#Вопросы

Сегодня стрим в 19:00 по МСК - темы стрима тут. Если у вас есть дополнительные вопросы, предлагайте в комментариях

Проблема со звуком, прерывает. Пересоздам с настройками пониже

Коллеги! прошу прощения, забыл нажать запись . Запишу ещё раз оффлайн и пришлю сюда, чуть позднее

#Маржа АЗС по итогам 11.07.2025

#Пшеница #Россия

• В своём еженедельном выпуске АТ Коммод обратил внимание на ожидаемое снижение урожая в 2025 году:

Аномальные погодные явления осенью 2024 года и в апреле—июле 2025 года внесли существенные изменения в аграрные планы российских сельхозпроизводителей. Так, сев озимых проходил в условиях засухи, затем негативное влияние на состояние культур оказали отсутствие продуктивных осадков и возвратные заморозки. «Из-за частичной гибели озимых, вызванной не благоприятными погодными условиями, объемы
уборки, скорее всего, будут ниже прошлогодних. Мы рассчитываем на показатели, сопоставимые с уровнями 2018–2019 годов», — сообщил представитель аграрного бизнеса на юге страны. «В целом сезон и по яровым складывается не
слишком удачно», — отмечает один из представителей сельскохозяйственного бизнеса. По состоянию на 11 июня яровая пшеница была засеяна на площади около 11,1 млн га — это на 10,5% меньше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. В ряде регионов из-за затяжных дождей посевная кампания продлилась до середины июня.

• Информацию также подтверждает канал Числа в профиль:

Я не климатолог и не эксперт — я просто работаю с данными. Мои графики строятся на показаниях тысяч метеостанций по всей стране. Майские заморозки в ряде регионов России уже нанесли ущерб урожаю. В июне ситуация усугубилась: в одних регионах посевы пострадали от засухи, в других — от низких ночных температур (+5–+7 °C) и проливных дождей, града и сильного ветра.
Если скорее всего к этим факторам добавится блокировка поставок овощей из Азербайджана/Турции из-за геополитического противостояния.
Группа факторов может спровоцировать осенью рост цен на плодоовощную продукцию.
Никакой паники, но этот фактор нужно держать в голове.

• По отчёту минсельхоза

План льготного кредитования АПК в редакции от 10 июля на 2025 опубликован с изменениями, АПК выделили дополнительно 8,3млрд льготных кредитов. При этом план льготного кредитования 2025 года ниже на 52% прошлого года (влияет ключевая ставка, подробнее тут)

• По совокупности указанных факторов можно ожидать:
• снижение потребления ДТ со стороны АПК
• снижение экспортных доходов продукции АПК (но могут выровнять через девальвацию рубля)
• рост цен на плодоовощную продукцию осенью

---
Читать аналитику | Отдать голос каналу

#Итоги торгов 14.07

▪️АИ-95 Остаточный спрос в конце торгов 2640 тн (по ценам последних сделок)
Остаточное предложение Кинеф, Завережье, Рудня, Злынка, Саратов, Круглое Поле,

✔️АИ-92 Остаточный спрос в конце торгов 1140 тн (по ценам последних сделок)
Остаточное предложение Кинеф

▪️ДТ остаточный спрос в конце торгов по ценам последних сделок (труба+жд) 630 тн
ЖД остаточное предложение на базисе: Красное, Злынка, Антип
Труба остаточное предложение Кинеф

✔️СУГ. Свободное предложение: Кинеф, РНПК, Танеко, Войнока, Тобольск, Сургут
---
Читать аналитику | Отдать голос каналу

Уфа продал меньше АИ95 и на других базисах небольшие изменения. Если сегодня мы увидели августовские планы реализации по итогам июля АИ-95 выйдет на 354 тыс тн , что равно июлю 2024 года и только на 3% выше июня 2025 года. Разница между 92 и 95 в районе 8500 руб выглядит правдоподобно - обсуждали это вчера на стриме

В 92 тоже есть корректировки объемов по базисам, если предположить что это и есть августовский план - выходим на реализацию 512 тыс тн, что на 23,6% выше июня 2025г. Завтра должна быть переоценка цены 92 (цели также говорил вчера на стриме)

Торги ДТ открылись без спроса в стаканах хотя ещё на прошлой неделе рынок был настроен расти, думаю скоро узнаем причину

---
Читать аналитику | Отдать голос каналу

#Маржа АЗС по итогам 14.07.2025

Несколько источников рассказали, что «Роснефть» в понедельник продавала июльские партии дизтоплива, а переход на августовский ресурс может произойти 15 или 16 июля. Сигналом перехода на объемы августа может стать рост продаж дизтоплива с Ангарской НХК.
Августовская квота по летнему дизтопливу на Ангарской НХК может вырасти на 2 тыс. т в день и составить примерно 6 тыс. т в день. На ожиданиях роста продаж ангарского дизтоплива в понедельник цены на ж/д партии уфимского и самарского ДТЛ обвалились на 2000–2600 ₽/т, соответственно до 55000 и 56400 ₽/т.

АТ Коммод

Причина вчерашнего обвала поволжских базисов, кто-то увидел планы реализации на Востоке и ушел из стаканов. Реализация ДТ ≥70 тыс.тн будет сигналом к спокойной закупке с приоритетом на автоналив.
Тех рецессия в производственном секторе, высокая ключевая ставка, крепкий рубль, сокращение субсидий и прогнозов по урожаю АПК - сократило потребление. В этом сезоне даже 70 тыс тн дизеля ежедневно будет много для рынка