#비만약 #LLY #NVO

241007 포스팅

FDA Removes Lilly’s Zepbound® and Mounjaro® (tirzepatide injection) from its Drug Shortage List
FDA는 릴리의 젭바운드®와 마운자로®(티르제파타이드 주사제)를 의약품 부족 목록에서 삭제합니다.

2024년 10월 2일, 미국 식품의약국(FDA)은 글루카곤 유사 펩타이드 1(GLP-1) 약물인 티르제파티드 주사제의 부족이 " 해결 " 되었다고 결정 했습니다. 티르제파티드 주사제는 2022년 12월부터 FDA의 약물 부족 목록에 올랐습니다.

릴리의 티르제파티드 제품인 Zepbound와 Mounjaro의 모든 사용 가능한 강도가 2024년 8월 2일부터 "사용 가능"으로 나열되었지만, FDA가 약물 부족 목록에서 제거할 만큼 충분한 공급이 있는지 확인하는 데 추가로 2개월이 걸렸습니다. 약물 부족 목록에서 제거한 후 FDA는 다음과 같이 밝혔습니다.

FDA는 해당 약물 제조업체에 해당 약물의 공표된 제품 가용성과 제조 용량이 현재 및 예상되는 국가적 수요를 충족할 수 있다고 확인했습니다. 환자와 처방자는 제품이 제조업체와 유통업체에서 지역 약국으로 공급망을 거치면서 간헐적인 지역적 공급 중단을 여전히 겪을 수 있습니다.
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(링크)

#인사이트
#계절성

코로나 2020년 이후 완연한 리오프닝이 본격화된 2023년부터 2년 간 비만약 회사 일라이 릴리 주봉 차트입니다.

내용적 디테일은 잘 모르지만,

1) 비만약은 살을 빼는 목적으로 복용함
2) 사람들은 보통 새해를 맞아, 또는 여름을 준비하며 다이어트를 많이 함 (옷으로 몸을 가릴 수 없기 때문)
3) 따라서 다이어트 산업은 상반기가 성수기라고 볼 수 있음

» 비만약 관련해서 긍정적이고 공격적인 소식들은 상반기에 쏠려 나올 가능성이 높음, 따라서 역신 랠리가 나온다면 상반기일 확률이 높음

» 하반기 동안은 충격적인 사건이 없다면, 역신 랠리보다는 박스권 기간을 거치게 될 확률이 높음

즉, 비만약(다이어트 산업) 관련 회사는 비즈니스 구조 상 확률적으로 역신 랠리가 상반기에 나올 확률이 높으니, 연말부터 관심을 가지면 손익비와 가성비가 좋을 수 있다.

장기 성장 산업을 대할 때 의사결정 구조에서 기인한 계절성을 이해하면 불필요한 정신력 낭비를 줄일 수 있어 편함

*제가 차트보면서 적는 뇌피셜이므로 그냥 이런 생각도 할 수 있구나 정도로 읽어주세요

#인사이트 #계절성
#NVDA

비슷한 계절성 뇌피셜 예시입니다.

- 2022년 연말, OpenAI의 챗GPT가 전 세계적인 초유의 관심사가 되면서 빅테크들의 AI CapEx Cycle이 대두됨
- 이후 2023년, 2024년 NVDA의 주봉차트를 보면 상반기 랠리 - 하반기 역신 박스권 횡보 구조를 가지고 있다.

상반기에 랠리하는 이유:

» 역신을 가려면 근거가 필요하다. 이 주식을 세상에서 가장 비싼 가격에도 사줄 사람 (안 팔 사람) 들이 시장의 평균 의견이 되려면 그만한 근거가 필요

» 2023, 2024 근 2년 엔비디아의 역신 근거는 AI CapEx가 이끄는 P(신제품) Q(볼륨)성장

» 그렇다면 엔비디아의 실적과 직결되는 의사결정은 누가 내릴까? = 고객사인 빅테크의 경영진 및 전략/재무 관련 의사결정권자일 것이다.

» 그들이 의사결정의 큰 틀을 확립하고, 실행하는 시기가 언제일까? = 연초

즉, 연초에 만들어진 큰 계획이 상반기 동안 시장에 반영되면서 랠리, 하반기에는 연초 계획에서 큰 변화가 없다면 역신 박스권 구간에서 스탠바이.

지금 박스권을 새롭게 돌파하려면?, 2025년 빅테크 경영자들의 "큰 결심"이 나와야함

하지만 아직 미국 대통령이 누구인지도 미정인 상황에서 B2B 비즈니스에서 무언가 확정적인 움직임이 나오기는 어려움, (뇌피셜 사견)

» 이런 명분없는 구간은 양매도 구간, 오르면 팔고 내리면 삼

회사의 주가와 관련된 중요한 내용들이 어떤 식으로 의사결정이 이뤄지는지 추측할 수 있다면

여유와 인내심을 가져야 하는 구간에서 지치지 않을 수 있고

용기와 과감함을 가져야 하는 구간에서 얼어붙지 않을 수 있다고 생각합니다.

특히 규모가 큰 회사일수록, B2B 회사일수록 정보 우위에 있는 투자자들이 이런 경향성을 파악하기가 쉽고, 차트에 쉽게 드러난다고 생각합니다.

반대로 규모가 작고 B2C 회사일수록 패턴이 없고 불규칙하여, 발품의 비중이 높다고 생각합니다.

#반도체

뇌피셜

2022년 연말 이후 OpenAI와 챗GPT가 주도한 테크 사이클에서 메인 띰에서 소외된 대표적 회사들

테크 섹터는 트렌드에서 밀려난 회사들은 수익적으로 거래하기 힘들었음

역신 ATH 돌파는 커녕 22년 저점 부근에서 움직이는데 시간이 낭비된다는 점에서 기회비용이 너무 큼

손익비가 구림

이런 건 거래하면 안 됨

변동성과 시간가치

https://m.blog.naver.com/dutch_east_india_co/223625749465

#담배 #PM
#ZYN

241022 업로드

3Q24 Earnings call transcript

필립모리스 인터내셔널(PM)이 2024년 3분기 호실적을 발표했습니다. 이 회사는 전년 동기 대비 8.4% 증가한 99억 달러의 순매출을 달성했으며, 유기적 매출 성장률은 11.6%를 기록했습니다. 이는 전체 매출의 38.1%를 차지하는 금연 제품으로의 전환에 집중한 것이 주효했습니다.

특히 가열식 담배 시스템인 IQOS와 니코틴 파우치인 ZYN 등 금연 부문은 계속해서 좋은 성과를 거두고 있습니다. IQOS는 일본과 유럽 등의 지역에서 확장되고 있으며, ZYN은 미국 시장에서 크게 성장하고 있습니다.

주당 순이익(EPS)은 전년 대비 9.6% 증가한 1.83달러로 예상치에 부합했습니다. 상업 활동 증가와 담뱃잎 비용 상승으로 인한 판관비 증가에도 불구하고 필립모리스는 전반적인 실적 호조와 하반기에 시행한 성공적인 비용 절감 조치를 반영하여 연간 가이던스를 상향 조정할 수 있었습니다.
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ZYN

- 3분기 출하된 캔 1억 4,900만 개
- 2025년 전체 연도 미국 생산 용량 약 9억 캔으로 늘릴 것


https://www.fool.com/earnings/call-transcripts/2024/10/22/philip-morris-international-pm-q3-2024-earnings-ca/

#PM

all time high

#TPB #담배
#FRE