켐트로닉스 개인채널
삼성디스플레이, 애플 13.3인치 맥북에어 OLED 개발 돌입 http://www.thelec.kr/news/articleView.html?idxno=20413
뭐... 당연히라고 생각하시면 될거 같습니다.
Forwarded from market leading stocks
[ FS리서치 인뎁스보고서 ]
FS리서치 텔레그램 : https://t.me/FSResearch
**켐트로닉스 (089010) : 반도체/디스플레이 산업 반등 사이클의 핵심 수혜주
▶️양손에 두 개의 큰 떡을 들었다
동사의 투자포인트는 1) 반도체 소재 국산화와 미세화에 따른 EUV공정 비중 증가로 세계 최초의 EUV용 PR재료를 개발하여 그 수혜가 예상되고, 2) 3년만에 돌아온 디스플레이 투자 사이클에서 그 성장 동력이 될 중대형OLED의 핵심 공정을 수행할 수 있는 수혜가 전망되고 3) 캐쉬카우 역할을 하고 있는 무선충전, 자율주행 사업은 중장기적으로도 꾸준한 매출증가와 이익창출이 가능하다는 점이다.
▶️향후 4년간 폭발적 이익성장으로 벨류에이션 할증 가능
동사의 올해 매출액과 영업이익은 전년대비 각각 3%, 25% 증가한 6,400억원 280억원이 전망된다. 올해는 실적성장은 크지 않으나 중장기 큰 폭의 성장을 위한 수주와 투자이슈로 성장 가시성이 높아진다는 점에서 의미가 있다고 판단된다. 그러나 24년은 6세대 식각의 매출이 반영되기 시작하면서 매출액과 영업이익이 전년대비 각각 13%, 68% 증가한 7,200억원, 470억원으로 큰 폭의 수익성 개선이 기대된다.
25년은 매출액 1조원에 영업이익 1,000억원 수준의 실적 성장이 예상되는데, 주목할 것은 25년부터 8.6세대 중형 OLED 식각과 EUV용 PR재료의 본격 양산에 따라 수익성이 더 좋아진다는 점이다.
이것은 향후 큰 폭의 성장이 기대되는 중대형 OLED 시장과 EUV용 소재 시장에서 동사가 핵심 역할을 담당한다는 의미이며, 실적 성장에 대한 가시성이 높다는 점까지 감안하면 동사 주가의 벨류에이션 할증의 요인이 될 수 있다고 판단 된다.
보고서링크 : http://www.fsresearch.co.kr/data/file/websmallcapport3/3743830029_hfA95KHd_ae8c0b9f3470f96a8e08681e586964514e866658.pdf
FS리서치 텔레그램 : https://t.me/FSResearch
**켐트로닉스 (089010) : 반도체/디스플레이 산업 반등 사이클의 핵심 수혜주
▶️양손에 두 개의 큰 떡을 들었다
동사의 투자포인트는 1) 반도체 소재 국산화와 미세화에 따른 EUV공정 비중 증가로 세계 최초의 EUV용 PR재료를 개발하여 그 수혜가 예상되고, 2) 3년만에 돌아온 디스플레이 투자 사이클에서 그 성장 동력이 될 중대형OLED의 핵심 공정을 수행할 수 있는 수혜가 전망되고 3) 캐쉬카우 역할을 하고 있는 무선충전, 자율주행 사업은 중장기적으로도 꾸준한 매출증가와 이익창출이 가능하다는 점이다.
▶️향후 4년간 폭발적 이익성장으로 벨류에이션 할증 가능
동사의 올해 매출액과 영업이익은 전년대비 각각 3%, 25% 증가한 6,400억원 280억원이 전망된다. 올해는 실적성장은 크지 않으나 중장기 큰 폭의 성장을 위한 수주와 투자이슈로 성장 가시성이 높아진다는 점에서 의미가 있다고 판단된다. 그러나 24년은 6세대 식각의 매출이 반영되기 시작하면서 매출액과 영업이익이 전년대비 각각 13%, 68% 증가한 7,200억원, 470억원으로 큰 폭의 수익성 개선이 기대된다.
25년은 매출액 1조원에 영업이익 1,000억원 수준의 실적 성장이 예상되는데, 주목할 것은 25년부터 8.6세대 중형 OLED 식각과 EUV용 PR재료의 본격 양산에 따라 수익성이 더 좋아진다는 점이다.
이것은 향후 큰 폭의 성장이 기대되는 중대형 OLED 시장과 EUV용 소재 시장에서 동사가 핵심 역할을 담당한다는 의미이며, 실적 성장에 대한 가시성이 높다는 점까지 감안하면 동사 주가의 벨류에이션 할증의 요인이 될 수 있다고 판단 된다.
보고서링크 : http://www.fsresearch.co.kr/data/file/websmallcapport3/3743830029_hfA95KHd_ae8c0b9f3470f96a8e08681e586964514e866658.pdf
물론 DNP와 진행하는 것은 아니지만 식각 공정을 응용해서 차세대 패키징 소재인 글라스도 개발중에 있습니다.
DNP, 반도체 패키지용 TGV 글라스 코어 기판 개발
https://www.newswire.co.kr/newsRead.php?no=963546
DNP, 반도체 패키지용 TGV 글라스 코어 기판 개발
https://www.newswire.co.kr/newsRead.php?no=963546
www.newswire.co.kr
DNP, 반도체 패키지용 TGV 글라스 코어 기판 개발 - 뉴스와이어
다이니폰프린팅(Dai Nippon Printing Co., Ltd., 이하 DNP)(도쿄증권거래소: 7912)이 차세대 반도체 패키지를 목표로 하는 글라스 코어 기판(GCS)을 개발했다. 이 신제품은 기존 수지 기판(예: FC-BGA: Flip Chip-Ball Gri
Forwarded from 신한 리서치
[신한투자증권 디스플레이/IT소재 김찬우, 박제민]
켐트로닉스: IT OLED는 Hybrid OLED!
▶️ 목표주가 35,000원 투자의견 '매수'로 커버리지 개시
- 북미 고객사 적용 IT OLED향 투자 진행 중
- Hybrid OLED 적용에 따른 TG 사업 확장 전망
- 저가형 스마트폰에서 하이엔드 IT 제품으로 수혜 확대
- 5N 급 PMA 양산으로 케미칼 사업부 매출 확대 기대
▶️ 결론
- 목표시총 5,200억원
- 케미칼 사업부 보수적 추정에도 26년 본사 영업이익 670억 + 자회사 가치 감안 시 추가 Upside 가시적
▶️ 목차
I. Key Charts
II. Valuation
III. 기업개요
IV. 신규투자 사이클
V. 투자포인트
VI. 실적전망
▶️ URL: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=314423
위 내용은 2023년 4월 14일 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
▶️ 신한IT팀 공부방 텔레 채널:
https://bit.ly/2vtMOwG
켐트로닉스: IT OLED는 Hybrid OLED!
▶️ 목표주가 35,000원 투자의견 '매수'로 커버리지 개시
- 북미 고객사 적용 IT OLED향 투자 진행 중
- Hybrid OLED 적용에 따른 TG 사업 확장 전망
- 저가형 스마트폰에서 하이엔드 IT 제품으로 수혜 확대
- 5N 급 PMA 양산으로 케미칼 사업부 매출 확대 기대
▶️ 결론
- 목표시총 5,200억원
- 케미칼 사업부 보수적 추정에도 26년 본사 영업이익 670억 + 자회사 가치 감안 시 추가 Upside 가시적
▶️ 목차
I. Key Charts
II. Valuation
III. 기업개요
IV. 신규투자 사이클
V. 투자포인트
VI. 실적전망
▶️ URL: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=314423
위 내용은 2023년 4월 14일 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
▶️ 신한IT팀 공부방 텔레 채널:
https://bit.ly/2vtMOwG
'300억 수혈' 켐트로닉스, 'OLED 개화' 선제 대응
②투자금 83% CAPEX 지출, 원가 절감 따른 수익 개선 기대
https://www.thebell.co.kr/free/content/ArticleView.asp?key=202304130918243560104844&lcode=00&page=1&svccode=00
②투자금 83% CAPEX 지출, 원가 절감 따른 수익 개선 기대
https://www.thebell.co.kr/free/content/ArticleView.asp?key=202304130918243560104844&lcode=00&page=1&svccode=00
더벨뉴스
[유증&디테일]'300억 수혈' 켐트로닉스, 'OLED 개화' 선제 대응
국내 최고 자본시장 미디어 thebell이 정보서비스의 새 지평을 엽니다.
1Q23 리뷰
아직 세부적인 자료가 나오지 않아서 러프하게 정리하면 이러합니다.
전체적으로 좋지 않은 상황 이었음.
2분기 누적으로 흑자전환 예상
적자에 가장 영향을 많이 미친 것은 DP 감소
DP 6월부터 매출 상승 기대
요정도로 요약 가능하고 분기보고서 나오게 되면 다시 자료 정리해서 업뎃 드리겠습니다.
아직 세부적인 자료가 나오지 않아서 러프하게 정리하면 이러합니다.
전체적으로 좋지 않은 상황 이었음.
2분기 누적으로 흑자전환 예상
적자에 가장 영향을 많이 미친 것은 DP 감소
DP 6월부터 매출 상승 기대
요정도로 요약 가능하고 분기보고서 나오게 되면 다시 자료 정리해서 업뎃 드리겠습니다.
애플, 2026년까지 20인치 폴더블 OLED 탑재 '아이패드 프로' 출시 전망
https://news.google.com/rss/articles/CBMiIWh0dHBzOi8va2JlbmNoLmNvbS8_cT1ub2RlLzI0MzExN9IBAA?oc=5
https://news.google.com/rss/articles/CBMiIWh0dHBzOi8va2JlbmNoLmNvbS8_cT1ub2RlLzI0MzExN9IBAA?oc=5
Kbench
애플, 2026년까지 20인치 폴더블 OLED 탑재 '아이패드 프로' 출시 전망 | 케이벤치 주요뉴스
켐트로닉스 개인채널
https://www.thelec.kr/news/articleView.html?idxno=21085
확인한 바로는 삼성쪽 맥북 일정에는 변함없이 25년 하반기 샘플 26년 1분기 양산일정 변함 없는 것으로 확인 됐습니다.
Forwarded from 스탁이지 - AI 투자 어시스턴트
OLED 산업 분석 (Feat 간첩)
1탄 : https://blog.naver.com/dkanchup/223101201634
2탄 : https://blog.naver.com/dkanchup/223101245933
3탄 : https://blog.naver.com/dkanchup/223102012565
4탄 : https://blog.naver.com/dkanchup/223103234081
비슷한 의견으로 공감이 갑니다 ^^
1탄 : https://blog.naver.com/dkanchup/223101201634
2탄 : https://blog.naver.com/dkanchup/223101245933
3탄 : https://blog.naver.com/dkanchup/223102012565
4탄 : https://blog.naver.com/dkanchup/223103234081
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IT OLED - 8.6G 하이브리드 OLED 시작!!! SDC 밸류체인 위주 : 1탄
3일전 8.6G IT용 OLED 투자 공시가 FNS텍에서 발표되었다. 이건 뭐지??? 하는 반응이다. 나와야 할 곳에서 시작이 된 것이 아니어서 그런 것 같다. 나와야 할곳이 어딜까? ㅎㅎ 물론 캐논도키 아이씨디 등이다. 주문한 뒤에 아주 오랜 기간 걸리는 장비 회사들이 먼저 수주공시가 안 나와서 그렇다.