Друзья, приветствую!
Новостной фон нейтральный.
🇺🇸 Вчера участники получили очередное подтверждение, что темпы восстановления рынка труда находятся на достаточно высоких уровнях. Отчет по занятости в частном секторе показал новые 978k новых рабочих мест, при ожиданиях в 650k. Число первичных заявок на получение пособий по безработице снизилось до 385k (ожидания - 390k), что является самым низким показателем со времён пандемии. Такая позитивная статистика в текущих реалиях имеют обратную реакцию в движении рыночных бенчмарков. Доходность 10-л treasuries и индекс доллара (DXY) резко выросли, что спровоцировало распродажи на рынке с уклоном в технологический сектор (NASDAQ -1,03%) и устойчивостью промышленного Dow Jones (-0,07%). Лидером сессии стали «защитные» сегменты: коммунальный, производители нециклических товаров и здравоохранение. В аутсайдерах Big Tech ($AAPL, $MSFT, $GOOGL, $AMZN, $FB) и в целом технологический сектор. Бумаги Tesla $TSLA стали одними из главных аутсайдеров сессии, на фоне резкого снижения продаж в Китае в мае.
С нетерпением ожидаем ключевой статистики по рынку труда. Если тренд, который задал отчет от ADP продолжится, то сегодня стоит ожидать более существенную коррекцию, чем вчера.
🇨🇳 Давление на Китай со стороны США продолжается: Байден ограничил инвестиции в 59 китайских компаний, предположительно связанные с военными. Среди них Huawei Technologies. Ограничения вступят в силу 2 августа.
Ant Group получила одобрение на владение структурой в сфере розничного кредитования, что можно расценивать как некоторую «оттепель» в отношениях компании и в целом Alibaba $BABA с китайскими властями.
🛢 Цены на нефть немного отскочили от сильного уровня сопротивления (71,6$) на фоне неуверенной статистики по запасам нефтепродуктов от Минэнерго.
🥇 На фоне всплеска доходности, стоит отметить также коррекцию в ценах на золото. Золотодобытчики на американском рынке теряли около 2,5-6,5%, отечественные игроки - в пределах 3%.
💵 Рубль вчера продолжил плавное укрепление к доллару. Из важных новостей:
- ЦБ увеличит покупки валюты в июне до 10,5 млрд руб. в день против 6,5 млрд руб. в день, что является одним из важных составляющих, который влияет на действия участников рынка.
- Вчера на ПМЭФ Антон Силуанов заявил, что резервы ФНБ полностью откажутся от долларовых вложений, которые сейчас составляют 35% от общего объема. «Жест силы» перед встречей Байдена и Путина 16 июня.
🇷🇺 Вчера наш рынок снизился. В нефтяниках преимущественно продолжился рост, металлурги снижались на фоне заявлений Алексея Мордашова ($CHMF) о том, что цены на сталь являются беспрецедентно высокими и стоит ожидать их некоторого «смягчения». На полях ПМЭФ сегодня продолжится активная работа, поэтому будем ожидать много интересного - сегодня запланировано выступление президента.
С утра западные фьючерсы в «боковике», азиатские площадки показывают смешанную динамику, нефть снижается. Стоит ожидать открытие немного ниже уровней вчерашнего закрытия. Тем не менее, сегодня внимательно следим за статистикой из США, во второй половине стоит ожидать повышенную волатильность.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
15:30 - Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе (май) 🇺🇸
15:30 - Уровень безработицы (май) 🇺🇸
20:00 - Число активных буровых установок от Baker Hughes 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов и хороших выходных!
@armanalchik
Новостной фон нейтральный.
🇺🇸 Вчера участники получили очередное подтверждение, что темпы восстановления рынка труда находятся на достаточно высоких уровнях. Отчет по занятости в частном секторе показал новые 978k новых рабочих мест, при ожиданиях в 650k. Число первичных заявок на получение пособий по безработице снизилось до 385k (ожидания - 390k), что является самым низким показателем со времён пандемии. Такая позитивная статистика в текущих реалиях имеют обратную реакцию в движении рыночных бенчмарков. Доходность 10-л treasuries и индекс доллара (DXY) резко выросли, что спровоцировало распродажи на рынке с уклоном в технологический сектор (NASDAQ -1,03%) и устойчивостью промышленного Dow Jones (-0,07%). Лидером сессии стали «защитные» сегменты: коммунальный, производители нециклических товаров и здравоохранение. В аутсайдерах Big Tech ($AAPL, $MSFT, $GOOGL, $AMZN, $FB) и в целом технологический сектор. Бумаги Tesla $TSLA стали одними из главных аутсайдеров сессии, на фоне резкого снижения продаж в Китае в мае.
С нетерпением ожидаем ключевой статистики по рынку труда. Если тренд, который задал отчет от ADP продолжится, то сегодня стоит ожидать более существенную коррекцию, чем вчера.
🇨🇳 Давление на Китай со стороны США продолжается: Байден ограничил инвестиции в 59 китайских компаний, предположительно связанные с военными. Среди них Huawei Technologies. Ограничения вступят в силу 2 августа.
Ant Group получила одобрение на владение структурой в сфере розничного кредитования, что можно расценивать как некоторую «оттепель» в отношениях компании и в целом Alibaba $BABA с китайскими властями.
🛢 Цены на нефть немного отскочили от сильного уровня сопротивления (71,6$) на фоне неуверенной статистики по запасам нефтепродуктов от Минэнерго.
🥇 На фоне всплеска доходности, стоит отметить также коррекцию в ценах на золото. Золотодобытчики на американском рынке теряли около 2,5-6,5%, отечественные игроки - в пределах 3%.
💵 Рубль вчера продолжил плавное укрепление к доллару. Из важных новостей:
- ЦБ увеличит покупки валюты в июне до 10,5 млрд руб. в день против 6,5 млрд руб. в день, что является одним из важных составляющих, который влияет на действия участников рынка.
- Вчера на ПМЭФ Антон Силуанов заявил, что резервы ФНБ полностью откажутся от долларовых вложений, которые сейчас составляют 35% от общего объема. «Жест силы» перед встречей Байдена и Путина 16 июня.
🇷🇺 Вчера наш рынок снизился. В нефтяниках преимущественно продолжился рост, металлурги снижались на фоне заявлений Алексея Мордашова ($CHMF) о том, что цены на сталь являются беспрецедентно высокими и стоит ожидать их некоторого «смягчения». На полях ПМЭФ сегодня продолжится активная работа, поэтому будем ожидать много интересного - сегодня запланировано выступление президента.
С утра западные фьючерсы в «боковике», азиатские площадки показывают смешанную динамику, нефть снижается. Стоит ожидать открытие немного ниже уровней вчерашнего закрытия. Тем не менее, сегодня внимательно следим за статистикой из США, во второй половине стоит ожидать повышенную волатильность.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
15:30 - Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе (май) 🇺🇸
15:30 - Уровень безработицы (май) 🇺🇸
20:00 - Число активных буровых установок от Baker Hughes 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов и хороших выходных!
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон умеренно-негативный.
🇺🇸 Ключевой отчет по рынку труда за май оказался чуть ниже ожиданий рынка - 559k новых рабочих мест при ожиданиях 650k. Уровень безработицы снизился до 5,8% при ожиданиях 5,9%. Рынок опасался довольно сильной статистики, которая в текущих реалиях приблизила бы к решительным действиям регулятора по корректировке QE. Рынок восстанавливается — это правда, но не такими исполинскими темпами как, наверно, ожидают некоторые участники рынка. Помимо рабочих мест ФРС очень пристальное внимание обращает на показатель инфляции, а в частности на CPI, публикация которого ожидается как раз на этой неделе в четверг. Тем не менее, даже отчет по рынку труда показал ускорение роста цен: средняя почасовая заработная плата ускорилась на 0,5% (м/м) и на 2% (г/г), что оказалось выше ожиданий рынка.
На этом фоне рынок пересмотрел свои негативный ожидания относительно сверхпозитивных данных по payrolls. Американские индексы значительно выросли с существенным уклоном в сторону high tech. Представители BigTech ($AAPL, $MSFT, $GOOGL, $FB, $AMZN) и сектора полупроводников значительно подросли в надежде на нескорое сворачивание мягкой денежно-кредитной политики, которое создает благоприятную почву для роста стоимости таких компаний. Единственный сектор, который показал отрицательную динамику - коммунальный.
Сейчас многие участники рынка немного пересматривают свои оценки относительно ожиданий по действиям ФРС на ближайшем заседании 15-16 июня. Тем не менее очень важна будет статистика по инфляции в четверг (CPI). Ожидаю рост американского рынка как минимум до выхода этой статистики.
🛢 Цены на нефть снова подобрались к сильному уровню сопротивления 71,6$, пытаясь консолидироваться на этих уровнях. Пятничная статистика по буровым не показала изменений за неделю (359 активных установок). В существенный рывок вверх мне слабо верится. Скорее консолидация на текущих уровнях с плавным откатом.
🥇 Ключевой отчет по рынку труда спровоцировал резкое снижение доходности 10-л treasuries, что в свою очередь оказало позитивное влияние на цены на золото. Фьючерсы на благородный металл отреагировали на очередное подтверждение усиления инфляционных ожиданий, которое выразилось в росте средней заработной платы. Ожидания по золоту до конца года позитивные.
💵 Рубль к «американцу» впервые с марта пробил вниз отметку 73. По сути, уровень 72,5-72,9 с августа прошлого года является очень сильным уровнем поддержки, поэтому на существенное укрепление «деревянного» вряд ли стоит рассчитывать. Но есть одно но. На пятничное заседании ЦБ может повысить ключевую ставку на 25 или 50 базисных пунктов, что будет являться позитивом для отечественной валюты. Текущие уровни являются очень привлекательными для покупки доллара.
🇷🇺 Фактор значительного укрепление рубля не дал индексу ММВБ поводов для существенного роста (+0,05%). Из интересного:
В лидерах роста оказались российские девелоперы ($PIKK, $LSRG) после предложения В. Путина продлить программу льготной ипотеки еще на 1 год.
Бумаги Газпрома $GAZP обновили максимумы с 2008 года, после заявлений главы государства о том, что уже завершена укладка труб по первой нитке газопровода «Северный поток -2».
По-прежнему реализуются ожидания по росту отечественного рынка до встречи глав России и США, которое запланировано на 16 июня. С утра западные фьючерсы в небольшой коррекции, азиатские рынки показывают смешанную динамику, цены на нефть в небольшой коррекции. Открытие на нашей бирже ожидаю вниз, но недалеко от уровней пятничного закрытия.
📊 Сегодня не ожидается публикаций важной статистики.
📑 Отчетность представят:
🇷🇺 $SBER (отчетность по РСБУ за май)
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Новостной фон умеренно-негативный.
🇺🇸 Ключевой отчет по рынку труда за май оказался чуть ниже ожиданий рынка - 559k новых рабочих мест при ожиданиях 650k. Уровень безработицы снизился до 5,8% при ожиданиях 5,9%. Рынок опасался довольно сильной статистики, которая в текущих реалиях приблизила бы к решительным действиям регулятора по корректировке QE. Рынок восстанавливается — это правда, но не такими исполинскими темпами как, наверно, ожидают некоторые участники рынка. Помимо рабочих мест ФРС очень пристальное внимание обращает на показатель инфляции, а в частности на CPI, публикация которого ожидается как раз на этой неделе в четверг. Тем не менее, даже отчет по рынку труда показал ускорение роста цен: средняя почасовая заработная плата ускорилась на 0,5% (м/м) и на 2% (г/г), что оказалось выше ожиданий рынка.
На этом фоне рынок пересмотрел свои негативный ожидания относительно сверхпозитивных данных по payrolls. Американские индексы значительно выросли с существенным уклоном в сторону high tech. Представители BigTech ($AAPL, $MSFT, $GOOGL, $FB, $AMZN) и сектора полупроводников значительно подросли в надежде на нескорое сворачивание мягкой денежно-кредитной политики, которое создает благоприятную почву для роста стоимости таких компаний. Единственный сектор, который показал отрицательную динамику - коммунальный.
Сейчас многие участники рынка немного пересматривают свои оценки относительно ожиданий по действиям ФРС на ближайшем заседании 15-16 июня. Тем не менее очень важна будет статистика по инфляции в четверг (CPI). Ожидаю рост американского рынка как минимум до выхода этой статистики.
🛢 Цены на нефть снова подобрались к сильному уровню сопротивления 71,6$, пытаясь консолидироваться на этих уровнях. Пятничная статистика по буровым не показала изменений за неделю (359 активных установок). В существенный рывок вверх мне слабо верится. Скорее консолидация на текущих уровнях с плавным откатом.
🥇 Ключевой отчет по рынку труда спровоцировал резкое снижение доходности 10-л treasuries, что в свою очередь оказало позитивное влияние на цены на золото. Фьючерсы на благородный металл отреагировали на очередное подтверждение усиления инфляционных ожиданий, которое выразилось в росте средней заработной платы. Ожидания по золоту до конца года позитивные.
💵 Рубль к «американцу» впервые с марта пробил вниз отметку 73. По сути, уровень 72,5-72,9 с августа прошлого года является очень сильным уровнем поддержки, поэтому на существенное укрепление «деревянного» вряд ли стоит рассчитывать. Но есть одно но. На пятничное заседании ЦБ может повысить ключевую ставку на 25 или 50 базисных пунктов, что будет являться позитивом для отечественной валюты. Текущие уровни являются очень привлекательными для покупки доллара.
🇷🇺 Фактор значительного укрепление рубля не дал индексу ММВБ поводов для существенного роста (+0,05%). Из интересного:
В лидерах роста оказались российские девелоперы ($PIKK, $LSRG) после предложения В. Путина продлить программу льготной ипотеки еще на 1 год.
Бумаги Газпрома $GAZP обновили максимумы с 2008 года, после заявлений главы государства о том, что уже завершена укладка труб по первой нитке газопровода «Северный поток -2».
По-прежнему реализуются ожидания по росту отечественного рынка до встречи глав России и США, которое запланировано на 16 июня. С утра западные фьючерсы в небольшой коррекции, азиатские рынки показывают смешанную динамику, цены на нефть в небольшой коррекции. Открытие на нашей бирже ожидаю вниз, но недалеко от уровней пятничного закрытия.
📊 Сегодня не ожидается публикаций важной статистики.
📑 Отчетность представят:
🇷🇺 $SBER (отчетность по РСБУ за май)
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон умеренно-негативный.
🇺🇸 Вчера американские индексы преимущественно снижались (S&P500 -0,08%, Dow Jones -0,36%), однако высокотехнологичный NASDAQ (+0,49%) продолжал получать поддержку от пятничной статистики по рынку труда, которая намекает участникам рынка, что ужесточение денежно-кредитной политики может быть немного отложено. Аутсайдерами торгов стали производители материалов, финансовый и индустриальный сектора. Заметно лучше рынка вчера оказались сегмент недвижимости, коммуникационных сервисов и здравоохранения.
Из корпоративных событий стоит отметить одобрение препарата от болезни Альцгеймера от компании Biogen $BIIB, акции которого вчера прибавили более 38%. Бумаги компании я активно держу у себя в портфеле, пока продавать позицию не планирую.
🛢 Цены на нефть ушли в небольшую коррекцию на фоне сокращения китайского импорта. Из ближайших рисков в части цен стоит отметить продолжение переговоров между США и Ираном по ядерной сделке на этой неделе.
💵 Рубль начал консолидацию близ уровней 72,9. Отмечу, что консенсус-прогноз аналитиков предполагает повышение ключевой ставки на 25 базисных пунктов на пятничном заседании ЦБ, треть аналитиков допускает повышение на 50 базисных пунктов. Первый сценарий - базовый, при его реализации мы вряд ли увидим существенный позитив по рублю, но за повышением на 50 б.п., скорее всего, можно ожидать продолжение укрепления. Главный фактор ужесточения ДКП со стороны ЦБ — это повышение инфляции. В мае показатель превысил 6% - впервые с конца 2016 года.
🇷🇺 Российские индексы вчера продемонстрировали небольшой рост на пониженных оборотах. Стоит отметить продолжение позитива в бумагах девелоперов ($PIKK, $LSRG) после предложения президента продлить программу льготной ипотеки. Акции Сбербанка $SBER прибавили около 1,5% на фоне отличных результатов по РСБУ за май. Нефтегазовый сектор ($LKOH, $SIBN, $GAZP) в целом выглядел на уровне рыночной роста.
С утра динамика американских фьючерсов расходится относительно европейских, азиатские рынки преимущественно снижаются, нефть теряет в цене. Открытие на нашей бирже ожидаю вниз, фон не благоволит позитивному открытию.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
12:00 - Индекс экономических настроений ZEW в Германии (июнь) 🇩🇪
17:00 - Число открытых вакансий на рынке труда JOLTS (апр) 🇺🇸
23:30 - Запасы нефти от API 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Новостной фон умеренно-негативный.
🇺🇸 Вчера американские индексы преимущественно снижались (S&P500 -0,08%, Dow Jones -0,36%), однако высокотехнологичный NASDAQ (+0,49%) продолжал получать поддержку от пятничной статистики по рынку труда, которая намекает участникам рынка, что ужесточение денежно-кредитной политики может быть немного отложено. Аутсайдерами торгов стали производители материалов, финансовый и индустриальный сектора. Заметно лучше рынка вчера оказались сегмент недвижимости, коммуникационных сервисов и здравоохранения.
Из корпоративных событий стоит отметить одобрение препарата от болезни Альцгеймера от компании Biogen $BIIB, акции которого вчера прибавили более 38%. Бумаги компании я активно держу у себя в портфеле, пока продавать позицию не планирую.
🛢 Цены на нефть ушли в небольшую коррекцию на фоне сокращения китайского импорта. Из ближайших рисков в части цен стоит отметить продолжение переговоров между США и Ираном по ядерной сделке на этой неделе.
💵 Рубль начал консолидацию близ уровней 72,9. Отмечу, что консенсус-прогноз аналитиков предполагает повышение ключевой ставки на 25 базисных пунктов на пятничном заседании ЦБ, треть аналитиков допускает повышение на 50 базисных пунктов. Первый сценарий - базовый, при его реализации мы вряд ли увидим существенный позитив по рублю, но за повышением на 50 б.п., скорее всего, можно ожидать продолжение укрепления. Главный фактор ужесточения ДКП со стороны ЦБ — это повышение инфляции. В мае показатель превысил 6% - впервые с конца 2016 года.
🇷🇺 Российские индексы вчера продемонстрировали небольшой рост на пониженных оборотах. Стоит отметить продолжение позитива в бумагах девелоперов ($PIKK, $LSRG) после предложения президента продлить программу льготной ипотеки. Акции Сбербанка $SBER прибавили около 1,5% на фоне отличных результатов по РСБУ за май. Нефтегазовый сектор ($LKOH, $SIBN, $GAZP) в целом выглядел на уровне рыночной роста.
С утра динамика американских фьючерсов расходится относительно европейских, азиатские рынки преимущественно снижаются, нефть теряет в цене. Открытие на нашей бирже ожидаю вниз, фон не благоволит позитивному открытию.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
12:00 - Индекс экономических настроений ZEW в Германии (июнь) 🇩🇪
17:00 - Число открытых вакансий на рынке труда JOLTS (апр) 🇺🇸
23:30 - Запасы нефти от API 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон нейтральный.
🇺🇸 Вчера мы снова наблюдали за опережающей динамикой высокотехнологичного NASDAQ, по сравнению с другими рыночными бенчмарками. В лидерах торгов оказались циклические товары, за счет сильной динамики бумаг Amazon $AMZN, нефтянка, на фоне продолжения роста сырьевых цен, а также сегмент недвижимости. Заметно хуже рынка оказались нециклические товары и коммуналка.
Число открытых вакансий на рынке труда (JOLTS) в очередной раз пробивает максимум, что должно рассматриваться в позитивном ключе участниками рынка. Все с нетерпением ожидают завтрашней статистики по потребительским ценам (CPI), чтобы попытать спрогнозировать действия регулятора на заседании 15-16 июня. Аналогичная статистика несколько часов назад вышла по Китаю: CPI +1,3% (г/г) при ожиданиях 1,6%, а инфляция производителей составила +9% (г/г), при ожиданиях 8,5%. Причем последний показатель сейчас находится максимумах с 2008 года. Это вызывает особую тревогу и подтверждает опасения распространения этой тенденции на другие страны (Китай - мировая экспортирующая фабрика).
🛢 Вчера EIA повысило прогноз по среднегодовой цене на нефть в 2021 году с 62,3$ до 65,2$, а также улучшило ожидания по американской добыче. На этом фоне котировки сделали первую серьезную попытку закрепиться выше уровня 71,6$. По-прежнему придерживаюсь мысли, что текущие и уровни выше являются неустойчивыми из-за фактора приближения к ядерной сделке по Ирану, хотя пока еще ничего не понятно. Статистика от API оказалась не совсем позитивной: снижение запасов нефти оказалось меньше ожиданий, а запасы нефтепродуктов выросли.
💵 Опасения относительно высокой инфляции вселяют надежду на более решительные действия регулятора. Например, Goldman Sachs допустил повышение ставки на 75 базисных пунктов на пятничном заседании. Это позитивно сказывается на отечественной валюте. Последний раз доллар к рублю торговался на этих отметках в конце июля прошлого года.
🇷🇺 Как раз валютный фактор вчера размянул перфоманс наших индексов: рублевый ММВБ снизился на 0,39%, а долларовых РТС вырос 0,21% при укреплении рубля на 0,7%. В преддверие дивидендной отсечки в начале июля бумаги $MTSS подходят к максимумам с кризиса 2008 года. После нескольких дней роста распродажи прошли в бумагах $LKOH и $SIBN.
С утра фьючерсы на западные площадки прибавляют, азиатские рынки преимущественно снижаются, однако нефть продолжает расти. Открытие торгов стоит ожидать рядом с уровнем вчерашнего закрытия.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
17:30 - Запасы нефти от EIA 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Новостной фон нейтральный.
🇺🇸 Вчера мы снова наблюдали за опережающей динамикой высокотехнологичного NASDAQ, по сравнению с другими рыночными бенчмарками. В лидерах торгов оказались циклические товары, за счет сильной динамики бумаг Amazon $AMZN, нефтянка, на фоне продолжения роста сырьевых цен, а также сегмент недвижимости. Заметно хуже рынка оказались нециклические товары и коммуналка.
Число открытых вакансий на рынке труда (JOLTS) в очередной раз пробивает максимум, что должно рассматриваться в позитивном ключе участниками рынка. Все с нетерпением ожидают завтрашней статистики по потребительским ценам (CPI), чтобы попытать спрогнозировать действия регулятора на заседании 15-16 июня. Аналогичная статистика несколько часов назад вышла по Китаю: CPI +1,3% (г/г) при ожиданиях 1,6%, а инфляция производителей составила +9% (г/г), при ожиданиях 8,5%. Причем последний показатель сейчас находится максимумах с 2008 года. Это вызывает особую тревогу и подтверждает опасения распространения этой тенденции на другие страны (Китай - мировая экспортирующая фабрика).
🛢 Вчера EIA повысило прогноз по среднегодовой цене на нефть в 2021 году с 62,3$ до 65,2$, а также улучшило ожидания по американской добыче. На этом фоне котировки сделали первую серьезную попытку закрепиться выше уровня 71,6$. По-прежнему придерживаюсь мысли, что текущие и уровни выше являются неустойчивыми из-за фактора приближения к ядерной сделке по Ирану, хотя пока еще ничего не понятно. Статистика от API оказалась не совсем позитивной: снижение запасов нефти оказалось меньше ожиданий, а запасы нефтепродуктов выросли.
💵 Опасения относительно высокой инфляции вселяют надежду на более решительные действия регулятора. Например, Goldman Sachs допустил повышение ставки на 75 базисных пунктов на пятничном заседании. Это позитивно сказывается на отечественной валюте. Последний раз доллар к рублю торговался на этих отметках в конце июля прошлого года.
🇷🇺 Как раз валютный фактор вчера размянул перфоманс наших индексов: рублевый ММВБ снизился на 0,39%, а долларовых РТС вырос 0,21% при укреплении рубля на 0,7%. В преддверие дивидендной отсечки в начале июля бумаги $MTSS подходят к максимумам с кризиса 2008 года. После нескольких дней роста распродажи прошли в бумагах $LKOH и $SIBN.
С утра фьючерсы на западные площадки прибавляют, азиатские рынки преимущественно снижаются, однако нефть продолжает расти. Открытие торгов стоит ожидать рядом с уровнем вчерашнего закрытия.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
17:30 - Запасы нефти от EIA 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Новый мировой порядок начинается с глобальных налогов
На недавно прошедшей встрече министров финансов стран большой семерки (G7) достигнуто историческое соглашение – принят документ, который подразумевает введение минимальной глобальной ставки налога на прибыль в размере 15%. Соглашение, к которому шли в течение 10 лет, принято по инициативе США, можно с полным правом считать признаком наступления нового мирового порядка.
Идея соглашения заключается в том, что развитые страны должны договориться о минимальном размере налога на прибыль, чтобы снизить до минимума перенос прибыли из страны в страну, который наблюдается в течение последних двадцати лет. Разница в налогах позволяла компаниям экономить на налогах миллиарды долларов. Соглашение нацелено на то, чтобы сотня ведущих мировых компаний платила налоги по месту их деятельности. Нетрудно догадаться – вся большая часть этой сотни – это публичные компании из США, такие как Facebook, Alphabet (Google), Amazon и т.п. Естественно, что увеличение издержек приведет снижению привлекательности их акций и облигаций. Грубо говоря, Минфин США залезет в ваш карман, если вы являетесь держателем ценных бумаг, эмитентами которых являются компании, попадающие под новый мировой порядок.
Проблема заключается не только в установлении 15% глобального налога на территории стран G7. Ее масштабы куда больше. Прежде всего, введение глобальных налогов можно рассматривать как часть противостояния бюрократии США и других развитых стран глобальным цифровым платформам, которые влияют на граждан гораздо сильнее, чем официальные власти. Примерами могут быть Facebook, Google, Twitter. Напомним, что в свое время Twitter замораживал аккаунт действующего президента США Дональда Трампа.
Установление новых мировых стандартов не ограничится ни территорией стран G7, ни размеров налогов. Планируется, что в ближайшем будущем введение минимального налога в размере 15% станет предметом обсуждения стран G20. А в дальнейшем планируется внедрить этот стандарт на территории более чем 140 стран, с которыми ведутся переговоры
На уровне 15% также вряд ли остановятся. «Необходимо работать на многосторонней основе, чтобы положить конец давлению конкуренции корпоративных налогов и эрозии налоговой базы», - так было сказано в недавнем заявлении Минфина США. «Казначейство подчеркнуло, что 15% — это нижний предел, и что дискуссии должны продолжаться, чтобы быть амбициозными и продвигать эту ставку выше». Ориентиром глобального подоходного налога служит ставка в 21%, которая действует в США. В Великобритании и вовсе в 2023 году намерены повысить корпоративный налог до 25%.
Естественно, что взгляды администрации США на новый постковидный мировой порядок приходятся не всем по душе. В числе противников инициативы США Кипр и Ирландия. В Ирландии, к примеру, ставка составляет 12,5%. Экономика Ирландии своим благополучием обязана во многом и комфортному налоговому режиму, который она предоставляет для глобальных компаний.
Внедрение минимального глобального налога не станет панацеей для экономики США и других развитых стран, поскольку по оценкам того же Минфина США перераспределены будут 100$ млрд налогов, что по сравнению с госдолгом США в размере 28$ трл. является смешной суммой. Вслед за внедрением единого минимального налога следует ожидать увеличения налоговой нагрузки на американские компании, что приведет к снижению привлекательности американских активов. Впрочем, именно поэтому администрация США и стремится внедрить реформу глобально, чтобы американским компаниям от налогов некуда было ни спрятаться, ни скрыться. Тогда можно подумать и об очередном повышении налогов и внутри США. Ведь проблемы необходимо решать, включая обслуживание госдолга и поддержание благосостояния уровня жизни граждан США, пусть даже и за счет инвесторов со всего мира.
@armanalchik
На недавно прошедшей встрече министров финансов стран большой семерки (G7) достигнуто историческое соглашение – принят документ, который подразумевает введение минимальной глобальной ставки налога на прибыль в размере 15%. Соглашение, к которому шли в течение 10 лет, принято по инициативе США, можно с полным правом считать признаком наступления нового мирового порядка.
Идея соглашения заключается в том, что развитые страны должны договориться о минимальном размере налога на прибыль, чтобы снизить до минимума перенос прибыли из страны в страну, который наблюдается в течение последних двадцати лет. Разница в налогах позволяла компаниям экономить на налогах миллиарды долларов. Соглашение нацелено на то, чтобы сотня ведущих мировых компаний платила налоги по месту их деятельности. Нетрудно догадаться – вся большая часть этой сотни – это публичные компании из США, такие как Facebook, Alphabet (Google), Amazon и т.п. Естественно, что увеличение издержек приведет снижению привлекательности их акций и облигаций. Грубо говоря, Минфин США залезет в ваш карман, если вы являетесь держателем ценных бумаг, эмитентами которых являются компании, попадающие под новый мировой порядок.
Проблема заключается не только в установлении 15% глобального налога на территории стран G7. Ее масштабы куда больше. Прежде всего, введение глобальных налогов можно рассматривать как часть противостояния бюрократии США и других развитых стран глобальным цифровым платформам, которые влияют на граждан гораздо сильнее, чем официальные власти. Примерами могут быть Facebook, Google, Twitter. Напомним, что в свое время Twitter замораживал аккаунт действующего президента США Дональда Трампа.
Установление новых мировых стандартов не ограничится ни территорией стран G7, ни размеров налогов. Планируется, что в ближайшем будущем введение минимального налога в размере 15% станет предметом обсуждения стран G20. А в дальнейшем планируется внедрить этот стандарт на территории более чем 140 стран, с которыми ведутся переговоры
На уровне 15% также вряд ли остановятся. «Необходимо работать на многосторонней основе, чтобы положить конец давлению конкуренции корпоративных налогов и эрозии налоговой базы», - так было сказано в недавнем заявлении Минфина США. «Казначейство подчеркнуло, что 15% — это нижний предел, и что дискуссии должны продолжаться, чтобы быть амбициозными и продвигать эту ставку выше». Ориентиром глобального подоходного налога служит ставка в 21%, которая действует в США. В Великобритании и вовсе в 2023 году намерены повысить корпоративный налог до 25%.
Естественно, что взгляды администрации США на новый постковидный мировой порядок приходятся не всем по душе. В числе противников инициативы США Кипр и Ирландия. В Ирландии, к примеру, ставка составляет 12,5%. Экономика Ирландии своим благополучием обязана во многом и комфортному налоговому режиму, который она предоставляет для глобальных компаний.
Внедрение минимального глобального налога не станет панацеей для экономики США и других развитых стран, поскольку по оценкам того же Минфина США перераспределены будут 100$ млрд налогов, что по сравнению с госдолгом США в размере 28$ трл. является смешной суммой. Вслед за внедрением единого минимального налога следует ожидать увеличения налоговой нагрузки на американские компании, что приведет к снижению привлекательности американских активов. Впрочем, именно поэтому администрация США и стремится внедрить реформу глобально, чтобы американским компаниям от налогов некуда было ни спрятаться, ни скрыться. Тогда можно подумать и об очередном повышении налогов и внутри США. Ведь проблемы необходимо решать, включая обслуживание госдолга и поддержание благосостояния уровня жизни граждан США, пусть даже и за счет инвесторов со всего мира.
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон умеренный.
🇺🇸 Американские индексы вчера продемонстрировали негативную динамику. Однако в очередной раз высокотехнологичный NASDAQ (-0,09%) оказался устойчивее других бенчмарков. После выхода пятничной статистики по рынку труда на прошлой неделе NASDAQ прибавил более 2%, при росте S&P500 на 0,6% и снижении Dow Jones на 0,4%. В целом, ожидания рынка относительно опережающей динамики сегмента high tech на этой неделе подтверждается. Теперь мы подобрались к CPI - сегодня выйдут данные по потребительской инфляции в США. Ожидания по базовому значению показателя в мае (без учета еды и энергии) +3,4% (г/г) (апрельское значение +3,0%), а по общему показателю +4,7% (апрельское значение +4,2%). Некоторые аналитики уже предвещают превышения рыночных ожиданий, что должно в негативном ключе отразиться на технологическом секторе.
Лидерами торговой вчера оказались сектор здравоохранения ($PFE, $BIIB, $BMY, $LLY) и коммуналка. Неудивительно, что спрос на более защитные сегменты увеличился перед возможной реализацией риск-факторов. В аутсайдерах - финансовый и индустриальный сектора.
Сегодня также будет интересно понаблюдать за риторикой ЕЦБ относительно дальнейших мероприятий касательно денежно-кредитной политики.
🛢 Цены на нефть вчера растеряли весь рост после неоднозначных данных от Минэнерго США. Запасы нефти снизились сильнее ожиданий, однако запасы нефтепродуктов значительно выросли. Это подтверждает пока еще слабый спрос на конечную продукцию. Аналогичный тренд наблюдается в Индии. Дополнительным риск-фактором для котировок, служит сегодняшний очередной раунд переговоров по ядерной сделке с Ираном.
💵 Доллар вчера продолжил снижение рублю. Инфляция в России ускорилась до 6,15% с 6,02% по итогам мая, что для участников рынка подтверждает еще большую решительность действий регулятора на завтрашнем заседании. С технической точки зрения ближайшей поддержкой выступает уровень 70,8-71,4 руб.
🇷🇺 Наши индексы вчера снова выглядели заметно лучше западных коллег. Позитив был на стороне нефтяников ($NVTK, $TATN, $LKOH) и банковского сектора ($TCSG, $VTBR). Вероятная повышенная волатильность сегмента high tech в США может отразиться на динамике бумаг $YNDX, $OZON и $HHR.
С утра фьючерсы на западные индексы в небольшом плюсе, азиатские площадки прибавляют, нефть в коррекции. Открытие на нашего индекса, скорее всего, стоит ожидать недалеко от уровней вчерашнего закрытия. Тем не менее, во второй половине торгов могут реализоваться инфляционные риски в США, которые без труда «перекинуться» на наш рынок.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
14:45 - итоги заседания ЕЦБ 🇪🇺
15:30 - CPI 🇺🇸
15:30 - Число первичных заявок на получение пособий по безработице 🇺🇸
📑 Отчетность представят:
🇷🇺 результаты продаж за май опубликует $ALRS, а операционные результаты за май $GCHE
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Новостной фон умеренный.
🇺🇸 Американские индексы вчера продемонстрировали негативную динамику. Однако в очередной раз высокотехнологичный NASDAQ (-0,09%) оказался устойчивее других бенчмарков. После выхода пятничной статистики по рынку труда на прошлой неделе NASDAQ прибавил более 2%, при росте S&P500 на 0,6% и снижении Dow Jones на 0,4%. В целом, ожидания рынка относительно опережающей динамики сегмента high tech на этой неделе подтверждается. Теперь мы подобрались к CPI - сегодня выйдут данные по потребительской инфляции в США. Ожидания по базовому значению показателя в мае (без учета еды и энергии) +3,4% (г/г) (апрельское значение +3,0%), а по общему показателю +4,7% (апрельское значение +4,2%). Некоторые аналитики уже предвещают превышения рыночных ожиданий, что должно в негативном ключе отразиться на технологическом секторе.
Лидерами торговой вчера оказались сектор здравоохранения ($PFE, $BIIB, $BMY, $LLY) и коммуналка. Неудивительно, что спрос на более защитные сегменты увеличился перед возможной реализацией риск-факторов. В аутсайдерах - финансовый и индустриальный сектора.
Сегодня также будет интересно понаблюдать за риторикой ЕЦБ относительно дальнейших мероприятий касательно денежно-кредитной политики.
🛢 Цены на нефть вчера растеряли весь рост после неоднозначных данных от Минэнерго США. Запасы нефти снизились сильнее ожиданий, однако запасы нефтепродуктов значительно выросли. Это подтверждает пока еще слабый спрос на конечную продукцию. Аналогичный тренд наблюдается в Индии. Дополнительным риск-фактором для котировок, служит сегодняшний очередной раунд переговоров по ядерной сделке с Ираном.
💵 Доллар вчера продолжил снижение рублю. Инфляция в России ускорилась до 6,15% с 6,02% по итогам мая, что для участников рынка подтверждает еще большую решительность действий регулятора на завтрашнем заседании. С технической точки зрения ближайшей поддержкой выступает уровень 70,8-71,4 руб.
🇷🇺 Наши индексы вчера снова выглядели заметно лучше западных коллег. Позитив был на стороне нефтяников ($NVTK, $TATN, $LKOH) и банковского сектора ($TCSG, $VTBR). Вероятная повышенная волатильность сегмента high tech в США может отразиться на динамике бумаг $YNDX, $OZON и $HHR.
С утра фьючерсы на западные индексы в небольшом плюсе, азиатские площадки прибавляют, нефть в коррекции. Открытие на нашего индекса, скорее всего, стоит ожидать недалеко от уровней вчерашнего закрытия. Тем не менее, во второй половине торгов могут реализоваться инфляционные риски в США, которые без труда «перекинуться» на наш рынок.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
14:45 - итоги заседания ЕЦБ 🇪🇺
15:30 - CPI 🇺🇸
15:30 - Число первичных заявок на получение пособий по безработице 🇺🇸
📑 Отчетность представят:
🇷🇺 результаты продаж за май опубликует $ALRS, а операционные результаты за май $GCHE
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон умеренный.
🇺🇸 Американские индексы вчера продолжили рост на фоне выхода статистики по инфляции в США. Рост цен оказался выше прогнозов рынка. Реакция участников была неоднозначной: индексы продемонстрировали позитивную динамику. Такая ситуация говорит о том, что все-таки сейчас ожидания по росту цен являются временными, что коррелирует с мнением регулятора. Вдобавок число первичных заявок на получение пособий по безработице продолжило поступательно снижаться, что подтверждает планомерное восстановление рынка труда.
По-прежнему опережающую динамику демонстрирует высокотехнологичный NASDAQ, а промышленный Dow Jones отстает. В секторальном разрезе повышенный спрос продолжил наблюдаться в бумагах компаний в сфере здравоохранения. Также лучше рынка выглядел сегмент недвижимости и high tech ($MSFT, $AMZN, $TSLA). В аутсайдерах - финансовый сектор и производители материалов.
Вчера исполнилась отложенная заявка на продажу бумаг Adobe $ADBE. Моя стратегия по сокращению доли в high tech продолжает реализовываться.
🛢 Цены на нефть вчера ощутили на себя повышенную волатильность. Новость о снятии санкций с нескольких иранцев привела к распродажам в ценах, которую участники быстро выкупили. Тем не менее американцы не связывают такие действия с переговорами по ядерной сделке. Вчера ежемесячный отчет опубликовал ОПЕК, в котором были сохранены ожидания по спросу.
💵 Валютная пара $USDRUB вчера продолжила снижаться. С технической точки зрения ближайшей поддержкой выступает уровень 70,8-71,4 руб. Сегодня участники рынка в ожидании действий регулятора касательно ключевой ставки. Считаю, что ЦБ все-таки решится на повышение на 50 б.п., что обусловлено текущей статистикой по инфляции.
🇷🇺 Вчера динамика наших индексов разошлась из-за валютного фактора. Стоит отметить:
- продолжение роста бумаг Алроса $ALRS на фоне публикации результатов продаж за май;
- позитивную динамику металлургов ($NLMK, $MAGN, $CHMF);
- сильные распродажи в бумагах $PIKK и $NVTK на фоне сильной перекупленности.
Обороты торгов на этой неделе немного ниже, чем на предыдущей, что оправдано приближением встречи глав России и США на следующей неделе. Вдобавок, сильное влияние могут оказать действия американского ФРС на заседании 15-16 июня. Покупки я бы точно не совершал, закрыть/сократить позиции, которые показывают хорошую доходность, будет неплохой идеей.
С утра западные фьючерсы в небольшом плюсе, азиатские рынки в целом прибавляют, за исключением материковых китайских индексов, нефть в небольшой коррекции. Открытие торгов может пройти около уровней вчерашнего закрытия, однако фактор пятницы может добавить порцию распродаж близ уровней исторических максимумов.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
13:30 - Заседание ЦБ 🇷🇺
17:00 - Индекс ожиданий и настроений потребителей от Мичиганского университета (июнь) 🇺🇸
20:00 - Число активных буровых установок от Baker Hughes 🇺🇸
____
https://t.me/buffetsignals - спасибо большое за крутое мероприятие! Алексей, который подарил мне коробочку сникерсов, напишите мне, пожалуйста, в телеграмм у меня для вас тоже есть подарочек 🎁
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов и хороших выходных!
Новостной фон умеренный.
🇺🇸 Американские индексы вчера продолжили рост на фоне выхода статистики по инфляции в США. Рост цен оказался выше прогнозов рынка. Реакция участников была неоднозначной: индексы продемонстрировали позитивную динамику. Такая ситуация говорит о том, что все-таки сейчас ожидания по росту цен являются временными, что коррелирует с мнением регулятора. Вдобавок число первичных заявок на получение пособий по безработице продолжило поступательно снижаться, что подтверждает планомерное восстановление рынка труда.
По-прежнему опережающую динамику демонстрирует высокотехнологичный NASDAQ, а промышленный Dow Jones отстает. В секторальном разрезе повышенный спрос продолжил наблюдаться в бумагах компаний в сфере здравоохранения. Также лучше рынка выглядел сегмент недвижимости и high tech ($MSFT, $AMZN, $TSLA). В аутсайдерах - финансовый сектор и производители материалов.
Вчера исполнилась отложенная заявка на продажу бумаг Adobe $ADBE. Моя стратегия по сокращению доли в high tech продолжает реализовываться.
🛢 Цены на нефть вчера ощутили на себя повышенную волатильность. Новость о снятии санкций с нескольких иранцев привела к распродажам в ценах, которую участники быстро выкупили. Тем не менее американцы не связывают такие действия с переговорами по ядерной сделке. Вчера ежемесячный отчет опубликовал ОПЕК, в котором были сохранены ожидания по спросу.
💵 Валютная пара $USDRUB вчера продолжила снижаться. С технической точки зрения ближайшей поддержкой выступает уровень 70,8-71,4 руб. Сегодня участники рынка в ожидании действий регулятора касательно ключевой ставки. Считаю, что ЦБ все-таки решится на повышение на 50 б.п., что обусловлено текущей статистикой по инфляции.
🇷🇺 Вчера динамика наших индексов разошлась из-за валютного фактора. Стоит отметить:
- продолжение роста бумаг Алроса $ALRS на фоне публикации результатов продаж за май;
- позитивную динамику металлургов ($NLMK, $MAGN, $CHMF);
- сильные распродажи в бумагах $PIKK и $NVTK на фоне сильной перекупленности.
Обороты торгов на этой неделе немного ниже, чем на предыдущей, что оправдано приближением встречи глав России и США на следующей неделе. Вдобавок, сильное влияние могут оказать действия американского ФРС на заседании 15-16 июня. Покупки я бы точно не совершал, закрыть/сократить позиции, которые показывают хорошую доходность, будет неплохой идеей.
С утра западные фьючерсы в небольшом плюсе, азиатские рынки в целом прибавляют, за исключением материковых китайских индексов, нефть в небольшой коррекции. Открытие торгов может пройти около уровней вчерашнего закрытия, однако фактор пятницы может добавить порцию распродаж близ уровней исторических максимумов.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
13:30 - Заседание ЦБ 🇷🇺
17:00 - Индекс ожиданий и настроений потребителей от Мичиганского университета (июнь) 🇺🇸
20:00 - Число активных буровых установок от Baker Hughes 🇺🇸
____
https://t.me/buffetsignals - спасибо большое за крутое мероприятие! Алексей, который подарил мне коробочку сникерсов, напишите мне, пожалуйста, в телеграмм у меня для вас тоже есть подарочек 🎁
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов и хороших выходных!
Друзья, приветствую!
Новостной фон умеренный.
🇺🇸 В пятницу американские индексы продолжили плавный рост. По-прежнему лучше остальных выглядел высокотехнологичный NASDAQ (+0,35%). Динамику выше рынка стоит выделить в бумагах «полупроводников»: ETF iShares Semiconductor Sector Index вырос на 0,51%, почти восстановившись после майской коррекции.
Неделя предстоит очень важная. Во вторник-среду состоится многообещающее заседание ФРС. На мой взгляд, каких-то решительных действий от регулятора вряд ли стоит ожидать. На одной стороне чаши весов стоит вроде бы отличный тренд на восстановление рынка труда, а на другой - рост инфляции, базовое значение которого оказалось на почти 30-летних максимумах. Тем не менее ожидания многих аналитиков и самого регулятора говорят о том, что рост цен будет носить временный характер. Посмотрим, будет ли так на самом деле. Лично я выражаю осторожный скептицизм. Как очень приблизительный пример - наша экономика. В начале года, прогноз по всплеску инфляции был на уровне ~5% с дальнейшим восстановление уже к лету, а стратеги $SBER давали прогноз по ключевой ставке 4% (+- 25 базисных пунктов). Что мы видим сейчас, вы прекрасно наблюдаете сами. Разумеется, прямой корреляции с американским рынком ждать не стоит, однако определенные опасения у меня есть, поэтому новых существенных покупок в портфеле я не делаю, а наоборот, привожу его структуру в более консервативный вид.
🛢Цены на нефть после очередных прогнозов от авторитетного агентства (МЭА) снова ринулись вверх. Да, я много писал про сильный уровень 71,6$, но я также упомянал прогноз Goldman Sachs, аналитики которого направляют фьючерсы на 80$ за бочку. С технической точки зрения, уровень 80-81$ является следующим уровнем сопротивления.
Если уж цены придут к этому уровню, то это будет для меня серьезным аргументом распрощаться с энергетическими активами в моем портфеле ($RDS.A, $LKOH).
💵 Доллар к рублю в пятницу практически коснулся верней границы сильного диапазона поддержки (70,8-71,4), но быстро от нее отскочил. В целом, поведение логичное: на подтверждении ожиданий повышения ключевой ставки (+50 базисных пунктов) продолжение роста рубля немного притормозилось. Э. Набиуллина заявила, что «с большой вероятностью» ставка будет повышена и на следующем заседании (23 июля). Прогноз по повышению - еще 25-50 базисных пунктов. Регулятор также отсрочил возврат инфляции к таргету во второй половине 2022 года, вместо середины 2022 года.
Послезавтра, 16 июня, состоится долгожданная встреча глав России и США. Геополитическая повестка по рублю и российскому рынку полностью зависит от итогов встречи. В случае негатива (степень его оценки может быть различной), скорее всего, стоит ожидать ослабление рубля и давление на российский фондовый рынок. Наоборот, в случае нейтральных или позитивных (если честно, то не особо верится) стоит ожидать очередную волну укрепления рубля в контексте продолжения ужесточения ДКП со стороны ЦБ, а также продолжение погони нашего рынка (долларового РТС) за MSCI Emerging Markets, отставание от которого мы за последний месяц заметно сократили. Признаюсь, пока что первый вариант выглядит правдоподобнее, но ожидать можно все, что угодно.
🇷🇺 Российский рынок в пятницу продолжил расти. Из существенных движений стоит отметить более 7% рост бумаг $TCSG. Аналитики связывают такое движение с покупкой 5% доли в Санкт-Петербургской бирже, а также скорое появление нового продукта - ипотеки. Слабее рынка смотрелась нефтянка ($NVTK, $ROSN), а также дивидендные ($MVID, $LSRG, $MOEX, $DSKY, $MTSS) фишки на фоне повышения ключевой ставки.
С утра фьючерсы на западные площадки немного прибавляют, азиатские рынки в неполном составе (в Китае и Австралии - выходной) показывают смешанную динамику, нефть прибавляет и находится чуть выше 73$. Открытие торгов ожидаю недалеко от уровней пятничного закрытия.
📊 Сегодня не ожидается публикаций важной статистики.
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Новостной фон умеренный.
🇺🇸 В пятницу американские индексы продолжили плавный рост. По-прежнему лучше остальных выглядел высокотехнологичный NASDAQ (+0,35%). Динамику выше рынка стоит выделить в бумагах «полупроводников»: ETF iShares Semiconductor Sector Index вырос на 0,51%, почти восстановившись после майской коррекции.
Неделя предстоит очень важная. Во вторник-среду состоится многообещающее заседание ФРС. На мой взгляд, каких-то решительных действий от регулятора вряд ли стоит ожидать. На одной стороне чаши весов стоит вроде бы отличный тренд на восстановление рынка труда, а на другой - рост инфляции, базовое значение которого оказалось на почти 30-летних максимумах. Тем не менее ожидания многих аналитиков и самого регулятора говорят о том, что рост цен будет носить временный характер. Посмотрим, будет ли так на самом деле. Лично я выражаю осторожный скептицизм. Как очень приблизительный пример - наша экономика. В начале года, прогноз по всплеску инфляции был на уровне ~5% с дальнейшим восстановление уже к лету, а стратеги $SBER давали прогноз по ключевой ставке 4% (+- 25 базисных пунктов). Что мы видим сейчас, вы прекрасно наблюдаете сами. Разумеется, прямой корреляции с американским рынком ждать не стоит, однако определенные опасения у меня есть, поэтому новых существенных покупок в портфеле я не делаю, а наоборот, привожу его структуру в более консервативный вид.
🛢Цены на нефть после очередных прогнозов от авторитетного агентства (МЭА) снова ринулись вверх. Да, я много писал про сильный уровень 71,6$, но я также упомянал прогноз Goldman Sachs, аналитики которого направляют фьючерсы на 80$ за бочку. С технической точки зрения, уровень 80-81$ является следующим уровнем сопротивления.
Если уж цены придут к этому уровню, то это будет для меня серьезным аргументом распрощаться с энергетическими активами в моем портфеле ($RDS.A, $LKOH).
💵 Доллар к рублю в пятницу практически коснулся верней границы сильного диапазона поддержки (70,8-71,4), но быстро от нее отскочил. В целом, поведение логичное: на подтверждении ожиданий повышения ключевой ставки (+50 базисных пунктов) продолжение роста рубля немного притормозилось. Э. Набиуллина заявила, что «с большой вероятностью» ставка будет повышена и на следующем заседании (23 июля). Прогноз по повышению - еще 25-50 базисных пунктов. Регулятор также отсрочил возврат инфляции к таргету во второй половине 2022 года, вместо середины 2022 года.
Послезавтра, 16 июня, состоится долгожданная встреча глав России и США. Геополитическая повестка по рублю и российскому рынку полностью зависит от итогов встречи. В случае негатива (степень его оценки может быть различной), скорее всего, стоит ожидать ослабление рубля и давление на российский фондовый рынок. Наоборот, в случае нейтральных или позитивных (если честно, то не особо верится) стоит ожидать очередную волну укрепления рубля в контексте продолжения ужесточения ДКП со стороны ЦБ, а также продолжение погони нашего рынка (долларового РТС) за MSCI Emerging Markets, отставание от которого мы за последний месяц заметно сократили. Признаюсь, пока что первый вариант выглядит правдоподобнее, но ожидать можно все, что угодно.
🇷🇺 Российский рынок в пятницу продолжил расти. Из существенных движений стоит отметить более 7% рост бумаг $TCSG. Аналитики связывают такое движение с покупкой 5% доли в Санкт-Петербургской бирже, а также скорое появление нового продукта - ипотеки. Слабее рынка смотрелась нефтянка ($NVTK, $ROSN), а также дивидендные ($MVID, $LSRG, $MOEX, $DSKY, $MTSS) фишки на фоне повышения ключевой ставки.
С утра фьючерсы на западные площадки немного прибавляют, азиатские рынки в неполном составе (в Китае и Австралии - выходной) показывают смешанную динамику, нефть прибавляет и находится чуть выше 73$. Открытие торгов ожидаю недалеко от уровней пятничного закрытия.
📊 Сегодня не ожидается публикаций важной статистики.
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон нейтральный.
🇺🇸 Вчера высокотехнологичный NASDAQ (+0,74%) продолжил демонстрировать опережающую динамику перед широким рынком S&P500 (+0,18%) и промышленным Dow Jones (-0,25%). Последний бенчмарк с начала месяца чувствует себя не столь уверенно из-за того, что инвесторы снова обратили внимание на сегмент high tech. В секторальном разрезе в лидерах оказался сегмент информационных технологий и коммуникационных сервисов. Такой перфоманс был обеспечен ростом бумаг $AAPL, $ADBE, $CRM, $NFLX, $FB. В аутсайдерах финансовый сектор и производители материалов: оба сегмента потеряли более 1%.
Сегодня ожидаем порцию статистики касательно розничных продаж и инфляции производителей. Существенный рост второго показателя будет являться подтверждением усиления инфляционных рисков в США. Тем не менее, как мы видели в последний раз, инвесторы не очень охотно реагируют на негативную статистику, что подтверждает факт ожиданий непродолжительности этого тренда. Посмотрим, насколько это будет реалистично. Мои ожидания, которые я высказывал в предыдущих постах сохраняю.
🛢 Цены на нефть по-прежнему чувствуют себя великолепно. Рост добычи в штатах тормозится, прогресс по ядерной сделке немного затухает, что в совокупности позитивно влияет на цены. Стоит отметить, что вчера в Великобритании продлили на 4 недели снятие covid- ограничений из-за роста числа зараженных. Дополнительным драйвером распространения вируса в Европе сейчас является долгожданное для всех поклонников футбола континентальное первенство, которое проходит сразу по всей Европе и продолжится ближайший месяц. Не удивлюсь росту заражений по всей Европе, что должно повлиять на нефтяные котировки и фондовые индексы.
💵 Движения по рублю притормозились после пятничного заседания ЦБ РФ. Уже завтра состоится долгожданная встреча глав России и США, после которой участники рынка получат геополитическое видение относительно отечественной валюты и российского рынка в целом на ближайшие месяцы.
🇷🇺 Российские индексы продолжили переписывать максимумы. Стоит отметить позитивные движения в нефтянке ($SNGS, $TATN, $NVTK, $SIBN). Аналогично рублю, фондовый рынок также в ожидании завтрашней встречи Путина и Байдена.
С утра западные фьючерсы немного подрастают, за исключением британского (-0,7%). Азиатские площадки растут, за исключением всех китайских индексов. Цены на нефть в небольшом плюсе. Открытие торгов ожидаю недалеко от уровней вчерашнего закрытия.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
15:30 - объем розничных продаж (май), индекс цен производителей (май) и базовый индекс розничных продаж 🇺🇸
23:30 - запасы нефти от API 🇺🇸
📑 Отчетность представят:
🇺🇸 после закрытия рынка: $ORCL
🇷🇺 $AFKS, последний день покупки акций $MAGN для получения дивидендов.
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Новостной фон нейтральный.
🇺🇸 Вчера высокотехнологичный NASDAQ (+0,74%) продолжил демонстрировать опережающую динамику перед широким рынком S&P500 (+0,18%) и промышленным Dow Jones (-0,25%). Последний бенчмарк с начала месяца чувствует себя не столь уверенно из-за того, что инвесторы снова обратили внимание на сегмент high tech. В секторальном разрезе в лидерах оказался сегмент информационных технологий и коммуникационных сервисов. Такой перфоманс был обеспечен ростом бумаг $AAPL, $ADBE, $CRM, $NFLX, $FB. В аутсайдерах финансовый сектор и производители материалов: оба сегмента потеряли более 1%.
Сегодня ожидаем порцию статистики касательно розничных продаж и инфляции производителей. Существенный рост второго показателя будет являться подтверждением усиления инфляционных рисков в США. Тем не менее, как мы видели в последний раз, инвесторы не очень охотно реагируют на негативную статистику, что подтверждает факт ожиданий непродолжительности этого тренда. Посмотрим, насколько это будет реалистично. Мои ожидания, которые я высказывал в предыдущих постах сохраняю.
🛢 Цены на нефть по-прежнему чувствуют себя великолепно. Рост добычи в штатах тормозится, прогресс по ядерной сделке немного затухает, что в совокупности позитивно влияет на цены. Стоит отметить, что вчера в Великобритании продлили на 4 недели снятие covid- ограничений из-за роста числа зараженных. Дополнительным драйвером распространения вируса в Европе сейчас является долгожданное для всех поклонников футбола континентальное первенство, которое проходит сразу по всей Европе и продолжится ближайший месяц. Не удивлюсь росту заражений по всей Европе, что должно повлиять на нефтяные котировки и фондовые индексы.
💵 Движения по рублю притормозились после пятничного заседания ЦБ РФ. Уже завтра состоится долгожданная встреча глав России и США, после которой участники рынка получат геополитическое видение относительно отечественной валюты и российского рынка в целом на ближайшие месяцы.
🇷🇺 Российские индексы продолжили переписывать максимумы. Стоит отметить позитивные движения в нефтянке ($SNGS, $TATN, $NVTK, $SIBN). Аналогично рублю, фондовый рынок также в ожидании завтрашней встречи Путина и Байдена.
С утра западные фьючерсы немного подрастают, за исключением британского (-0,7%). Азиатские площадки растут, за исключением всех китайских индексов. Цены на нефть в небольшом плюсе. Открытие торгов ожидаю недалеко от уровней вчерашнего закрытия.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
15:30 - объем розничных продаж (май), индекс цен производителей (май) и базовый индекс розничных продаж 🇺🇸
23:30 - запасы нефти от API 🇺🇸
📑 Отчетность представят:
🇺🇸 после закрытия рынка: $ORCL
🇷🇺 $AFKS, последний день покупки акций $MAGN для получения дивидендов.
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон умеренно-негативный.
🇺🇸 Американские индексы в преддверие заседания ФРС скорректировались. По-прежнему большей волатильностью отличается высокотехнологичный NASDAQ (-0,71%). В лидерах торгов оказалась нефтянка, на фоне продолжения роста сырьевых цен. В аутсайдерах - недвижимость и информационные технологии.
Такое движение рынков ознаменовало снижение объема розничных продаж в мае (-1,3% м/м при ожиданиях -0,8%), а также превышение значения показателя производственной инфляции прогнозов рынка (+0,8% м/м при ожиданиях 0,6%). Все ключевые индикаторы цен показывают рост выше прогнозов.
Сегодня в 21:00 по мск состоится заседание ФРС. Немного резюмируя то, о чем я упоминал в предыдущих обзорах:
- Процентные ставки и объем выкупа активов сохранится.
- Важны будут комментарии относительно сроков сворачивания программы QE или определенных условий, когда это должно произойти. Мы помним, что Дж. Пауэлл обещал дать сигналы рынку заранее до фактических действий.
Тем не менее:
- По опросам Bank of America, 73% экспертов ожидают, что инфляция окажется временным явлением (также считает и ФРС).
- 57% респондентов ожидают, что все коррекции по S&P500 в ближайшие 6 месяцев не будут больше 10%
🛢 Цены на нефть всеми правдами и неправдами продолжают двигаться к таргетам Goldman Sachs. Очередным триггером стали позитивные прогнозы по ценам, высказанные нефтетрейдерами. Дополнительным позитивным фактором стала информация о значительном снижении уровня запасов от API (-8,5 млн), хотя вызывают беспокойство рост запасов нефтепродуктов в летний сезон. Ожидаем актуализацию данных сегодняшней статистикой от Минэнерго.
💵 Рубль в целом продолжает «топтание на месте» в сочетание с незначительным укреплением. Участники рынка в ожидании сегодняшней встречи Путина и Байдена в Женеве. Встреча начнется в 14:00 по мск, но комментарии по результатам переговоров мы получим уже ближе к вечеру. Итоги встречи должны дать ориентиры геополитической повестки на ближайшие несколько месяцев.
🇷🇺 Российские индексы вчера снизились. Участники торгов фиксировали позиции в преддверии встречи глав России и США, после ралли, которое мы наблюдали в последний месяц. В аутсайдерах торгов оказались перегретые бумаги ($TCSG, $PHOR, $GAZP). Стоит отметить негатив в отечественных технологических компаниях ($OZON, $YNDX, $MAIL) на фоне коррекции на NASDAQ. Приток ликвидности был зафиксирован в некоторых бумагах компаний нефтегазовой отрасли ($SNGS, $TATN, $SIBN).
С утра фьючерсы на западные индексы преимущественно снижаются. Азиатские площадки падают. Цены на нефть уверенно прибавляют. Открытие торгов ожидаю недалеко от уровней вчерашнего закрытия, но по направлению, скорее всего, вниз. Несмотря на высокий уровень нефтяных цен, на мой взгляд наплыв фиксации может сохраниться по крайней мере до получения первых комментариев по итогам встречи, а дальнейшие действия участников рынка будут отталкиваться от результатов переговоров.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
10:00 - Объём промышленного производства (г/г) (май) 🇨🇳
15:30 - Число выданных разрешений на строительство (май) 🇺🇸
17:30 - Запасы нефти от EIA 🇺🇸
21:00 - Заседание ФРС 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Новостной фон умеренно-негативный.
🇺🇸 Американские индексы в преддверие заседания ФРС скорректировались. По-прежнему большей волатильностью отличается высокотехнологичный NASDAQ (-0,71%). В лидерах торгов оказалась нефтянка, на фоне продолжения роста сырьевых цен. В аутсайдерах - недвижимость и информационные технологии.
Такое движение рынков ознаменовало снижение объема розничных продаж в мае (-1,3% м/м при ожиданиях -0,8%), а также превышение значения показателя производственной инфляции прогнозов рынка (+0,8% м/м при ожиданиях 0,6%). Все ключевые индикаторы цен показывают рост выше прогнозов.
Сегодня в 21:00 по мск состоится заседание ФРС. Немного резюмируя то, о чем я упоминал в предыдущих обзорах:
- Процентные ставки и объем выкупа активов сохранится.
- Важны будут комментарии относительно сроков сворачивания программы QE или определенных условий, когда это должно произойти. Мы помним, что Дж. Пауэлл обещал дать сигналы рынку заранее до фактических действий.
Тем не менее:
- По опросам Bank of America, 73% экспертов ожидают, что инфляция окажется временным явлением (также считает и ФРС).
- 57% респондентов ожидают, что все коррекции по S&P500 в ближайшие 6 месяцев не будут больше 10%
🛢 Цены на нефть всеми правдами и неправдами продолжают двигаться к таргетам Goldman Sachs. Очередным триггером стали позитивные прогнозы по ценам, высказанные нефтетрейдерами. Дополнительным позитивным фактором стала информация о значительном снижении уровня запасов от API (-8,5 млн), хотя вызывают беспокойство рост запасов нефтепродуктов в летний сезон. Ожидаем актуализацию данных сегодняшней статистикой от Минэнерго.
💵 Рубль в целом продолжает «топтание на месте» в сочетание с незначительным укреплением. Участники рынка в ожидании сегодняшней встречи Путина и Байдена в Женеве. Встреча начнется в 14:00 по мск, но комментарии по результатам переговоров мы получим уже ближе к вечеру. Итоги встречи должны дать ориентиры геополитической повестки на ближайшие несколько месяцев.
🇷🇺 Российские индексы вчера снизились. Участники торгов фиксировали позиции в преддверии встречи глав России и США, после ралли, которое мы наблюдали в последний месяц. В аутсайдерах торгов оказались перегретые бумаги ($TCSG, $PHOR, $GAZP). Стоит отметить негатив в отечественных технологических компаниях ($OZON, $YNDX, $MAIL) на фоне коррекции на NASDAQ. Приток ликвидности был зафиксирован в некоторых бумагах компаний нефтегазовой отрасли ($SNGS, $TATN, $SIBN).
С утра фьючерсы на западные индексы преимущественно снижаются. Азиатские площадки падают. Цены на нефть уверенно прибавляют. Открытие торгов ожидаю недалеко от уровней вчерашнего закрытия, но по направлению, скорее всего, вниз. Несмотря на высокий уровень нефтяных цен, на мой взгляд наплыв фиксации может сохраниться по крайней мере до получения первых комментариев по итогам встречи, а дальнейшие действия участников рынка будут отталкиваться от результатов переговоров.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
10:00 - Объём промышленного производства (г/г) (май) 🇨🇳
15:30 - Число выданных разрешений на строительство (май) 🇺🇸
17:30 - Запасы нефти от EIA 🇺🇸
21:00 - Заседание ФРС 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Отказ от нефти и угля к 2050 году: спасение человечества или очередная авантюра?
Международное энергетическое агентство (МЭА) представило миру грандиозный проект, от которого содрогнулись в разных уголках планеты – «Чистый ноль к 2050 году: дорожная карта для глобального энергетического сектора».
Заявленные цели прекрасны: обеспечить к 2050 нулевой баланс по выбросам углерода в атмосферу. За счет этого удастся удержать глобальное потепление в пределах 1,5 C. Однако меры, предлагаемые МЭА, выглядят сомнительно. Против «Чистого ноля» выступили Россия и Саудовская Аравия, чуть позже их поддержал Катар.
Ключевым спорным моментом служит требование МЭА отказа от инвестиций в разработку новых месторождений ископаемого топлива, отказ от запуска угольных электростанций. К 2035 году планируется запретить продажу новых автомобилей с двигателем внутреннего сгорания.
Несмотря на то, что по прогнозам к 2050 году население Земли будет составлять 10 миллиардов человек, энергетика, основанная на потреблении ископаемого топлива, будет сведена к минимуму. Почти 90% электроэнергии необходимо вырабатывать из возобновляемых источников, причем на долю ветровой и солнечной фотоэлектрической энергии заложено 70%. Большая часть оставшейся электроэнергии будет генерировать атомная энергетика.
Неприятие дорожной карты Россией и Саудовской Аравией выглядит вполне естественным. Россия и Саудовская Аравия являются ключевыми игроками нефтяного рынка. Доля углеводородных доходов в формировании бюджетов этих стран составляет более половины, в отличие от тех же США. Для России и Саудовской Аравии реализация дорожной карты «Чистый ноль к 2050 году» будет означать потерю значительной части доходов и деградацию ключевой отрасли экономики. Вслед за этим последует и ослабление политического влияния.
Возможно, что дорожная карта МЭА изначально разрабатывалась как инструмент воздействия не только на нефтедобывающие и угледобывающие страны, но как орудие мирового экономического диктата. Благородные цели, согласно данным анализа МЭА, проведенному совместно с Международным валютным фондом, потребуют увеличения ежегодных инвестиций в энергетику к 2030 году до 5 триллионов долларов США. Эти деньги пойдут в «зеленый» сектор, в котором более преуспели западные компании. Источником финансирования помимо государственных и частных инвестиций может стать трансграничный углеродный налог, который будет взиматься за каждую выделенную в атмосферу тонну СО2.
Реакция Саудовской Аравии и России понятна еще и в связи с тем, что заявленные цели по доли возобновляемых источников энергии сомнительны. На сегодняшний день около 70% потребления нефти приходится на транспорт, включая самолеты, тепловозы, морские и речные суда. Объемы перевозок растут, особенно в Китае и Индии. Альтернативного топлива для самолетов, вертолетов и теплоходов (за небольшим исключением атомоходов) пока не предвидится.
Нет адекватной замены не только для нефти и газа, но и угля. Угольные электростанции вырабатывают самую большую долю электроэнергии в мире в сравнении с другими типами генерации – около 40%. Тот же Китай, публично заявляя о приверженности «зеленой энергетике», вводит все новые электростанции на угле. Согласно данным американского аналитического центра Global Energy Monitor, Китай только в 2020 году ввел в эксплуатацию 38,4 гигаватт (ГВт) новых мощностей. Немногим от Китая отстает и Индия.
Пробелы дорожной карты настолько очевидны, что представители России и Саудовской Аравии чуть ли не насмехаются над проектом. Министр энергетики Саудовской Аравии принц Абдулазиз бин Салман назвал дорожную карту сценарием «ла-ла-лэнд» и заявил, что королевство увеличивает свои производственные мощности. А вице-премьер премьер России Александр Новак и вовсе пообещал, что в случае реализации предложенного МЭА сценария, цена на нефть взлетит до 200$ за баррель из-за выросшего спроса и недофинансирования отрасли. Пока же мы видим, как нефть уже выше отметок в 70$ за бочку.
@armanalchik
Международное энергетическое агентство (МЭА) представило миру грандиозный проект, от которого содрогнулись в разных уголках планеты – «Чистый ноль к 2050 году: дорожная карта для глобального энергетического сектора».
Заявленные цели прекрасны: обеспечить к 2050 нулевой баланс по выбросам углерода в атмосферу. За счет этого удастся удержать глобальное потепление в пределах 1,5 C. Однако меры, предлагаемые МЭА, выглядят сомнительно. Против «Чистого ноля» выступили Россия и Саудовская Аравия, чуть позже их поддержал Катар.
Ключевым спорным моментом служит требование МЭА отказа от инвестиций в разработку новых месторождений ископаемого топлива, отказ от запуска угольных электростанций. К 2035 году планируется запретить продажу новых автомобилей с двигателем внутреннего сгорания.
Несмотря на то, что по прогнозам к 2050 году население Земли будет составлять 10 миллиардов человек, энергетика, основанная на потреблении ископаемого топлива, будет сведена к минимуму. Почти 90% электроэнергии необходимо вырабатывать из возобновляемых источников, причем на долю ветровой и солнечной фотоэлектрической энергии заложено 70%. Большая часть оставшейся электроэнергии будет генерировать атомная энергетика.
Неприятие дорожной карты Россией и Саудовской Аравией выглядит вполне естественным. Россия и Саудовская Аравия являются ключевыми игроками нефтяного рынка. Доля углеводородных доходов в формировании бюджетов этих стран составляет более половины, в отличие от тех же США. Для России и Саудовской Аравии реализация дорожной карты «Чистый ноль к 2050 году» будет означать потерю значительной части доходов и деградацию ключевой отрасли экономики. Вслед за этим последует и ослабление политического влияния.
Возможно, что дорожная карта МЭА изначально разрабатывалась как инструмент воздействия не только на нефтедобывающие и угледобывающие страны, но как орудие мирового экономического диктата. Благородные цели, согласно данным анализа МЭА, проведенному совместно с Международным валютным фондом, потребуют увеличения ежегодных инвестиций в энергетику к 2030 году до 5 триллионов долларов США. Эти деньги пойдут в «зеленый» сектор, в котором более преуспели западные компании. Источником финансирования помимо государственных и частных инвестиций может стать трансграничный углеродный налог, который будет взиматься за каждую выделенную в атмосферу тонну СО2.
Реакция Саудовской Аравии и России понятна еще и в связи с тем, что заявленные цели по доли возобновляемых источников энергии сомнительны. На сегодняшний день около 70% потребления нефти приходится на транспорт, включая самолеты, тепловозы, морские и речные суда. Объемы перевозок растут, особенно в Китае и Индии. Альтернативного топлива для самолетов, вертолетов и теплоходов (за небольшим исключением атомоходов) пока не предвидится.
Нет адекватной замены не только для нефти и газа, но и угля. Угольные электростанции вырабатывают самую большую долю электроэнергии в мире в сравнении с другими типами генерации – около 40%. Тот же Китай, публично заявляя о приверженности «зеленой энергетике», вводит все новые электростанции на угле. Согласно данным американского аналитического центра Global Energy Monitor, Китай только в 2020 году ввел в эксплуатацию 38,4 гигаватт (ГВт) новых мощностей. Немногим от Китая отстает и Индия.
Пробелы дорожной карты настолько очевидны, что представители России и Саудовской Аравии чуть ли не насмехаются над проектом. Министр энергетики Саудовской Аравии принц Абдулазиз бин Салман назвал дорожную карту сценарием «ла-ла-лэнд» и заявил, что королевство увеличивает свои производственные мощности. А вице-премьер премьер России Александр Новак и вовсе пообещал, что в случае реализации предложенного МЭА сценария, цена на нефть взлетит до 200$ за баррель из-за выросшего спроса и недофинансирования отрасли. Пока же мы видим, как нефть уже выше отметок в 70$ за бочку.
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон негативный.
🇺🇸 Вчера состоялось долгожданное заседание ФРС. Регулятор сохранил процентную ставку на текущем уровне, а также объемы программ QE. Немного про результаты заседания:
- прогноз по инфляции повышен с 2,4% до 3,4%;
- рост ВВП США в 2021 году ожидается на уровне 7% вместо 6,5%;
- прогноз по безработице сохранен на уровне 4,5%;
- прогноз по ставке в 2023 увеличен с 0,1% до 0,6% - регулятор ожидает 2 повышения ставки в 2023 году;
- 7 из 18 членов ФРС допускают рост ставки уже 2022 году.
Также регулятор отметил, что будет рассматривать вопрос о снижении QE на ближайших заседаниях, если сохранится прогресс в восстановлении экономики. В целом, заседания прошло без особых сюрпризов. Изменения прогнозов легло в общую картину действительности. Регулятор по-прежнему считает всплеск инфляции временным. Подтверждение мы увидим лишь с течением времени, однако лично мои ожидания более консервативные, чем у ФРС.
На этом фоне мы увидели всплеск продаж на рынке. Такая картина сопровождалась одновременным усилением доллара (индекс DXY), а также ростом доходности американского госдолга. Итоговый эмоциональный перфоманс говорит о том, что участники рынки вполне довольны заседанием. Это свидетельствует относительная устойчивость высокотехнологичного NASDAQ (-0,24%) по сравнению с промышленным Dow Jones (-0,77%).
Я сохраняю свои ожидания относительно коррекции на рынке, поэтому покупок не совершаю и сокращаю долю в high tech. На мой взгляд, умеренно-консервативный подход к риску в портфеле должен себя оправдать.
🛢 Цены на нефть вчера притормозили рост из-за резкого укрепления доллара, который при прочих равных негативно влияет на сырьевые активы, номинированные в валюте. Статистика от Минэнерго показала значительное снижение запасов нефти, а также рост запасов нефтепродуктов. Добыча в штатах продолжила расти, что скорее всего, также насторожило участников рынка.
💵 Доллар/рубль в первой половине снижался на фоне появления в целом нейтральных новостей с полей переговоров глав России и США, но позже значительно укрепился из-за всплеска индекса DXY. В ближайший месяц до следующего заседания ЦБ, на котором регулятор, скорее всего, снова повысит ставку, я ожидаю пару в широком диапазоне 71-74 руб.
🇷🇺 Российские индексы вчера выросли. В целом, такая первая реакция говорит о том, что участников рынка устроила встреча глав России и США. Из итогов:
- взаимный обмен послами;
- возобновление дипломатических консультаций;
- консультации по кибербезопасности.
Много общих слов, что характеризует такого рода встречи. Тем не менее оба президента хорошо охарактеризовали встречу. Байден назвал встречу «хорошей и позитивной», а Путин «очень продуктивной».
В секторальном разрезе стоит отметить подъем в бумагах нефтяников ($SIBN, $LKOH, $ROSN, $NVTK, $TATN). Распродажи коснулись металлургов ($MAGN, $CHMF, $NLMK, $GMKN) и золотодобытчиков ($PLZL, $POLY). Негатив в последних связан с резким снижением цен на золото из-за резкого роста индекса доллара. Ожидания по золоту у меня позитивные.
С утра западные и азиатские площадки снижаются. Цены на нефть также в коррекции. Открытие торгов ожидаю вниз, но недалеко от уровней вчерашнего закрытия.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
12:00 - ИПЦ в ЕС (май) (г/г) 🇪🇺
15:30 - Число первичных заявок на получение пособий по безработице 🇺🇸
15:30 - Индекс производственной активности от ФРБ Филадельфии (июнь) 🇺🇸
📑 Отчетность представят:
🇺🇸 $ADBE
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Новостной фон негативный.
🇺🇸 Вчера состоялось долгожданное заседание ФРС. Регулятор сохранил процентную ставку на текущем уровне, а также объемы программ QE. Немного про результаты заседания:
- прогноз по инфляции повышен с 2,4% до 3,4%;
- рост ВВП США в 2021 году ожидается на уровне 7% вместо 6,5%;
- прогноз по безработице сохранен на уровне 4,5%;
- прогноз по ставке в 2023 увеличен с 0,1% до 0,6% - регулятор ожидает 2 повышения ставки в 2023 году;
- 7 из 18 членов ФРС допускают рост ставки уже 2022 году.
Также регулятор отметил, что будет рассматривать вопрос о снижении QE на ближайших заседаниях, если сохранится прогресс в восстановлении экономики. В целом, заседания прошло без особых сюрпризов. Изменения прогнозов легло в общую картину действительности. Регулятор по-прежнему считает всплеск инфляции временным. Подтверждение мы увидим лишь с течением времени, однако лично мои ожидания более консервативные, чем у ФРС.
На этом фоне мы увидели всплеск продаж на рынке. Такая картина сопровождалась одновременным усилением доллара (индекс DXY), а также ростом доходности американского госдолга. Итоговый эмоциональный перфоманс говорит о том, что участники рынки вполне довольны заседанием. Это свидетельствует относительная устойчивость высокотехнологичного NASDAQ (-0,24%) по сравнению с промышленным Dow Jones (-0,77%).
Я сохраняю свои ожидания относительно коррекции на рынке, поэтому покупок не совершаю и сокращаю долю в high tech. На мой взгляд, умеренно-консервативный подход к риску в портфеле должен себя оправдать.
🛢 Цены на нефть вчера притормозили рост из-за резкого укрепления доллара, который при прочих равных негативно влияет на сырьевые активы, номинированные в валюте. Статистика от Минэнерго показала значительное снижение запасов нефти, а также рост запасов нефтепродуктов. Добыча в штатах продолжила расти, что скорее всего, также насторожило участников рынка.
💵 Доллар/рубль в первой половине снижался на фоне появления в целом нейтральных новостей с полей переговоров глав России и США, но позже значительно укрепился из-за всплеска индекса DXY. В ближайший месяц до следующего заседания ЦБ, на котором регулятор, скорее всего, снова повысит ставку, я ожидаю пару в широком диапазоне 71-74 руб.
🇷🇺 Российские индексы вчера выросли. В целом, такая первая реакция говорит о том, что участников рынка устроила встреча глав России и США. Из итогов:
- взаимный обмен послами;
- возобновление дипломатических консультаций;
- консультации по кибербезопасности.
Много общих слов, что характеризует такого рода встречи. Тем не менее оба президента хорошо охарактеризовали встречу. Байден назвал встречу «хорошей и позитивной», а Путин «очень продуктивной».
В секторальном разрезе стоит отметить подъем в бумагах нефтяников ($SIBN, $LKOH, $ROSN, $NVTK, $TATN). Распродажи коснулись металлургов ($MAGN, $CHMF, $NLMK, $GMKN) и золотодобытчиков ($PLZL, $POLY). Негатив в последних связан с резким снижением цен на золото из-за резкого роста индекса доллара. Ожидания по золоту у меня позитивные.
С утра западные и азиатские площадки снижаются. Цены на нефть также в коррекции. Открытие торгов ожидаю вниз, но недалеко от уровней вчерашнего закрытия.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
12:00 - ИПЦ в ЕС (май) (г/г) 🇪🇺
15:30 - Число первичных заявок на получение пособий по безработице 🇺🇸
15:30 - Индекс производственной активности от ФРБ Филадельфии (июнь) 🇺🇸
📑 Отчетность представят:
🇺🇸 $ADBE
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон умеренно-негативный.
🇺🇸 Американские индексы вчера продемонстрировали разнонаправленный перфоманс. Высокотехнологичный NASDAQ (+0,87%) воспрянул духом и устремился вдогонку за другими бенчмарками. С начала года индекс high tech прибавляет 9,9%, по сравнению с ростом Dow Jones на 10,5% и S&P500 на 12,4%, хотя совсем недавно отставание было куда более значительным. Позитив последних дней связан с продолжением мягкой денежно-кредитной политики ФРС, а вчерашний рост можно ознаменовать также негативной недельной статистикой по числу пособий по безработице (факт - 412k, ожидание - 359k, неделю назад - 375k). Такая ситуация дала участникам рынка локальный повод усомниться в стабильных темпах восстановления рынка труда.
Дополнительной поддержкой для высокотехнологичного сектора, на мой взгляд, является тренд на рост числа новых зараженных COVID, которое сопровождается резким увеличением случаев заразного индийского штамма «дельта». Особый позитив стоит отметить в бумагах BigTech ($AAPL, $MSFT, $FB, $GOOGL, $AMZN), а также полупроводниках с высокими P/E - $NVDA и $AMD.
Разочаровала участников рынка статистика по производственной активности региона Филадельфия. Значение индекса оказалось ниже прогнозов аналитиков. Это спровоцировало распродажу активов в реальном секторе, в частности, сильно снизился банковский и финансовый сектор. Также значительные распродажи последовали в нефтянке и сегменте Materials на фоне падения котировок сырьевых активов из-за продолжающего резкого роста индекса доллара.
🛢 Цены на нефть вчера продолжили находится под давлением. Рост зараженных COVID, резкое укрепление доллара, а также нахождение цен близ максимумов нескольких лет оказывают давление на котировки. С другой стороны, сегодня пройдут выборы президента Ирана, на которых хорошие шансы на победу имеет кандидат (Раиси), который занимает более консервативную и жесткую позицию в отношении США. Это может отложить или вовсе сорвать потенциальную ядерную сделку.
💵 Вчера курс доллар/рубль продолжил консолидацию с плавным и незначительным ростом. Сохраняю свои ожидания в широком диапазоне 71-74 руб. ближайший месяц.
🇷🇺 Вчера наши индексы снизились. Тем не менее, позитивную динамику показали отечественные представители сегмента high tech ($MAIL, $OZON, $YNDX) на фоне роста NASDAQ. Стоит отметить рост в бумагах Ленты $LNTA на фоне информации о покупке ГК «Семья». Компания последовательна в выполнении своей стратегии по экстенсивному росту (недавно было объявлено о покупке BILLA).
С другой стороны, распродажи в горно-металлургическом сегменте и золотодобытчиках тянули индексы вниз. Причина: снижение цен на сырьевых рынках после резкого роста доллара.
С утра западные и азиатские площадки демонстрируют смешанную динамику. Цены на нефть снижаются. Открытие торгов стоит ожидать ниже уровней вчерашнего закрытия.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
20:00 - Число активных буровых установок от Baker Hughes 🇺🇸
____
💬 Коллеги, в последнее время от друзей/знакомых все чаще слышу о случаях заражения COVID уже вакцинированных людей. У вас есть подобные кейсы? Как думаете, насколько это правда?
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов и хороших выходных!
@armanalchik
Новостной фон умеренно-негативный.
🇺🇸 Американские индексы вчера продемонстрировали разнонаправленный перфоманс. Высокотехнологичный NASDAQ (+0,87%) воспрянул духом и устремился вдогонку за другими бенчмарками. С начала года индекс high tech прибавляет 9,9%, по сравнению с ростом Dow Jones на 10,5% и S&P500 на 12,4%, хотя совсем недавно отставание было куда более значительным. Позитив последних дней связан с продолжением мягкой денежно-кредитной политики ФРС, а вчерашний рост можно ознаменовать также негативной недельной статистикой по числу пособий по безработице (факт - 412k, ожидание - 359k, неделю назад - 375k). Такая ситуация дала участникам рынка локальный повод усомниться в стабильных темпах восстановления рынка труда.
Дополнительной поддержкой для высокотехнологичного сектора, на мой взгляд, является тренд на рост числа новых зараженных COVID, которое сопровождается резким увеличением случаев заразного индийского штамма «дельта». Особый позитив стоит отметить в бумагах BigTech ($AAPL, $MSFT, $FB, $GOOGL, $AMZN), а также полупроводниках с высокими P/E - $NVDA и $AMD.
Разочаровала участников рынка статистика по производственной активности региона Филадельфия. Значение индекса оказалось ниже прогнозов аналитиков. Это спровоцировало распродажу активов в реальном секторе, в частности, сильно снизился банковский и финансовый сектор. Также значительные распродажи последовали в нефтянке и сегменте Materials на фоне падения котировок сырьевых активов из-за продолжающего резкого роста индекса доллара.
🛢 Цены на нефть вчера продолжили находится под давлением. Рост зараженных COVID, резкое укрепление доллара, а также нахождение цен близ максимумов нескольких лет оказывают давление на котировки. С другой стороны, сегодня пройдут выборы президента Ирана, на которых хорошие шансы на победу имеет кандидат (Раиси), который занимает более консервативную и жесткую позицию в отношении США. Это может отложить или вовсе сорвать потенциальную ядерную сделку.
💵 Вчера курс доллар/рубль продолжил консолидацию с плавным и незначительным ростом. Сохраняю свои ожидания в широком диапазоне 71-74 руб. ближайший месяц.
🇷🇺 Вчера наши индексы снизились. Тем не менее, позитивную динамику показали отечественные представители сегмента high tech ($MAIL, $OZON, $YNDX) на фоне роста NASDAQ. Стоит отметить рост в бумагах Ленты $LNTA на фоне информации о покупке ГК «Семья». Компания последовательна в выполнении своей стратегии по экстенсивному росту (недавно было объявлено о покупке BILLA).
С другой стороны, распродажи в горно-металлургическом сегменте и золотодобытчиках тянули индексы вниз. Причина: снижение цен на сырьевых рынках после резкого роста доллара.
С утра западные и азиатские площадки демонстрируют смешанную динамику. Цены на нефть снижаются. Открытие торгов стоит ожидать ниже уровней вчерашнего закрытия.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
20:00 - Число активных буровых установок от Baker Hughes 🇺🇸
____
💬 Коллеги, в последнее время от друзей/знакомых все чаще слышу о случаях заражения COVID уже вакцинированных людей. У вас есть подобные кейсы? Как думаете, насколько это правда?
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов и хороших выходных!
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон негативный.
🇺🇸 В пятницу распродажи на американских рынках продолжились с новой силой. По-прежнему, высокотехнологичный NASDAQ (-0,92%) сохраняет свою устойчивость относительно S&P500 (-1,31%) и Dow Jones (-1,58%). С технической точки зрения:
- NASDAQ практически обновляет исторические максимумы;
- S&P 500 подходит к 50-дневной EMA;
- Dow Jones около уровней 100-дневной EMA.
Риторика июньского заседания ФРС реализуется в перфомансе американских бенчмарков. Сценарий роста инфляционных ожиданий подтвердился официальным прогнозами со стороны ФРС, что и привело к распродаже основных «широких» индексов, а также ротации в сторону high tech. Спрос на последний сегмент спровоцирован также ростом кол-ва новых зараженных COVID, из-за сильного распространения индийского дельта-штамма, который практически во всех крупных странах признан доминирующим. Все новые и новые сообщения о низкой эффективности существующих вакцин не вселяют твердой уверенности о быстрое восстановление экономик.
В отраслевом разрезе в пятницу сильные распродажи прошли в сегментах материалов (-3,8%), нефтянке (-2,9%), финансах (-2,8%) и индустриальном (-2,5%). Сектор информационных технологий стал единственным, который показал положительный перфоманс.
🛢 Цены на нефть с утра растут, реагируя на избрание Ибрагима Раиси на пост президента Ирана, который находится под американскими санкциями. В воскресенье появилась информация, что переговоры по ядерной сделке продвигаются вперед, однако инвесторы по-прежнему без особого оптимизма оценивают данных фактор. Отсутствие сделки - продолжение действия санкций на нефтяную отрасль Ирана - отсутствие новых объемов продукции на рынке. Число активных буровых в пятницу выросло, что является ранним триггером в пользу роста американской добычи.
💵 Рубль в пятницу продолжил ослабление. Появляются новости о том, что США готовят новый пакет санкций против России. Как говорится, «по свежим следам недавнего саммита». В целом, ожидания по рублю (нахождение в канале 71-74 руб. с бОльшим акцентом к верхней границе в ближайший месяц) реализовываются.
🇷🇺 Волна распродаж прокатилась также на нашем рынке, который и без того находится на феноменально высоких отметках. По-прежнему выше рынка торгуются представители отечественного IT рынка ($OZON, $HHR, $YNDX). Спрос наблюдался в бумагах Полюс Золото $PLZL, который расценивается, как один из безопасных активов в период корреляционных движений на рынке.
Сегодня я планирую немного сократить свои позиции в отечественном энергетическом секторе, не дожидаясь уровней 80$ за бочку Brent. В остальном позиции сохраняю.
С утра на всех площадках без исключений проходят распродажи. Цены на нефть в небольшом плюсе. Тем не менее, последний факт вряд ли окажет существенное позитивное влияние на перфоманс нашего рынка. Открытие торгов ожидаю вниз.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
19:00 - уровень безработицы (июнь) и объем розничных продаж май (г/г) 🇷🇺
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Новостной фон негативный.
🇺🇸 В пятницу распродажи на американских рынках продолжились с новой силой. По-прежнему, высокотехнологичный NASDAQ (-0,92%) сохраняет свою устойчивость относительно S&P500 (-1,31%) и Dow Jones (-1,58%). С технической точки зрения:
- NASDAQ практически обновляет исторические максимумы;
- S&P 500 подходит к 50-дневной EMA;
- Dow Jones около уровней 100-дневной EMA.
Риторика июньского заседания ФРС реализуется в перфомансе американских бенчмарков. Сценарий роста инфляционных ожиданий подтвердился официальным прогнозами со стороны ФРС, что и привело к распродаже основных «широких» индексов, а также ротации в сторону high tech. Спрос на последний сегмент спровоцирован также ростом кол-ва новых зараженных COVID, из-за сильного распространения индийского дельта-штамма, который практически во всех крупных странах признан доминирующим. Все новые и новые сообщения о низкой эффективности существующих вакцин не вселяют твердой уверенности о быстрое восстановление экономик.
В отраслевом разрезе в пятницу сильные распродажи прошли в сегментах материалов (-3,8%), нефтянке (-2,9%), финансах (-2,8%) и индустриальном (-2,5%). Сектор информационных технологий стал единственным, который показал положительный перфоманс.
🛢 Цены на нефть с утра растут, реагируя на избрание Ибрагима Раиси на пост президента Ирана, который находится под американскими санкциями. В воскресенье появилась информация, что переговоры по ядерной сделке продвигаются вперед, однако инвесторы по-прежнему без особого оптимизма оценивают данных фактор. Отсутствие сделки - продолжение действия санкций на нефтяную отрасль Ирана - отсутствие новых объемов продукции на рынке. Число активных буровых в пятницу выросло, что является ранним триггером в пользу роста американской добычи.
💵 Рубль в пятницу продолжил ослабление. Появляются новости о том, что США готовят новый пакет санкций против России. Как говорится, «по свежим следам недавнего саммита». В целом, ожидания по рублю (нахождение в канале 71-74 руб. с бОльшим акцентом к верхней границе в ближайший месяц) реализовываются.
🇷🇺 Волна распродаж прокатилась также на нашем рынке, который и без того находится на феноменально высоких отметках. По-прежнему выше рынка торгуются представители отечественного IT рынка ($OZON, $HHR, $YNDX). Спрос наблюдался в бумагах Полюс Золото $PLZL, который расценивается, как один из безопасных активов в период корреляционных движений на рынке.
Сегодня я планирую немного сократить свои позиции в отечественном энергетическом секторе, не дожидаясь уровней 80$ за бочку Brent. В остальном позиции сохраняю.
С утра на всех площадках без исключений проходят распродажи. Цены на нефть в небольшом плюсе. Тем не менее, последний факт вряд ли окажет существенное позитивное влияние на перфоманс нашего рынка. Открытие торгов ожидаю вниз.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
19:00 - уровень безработицы (июнь) и объем розничных продаж май (г/г) 🇷🇺
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон умеренный.
🇺🇸 Американские индексы вчера бурно прибавляли после корреляционных движений на прошлой неделе. Покупатели снова вернулись к представителям широкого рынка. Все 11 сектор американского фондового рынка выросли. Лучшую динамику на фоне продолжения ралли котировок сырья продемонстрировал нефтяной сектор. Также в лидерах финансовый, индустриальный и сектор materials. Распродажи точечно проходили в представителях high tech ($NVDA, $AMD, $NFLX, $AMZN, $TSLA) c ротацией в сторону традиционных сегментов.
Пока рынок пытается «пережевать» ожидания участников по поводу потенциальных действий ФРС, риски covid все больше усиливаются. Хотя в США регистрируется рекордно низкое кол-во новых зараженных, что сопровождается с высокими темпами вакцинации, текущая ситуация в развивающихся странах, а также будущая в Европе (на фоне проведения Чемпионата Европы) не вызывает особого оптимизма. На мой взгляд, все движется к тому, что мы увидим еще одну волну локдаунов, что может резко переоценить ожидания участников относительно восстановления рынка. Хотя это больше касается развивающих рынков, риски еще большого усиления инфляции я допускаю.
Именно поэтому я аккуратно при возможности выхожу в кэш/защитные активы. Если мои ожидания не реализуются, то я недозаработаю. Наоборот, в противном случае, мои потери будут значительно ниже рыночных либо вовсе их не будет. Я этот риск осознаю и принимаю.
🛢 Цены на нефть продолжают раллировать. Поводом стала информация, что аналитики Bank of America в своем обзоре допустили цены на нефть в 100$ за бочку в 2022 году. Уровень, который мы не наблюдали с 2014 года. Дополнительным фактором продолжает служит факт избрания президентом Ирана Ибрагима Раиси, который является сторонником жесткой политики в отношении США.
Вчера я частично распродал ($LKOH, $NVTK) некоторые активы в энергетическом секторе. Так сейчас будет «поспокойней».
💵 Доллар продолжил укрепление к рублю. Диапазон 71-74 руб. с уклоном к верней границе диапазона до июльского заседания ЦБ РФ считаю актуальным.
🇷🇺 Динамика отечественных индексов разошлась из-за валютного фактора. Не удивительно было наблюдать за подъемом в нефтянке ($TATN, $GAZP). Также стоит отметить спрос на бумаги золотодобывающего сегмента ($PLZL, $POLY) на фоне достижения цен на золото сильной поддержки (1770$ за унцию) и отскок от нее. Сохраняю позитивное видение относительно цен на благородный металл, вчера осуществил увеличение доли в этом сегменте. Из других корпоративных событий стоит отметить:
- Падение котировок M.Видео $MVID на фоне санкций против М.Гуцериева (основной бенефициар ритейлера). Реакция эмоциональная, цена бумаг пришла на уровень сильной поддержки (609 руб). Покупки для формирования долгосрочной позиции, на мой взгляд, будут оправданы.
- Делистинг бумаг $LSRG с Лондонской биржи с премией к рыночной цене. Котировки девелопера прибавили более 3%.
С утра западные фьючерсы совсем в небольшом плюсе, Азия прибавляет, цены на нефть также скромно плюсуют. Открытие торгов ожидаю недалеко от уровней вчерашнего закрытия.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
17:00 - Продажи на вторичном рынке жилья (май) 🇺🇸
21:00 - Выступление Дж. Пауэлла в Палате Представителей 🇺🇸
23:30 - Запасы нефти от API 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Новостной фон умеренный.
🇺🇸 Американские индексы вчера бурно прибавляли после корреляционных движений на прошлой неделе. Покупатели снова вернулись к представителям широкого рынка. Все 11 сектор американского фондового рынка выросли. Лучшую динамику на фоне продолжения ралли котировок сырья продемонстрировал нефтяной сектор. Также в лидерах финансовый, индустриальный и сектор materials. Распродажи точечно проходили в представителях high tech ($NVDA, $AMD, $NFLX, $AMZN, $TSLA) c ротацией в сторону традиционных сегментов.
Пока рынок пытается «пережевать» ожидания участников по поводу потенциальных действий ФРС, риски covid все больше усиливаются. Хотя в США регистрируется рекордно низкое кол-во новых зараженных, что сопровождается с высокими темпами вакцинации, текущая ситуация в развивающихся странах, а также будущая в Европе (на фоне проведения Чемпионата Европы) не вызывает особого оптимизма. На мой взгляд, все движется к тому, что мы увидим еще одну волну локдаунов, что может резко переоценить ожидания участников относительно восстановления рынка. Хотя это больше касается развивающих рынков, риски еще большого усиления инфляции я допускаю.
Именно поэтому я аккуратно при возможности выхожу в кэш/защитные активы. Если мои ожидания не реализуются, то я недозаработаю. Наоборот, в противном случае, мои потери будут значительно ниже рыночных либо вовсе их не будет. Я этот риск осознаю и принимаю.
🛢 Цены на нефть продолжают раллировать. Поводом стала информация, что аналитики Bank of America в своем обзоре допустили цены на нефть в 100$ за бочку в 2022 году. Уровень, который мы не наблюдали с 2014 года. Дополнительным фактором продолжает служит факт избрания президентом Ирана Ибрагима Раиси, который является сторонником жесткой политики в отношении США.
Вчера я частично распродал ($LKOH, $NVTK) некоторые активы в энергетическом секторе. Так сейчас будет «поспокойней».
💵 Доллар продолжил укрепление к рублю. Диапазон 71-74 руб. с уклоном к верней границе диапазона до июльского заседания ЦБ РФ считаю актуальным.
🇷🇺 Динамика отечественных индексов разошлась из-за валютного фактора. Не удивительно было наблюдать за подъемом в нефтянке ($TATN, $GAZP). Также стоит отметить спрос на бумаги золотодобывающего сегмента ($PLZL, $POLY) на фоне достижения цен на золото сильной поддержки (1770$ за унцию) и отскок от нее. Сохраняю позитивное видение относительно цен на благородный металл, вчера осуществил увеличение доли в этом сегменте. Из других корпоративных событий стоит отметить:
- Падение котировок M.Видео $MVID на фоне санкций против М.Гуцериева (основной бенефициар ритейлера). Реакция эмоциональная, цена бумаг пришла на уровень сильной поддержки (609 руб). Покупки для формирования долгосрочной позиции, на мой взгляд, будут оправданы.
- Делистинг бумаг $LSRG с Лондонской биржи с премией к рыночной цене. Котировки девелопера прибавили более 3%.
С утра западные фьючерсы совсем в небольшом плюсе, Азия прибавляет, цены на нефть также скромно плюсуют. Открытие торгов ожидаю недалеко от уровней вчерашнего закрытия.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
17:00 - Продажи на вторичном рынке жилья (май) 🇺🇸
21:00 - Выступление Дж. Пауэлла в Палате Представителей 🇺🇸
23:30 - Запасы нефти от API 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон умеренный.
🇺🇸 Американские индексы вчера продолжили свое восхождение. Высокотехнологичный NASDAQ обновил исторические максимумы, S&P500 - на подходе. В секторальном разрезе пальму первенства получили BigTech ($AAPL, $MSFT, $FB, $GOOGL, $AMZN). Лучше рынка выглядела нефтянка. В аутсайдерах сессии на фоне бычьих рыночных настроений оказались защитные сектора: недвижимость и «коммуналка».
Доктор Э. Фаучи объявил, что новый дельта-штамм COVID-19 представляет очень сильную угрозу, составляя уже 20% от текущего прироста зараженных. Мед. советник Белого дома призывает всех привиться, утверждая, что эффективность вакцины от Pfizer $PFE через 2 недели после второго шота составляет 88% (против дельта-варианта) и 93% (против альфа-варианта). Сейчас особое беспокойство вызывает ситуация с резким ростом недельных случаев заболевания в России, Великобритании, а также в странах юго-восточной Азии.
Вчера в Палате Представителей выступил Дж. Пауэлл. На насущные вопросы касательно инфляции он по-прежнему отвечал достаточно уверенно, не отклоняясь от официальных ожиданий ФРС - «very, very unlikely», что инфляция создаст угрозу экономики как в 1970-x годах. Председатель ФРС сохраняет свои прогнозы относительно непродолжительного характера роста цен. Основными причинами текущей ситуации он назвал чрезвычайно высокий спрос на рабочую силу, товары и услуги, что сопровождается «застывшим предложением».
Китайский регулятор продолжает активно «кошмарить» инвесторов в криптовалюту: курс биткоина вчера был на минимумах с начала 2021 года. Тем не менее, прежних распродаж в сегменте high tech мы не очень видим.
🛢 Цены на нефть продолжают находиться на высоких отметках, что позволяет картелю ОПЕК задуматься о повышении добычи уже в августе (заседание 1 июля). Также ночью вышла умеренно-позитивная статистка от API, которая продемонстрировала снижение запасов сырой нефти на 7,2 млн бар., с одновременный ростом запасов нефтепродуктов.
💵 Сильный, с технической точки зрения, уровень 72,9 руб. вчера остановил ослабление рубля, которое продолжается уже неделю. Считаю, что потенциал укрепления доллара к 73,9 руб. еще есть, хотя цены на сырье на максимумах нескольких лет, что только поддерживает курс национальной валюты.
🇷🇺 Наши индексы вчера немного выросли. Пыл покупателей после саммита глав России и США остудился. Отличились представители нефтянки ($SIBN, $ROSN, $GAZP). Стоит отметить рост в бумагах М.Видео $MVID после эмоциональных распродаж понедельника. В аутсайдерах сессии оказались представители черной металлургии. В бумагах сталеваров прошли дивидендные отсечки, с технической точки зрения бумаги торгуются близ 100-дн EMA. Тем не менее от покупок в данном сегменте я воздерживаюсь.
С утра западные фьючерсы и азиатские индексы демонстрируют рост, цены на нефть также прибавляют. Открытие торгов, скорее всего, пройдет выше уровней вчерашнего закрытия.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
10:15-16:45 - индексы PMI стран Европы и США
17:00 - Продажи нового жилья (май) 🇺🇸
17:30 - Запасы нефти от EIA 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Новостной фон умеренный.
🇺🇸 Американские индексы вчера продолжили свое восхождение. Высокотехнологичный NASDAQ обновил исторические максимумы, S&P500 - на подходе. В секторальном разрезе пальму первенства получили BigTech ($AAPL, $MSFT, $FB, $GOOGL, $AMZN). Лучше рынка выглядела нефтянка. В аутсайдерах сессии на фоне бычьих рыночных настроений оказались защитные сектора: недвижимость и «коммуналка».
Доктор Э. Фаучи объявил, что новый дельта-штамм COVID-19 представляет очень сильную угрозу, составляя уже 20% от текущего прироста зараженных. Мед. советник Белого дома призывает всех привиться, утверждая, что эффективность вакцины от Pfizer $PFE через 2 недели после второго шота составляет 88% (против дельта-варианта) и 93% (против альфа-варианта). Сейчас особое беспокойство вызывает ситуация с резким ростом недельных случаев заболевания в России, Великобритании, а также в странах юго-восточной Азии.
Вчера в Палате Представителей выступил Дж. Пауэлл. На насущные вопросы касательно инфляции он по-прежнему отвечал достаточно уверенно, не отклоняясь от официальных ожиданий ФРС - «very, very unlikely», что инфляция создаст угрозу экономики как в 1970-x годах. Председатель ФРС сохраняет свои прогнозы относительно непродолжительного характера роста цен. Основными причинами текущей ситуации он назвал чрезвычайно высокий спрос на рабочую силу, товары и услуги, что сопровождается «застывшим предложением».
Китайский регулятор продолжает активно «кошмарить» инвесторов в криптовалюту: курс биткоина вчера был на минимумах с начала 2021 года. Тем не менее, прежних распродаж в сегменте high tech мы не очень видим.
🛢 Цены на нефть продолжают находиться на высоких отметках, что позволяет картелю ОПЕК задуматься о повышении добычи уже в августе (заседание 1 июля). Также ночью вышла умеренно-позитивная статистка от API, которая продемонстрировала снижение запасов сырой нефти на 7,2 млн бар., с одновременный ростом запасов нефтепродуктов.
💵 Сильный, с технической точки зрения, уровень 72,9 руб. вчера остановил ослабление рубля, которое продолжается уже неделю. Считаю, что потенциал укрепления доллара к 73,9 руб. еще есть, хотя цены на сырье на максимумах нескольких лет, что только поддерживает курс национальной валюты.
🇷🇺 Наши индексы вчера немного выросли. Пыл покупателей после саммита глав России и США остудился. Отличились представители нефтянки ($SIBN, $ROSN, $GAZP). Стоит отметить рост в бумагах М.Видео $MVID после эмоциональных распродаж понедельника. В аутсайдерах сессии оказались представители черной металлургии. В бумагах сталеваров прошли дивидендные отсечки, с технической точки зрения бумаги торгуются близ 100-дн EMA. Тем не менее от покупок в данном сегменте я воздерживаюсь.
С утра западные фьючерсы и азиатские индексы демонстрируют рост, цены на нефть также прибавляют. Открытие торгов, скорее всего, пройдет выше уровней вчерашнего закрытия.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
10:15-16:45 - индексы PMI стран Европы и США
17:00 - Продажи нового жилья (май) 🇺🇸
17:30 - Запасы нефти от EIA 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон нейтральный.
🇺🇸 Американские широкие (S&P500 и Dow Jones) индексы вчера немного снизились, а NASDAQ показал небольшой рост (+0,13%). По-прежнему, мы наблюдаем за доминированием высокотехнологичного сектора. Такой перфоманс был обеспечен ростом в сегменте полупроводников ($MU, $AMAT, $NVDA), а также акций Tesla $TSLA. Лучше рынка закрылись также сектор нефтянки и финансов. Последний получил поддержку в преддверие публикации стресс-тестов по банковскому сектору (сегодня после закрытия торгов). Скорее всего, будем ожидать послабление ограничений касательно buyback и дивидендов для представителей сектора. Вероятно, стоит ожидать повышенную волатильность в бумагах крупнейших эмитента сегмента ($JPM, $C, $BAC, $WFC). В аутсайдерах сессии оказался коммунальный сектор.
Предварительные данные по деловой активности в июне показывают смешанные результаты. Прослеживается тренд на ухудшение настроений в секторе услуг и улучшение в производственном сегменте. Новый индийский штамм дельта во всех крупных экономиках стал или уже совсем скоро станет доминирующим в приросте новых случаев. Вчера также появилась информация, что в Индии выявили еще один штамм (дельта-плюс), который по словам исследователей отличается молниеносной передаваемостью. Сообщается, что этот новый вариант уже есть в девяти странах, включая США, Великобританию и Россию.
В последних статьях я все больше отмечаю факты covid, которые пока никак не влияют на динамику движения фондовых рынков. Вакцинация в мире идет очень разношёрстно (график в приложении), что рано или поздно создает новые очаги вспышек, которые сейчас мы с вами наблюдаем (Россия, юго-восточная Азия). Совсем не ожидаю, что будет глобальная распродажа, но из-за этой нестабильности рисков в дальнейшем перфомансе индексов стоит опасаться. Именно поэтому новых покупок я стараюсь не совершать, а по возможности выходить в безопасные активы.
🛢Цены на нефть на фоне позитивной статистки от Минэнерго США продолжили рост, но позже немного скорректировались. Ключевым событием для участников рынка является заседание ОПЕК, которое запланировано через неделю. Картель намерен рассмотреть вопрос увеличения добычи с августа.
💵 Доллар вчера немного потерял, достигнув сильной зоны сопротивления (72,9). Ожидания по курсу в целом у меня не меняются: уровень 71-74 руб. со стремлением верхней половине диапазона. Высокие цены на нефть создают исключительный позитив для рубля.
🇷🇺 Наши индексы вчера выросли, особенно долларовый РТС (+1,25%), который ощутил поддержку со стороны рубля. Инфляция в России продолжает пребывать на максимальных отметках почти за 5 лет - 6,22% на 21 июня. Это создает пространство для дальнейшего повышения процентной ставки, скорее всего, на 25 б.п. Очевидный позитив для рубля. Тем не менее, это будет создавать определенные проблемы для дивидендных историй, компаний с высокой валютной выручкой и долговой нагрузкой. Если говорить про влияние covid, то в целом допускаю «легкий локдаун» в нашей стране уже в июле.
С утра западные фьючерсы в плюсе, Азия демонстрирует смешанную динамику на фоне слабости японского и материковых китайских индексов. Цены на нефть в незначительном плюсе. Открытия на нашей бирже ожидаю недалеко от уровней вчерашнего закрытия.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
14:00 - Решение по процентной ставке (июнь) 🇬🇧
15:30 - Базовые заказы на товары длительного пользования (м/м) (май) 🇺🇸
15:30 - ВВП (кв/кв) (1 кв.) 🇺🇸
15:30 - Число первичных заявок на получение пособий по безработице 🇺🇸
📑 Отчетность представят:
🇺🇸 после закрытия рынка: $NKE, $FDX
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Новостной фон нейтральный.
🇺🇸 Американские широкие (S&P500 и Dow Jones) индексы вчера немного снизились, а NASDAQ показал небольшой рост (+0,13%). По-прежнему, мы наблюдаем за доминированием высокотехнологичного сектора. Такой перфоманс был обеспечен ростом в сегменте полупроводников ($MU, $AMAT, $NVDA), а также акций Tesla $TSLA. Лучше рынка закрылись также сектор нефтянки и финансов. Последний получил поддержку в преддверие публикации стресс-тестов по банковскому сектору (сегодня после закрытия торгов). Скорее всего, будем ожидать послабление ограничений касательно buyback и дивидендов для представителей сектора. Вероятно, стоит ожидать повышенную волатильность в бумагах крупнейших эмитента сегмента ($JPM, $C, $BAC, $WFC). В аутсайдерах сессии оказался коммунальный сектор.
Предварительные данные по деловой активности в июне показывают смешанные результаты. Прослеживается тренд на ухудшение настроений в секторе услуг и улучшение в производственном сегменте. Новый индийский штамм дельта во всех крупных экономиках стал или уже совсем скоро станет доминирующим в приросте новых случаев. Вчера также появилась информация, что в Индии выявили еще один штамм (дельта-плюс), который по словам исследователей отличается молниеносной передаваемостью. Сообщается, что этот новый вариант уже есть в девяти странах, включая США, Великобританию и Россию.
В последних статьях я все больше отмечаю факты covid, которые пока никак не влияют на динамику движения фондовых рынков. Вакцинация в мире идет очень разношёрстно (график в приложении), что рано или поздно создает новые очаги вспышек, которые сейчас мы с вами наблюдаем (Россия, юго-восточная Азия). Совсем не ожидаю, что будет глобальная распродажа, но из-за этой нестабильности рисков в дальнейшем перфомансе индексов стоит опасаться. Именно поэтому новых покупок я стараюсь не совершать, а по возможности выходить в безопасные активы.
🛢Цены на нефть на фоне позитивной статистки от Минэнерго США продолжили рост, но позже немного скорректировались. Ключевым событием для участников рынка является заседание ОПЕК, которое запланировано через неделю. Картель намерен рассмотреть вопрос увеличения добычи с августа.
💵 Доллар вчера немного потерял, достигнув сильной зоны сопротивления (72,9). Ожидания по курсу в целом у меня не меняются: уровень 71-74 руб. со стремлением верхней половине диапазона. Высокие цены на нефть создают исключительный позитив для рубля.
🇷🇺 Наши индексы вчера выросли, особенно долларовый РТС (+1,25%), который ощутил поддержку со стороны рубля. Инфляция в России продолжает пребывать на максимальных отметках почти за 5 лет - 6,22% на 21 июня. Это создает пространство для дальнейшего повышения процентной ставки, скорее всего, на 25 б.п. Очевидный позитив для рубля. Тем не менее, это будет создавать определенные проблемы для дивидендных историй, компаний с высокой валютной выручкой и долговой нагрузкой. Если говорить про влияние covid, то в целом допускаю «легкий локдаун» в нашей стране уже в июле.
С утра западные фьючерсы в плюсе, Азия демонстрирует смешанную динамику на фоне слабости японского и материковых китайских индексов. Цены на нефть в незначительном плюсе. Открытия на нашей бирже ожидаю недалеко от уровней вчерашнего закрытия.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
14:00 - Решение по процентной ставке (июнь) 🇬🇧
15:30 - Базовые заказы на товары длительного пользования (м/м) (май) 🇺🇸
15:30 - ВВП (кв/кв) (1 кв.) 🇺🇸
15:30 - Число первичных заявок на получение пособий по безработице 🇺🇸
📑 Отчетность представят:
🇺🇸 после закрытия рынка: $NKE, $FDX
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон умеренный.
🇺🇸 Американские индексы продолжают свое восхождение, полностью выкупив просадку прошлой недели. В секторальном разрезе вчера лучше других проявили себя финансы. Участники рынка позитивно отреагировали на первые результаты стресс-тестов от ФРС. В понедельник регулятор детально раскроет свои планы, однако аналитики уже ожидают, что банки ( $JPM, $C, $BAC, $WFC ) нарастят байбэки и дивиденды во второй половине года. Снова стоит выделить нефтянку, которая продолжает получать позитив от высоких цен на нефть. На фоне роста индексов свою слабость показывают защитные сектора - недвижимость и коммуналка.
Законодатели продолжают питать экономику деньгами: Байден вчера объявил о достижении межпартийного соглашения по инфраструктурному плану почти на 1$ трл.
Тем не менее экономическая статистика вчера вышла не совсем в уверенном ключе. Число первичных заявок на получение пособий по безработице оказалось выше ожиданий аналитиков (хотя немного ниже значений прошлой недели). Базовые заказы на товары длительного пользования выросли лишь на 0,3% (м/м) (ожидания +0,8%). Месячные темпы роста продолжают снижаться.
На пост-маркете отличные результаты продемонстрировал $NKE, заметно превысив ожидания аналитиков. Бумаги прибавили более 12%.
Сегодня рынок ожидает публикацию одной из ключевых метрик инфляции: базового ценового индекса расходов на личное потребление. В апреле он составлял +3,1% (г/г), а текущие прогнозы рынка +3,4% (г/г). Значение, превышающее ожидание участников, скорее всего, добавит волатильности и снова «подсветит» инфляционные риски для инвесторов.
🛢 Цены на нефть продолжают находится на максимальных за последние 3 года отметках. На повестке главными драйверами движения котировок сырья остаются заседание ОПЕК 1 июля и потенциальная ядерная сделка с Ираном.
💵 Рубль вчера продолжил укрепление к доллару на фоне высоких цен на нефть.
🇷🇺 Российские индексы вчера выглядели слабее иностранных коллег. Вчера только лишь финансовый сектор ( $TCSG, $VTBR, $SBER ) оказался в плюсе по итогам дня. Главным негативным событием стала информация о планируемом введении экспортной пошлины для горнодобывающей отрасли. Придется делиться с государством сверхдоходами благодаря улучшению рыночной конъюнктуры. Успокаивает лишь то, что мера временная (с 1 августа до 31 декабря), однако бенефициар предложенных мер господин Белоусов заявил, что со следующего года необходимы системные налоговые меры. Главные пострадавшие - $RUAL и $NLMK - с самой высокой долей экспорта в структуре продаж. Норникель $GMKN экспортная пошлина будет касаться лишь в части меди и никеля, однако не затронет палладий и платину. Также пострадали другие металлурги ( $MAGN, $CHMF ). Распродажи прокатились по всему рынку. Однако стоит отметить позитив в бумагах X5 Retail Group $FIVE, которая объявила о выделении своего онлайн бизнеса в отдельный сегмент. Очевидный позитив в глазах инвесторов. Все понимают, что до потенциального IPO может пройти еще много времени, но в долгосрочном плане бумага доказывает свою привлекательность.
Средние ставки по банковским вкладам достигли отметки 5,17% во второй декаде июня. Это максимальные отметки с мая прошлого года на фоне ужесточения политики ЦБ. Тренд, на мой взгляд, сохранится и будет негативно влиять на дивидендные истории на фондовом рынке.
С утра западные и азиатские площадки прибавляют, цены на нефть в незначительном плюсе. Открытие торгов пройдет недалеко от уровней вчерашнего закрытия. Фон умеренный, однако статистика по инфляции может его подпортить.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
15:30 - Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление (г/г) (май) 🇺🇸
17:00 - Индекса настроений и ожиданий от Мичиганского университета 🇺🇸
20:00 - Число активных буровых установок от Baker Hughes 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов и отличных выходных!
@armanalchik
Новостной фон умеренный.
🇺🇸 Американские индексы продолжают свое восхождение, полностью выкупив просадку прошлой недели. В секторальном разрезе вчера лучше других проявили себя финансы. Участники рынка позитивно отреагировали на первые результаты стресс-тестов от ФРС. В понедельник регулятор детально раскроет свои планы, однако аналитики уже ожидают, что банки ( $JPM, $C, $BAC, $WFC ) нарастят байбэки и дивиденды во второй половине года. Снова стоит выделить нефтянку, которая продолжает получать позитив от высоких цен на нефть. На фоне роста индексов свою слабость показывают защитные сектора - недвижимость и коммуналка.
Законодатели продолжают питать экономику деньгами: Байден вчера объявил о достижении межпартийного соглашения по инфраструктурному плану почти на 1$ трл.
Тем не менее экономическая статистика вчера вышла не совсем в уверенном ключе. Число первичных заявок на получение пособий по безработице оказалось выше ожиданий аналитиков (хотя немного ниже значений прошлой недели). Базовые заказы на товары длительного пользования выросли лишь на 0,3% (м/м) (ожидания +0,8%). Месячные темпы роста продолжают снижаться.
На пост-маркете отличные результаты продемонстрировал $NKE, заметно превысив ожидания аналитиков. Бумаги прибавили более 12%.
Сегодня рынок ожидает публикацию одной из ключевых метрик инфляции: базового ценового индекса расходов на личное потребление. В апреле он составлял +3,1% (г/г), а текущие прогнозы рынка +3,4% (г/г). Значение, превышающее ожидание участников, скорее всего, добавит волатильности и снова «подсветит» инфляционные риски для инвесторов.
🛢 Цены на нефть продолжают находится на максимальных за последние 3 года отметках. На повестке главными драйверами движения котировок сырья остаются заседание ОПЕК 1 июля и потенциальная ядерная сделка с Ираном.
💵 Рубль вчера продолжил укрепление к доллару на фоне высоких цен на нефть.
🇷🇺 Российские индексы вчера выглядели слабее иностранных коллег. Вчера только лишь финансовый сектор ( $TCSG, $VTBR, $SBER ) оказался в плюсе по итогам дня. Главным негативным событием стала информация о планируемом введении экспортной пошлины для горнодобывающей отрасли. Придется делиться с государством сверхдоходами благодаря улучшению рыночной конъюнктуры. Успокаивает лишь то, что мера временная (с 1 августа до 31 декабря), однако бенефициар предложенных мер господин Белоусов заявил, что со следующего года необходимы системные налоговые меры. Главные пострадавшие - $RUAL и $NLMK - с самой высокой долей экспорта в структуре продаж. Норникель $GMKN экспортная пошлина будет касаться лишь в части меди и никеля, однако не затронет палладий и платину. Также пострадали другие металлурги ( $MAGN, $CHMF ). Распродажи прокатились по всему рынку. Однако стоит отметить позитив в бумагах X5 Retail Group $FIVE, которая объявила о выделении своего онлайн бизнеса в отдельный сегмент. Очевидный позитив в глазах инвесторов. Все понимают, что до потенциального IPO может пройти еще много времени, но в долгосрочном плане бумага доказывает свою привлекательность.
Средние ставки по банковским вкладам достигли отметки 5,17% во второй декаде июня. Это максимальные отметки с мая прошлого года на фоне ужесточения политики ЦБ. Тренд, на мой взгляд, сохранится и будет негативно влиять на дивидендные истории на фондовом рынке.
С утра западные и азиатские площадки прибавляют, цены на нефть в незначительном плюсе. Открытие торгов пройдет недалеко от уровней вчерашнего закрытия. Фон умеренный, однако статистика по инфляции может его подпортить.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
15:30 - Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление (г/г) (май) 🇺🇸
17:00 - Индекса настроений и ожиданий от Мичиганского университета 🇺🇸
20:00 - Число активных буровых установок от Baker Hughes 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов и отличных выходных!
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон нейтральный.
🇺🇸 Американские рынки в пятницу продемонстрировали доминирование широких индексов. Промышленный Dow Jones вырос на 0,69%, а S&P500 вырос на 0,33%. Это сопровождалось одновременной слабостью в технологическом индексе, который немного снизился. В лидерах торгов оказался финансовый сектор (+1,25%) - участники продолжают переоценивать недавние стресс-тесты банков. Также стоит отметить позитив в защитных секторах: здравоохранение (+0,97%), нециклические товары (+0,8%) и недвижимость (+0,64%). В аутсайдерах сессии - сегмент информационных технологий (-0,15%), который скорректировался после достижения исторических максимумов.
Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление оказался на уровне ожиданий рынка: +3,4%. Один из любимых маркеров инфляции регулятора достиг почти 30-летних максимумов. Сейчас ключевые ожидания связаны с тем, что рост цен окажется лишь временным. Уже в пятницу выйдет ключевой отчет по рынку труда, который в очередной раз даст сигналы рынку о темпах восстановления производительной силы экономики. Базовые оценки: +675k новых рабочих мест в июне (+559k было в мае).
🛢 Цены на нефть продолжают рост. В воскресенье спикер парламента Ирана сообщил, что Тегеран не будет передавать информацию по ядерным объектам в МАГАТЭ, поскольку истек срок действия соглашения о мониторинге. Этот факт создает для участников рынка все больше сомнений относительно скорого заключения долгожданной сделки, что подкрепляет текущие уровни котировок.
Уже на этой неделе в четверг члены картеля примут решение относительно уровней добычи в августе. Решение будет одним из основных ценообразующих факторов.
💵 В пятницу укрепление рубля продолжилось на фоне сильных цен на сырье.
🇷🇺 Наши индексы в пятницу немного выросли. В секторальном разрезе:
- Наблюдался рост в бумагах нефтегазового сегмента ( $LKOH, $NVTK ).
- Распродажи продолжились в сегменте горнодобычи после новшеств Белоусова: особенно чувствительно отреагировали компании с высоким уровнем экспортной выручки ( $NLMK, $RUAL ), потери которых составляют от 7 до 10% за 2 дня. В пятницу активно выкупали бумаги Норникеля $GMKN - нововведения окажут на компанию минимальное воздействие.
- Продолжается рост в бумагах X5 Retail Group $FIVE на фоне выделения цифрового направления в отдельную структуру.
Годовые собрания акционеров сегодня ожидаются в $YNDX, $AFLT, $RTKM и $POGR. Также планируется проведение видеоконференции между лидерами России и Китая.
С утра западные фьючерсы показывают смешанную динамику, азиатские рынки снижаются, цены на нефть также в небольшой коррекции. Открытие торгов ожидаю вниз, но недалеко от уровней пятничного закрытия.
📊 Сегодня не ожидается публикаций важной статистики.
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
🎁 C 28 июня по 2 июля проходит традиционная акция по приобретению пакетов услуг PREMIUM-сервиса. Для знакомства с сервисом есть специальный бот - @PREMIUMserviceLevon_bot 😎
@armanalchik
Новостной фон нейтральный.
🇺🇸 Американские рынки в пятницу продемонстрировали доминирование широких индексов. Промышленный Dow Jones вырос на 0,69%, а S&P500 вырос на 0,33%. Это сопровождалось одновременной слабостью в технологическом индексе, который немного снизился. В лидерах торгов оказался финансовый сектор (+1,25%) - участники продолжают переоценивать недавние стресс-тесты банков. Также стоит отметить позитив в защитных секторах: здравоохранение (+0,97%), нециклические товары (+0,8%) и недвижимость (+0,64%). В аутсайдерах сессии - сегмент информационных технологий (-0,15%), который скорректировался после достижения исторических максимумов.
Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление оказался на уровне ожиданий рынка: +3,4%. Один из любимых маркеров инфляции регулятора достиг почти 30-летних максимумов. Сейчас ключевые ожидания связаны с тем, что рост цен окажется лишь временным. Уже в пятницу выйдет ключевой отчет по рынку труда, который в очередной раз даст сигналы рынку о темпах восстановления производительной силы экономики. Базовые оценки: +675k новых рабочих мест в июне (+559k было в мае).
🛢 Цены на нефть продолжают рост. В воскресенье спикер парламента Ирана сообщил, что Тегеран не будет передавать информацию по ядерным объектам в МАГАТЭ, поскольку истек срок действия соглашения о мониторинге. Этот факт создает для участников рынка все больше сомнений относительно скорого заключения долгожданной сделки, что подкрепляет текущие уровни котировок.
Уже на этой неделе в четверг члены картеля примут решение относительно уровней добычи в августе. Решение будет одним из основных ценообразующих факторов.
💵 В пятницу укрепление рубля продолжилось на фоне сильных цен на сырье.
🇷🇺 Наши индексы в пятницу немного выросли. В секторальном разрезе:
- Наблюдался рост в бумагах нефтегазового сегмента ( $LKOH, $NVTK ).
- Распродажи продолжились в сегменте горнодобычи после новшеств Белоусова: особенно чувствительно отреагировали компании с высоким уровнем экспортной выручки ( $NLMK, $RUAL ), потери которых составляют от 7 до 10% за 2 дня. В пятницу активно выкупали бумаги Норникеля $GMKN - нововведения окажут на компанию минимальное воздействие.
- Продолжается рост в бумагах X5 Retail Group $FIVE на фоне выделения цифрового направления в отдельную структуру.
Годовые собрания акционеров сегодня ожидаются в $YNDX, $AFLT, $RTKM и $POGR. Также планируется проведение видеоконференции между лидерами России и Китая.
С утра западные фьючерсы показывают смешанную динамику, азиатские рынки снижаются, цены на нефть также в небольшой коррекции. Открытие торгов ожидаю вниз, но недалеко от уровней пятничного закрытия.
📊 Сегодня не ожидается публикаций важной статистики.
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
🎁 C 28 июня по 2 июля проходит традиционная акция по приобретению пакетов услуг PREMIUM-сервиса. Для знакомства с сервисом есть специальный бот - @PREMIUMserviceLevon_bot 😎
@armanalchik
Друзья, приветствую!
Новостной фон умеренно-негативный.
🇺🇸 Американские S&P500 и NASDAQ вчера продолжили переписывать исторические максимумы. Перфоманс высокотехнологичного индекса (+12,5% c 2021 года) впервые с начала марта опередил динамику промышленного Dow Jones (+12% с 2021 года), который демонстрирует неуверенное восстановление после июньской коррекции, связанной со всплеском инфляции. Напомню, что показатели роста цен в экономике, которые вышли на уровень многолетних максимумов, в купе с позитивной динамикой рынка труда переоценили ожидания скорого ужесточения денежно-кредитной политики и привели к ротации между индустриальным и технологическим секторами.
В секторальном разрезе доминировали информационные технологии (+1,11%), телекоммуникационные сервисы (+0,83%) и коммуналка (+0,61%). Из примечательного стоит отметить, что ETF, покрывающий сегмент полупроводников ( $NVDA, $AMD, $INTC, $AMAT, $AVGO ) вчера вырос почти на 2,5% и переписал исторические максимумы, капитализация Facebook $FB достигла 1$ трл. В аутсайдерах сессии оказался сегмент Energy (-3,33%) на фоне коррекции в нефтяных ценах, а также финансовый сегмент (-0,81%). Тем не менее, несмотря на отрицательный перфоманс последнего на пост-маркете после новости об удвоении дивидендов и buyback на сумму 12$ млрд бумаги Morgan Stanley $MS прибавили более 3%. Аналогичные заявления сделали также Bank of America $BAC, JPMorgan $JPM и Goldman Sachs $GS, однако схожий перфоманс наблюдался только в акциях последнего банка.
🦠 Вчера было обнародовано исследование, в котором подтвердилась эффективность «микса» вакцин Pfizer $PFE и AstraZeneca $AZN. Новость в целом позитивна, что говорит о возможности потенциальной замены одной вакцины на другую при проблемах с цепочками поставок.
🛢 Цены на нефть вчера рухнули на 2% на фоне новых социальных ограничений в Испании, Португалии и Австралии. Участники картеля ОПЕК уже в четверг обсудят новые условия корректировки добычи.
💵 Рубль вчера не отреагировал на негатив в нефтяных ценах, однако с утра мы наблюдаем небольшое укрепление доллара. Такой перфоманс продиктован уверенностью участников рынка в продолжении политики ужесточения ДКП со стороны ЦБ, которую вчера озвучила Э.Набиуллина Bloomberg.
🇷🇺 Наши индексы вчера немного снизились. На фоне уверенного роста NASDAQ инвесторы вернулись к бумагам отечественных технологичных компаний ( $OZON, $HHR, $MAIL ). Продолжился позитив в бумагах X5 Retail Group $FIVE, который продиктован все тем же фактором роста. Распродажи коснулись нефтянки и бумаг РУСАЛа $RUAL, которые до сих пор не могут оправиться от удара экспортных пошлин.
С начала июня индекс ММВБ консолидируется в диапазоне 2-3% пунктов (3770-3860 пунктов). Чувствительность индекса к ценам на сырье несет дополнительные риски коррекции.
С утра западные и азиатские площадки снижаются, цены на нефть также в коррекции. Открытие торгов ожидаю вниз.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
17:00 - Индекс доверия потребителей CB (июнь) 🇺🇸
23:30 - Запасы нефти от API 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
🎁 C 28 июня по 2 июля проходит традиционная акция по приобретению пакетов услуг PREMIUM-сервиса. Для знакомства с сервисом есть специальный бот - @PREMIUMserviceLevon_bot 😎
@armanalchik
Новостной фон умеренно-негативный.
🇺🇸 Американские S&P500 и NASDAQ вчера продолжили переписывать исторические максимумы. Перфоманс высокотехнологичного индекса (+12,5% c 2021 года) впервые с начала марта опередил динамику промышленного Dow Jones (+12% с 2021 года), который демонстрирует неуверенное восстановление после июньской коррекции, связанной со всплеском инфляции. Напомню, что показатели роста цен в экономике, которые вышли на уровень многолетних максимумов, в купе с позитивной динамикой рынка труда переоценили ожидания скорого ужесточения денежно-кредитной политики и привели к ротации между индустриальным и технологическим секторами.
В секторальном разрезе доминировали информационные технологии (+1,11%), телекоммуникационные сервисы (+0,83%) и коммуналка (+0,61%). Из примечательного стоит отметить, что ETF, покрывающий сегмент полупроводников ( $NVDA, $AMD, $INTC, $AMAT, $AVGO ) вчера вырос почти на 2,5% и переписал исторические максимумы, капитализация Facebook $FB достигла 1$ трл. В аутсайдерах сессии оказался сегмент Energy (-3,33%) на фоне коррекции в нефтяных ценах, а также финансовый сегмент (-0,81%). Тем не менее, несмотря на отрицательный перфоманс последнего на пост-маркете после новости об удвоении дивидендов и buyback на сумму 12$ млрд бумаги Morgan Stanley $MS прибавили более 3%. Аналогичные заявления сделали также Bank of America $BAC, JPMorgan $JPM и Goldman Sachs $GS, однако схожий перфоманс наблюдался только в акциях последнего банка.
🦠 Вчера было обнародовано исследование, в котором подтвердилась эффективность «микса» вакцин Pfizer $PFE и AstraZeneca $AZN. Новость в целом позитивна, что говорит о возможности потенциальной замены одной вакцины на другую при проблемах с цепочками поставок.
🛢 Цены на нефть вчера рухнули на 2% на фоне новых социальных ограничений в Испании, Португалии и Австралии. Участники картеля ОПЕК уже в четверг обсудят новые условия корректировки добычи.
💵 Рубль вчера не отреагировал на негатив в нефтяных ценах, однако с утра мы наблюдаем небольшое укрепление доллара. Такой перфоманс продиктован уверенностью участников рынка в продолжении политики ужесточения ДКП со стороны ЦБ, которую вчера озвучила Э.Набиуллина Bloomberg.
🇷🇺 Наши индексы вчера немного снизились. На фоне уверенного роста NASDAQ инвесторы вернулись к бумагам отечественных технологичных компаний ( $OZON, $HHR, $MAIL ). Продолжился позитив в бумагах X5 Retail Group $FIVE, который продиктован все тем же фактором роста. Распродажи коснулись нефтянки и бумаг РУСАЛа $RUAL, которые до сих пор не могут оправиться от удара экспортных пошлин.
С начала июня индекс ММВБ консолидируется в диапазоне 2-3% пунктов (3770-3860 пунктов). Чувствительность индекса к ценам на сырье несет дополнительные риски коррекции.
С утра западные и азиатские площадки снижаются, цены на нефть также в коррекции. Открытие торгов ожидаю вниз.
📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики:
17:00 - Индекс доверия потребителей CB (июнь) 🇺🇸
23:30 - Запасы нефти от API 🇺🇸
____
❤️ Лайком вы можете сделать приятное автору!
💰 Удачных торгов!
🎁 C 28 июня по 2 июля проходит традиционная акция по приобретению пакетов услуг PREMIUM-сервиса. Для знакомства с сервисом есть специальный бот - @PREMIUMserviceLevon_bot 😎
@armanalchik
