За первое полугодие 2021 года Банк России выявил 146 финансовых пирамид. Можно предположить, что не меньшее их количество осталось не выявленными. Поэтому не лишним будет напомнить об основных признаках финансовых пирамид, участие в которых чревато полной потерей вложенных средств:

1️⃣ Обещание прибыли, значительно превышающей среднерыночную - например, более 2% в месяц или 22% в год.
2️⃣ Использование инструментов поощрения за привлечение новых вкладчиков/участников.
3️⃣ Отсутствие лицензии ЦБ РФ на финансовую деятельность, а иногда - даже регистрации в качестве юридического лица.

Как и ожидалось, Банк России продолжает политику ужесточения требований к микрофинансовым организациям и кредитным кооперативам.

В данном случае организации обязали размещать на своих сайтах подробную информацию о финансовой деятельности, порядке привлечения средств и выдачи займов, а также контакты контролирующих органов (в том числе финансового уполномоченного).

Новые требования призваны сделать работу КПК ещё более прозрачной и понятной потребителям. Можно сказать, что строгость регулирования уже приближается к банковской. С рынка неизбежно отфильтровываются сомнительные и просто мелкие организации-однодневки.

К сожалению, это никак не решает проблему полностью мошеннических организаций, в том числе пирамид, так как они работают вовсе мимо закона, и ужесточение регулирования им параллельно.

На сайте нашего КПК вы найдёте всю необходимую информацию.

📰 Недавно прошла новость о добавлении аренды жилья к основаниям получения налогового вычета по НДФЛ. Вроде бы всё хорошо, и у нас будет больше возможностей вернуть уплаченные налоги из цепких рук государства, но и тут есть несколько но:

1️⃣ Можно подумать. что цель этой меры - поддержка малообеспеченных слоёв населения, которые не могут позволить себе приобретение жилья и даже ипотеку (а это основная масса арендаторов). Однако куда правдоподобнее выглядит задача по "обелению" и дальнейшему налогообложению огромного рынка съёма жилых помещений. 🛏

2️⃣ Налоговых вычетов по НДФЛ не видать...тем, кто не платит НДФЛ. Банально, но иногда не лишне напомнить. То есть самозанятые, большинство ИП и задействованные в теневом секторе граждане - в пролёте.

3️⃣ Если основание для вычета будет просто добавлено к "социальным" (обучение, лечение и пр.) без изменения его максимального объёма, то это не даст серьёзного эффекта, так как сейчас максимальная сумма "социальных" вычетов составляет всего лишь 15 600 руб. в год.

4️⃣ Какой эффект это может оказать на рынок аренды? Часть арендаторов будут требовать официальной регистрации договоров, однако это же толкнёт арендодателей к повышению цен. В итоге все останутся плюс-минус при своих.

Будет ли эффект "обеления" рынка необратимым? Вряд ли. В случае отмены такого вычета договор всегда может быть перезаключён, и миллионы россиян "нырнут" обратно в тень. 🌚

С сентября 2022 года финансовая грамотность станет обязательным предметом предметом для школьников. Формат предавания и используемые пособия будут выбираться самими школами, однако сама тенденция не может не радовать.

Власти обещают, что ключевую роль будет играть развитие навыков сбережения средств, расчёта кредитов, заполнения базовых финансовых документов (деклараций, например) и знание явных признаков финансового мошенничества.

Судя по всему, ситуация с пирамидами навроде "Финико" давно уже привлекает внимание властей, и исправить её лишь репрессивными мерами не выйдет - нужно действительно развивать финансовую культуру, причём начиная со школы.

Что такое мезонинное кредитование?

Нет, это не выдача кредита на возведение надстройки над частным домом 🏠, как вы могли подумать. 😁Это специфический вид займа, подразумевающий право кредитора на части прибыли от проекта. Объясним на примере.💡

Предположим, покупали вы квартиру в середине 2020го года эдак за 5 миллионов. Но денег не хватало, и вы решили попросить в долг к знакомого. Кроме расписки, тот попросил 10% годовых на срок займа и 1/10 прибыли в случае продажи квартиры. Если доход у вас не совсем белый, то ипотека и банки 🏦 и таких условий предложить не могли, поэтому вы, положим, согласились.

Однако наступила середина 2021 года, с деньгами у вас наладилось, а эту же квартиру вы решили продать за 10 миллионов. Сколько же прибыли получит ваш добрый знакомый? Не много ни мало - 1 миллион рублей: 500 тысяч процентами и столько же - в качестве доли от продажи квартиры. От изначальной суммы вложения (5 млн.) это 20% за год - очень даже неплохо! 📈

Собственно, этот ваш условный знакомый и выступил мезонинным инвестором-кредитором.

Как можно понять по примеру и самой схеме, этот гибридный инструмент применяется в случаях, когда классическое кредитование недоступно или предполагает намного более высокий процент.

Схожую схема со вхождением в капитал, но без процента по самому кредиту, предполагает, к слову сказать, исламский банкинг. 🤔

Бридж-финансирование (мост, англ.) - это форма проектного кредитования, в которой погашение происходит за счёт будущих источников финансирования. Например, вы - застройщик, и вам нужны деньги на постройку дома. Вы берёте бридж-кредит, а возвращаете его с продажи квартир в уже построенном доме. Именно из этих средств.

Краудлендинг, мезонинное кредитование и бридж-финансирование привлекают всё большее количество частных инвесторов. Чем? Конечно же, повышенной доходностью. Она в 3-5 раз может превышать таковую у банковского депозита. 💰

Конечно, при этом выше и риски. ⚠️ Очень важно понимать, кто и по каким критериям отбирает проекты в базу потенциальных заёмщиков. На краудлендинг-платформах и инвестиционных фондах лежит большая ответственность, и вполне возможно дальнейшее ужесточение их регулирования со стороны ЦБ. 👮🏻‍♂️

Все эти инструменты, по нашим прикидкам, должны давать доходность на уровне ВДО (высокодоходных облигаций) - примерно 15-25% годовых в зависимости от степени надёжности заёмщика. Это и не удивительно - ведь одни и те же компании зачастую привлекают средства на одни и те же проекты через разные инструменты.

Сильно увлекаться такими инструментами инвестиций не стоит, как и вкладывать в них большую часть средств. Даже в случае выбора нескольких компаний для выдачи займа риски остаются сравнительно высокими. ☝️

Некоторые клиенты задаются закономерным вопросом - если вы обеспечиваете доходность вложений в 13% годовых за счёт выдачи кредитов под больший процент, то кто же будет брать кредит по ставке около 20% годовых?

Например, бизнес. Даже имея рентабельность в 10% и оборачиваемость инвестиций 1 раз в квартал, он получит уже 40% в год. Имея доступ к заёмным средствам даже под 20% годовых, он может наращивать обороты и оставаться в плюсе. Понятно, что расчёты упрощённые, но на самом деле любой более-менее работающий бизнес данные цифры потянет.

Вопрос второй - почему предприниматель не возьмёт льготный кредит у банка под 10% годовых, например? Да потому что получить его практически нет шансов - такому перечню требований банка и государства нужно соответствовать.

Плюс есть множество ситуаций, когда деньги нужны в сжатые сроки и на ограниченный период - на месяц-два-три. Получение контракта, оплата транспортировки товара, достройка объекта с целью сдачи заказчику - задачи могут быть разными.

Бизнесом занимаются отнюдь не дураки и они прекрасно понимают, что лучше кредит под 20% в наличии, чем под 10% - в теории.

Финансовое мошенничество выходит на новый уровень. Если манипуляция с фотографиями ("фотошоп") уже никого не удивляет, то вот подгон видеоролика с целью обмануть зрителя - всё ещё редкость.

Теперь технологии с применением нейросетей становятся всё более и более доступными, и можно ожидать более широкого их применения, в том числе и в незаконных целях.

Перед вами - один из последних примеров: само собой, Олег Тинькофф тут не настоящий, и ничего подобного он не говорил. Его внешность взята из других видеороликов, подогнаны движения губ, наложена аудиодорожка, в итоге получилась такая под(д)елка.

Конечно, это ещё не верх возможностей технологий - поэтому нужно быть вдвойне осторожным, когда прислушиваетесь к рекомендациям известных личностей и в интернете. ⚠️

📈 Сложный процент - одно из базовых понятий в инвестициях, и его очень важно понимать правильно. Вот вы вложили 1000$ под 10% годовых. Прошёл год, и вы уже 1100$ оставили под тот же процент. И ещё через год получите не 1100$, а уже 1210$.

Эти дополнительные 10$ - результат реинвестирования полученного дохода, то есть "процента на процент". Он кажется небольшим, но он работает как снежный ком, и уже на 10 лет даст большую разницу.

Например, с вышеописанными условиями вы получите через 10 лет уже 2594$ вместо 2000$ в случае ежегодного снятия процентов. Разница доходности более чем в полтора раза, и с каждым годом она растёт. Также, сложный процент можно использовать, регулярно наращивая сумму инвестиций. И за 10 лет и более ваш снежный ком станет огромным валуном. ❄️

Кстати, для вычисления срока удвоения капитала можно использовать так называемое "правило 72":
Срок удвоения капитала = 72 / процент инвестиций. В нашем примере это будет 7,2 года. Вместо 10 лет без сложного процента, кстати.

Правда, с ростом процентной ставки погрешность формулы растёт, поэтому математики рекомендуют прибавлять 1 к числу за каждый процент выше 10. Например, при 12% доходности в знаменателе - в числителе должно быть уже 74.

По отношению к деньгам 💰людей можно условно разделить на три типа:

1) Те, кто вообще не считает деньги, берёт кредиты на текущие нужды, активно их наращивают и не особенно задумывается о завтрашнем дне. К сожалению, очень часто такие люди оказываются в сложной жизненной ситуации, причём вне зависимости от размера заработков. 🙈

2) Те, кто склонен к риску и спекуляциям, хочет "срубить бабла" здесь и сейчас. Такие люди часто идут в трейдинг, интересуются криптовалютами и даже финансовыми пирамидами, надеясь "вовремя соскочить". К сожалению, очень часто они не только теряют накопления, но и влезают в долги, закладывают имущество. Счастливчики есть, но их всё-таки меньшинство, и как правило это профессионалы, которые потратили годы на изучение своего инвестиционного инструмента. 👨‍🦳

3) Консервативные инвесторы, которые хотят не просто уберечь свой капитал от инфляции, но и постепенно его приумножать - причём подвергая его минимальному риску. Именно это - вы, наша аудитория. Как говорят, американцы, "slow progress is steady progress". 😉

Бдительное око Центробанка повернулось к нам, простым физлицам. Теперь ЦБ обязывает рекомендует банкам более тщательно отслеживать частные переводы с карты на карту.

Конечно же, в наших с вами интересах, для обеспечения безопасности и прозрачности. Чтобы мы не перевели все свои деньги мошенникам, не вздумали принимать оплату на личную карточку (если вы продавец или фрилансер) и не дай бог не купили криптовалюты (харам!). 🚫

Единично приобрести на кровно заработанные кусочек биткоина будет можно, но если вы регулярно покупаете и продаёте крипту разным людям через p2p, то кажется вас ждут проблемы.

Куда вместо этого перечислить ваши деньги вам тоже подскажут - например, на сайт налоговой. Или за вас переведут - автоматизированно. 🤖 У нас же цифровизация полным ходом!

Итак, как же ЦБ предлагает вычислять "недобросовестные операции"? 👹

1️⃣ У вас более 10 в день или более 50 в месяц контрагентов-физлиц;
2️⃣ У вас более 30 операций (переводов) в день;
3️⃣ Объём переводов более 100 тысяч рублей в день или 1 млн рублей в месяц;
4️⃣ Очень частые переводы - с промежутком менее 1 минуты между ними;
5️⃣ Отсутствие со счёта трат на бытовые нужды (оплата коммунальных услуг, услуг связи, товаров);
6️⃣ Использование разных акканутов интернет-банка с одного устройства;
7️⃣ В течении недели на счету остаётся менее 10% денег от среднего объёма переводов.

Скорее всего, будет отслеживаться совпадение двух или трёх факторов из списка.

По сути, мы видим поэтапное закручивание гаек и отслеживание каждодневных операций обычных граждан по мере появления у властей необходимых инструментов. Это закономерное следствие широкого распространения карточек и банковских услуг - большинство россиян активно ими пользуются и этот процесс необратим.

Можно помечтать о том, что-де граждане сейчас вернутся к расчётам в наличке, но будем честны - в крупных городах этого уже не будет, люди привыкли к цифре. А привычка может стать инструментом контроля - и становится им. 👮🏻‍♂️

Как мы знаем, пару недель назад ставка рефинансирования ЦБ была увеличена до 6,75%. В связи с этим, встают два вопроса:
1) будет ли она повышена ещё?
2) что это означает для экономики?

Дальнейшее повышение ставки до 7% вполне вероятно, так как инфляция продолжает расти.

Это делает деньги "дороже" для экономики, повышаются ставки большинства кредитов и банковских вкладов. Сейчас лучшие предложения достигают 7-8% годовых.

Повышение ставки стимулирует и развитие альтернативных инструментов привлечения кредитных средств средним и малым бизнесом: фондовый рынок, краудлендинг, кредитная кооперация и т.д.

На данный момент ставка около 10% годовых доступна лишь для крупного бизнеса с ликвидным залогом, около 15% - для среднего бизнеса с хорошей кредитной историей или залогом, а вот малый бизнес может рассчитывать на ставку от 20% и выше.

Увы, но высокая стоимость денег также мешает экономическому росту. Поэтому будем надеяться, что повышение ставки не является долгосрочной политикой Банка России.

Вслед за китайским фондовым рынком, нестабильность пришли и на основной - американский. 🙀

В последние дни акции ведущих технологических корпораций мира подешевели: бумаги Google (Alphabet) просели на 3,76%, NVIDIA - на 4,48%, Adobe - на 4,12% и так далее. А менее крупные компании потеряли по 10-15% капитализации. 📉

Ряд аналитиков ожидают дальнейшей коррекции рынков. ⚠️

В этом свете более интересными выглядят инструменты для сбережения и инвестиций с фиксированной доходностью: вклады, облигации, кредитные кооперативы. 🤔

Тревожные вести приходят от микрофинансовых организаций 🌩. В последнем обзоре Банка России отмечается, что доля просрочек по платежам займов в МФО достигла 11%. Это рекордный уровень с 2018 года. При этом, всё больше задолженностей продаётся коллекторам.

О чём это говорит?

1⃣ Закредитованность населения продолжает расти. Доля заёмщиков, которые на обслуживание кредитов тратят более 80% дохода, уже достигла трети 😱 от общего количества.

2⃣ Всё меньше заёмщиков обладают ликвидным залогом и постоянным доходом для получения кредитов в банках (сложнее) или займов в кредитных кооперативах (проще).

3⃣ Ставки по кредитам (в том числе не обеспеченным залогом) подрастают вслед за ключевой ставкой, а потребность в них не снижается. Это может привести к волне банкротств и росту социальной напряжённости среди наименее обеспеченных слоёв населения.

От ЦБ 🏦 в этой ситуации можно ждать дальнейшего ужесточения регулирования, в том числе по количеству и объёму выдаваемых необеспеченных высокорискованных займов.