▶️Рубрика «5 ПРИЧИН»
18 минут пользы - быстро и содержательно.

Смотри, задавай вопросы и определяйся на чьей ты стороне ✊🏼

Выпуск-9

5 ПРИЧИН от меня и Дениса
ЗА и ПРОТИВ инвестирования в БПИФ

❓В чем суть?
❓Какие плюсы?
❓Какие минусы?
❓Как выбрать БПИФ?


▶️Приятного просмотра



🌸MONEY HONEY STOCKS


#5Причин

Биржевой паевый инвестиционный фонд БПИФ - это аналог западного ETF (англ. exchange-traded fund).
Это уже готовый портфель активов, который торгуется на бирже в формате инвестиционных паев.
Пай - это именная ценная бумага, которая подтверждает, что вам принадлежит какая-то доля/часть фонда.

У каждого БПИФ есть УК

➕Причины ЗА:
1. Безопасность и Экономия времени для инвестора.
- Не нужно тратить время и самостоятельно разбираться в финансовых инструментах и ТОЧЕЧНО искать компании.
- При покупке пая биржевого фонда на целый индекс устраняется вероятный убыток от падения акций отдельной компании.
- Спасаетесь от ребалансировки

2. Диверсификация. «Не ищите иголку в стоге сена. Просто купите весь стог сена». Джон Богл.
Покупаем готовый портфель – целый индекс, сектор экономики или преимущества целой страны.

3. Низкий порог входа.
Чтобы купить ЛОТ сбера надо 2500Руб, а чтобы купить 1 ПАЙ фонда 10-100Руб
Этим пользуются УК, так им получается привлечь больше денег в Фонд.

4. Освобождение от налогов с Дивидендов и Купонов
По закону российские ПИФы, в том числе биржевые, — это имущественный инструмент.
Из-за этого они не платят налоги с купонов и дивидендов, если такой доход поступил от российских бумаг.
Инвестор платит налоги только в случае продажи паев.

5. БПИФ с Сцепке с брокером
Брокер не берет налога с покупки/продажи пая от одноименной УК.


➖Причины ПРОТИВ:
1. Отсутствие купонов в облигационных фондах

2.Низкая эффективность управляющих фондов. Часто фонды не повторяют динамику индекса.

3. Возможность инвестиций в "бумажное" золото

4. Тяжело получать пассивный доход от фондов

5. Высокие комиссии российских фондов


🔥Как выбрать БПИФ?

1. Проверить слежение и отклонение от индекса (бенчмарка).
2. Размер комиссий. Нужно посмотреть сколько % берет УК за управление фондом.
3. Размер капитала фонда. Тем больше, тем лучше. Вероятность закрытия фонда меньше.
4. Репутация фонда. Часто фонд привязан к брокеру и нужно прочитать отзывы к нему и как действовал брокер/фонд в плохое время на фондовом рынке.
5. Есть ли комиссии у брокера при покупке/продаже фонда.

🌸MONEY HONEY STOCKS

#БПИФ

😁😂 🤨😝🧐😔😒

И развязка наступит 😁

КЛЮЧЕВУЮ СТАВКУ ЦБ НЕ ИЗМЕНИЛ.
Оставили на прежнем уровне.

Была 16%
Стала 16%

Сейчас важно последить за риторикой ЦБ РФ


Upd: ⚡️"На среднесрочном горизонте баланс рисков для инфляции остается смещенным в сторону проинфляционных".

Текущее инфляционное давление снизилось по сравнению с осенними месяцами, но остается высоким. Внутренний спрос продолжает значительно опережать возможности расширения производства товаров и услуг. Судить об устойчивости складывающихся дезинфляционных тенденций преждевременно. Проводимая Банком России денежно-кредитная политика закрепит процесс дезинфляции в экономике.

Т.е риски роста инфляции сохраняются. Мы это и сами увидели вчера из недельных отчетов по инфляции.


Upd: 15:00 началась пресс конференция

👆👆👆
Голосом про вчерашнее заседание ЦБ РФ, про будущие ожидания и о том «ЧТО СЕЙЧАС ДЕЛАТЬ?!»

🆕🆕🆕
НОВАЯ рубрика
"ТЫ МОЖЕШЬ ТАКЖЕ"

📢Исключительно пассивная стратегия регулярных пополнений и докупок на моем ИИСе

💣Сегодня итоги ПАССИВНОЙ доходности за СЕДЬМУЮ неделю 2024 года.

Итог с 12.02.24 по 18.02.24

💰выплачены дивиденды по акциям:

⚫️Все дивиденды за ЯНВАРЬ - 1296,08₽


🪙выплачены купоны по облигациям:

⚫️Все купоны за ЯНВАРЬ - 967,97₽

⚫️ 01.02.24 ООО ПИМ
(ISIN RU000A106NT4) 345,65р

⚫️07.02.24 Каршеринг Руссия (ISIN RU000A1052T1) 141,05р
⚫️08.02.24 МСБ-Лизинг (ISIN RU000A106D18) 76,8р

⚫️14.02.24 Россельхозбанк (АО) (ISIN RU000A105L01) 26,24р


Все доходы уже чистые (налог 13% удержан)

❗️Хочу чтобы любой мог увидеть, как по маленьким ПАССИВНЫМ поступлениям, начинает собираться ощутимая сумма.
Сумма, которая при реинвестировании, начнет приносить новый пассивный доход. Доход, на получение которого, мы не прикладываем физического труда.

ТЫ МОЖЕШЬ ТАКЖЕ 😉

#тыможешьтакже

🌸MONEY HONEY STOCKS

🌐🌐🌐🌐
Больше подробностей о делении ЯНДЕКС и о выкупе акций, у российских и не только акционеров, в свежей статье Forbes

Голландская компания Yandex N.V. планирует предложить выкуп акций держателям, которые не захотят или не смогут принять участие в предложении от новых владельцев российского холдинга «Яндекс», узнал Forbes. С учетом санкций компания из Нидерландов способна выкупить бумаги только у акционеров за пределами России, а российские держатели бумаг получат предложение от структуры новых владельцев «Яндекса». Неопределенной остается судьба акций Yandex N.V., заблокированных после санкций США против СПБ Биржи. Часть держателей, скорее всего, не сможет поучаствовать в определении судьбы российского «Яндекса», а наилучшие шансы на выход из ситуации будут у акционеров, бумаги которых хранятся в Национальном расчетном депозитарии

Если совсем коротко :
У тех, чьи акции в EuroClear акции выкупят (не слишком выгодно, скорее всего)
Россиянам что-то предложат новые мажоритарии, что именно, пока не ясно.
Рассчитываю на обмен 1к1

P.s. Вероятно, акции Яндекс на этом помотает

⛽️ «Башнефть» отчиталась за 2023 год МСФО: чистая прибыль компании взлетела на 110% за два года — 179 млрд рублей

🟩 Выручка компании увеличилась на 21% к 2021 году — до 1 трлн рублей. Нефтяные компании остаются бенефициарами дорогой нефти в 2023 году.
Выручка 1,03 трлн руб (в 2021г = 851 млрд руб), Чистая прибыль 178,8 млрд руб (в 2021г = 84,9 млрд руб)

🟩 Баланс: капитал компании вырос на 50% за два года, а долгосрочные обязательства сократились на 30%+.

Расчетные дивиденды: 249 руб выходит, к префам 12% и 9% к обычке див доходность по итогам 2023го (25% от прибыли идет на выплаты, согласно див. политике компании).

Рынок ждал больше + Рост РАСХОДОВ - акции начали сливать

❗️У Башнефть статья ПРОЧИЕ РАСХОДЫ - большая, но что именно там сидит неясно.
Иногда, компании так грешат чтобы занизить фактическую прибыль. А потом бац и дивиденд +100500, либо наоборот маленький. ЛОТЕРЕЯ.

⛽️ «Роснефть» отчиталась за 2023 год МСФО: чистая прибыль составила 1,26 трлн рублей — рост на 55% г/г

🟩 Выручка — 9,1 трлн рублей, что чуть лучше показателей 2022 и 2021 года.
ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ РОСНЕФТИ ПО МСФО В 2023Г СОСТАВИЛА 1,267 ТРЛН РУБ. (КОНСЕНСУС - 1,25 ТРЛН РУБ.)

🟩 Капитал компании в 2021 году составлял 6,5 трлн рублей, сейчас — 8,4 трлн рублей, то есть на 30% больше. Долгосрочных обязательств стало меньше. Компания чувствует себя хорошо.

Расчетные дивиденды: 29-30 руб дивдоходность - 5%, как и за первое полугодие 2023, притом, что 4й квартал оказался слабее (50% от прибыли идет на выплаты, согласно див. политике компании).

Умеренная реакция рынка.

❗️ПОКАЗАТЕЛЬ ЧИСТЫЙ ДОЛГ/EBITDA РОСНЕФТИ НА КОНЕЦ 2023 Г СОСТАВИЛ 0,9X

Держу в портфеле обе компании. Несмотря на слабый 4й квартал 2023 (и вероятно) 1й кв 2024, послежу за более низкими точками входа в Роснефть.

✔️Банк России хочет внести изменения в правила листинга облигаций – для первого и второго котировального списка установить требование НАЛИЧИЯ У ЭМИТЕНТОВ РЕЙТИНГА ОТ ДВУХ КРЕДИТНЫХ РЕЙТИНГОВЫХ АГЕНТСТВ (КРА)

«Мы серьезным образом задумываемся над тем, чтобы распространить для биржевого листинга облигаций практику наличия двух рейтингов, возможно, как минимум, для первого и второго котировального списков»

первый заместитель председателя ЦБ Владимир Чистюхин.

Считаю это отличной новостью.
Будет больше объективность и достоверность оценки кредитного рейтинга компании.


Владимир Чистюхин сообщил, что регулятор до конца года планирует создать публичный рейтинговый репозиторий

«В нем можно будет посмотреть информацию обо всех присвоенных рейтингах, описание этих рейтингов, мотивационная часть, ознакомиться с историей рейтинговых событий.»

Если заработает рейтинговый репозиторий - не нужно будет ходить по сайтам эмитентов или рейтинговых агенств и искать информацию, все будет в одном месте - тоже удобно.

🌟У себя на курсе по облигациям - рассказываю лайфхаки, как быстро искать рейтинги компаний и с какими рейтингами работать.