❗️ РАЗБОР. HeadHunter
Рынок онлайн рекрутинга в России может вырасти в 5.6 раз до уровня развитых стран — это может кратно увеличить выручку и прибыль компании HeadHunter. Сейчас в России отрасль занимает 0.006% от ВВП, в то время как в развитых странах эта цифра в среднем составляет 0.034%. Например, онлайн рекрутинг занимает от ВВП 0.09% в Южной Корее, 0.057% в Японии, 0.039% в Бразилии и 0.022% в США.
HeadHunter (HHR) - лидер рынка рекрутинга России и стран СНГ - платформа, связывающая работодателей и соискателей работы. Сейчас на сайте размещено около 46.9 млн резюме и 1.3 млн компаний. Это значит, что HeadHunter занимает 61.7% рынка по числу резюме и треть рынка по числу компаний.
Акции компании торгуются на NASDAQ и на СПб бирже под тикером HHR. Основные акционеры: 37.3% - Elbrus Capital (инвестиционный фонд), 14.4% - Kayne Anderson Rudnik IM (инвестиционная компания), 13.9% - Goldman Sachs Group, 0.6% - менеджмент. Free float - 33.8%.
Доля HeadHunter по выручке составляла 54.2% рынка РФ по итогам 2018 года, а при росте выручка может вырасти в 9.4 раза. Выручка и прибыль HeadHunter растут двузначными: в 2019 году выручка +27%, прибыль +53%.
#разбор #HHR
@AK47pfl
Рынок онлайн рекрутинга в России может вырасти в 5.6 раз до уровня развитых стран — это может кратно увеличить выручку и прибыль компании HeadHunter. Сейчас в России отрасль занимает 0.006% от ВВП, в то время как в развитых странах эта цифра в среднем составляет 0.034%. Например, онлайн рекрутинг занимает от ВВП 0.09% в Южной Корее, 0.057% в Японии, 0.039% в Бразилии и 0.022% в США.
HeadHunter (HHR) - лидер рынка рекрутинга России и стран СНГ - платформа, связывающая работодателей и соискателей работы. Сейчас на сайте размещено около 46.9 млн резюме и 1.3 млн компаний. Это значит, что HeadHunter занимает 61.7% рынка по числу резюме и треть рынка по числу компаний.
Акции компании торгуются на NASDAQ и на СПб бирже под тикером HHR. Основные акционеры: 37.3% - Elbrus Capital (инвестиционный фонд), 14.4% - Kayne Anderson Rudnik IM (инвестиционная компания), 13.9% - Goldman Sachs Group, 0.6% - менеджмент. Free float - 33.8%.
Доля HeadHunter по выручке составляла 54.2% рынка РФ по итогам 2018 года, а при росте выручка может вырасти в 9.4 раза. Выручка и прибыль HeadHunter растут двузначными: в 2019 году выручка +27%, прибыль +53%.
#разбор #HHR
@AK47pfl
❗️ РАЗБОР. СОВКОМФЛОТ
Впервые с 2013 года на IPO выходит госкомпания – Совкомфлот. Что это за компания?
Современный коммерческий флот – лидирующая компания по морской транспортировке нефти и газа. Среди клиентов такие компании как Газпром (GAZP), Shell, Лукойл (LKOH), Новатэк (NVTK), Total и другие крупные компании нефтегазовой отрасли. Собственный флот включает 147 единиц, общим дедвейтом (сумма масс груза, топлива, пассажиров, экипажа и т.д.) 12.7 млн т, 80% которого приходится на танкерные суда. Трехкратное увеличение производства СПГ в России к 2030 дает высокий потенциал роста выручки компании.
Акционеры: на 100% принадлежит Российской Федерации. В октябре компания проводит первичное размещение акций, государство оставит за собой пакет размером 75%+1 акция. По некоторым оценкам стоимость компании составляет около $4-5 млрд.
Финансовые результаты за последние 12 месяцев:
• Выручка $1 454 млн
• Скорр. чистая прибыль $413 млн
• Скорр. EBITDA $1 028 млн
Дивиденды: по итогам 2019 выплатила 50% чистой прибыли. По итогам 2020 Совкомфлот может выплатить акционерам $225 млн.
Направления деятельности:
• Работа на шельфе (36% выручки 2019 года)
• Перевозка газа (14.5%)
• Перевозка сырой нефти (31%)
• Перевозка нефтепродуктов (14%)
• Морская сейсмическая разведка, транспортировка насыпных грузов (4.5%)
Проекты: компания принимает участие в таких крупных проектах как Ямал СПГ, Сахалин -1 и 2, Варандей, Приразломное и Новый порт в России, а также в Индонезийском проекте Тангу.
Конкурентные преимущества:
• 100% выручки компания получает в долларах, что делает ее защитным активом, не зависящим от курса рубля или цен на сырье.
• Совкомфлот – первая в мире по количеству судов ледового класса, из которых состоит более половины всего флота компании.
• Компания имеет высокую маржинальность бизнеса. За последние три года этот показатель не опускался ниже 50%, а в 2019 году составил 65%.
#разбор
@AK47pfl
Впервые с 2013 года на IPO выходит госкомпания – Совкомфлот. Что это за компания?
Современный коммерческий флот – лидирующая компания по морской транспортировке нефти и газа. Среди клиентов такие компании как Газпром (GAZP), Shell, Лукойл (LKOH), Новатэк (NVTK), Total и другие крупные компании нефтегазовой отрасли. Собственный флот включает 147 единиц, общим дедвейтом (сумма масс груза, топлива, пассажиров, экипажа и т.д.) 12.7 млн т, 80% которого приходится на танкерные суда. Трехкратное увеличение производства СПГ в России к 2030 дает высокий потенциал роста выручки компании.
Акционеры: на 100% принадлежит Российской Федерации. В октябре компания проводит первичное размещение акций, государство оставит за собой пакет размером 75%+1 акция. По некоторым оценкам стоимость компании составляет около $4-5 млрд.
Финансовые результаты за последние 12 месяцев:
• Выручка $1 454 млн
• Скорр. чистая прибыль $413 млн
• Скорр. EBITDA $1 028 млн
Дивиденды: по итогам 2019 выплатила 50% чистой прибыли. По итогам 2020 Совкомфлот может выплатить акционерам $225 млн.
Направления деятельности:
• Работа на шельфе (36% выручки 2019 года)
• Перевозка газа (14.5%)
• Перевозка сырой нефти (31%)
• Перевозка нефтепродуктов (14%)
• Морская сейсмическая разведка, транспортировка насыпных грузов (4.5%)
Проекты: компания принимает участие в таких крупных проектах как Ямал СПГ, Сахалин -1 и 2, Варандей, Приразломное и Новый порт в России, а также в Индонезийском проекте Тангу.
Конкурентные преимущества:
• 100% выручки компания получает в долларах, что делает ее защитным активом, не зависящим от курса рубля или цен на сырье.
• Совкомфлот – первая в мире по количеству судов ледового класса, из которых состоит более половины всего флота компании.
• Компания имеет высокую маржинальность бизнеса. За последние три года этот показатель не опускался ниже 50%, а в 2019 году составил 65%.
#разбор
@AK47pfl