Пауэлл боится второй волны инфляции о чем он неоднократно говорил. Прямо сказано - тарифы усилят инфляционное давление. Если ещё включить печатный станок весь мир перейдет в гиперинфляцию. Стоит опасаться подъема ключевой ставки после оценки влияния тарифов на инфляцию

---
Читать аналитику | Отдать голос каналу

Чего добивается Трамп?

Трамп грамотный финансист, на мой взгляд он был выбран на пост президента США для выполнения только одной задачи:
Снижение гос долга США

Нужны не просто цифры, например гос долг был 20 стал 15, нужно зарабатывать больше чем тратишь. Из этого следует вторая задача:
Увеличить ВВП США

Отношение валового федерального долга Соединенных Штатов к ВВП на исторических максимумах

---
Читать аналитику | Отдать голос каналу

#Трампаномика

ВВП = C + I + G + NX,
где C — потребительские расходы, I — валовые частные внутренние инвестиции, G — государственные закупки, а NX — чистый экспорт (доходы от экспорта минус расходы на импорт)

▪️Тарифы, по мнению Трампа, должны уменьшить торговый дефицит и привести к более высокому экономическому росту. Если коротко, нужно меньше импортировать, больше производить внутри страны и больше экспортировать, не вызвав инфляцию, сокращение экономики, потребления и доходов населения (то есть повысив благосостояние). Поэтому доллар нужно "справедливо" обесценить (не подвергая риску его роль как резервной валюты), торговый дефицит - существенно сократить.

✔️Также Трамп сообщил, что новые пошлины позволят США привлечь инвестиции на $6-7 трлн

Завтра продолжим

---
Читать аналитику | Отдать голос каналу

🛢Нефть

Для исполнения "плана Трампа" нефть должны быть дешевой. Я специально хотел дождаться закрытия недельной свечи, чтобы убедится в отсутствии покупателя, который ранее определенно присутствовал на уровне 70$
Теперь ставлю среднесрочную цель 45$ за баррель

---
Читать аналитику | Отдать голос каналу

#Золото

От минимумов 2022 года золото выросло на 100%, доходность составляет 33% годовых - это очень много. Считаю золоту нужно остыть, хотя бы до уровня 2700$.
Часть денег я вывел в USDT благо курс позволяет, буду ждать 72000 - 74000$ и заходить в биткоин, цели по битку прежние

---
Читать аналитику | Отдать голос каналу

#Nasdaq

Главный технологический индекс уже достаточно сильно перепродан. Жду на этих уровнях повышенную волатильность, на какое-то время падение остановится чтобы возобновится с новой силой

Долгосрочно ожидаю снижение Nasdaq до уровня 8000, это -70% от хая, к 2028 году. Само снижение я прогнозировал ещё в 2023 году, и для меня сейчас главная загадка - почему Nasdaq будет снижаться , если ВВП США по плану Трампа должно расти?


---
Читать аналитику | Отдать голос каналу

#мыслинаутро

Рынок перешел в режим Risk Off - нужно максимально снизить риски и быть в защитных активах. Хорош быть подготовленным в такие моменты , но панике тоже не стоит поддаваться

Текущая ситуация существенно отличается от пандемии , тогда было понятно что спрос и инфляция упадет, сейчас ФРС не понимает как тарифы повлияют на инфляцию (официальное мнение). Инвесторы закладывают одновременное снижение доходов и рост инфляции, двойной удар по рынкам. Трамп пинает Пауэлла, но скорее всего хочет просто снизить платёж по гос долгу.

DXY - доллар начал расти, хеджируются в облигации США
Золото - снизилось на 5%, скорее всего продолжит снижаться
Биткоин - возможно вспомнят что биток создавался как альтернатива долларовой системе, на этом будет рост?
Мосбиржа - если удастся договорится и США вернется как инвестор можно что то планировать, особенно интересны проекты связанные с удобрениями, арктикой/спг/нефтью ну и зелёный банк. Пока вижу только локальный отскок
Рубль - никакого другого пути кроме девальвации не вижу, причём она может быть и ускоренной т.к. резервы почти закончились

Кроме тарифных войн, США будут создавать хаос, развязывая несколько локальных конфликтов и спонсировать обе стороны. Россия, Иран и Северная Корея нужны чтобы пугать ими остальной мир. На этом США продадут защитное вооружение и заработают триллионы $ .

---
Читать аналитику | Отдать голос каналу

План льготного кредитования АПК в редакции от 04 апреля на 2025 год, опубликован без изменений. На 48% ниже плана 2024 года

#Дизель #Россия

Экспортный паритет ДТ вернулся к максимумам 2024 года (цена на внутреннем рынке дороже экспорта на 10 тыс.руб) , реализация всё ещё высокая, рынок насыщен, а высокая ставка сокращает закупки в долгосрок плюс к этому добавляется неопределенность на финансовых рынках. Жду снижение на уровень 58000 , а дальше посмотрим

---
Читать аналитику | Отдать голос каналу

#Итоги торгов СПбМТСБ 07.04

▪️Дизель идёт в соответствии с ожиданиями. Трубы ушли с предложением, также как и ЖД в стаканах было 5000 - 6000 тн. Думаю снижение ещё не закончилось

✔️По бензину борьба продавцов с покупателями, торги видели сами - ничего интересного. Я ещё жду рост, но из дальних фьючерсов на всякий случай вышел

▪️СУГ. Продавец берёт измором, снижаться не хочет, предложение оставалось почти на всех заводах и при росте просто зальют весь спрос. Жду 15-20 апреля

Рискуй в стадии накопления

#Nasdaq

Локальный лой поставили - переходим в режим пила

---
Читать аналитику | Отдать голос каналу