마감 시황. 블랙록, 방산, 상법 개정 효과에 5,800p

대형주 강세 효과 이어지며 코스피 5,800p
코스닥은 전일 급등 후 매물 소화하며 주춤

SK하이닉스 방산 등 뉴스 관련주 오르며 지수 견인
SK하이닉스는 블랙록이 지분 5% 이상 보유했다고
세계 최대 운용사 지분 투자 소식에 추격 매수 가동
하이닉스의 경우 유통 주식 비율이 높은 종목이 아님
SK그룹, 연기금, 외국인 등 감안하면 유통 비율 10% 중반
외국계 지분 신고는 그만큼 유통 주식 비율 감소 효과
전일 삼성전자 HBM 관련 호재도 긍정적 영향 추정
HBM4 공급 가격 700달러로 협상하고 있다는 보도
작년 SK하이닉스는 500달러대 중반 수준 진행
하이닉스 역시 700달러대로 높여질 것으로 추정
이 경우 올해 이익 전망치는 다시 상향되는 것

3차 상법 개정안 기대감도 지수 상승에 영향
보험, 증권, 지주사 등 관련 종목들 상승하며 반응
그 외 한미 경제 협력 관련 업종들도 강세
원자력, 조선 등 협력 가능성 높은 산업들 매수 유입

미국과 이란의 지정학 문제 있지만 일단 영향 제한
트럼프의 좋은 대화 오고 가고 있다는 발언
오히려 방산주가 오르는 등 관련 종목들 상승 반응
시총 비중이 제법 높은 방산주가 지수 견인하는 모습

코스닥은 전일 급등 후 매물 소화하는 모습
연휴 기간 나온 호재 어제 하루에 집중 반영
큰 단발 호재 없이 올라 자연스럽게 매물 출회

외국인 코스피 3거래일 연속 순매도
전기전자, 금융 집중 매도. 운송장비, 기계 순매수
기관은 전기전자, 운송장비, 금융 위주로 순매수
코스닥은 양주체 모두 순매도
외국인은 금속. 기관은 금속과 제약 업종 순매수

미국 대법원 관세 판결. 이란 등 주말 사이 변수
대법원 판결에 따른 시나리오도 다양하게 제시 중
합법, 전면 위법. 위법이나 관세 환급은 필요없음 등
적지 않은 분석가들은 결국 관세 유지될 것으로 예상
주말 사이 관련 뉴스 나올 경우 일시적 변수는 될 듯
다만 큰 흐름을 만들 정도 사안은 아닐 듯

당분간 종목 장세 형태 계속 이어질 전망
업종별 편차 가능성 있다는 점 염두해야
종목별 수급 변화 체크. 호실적 기대주 지속 관심

26.02.20.(금) #마감

대미투자 특별법, 이란 전쟁위기 부각, 자사주 소각

실적 시즌이 한차례 지나가면서 점차 정책과 매크로 이슈 부각. 일본의 52조 대미투자 1호에 놀라 국내도 준비 중. 이르면 3월 중 처리. 수혜나 피해냐 고민 여지는 있지만, 조선 원전 LNG 전력 석화 철강 자원 등 여러 방면 기대감. 이란 전쟁위기 고조로 방산 상승. 자사주 소각, 배당소득 분리과세가 지주-금융-증권에 이어 보험까지 확장되며 PBR 리레이팅. 전반적으로 정책 무빙. 올해 6월 지선도 있으니 당분간 이럴 듯

지난 1월 블랙록 한국사무소 개소. 닉스와 전기 5% 지분 신고. 그간 덜오른 닉스 좀 오르며 격차 살짝 축소. 백두산 부활 등 소부장 기존 강세종목들 대체로 전고점 트라이 중. 압도적 선도주 보다는 순환매. 로봇-전지는 주춤하고, 우주 상대적으로 건재. 바이오/소비재는 코스닥ETF 수급 중심이라 등락 커지는 중