올 상반기 Magnificent Seven 주가 상승과 지수 상승 기여도 그리고 모닝스타의 투자 rating 변화
Magnificent Seven 종목들의 쏠림이 심했으니 3분기에는 조심하라는 의미
Magnificent Seven 종목들의 쏠림이 심했으니 3분기에는 조심하라는 의미
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게시글 링크: https://www.youtube.com/post/UgkxbYv2LFAXo1LQVnyT-z_6EtUl4muJYNxR
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Forwarded from 한투증권 중국/신흥국 정정영
> 일본도 경제사절단이 움직이네요
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~ 일본과 중국 간 경제 관계 강화를 도모하는 단체인 일본국제무역촉진협회가 3일 중국 베이징에 대표단을 보낸다고 요미우리신문이 보도했다. 코로나19로 2019년 4월 교류가 중단된 이후 약 4년 만이다
~ 방중단은 중국 최고 지도부와 면담도 요청해 시진핑 국가주석이나 리창 총리 등을 만날지도 주목된다
https://n.news.naver.com/article/014/0005035964?sid=104
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~ 일본과 중국 간 경제 관계 강화를 도모하는 단체인 일본국제무역촉진협회가 3일 중국 베이징에 대표단을 보낸다고 요미우리신문이 보도했다. 코로나19로 2019년 4월 교류가 중단된 이후 약 4년 만이다
~ 방중단은 중국 최고 지도부와 면담도 요청해 시진핑 국가주석이나 리창 총리 등을 만날지도 주목된다
https://n.news.naver.com/article/014/0005035964?sid=104
Naver
일본 경제계 대표단 80명 오늘 방중…4년 만 재개
일본과 중국 간 경제 관계 강화를 도모하는 단체인 일본국제무역촉진협회가 3일 중국 베이징에 대표단을 보낸다고 요미우리신문이 보도했다. 코로나19로 2019년 4월 교류가 중단된 이후 약 4년 만이다. 고노 요헤이 전
이베스트투자증권_SK하이닉스_20230705083658.pdf
897.5 KB
아웃라이어 리포트
SK하이닉스 투자의견 HOLD 하향 이베스트리포트
HBM 기대감은 높지만 멀티플 밴드 역사점 고점에 도달함에 따라 투자의견 하향
솔직하고 다양한 의견이 포함된 리포트들이 많아지는것은 긍정적
SK하이닉스 투자의견 HOLD 하향 이베스트리포트
HBM 기대감은 높지만 멀티플 밴드 역사점 고점에 도달함에 따라 투자의견 하향
솔직하고 다양한 의견이 포함된 리포트들이 많아지는것은 긍정적
ChatGPT Drops About 10% in Traffic as the Novelty Wears Off
참신함이 사라지면서 채팅 GPT 트래픽이 약 10% 감소합니다.
https://www.similarweb.com/blog/insights/ai-news/chatgpt-traffic-drops/
6월에 전 세계 트래픽이 9.7% 감소하고 고유 방문객이 5.7% 감소했습니다.
[일반 ChatGPT 이외에 출시된 API까지 몇 개 사용해보면 처음에는 신기하지만 좀 더 해보려하면 유료결제하라고 해서 짜증나서 안하게 되는 단점. 그리고 여러 API를 연결해서 돌리면 컴퓨터가 엄청 느려지는 단점
그래서 ChatGPT는 사용을 덜 하는데 윈도우 업데이트 후 기본으로 설치된 빙 검색창은 매우 자주 사용하고 있음. 이후 크롬과 네이버 웨일 켜서 검색하지 않고 바로 빙에서 검색하고 있는 나를 발견하게 됨
이 링크에 포함된 차트들을 보니 전세계 대부분 사람들도 나랑 비슷하구나 생각됨]
참신함이 사라지면서 채팅 GPT 트래픽이 약 10% 감소합니다.
https://www.similarweb.com/blog/insights/ai-news/chatgpt-traffic-drops/
6월에 전 세계 트래픽이 9.7% 감소하고 고유 방문객이 5.7% 감소했습니다.
[일반 ChatGPT 이외에 출시된 API까지 몇 개 사용해보면 처음에는 신기하지만 좀 더 해보려하면 유료결제하라고 해서 짜증나서 안하게 되는 단점. 그리고 여러 API를 연결해서 돌리면 컴퓨터가 엄청 느려지는 단점
그래서 ChatGPT는 사용을 덜 하는데 윈도우 업데이트 후 기본으로 설치된 빙 검색창은 매우 자주 사용하고 있음. 이후 크롬과 네이버 웨일 켜서 검색하지 않고 바로 빙에서 검색하고 있는 나를 발견하게 됨
이 링크에 포함된 차트들을 보니 전세계 대부분 사람들도 나랑 비슷하구나 생각됨]
Forwarded from 건설/조선/리츠 | 강경태 | 한국투자증권
(ANDANTE) 인천검단 공공분양주택
@ 시행: LH
@ 시공
- 3개사 컨소시엄
- GS건설(40%)
- 동부건설(30%)
- 대보건설(30%)
@ 공급
- 총 1,666세대
- AA13-1BL 702세대
- AA13-2BL 964세대
@ 분양수입(추정)
- 추정 근거: 모집 공고문
- 약 6,400억원
- 기납부 약 3,200억원
- 잔금 약 3,200억원
@ 도급비(추정)
- 추정 근거: 분기보고서
- GS건설 1,109억원
@ 전면 재시공 시 원가 요소
- 철거 비용
- 재시공 비용
- 지체상금
@ 시행: LH
@ 시공
- 3개사 컨소시엄
- GS건설(40%)
- 동부건설(30%)
- 대보건설(30%)
@ 공급
- 총 1,666세대
- AA13-1BL 702세대
- AA13-2BL 964세대
@ 분양수입(추정)
- 추정 근거: 모집 공고문
- 약 6,400억원
- 기납부 약 3,200억원
- 잔금 약 3,200억원
@ 도급비(추정)
- 추정 근거: 분기보고서
- GS건설 1,109억원
@ 전면 재시공 시 원가 요소
- 철거 비용
- 재시공 비용
- 지체상금
Forwarded from 한투증권 중국/신흥국 정정영
> 양쪽 다 적극적이길 바랍니다
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~ 왕 대변인은 박진 외교부 장관과 친강 중국 국무위원 겸 외교부장이 내주 아세안지역안보포럼(ARF)을 계기로 회담을 개최할 것이라는 관측에 대한 연합뉴스의 질의에 전날 베이징에서 이뤄진 한중 고위급 협의의 상세 논의 내용을 소개한 뒤 이같이 답했다
~ 통상 중국 외교부는 타국과의 각종 회담과 관련해 양국 간에 조율은 진행되고 있으나 개최 여부·일정 등이 미확정 상태일 때 시인도 부인도 하지 않는 취지에서 '현재 제공 가능한 정보가 없다'고 밝히는 것이 관행이다
https://n.news.naver.com/article/001/0014047230?sid=100
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~ 왕 대변인은 박진 외교부 장관과 친강 중국 국무위원 겸 외교부장이 내주 아세안지역안보포럼(ARF)을 계기로 회담을 개최할 것이라는 관측에 대한 연합뉴스의 질의에 전날 베이징에서 이뤄진 한중 고위급 협의의 상세 논의 내용을 소개한 뒤 이같이 답했다
~ 통상 중국 외교부는 타국과의 각종 회담과 관련해 양국 간에 조율은 진행되고 있으나 개최 여부·일정 등이 미확정 상태일 때 시인도 부인도 하지 않는 취지에서 '현재 제공 가능한 정보가 없다'고 밝히는 것이 관행이다
https://n.news.naver.com/article/001/0014047230?sid=100
Naver
中, 내주 한중외교장관 회담개최 전망에 "현재 제공할 정보없어"
조율중이지만 확정 안됐을 때 관행적으로 하는 답변 조준형 특파원 = 중국 외교부는 내주 인도네시아에서 열리는 아세안(ASEAN·동남아시아국가연합) 회의를 계기로 한중이 양자 외교장관회담을 개최하는 방안에 대해 "현재
Forwarded from 하나증권 리서치
[은행산업 2Q23 Preview/ 하나증권 최정욱, CFA ☎3771-3643]
★ 은행산업 2Q23 Preview: 충당금 불확실성에도 2분기 실적은 컨센서스 상회 예상
▶ 2분기 은행 추정 순이익은 약 5.9조원으로 컨센서스 상회 전망
- 2분기 금융지주사(기업은행 포함) 추정 순익은 약 5.9조원으로 전년동기대비 8.0% 증가해 시장컨센서스인 약 5.6~5.7조원 내외를 상회할 것으로 예상
- 그 이유는 1) 2분기 은행 평균 대출성장률이 1.2%로 지난 4분기와 1분기의 저성장에서 벗어나는데다 NIM 하락 폭도 전분기대비 평균 약 3bp에 그치면서 순이자이익이 다시 증가할 것으로 예상되기 때문. 2) 비이자손익도 대규모 유가증권 관련 손익이 발생했던 1분기보다는 감소할 수 밖에 없지만 절대 규모는 여전히 양호할 것으로 추정되고, 3) 2분기에도 경기 불확실성에 대비한 추가 충당금 적립이 예상되지만 한화오션 충당금 환입이 발생하면서(은행 전체 한화오션 기적립 충당금은 약 4,150억원 내외) 대손비용도 2.1조원으로 1분기에 비해서는 상당폭 하락 전망. 4) 한때 우려가 컸던 감독당국의 IFRS 17 관련 주요 계리적 가정 가이드라인 마련에 따른 보험쪽 손익 영향도 매우 미미할 것으로 판단
▶ NIM은 은행별로 다소 차별화되는 흐름. 2분기 대손충당금은 1분기 대비 감소 전망
- NIM은 은행별로 다소 차별화되는 양상을 보일 전망. 기업대출 비중이 높은 기업은행과 지방은행들의 NIM은 계속 큰폭 하락하는 반면 시중은행은 상대적으로 NIM 하락 폭 적을 듯. KB금융과 신한지주는 NIM이 약 3~4bp 상승하지만 JB금융은 2분기 NIM 하락 폭이 약 15~16bp에 달하고, DGB금융과 BNK금융, 기업은행들은 각각 9~10bp에 달해 은행 중 NIM 하락 폭이 클 것으로 추정
- 2분기에도 감독당국 권고 추가 충당금 적립이 불가피하지만 1분기 중 적립한 은행권 전체 보수적 추가 충당금 약 1.1조원보다는 다소 적어질 것으로 예상. 현재 은행들의 한화오션 기적립 충당금은 KB금융과 하나금융이 각각 1,500억원씩, 우리금융 670억원, 신한지주 300억원, 기업은행 170억원 수준으로 추정되는데 이들 상당부분이 환입될 가능성이 높아 보수적 추가 충당금 적립분을 감안하더라도 대부분의 시중은행들은 2분기 실적이 컨센서스를 상회할 공산이 크다고 판단
▶ 2분기 실적은 KB금융과 기업은행 등 양호. 지방은행들은 컨센서스 다소 하회할 듯
- 은행별로는 KB금융의 1분기 순익이 약 1.47조원으로 상대적으로 실적이 가장 양호할 전망. NIM이 약 3bp 상승하고, 보험, 증권 등 비은행계열사들의 실적도 선방하는데다 한화오션 충당금 환입 규모도 크기 때문. 그 외 신한지주와 하나금융, 기업은행 등도 컨센서스를 상회하는 실적 시현 예상
- 반면 DGB금융과 BNK금융, JB금융 등의 지방은행들은 2분기 실적이 컨센서스에 부합하거나 혹은 하회할 것으로 전망. NIM 하락 폭이 시중은행들보다 상대적으로 더 큰데다 PF대출 관련 추가 충당금 적립도 예상될 뿐만 아니라 한화오션과 같은 충당금 환입 요인도 크게 발생하지 않기 때문임
▶ 당장의 모멘텀은 크지 않지만 점차 은행주 투자심리 개선 기대
- 은행주는 2분기 중 주가가 약 0.9% 하락해 동기간 KOSPI 상승률 3.5% 대비 상당폭의 초과하락세를 시현. 그 배경은 대내적으로는 1) 상생금융종합패키지 2) 대환대출플랫폼 서비스 실시 3) 청년도약계좌 출시 4) 대형은행 과점체제 해소 방안 관련 TF 발표 예정 등 은행간 경쟁 강도 강화 및 사회공헌 역할 요구 등의 각종 규제 우려가 지속되고 있는데다 대외적으로는 최근 미국 기준금리 연속 인상 가능성에 따른 글로벌 경기 둔화 우려까지 재부각되고 있기 때문. 외국인들은 2분기에만 국내 은행주를 약 8,560억원 가량 대규모 순매도하면서 매도 강도가 더욱 거세지고 있는 상태
- 물론 금리 상승에 따른 건전성 악화 가능성과 각종 규제 우려 등으로 금융주 센티멘트 개선이 쉽지만은 않은 상황이지만 1) 은행 2분기 실적이 기대치를 상회할 가능성이 높고, 2) 은행주 평균 PBR이 0.3배를 하회하고 있으며, 3) 현금배당성향은 크게 상향되기 어렵더라도 추가 자사주 매입, 소각 실시 등으로 주주환원 확대 기대감이 되살아날 여지가 높다는 점에서 투자심리는 점차 개선될 공산이 크다고 판단. 4) 미국 경제지표 호조로 글로벌 경기 둔화 우려가 약화되고 있는 점도 은행주의 주요 투자포인트. 당장의 모멘텀은 크지 않지만 하방리스크 또한 제한적이라는 점에서 좀더 지켜보는 전략을 권고
▶ 은행업종 최선호주로 KB금융 제시. 관심종목은 카카오뱅크
- 은행업종 최선호주로 KB금융(매수/TP 63,000원)을 제시. KB금융의 2분기 순익은 약 1.47조원으로 컨센서스를 큰폭 상회할 것으로 예상되는데 2분기 NIM도 약 3~4bp 추가 상승해 은행 중 NIM이 가장 강세를 보일 전망. 2분기에도 자본비율이 추가 개선되면서 2분기 실적 발표시 추가 자사주 매입, 소각을 실시할 가능성 또한 있다고 판단. 압도적인 펀더멘털을 보유하고 있는데다 주주환원 측면에서도 리딩뱅크로서의 역할을 해 줄 것으로 기대
- 관심종목은 카카오뱅크(매수/TP 33,000원). 2분기 중 대출성장률이 8%를 상회하면서 고성장 지속 예상. NIM 하락 및 일회성 판관비와 대손비용 증가 등으로 순익은 컨센서스를 소폭 하회하겠지만 대출성장률 회복에 따른 성장스토리가 재부각될 수 있을 전망. 대환대출 서비스가 연내 주담대까지 확대될 경우 관련 수혜에 따른 성장 기대감은 더욱 커질 것으로 판단
리포트 ☞ http://bitly.ws/KuGf
* 위 문자는 컴플라이언스의 승인을 득하였음
텔레그램 채널: https://t.me/hanafincial
★ 은행산업 2Q23 Preview: 충당금 불확실성에도 2분기 실적은 컨센서스 상회 예상
▶ 2분기 은행 추정 순이익은 약 5.9조원으로 컨센서스 상회 전망
- 2분기 금융지주사(기업은행 포함) 추정 순익은 약 5.9조원으로 전년동기대비 8.0% 증가해 시장컨센서스인 약 5.6~5.7조원 내외를 상회할 것으로 예상
- 그 이유는 1) 2분기 은행 평균 대출성장률이 1.2%로 지난 4분기와 1분기의 저성장에서 벗어나는데다 NIM 하락 폭도 전분기대비 평균 약 3bp에 그치면서 순이자이익이 다시 증가할 것으로 예상되기 때문. 2) 비이자손익도 대규모 유가증권 관련 손익이 발생했던 1분기보다는 감소할 수 밖에 없지만 절대 규모는 여전히 양호할 것으로 추정되고, 3) 2분기에도 경기 불확실성에 대비한 추가 충당금 적립이 예상되지만 한화오션 충당금 환입이 발생하면서(은행 전체 한화오션 기적립 충당금은 약 4,150억원 내외) 대손비용도 2.1조원으로 1분기에 비해서는 상당폭 하락 전망. 4) 한때 우려가 컸던 감독당국의 IFRS 17 관련 주요 계리적 가정 가이드라인 마련에 따른 보험쪽 손익 영향도 매우 미미할 것으로 판단
▶ NIM은 은행별로 다소 차별화되는 흐름. 2분기 대손충당금은 1분기 대비 감소 전망
- NIM은 은행별로 다소 차별화되는 양상을 보일 전망. 기업대출 비중이 높은 기업은행과 지방은행들의 NIM은 계속 큰폭 하락하는 반면 시중은행은 상대적으로 NIM 하락 폭 적을 듯. KB금융과 신한지주는 NIM이 약 3~4bp 상승하지만 JB금융은 2분기 NIM 하락 폭이 약 15~16bp에 달하고, DGB금융과 BNK금융, 기업은행들은 각각 9~10bp에 달해 은행 중 NIM 하락 폭이 클 것으로 추정
- 2분기에도 감독당국 권고 추가 충당금 적립이 불가피하지만 1분기 중 적립한 은행권 전체 보수적 추가 충당금 약 1.1조원보다는 다소 적어질 것으로 예상. 현재 은행들의 한화오션 기적립 충당금은 KB금융과 하나금융이 각각 1,500억원씩, 우리금융 670억원, 신한지주 300억원, 기업은행 170억원 수준으로 추정되는데 이들 상당부분이 환입될 가능성이 높아 보수적 추가 충당금 적립분을 감안하더라도 대부분의 시중은행들은 2분기 실적이 컨센서스를 상회할 공산이 크다고 판단
▶ 2분기 실적은 KB금융과 기업은행 등 양호. 지방은행들은 컨센서스 다소 하회할 듯
- 은행별로는 KB금융의 1분기 순익이 약 1.47조원으로 상대적으로 실적이 가장 양호할 전망. NIM이 약 3bp 상승하고, 보험, 증권 등 비은행계열사들의 실적도 선방하는데다 한화오션 충당금 환입 규모도 크기 때문. 그 외 신한지주와 하나금융, 기업은행 등도 컨센서스를 상회하는 실적 시현 예상
- 반면 DGB금융과 BNK금융, JB금융 등의 지방은행들은 2분기 실적이 컨센서스에 부합하거나 혹은 하회할 것으로 전망. NIM 하락 폭이 시중은행들보다 상대적으로 더 큰데다 PF대출 관련 추가 충당금 적립도 예상될 뿐만 아니라 한화오션과 같은 충당금 환입 요인도 크게 발생하지 않기 때문임
▶ 당장의 모멘텀은 크지 않지만 점차 은행주 투자심리 개선 기대
- 은행주는 2분기 중 주가가 약 0.9% 하락해 동기간 KOSPI 상승률 3.5% 대비 상당폭의 초과하락세를 시현. 그 배경은 대내적으로는 1) 상생금융종합패키지 2) 대환대출플랫폼 서비스 실시 3) 청년도약계좌 출시 4) 대형은행 과점체제 해소 방안 관련 TF 발표 예정 등 은행간 경쟁 강도 강화 및 사회공헌 역할 요구 등의 각종 규제 우려가 지속되고 있는데다 대외적으로는 최근 미국 기준금리 연속 인상 가능성에 따른 글로벌 경기 둔화 우려까지 재부각되고 있기 때문. 외국인들은 2분기에만 국내 은행주를 약 8,560억원 가량 대규모 순매도하면서 매도 강도가 더욱 거세지고 있는 상태
- 물론 금리 상승에 따른 건전성 악화 가능성과 각종 규제 우려 등으로 금융주 센티멘트 개선이 쉽지만은 않은 상황이지만 1) 은행 2분기 실적이 기대치를 상회할 가능성이 높고, 2) 은행주 평균 PBR이 0.3배를 하회하고 있으며, 3) 현금배당성향은 크게 상향되기 어렵더라도 추가 자사주 매입, 소각 실시 등으로 주주환원 확대 기대감이 되살아날 여지가 높다는 점에서 투자심리는 점차 개선될 공산이 크다고 판단. 4) 미국 경제지표 호조로 글로벌 경기 둔화 우려가 약화되고 있는 점도 은행주의 주요 투자포인트. 당장의 모멘텀은 크지 않지만 하방리스크 또한 제한적이라는 점에서 좀더 지켜보는 전략을 권고
▶ 은행업종 최선호주로 KB금융 제시. 관심종목은 카카오뱅크
- 은행업종 최선호주로 KB금융(매수/TP 63,000원)을 제시. KB금융의 2분기 순익은 약 1.47조원으로 컨센서스를 큰폭 상회할 것으로 예상되는데 2분기 NIM도 약 3~4bp 추가 상승해 은행 중 NIM이 가장 강세를 보일 전망. 2분기에도 자본비율이 추가 개선되면서 2분기 실적 발표시 추가 자사주 매입, 소각을 실시할 가능성 또한 있다고 판단. 압도적인 펀더멘털을 보유하고 있는데다 주주환원 측면에서도 리딩뱅크로서의 역할을 해 줄 것으로 기대
- 관심종목은 카카오뱅크(매수/TP 33,000원). 2분기 중 대출성장률이 8%를 상회하면서 고성장 지속 예상. NIM 하락 및 일회성 판관비와 대손비용 증가 등으로 순익은 컨센서스를 소폭 하회하겠지만 대출성장률 회복에 따른 성장스토리가 재부각될 수 있을 전망. 대환대출 서비스가 연내 주담대까지 확대될 경우 관련 수혜에 따른 성장 기대감은 더욱 커질 것으로 판단
리포트 ☞ http://bitly.ws/KuGf
* 위 문자는 컴플라이언스의 승인을 득하였음
텔레그램 채널: https://t.me/hanafincial
기업실적 파일과 주간 종목 코멘트를 커뮤니티 게시글에 공유드렸습니다. 확인 부탁드립니다. 그럼 오늘 저녁 8시 라이브에서 뵙겠습니다. 👍
링크:https://www.youtube.com/post/Ugkx89op61lDadg8ijjNJy9puUj5KuJVJkfr
링크:https://www.youtube.com/post/Ugkx89op61lDadg8ijjNJy9puUj5KuJVJkfr