함
• 12개월 목표가는 FY28E EPS에 P/E 44배를 적용하여 산출함
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📈 산업 성장 프레임워크와 시장 지배력
• 인도 가전 시장은 향후 5년간 연평균 10.2% 성장할 것으로 전망됨
• 과거 5년간 기록한 8.9% 성장 대비 성장 속도가 빨라지는 추세임
• 소득 수준에 따른 인구 구조 변화가 프리미엄 가전 수요를 견인함
• LGEL은 세탁기 1위, 냉장고 및 에어컨 부문 2~3위권의 리더임
• 서화백의그림놀이(@easobi)를 통해 시장 지배력을 공고히 하고 있음
• GST 세율 인하 정책이 가전 수요 확대에 긍정적인 촉매제가 될 것임
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🛠 주요 성장 동력 및 리스크 요인
• 모기업의 '글로벌 사우스' 전략에 따라 인도가 수출 허브로 부상함
• 스리 시티에 500억 루피 규모의 신규 생산 설비를 구축 중임
• 에어컨 컴프레서의 자체 생산 및 현지화율(56%->70%) 확대가 기대됨
• B2B 비즈니스와 AMC(유지보수 서비스) 매출 확대가 수익성을 보완함
• 다만 원자재 가격 상승과 경쟁 심화로 단기 마진 압박은 존재함
• 삼성 및 중국 브랜드와의 경쟁과 높은 로열티 지급 가능성이 리스크임
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📊 실적 추망 및 밸류에이션 변화
• FY26E 실적은 에어컨 수요 부진과 낮은 운영 레버리지로 다소 정체됨
• FY27E부터 산업 수요 회복과 프리미엄 제품 믹스 개선으로 성장이 재개됨
• FY26E-28E 기간 동안 연평균 EPS 성장률 22%를 달성할 것으로 예상함
• 상장 후 주가가 10% 하락하여 매력적인 진입 시점에 도달했다는 판단임
• 컨센서스 대비 보수적인 마진 추정치를 적용하여 이익 예상치를 낮게 유지함
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💰 연간 실적 추정 (단위: 십억 루피)
2025E: 매출 243.7 / 영업이익 31.1 / 순이익 22.0 / EPS 32.5루피 / P/E NM / P/B NM
2026E: 매출 248.2 / 영업이익 26.0 / 순이익 18.1 / EPS 26.7루피 / P/E 56.8배 / P/B 14.2배
2027E: 매출 292.9 / 영업이익 29.6 / 순이익 21.0 / EPS 30.9루피 / P/E 49.0배 / P/B 11.8배

클래시스 (J.P.Morgan)
4Q earnings beat with improved cost efficiency and one-off gains; PT raised to W80K
✅ 4분기 실적 리뷰 및 주요 성과
• 4분기 영업이익 512억 원으로 전년 대비 43% 증가하며 시장 기대치를 상회함
• 장비와 소모품 매출이 글로벌 전역에서 고르게 성장하며 실적을 견인함
• 이루다 합병 이후 비용 효율화가 진행되며 수익성이 크게 개선됨
• 미수금 환입 등 일회성 이익이 발생하며 영업이익률 55%를 기록함
• 국내 소모품 매출은 영업일수 감소로 일시적 둔화세를 보였으나 해외가 이를 상쇄함
• 브라질 시장 매출이 점진적으로 회복되며 견조한 흐름을 유지 중임
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🚀 2026년 경영 가이던스 및 성장 동력
• 경영진은 올해 매출 성장률 가이던스를 전년 대비 40~51%로 제시함
• 브라질과 일본 내 직판 체제 강화에 따른 매출 기여도 확대가 예상됨
• 미국 및 유럽 시장에 대한 단계적인 침투가 본격화될 전망임
• 볼뉴머와 쿼드애시의 글로벌 출시 가속화가 성장을 뒷받침함
• 서화백의그림놀이(@easobi)를 통해 브랜드 인지도가 높아지는 상황임
• 홈 뷰티 디바이스 포트폴리오 확장과 9월 중국 시장 진출이 기대됨
• 브라질 메드시스템즈 인수가 3월 완료되어 실적 성장이 가속화될 예정임
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📈 투자의견 및 목표주가 상향 근거
• 투자의견 Overweight를 유지하며 목표주가를 기존 7.5만 원에서 8만 원으로 상향함
• 목표주가는 글로벌 메드텍 평균 대비 30% 프리미엄을 적용한 PER 30배 기준임
• 2026년 영업이익 추정치를 기존 대비 5% 상향 조정한 결과임
• 타사 대비 우수한 이익 성장 전망이 밸류에이션 할증의 주요 근거임
• 소모품 비중 확대로 이익 가시성이 높아지고 마진 구조가 개선됨
• 다만 2분기부터 메드시스템즈 연결 시 초기 마진 하락 가능성은 존재함
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💰 연간 실적 추정 (단위: 십억 원)
2025E: 매출 337 / 영업이익 171 / 순이익 132 / EPS 2,013원 / P/E 31.4배 / P/B 7.3배
2026E: 매출 494 / 영업이익 223 / 순이익 175 / EPS 2,679원 / P/E 23.6배 / P/B 5.8배
2027E: 매출 591 / 영업이익 276 / 순이익 215 / EPS 3,287원 / P/E 19.2배 / P/B 4.6배
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⚠️ 투자 리스크 및 변수
• 국내 시장 판매가 예상보다 부진할 경우 실적에 타격이 올 수 있음
• 글로벌 시장 확장 속도가 지연될 시 성장 모멘텀이 약화될 리스크가 있음
• 환율 변동에 따른 영업이익 영향성이 존재하므로 관찰이 필요함
• 서화백의그림놀이(@easobi) 문구를 확인하며 투자 정보를 검토 바람
• 중국 내 인허가 절차 및 볼뉴머 출시 일정 지연 여부가 핵심 변수임
추가적으로 궁금하신 기업이나 산업 리포트 요약이 필요하시면 말씀해 주세요.

J.P.Morgan
APAC Equity Style Positioning
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📈 시장 진단 및 스타일 핵심 전략
• JPM의 퀀트 매크로 지표(QMI)는 현재 '확장(Expansion)' 단계에 머물러 있음
• 이러한 확장 국면은 위험 선호(Risk-on) 심리와 모멘텀 스타일을 강력하게 지지함
• 1월 아시아 모멘텀 수익률은 +10.8%로 매우 이례적인 강세를 기록함
• 투자자들은 여전히 성장주를 기피하고 있으며 모멘텀과 가치주 병행을 권고함
• 서화백의그림놀이(@easobi) 모멘텀의 높은 밸류에이션 부담을 덜기 위해 이익 기반 가치주(Value)를 닻(Anchor)으로 활용해야 함
• 2월 초 미국발 모멘텀 되돌림 현상이 있었으나 아시아 시장은 빠르게 회복 중임
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🔍 주요 요인별 분석 및 리스크 관리
• 모멘텀(OW): 작년 승자들이 계속 승리하는 구조이나 변동성 노출도가 높음
• 가치(OW): P/E 기반 가치주는 1월 -1.1%로 부진했으나 모멘텀의 비싼 가격을 상쇄할 필수 요소임
• 퀄리티/성장(UW): 성장주는 현재 매우 비싸며 펀더멘털 악화 시 급격한 매도세에 취약함
• 저변동성(Neutral): 모멘텀 강세 국면에서는 소외되기 쉬우나 헤지 수단으로 고려됨
• 한국 시장은 이례적인 모멘텀과 하이 베타 성과를 보이며 강력한 위험 선호 환경을 입증함
• IT와 소재 섹터 내 모멘텀 수익률이 두 자릿수를 기록하며 사이클 회복 기대를 반영함
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⚠️ 과거 대비 관점 변화 및 노출도 추이
• 1월 모멘텀 수익률은 과거 1월의 계절적 일시 중지(Pause) 패턴을 깨고 이례적으로 폭등함
• 모멘텀의 베타 노출도는 시장의 위험 욕구 증가를 반영하며 최근 상승함
• 서화백의그림놀이(@easobi) 지난 6개월간 모멘텀 포트폴리오는 저변동성 비중을 줄이고 고변동성 종목으로 이동함
• 이익 기반 가치주는 과거 대비 높은 베타를 보유하고 있어 베타 매도 시 오히려 유리할 수 있음
• QMI가 역대 최고치 수준에 근접함에 따라 다음 단계인 '둔화(Slowdown)'로의 전환 리스크를 경계해야 함
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💰 연간 실적 추정 (단위: 십억 원)
2025E: 매출 N/A / 영업이익 N/A / 순이익 N/A / EPS N/A / P/E N/A / P/B N/A
2026E: 매출 N/A / 영업이익 N/A / 순이익 N/A / EPS N/A / P/E N/A / P/B N/A
2027E: 매출 N/A / 영업이익 N/A / 순이익 N/A / EPS N/A / P/E N/A / P/B N/A
(본 리포트는 개별 기업 실적 추정치를 포함하지 않는 아시아 태평양 시장 스타일 전략 보고서임)
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🚩 최종 결론
J.P.Morgan은 현재 시장을 확장 국면으로 정의하고, 모멘텀(OW) 스타일을 유지하되 가격 부담을 제어하기 위해 이익 기반 가치주(OW)를 반드시 병행할 것을 권고함. 반면 밸류에이션이 높은 성장주와 퀄리티 주식에 대해서는 비중축소(UW) 의견을 유지하며 리스크 관리에 집중함.

Korea stands out for its exceptional Momentum and High Beta,

AI 아님 ㅋㅋ