15:45

롱숏 핑퐁 가능한
급격한 변동성 환경이 끝나기 전에
방향성 상관없이 전쟁 후유증 대비 가능한
포트폴리오 구성 아이디어 준비 및
계좌 내 확보 준비 필요

아직 안 끝났다는 생각

수정 : 전쟁 후유증 뿐 아니라 상승 일변도에서 다소 취약해진 시장 환경 포함

이란, 파키스탄을 통해 전달된 미국의 휴전 제안을 거부 - IRNA

*이란 국영 방송 IRNA, 이란의 답변이 10개 조항으로 구성되었다고 보도

*이란, 미국의 제안에 대한 답변에서 전쟁의 영구적 종식을 요구: IRNA

방금 이란의 10개 조항 및 종전 요구 포함

전쟁 이슈에 대해
이란 입장에는 큰 반응이 없고
트황 입장에만 시장이 반응하는 느낌

이란 입장은 예측 가능
일관된 메시지 + 방어적 공격

-트- 입장은 예측 불가능
계속 바뀌는 메시지 + 공격

둘 다 마켓에 얼마나 프라이싱이 됐는지 모르겠으나

시장은
이란 입보다는
-트- 입을 바라보고 있다는 느낌

TRUMP ON IRAN: PEOPLE U.S. IS NEGOTIATING WITH ARE REASONABLE AND NOT AS RADICALIZED
(@WalterBloomberg)

최근 삼전 >>> 하닉 이었던 이유가 따로있나

삼전 분기 57억이면
벅찬 감동이 나오는 실적임에도
최근 글로벌 이슈 대비 전닉이 강했던 것이
이미 실적 프라이싱 돼서
셀온 만드는 걸까 싶을 정도

이란, 미국의 '15개 항목 평화 계획'에 대한 대망의 '10개 항목' 답변 전달

이란의 10개 항목 계획은 다음과 같습니다:

1. 이란이 다시는 공격받지 않을 것이라는 보장
2. 단순한 휴전이 아닌, 영구적인 전쟁 종식
3. 레바논 내 이스라엘 공습 중단
4. 이란에 대한 모든 미국 제재 해제
5. 이란 동맹국들에 대한 모든 지역적 전투 중단
6. 그 대가로, 이란은 호르무즈 해협을 개방할 것임
7. 이란은 선박당 200만 달러의 호르무즈 통행료를 부과할 것임
8. 이란은 이 통행료를 오만과 분할할 것임
9. 이란이 호르무즈 해협의 안전 통행을 위한 규칙을 제공함
10. 이란은 배상금 대신 재건을 위해 호르무즈 통행료를 사용함

트럼프 대통령의 이란 평화 협정 '마감 시한'이 25시간 앞으로 다가왔습니다.

하닉이 장초에 밀리다가 뒤집기 중

이란 사태 관련 코멘트
DS투자증권 투자전략 양형모

현 국면을 군사적 관점이 아닌 정치적 관점에서 해석하는 것이 핵심입니다.

트럼프 대통령의 이란전 운용 패턴은 일관됩니다. 대북 최대 압박 후 싱가포르 회담, 대중 관세 폭탄 후 1단계 무역 딜, 이번 이란 폭격 후 협상 테이블이라는 구도입니다.
발전소·교량 타격은 군사적 목적보다 협상 레버리지 극대화 수단으로 해석해야 합니다. 트럼프 입장에서 이란전의 정치적 활용 구도는 명확합니다.

4~5월 최대 압박으로 강함을 과시하고, 5월 시진핑과의 미중 정상회담에서 이란 중재를 패키지 딜로 묶어 종전을 이끌어내며, 11월 중간선거 전 유가 안정과 경제 회복을 달성하는 시나리오입니다. 이를 통해 이란 핵 동결, 호르무즈 재개방, 미중 관계 재정립이라는 세 가지 외교적 성과를 동시에 달성하는 것이 트럼프의 최적 정치 경로입니다.

유가 $150은 최대 공포 구간이자 역설적으로 매수 구간입니다. 현재 WTI 기준 $112을 기록 중으로 추가 상단은 최악의 상황에서 $150 수준까지 열려 있습니다.

그러나 역사적으로 전쟁 관련 에너지 충격은 최대 공포 구간에서 오히려 반전의 기반이 형성됩니다. 1991년 걸프전, 2003년 이라크 침공, 2022년 러시아-우크라이나 전쟁 모두 공포 정점에서 자산 가격 저점이 형성되었고, 이후 12개월 평균 S&P500 수익률은 +15~34%를 기록했습니다.

현재 유가 $150 시나리오가 현실화된다면, 이는 협상 타결을 강제하는 정치적 압박으로 작동할 가능성이 높습니다. 미국 내 휘발유 가격 $6 돌파와 공화당 지지층 이탈은 트럼프가 허용할 수 없는 정치적 비용이며, 이 시점에서 트럼프의 출구 모색은 필연적입니다.

불확실성 관점에서 현 구간의 성격을 규정할 필요가 있습니다.

시장이 가장 두려워하는 것은 나쁜 뉴스 자체가 아니라 방향성 불명의 불확실성입니다.

현재는 오히려 시나리오가 명확해지는 구간입니다. 발전소·교량 타격 실행 여부, 유가 $150 도달, 이란의 협상 거부라는 최악의 조합이 현실화된다면, 역설적으로 불확실성은 제거됩니다.

시장은 최악을 확인한 이후 다음 국면, 즉 협상과 종전을 선반영하기 시작합니다. 5월 미중 정상회담은 이 맥락에서 결정적 촉매입니다. 중국은 이란 원유의 최대 수입국으로 호르무즈 봉쇄의 직접 피해국이며, 시진핑 입장에서도 국제 중재자 이미지와 대미 협상 카드 확보라는 유인이 존재합니다. 이란에 대한 실질적 레버리지 역시 중국이 보유하고 있습니다.

결론적으로 현 구간은 4월 공포 정점 형성, 5월 미중 정상회담 촉매, 6월 이후 종전 및 유가 정상화라는 시나리오 경로의 초입입니다. 추가 하락이 발생한다면 이는 매수 기회로 접근하는 것이 합리적이며, 특히 나스닥 중심의 AI·반도체 섹터는 죄수의 딜레마 관점에서 투자가 지속되고 있어 가장 빠른 회복이 예상됩니다.

** 이란전은 트럼프의 정치적 캠페인이고, 캠페인은 반드시 출구를 갖는다는 점이 현 국면의 판단 근거입니다.

전일 NXT 종가 깨버린
분기 영업이익 57조원 회사

시장은 스스로의 취약함을 증명 중

5분봉 보며 할 말은 아니긴 한데..

변동성 파도의 파고가 점점 높아지는 중
파도 간격도 방향도 높이도 예측 불가능

파도타기를 하더라도 적당히 해야함

“한 건에 맛을 들이면 암수(暗手)의 유혹에 쉽게 빠져들게 된다. 정수(正手)가 오히려 따분해질 수 있다. 바둑은 줄기차게 이기지 않으면 우승할 수 없고, 줄기차게 이기려면 괴롭지만 정수가 최선이다.“ - 이창호 9단

코스피닥 1개월

코스피닥 4월 MTD

최근 업무에 AI를 활용하고 싶은데 어떻게 하면 되냐는 질문을 많이 받습니다.

사실사람한테 묻는거보다 AI, 특히 채팅형 말고 Codex나 Claude Code를 깔아서 업무를 설명해주시고 "나한테 어떤 도움이 되는가?"를 질문하시는게 제일 낫습니다.

업무의 특성이 개인마다 다 다르기도 하지만 인간이 설명하는게 한계가 있기도 하고, AI가 아주 친절하게 설명해주는지라.. 그것도 맞춤형으로.

다만 무료버젼 쓰셔서 별 해결 안되기 때문에 돈은 좀 쓰셔야 합니다.

Claude는 2만원대 Pro 요금제가 체험판에 가깝다보니 GPT Codex가 아주 괜찮은 대안입니다.

Claude랑 GPT 격차가 제법 날때는 GPT 추천이 어려울 지경이었는데 이제는 그런 상황은 아닙니다. 2월 6일 이후로는 더더욱. GPT는 싸기도 하고 범용성도 좋거든요.

이제는 그런거 비싸거나 불필요한 지출이라기보단 글쎄.
30만원 내고 30만원 이상의 Output을 뽑아낼 수 있는 사람과 아닌 사람으로 갈리지 않을까 생각이 많이 듭니다.


Q) 나는 코딩을 모르는데?
A) 코딩은 어차피 컴퓨터가 알아서 해주니까 내 업무중 자동화 가능하거나 생산성 올려주는걸 물어보시면 됩니다

Q) 제미나이는 그런거 없나요
A) 업무용으론 비추천입니다

Q) 클로드 비싸요
A) 압니다. Codex는 아주 좋은 대안이 되었습니다