Повышение ключевой ставки на 25 базовых пунктов - с 4,25 до 4,5 п.п., выглядит по большей части символическим жестом, означающим окончание тренда на смягчение кредитно-денежной политики. Однако на деле, даже такой небольшой шаг оказывает комплексное влияние на работу всех финансовых организаций.

Как мы знаем, ключевая ставка - это процент, под который ЦБ выдаёт средства коммерческим банкам. Очевидные последствия её повышения - удорожание кредитов (полагаю, в среднем на 0,5%) и ставок по банковским депозитам (незначительное).

Однако, изменения коснутся не только банков - например, в кредитных кооперативах максимальный процент доходности сбережений рассчитывается по формуле “ключевая ставка ЦБ * 2”. Таким образом, теперь он составляет 9% вместо прежних 8,5%.

Поэтому, если у вас есть накопления в банке - сейчас самое время перевести их в депозит или вложить в тот же КПК на уже более интересных условиях.

Продолжаем экспресс-обзоры стрёмных инвестиционных предложений, которые активно рекламируются в соцсетях. На этот раз рассмотрим компанию Essence, которая, судя по сайту, производят некие уникальные ингредиенты для быстрого приготовления коктейлей. Никакой конкретики в этом отношении нет, однако есть подозрение, что это лишь адаптация одной из давно известных зарубежных технологий.

Первое, что встречает нас на простеньком сайте-одностраничнике (даже значок Тильды во вкладке не заменили!) - фраза о доходности “до 30%”, а в рекламе из социальных сетей цифра доходит уже до 36%, это наводит на мысль о том, что цифра взята с потолка. Ключевая часть фразы - конечно же, частица “до”, которая подразумевает, что доходность может составить и 1%. Кстати, даже выплата процентов на сайте обещается раз в квартал, а в рекламе - ежемесячно.

Там же указано, что проект стал одним из 25 финалистов конкурса “Немалый бизнес”. Несложно выяснить, что его организаторами выступили старые добрые инфоцыгане: “Бизнес-молодость”, “Лайк” и “Синергия”. Уже звоночек.

Компания заявляет, что в 2020 году выплатила неким “вкладчикам-инвесторам” более 6 миллионов рублей по вкладам. Важна даже не цифра, хотя и её мы никак не можем проверить, интереснее путаница в терминах - подразумеваются всё-таки инвестиции (покупка доли в бизнесе) или вклады (предоставление средств под процент). Более того, заявляемые “безрисковые инвестиции с гарантированной доходностью” - это вообще оксюморон.

Любые инвестиции подразумевают риск и не могут гарантировать доходность - за счёт этого они и обеспечивают сравнительно больший доход. Поэтому и важно отделять мух от котлет, сбережение от инвестиций, а вкладчиков от инвесторов. Смешение всего этого вместе - явный признак манипуляции.

Любопытно, что схожее наименование (Essence Financial) и домен имела сугубо мошенническая типа “инвестиционная” контора, работавшая в 2019 году - по ней до сих пор можно найти отзывы обманутых людей. Впрочем, допускаем, что прямой связи тут и нет.

В Госдуму внесён закон о возможности введения ограничений на выдачу гражданам кредитов. Дополнительные полномочия, которыми планируется наделить ЦБ по новому законопроекту, должны помочь снижению необеспеченной долговой нагрузки на население.

К сожалению, в условиях устойчивого снижения реальных доходов граждан на протяжении ряда лет, кредиты становятся необходимостью для многих из них - в середине 2020 года долговая нагрузка населения составляла рекордные 10,9%, а к 2021 году явно превысила и это значение. Кроме того, при росте закредитованности и снижении реальных доходов, неизбежно повышается и риск возникновения просрочек.

Центральный банк это понимает и пытается принимать меры для того, чтобы предотвратить образование кредитного пузыря. Вводятся ограничения на выдачу ряда кредитов по достижении определённого объёма их выдачи за временной период - такого, какой ЦБ сочтёт уже опасным.

В основном это касается, конечно же, микрозаймов. Однако ограничения не устраняют причин закредитованности - низких доходов и недостатка накоплений. Таким образом, принятие данного закона в дальнейшем может поспособствовать росту теневого кредитования и чёрного рынка финансовых услуг.

Увы, финансовая грамотность многих наших сограждан всё ещё оставляет желать лучшего. Реальный случай - гражданочка купилась на обещания конторы, мимикрирующей под крупного международного брокера - CME Group. Заложила свою квартиру чтобы вложить деньги и срубить большой куш.

Как же работают эти мошенники? Обещают абсолютно нереальные проценты - более 100% годовых. Дизайн сайта и даже реквизиты нагло воруются у крупного международного брокера, чтобы у клиента возникало впечатление работы с его российским представительством. Не гнушаются даже использовать с целью дальнейшего развода поддельные “отфотошопленные” документы.

Более того, доходит до абсурда - некоторые люди берут кредиты, в том числе закладывая жильё, чтобы отдать свои деньги мошенникам в наивной надежде приумножить капитал.

Кроме очевидного совета не доверять мошенникам, можем порекомендовать вам никогда не пытаться вкладывать заёмные средства. Помните - доход с них можно получить или не получить, а вот возвращать долг придётся в любом случае! 🙈

Агентство страхования вкладов представило мониторинг со статистическими выкладками за 2020 год. На его основании можно сделать ряд интересных наблюдений.

1) Вклады размером более 3 млн. руб. в 2020 году выросли почти в два раза по сумме и более чем в два раза - по количеству. То есть богатые в этот сложный год богатели.

2) На вкладах физических лиц сейчас лежит почти 33 триллионов рублей. Также АСВ указывает, что 99,5% вкладов покрыты страховкой, т.е. не достигают 1,4 млн. руб.

Таким образом, всего лишь 0,5% от всех вкладов (1 млн. 170 тыс.) содержат в себе почти половину от тех самых 33 триллионов (около 16 трлн).

3) Причём эти люди по какой-то причине пренебрегают доходностью своих накоплений, но в то же время большая часть их сбережений не застрахована АСВ. Кем могут быть эти люди? Предположим, что действующими и отставными чиновниками и силовиками.

Любопытно, не правда ли?

ЦБ продолжает строить планы по внедрению т.н. "цифрового рубля". Зачем это нужно - вполне очевидно: сугубо виртуальную валюту государству ещё проще контролировать, чем даже банковские счета. Не спроста аналогичные планы по внедрению "криптоюаня" реализует и Китай.

Вряд ли цифровая форма рубля получит широкое распространение, если её внедрение не будет производиться в добровольно-принудительном порядке через работников государственных, бюджетных и подведомственных учреждений, как это было с платёжной системой “МИР”.

Никаких принципиальных отличий от использования средств с банковского счёта здесь не имеется. Да, более удобно будет переводить средства из одной финансовой организации в другую, однако и сейчас это не представляет большой проблемы.

Значение международной финансовой системы SWIFT от этого не снизится, т.к. сами каналы коммуникации останутся межбанковскими, а значит, будут подпадать под регулирование национальных и наднациональных органов. Да и не участвуют пока цифровые валюты в данный системе.

Кроме прочего, нужно чётко понимать, что цифровая форма национальных валют, будь то рубль или юань, не обладают двумя ключевыми признаками криптовалют: анонимностью и зашитым в систему ограничением эмиссии. Таким образом, криптовалютами цифровые формы фиатных (обеспеченных только государственными бязаттельствами) денег не являются.

Пенсионный фонд Сбербанка провёл соцопрос на тему сбережения и пенсионных накоплений. Результаты оказались весьма любопытными: более 80% россиян хотят иметь накопления к выходу на пенсию и лишь 19% опрошенных не считают накопления важной задачей, надеясь, вероятно, на государственную пенсию или иные источники дохода (например, наследство).

Большая часть опрошенных (27%) хотели бы накопить от 20 до 50 млн руб, но при этом лишь 13% систематически сберегают часть своего дохода.

Для чего вообще нужны накопления к старости? Во-первых, они могут позволить приобрести надвижимость для проживания на пенсии, если её ещё нет. Во-вторых, они могут давать дополнительный пассивный доход, который, в совокупности с государственной пенсией, позволит поддерживать более комфортный уровень жизни. В-третьих, сбережения всегда могут потребоваться на непредвиденные цели - например, медицинские.

При этом, в последнее время в психологии россиян есть и позитивные изменения: как указано в исследовании, “За последние полгода 7% россиян стали откладывать деньги в сбережения больше и регулярнее. Каждый седьмой житель России теперь копит не то только на крупные покупки, но и на непредвиденные обстоятельства и на будущее в целом”.

Банк России обновил обзор потребительских цен. Из него следует, что инфляция продолжает ускоряться, и в марте достигла уже 5,8% в годовом выражении. И это с учётом сезонного снижения цен на плодоовощную продукцию (на 2,84%)! Инфляция же без цен на плодоовощи, нефтепродукты и ЖКХ, превысила за месяц 10%, что является тревожным знаком для правительства и Центробанка.

Ряд экспертов ожидает от ЦБ повышения ставки рефинансирования сразу на 50 б.п. - с 4,5 до 5%. Это решение поможет сдержать рост инфляции, но, конечно, ударит по доступности кредитов и замедлит восстановление экономики.

Итого, что будет значить для нас повышение ключевой ставки до 5%:
1) Повысятся ставки по кредитам ⛔️
2) Увеличатся проценты по банковским депозитам и вкладам в кредитные кооперативы ✅

А вот про целевой уровень инфляции в 4%, кажется, можно уже забыть - по крайней мере, на 2021 год.

Введение в Москве QR-кодов и прочих методов контроля за период пандемии позволило мэрии собрать большой массив данных о перемещениях и жизни москвичей. Например, в одном только районе Замоскворечье за 2020 год было выявлено 393 квартиры, сдававшиеся без оформления договора и уплаты налогов. Как вы понимаете, по всей Москве счёт таких квартир идёт на многие тысячи. И это лишь вопрос времени, когда такие технологии начнут внедрять в регионах.

Нужно понимать, что покупка и сдача недвижимости в жилой наем - это отдельный бизнес, которым нужно заниматься целенаправленно и систематически. Он сопряжён с рисками, требует внимания и уплаты налогов.

Другое дело - вложения в недвижимость через специализированные организации, например, паевые инвестиционные фонды. Некоторая доля риска есть и в этом случае, однако она с лихвой перекрывается высокой доходностью, а профессиональное управление обеспечивает отсутствие головной боли по распоряжению активами.

Не секрет, что в последний год популярность инвестиций на фондовом рынке росла огромными темпами: например, количество индивидуальных инвестиционных счетов удвоилось за этот период.

Стоит ли говорить, что повышенным интересом к теме активно стали пользоваться разного рода мошенники. Они тщательно мимикрируют под настоящих брокеров, завлекают своих жертв обещаниями больших прибылей, якобы легко достижимых красивой жизни и безбедной старости.

Чтобы противостоять им - нужно понимать, как они работают и уметь отличать от легальных участников рынка.

Действуют мошенники обычно через один из трёх каналов, которые, впрочем, часто сочетаются:

1)Телефонные звонки, когда звонящий называет себя представителем крупной брокерской компании и предлагает выгодные условия инвестиций в фондовый рынок или криптовалюты (в последнее время это особенно популярно).

2) Сайты псевдоброкеров, на которых указаны выдуманные или скопированные у реального брокера реквизиты. Зачастую, копируется также дизайн сайтов крупных зарубежных компаний.

3) Социальные сети с вкусными “продающими” текстами, которые рассказывают про успех “обычного парня” и лёгкий путь к богатству, который вы обязательно узнаете, стоит только перейти по ссылке, заполнить анкету или оставить контакты.

Как правило, далее объекту манипуляции предлагаются бесплатные консультации, “обучение”, а также сомнительной достоверности аналитика и прогнозы. Жертва заглатывает наживку.

После прохождения небольшого вводного курса, “наставник” предлагает потенциальному трейдеру перейти к практике под своим руководством, начав с небольшой суммы, с этого момента жертва и начнёт терять свои деньги. Получив доступ к личному кабинету сайта, “инвестор” наблюдает поддельные цифры и графики, показывающие якобы растущие прибыли. Иллюзия быстрого и лёгкого заработка порождает эйфорию, чем и пользуются злоумышленники, манипуляциями принуждающие жертву перечислять им всё больше и больше денег. Причём, на определённом этапе зачастую используются уже заёмные средства, в том числе взятые под залог имущества - в том числе недвижимости.

После того, как подходят к концу даже заёмные средства, возможны два варианта:

1) Личный кабинет на сайте псевдоброкера отображает неожиданное падение котировок и обнуление средств, а его представители перестают выходить на связь.

2) Мошенники не обрывают связь сразу, однако пытается вытянуть из жертвы дополнительные средства, которые якобы необходимы для получения заработанных “миллионов” из-за комиссий/пошлин/налогов.

По существу, впрочем, итог один - потеря всех перечисленных мошенникам средств.

После осознания того, что он стал жертвой обмана, горе-инвестор ищет способы вернуть вложенные средства и “неожиданно” находит некую организацию, которая представляется юридической компанией, профессиональным объединением, либо некоммерческой организацией. Она обещает ему помощь в возврате средств, конечно же, на возмездной основе. Получив предоплату и, возможно, создав видимость деятельности, исчезает в тумане и она. Человек же остаётся наедине со своими многомиллионными долгами и кредиторами.

Как же распознать мошенников?

1) Проверить реквизиты компании на сайте Банка России, а также на указанных там же сайтах саморегулируемых организаций. Она безусловно должна обладать соответствующей лицензией. Кроме того, реквизиты можно проверить на сайте налоговой службы - мошенники нередко берут их от уже не действующих фирм.

2) Проверить юридический адрес компании на предмет наличия реального представительства на территории России. Мошенники часто указывают в качестве места регистрации оффшорные юрисдикции (Кипр, Британские Виргинские острова и др.), якобы из-за большего удобства и низких налоговых ставок.

3) Явный признак - предложение перевести средства прямо на карту или электронный кошелёк физического лица, а также через иностранные платёжные системы.

4) Другой признак - предложение перечислить средства без заключения полностью понятного вам и подписанного вами договора, на основании некой оферты или декларации.

Будьте бдительны и не дайте себя обмануть!

Ключевая ставка ЦБ повышена с 4,5 до 5%. Похоже, ускорение инфляции обеспокоило финансовый блок и ЦБ.

Ждём роста ставок по кредитам, включая ипотеку. Вырастут проценты в КПК, подрастут и банковские депозиты.

Весь 2020 год денежно-кредитная политика России смягчалась - кредиты становились доступнее, а депозиты и привязанные к ключевой ставке инструменты выглядели не так привлекательно по сравнению с тем же фондовым рынком. Сейчас всё идёт в обратном направлении - ставки по депозитам уже подрастают, и вдвойне быстрее растёт доходность КПК.

Собственно, и в мартовском обзоре ЦБ отмечается, что в последние месяцы «наметился рост ставок по долгосрочным рублевым розничным вкладам». Во второй декаде апреля средняя ставка по банковским депозитам составила 4,72% годовых.

Давайте сравним ТОП наиболее интересных консервативных инструментов сбережения на сегодняшний день:

1) Джей энд Ти Банк, вклад "Магнус−Онлайн" - депозит на полгода даст 5,7% годовых, причём проценты капают каждый месяц. Если добавлять их к вкладу, то доходность составит уже ближе к 5,8%. Также есть годовой вклад под 6%.

2) Энергомашбанк - вклад "Победа", депозит на полгода даст 5,5% годовых, на год - 5,7%. Капитализации нет.

3) Примсоцбанк - вклад "Надёжный", депозит на полгода даст 5,4% годовых. Капитализации нет.

Условия крупных банков ощутимо хуже - например, у Сбера максимальная ставка по полугодовому депозиту составляет всего лишь 4,2% годовых, а по годовому - 4,4%.

При этом, у сравнимых по надёжности вкладов в КПК ставка сейчас достигает 10% годовых, что, согласитесь, куда интереснее.

Брать ипотеку или инвестировать и снимать жильё?

Вопрос, на самом деле, не праздный. Как известно, стоимость жилой недвижимости в городах-миллионниках за последний год увеличилась на 20-40% в рублёвом выражении. Даже с учётом невысоких ставок по ипотеке (от 5 до 10% годовых в среднем), ежемесячный платёж оказывается внушительным, и уже сейчас каждый десятый кредит - это ипотека на строящееся жильё. И, тем не менее, посчитаем.

Предположим, вы покупаете квартиру за 6 млн. руб. Срок - 30 лет и у вас есть первоначальный взнос в 10% от суммы. Ежемесячный платёж будет в районе 42 тыс. руб., а итоговая стоимость квартиры с учётом переплаты составит почти 15 миллионов рублей. Возможно, стоимость жилья за это время вырастет - но не факт. Также стоит учитывать риски вроде пожара или залития соседями - их всегда несёт собственник.

Вместо этого вы можете снимать аналогичное жильё приблизительно за 25 тыс. руб., а остаток инвестировать. Исходя из доходности в 17% годовых, которую может обеспечить, например, надёжный ЗПИФ на недвижимость, через 30 лет вы будете иметь на руках 8,5 млн. рублей, которые при той же доходности будут генерировать почти 1,5 млн в год или 120 тыс. руб. в месяц. Сложный процент делает своё дело.

В 2016 году такой инструмент как инвестиционное страхование жизни начал активно набирать популярность. Сам инструмент весьма экзотичен - он сочетает в себе страховку на случай смерти лица и при этом предполагается некая прибыль по окончанию срока действия договора ИЖС. Страховщики гарантируют возврат базовой вложенной суммы, но вот прибыль гарантировать не могут. И, по факту, они её почти не обеспечивают.

Однако в 2020 году Банк России заявил, что около трети полисов ИЖС показали нулевую доходность, и лишь 17% из них показали доходность выше 5% годовых. Как же так вышло и почему всё так плохо?

Прежде всего, проблема в грабительских комиссиях страховой компании и банка - она может составлять от 3 до 12% годовых. Даже если ИЖС покажет хорошую доходность - комиссии сожрут большую её часть, и ваш доход окажется даже ниже, чем был бы от обычного банковского депозита.

При этом, досрочно забрать средства без потерь вы не сможете, а на вложения через ИЖС не распространяются гарантии Агентства по страхованию вкладов. В случае отзыва лицензии или банкротства страховой компании, вам останется добиваться выплат лишь в качестве одного из кредиторов - и перспектива эта так себе.

Единственным специфическим преимуществом ИЖС является то, что средства, переданные страховщику, переходят в его собственность до утвержденного в договоре срока, и до того не могут быть разделены в ходе раздела имущества или взысканы по решению суда.

В целом, мы не рекомендовали бы вкладывать свои деньги через подобный инструмент - у него немало куда более интересных и более надёжных альтернатив.

Всем привет!

Редакция канала решила скучные умозаключения и диванную аналитику разбавлять живыми историями о бизнесе, займах и залогах и моим личным взглядом на окружающую действительность.

Я - Александр Воскобойников (facebook.com/alexander.voskoboinikov) отец-основатель нашего финансового колхоза, обещаю не графоманить и не частить.

Если у вас, дорогие подписчики, есть тема к обсуждению или вопросы мне лично - гоу в лс здесь или в фб.

Пока честно поделюсь небольшой радостью. В силу сложной финансовой ситуации взял в долг биток в пятницу. У друга заглючил кошелёк, поэтому, пока он отправлял, прошла вся пятница и в наличный рубль я вышел по субботнему курсу, то есть по 49 800 долларов за 1 бтц.

С середины понедельника по текущий момент курс летит вниз, аналитики обещают 34000 долл за 1 бтц, а сейчас уже 36500.

Таким образом, на сейчас я зарабатываю около 12000 долларов с каждого битка.

Вопрос в зал: уже пора покупать биток обратно и долг возвращать или ещё подождать? Как у вас с аппетитом к риску вообще? Пока прёт - играем или фишки со стола сгрести и домой, пока есть с чем уходить?