[한투증권 전기전자/2차전지 조철희]
10월 28일 IT 주요뉴스

● 애플, 中서 나홀로 성장…아이폰 출하량 36% 증가
- 다른 스마트폰 업체들은 출하량이 16~27% 가량 감소한 반면, 3분기 중국 시장에서 아이폰 출하량이 작년 같은 기간에 비해 36% 증가
- 하지만 애플의 3분기 중국 판매량 호조는 상대적으로 구형 모델이 잘 팔린 때문인 것으로 나타남
Link: https://bit.ly/3SMeYbg

● 삼성電 "3Q 스마트폰 6400만대·태블릿 700만대 판매"
- 3분기 판매량은 2분기(스마트폰 6천200만대, 태블릿PC 700만대)와 비교해 스마트폰은 200만대 증가하고, 태블릿PC는 동일
- 3분기 스마트폰 평균판매가격(ASP)은 282달러(약 40만원)였다. 2분기 281달러(약 39만원) 보다 소폭 상승
Link: https://bit.ly/3SMg1Ie

● Unimicron remains upbeat about ABF substrate demand
- Unimicron Technology has provided a positive outlook for the fourth quarter of 2022, and said it remains optimistic about ABF substrate demand in the mid- to long-term.

● Thailand attractive to Taiwan PCB supply chain makers
- 대만에 본사를 둔 PCB 관련 제조업체들이 미중 무역전쟁의 지속적 영향에 대응하기 위해 중국 내 공장 이전이나 중국 국외 추가 동남아 공장 설립을 검토 중
- TPCA에 따르면 2021년 태국의 PCB 생산액은 31억 달러를 넘어 전년 대비 약 20% 증가했으며, 일본 후지쿠라, CMK, 대만 메크텍 등이 이곳에 PCB 공장을 세움
Link: https://bit.ly/3zl56hQ

[한투증권 조철희] 애플(AAPL US): 역시 선방

● 결론: 소비자들의 구매력 약화, 강달러 등 비우호적인 경영 환경 속에서도 견조한 실적 발표. 주가는 시간외 0.8% 상승 중

● 실적: 매출액 901억달러(+8.1% YoY), diluted EPS 1.29달러(+4% YoY) 기록. 컨센서스(매출액 889억달러, diluted EPS 1.27달러)를 소폭 상회하는 실적. 아이폰 매출액은 시장 기대에는 소폭 못 미쳤지만, 전년대비 9.7% 증가하며 양호. Mac판매량이 시장 기대를 크게 상회했고, 아이패드는 부진

● 주요내용 1: iPhone 매출액은 전년대비 9.7% 증가. 컨센서스 대비 1.4% 하회. 회사는 아직 mix에 대한 가이던스 제시 안했지만, 프로모델 위주로 잘 팔리는 것으로 추정. 재고 수준도 분기말 기준 목표 대비 낮아 건전한 상황

● 주요내용 2: Mac은 신모델 출시로 역대 최고의 분기 매출액 달성. 반대로 아이패드는 지난해 같은 기간에 신모델을 출시해 전년대비 매출액이 13.1% 감소. 비 우호적인 외부 환경 속에서도 애플 제품들의 경쟁력은 양호한 상황

● 주요내용 3: 금번 분기에는 반도체 공급 차질은 영향 크지 않았음. 그러나 전쟁, 코로나19 등 여전히 불확실한 영업환경 지속. 강달러 환율도 영업환경에 비우호적이었음

● 부문별 매출액: 아이폰, 아이패드, 서비스 컨센서스 하회. Mac 상회
- 아이폰 426억달러(+9.7% YoY) vs. 컨센 432억달러
- Mac 115억달러(+25.4% YoY) vs. 컨센 94억달러
- 아이패드 72억달러(-13.1% YoY) vs. 컨센 79억달러
- 웨어러블 및 홈, 악세서리 등 97억달러(+9.8% YoY) vs. 컨센 92억달러
- 서비스 192억달러(+5% YoY) vs. 컨센 201억달러

● 지역별 매출액
- 미주 398억달러(+8.1% YoY)
- 유럽 228억달러(+9.6% YoY)
- 중화권 155억달러(+6.2% YoY)
- 일본 57억달러(-4.9% YoY)
- 중화권/일본 제외 아시아퍼시픽 64억달러(+22.7% YoY)

전기전자/2차전지 텔레그램: https://bit.ly/2SEXAbh

LG전자 3Q22 실적발표 컨콜 스크립트입니다. 감사합니다.

[한투증권 전기전자/2차전지 조철희]
10월 31일 IT 주요뉴스

● 삼성 스마트폰, 세계 시장 위축에도 올해 3분기 '점유율 1위'
- 시장조사업체 '옴디아'에 따르면 3분기 전 세계 스마트폰 출하량은 3억120만대를 기록해 지난해보다 7.6% 감소
- 삼성전자는 올해 3분기 출하량 6410만대를 기록하면서 세계 스마트폰 시장 1위(점유율 21%)를 유지했지만 출하량이 전년보다 7.4% 감소
Link: https://bit.ly/3gRpWiu

● EU "2035년부턴 전기차만 판매"… K-배터리 성장 날개 달았다
- 유럽의회와 유럽연합 이사회는 지난 27일 2035년 휘발유와 경유 내연기관 승용차와 벤 등 소형화물차의 신차 판매 금지 법안에 최종 합의
- 법안에는 2030년까지 신차의 탄소배출량을 2021년 대비 승용차 55%, 벤 등 소형화물차 50% 감축 규정이 담겼음. 이 비율이 2035년부터는 탄소배출량 100% 감축으로 확대
Link: https://bit.ly/3UbrLW0

● Oversupply of LFP battery cathode materials may loom on rapid capacity expansion in China
- 중국의 2022년 1~3분기 리튬인산철(LFP) 양극 소재 신규 생산능력이 3배로 늘어나면서 2023년 하반기나 2024년에 과잉생산 위기가 불거질 수 있다 전망
- 2023년 하반기에 양극재 공급과잉이 발생할 경우 가격이 하락할 가능성이 있다고 보고 있지만 LFP 배터리 가격도 이에 따라 하락할지는 미지수
Link: https://bit.ly/3Nl2mGT

● Yageo signs binding commitment to acquire Schneider Electric's industrial sensors business
- Yageo는 에너지 관리 및 자동화 디지털 전환의 선두주자인 슈나이더 일렉트릭과 올캐시 거래로 Telemecanique Sensors 사업을 인수하기로 힘
- Telemecanique Sensors는 90년 이상의 지속적인 센서 혁신을 통해 하이엔드 스위치, 근접 센서 및 압력 센서를 포함한 광범위한 감지 솔루션 포트폴리오 구축
Link: https://bit.ly/3fqOoqq

[한투증권 조철희] LG전자 3Q22 Review: 아쉬운 업황

● 소비자향 세트는 부진, 자동차 전장은 좋았다

- 연결 매출액 21.2조원(+14.0% YoY, +8.8% QoQ), 영업이익 7,466억(+25.1% YoY, -5.8% QoQ) 기록. 연결자회사 LG이노텍 제외하면 매출액 16조원, 영업이익 3,116억원(영업이익률 1.9%) 기록, 영업이익이 전분기대비 39.5% 감소한 것으로 추정
- H&A(가전) 매출액이 전년대비 5.8% 증가했지만 영업이익률은 3.1%로 전년대비 4.1%p 하락. 전분기 5.4%대비로도 추가 하락. 전방 수요 둔화를 프로모션 강화로 대응
- HE(TV)는 2분기에 이어 영업적자(영업이익률 -1.5%) 기록. 매출액이 전년대비 11.2% 줄었기 때문. 수요도 부진한데다가 주요 부품인 패널을 달러로 매입하기 때문에 강달러가 수익성에 부정적 영향 미침
- VS(전장)는 매출액이 전년대비 35.2% 증가. 영업이익률 4.1% 기록. 완연하게 흑자 사업부로 변모 중

● 수요 둔화는 조금 더 진행

- 글로벌 소비자향 IT 세트 수요 감소로 4분기~내년 상반기에도 비우호적인 영업환경 지속
- LG전자 기준(LG이노텍 제외) 4분기 추정 실적은 매출액 15.9조원, 영업적자 532억원. H&A, HE 등 전통 소비자향세트 업황 둔화 지속 예상. 4분기 H&A, HE 추정 영업이익률은 각각 0.4%(-2.7%p QoQ), -2.5%(-1%p QoQ)로 추가 하락 예상. HE도 글로벌 TV 출하량 반등 시점을 2Q23 이후로 전망. 부진한 실적 지속
- 투자의견 매수, 목표주가 120,000원(SoTP) 유지. 23년 기준 PBR 0.7배(ROE 9.7%)로 낮고 VS사업부 수익성 개선으로 주가 하방 경직성 확보. 그러나 주력 사업부 수요 둔화로 주가 상승 모멘텀 부족

리포트: https://bit.ly/3FuRhBe
전기전자/2차전지 텔레그램: https://bit.ly/2SEXAbh

[한투증권 전기전자/2차전지 조철희]
11월 1일 IT 주요뉴스

● 中아이폰 공장서 탈출하는 노동자…생산량 30% 감소 할수도
- 로이터통신에 따르면 중국 정저우 공장에서 노동자가 대거 이탈하는 등 문제가 발생하면서 다음 달 아이폰 출하량이 30% 감소할 수 있다고 소식통을 인용해 보도
- 폭스콘 측은 31일 공장 노동자들이 봉쇄를 피해 대거 이탈하자 귀향을 돕겠다고 뒤늦게 발표
Link: https://bit.ly/3gYFXDq

● 삼성-애플, 스마트폰 ASP 격차 더 커질 듯
- 아이폰 14 프로 모델(프로·프로맥스)이 전작 보다 높은 판매를 기록하면서 올 하반기 아이폰 ASP가 처음으로 900달러를 넘길 전망
- 삼성전자의 스마트폰 ASP는 2년 전과 비교해 100달러 이상 증가했지만, 애플과 비교해 절반이 안되는 수준
Link: https://bit.ly/3fgua2R

● 삼성전자, '태블릿 강자' 애플 추격…점유율 좁히기 '속도'
- 9월 전 세계 태블릿 시장에서 애플은 51.15%, 삼성전자는 29.16%의 점유율을 기록
- 삼성전자의 라인업 다각화 전략이 유효. 애플과 삼성전자의 점유율 격차는 점차 좁혀지는 추세
Link: https://bit.ly/3sIFXtA

● 아이폰15 프로에선 '물리적' 버튼 없어진다?
- 내년 출시 예정인 아이폰 15 프로와 프로맥스에선 기존의 물리적(기계식) 버튼 대신 솔리드 스테이트 버튼으로 교체될 것이라는 전망
- 이와 함께 아이폰15 시리즈는 초가력 티타늄과 양면 전면 카메라, USB-C 단자를 지원하는 최초의 아이폰 시리즈가 될 것으로 예상
Link: https://bit.ly/3t2zFpb

● Foxconn still elaborating loss arising from COVID-hit plant in China
- Hon Hai Technology Group (Foxconn) is still evaluating losses arising from its COVID-hit plant in China, and is considering measures such as support from other plants to mitigate the plant disruption, according to the company.

[한투증권 조철희] 무라타 3Q22 Review: 불황의 한가운데

● 컨센서스 하회한 CY3Q22 실적

- CY3Q22(FY2Q22) 실적은 매출액 4,836억엔(+3.2% YoY, +10.7% QoQ), 영업이익 1,064억엔(-9.1% YoY, +20% QoQ)으로 컨센서스를 각각 4.0%, 7.9% 하회.
- 엔/달러 환율 상승에도 불구하고 스마트폰, PC 업황이 예상보다 더 부진했기 때문.
- 매출액은 전분기대비 10.7% 증가했는데 이는 아이폰14 출시 효과로 스마트폰 관련 각종 부품(MLCC, RF관련 등) 납품이 늘었기 때문.

● CY3Q22 불황을 지나고 있는 무라타

- CY3Q22 기준 수주잔고는 4,678억엔으로 2개 분기 연속 감소. 신규수주는 4,397억엔으로 매출액보다 적었음.
- 회사는 엔달러 환율 상승에도 불구하고 FY2022(23년 3월말) 실적 가이던스를 하향 조정. 매출액 18.2억엔, 영업이익 3.8억엔으로 기존대비 각각 5.7%, 13.6% 하향.
- 모빌리티 수요는 견조하나 스마트폰, PC 수요가 부진하기 때문.
- 특히 하이엔드 스마트폰 수요는 양호하나 중저가폰 수요가 줄어 MLCC 가격 하락 압박도 존재한다고 밝힘. FY2022 CAPEX 계획도 기존 2,400억엔에서 2,100억엔으로 하향.

● 전망이 가장 어려울 때 사야 수익을 낼 것

- 금번 분기 실적은 부진했고, 가이던스도 낮아짐. 고객사들은 캐퍼시터를 포함한 부품 재고 수준이 아직 높아 CY4Q22까지는 재고 조정 활동을 이어갈 것.
- 그러나 주식은 사야할 시점. 회사는 FY2022 스마트폰 출하량이 20% 감소한다는 것을 기준으로 가이던스 발표했으나 이는 과도한 우려라 판단. 내년 1분기부터 최소한 기저효과 때문에라도 점진적인 출하량 반등이 예상됨.
- 자동차 산업도 부품 공급차질이 완화되며 생산량을 늘리고 있는데, 무라타는 MLCC 중 전기차에 탑재되는 초하이엔드 제품(파워트레인) 시장 점유율 1위로 전기차 시장 성장의 최대 수혜 회사 중 하나. 수요에 대한 전망이 가장 어둡고, 주가가 이를 반영해 하락한 현재가 매수 기회.


리포트: https://bit.ly/3Fy24e8
전기전자/2차전지 텔레그램: https://bit.ly/2SEXAbh

[한투증권 전기전자/2차전지 조철희]
11월 2일 IT 주요뉴스

● 이차전지 혁신위해 50조원 투자…"세계 시장 40% 목표"
- 글로벌 공급망에 대응하기 위한 배터리 얼라이언스를 출범하고 민·관이 힘을 합쳐 50조원 이상의 국내 투자도 병행
- 이를 통해 국내 생산능력은 현재 대비 2025년까지 배터리는 1.5배, 양극재는 3.2배, 음극재는 2.1배로 확대될 것으로 기대
Link: https://bit.ly/3WmYgSG

● 中 멈추지 않는 아이폰 사랑…나홀로 성장
- SA의 발표에 따르면 중국 스마트폰 출하량은 3분기 6,690만대로 전년 동기 대비 16% 감소
- 부진을 면치 못한 중국 제조사들과 비교해 애플은 1,030만대로 전년 대비 3% 늘어난 출하량을 기록, 4위에 오름
Link: https://bit.ly/3TWZylO

● TV panel prices to continue rallying in November
- TV 패널 가격은 15개월 연속 하락한 후 최근 상승세로 돌아섰으며 11월까지 상승세가 지속될 것으로 보임
- TV와 IT 업체들이 4분기에 제품 홍보에 박차를 가하고 있어 전반적인 패널 재고를 더 견조한 수준으로 끌어올릴 수 있을 것이라 전망
Link: https://bit.ly/3TSNO3O

● 겨울이 따뜻한 올레드TV…유럽 소비자는 월드컵에 지갑 연다
- 옴디아는 최근 보고서에서 올해 4분기 전세계 출하량 예상치 291만 9600대 중 북미(88만 5300대)와 유럽(133만 2200대) 등 주요 시장에 221만 7600대의 올레드 TV가 공급될 것으로 전망
- 유럽·북미뿐만 아니라 처음으로 월드컵을 개최하는 중동·서아시아 지역의 프리미엄 TV 수요까지 늘어나면 올 3분기까지 발생했던 적자를 일정 부분 만회할 수 있을 것
Link: https://bit.ly/3sObdYd

[한투증권 전기전자/2차전지 조철희]
11월 3일 IT 주요뉴스

● 3분기 中 스마트폰 위축에도…‘아이폰14’ 내세운 애플 '강세'
- 카운터포인트리서치에 따르면 올 3분기 중국 스마트폰 판매량은 전년 동기대비 12.4% 감소
- 애플은 올 3분기 중국에서 점유율 15.3%로 4위를 차지. 전년 동기대비 점유율은 2.8%포인트 상승, 매출은 6.8% 증가
Link: https://bit.ly/3FDO0zy

● Taiwan ABF substrate suppliers to embrace sales growth in 4Q22
- 대만에 본사를 둔 IC 기판 전문업체 unimicron Technology, Nan Ya PCB, Kinsus Interconnect Technology는 여전히 견조한 ABF 기판 수요에 힘입어 2022년 4분기에도 매출이 증대될 것이라 전망
- IC 기판 3사는 올 1~3분기 ABF 기판의 매출 기여율이 혼조세를 보임. Unimicron의 비율은 30%, Nan Ya는 50%, Kinsus는 수치를 제시하지 않았지만 BT 기판과 ABF 기판이 모두 수익에 크게 기여하는 중
Link: https://bit.ly/3t8Nlit

● Samsung foldable smartphone sales better than expected in Taiwan
- Sales of Samsung Electronics Galaxy Z Fold 4 and Flip 4 foldable smartphones in the Taiwan market have been higher than expected since their launch, according to sources at local retail channels.

● Yageo to expand sensor biz through acquisitions
- Two acquisitions announced by Yageo in October may indicate the passive component company is gearing up for its sensor business expansion.

● TSMC, 3나노 고객사 주문량 ‘급감’…삼성전자 영향은?
- 대만 현지 언론에 따르면 인텔, 애플 등 TSMC의 주요 고객사가 3나노 공정 발주 주문을 취소하고 있는 것으로 나타남
- TSMC의 첨단공정 반도체 주문업체의 발주량은 연초 계획 대비 40~50%가량 축소됨
Link: https://bit.ly/3h4h0WY

[한투증권 조철희/김정환] 2차전지/소재: 정부와 손잡고 성장

● 반도체, 자동차에 이어 세번째로 열린 산업부 주관 민관 회의

- 11월 1일 산업통상자원부는 ‘제3차 산업전략 원탁회의’를 개최. 2차전지 산업이 세번째로 지정.
- 산업부는 글로벌 공급망 리스크 등 당면한 과제에 민관이 공동 대응하기 위해 배터리 얼라이언스를 출범.
- 2030년 이차전지 세계 최강국 비전을 달성하기 위해 3대 목표로 1) 안정적인 (광물)공급망 확보, 2) 첨단 기술 mother factory 구축, 3) 건실한 국내 생태계 조성을 설정.

● 공급망 구축의 핵심인 광물 확보, 민관이 함께 뛴다

- 미국은 물론 유럽 등지에서 광물/부품과 관련된 공급망 제한 정책이 추진되면서, 2차전지 산업에 조달 리스크가 부각되고 있음. 부품은 현지 공장 건설로 대부분 해결 가능하나 광물은 민관 협력이 필요.
- 배터리 얼라이언스는 2차전지에 필요한 광물 원가의 50% 이상을 차지하는 리튬, 니켈, 코발트를 중심으로 호주, 캐나다, 칠레 등의 투자를 검토할 계획.
- 또한 국내 제련 시설 투자 시 관련 설비 구축을 위해 정책금융기관이 5년간 3조원 규모의 대출, 보증 지원을 수행할 계획.

● 마더팩토리는 국내에 건설 유도, 기술 개발 주도권을 공고히

- 주요 2차전지 3사의 기술 개발을 위해 정부는 2030년까지 R&D 자금 1조원을 지원할 계획. 기업들의 R&D 투자 예상 금액 19.5조원까지 더하면 20.5조원의 대규모 비용이 기술 개발에 투입됨.
- 정부는 핵심 기술의 외부 유출(JV 등)을 막고 국내 기술 경쟁력 제고를 위해 마더팩토리 국내 건설을 적극적으로 유도 중.
- 기업들은 2030년까지 국내에만 50조원의 자금을 투입할 계획인데, 정부는 국내외 설비투자에 대해 5조원의 대출 및 보증을 지원하고, 세제지원 확대(세액공제율 2%p 상향)를 추진 중.

● 따로 또 같이, IRA 대응에 손잡는 2차전지 업계

- 최근 발표된 IRA 법안으로 중국 회사들의 미국 진출 가능성이 낮아진 만큼, 국내 2차전지 회사들에게는 큰 기회.
- 금번 배터리 얼라이언스 출범은 국내 2차전지 회사들의 원활한 미국 진출이 가능케 한다는 점에서 관련 value chain 전반에 걸쳐 긍정적. 2차전지/소재 top pick으로 LG에너지솔루션, 삼성SDI, 포스코케미칼을 추천.

리포트: https://bit.ly/3SZSEuX
전기전자/2차전지 텔레그램: https://bit.ly/2SEXAbh

SK온 EBITDA 흑전했네요

[한투증권 전기전자/2차전지 조철희]
11월 4일 IT 주요뉴스

● K-배터리 3사, 1~9월 글로벌 점유율 25.2%… 中 CATL, 35.1%
- 국내 배터리 3사 점유율은 지난해 1~9월 32.5%에서 올해 같은 기간 25.2%(LG에너지솔루션 14.1%, 삼성SDI 4.9%, SK온 6.2%)로 7.3%포인트 떨어졌으나 사용량 자체는 증가
- 올해 1~9월 세계 각국에 차량 등록된 전기차 배터리 총사용량은 341.3기가와트시(GWh)로 전년 동기 대비 75.2% 증가
Link: https://bit.ly/3WpAZQ9

● 애플 中 최대 생산기지 코로나로 폐쇄...아이폰14 생산 비상
- 중국 당국은 2일 정오부터 허난성 정저우시 폭스콘 공장이 있는 산업단지에 대해 7일간 폐쇄 명령을 내림
- 정저우 폭스콘 공장은 아이폰 14 시리즈 80%를, 14 프로 시리즈 85%를 생산하기 대문에 공급망 차질은 애플에게 큰 타격이 될 전망
Link: https://bit.ly/3sXAEqx

● 스마트폰 침체기...모바일AP 강자 퀄컴·미디어텍도 '노심초사'
- 퀄컴, 미디어텍 등은 스마트폰 시장의 침체기로 인해 4분기 모바일 AP 관련 사업 전망을 보수적으로 설정
- 모바일 AP 시장을 주도하는 팹리스 업체들은 4분기부터 수요 부진, 고객사 재고 증가 현상이 증폭될 것으로 우려
Link: https://bit.ly/3SUWTYI

● 삼성, 최대 스마트폰 생산기지 베트남 비중 40%대로
- 삼성전자가 내년 베트남 스마트폰 생산 비중을 40% 중반까지 낮춰 베트남에 50% 이상 집중됐던 생산기지를 재편해 위험을 분산
- 줄어든 베트남 비중은 인도, 인도네시아, 중남미 등으로 분산될 것
Link: https://bit.ly/3FFIoF7

[한투증권 전기전자/2차전지 조철희]
11월 7일 IT 주요뉴스

● SK온, 칠레 SQM과 전기차 120만대 규모 수산화리튬 구매계약
- 칠레 리튬 업체 SQM과 전기차 120만대 규모 이차전지용 수산화리튬 장기구매계약을 체결. 계약 기간은 2023년부터 2027년까지
- SQM과 리튬 추가 공급, 생산시설 투자, 폐배터리 리사이클링 등 중장기 파트너십을 위한 협력관계도 구축할 예정
Link: https://bit.ly/3UwEmmS

● '아이폰14' 생산 비상걸린 애플… 인도로 엑소더스 빨라지나
- 애플이 대만의 OEM(주문자위탁생산) 계약업체인 페가트론에게 인도에서 새로운 '아이폰14'의 조립을 시작하도록 함
- '차이나 리스크'(China Risk)를 회피하기위한 인도, 멕시코, 베트남 등으로의 제조 시설 다변화 전략에도 속도가 붙을 것으로 예상
Link: https://bit.ly/3NFgRFZ

● Apple to keep Qualcomm chips in 2023 in turnabout
- 퀄컴은 2023년 신형 아이폰에 5G 모뎀 부품의 약 20%만 공급할 계획이었지만, 수요일 실적 발표에 따르면, 현재 공급량을 유지할 것으로 기대
- 이는 애플이 내년 모델들을 위해 자체적인 내부 모뎀 디자인으로 옮기지 않을 것임을 의미
Link: https://bit.ly/3sYFx2F

● 삼성전자, 2억 화소 이미지센서로 소니 추월한다
- 상반기 스마트폰 이미지센서 시장 점유율을 일본 소니가 44%로 여전히 1위인 가운데, 삼성전자가 30%로 2위를 차지
- 삼성전자는 고객사에 2억 화소 CIS 제품을 공급, 고해상도 수요를 주도
Link: https://bit.ly/3t5shZS

● TSMC capacity expansions facing potential changes with geopolitical influences
- TSMC의 견조한 실적에도 불구하고 지정학적 리스크는 새로운 첨단 제조 공정에 대한 캐파 확장, 개발 계획에 있어 파운드리의 결정에 계속 영향을 미칠 것
- 또 다른 큰 압박은 미국에 5/3nm 팹을 설치하는 것으로, 건설 비용은 인플레이션과 함께 급증 중
Link: https://bit.ly/3hgXJ4T

[한투증권 전기전자/2차전지 조철희]
11월 8일 IT 주요뉴스

● 애플, 中 폭스콘 공장 타격에 “아이폰14·14 프로 대기 시간 길어져”
- 애플이 위탁생산업체 폭스콘의 중국 정저우 공장 봉쇄로 아이폰 생산 차질이 생겼음을 공식 인정
- 아이폰14·14프로 출하량이 우리의 예상치보다 줄어들어 고객들이 새 제품을 받기까지 대기 시간이 길어질 것
Link: https://bit.ly/3t3U1hL

● Apple bucks the trend in India's smartphone market amid economic headwinds
- 인플레이션 주도의 경기 침체로 3분기 인도의 스마트폰 출하량이 감소했지만, 애플은 베스트셀러 아이폰13에 힘입어 사상 최고 기록을 세움
- 삼성전자는 상위 5개 스마트폰 브랜드 중 유일하게 연간 성장세를 보이며 인도에서 5G 스마트폰 브랜드 1위를 지킴
Link: https://bit.ly/3Tfn64f

● Largan, GSEO post double-digit revenue increases in October
- Smartphone-use lens module makers Largan Precision and Genius Electronic Optical (GSEO) have both reported on-year increases in revenue for October 2022 of 24.2% and 17.7%, respectively.

● Handset-IC backend specialists brace for weak 4Q22
- Backend houses specializing in smartphone application processors are bracing for a disappointing fourth quarter of 2022 and probably first-quarter 2023, as inventory correction for Android smartphones requires a longer period of time, according to industry sources.

● Foxconn posts 6% revenue drop in October
- Foxconn Electronics (Hon Hai Precision Industry), which saw its September revenue hit a record high, has reported October revenue slipped 5.6% sequentially to NT$776.58 billion (US$24.28 billion).

[한투증권 전기전자/2차전지 조철희]
11월 9일 IT 주요뉴스

● '세계 2위' 인도 스마트폰 시장서 3위 밀렸던 삼성, 1위 탈환 나선다
- 삼성전자는 힌두교 최대 축제인 '디왈리'가 끼어 있는 9~10월에 1440억 루피(약 2조4500억원)의 스마트폰 매출을 올림
- 삼성전자의 올해 인도 시장 스마트폰 매출은 지난해 같은 기간에 비해 178% 증가
Link: https://bit.ly/3NTuSQu

● Foxconn posts 6% revenue drop in October
- 폭스콘은 10월 매출이 7,765억 8천만대만달러(2,042억 8천만 달러)로 5.6% 줄었다고 발표
- 10월 판매 실적이 예상보다 좋았지만 중국 정저우에 있는 공장 가동의 일부가 코로나 제한의 영향을 받았기 때문에 기존에 낙관했던 4분기 전망을 하향 조정함
Link: https://bit.ly/3NPw0EC

● 퀄컴 "갤럭시S23에 스냅드래곤 AP 100% 탑재"
- 퀄컴 아카시 팔키왈라 최고재무책임자(CFO)는 올해 4분기(7~9월) 실적을 발표하는 설명회에서 "갤럭시S23에 퀄컴의 AP 적용 비율이 100%로 올라간다"고 언급
- 올해 2월 출시된 갤럭시S22에는 퀄컴의 AP 제품 '스냅드래곤8 1세대'가 75% 적용됐고, 삼성전자 시스템LSI가 자체 개발한 AP '엑시노스 2200'는 유럽 지역 등에 일부 탑재
Link: https://bit.ly/3DPCI94

● MediaTek intros 4nm smartphone AP
- MediaTek has introduced a new smartphone application processor series built using TSMC's second-generation 4nm process technology and expects smartphones powered by the new chips to hit market shelves by the end of 2022.

[한투증권 전기전자/2차전지 조철희]
11월 10일 IT 주요뉴스

● 삼성폰, 9월 중남미 점유율 7%p 끌어올려…‘갤럭시A03’ 호조
- 지난 9월 중남미 스마트폰 판매량은 멕시코 및 브라질 시장에서의 회복에 힘입어 전월 대비 10% 증가
- 중남미 시장 1위 삼성전자는 지난 9월 40%의 점유율을 기록. 전년동기 33%에 비해 7%포인트나 오른 수치
Link: https://bit.ly/3WQBjIa

● 애플, 중국 하청업체에 에어팟 프로2 생산 중단 지시
- 이런 애플의 결정은 수요 감소가 아닌 제품 생산과 관련된 문제이며 줄어든 생산량을 메우기 위해 또 다른 업체인 럭스셰어의 생산량이 증가
- 고어텍은 공시를 통해 "이번 생산 중단으로 인해 올해 영업 이익이 33억 위안(약 6천285억원) 가량 줄어들 것"이라고 전망
Link: https://bit.ly/3NXBn4M

● Catcher expands target markets beyond PCs
- Notebook chassis specialist Catcher Technology has expanded its target markets to include automotive, healthcare and AR device applications.

● 파운드리 최강자 대만 TSMC, 미국에 공장 추가로 짓는다
- TSMC는 미국 애리조나 지역에 파운드리 공장 추가 건설 계획을 조만간 발표할 예정
- 투자 금액은 현재 건설 중인 공장과 비슷한 120억달러 수준이 될 것으로 전망
Link: https://bit.ly/3Edc22n

[한투증권 전기전자/2차전지 조철희]
11월 14일 IT 주요뉴스

● 갤S23 카메라 SCM, 전작과 유사...中기업 약진
- 내년 초 삼성전자가 출시하는 갤럭시 S23 카메라 모듈 공급망(SCM)은 전작인 S22와 큰 틀에서 유사한 것으로 파악
- 갤럭시 S23 울트라 모델에는 처음으로 2억 화소 카메라가 탑재됨. 핵심 공급사는 삼성전기로, 전체 물량의 70%를 공급
Link: https://bit.ly/3WVt65k

● 애플이 막고 중국 따라와…신형 갤럭시, 손해 감수하며 뽑아든 카드
- 내년 초 출시하는 갤럭시S23 시리즈에 퀄컴의 모바일AP(애플리케이션프로세서)인 '스냅드래곤8 2세(Gen2)'를 최소 80% 이상 탑재
- 삼성전자가 손해를 감수하면서까지 퀄컴의 스냅드래곤 비중을 늘리는 이유는 '품질' 때문
Link: https://bit.ly/3UVibqG

● 폭스콘, 2년 내 인도공장 인력 4배로 늘린다
- 장저우 시가 코로나19 폐쇄 조치를 내리면서 폭스콘 아이폰 공급량이 30% 가량 차질을 빚을 것이란 전망
- 외신들에 따르면 폭스콘은 현재 1만7천명 수준인 인도 공장 인력을 2024년까지는 7만명 까지 늘릴 계획
Link: https://bit.ly/3G7eZE6

● 파트론, 삼성전자 차기 폴더블 스마트폰 카메라 모듈 공급사 제외
- 파트론은 내년 8월 출시 예정인 삼성전자 갤럭시Z플립5, 갤럭시Z폴드5 등 폴더블 스마트폰 카메라 모듈 공급사에서 제외됨
- 업계는 삼성전자가 계열사인 삼성전기는 물론 자체적으로 카메라 모듈 생산을 늘리고 있기 때문으로 풀이
Link: https://bit.ly/3TzDblF

● 中, 중저가 폴더블폰으로 삼성전자에 도전장
- 중국 기업들은 전세계 폴더블폰 시장에서 점유율 60% 이상을 차지한 삼성전자 제품보다 20~30만원 정도 저렴한 제품을 잇따라 출시
- 전체 중국 스마트폰 시장에서 폴더블폰 비중은 7% 수준이나, 카운터포인트리서치는 중국에서도 폴더블폰 시장이 빠르게 성장할 것으로 전망
Link: https://bit.ly/3E7nQms

https://v.daum.net/v/20221114133421247

IRA로 OEM과 셀업체간 논의가 활발해지는 것 같습니다. 내년까지 많은 딜들이 완료될 듯 합니다.

[한투증권 전기전자/2차전지 조철희]
11월 15일 IT 주요뉴스

● LG전자, 재고자산 11조원 돌파…TV 재고 증가 영향
- 3분기 연결기준 LG전자의 재고자산은 11조2017억원으로 역대 최고치 기록
- HE 부문의 재고자산은 3분기 2조1803억원으로 전분기 1조7574억원보다 4229억원(24.1%) 증가하며 가장 크케 상승
Link: https://bit.ly/3Edgdv4

● 내년 출시되는 애플 MR 헤드셋, 진행 상황은?
- MR헤드셋의 첫 번째 운영체제(OS) ‘코드명 오크(Oak)’의 개발이 내부적으로 마무리 중이며 내년에 새 하드웨어를 준비해야 함
- 최근 애플이 경기침체 우려로 채용과 비용 지출 축소에 나섰다는 보도가 나왔지만, 내년 출시 예정인 MR 헤드셋 및 AR, VR 개발에 필요한 사람들은 계속 충원 중
Link: https://bit.ly/3GjAMZr

● Display demand expected to rebound in 2023, says Omdia
- 옴디아의 최근 디스플레이 장기 수요 예측 트래커에 따르면 2023년 디스플레이 수요는 전년 대비 6.2% 증가할 것으로 전망
- 70인치 이상 TV 시장은 2022년 1800만대에서 2023년 2100만대로 15% 이상 성장할 것으로 전망
Link: https://bit.ly/3UAhbZb

● Foxconn JV breaks ground for new EV plant in Thailand
- Horizon Plus, a joint venture between Taiwan's Foxconn Technology Group and Thailand's state-run energy group PTT, broke ground recently for a new electric vehicle (EV) production base in Thailand.