하루만에 이럴것까지야

의리 뭐 그런거 없냐

✅ 美 마스가 구체화 단계…"美 조선소 없어 쉽지 않다"

https://www.widedaily.com/news/articleView.html?idxno=283621

마감 시황. 구글 VS 엔비디아. 삼성바이오

구글 효과. 금리 인하 기대에 코스피는 상승
다만 장중 변동성 이어지고 하락 종목수도 많았음
투자심리가 아직은 정돈되지 않은 상태

초반은 미 증시 상승 영향에 강세 출발
구글 제미나이3 효과에 기술주 강세
삼성전자, SK하이닉스 주도하며 100p 상승
금리인하 기대감 다시 살아난 점도
크리스토퍼 월러 등 일부 연준 인사들 인하 주장
인플레 보다 고용 챙겨야 하는 시기라는 입장

초반 이 후 매물 나오며 탄력은 둔화
엔비디아 시간 외 거래에서 밀린 점 영향
메타에서 구글에 TPU 구매 의사 타진
엔비디아의 GUP 중심 독주에 변화 생기는 것
AI 대장주 흐름이 안정되지 않았다고 인식
SK하이닉스 밀리며 지수에 영향
삼성바이오 분할 이 후 매물 나온 점도
외국계 운용사들 비중 조절 차원 매물로 추정
시총 4위 삼바 큰 폭 하락하며 지수 -10p 가량 반영

MLCC 업황 호조 분석에 삼성전기 급등
상법개정 연내 처리 보도에 지주사 일부 강세
항공 우주, 일부 통심주 등도 상승

외국인 전기전자, 전기가스, 화학, 운송장비 매수
금융, 제약, IT 서비스, 음식료 업종 매도
매도 상당 비중은 삼성바이오 쪽 매도
삼성바이오가 제약. 삼성에피시는 금융 업종임
코스닥은 반도체와 제약 업종 매수
기관은 전기전자 매수. 제약, IT서비스 매도
코스닥 반도체. 유통 업종 매수. 제약 매도

3일 연속 시가가 거의 고가인 상황 반복
안정적인 매수 주체, 주도주가 없는 모습
증시 상승 이끌었던 3대 이슈가 흔들린 영향
정책, 반도체 업황. 금리인하 기대
AI 이슈에 반도체 매도. 금리인하 무산 우려 등
다만 대부분 재료들 반복 반영된 사안들
미 증시 호재성 재료에도 반응하기 시작
당분간 변동성 자체는 이어질 환경
기존 주도주, 기관 수급 누적 종목들 지속 관심 필요

🚀 AI 모멘텀 확산…파운드리·전력 인프라·우주항공으로 수급 전이

1) AI 모멘텀 재점화: 제미나이 효과
• 구글 제미나이 발표 이후 AI·TPU·ASIC 반도체 랠리 지속
• 브로드컴·알파벳 등 미국 AI 밸류체인 강세 → 국내도 수급 반응
• 엔비디아 중심 → ASIC·TPU로 관심 확장
• 파운드리 비중 높은 삼성전자 상대적 강세

2) 국내 반도체 강세 구도

테스트/패키징·소켓
• ISC, 티에스이, 리노공업 강한 수급
→ AI 칩 테스트 수요 증가 반영

파운드리·소재
• 한솔케미칼, 하나머티리얼즈, 솔브레인
→ 선단 공정 필수 소재주 동반 상승

포인트
• AI 시대 칩 수요 구조 = 선단 공정 + 첨단 테스트 장비 + 소재
• 시장 수급은 단기 테마보다
HBM·DRAM·NAND·EUV 밸류체인 중심으로 재편

3) 수급·매크로
• 미국 금리 인하 불확실성 + 환율 상승 → 외국인 매도 압력 강화
• 고객예탁금 감소 → 단기 차익 실현 증가
→ 그럼에도 선단 공정·HBM 관련주는 강한 수급 유지

4) 전력 인프라 모멘텀 강화

아마존의 대규모 AI 인프라 투자 발표 이후:
• 초고압 변압기: HD현대일렉트릭, LS ELECTRIC
• 해저 케이블: 대한전선, LS마린솔루션
→ 데이터센터 증가 → 전력 인프라 투자 필연
→ 단기·중기 모멘텀 모두 유효

5) 우주항공 모멘텀
• 누리호 4차 발사 → 민간 우주 프로젝트 확대 신호
• 관련주: 한국항공우주, 한화에어로스페이스, 세트렉아이, AP위성
→ 발사 결과·위성 뉴스 따라 단기 시세 분출 가능

6) 바이오: 분할 후 조정 구간
• 삼성바이오로직스·삼성에피스홀딩스: 분할 상장 이후 약세 지속
• 다만 추가 하락은 제한적
→ 정책 모멘텀·실적 가시성 확보까지 시간 조정

✔️ 코멘트
• 수급은 명확히 AI → Foundry → 소재 → 전력 인프라로 확산
• 금리·환율 변수로 지수 변동성은 크지만
AI 핵심 밸류체인에 집중하는 수급 구조 지속
• 우주항공·재건주는 순환매 속 단기 수급 포착 구간

대덕전자

-북미 A사의 통합보드 파트너: 현재 단일 GPU 메인보드 기판을 납품하고 있는 북미 A사향으로 2026년 MLB 사업의 빠른 확대가 예상됨.
-북미 A사는 Stargate 프로젝트의 일환으로 오라클과 OAI에서 MI450 기반의 Helios 랙을 수주. 내년 3분기 첫 출하가 예상되며, 이 때 동사는 엔비디아의 VGT, UMT와 동일한 역할을 수행할 것으로 기대. 다소 제한적인 MLB 캐파 확장 속도는 아쉽지만, AI 밸류체인에 직접적으로 포함되기 전 환점이라고 판단. UMT, VGT,이수페타시스를 동사의 Peer 업체로 선정

(25.11.18 유진)

>>중국 외교부: 중·미 정상 통화는 미국 측이 제안, 분위기는 긍정·우호·건설적

•11월 25일 중국 외교부 정례 브리핑에서, 기자가 “중국 발표에 따르면 어젯밤 중·미 정상이 통화했다고 하는데, 이는 중국의 제안인지, 미국의 요청인지, 통화 시간과 평가를 알려달라”고 질의했음. 이에 대해 외교부 대변인 마오닝은 “트럼프 대통령의 두 번째 임기 이후 중·미 정상은 계속해서 빈번히 소통해왔다”며, 이번 통화는 미국 측이 먼저 제안한 것이라고 밝혔음

•또한 통화 분위기는 긍정적이고 우호적이며 건설적이었다고 평가하면서, 양국 정상은 공동 관심 사안에 대해 의견을 교환했으며 이는 중·미 관계의 안정적 발전에 매우 중요하다고 강조했음 (글로벌타임스)

“대사이상 관련 지방간염(MASH) 시장을 노리는 빅파마의 차세대 에셋(asset)은 ‘DD01(개발코드명)’과 같은 글루카곤 유사 펩타이드1(GLP-1)·글루카곤(GCG) 이중작용제가 될 것입니다.”

이슬기 디앤디파마텍 대표는 25일 서울 오크우드 프리미어 코엑스 센터에서 ‘비만 치료제 시대 글로벌 경쟁과 대응 전략’을 주제로 열린 ‘제약바이오 산업 혁신 포럼’에서 이같이 말했습니다.

이슬기 대표는 이날 ‘경구용 다중작용제 개발 전략 비만 치료제 시장 성장의 중추로써의 GLP-1 계열 치료제’라는 제목의 주제 발표를 통해 자사 MASH 치료제 후보물질인 DD01의 전략적 가치를 조명했습니다.

DD01은 기존 1세대 GLP-1·글루카곤 이중작용제들이 1:1 비율로 개발된 것과 달리, GLP-1의 활성도를 11배 높이면서 차별화를 꾀한 MASH 치료제 후보물질입니다. DD01은 임상2상 중간 분석에서 12주 투여 만에 지방간 감소가 30% 이상 나타난 환자 비율이 85.7%에 달했습니다.

해당 임상에서 이 대표가 주목하는 결과는 50% 이상 지방간 감소가 나타난 환자들입니다. 지방간이 50% 감소한 환자 중 절반 가까이가 지방간의 정상화를 보인 것입니다. 이 대표는 “해당 중간 결과를 근거로 내년 상반기 DD01의 임상2상 톱라인(Top-line) 결과가 나온다”며 기대감을 나타냈습니다.

https://www.thebionews.net/news/articleView.html?idxno=20179