🛍 Что купил под пассивный доход? Акции, ЗПИФн, облигации. Выпуск №258 

Каждую неделю отправляюсь на фондовый рынок и покупаю активы для создания пассивного дохода. Я не знаю куда пойдет рынок, но то, что индекс пойдет вправо, уверен на все сто. А в остальном время, дисциплина и регулярные покупки на моей стороне.

📌 Тактика покупок. Каждому классу активов присвоен свой вес в портфеле. Внутри класса активов у каждого эмитента есть целевое значение, до которого надо довести долю компании. Захожу, смотрю, кто сильно отстает и покупаю (если какую-то компанию льют, а с ней фундаментально плохого ничего не произошло, то можно и докупить, даже если доля набрана).

💼 Стоимость портфеля и ТОП-5 активов

● Стоимость портфеля: ₽2 279 524
● Прибыль: +₽384 790
● Доходность (XIRR): 7,18%

Никогда такого не было и вот опять. Прошлую неделю завершили относительно спокойно, но за выходные опять пошли плохие новости. Эскалация усиливается, теперь под раздачу попали склады Озона. Понедельник открываем вниз. Есть еще непотраченные дивы от Сбера и ДОМ РФ. Буду думать, куда их вложить.

✅ Распределение классов активов

● Акции: 80,1%
● ЗПИФн: 3,9%
● Золото: 9,07%
● Облигации: 5,8%

Классы активов в плане приоритета. Акции, фонды комнедвижки и облигации – самые важные активы моего рюкзака, золото под защиту от инфляции.

🛒 Покупки недели 

Постепенно привожу доли активов к запланированным после того, как на просадке акций, подсократил облигационную часть для покупок.

💰 Акции

🏭 Северсталь: 5 шт CHMF
🍷 НоваБев Групп: 10 шт BELU
⛽️ Татнефть-п: 5 шт TATNP

💰 Облигации

● ОФЗ 26248: 1 шт
● ОФЗ 26233: 1 шт

💰 ЗПИФн

● ЗПИФ ПАРУС-Нордвей: 1 шт
● Рентал ПРО: 1 шт
● Фонд САБ3: 1 шт

Здесь все по плану, в портфеле 10 фондов, у каждого доля 10%, равномерно докупаю. 

💰 Золото

● Отправил ₽1 000 на счет в БКС для дальнейших покупок GLDRUB_TOM.

💰 Фонды

 ● GOLD: 76 шт.

Очередная покупка прошла удачно, как и все остальные.

✍️ Так, че там в мире творится?

🔷 Индекс ищет очередное дно

Начинаем с нашей базы, с индекса. За неделю почти на месте: снижение с 2 236 до 2 134 пунктов. Акции и так были дешевыми, а теперь стали еще дешевле.

Если паникуете и по 50 раз на дню проверяете, сколько стоят акции, то, возможно, вам не стоит их покупать?

🔷 Рубль чуть-чуть стронг

Рубль укрепился, с ₽84,54 до ₽82,92 за зеленую бумажку. 

🔷 Инфляция отрицательная снова

Инфляция за неделю -0,02%, после -0,06% неделей ранее. Годовая на уровне 6,1%. 

🔷 Дивиденды

Новые: 🐟 Инарктика (2,92%), 🏦 Банк СПб (7,96% ао, 0,6% ап), ⛽️ Татнефть (6,28% ао, 6,39% ап)

У меня в портфеле есть Татнефтюшка, будем богатеть.

💰 Дивидендный календарь (в картинках ниже)

Продолжаем ждать главную новость, от нее по сути зависит если не многое, то почти все)). Индекс пробил 2100, может опять отскочит, а кто-то, возможно, хочет уже поскорее закрыть свои позиции и убежать в спокойную гавань вкладов. Время покажет, кто был прав или нет. Я стоически продолжаю следовать своей стратегии. Тут уже как у самураев, остался только путь!

А пока идет последний месяц лета, наслаждаемся и кайфуем. Не забываем инвестировать в свое светлое будущее. Кроме нас никто этого делать не будет. И также не читаем инкаких газет, особенно советских. Ничего хорошего в них вы не найдете.

Всех обнял!💙

🧮 Сервис, где веду учет инвестиций, канал в MAX.

💵 Что там с длинными ОФЗ? Собираем «вторую зарплату» от Минфина с выплатами каждый месяц

Продолжаем богатеть на облигациях. Кто не успел, тот не опоздал, доходности длинных ОФЗ снова подросли, а цены откатились, а значит это  хороший повод обновить таблицу с купонами на каждый месяц года.

Сразу оговорюсь: в таблицах указана текущая купонная доходность (ТКД). Это отношение годового купона к текущей цене облигации, а не доходность к погашению.

📉 Что произошло с RGBI за последний месяц

RGBI – ценовой индекс государственных облигаций Московской биржи. Купонный доход он не учитывает, поэтому движение индекса показывает именно изменение цен ОФЗ.

За месяц картина получилась следующая:
24 июля RGBI закрылся на отметке 114,70 пункта;
после снижения ключевой ставки индекс продолжил расти и 12 августа достиг локального максимума: 115,61 пункта 
утром 24 августа индекс находился около 113,51 пункта.

Итого:  примерно минус 1% за месяц и около минус 1,8% от локального августовского максимума.

Если инфляция продолжит замедляться и рынок снова поверит в цикл снижения ставки, длинные выпуски могут заметно вырасти. Если усилятся инфляционные, валютные или бюджетные риски, доходности способны подняться еще выше. Веер вероятностей огромный, но все очень сильно зависит от одной операции на наших западных границах.

🏦 А что сейчас со ставками по вкладам?

По данным Банка России, средняя максимальная ставка по вкладам в десяти крупнейших банках в первой декаде августа составила 12,885% годовых.

Средние максимальные ставки в зависимости от срока:

● до 90 дней: 12,33%;
● от 91 до 180 дней: 12,65%;
● от 181 дня до года: 12,48%;
● свыше года: 11,47%.

💰 Что сейчас предлагают длинные ОФЗ

По моей таблице максимальная ТКД сейчас у следующих выпусков:

● ОФЗ 26254: 15,1%;
● ОФЗ 26253: 15,0%;
● ОФЗ 26248: 14,9%;
● ОФЗ 26247: 14,9%;
● ОФЗ 26250: 14,6%;
● ОФЗ 26246 и 26245: по 14,4%.

🗓 Собираем выплаты на каждый месяц

Для ежемесячных поступлений я выбрал шесть выпусков:

● январь и июль: ОФЗ 26233;
● февраль и август: ОФЗ 26240;
● март и сентябрь: ОФЗ 26246;
● апрель и октябрь: ОФЗ 26254;
● май и ноябрь: ОФЗ 26248;
● июнь и декабрь: ОФЗ 26250.

Если купить по одной облигации каждого выпуска, то по ценам из таблицы получаем:

● чистая стоимость облигаций около 4 485 рублей;
● купонные выплаты 621,80 рубля в год до налогов;
● ТКД такой корзины примерно 13,9%.

Фактическая сумма покупки будет немного больше, там НКД и комиссия.

Есть и важный нюанс: «зарплата» получится ежемесячной, но не одинаковой. В нашей конструкции одна выплата колеблется примерно от 30 до 65 рублей на каждую такую корзину.

⚠️ Мои мысли и личные действия

Последний месяц еще раз напомнил: красные цифры бывают не только в акциях. Длинные ОФЗ способны заметно проседать даже при уже начавшемся снижении ключевой ставки, если ожидания рынка меняются.

Я вот здесь показывал свой портфель облигаций и его логику. Стоит ли за мной повторять, наверное, нет. У каждого своя голова на плечах, а цели и задачи у всех разные.

Я на просадках активно закупаю проседающие акции, но ели вам противопоказано смотреть на красные цифры в приложении вашего брокера, то вклады – ваше все и в этом, в принципе, ничего плохого.

В облигациях у меня минимальная концентрация на одного эмитента. Холодная голова, здравый рассудок и диверсификация – наше все. Помним, что в один прекрасный день кто-то всегда может дефолтнуться (кроме ОФЗ, разумеется 😉). 

Всех обнял! 💙

🧮 Сервис, где веду учет инвестиций, канал в MAX.

Выйти из акций перед обвалом – можно списать на удачу.

Переложиться из ОФЗ в золото ровно перед обвалом индекса RGBI – уже сложнее.

Хеджирующий шорт Индекса Мосбиржи и спекулятивные сделки фьючерсах нефти и металлов – это уже система.

Его зовут Илья, ему 23 года. За плечами – юридическое образование, сейчас магистратура экономического. Молодой, но с аналитическим мышлением, которому позавидуют люди с 20-летним стажем в рынке.

На конференции Смартлаба он задавал такие вопросы представителям публичных компаний, что те буквально терялись.

Для этого нужно быть очень глубоко погруженным в финансовую отчетность и операционную деятельность бизнеса.

🎯 Четыре точных прогноза, которые говорят сами за себя:

1. Он, без тени сомнений в глазах, в широком кругу инвесторов заявил, что дальше российские акции перейдут к падению. Что наш фондовый рынок ждёт встряска, за которой последует утомительный боковик. Это было 12 сентября 2025г., еще тогда все скептически отнеслись к его словам...

Цитата:

"Прошли огромные объёмы на продажу, а мирный трэк - дело долгое. Выхожу из акций, посмотрим, кто будет прав"

2. Следующий раз, когда он оказался ПРАВ - это когда продавал длинные ОФЗ. Он проанализировал данные по инфляции и сказал, что ключевую ставку будут снижать гораздо медленней, чем ждёт рынок.

Через месяц облигации обвалились, а он... А что он - скромный молодой парень, даже не похвастался 🤷‍♂️

3. Золото. В него из облигаций он и переложился.

Со словами:

"Это самый ценный актив в условиях геополитической неопределенности. Это знает каждый, но почему тогда его держат единицы?"

4. Нефть. С начала ближневосточного конфликта, он неоднократно заработал на росте нефти с помощью фьючерсов. Пока одни даже не знают, как этот инструмент работает - Илья активно извлекает прибыль из ситуации и делает это ПУБЛИЧНО.

Даже сейчас, когда с ростом нефти все ждали роста российского рынка -  у него же, наоборот, открыт хеджирующий шорт по индексу Мосбиржи - то есть явно не зря рекомендуется 😅

Илья ведёт канал «Коллегия Инвесторов» – без рекламы, без воды, только аналитика и сделки.

Таких каналов на рынке – единицы. Подпишитесь, чтобы не потерять!

👉 https://t.me/+WaTQSNqOHq5iNjU6

🚀 11 высокодоходных облигаций с текущей доходностью до 25% годовых и ежемесячными выплатами на 1 год и более

Продолжаем богатеть на облигациях! Сегодня у нас на карандаше отличная подборка из 11 выпусков с кредитным качеством от ВВВ- до ВВВ.

⚙️ Из каких параметров подборка?

Я регулярно прочесываю рейтинги – от самых низов (В-) до элиты (ААА). Ищу то, что приносит регулярный денежный поток ежеквартально, а еще лучше — каждый месяц.

Снова погружаемся в батискафе на дно кредитных рейтингов и оцениваем вероятность попадания данных эмитентов в свой портфель. Если вам очень сильно понравятся цифры по купонам и доходностям, то знайте, это не просто так и необходимо дополнительно все проверить и только потом принимать решение.

Фильтры сегодняшней подборки:

✅ Кредитный рейтинг: ВВВ-, ВВВ (не ААА, простите) )
✅ Купон: фиксированный (выплаты каждый месяц)
✅ Без оферт
✅ Без амортизаций
✅ Срок: от 1 года и более

💸 1. АПРИ БО-002Р-11

ISIN: RU000A10CM06
Рейтинг: BBB-
Цена: 100,28% от номинала
Купон: 25,00% (₽20,55)
Выплаты: ежемесячно
Текущая купонная доходность: 24,59%
Доходность YTM: 27,85%
Погашение: 13.08.2028

💸 2. ТД РКС 002Р-06

ISIN: RU000A10C758
Рейтинг: BBB-
Цена: 102,99% от номинала
Купон: 25,00% (₽20,55)
Выплаты: ежемесячно
Текущая купонная доходность: 23,94%
Доходность YTM: 25,66%
Погашение: 13.07.2028

💸 3. Страна Девелопмент 002Р-02

ISIN: RU000A10E6J7
Рейтинг: BBB-
Цена: 102,89% от номинала
Купон: 25,25% (₽20,75)
Выплаты: ежемесячно
Текущая купонная доходность: 24,20%
Доходность YTM: 24,18%
Погашение: 24.07.2027

💸 4. МФК Мани Мен БО-01

ISIN: RU000A10AYU6
Рейтинг: BBB-
Цена: 109,18% от номинала
Купон: 26,50% (₽21,78)
Выплаты: ежемесячно
Текущая купонная доходность: 23,94%
Доходность YTM: 21,22%
Погашение: 10.02.2028

💸 5. ИСП 001Р-01

ISIN: RU000A10FAL4
Рейтинг: BBB-
Цена: 105,22% от номинала
Купон: 21,00% (₽17,26)
Выплаты: ежемесячно
Текущая купонная доходность: 19,68%
Доходность YTM: 20,24%
Погашение: 18.05.2029

💸 6. ГЛОРАКС 001Р-04

ISIN: RU000A10B9Q9
Рейтинг: BBB-
Цена: 110,26% от номинала
Купон: 25,50% (₽20,96)
Выплаты: ежемесячно
Текущая купонная доходность: 22,81%
Доходность YTM: 19,73%
Погашение: 24.03.2028

💸 7. Алтимейт Эдьюкейшн БО-П01

ISIN: RU000A10C7C2
Рейтинг: BBB
Цена: 96,18% от номинала
Купон: 19,75% (₽16,23)
Выплаты: ежемесячно
Текущая купонная доходность: 20,25%
Доходность YTM: 24,61%
Погашение: 14.07.2028

💸 8. ЭЛЕКТРОРЕШЕНИЯ 001Р-03

ISIN: RU000A10ECY6
Рейтинг: BBB
Цена: 102,00% от номинала
Купон: 23,50% (₽19,32)
Выплаты: ежемесячно
Текущая купонная доходность: 22,73%
Доходность YTM: 23,52%
Погашение: 19.08.2027

💸 9. РОЛЬФ БО 001Р-09

ISIN: RU000A10F850
Рейтинг: BBB
Цена: 101,00% от номинала
Купон: 19,50% (₽16,03)
Выплаты: ежемесячно
Текущая купонная доходность: 19,05%
Доходность YTM: 20,55%
Погашение: 15.05.2028

💸 10. ЭЛТЕРА БО-01

ISIN: RU000A10DTB0
Рейтинг: BBB
Цена: 105,10% от номинала
Купон: 21,00% (₽17,26)
Выплаты: ежемесячно
Текущая купонная доходность: 19,71%
Доходность YTM: 18,01%
Погашение: 06.12.2027

💸 11. Гельтек-Медика БО-01

ISIN: RU000A10D3G1
Рейтинг: BBB
Цена: 110,41% от номинала
Купон: 22,00% (₽18,08)
Выплаты: ежемесячно
Текущая купонная доходность: 19,65%
Доходность YTM: 17,46%
Погашение: 29.09.2028

Вот такая получилась подборка в рейтинге сомнительного качества. Почему сомнительного? Потому что у нас рейтинг с двумя буквами АА штормит, а тут и еще ниже.

Но это не означает, что бизнес здесь хуже, просто при выборе данных эмитентов не залетаем на всю котлету, анализируем эмитента. Но хрустального шара у нас с вами нет, так что аккуратно.

В мой виш-лист попали Электрорешения, Страна Девелопмент, Рольф и АлтимейтЭдьюкейшн. Страна и Алтимейт уже есть в портфеле, может подберу еще немного, цены от номианала приемлемые.

Диверсификация – наше все. Холодная голова и здравый рассудок подсказывают, что в один прекрасный солнечный день кто-то да может дефолтнуться. 

Всех обнял! 💙

🧮 Сервис, где веду учет инвестиций, канал в MAX.

💸 100 000 ₽ в месяц купонами: сколько нужно ОФЗ?

Минутка математики или сколько нужно набрать ОФЗ, чтобы обеспечить себя регулярным денежным потоком в условные 100 000 рублей в месяц или 1,2 млн в год.

Сразу переходим к покупкам. Многим инвесторам, в том числе и мне, сразу станет понятно, что инвестиции это не так уж и легко. И что придется попотеть на работе, чтобы обзавестись капиталом, а он нужен не маленький, даже для 100 тысяч в месяц.

🧮 Что покупаем

● ОФЗ 26233: 3 287 шт.
Купон 30,42 ₽ → ₽99 990,54 за выплату

● ОФЗ 26240: 2 866 шт.
Купон 34,90 ₽ → ₽100 023,40

● ОФЗ 26246: 1 671 шт.
Купон 59,84 ₽ → ₽99 992,64

● ОФЗ 26254: 1 543 шт.
Купон 64,82 ₽ → ₽100 017,26

● ОФЗ 26247: 1 637 шт.
Купон 61,08 ₽ → ₽99 987,96

● ОФЗ 26250: 1 671 шт.
Купон 59,84 ₽ → ₽99 992,64

Итого: 12 675 облигаций. Два купона в год по каждому выпуску принесут ～1 200 000 ₽.

💼 Сколько денег потребуется?

По текущим ценам вместе с НКД около 9,22 млн ₽.

Много это или мало, каждый ответит себе сам. Для меня это вполне приличная сумма и держать мой весь капитал в ОФЗ, например, я бы не стал и на то у меня есть причины.

💸 Не забываем про налог

При НДФЛ 13% останется около 1,044 млн ₽, или 87 000 ₽ в месяц.
Если нужны именно 100 000 ₽ чистыми, потребуется около 10,60 млн ₽:
Еще один момент, который нужно держать в голове, а с увеличением капитала и налоги увеличиваются. 

💸 А дивидендные акции не лучше?

Дивиденды не обязаны расти. А еще их иногда могут даже не выплачивать. Например, компания ничего не заработала, и мы с вами, как инвесторы, ничего не получили.

Но почему-то так повелось, что если не выбирать совсем какой-то скам, не буду показывать пальцем на один синий банк или на одну очень перспективную золотодобывающую компанию, то дивиденды, в принципе, имеют свойство увеличиваться во времени.

История ничего не гарантирует для будущих выплат, но для интереса можете посмотреть на дивиденды одного зеленого банка, на горизонте 10 лет. Картина будет совершенно другая.

Поэтому, ОФЗ, вроде бы хорошо, но тут у нас fixed income и еще один риск, который многие убирают со стола, когда реяь идет о надежных долговых бумагах государства.

🔥 Главный враг – инфляция

Фиксированные 100 000 ₽ постепенно дешевеют. При средней инфляции 6% через десять лет их покупательная способность составит примерно 56 000 ₽ сегодняшними деньгами. Сейчас годовая инфляция равна 6%, цель Банка России – 4%. 

И эти 56 000 ₽ через 10 лет еще не самый плохой сценарий, так как инфляция заложена более-менее приемлемая, у нас и в такую не верят, а думаю, что атм все 15%. Тогда проиндексируйте на свою ощущаемую, результаты будут еще плачевнее.

Поэтому весь пассивный доход я бы не строил только на длинных ОФЗ. Диверсификацию никто не отменял. а риск инфляции тем более. Я же большую часть вкладываю в дивидендные акции и фонды комнедвижки. ОФЗ для стабильного денежного потока. С увеличением самого капитала, также будет увеличиваться и облигационная часть портфеля, так что пассивному доходу только расти.

Мы будем либо очень богатыми, либо очень радиоактивными, как говорит уважаемый господин Кримсон.

Всех обнял! 💙

🧮 Сервис, где веду учет инвестиций, канал в MAX.

💼 Мой портфель коммерческой недвижимости «Бетонное казино». Накопил первые ₽80 000 в фондах 

Продолжаем богатеть на квадратных метрах и аренде. Пришло время посмотреть, как обстоят дела в моем портфеле с фондами комнедвижки. Класс активов для меня новый, но от этого не менее ценный и интересный.

Я как всегда, показываю вам каждый шаг своего инвестиционного пути. Считаю, что для кого-то это может стать полезным подспорьем. Иногда получается хорошо, а иногда не очень, зато честно.

ЗПИФн считаю необходимым в наше время. В отличии от облигаций здесь есть индексация выплат и при прочих равных буду защищен от инфляции. Жалко, что от пердолетов не могу быть защищенным, которые могу лететь на складские комплексы.

Поэтому пока сконцентрируюсь на фондах в БЦ и ТЦ. А уже о конкретных покупках буду рассказывать в своей рубрике еженедельных инвестиций.

💼 Мой портфель

☝️ Структура портфеля на сегодняшний день, пропорции, к которым стремлюсь:

● Акции: 60% доля в портфеле
● ЗПИФн: 20% доля в портфеле
● Золото: 10% доля в портфеле
● Облигации: 10% доля в портфеле

📌 На данный момент общая структура портфеля выглядит вот так:

● Акции: 80,3% доля в портфеле
● ЗПИФн: 3,82% доля в портфеле
● Золото: 9,02% доля в портфеле
● Облигации: 5,7% доля в портфеле

Для каждого класса активов есть своя логика, по которой тот или иной класс занимает определенную часть в общей структуре портфеля.

Чтобы не наломать дров и не купить кота в мешке, необходимо придерживаться хотя бы базовой базы, а именно: арендатор с именем, например ОЗОН, сама локация у черта на куличках не находится, центр Москвы или города миллионника для БЦ, недалеко от МКАДа для складских помещений. Понятная структура владения, понятные договоры, где указаны арендные ставки и как они индексируются. Уже этот минимальный набор фильтров поможет вам не завладеть непонятно чем.

🔷 Портфель «Бетонное казино»

● Акцент IV: 6 шт.
● ЗПИФ ПАРУС-Двинцев: 7 шт.
● ЗПИФ ПАРУС-ЗОЛЯ: 10 шт.
● ЗПИФ ПАРУС-ЛОГИСТИКА: 7 шт.
● ЗПИФ ПАРУС-Нордвей: 7 шт.
● ЗПИФ ПАРУС-СБЛ: 5 шт.
● ЗПИФ Рентал ПРО: 9 шт.
● ЗПИФ ПАРУС-КРАСНОЯРСК: 10 шт.
● Рентный доход ПРО: 6 шт.
● Фонд САБ 3: 10 шт.

Общая сумма всех фондов: ₽80 489

На данный момент портфель выглядит вот таким образом. Набраны 10 позиций, которые в равных долях будут набираться. Присматриваюсь к другим фондам, минимальный фильтр, про него писал чуть выше помогает отбирать хотя бы что-то приемлемое. Иду к первой соточке в фондах.

💸 Пассивный доход на рентных платежах

Я начал формировать данный портфель в апреле 2026 года, а первые платежи пошли в мае. Первая промежуточная цель дойти до ₽1 000 в месяц.

Если не случатся пердолеты и другие летающие черные лебеди, то к концу года точно дойду до этой цели, и следующая отметка установится на ₽5 000 в месяц.

Выплаты:

Май: ₽29
Июнь: ₽253
Июль: ₽380
Август: ₽460

✍️ Моя цель

Цель проста. Получать баблишко со всего, чего только можно. Фонды комнедвижки с этим отлично справляются. Индексация арендных платежей со временем будет давать свои плоды в виде увеличивающихся рентных платежей и роста самого пая. Пока все падает, как и весь наш фондовый рынок.

У кого нет статуса квала, желаю очень обстоятельно подумать над его приобретением, чтобы потом иметь доступ к интересным активам.

На данный момент он нужен мне для приобретения интересных облигаций, которые недоступны всем подряд, ну и собственно ЗПИФн. Также будем посмотреть, что там с криптой наши регуляторы придумают.

😉 Рассказывайте, как у вас обстоят дела с фондами комнедвижки?

Ждем главную новость, продолжаем работать, часть заработанного откладывать на наше с вами счастливое будущее. Забейте на все и проведите с кайфом заключительные выходного нашего короткого лета.Всех обнял!💙

🧮 Сервис, где веду учет инвестиций, канал в MAX.

😐 Что интересного на размещении? Новые облигации с 31 августа по 4 сентября

Продолжаем богатеть на облигациях и искать интересные идеи на рынке. На следующей неделе собирают заявки 6 выпусков, которые могут вам приглянуться.

Как обычно, посмотрим проценты, купоны, кредитное качество, а там уже понравившийся покемон должен быть однозначно дополнительно проанализирован на то, чтобы оказаться в вашем портфеле.

Погнали смотреть, кто сколько предлагает 👇

💸 1. Ростовская область 34002 (A)

Цена: 100% от номинала
Купон: до КС + 3,00%
Выплаты: ежемесячно
Срок: 3 года
Амортизация: есть,  по 30% в даты 11-го и 23-го купонов, оставшиеся 40% при погашении
Оферта: отсутствует
Сбор заявок: до 01.09.2026

Долговая нагрузка на начало 2026 года долг составлял ₽40,8 млрд, или 15,1% налоговых и неналоговых доходов. К концу года ожидается его рост до ₽66,7 млрд, но нагрузка останется комфортной — около 24,8%.

Доступен только квалифицированным инвесторам.

💸 2. Т Плюс 002Р-03 (AA-)

Цена: 100% от номинала
Купон: до КС + 1,50%
Выплаты: ежемесячно
Срок: 3 года
Амортизация: отсутствует
Оферта: отсутствует
Сбор заявок: до 01.09.2026

«Т Плюс» производит и продаёт электрическую и тепловую энергию.

Совокупный долг составляет около ₽155 млрд, а отношение долга к OIBDA — 2,4х. НКР ожидает его снижения до 2,3х по итогам 2026 года.
 
💸 3. ФосАгро БО-02-07 (AAA)

Цена: 100% от номинала
Купон: до КС + 1,40%
Выплаты: ежемесячно
Срок: 2 года 2 месяца
Амортизация: отсутствует
Оферта: отсутствует
Сбор заявок: до 02.09.2026

«ФосАгро» – вертикально интегрированный производитель фосфорных и азотных удобрений.

По итогам первого полугодия 2026 года чистый долг вырос примерно до ₽303 млрд, а чистая прибыль снизилась на 75%. Давление оказывают рост себестоимости, дорогая сера, крепкий рубль и увеличение процентных расходов.

💸 4. ЕвразХолдинг Финанс 003Р-07 (AA-)

Цена: 100% от номинала
Купон: до КС + 2,60%
Выплаты: ежемесячно
Срок: 2 года 9 месяцев
Амортизация: отсутствует
Оферта: отсутствует
Сбор заявок: до 03.09.2026

ЕВРАЗ – вертикально интегрированная металлургическая группа.

Долговая нагрузка (пу-пу-пуууу) заметно выросла: отношение общего долга к FFO увеличилось с 1,8х в 2024 году до 3,4х в 2025-м. 

💸 5. Полипласт П02-БО-17 (A)

Цена: 100% от номинала
Купон: до 17,75%
Выплаты: ежемесячно
Срок: 2 года
Амортизация: отсутствует
Оферта: отсутствует
Сбор заявок: до 04.09.2026

«Полипласт» производит специализированную промышленную химию для строительства, нефтедобычи, металлургии и других отраслей.

По итогам первого полугодия 2026 года чистый долг достиг примерно ₽275 млрд, а его отношение к EBITDA находится около 4х. 

💸 6. Полипласт П02-БО-18 (A)

Цена: 100% от номинала
Купон: до КС + 3,75%
Выплаты: ежемесячно
Срок: 2 года
Амортизация: отсутствует
Оферта: отсутствует
Сбор заявок: до 04.09.2026

Выпуск предназначен только для квалифицированных инвесторов.

💭 Вместо заключения

Вот такая подборка новых размещений получилась на этой неделе.
Если искать максимальную надежность, то стоит обратить свое внимание на облигации ФосАгро, еще бы оставили премию к КС в 1,4%, тогда получатся хорошие купоны.

Откровенного скама нет, только если кого-то пугает закредитованность Полипласта и не очень хорошие результаты деятельности у Евраза. Но если что-то и с этими компаниями случится, ну тогда точно придется все во вклады нести. А так думаю, должны справиться. У того же Полипласта огромная инвестпрограмма, а показатели финансовые не ухудшаются, но занимаю много надо признать.

Я в основном по фиксам, но флоатер от Полика неплох, добавлю его в свой виш-лист на вторичном рынке.

И главное, даже высокий рейтинг не отменяет риск конкретного эмитента. Держим минимальную концентрацию на одну компанию, изучаем финансовое здоровье и только потом несем свои бабки со всеми возможными вытекающими последствиями.

Диверсификация, холодная голова и здравый рассудок – наше всё.

Всех обнял! 💙

🧮 Сервис, где веду учет инвестиций, канал в MAX.

🚀 Что купил под пассивный доход? Акции, ЗПИФн, облигации. Выпуск №259 

Каждую неделю отправляюсь на фондовый рынок и покупаю активы для создания пассивного дохода. Я не знаю куда пойдет рынок, но то, что индекс пойдет вправо, уверен на все сто. А в остальном время, дисциплина и регулярные покупки на моей стороне.

📌 Тактика покупок. Каждому классу активов присвоен свой вес в портфеле. Внутри класса активов у каждого эмитента есть целевое значение, до которого надо довести долю компании. Захожу, смотрю, кто сильно отстает и покупаю (если какую-то компанию льют, а с ней фундаментально плохого ничего не произошло, то можно и докупить, даже если доля набрана).

💼 Стоимость портфеля и ТОП-5 активов

● Стоимость портфеля: ₽2 354 561
● Прибыль: +₽455 827
● Доходность (XIRR): 8,32%

Портфель начиная с мая 2026 года болтается в районе 2,2-2,4 млн рублей. Акции ждут своего часа, а я постепенно увеличиваю свой пассивный доход через ЗПИФн и облигации.

✅  Распределение классов активов

● Акции: 80,8%
● ЗПИФн: 3,86%
● Золото: 8,8%
● Облигации: 5,6%

Классы активов в плане приоритета. Акции, фонды комнедвижки и облигации – самые важные активы моего рюкзака, золото под защиту от инфляции.

🛒 Покупки недели 

Постепенно привожу доли активов к запланированным без суеты и резких телодвижений.

💰 Акции

● НоваБев Групп: 12 шт BELU
● Татнефть-п: 6 шт TATNP

В НоваБеве идея в магазинах ВинЛаб. Были выделены огромные инвестиции на их раскрутку, доля почти набрана, потом перейду на других.

Нефтяникам, в принципе стало чуть легче, после того как наш рыжий миротворец, вот уже полгода не может договориться с Ираном.Еще и рубль слабеет, ждем от наших нефтяных компаний щедрые дивиденды.

💰 Облигации

● ОФЗ 26254: 1 шт
● ОФЗ 26246: 1 шт

💰 ЗПИФн

● ЗПИФ ПАРУС-ЗОЛЯ: 1 шт.
● ЗПИФ ПАРУС-КРАСНОЯРСК: 1 шт.
● ЗПИФ ПАРУС-ЛОГИСТИКА: 1 шт.

Здесь все по плану, в портфеле 10 фондов, у каждого доля 10%, равномерно докупаю. 

💰 Золото

● Отправил ₽1 000 на счет в БКС для дальнейших покупок GLDRUB_TOM.

💰 Фонды

 ● GOLD: 76 шт.

Очередная покупка прошла удачно, как и все остальные.

✍️ Так, че там в мире творится?

🔷 Индекс ищет очередное дно

Начинаем с нашей базы, с индекса. За неделю снижение с 2 134 до 2 114 пунктов. Американцы прилетали поесть посикунчиков после рассказов Уиткофа о том, какие они вкусные. А вообще, рынок немного поддерживают здравые отчеты нефтяников, но это все ничтожно по сравнению с той новостью, которую мы уже ждем пятый год.

🔷 Рубль слабеет

Рубль ослабел с ₽82,92 до ₽85,6 за зеленую бумажку. 
Увидим ли мы до конца года ₽90, вопрос открытый, оставим его всем экспертам. Но то, что рубль будет девальвироваться, об этом постоянно говорил.

🔷 Инфляция вернулась

Инфляция за неделю 0,01%, после -0,02% неделей ранее. Годовая на уровне 6,08%. 

🔷 Дивиденды

Новые: 
👛 Займер (3,56%)
🇷🇺 Черкизово (3,58%)
🥃 НоваБев Групп (3,21%)
🏭 Новатэк (3,77%)
🏭 Норникель (1,53%)
🇷🇺 Газпром нефть (8,23%) 🔥

Жду выплаты от НоваБева, Новатэка, Газпром нефти. Кайф!

Продолжаем ждать главную новость, от нее очень многое зависит. Индекс пробил 2100, потом отскочил и так по кругу. Болтаемся в боковике и роста не будет, пока не закончим военный конфликт. Ну а пока есть окно возможностей приобретать дешевые активы, которые могут стать еще дешевле.

Лето закончилось, ждем следующее. А осень нам помогут пережить хорошее общение с близкими и, конечно же, осенние дивиденды. Всех обнял!💙

🧮 Сервис, где веду учет инвестиций, канал в MAX.