"Доджи надгробие"

Такой пессимистической фигурой теханализа закрываются торги по большинству криптовалют. Как ни крути, а рост против основных индексов не может продолжаться долго. И если S&P 500, NASDAQ и Russell 2000 падают ↘️, криптовалюты обречены на снижение. Как бы всем не хотелось видеть зеленый Uptober (как называют иногда октябрь за то, что он традиционно считается месяцем роста), или ждать пампа на новостях о Сатоши Накамото…

Тем не менее, армагедонить тоже не стоит. Любая геополитическая разрядка, а также хорошие данные по инфляции (CPI) в четверг запустят индексы вверх.

➡️ В период ожидания мы опять советуем всем снизить риски. Если вы торгуете фьючами, то лучше работать на малых таймфреймах. Мы вообще сейчас опустились на 5-минутки. Чем меньше времени вы находитесь в позиции, тем ниже риски поймать шок-волну. Причем, на резкой просадке или резком пампе могут не сработать стопы по желаемой цене, так как будет проскальзывание. В общем, в эти дни с фьючами максимально аккуратно.

Фильм HBO может спровоцировать новую волну хайпа на крипторынке. Если Сатоши окажется умершим человеком (а в нашем списке кандидатов таких два), это будет означать, что его кошельки с большой долей вероятности навсегда “закрыты”. Считается, что Сатоши владел (владеет) от 750 тыс. до 1.1 млн BTC. Это примерно 1/20 от всех биткоинов. Таким образом, предложение станет ещё более ограниченным. Во всяком случае, именно этот вывод будет форситься криптосообществом ✊, провоцируя ажиотаж . Если на этом фоне не произойдет эскалации на Ближнем Востоке (ожидание которой уже всех утомило), памп вполне реален.

Причем, достоверность расследования HBO не имеет значения. Главное — поднимет оно хайп или нет. Сама по себе личность Сатоши Накамото является спорной. Многие разработчики (например, Дэн Камински), изучавшие программный код биткоина, пришли к выводу, что он написан группой людей, а не одним человеком. Так что, для нас — трейдеров и инвесторов — фильм важен прежде всего своим психологическим воздействием на толпу, а не достоверностью изложенных аргументов. Хотя интрига, безусловно, есть. И по-человечески очень интересно его посмотреть 🍿

Страсти по Питеру Тодду продолжаются.

Для собственного взвешенного суждения хочется собрать больше информации.

➡️А пока обратим внимание на этот пост с форума BitcoinTalk (он же на скриншоте), который является одним из ключевых аргументов авторов фильма. Якобы Питер, будучи Сатоши, писал на форуме с аккаунта satoshi довольно длинную мысль на тему "Путаницы с комиссиями в BitDNS", потом перелогинился в свой акк Peter Todd и в какой-то момент решил дополнить свою мысль, забыв о том, что уже авторизован не под ником satoshi. В итоге пост с продолжением мысли получился от Питера Тодда. Кстати, некоторые защитники вывода "Тодд не Сатоши" почему-то неверно считают время между постами, указывая около 9 часов. Хотя мы видим, что пост satoshi сделан в 11:58:54 PM (т.е. в 23:58), 9 декабря, а пост Тодда уже в 01:27:59 AM (полвторого ночи), 10 декабря, то есть спустя всего полтора часа. Такая небольшая разница говорит больше в пользу HBO.

На русский текст satoshi можно перевести так:

Не locktime.

Есть возможный дизайн для далёкого будущего:

Вы намеренно создаёте двойную трату [double-spend]. Вы пишете её с теми же входами и выходами, но на этот раз с комиссией. Когда ваша двойная трата попадает в блок, первая транзакция становится недействительной. Получатель этого особо не замечает, потому что в момент, когда новая транзакция становится действительной, старая становится недействительной, и новая транзакция просто занимает её место.

Сказать проще, чем реализовать. Потребуется значительный объём работы, чтобы создать клиент, который правильно записывает двойную трату, управляет двумя версиями в кошельке до тех пор, пока одна не будет выбрана, и обрабатывает все особые случаи. Во всём существующем коде предполагается, что вы не пытаетесь создавать двойные траты.

Также потребуются некоторые изменения на стороне майнера биткоина, чтобы появилась возможность принимать двойную трату в пул транзакций, но только строго если входы и выходы совпадают, а комиссия за транзакцию выше. В настоящее время двойные траты никогда не принимаются в пул транзакций, поэтому каждый узел свидетельствует о том, какую транзакцию он увидел первым, работая над тем, чтобы включить её в блок.

Следующий пост с аккаунта Peter Todd:

Конечно, если быть точным, входы и выходы не могут совпадать *полностью*, если у второй транзакции есть комиссия.

Можно удивиться — почему Питер не удалил сообщение, осознав, что запостил его с акка Peter Todd. Очевидно, если бы он так сделал, это был бы почти гарантированный пруф — кто-то наверняка успел бы заметить этот пост и потом спросил бы, почему он его удалил. В концепции "Тодд — это Сатоши" единственным верным решением было оставить пост и делать вид, что так Тодд просто участвует в беседе с Сатоши 😭, додумывая за того мысли. Тем более, с точки зрения многих, кто знаком со стилем общения Тодда, это выглядело вполне для него органично.

Крипта устала.

Каким бы странным это ни казалось, но фильм HBO повлиял на котировки — он разочаровал большинство криптоэнтузиастов, так как они надеялись, что документалисты укажут на умершего Сассамана (именно он лидировал по всем опросам в качестве кандидата №1 еще два дня назад). В этом случае все были бы довольны, а в соцсетях пошла бы волна “1 млн битков навсегда выведен из рынка”. Однако всем с досадой пришлось менять свои заготовки на тексты в духе “Да что это за расследование? Питер Тодд? Не смешите меня… И вообще, совершенно неважно, кем является Накамото!” 😯

Самое забавное, что притяни документалисты за уши фигуру Сассамана (используя уже известные аргументы в его пользу из других расследований), те же самые люди, которые сейчас плюются после просмотра фильма HBO, пели бы им дифирамбы, закрывая глаза на нестыковки.

Но имеем, что имеем. Сатоши-памп не состоялся. Сегодняшний красный день во много является похмельем 🥴 от завышенных ожиданий насчет “умершего Сатоши”. Если вам кажется, что это недостаточная причина (ведь NASDAQ и S&P 500 растут 📈), то вспомните природу криптовалютного роста — она вся базируется на хайпе. Кстати, даже в фильме HBO честно описали причину, по которой крипта нашла своё место на фондовом рынке. И это, как раз, не её платежная функция, а спекулятивная или сберегательная, как у золота. Проводить платежи в анонимном блокчейне ни одно крупное государство не позволит. Собственно, потому BTC и был неугоден, что угрожал доллару США. Как только этот вопрос сняли, появились ETF и зелёный свет на всех инвестиционных площадках. Проще говоря, сам факт того, что крипту, вдруг, полюбили “уважаемые дяди в дорогих пиджаках 🧐”, — свидетельство проигранной идеологической войны биткоина. Никакой анонимности, никакой новой глобальной платежной системы. Доллар США 💲 победил.

Что касается следующих триггерных точек, то теперь надо смотреть на завтрашний CPI в 15:30 МСК. Самое сложное — понять, что делать, если данные будут соответствовать ожиданиям. Когда они хуже или лучше — это самые простые сценарии. Шорт и лонг. При "в рамках ожиданий" есть подозрение, что нынешний боковик продержится уже до самих выборов в США. Но, благодаря хорошей волатильности многих активов, торговать можно и в боковике, просто на малых таймфреймах. Наш любимый SOL, например, болтается в одном коридоре уже неделю.

P.S. Russell 2000, кстати, тоже стоит в боковике и ждет CPI (а потом, возможно, будет ждать выборов).

🇺🇸Инфляция в США ускорилась

➡️ Индекс потребительских цен (ИПЦ) в сентябре составил 0,2% м/м (август: 0,2%), соответствует ожиданиям 0,1%.
➡️ Базовый ИПЦ – 0,3% м/м (август: 0,3%), выше ожиданий 0,2%.

Мнение bitkogan:
Возможно ФРС поторопился с резким снижением ставки. Инфляция вновь ускоряется вслед за сильным рынком труда.
#макро #сша 🔥HOTLINE

Несмотря на то, что инфляция оказалась чуть выше ожиданий, апокалипсиса на рынках не произошло. Да, открылись с небольшим гэпом вниз 🔻, однако это по-прежнему всё тот же боковик, о котором писали вчера. Индекс доллара DXY сначала рванул вверх, но потом быстро вернулся к прежним значениям, что является отличным свидетельством неизменных ожиданий участников рынка: ФРС продолжит снижать ставки в долгосрочной перспективе.
Хуже всего, конечно, себя чувствуют высокорисковые активы — Russell 2000 открылся с большим гэпом вниз. В принципе, ночной и утренний (с 11:00 до 12:00) проливы крипты уже отразили этот гэп, поэтому ни альты, ни BTC на открытии торгов сильно не упали.

➡️Интересно, что наши любимые “топовые трейдеры Binance” заранее набрали шорты перед выходом данных по инфляции, как будто знали, что она будет чуть хуже ожиданий. И почти сразу же зафиксировали профит на первых красных свечах. Можно даже предположить, что кто-то кому-то сливает инсайдерскую информацию 📞
Кстати, один из читателей в чате спросил, почему мы писали (там же в чате вчера), что топовые трейдеры набирают лонг, а на отчете CPI написали, что шорт. По идее, тут все должно быть очевидно: это динамический показатель. Вчера вечером и ночью они действительно набирали лонг в моменты просадок. Потом перед CPI набирали шорт. Не забывайте, что эти данные очень быстро меняются — то, что было актуально час назад, уже может не иметь значения в настоящий момент. Мы для того и давали ссылки на эти индикаторы, чтобы каждый мог сам мониторить данные в любое время.

В целом, всё опять выглядит, как боковик до самых выборов 🕯. Возможно, по альтам он будет с нисходящим трендом, так как всё-таки инфляция пугает инвесторов. Вкладываться в высокорисковые активы они не хотят. Да и напряженка на Ближнем Востоке никуда не делась.

P.S. На графике слева индекс доллара DXY (5 мин), на котором видно, как его "колбасило" в момент выхода данных. И как он потом вернулся на прежние уровни. В центре 🧂 Solana на 15-минутках, которая продолжает торговаться в боковике с небольшим нисходящим трендом. Справа IWM — индексный ETF на Russell 2000, открывшийся с большим гэпом вниз (-1% 🔻), но без дальнейшего падения.

В середине дня, вооружившись последним CPI, в медиапространство пробились ястребы от ФРС — госпожа Мишель Боуман и господин Рафаэль Бостик. С главных страниц всех топовых финансовых СМИ они стали пугать общественность тем, что ставки ФРС можно пока и не снижать при такой инфляции 😱. Это, конечно, спровоцировало рост индекса DXY, вслед за которым повалилась и крипта. Вместе с тем, как только эмоции улеглись, всё пошло отскакивать — и альты, и BTC, а индекс доллара и вовсе вернулся на уровни “до отчета CPI”.

В общем, всё, что описано в нашей статье про боковик до выборов, остается актуальным. Без каких-то серьезных триггеров “топлива” для движения в ту или иную сторону не видно.

В чате задавали вопрос — а есть ли сейчас какой-то позитивный триггер, который может двинуть крипту вверх (с негативными всем итак всё понятно 🥲). Давайте пофантазируем: в конце октября начинается сезон отчетности у техгигантов. Если они вдруг снова начнут всех удивлять фантастическими доходами и гайденсами, этого может оказаться достаточно для массового оптимизма, который перекинется и на крипту. Также, если шансы Трампа 🗣 вырастут настолько, что его победа будет очевидной, это может спровоцировать ралли еще до самих выборов, так как людьми овладеет желание купить активы “пока они дёшевы”. Причем, не потому, что Харрис как-то вредит крипте, а потому, что все уверены, что при Трампе BTC должен расти.

Кстати, сейчас можно пристально наблюдать за DXY (индекс доллара). Если он начнет снижаться, это будет означать, что рынок на глобальном уровне поверил в продолжение смягчения ДКП США.

Илон Маск не смог испортить праздник.

Неудачная презентация роботакси обрушила котировки TSLA ↘️ почти на 10% (сейчас падение немного отыграно, “всего” -8%). Причем, это для Маска уже хроническая проблема: почитайте нашу заметку от 11 июля. Тем не менее, все индексы и крипта торгуются в зелёной зоне.

Хорошо отчитались JPMorgan Chase и Wells Fargo. Именно финансовый сектор потянул всех вверх. Вместе с тем, обольщаться не стоит — мы находимся всё в том же боковике, о котором пишем уже много дней подряд. Вчерашнее падение было “overreaction” — собрали лонговые стопы и пошли ночью на отскок.

У 👑 BTC важная зона сопротивления $62700-64400, у 🧂 SOL $146-152, у2️⃣ETH $2430-2500 (то есть, он уже торгуется в ней).

В общем, пока ничего нового — боковик до выборов продолжается. Зарабатывать в нём можно на малых таймфреймах.

🚩Launchpool проекта Puffer на Bybit.

Новый лаунчпул начнется 14 октября в 15:00 МСК и продлится до 21 октября. В настоящий момент проходит ещё два ланчпула (CATS и NAVX), поэтому чтобы увидеть Puffer, нужно в разделе Пул (Launchpool в англ. интерфейсе) проскроллить проекты немного вниз.

Всего будет распределено 7 млн PUFFER в трёх пулах:
🔵 Пул PUFFER: 1,400,000 PUFFER. Максимум в стейкинге: 50k PUFFER
🔵 Пул MNT: 2,100,000 PUFFER. Максимум в стейкинге: 5k MNT
🔵 Пул USDT: 3,500,000 PUFFER. Максимум в стейкинге: 2k USDT

Листинг PUFFER запланирован также на 14 октября 15:00 МСК.

Puffer — это нативный протокол ликвидного рестейкинга (native liquid restaking protocol или nLRP), построенный на базе EigenLayer. Он предназначен для повышения производительности и разнообразия валидаторов Ethereum на основе алгоритма Proof of Stake (PoS), делая нативный рестейкинг более доступным и децентрализованным. PUFFER служит его утилити-токеном.

➡️С документацией проекта можно ознакомиться здесь.

#launchpool

“Вы с ралли?” Да, эти шутки снова актуальны 😄

На американском фондовом рынке ралли 📈, локомотивом которого стала Nvidia. Чипмейкер находится всего в 2% от своего ATH и снова дышит в спину Apple в гонке за звание самой дорогой компании мира. Для крипты было бы хорошо, чтобы рост NVDA не останавливался. Так что, следим за предприятием Хуанга — надо пробить 140.76$ за акцию и сразу не упасть, как в прошлый раз (20 июня). Желательно поторговаться в зоне ATH, а еще лучше — пойти выше. В целом, настрой на рынке бычий ✊, боковик, о котором мы много раз писали, предполагая, что он может длиться до выборов, пробит вверх.

◾️На этой неделе продолжают отчитываться компании финсектора — Goldman Sachs, Citi, Bank of America (вторник), Morgan Stanley (среда), — а также появляется первый “почти бигтех” Netflix (четверг). Не обязательно, чтобы у всех отчеты были хорошими, - достаточно трёх из пяти.

◾️Также в четверг выйдут данные по розничным продажам. Ожидается, что они вырастут на 0.2% по сравнению с прошлым месяцем.

➡️ Чисто по ТА у BTC сейчас просится консолидация на текущих уровнях с последующим походом выше🔼 к $68500, где начинается новая зона сопротивления. В альтах аналогично, разве что у некоторых будет более существенная локальная коррекция с заполнением fair value gap.
Но помните, что это лишь вероятностный анализ.

Из удивительного за сегодня: 🗣 Камала Харрис опубликовала на своем сайте документ с названием Opportunity Agenda for Black Men (Программа возможностей для чернокожих мужчин), где есть следующая секция:

(3) Supporting a regulatory framework for cryptocurrency and other digital assets so Black men who invest in and own these assets are protected.
(3) Поддержка создания нормативно-правовой базы для криптовалют и других цифровых активов, чтобы чернокожие мужчины, которые инвестируют в эти активы и владеют ими, были защищены.

А также такое:

Enabling Black men who hold digital assets to benefit from financial innovation.
Предоставление возможности чернокожим мужчинам, владеющим цифровыми активами, извлекать выгоду из финансовых инноваций.

Возникает вопрос: почему чернокожие мужчины (именно мужчины, речь не о женщинах) выделены в какую-то отдельную категорию людей в контексте крипты? Этот вопрос вызвал волну негодования в X. Причем, среди чернокожих мужчин в том числе — с их точки зрения Харрис выставила их в таком свете, словно они неспособны без её помощи заниматься криптой.

Ответы на вопросы.

В чате утром и днем были интересные вопросы про текущие зоны. Ответы пока актуальны, поэтому могут быть полезны для тех, кто в чате не состоит:

1️⃣Почему сейчас откат (утренний)
2️⃣Примеры fair value gap на актуальном рынке (сразу несколько скриншотов подряд).
3️⃣Fair value gap (fvg) не стоит использовать при планировании на долгосрок.
4️⃣Консолидация — это маленький боковик. Соответственно, торгуется, как боковик. Либо используется для набора позиции в ту или иную сторону (что делают крупные игроки). Следует уточнить, что речь о фьючах. На споте консолидацией можно называть любой боковик, в том числе и на дневках.

➡️Постараемся в ближайшем будущем написать полноценный материал про fvg и imbalance. Это очень популярные торговые сетапы.

Что же ты делаешь, Хуанг 😭

Вчера писали, как важно 🟢 Nvidia выйти на ATH и удержаться выше или хотя бы в зоне ATH.

Но, похоже, повторяется история с 20 июня, когда NVDA вышла на исторический хай и грохнулась сразу же на 16% за 3 сессии 🔻

P.S. Важно понимать, что это одна из крупнейших компаний мира. Её колебания на несколько процентов — это много. Например, все меры стимулирования китайской экономики Bloomberg в прошлую пятницу оценивал в $283 млрд. Это меньше, чем 10% от NVDA, которая, порой, может потерять или прибавить столько всего за 1 сессию. Безусловно, эти параметры нельзя сравнивать напрямую, т.к. это разные сущности (капитализация в большей степени является эфемерным показателем), однако сравнение даёт понять значимость Nvidia для всего фондового рынка и особенно для крипты.

Красавцы смолкэпы

Russell 2000 прибавляет более 1% ↗️. Отличный индикатор того, что ничего страшного сейчас не происходит, несмотря на падение NVDA, которая потянула за собой весь NASDAQ.
Собственно, крипта потому и вернулась обратно после сильного прокола вниз на открытии торгов в США. Пока все выглядит даже хорошо — крупные деньги фиксанулись в перегретых полупроводниках и пошли скупать по-прежнему дешевую мелочь, у которой гораздо больше потенциала роста.

Все ТА паттерны из этого поста сохраняются (консолидация и дальнейший рост). Было бы, конечно, лучше, если бы Nvidia не падала, однако и текущий вариант вполне позитивен для BTC, а с ним и альтов. Более того, как мы неоднократно писали, именно Russell 2000 является для альтов приоритетным, так как отражает режим risk-on 🏄‍♀️, когда инвесторы не боятся вкладываться в маленькие компании (которые традиционно более рисковые). Точно также инвесторы решают вкладываться в альты вместо BTC, рассчитывая на бо́льший рост.

Ошибочка вышла

Американские индексы закрылись плохо. К сожалению, Russell 2000 тоже приуныл к концу сессии (+0.05%). Всё-таки инвесторы побоялись оставаться в позициях на фоне такого обвала у полупроводников. Это обратная сторона медали размера современных полупроводниковых компаний — если даже только одна NVDA падает, она тянет всех. А тут еще и косяк от голландской ASML — крупнейшего в мире производителя литографического оборудования для микроэлектронной промышленности. Эти товарищи по ошибке опубликовали свой отчет на день раньше, причем, отчет оказался плохим. Представляете, компания стоит почти $200 млрд, занимается высокотехнологичной индустрией, где важен каждый нанометр… И какой-то сотрудник случайно постит на сайте отчет в неположенное время 😃. Официальное сообщение компании:

Due to a technical error, information relating to our Q3 2024 results was erroneously published earlier today on part of our website asml.com

Ошибаются все, в общем. Справедливости ради стоит отметить, что завтра отчет оценили бы точно так же негативно, так как в нём оказались снижены планы продаж на 2025 год. В итоге ASML -16% ↘️ за день.

Ну а главный удар, как оказалось, был нанесен Министерством торговли США, которое обдумывает введение ограничений на экспорт чипов искусственного интеллекта Nvidia, AMD и др. в “некоторые страны” (мини черный лебедь 🦢). По данным Bloomberg речь идёт о странах Персидского залива. Причем, можно предположить, что речь не об Иране, который и без того под санкциями, а о странах, через которые тот же Иран и Китай могут покупать себе запрещенные чипы по “параллельному импорту”. В общем, NVDA -4.69%↘️, AMD -5.22%↘️, AVGO -3.47%↘️, ну а весь NASDAQ -1.01%↘️. S&P 500 тоже снизился на 0.76%↘️. Не помогли даже хорошие отчеты Bank of America и Goldman Sachs.

Крипта, при этом держалась достойно 💪. Даже при хорошем фоне на текущих уровнях просилась консолидация, о которой мы писали вчера. И то, что при таких минусах по NASDAQ не случилось мощной просадки — признак позитивный. Так что, сценарий роста пока никуда не делся. Вместе с тем, Министерство торговли США может дать какие-то пояснения относительно своих планов, которые могут качнуть рынок как в одну, так и в другую сторону.

Не дают нормально расти. Всё через кровь, боль и слезы 😂

P.S. На графике слева дневная свеча ASML. А справа веселые 15-минутки по Goldman Sachs, чей отчет не помог компании расти на фоне такого "красного" рынка.

Открылись по основным индексам в красной зоне, но Russell 2000 в плюсе (сейчас +1.4% ↗️).
Это значит, что лонговый сценарий для крипты по-прежнему актуален. И консолидация у BTC проходит c ярко выраженным желанием полететь выше 🚀

Напоминаем, что 👑 подобрался к самой сильной зоне сопротивления $68400-72200. Здесь было шесть отказов (rejection) с весны. Пробить её с наскока вряд ли получится, поэтому проторговка может немного затянуться. И некоторые дни могут быть красными. Главное, чтобы во время консолидации устоял уровень $64800.

Кстати, утром хорошо отчитался Morgan Stanley. Из нашей статьи понедельника уже 3 из 5 компаний выпустили позитивные квартальные отчеты.

В целом, пампу мешают только полупроводники — то, что мы описали в ночном материале (ASML и возможные ограничения Министерства торговли США).

P.S. Пока писался текст Russell 2000 взлетел и вовсе на +1.4% (в оригинале было +0.8%). Пришлось исправлять 😁

🚩Launchpool от deBridge на Bybit.

Плотно пошли, четвертый ланчпул за месяц. Очевидно, проекты осознанно планировали свой запуск на конец сентября или октябрь, надеясь, что их токенам поможет эффект "uptober" 🙂

17 октября в 11:00 МСК стартует launchpool DBR. Он продлится до 24 октября. То есть, большую часть времени он будет проходить параллельно с PUFFER.

Традиционно для Bybit предлагается 3 пула:
🟡DBR. Максимум в стейкинге: 80k DBR
🟡MNT. Максимум в стейкинге: 5k MNT
🟡USDT. Максимум в стейкинге: 2k USDT

deBridge — это протокол, который обеспечивает мгновенное перемещение активов и информации по всему пространству DeFi. Устраняя узкие места и риски, связанные с пулами ликвидности, deBridge способен поддерживать все виды межцепочечных взаимодействий с высокой ликвидностью, малыми спредами и гарантированными ставками.

Подробнее о проекте читайте здесь.

#launchpool