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본 TNB 채널에서 제공하는 자료는 매수&매도에 대한 의견 절대 아니며 투자자 본인의 참고용에 불과 합니다.

모든 매수와 매도에 대한 책임은 본인에게 있습니다.
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TrendForce (시장조사업체)
(by https://t.me/TNBfolio)
- 서버 DRAM 계약 가격이 글로벌 클라우드 서비스 업체(CSP)의 데이터 센터 확장으로 인해 2025년 4분기에 강세를 보이고 있다.
- 공급업체들은 CSP의 주문량 증가에 따라 더 높은 가격 제시에 나서고 있다.
- 기존 4분기 DRAM 가격 상승 전망치인 8~13%에서 18~23%로 상향 조정했다.
- 추가 상승 조정 가능성도 높다.
- 2026년에는 글로벌 서버 출하량이 연간 약 4% 증가할 것으로 예상된다.
- CSP들이 대형 AI 모델을 지원하기 위해 고성능 컴퓨팅(HPC) 플랫폼으로의 전환을 가속화하고 있다.
- 서버당 메모리 탑재량 증가로 인해 전체 DRAM 비트 수요가 기존 예상을 상회할 전망이다.
- 이로 인해 DRAM 공급 부족이 구조적으로 지속될 가능성이 있다.
- 서버 수요가 견조하게 유지됨에 따라 DDR5 계약 가격은 2026년 상반기까지 상승세를 이어갈 것으로 예상된다.
- 반면, 주요 3대 업체 간 경쟁 심화와 고객사의 충분한 재고 수준으로 인해 HBM 계약 가격은 전년 대비 하락세로 전환될 가능성이 있다.
- 2025년 2분기 기준 HBM3e는 DDR5보다 4배 이상 높은 가격 프리미엄을 유지하고 있다.
- DDR5 가격 상승으로 인해 양자 간 가격 격차는 2026년에 크게 줄어들 전망이다.
- 2026년 1분기부터는 DDR5의 수익성이 HBM3e를 상회할 것으로 보인다.
- HBM3e와 DDR5가 동일한 생산 캐퍼를 공유하는 만큼, 수익성이 이동하면 공급업체들은 서버용 DDR5 생산에 더 많은 자원을 배정할 가능성이 있다.
- HBM3e 수요는 여전히 견조하며, 공급업체들은 수익성 유지를 위해 평균판매단가(ASP) 인상 시도도 병행할 수 있다.
- 향후 메모리 시장은 주요 공급업체들의 DDR5와 HBM 간 생산 및 가격 전략에 의해 좌우될 것이다.
11월 6일 식전 뉴스

“신한울 원전 3, 4호기 속도감 있게 진행… 2050년 전기 총사용량 지금의 2배 될것”
https://www.donga.com/news/Society/article/all/20251106/132712547/2

美 뉴욕주·일리노이주도 신규 원전 추진
https://www.theguru.co.kr/news/article.html?no=93978

부동산 PF도 증권화 열풍…ABS 발행 23.9%↑, 13조3000억원 '역대급'
https://www.seoulwire.com/news/articleView.html?idxno=679111

파두, 4개월 연속 대형 수주…"내년도 매출 확대"
http://www.newspim.com/news/view/20251106000052

삼현, 로봇 및 방산 대량생산 위한 신규 공장 투자
http://www.newspim.com/news/view/20251106000087

리가켐바이오,'LNCB74' 미국 임상 1상 고용량 코호트 FDA 추가 승인
https://www.yakup.com/news/index.html?mode=view&pmode=&cat=12&cat2=&nid=318447&num_start=

한미약품, ‘근육 증가’ 비만 신약 美 FDA 임상 1상 승인
https://www.etoday.co.kr/news/view/2522715

디앤디 파마텍 "먹는 비만약, 전임상 반감기·흡수 우수"
https://www.newsis.com/view/NISX20251106_0003392264

두산로보틱스 AI 로봇 솔루션 ‘스캔앤고,’ CES 2026 혁신상 2개 부문 수상
https://www.sedaily.com/NewsView/2H0CK44TFE

에이비엘바이오, 'BBB 셔틀'로 알츠하이머 신약 개발 정조준
https://www.docdocdoc.co.kr/news/articleView.html?idxno=3033454

티로보틱스, 자동화 로봇 라인업 선보여…"휴머노이드 개발 완료 단계"
https://www.mt.co.kr/stock/2025/11/06/2025110607534794488

툴젠, 아비노젠에 유전자 교정 기술이전 계약
https://www.pharmnews.com/news/articleView.html?idxno=264280

씨어스테크, 부정맥 다단계 예측 AI 특허 등록…'진단→예측' 확장
https://www.mt.co.kr/thebio/2025/11/06/2025110609564366401

암 진단·치료 생태계 구축…루닛, '볼파라'와 브랜드 통합
https://www.newsis.com/view/NISX20251106_0003392396

엔비디아 AI 데이 서울, 17일 개막…산업용 AI부터 로봇까지
https://www.yna.co.kr/view/AKR20251106064600017

엠게임, 中 칠룡과 '귀혼' IP 라이선스 계약 체결
http://www.newspim.com/news/view/20251106000428


[자료 출처]

https://t.me/TNBfolio
2025. 11. 6(목)
장중 DRAM 현물가격
삼성, HBM4 수율 급등…NVIDIA 인증 앞두고 SK hynix와 경쟁
(by https://t.me/TNBfolio)
- NVIDIA는 차세대 AI 가속기 'Rubin'에 탑재할 HBM4 칩 평가를 이달 중순까지 마무리할 예정이다.
- 평가 대상은 SK hynix, Samsung Electronics, Micron 3사이며, 최종 인증 여부가 공급사 결정에 핵심이다.
- Samsung은 최근 HBM4 수율을 빠르게 끌어올리며 인증 가능성에 근접한 상황이다.
- SK hynix는 여전히 기술력과 안정성 면에서 우위를 유지하고 있는 것으로 알려졌다.
- 최종 선정된 업체는 2026년 하반기 출시 예정인 Rubin에 HBM4를 공급하게 된다.
https://www.digitimes.com/news/a20251106VL208/nvidia-hbm4-samsung-sk-hynix-dram.html
11월 6일 장 마감 전 뉴스

네이버, 차세대 휴머노이드 로봇 '미니노이드' 실물 공개 [강해령의 테크앤더시티]
https://www.hankyung.com/article/202511067499i

엘지전자, 엔비디아와 협력해 AI·디지털트윈 기술 고도화
https://www.job-post.co.kr/news/articleView.html?idxno=187643

"대화로 모든 서비스 실행"···네이버, '에이전트 N' 공개
https://www.seoulfn.com/news/articleView.html?idxno=611700

하나금융, 스테이블코인으로 금융 대전환 시동
http://www.thelec.kr/news/articleView.html?idxno=43420

日다카이치, 94조원 규모 추경 추진…방위·AI 투자 확대
https://www.newsis.com/view/NISX20251106_0003392539

'반도체 슈퍼사이클' 경상수지 흑자 '역대 2위'…"11·12월도 양호"
https://www.mt.co.kr/economy/2025/11/06/2025110610340440316

DDR5 현물가 한 주 새 30%↑…"극심한 사재기 목격"
https://www.newsis.com/view/NISX20251106_0003392876

[AI 대전환] LG전자, AI 스마트팩토리·로봇·데이터센터로 '가전 이후' 본격화
http://www.newspim.com/news/view/20251106000856

'검은 수요일' 주식 공매도 1.9조원…전면 재개 후 최대치
https://www.hankyung.com/article/2025110677777


[자료 출처]

https://t.me/TNBfolio
코스피 신용잔고
코스닥 신용잔고
11월 6일 한국 저녁 뉴스 (전체 공개)

* 주요 내용

1. 트럼프 관세 권한 과도 지적, 대법 심리 시작
2. 중국 부동산 깡통아파트 확산, 시세 급락 중
3. 중국 증시 상승 마감, 상하이지수 0.97% 올라
4. 대만 증시 반등, 나스닥 영향에 0.66% 상승
5. 도쿄 증시 상승, 미국 반등과 저가 매수 영향
6. 미래에셋 영업익 감소, 회계처리 차이 때문
7. 국민연금 규제 강화, 국내주식 추가 매수 제한
8. 정부, 차세대 의료기기 R&D에 9400억 투자
9. 산업장관, 알래스카 가스전 고위험 투자 지적
10. 네이버, 피지컬AI 전용 모델 국가사업 추진
11. 네이버클라우드, AI거품론 경고하며 경량화 필요
12. 중국 메모리값 폭등, DDR4 한달 새 160% 상승
13. 현대차, 로봇 활용해 웨어러블 수익성 강화
14. 현대차 신차, 네이버지도 AI로 맥락 인식
15. 넷마블, 뱀피르 효과로 3분기 영업익 39% 증가
16. 한은, 원화 스테이블코인 7가지 위험 경고
17. 셀트리온 합병 효과로 수익성 증가, 내년 기대
18. KT&G, 해외사업 호조로 매출·영업익 최고치
19. 변압기 수요 폭증, 공장 24시간 가동 중
20. 일진전기, 변압기 슈퍼호황 속 가동률 95%

https://naver.me/GGCx32uC

(자세한 내용은 링크 참조)
트럼프 행정부, 체중 감량 약물 가격 인하 발표
https://t.me/TNBfolio_US

1. 제약사와의 협약 내용
- 트럼프 행정부가 Eli Lilly와 Novo Nordisk와의 협상을 통해 체중 감량(GLP-1) 약물 가격을 인하하기로 발표했다.
- 두 회사는 향후 모든 신약 출시 시, 상업, 메디케어, 메디케이드, 현금 시장에서 ‘가장 유리한 국가(MFN)’ 기준 가격을 적용하기로 합의했다.
- GLP-1 약물은 당뇨병 및 비만 치료 용도로 사용되며, 기존 제품에 대해서도 가격 인하가 적용된다.

2. 가격 세부 내용
- GLP-1 약물은 직접 소비자 대상 가격으로 주사제는 평균 350달러에서 시작해 향후 2년간 250달러까지 인하 예정.
- GLP-1 정제형이 승인될 경우, 초기 가격은 149달러로 책정.
- 메디케어, 메디케이드 시장에서는 GLP-1 약물을 월 245달러로 공급.
- 당뇨병 용 GLP-1은 메디케어에서 50달러의 본인 부담금(co-pay)으로 제공.
- 메디케어 환자의 약 10%는 GLP-1 확대 접근 혜택을 받을 예정.

3. 추가 혜택 및 투자
- Eli Lilly와 Novo Nordisk는 미국 내 GLP-1 생산 확대를 위해 각각 270억 달러, 100억 달러 투자 예정.
- 두 회사는 향후 출시될 약물에 대해 FDA 우선 심사권도 부여받게 됨.
- GLP-1 관련 제품은 미국 내 소비자와 정부 보험 가입자에게 최대 60% 인하된 가격으로 공급될 계획.

Trump Administration Announces GLP-1 Weight-Loss Drug Price Reduction
https://t.me/TNBfolio_US

1. Agreement with Pharmaceutical Companies
- The Trump administration announced a deal with Eli Lilly and Novo Nordisk to lower prices for GLP-1 weight-loss drugs.
- Both companies agreed to apply a "Most Favored Nation (MFN)" pricing model across commercial, Medicare, Medicaid, and cash markets for all future drug launches.
- The price reduction also applies to existing GLP-1 products used for diabetes and obesity treatment.

2. Price Details
- Injectable GLP-1 drugs, currently averaging around $350 per dose, will be reduced to $250 over the next two years.
- If an oral GLP-1 formulation is approved, its introductory price will be set at $149.
- For Medicare and Medicaid markets, GLP-1 drugs will be supplied at $245 per month.
- Diabetic GLP-1 treatments under Medicare will have a $50 co-pay.
- Approximately 10% of Medicare patients will gain expanded access to GLP-1 therapies.

3. Additional Benefits and Investments
- Eli Lilly and Novo Nordisk plan to invest $27 billion and $10 billion respectively to expand GLP-1 manufacturing in the United States.
- Both companies will receive FDA priority review rights for future drug submissions.
- GLP-1 products will be made available to U.S. consumers and government-insured patients at discounts of up to 60%.
LG전자, 노벨상 수상자 설립 양자컴퓨팅 스타트업에 투자
(by https://t.me/TNBfolio)
- LG전자는 프랑스 양자컴퓨팅 기업 Pasqal에 지분 투자를 단행하고 전략적 협력 관계를 강화했다.
- Pasqal은 중성 원자 기술 기반 양자 프로세서를 개발하며, 공동 창업자 Alain Aspect는 2022년 노벨 물리학상 수상자다.
- 양사는 제품 설계와 성능 혁신을 위한 양자 알고리즘 공동 개발에 나설 예정이다.
- Pasqal은 서울에 5200만 달러 규모의 양자 연구소 설립을 계획 중이다.
- 이번 투자로 LG는 양자 기술을 산업에 실용화하는 데 박차를 가할 것으로 보인다.
https://www.bloomberg.com/news/articles/2025-11-06/lg-electronics-buys-into-nobel-prize-winner-s-quantum-startup
Jamieson Greer (미국 무역대표부)
(by https://t.me/TNBfolio)
- 미국 대법원이 도널드 트럼프 대통령의 '상호주의 관세'를 위헌으로 판단할 경우, 환급해야 할 관세 규모가 1,000억 달러를 초과할 수 있다.
- 대법원은 관세가 무효화될 경우 환급 대상과 방식에 대한 문제를 제기했다.
- 특정 원고들은 관세 환급을 받을 수 있으며, 정부는 판결 이후 환급 일정과 권리 범위를 조율해야 한다.

* 논란이 된 상호주의 관세 규모는 대략 1,000억~2,000억 달러 사이다.
Elon Musk (테슬라 CEO)
(by https://t.me/TNBfolio)
- 머스크는 Optimus 로봇이 인류 역사상 가장 큰 제품이 될 것이며, 휴대폰보다 클 것이다
- 모든 인간이 Optimus를 원하게 될 것이다.
- Optimus는 빈곤을 제거할 것이며, ‘무한한 돈 생성기’와 같다
- 테슬라 주식을 계속 보유하라
- 내년 말까지 차량 생산을 약 50% 확대할 계획이다.
- SpaceX를 상장하는 방안을 검토 중이며, 테슬라 주주들이 참여할 수 있게 하고 싶다
- 거대 반도체 공장을 기획 중이며, 인텔과 협력할 수 있고 생산은 TSMC(대만, 텍사스, 애리조나), 삼성(한국)에서 이뤄질 것이다.

- 테슬라 주주들은 머스크의 1조 달러 규모 보상안을 승인했다.
- 테슬라 주주 중 75% 이상이 ‘CEO 성과 보상 계획’에 찬성표를 던졌다.
케어젠, ‘BIO-Europe 2025’서 약 50여 비즈니스 미팅 진행...'기술이전 기대'
(by https://t.me/TNBfolio)
- Caregen은 오스트리아 비엔나에서 열린 BIO-Europe 2025에 플래티넘 스폰서로 참가해 50건 이상의 비즈니스 미팅을 진행했다.
- 이 자리에서 독자적인 펩타이드 플랫폼 기술과 주요 파이프라인을 글로벌 제약사 및 투자자에게 소개했다.
- ProGsterol은 유럽 시장에서 높은 관심을 받았으며, EU Novel Food 승인 임박과 임상 데이터도 공유됐다.
- 점안형 황반변성 치료제 CG-P5는 기술 완성도와 혁신성 측면에서 긍정적인 평가를 얻었다.
- 일부 미팅에서는 전략적 제휴 및 기술이전 논의가 이뤄지며 글로벌 협력 가능성이 확대됐다.
https://www.paxetv.com/news/articleView.html?idxno=251561
미국, Nvidia의 축소형 AI 칩 중국 판매 차단
https://t.me/TNBfolio_US
- 백악관은 Nvidia가 축소형 AI 칩 B30A를 중국에 판매하는 것을 차단하기로 결정했다.
- 이 칩은 대규모 언어 모델 학습을 위해 여러 개를 클러스터로 연결해 사용할 수 있어 중국 기업들에 유용하다.
- Nvidia는 일부 중국 고객에게 샘플을 제공했으며, 설계를 수정해 미국 정부의 입장 변경을 기대하고 있다.
- 회사는 중국 데이터센터 컴퓨팅 시장에서 점유율이 0%라고 밝히며, 가이던스에도 해당 시장을 포함하지 않았다.
- 이번 조치는 미중 간 기술 패권 경쟁과 AI 반도체 수출 규제 정책의 일환으로 해석된다.

US to Block Nvidia’s Sale of Scaled-Down AI Chips to China
https://t.me/TNBfolio_US
- The White House has decided to block Nvidia from selling its scaled-down AI chip B30A to China.
- The B30A chip can be clustered efficiently to train large language models, making it valuable to Chinese tech firms.
- Nvidia has provided samples to some Chinese customers and is now working on redesigning the chip to meet export rules.
- The company stated it holds zero market share in China’s datacenter compute sector and does not include it in financial forecasts.
- This move is seen as part of broader U.S. efforts to restrict China’s access to advanced AI hardware.
https://www.reuters.com/world/china/us-block-nvidias-sale-scaled-back-ai-chips-china-information-says-2025-11-07/
11월 7일 식전 뉴스

"한국 매운맛 느껴볼까"…'불닭 40초 챌린지' 해외서 열풍
https://www.newsis.com/view/NISX20251106_0003393225

시지메드텍, 척추 임플란트 ‘유니스페이스’ FDA 승인…
https://www.hankyung.com/article/202511079483P

뉴로메카, AI 기반 카지노 로봇 자동화 시스템 구축
https://www.newsis.com/view/NISX20251107_0003393859

흑자전환 한 신성이엔지, '역대급' 호황 온다
https://biz.newdaily.co.kr/site/data/html/2025/11/07/2025110700096.html

석화 구조조정 지지부진… 여천NCC "3공장 재가동 검토"
https://www.asiae.co.kr/article/2025110709463253672

美 "한국 탁월한 역할로 APEC 큰 성공…소중한 동맹"
https://www.newsis.com/view/NISX20251107_0003393590

트럼프 "관세 덕에 韓 등과 무역합의...패소하면 美 경제 큰 타격"
http://www.newspim.com/news/view/20251107000019

헤지펀드 전설 '댄 롭' SK하이닉스·SK스퀘어 베팅…"HBM 기술 격차"
https://www.theguru.co.kr/news/article.html?no=94043

삼성물산·현대건설 참여한 美 텍사스 에너지 캠퍼스, LNG 발전 예비 승인 받아
https://www.theguru.co.kr/news/article.html?no=94045

[더벨]태성, 국내 대기업과 복합동박 소재 공급계약 체결
https://www.mt.co.kr/stock/2025/11/07/2025110708539693711

[단독] 김동관 부회장, 'AI 데이터센터'로 한화그룹 역량 결집…빅테크 공룡 '아마존'과도 회동
https://www.theguru.co.kr/news/article.html?no=94046

엔씨, '지스타'서 엔비디아와 협력…"최상의 시연 환경 제공"
http://www.newspim.com/news/view/20251107000192

머스크 “차세대 AI 칩은 삼성전자 한국 공장 등에서 생산”
https://www.donga.com/news/Economy/article/all/20251107/132722475/1

[단독] 플루어, 뉴스케일파워 지분 판다...투자 회수 추진
https://www.theguru.co.kr/news/article.html?no=94067

美 우라늄 농축 공급사 센트루스, '10억 달러' 조달 추진…한수원·포스코인터 참여 가능성
https://www.theguru.co.kr/news/article.html?no=94064

[단독]유한양행 '렉라자', 비소세포폐암 '선호요법' 등재…"처방률 늘 것"
https://www.mt.co.kr/thebio/2025/11/07/2025110710595596785

10월 글로벌 수주 점유율 韓 18%···중국 73% 점유
https://www.seoulfn.com/news/articleView.html?idxno=611823

HJ중공업 "울산 화력 보일러타워 중대재해 발생"
https://www.hankyung.com/article/2025110798736


[자료 출처]

https://t.me/TNBfolio
2025. 11. 7(금)
장중 DRAM 현물가격
"루나 사태 이후 최대 규모 유출"...디파이 '연쇄 붕괴설' 확산
(by https://t.me/TNBfolio)
- Stream Finance의 입출금 중단으로 촉발된 유동성 위기가 DeFi 시장 전반으로 확산되고 있다.
- Elixir와 RE7 Labs 등 주요 파트너 프로토콜이 수천만달러 규모의 부실채권에 노출됐다.
- xUSD 등 스테이블코인이 다중 프로토콜을 통해 연계돼 전이 위험이 커지고 있다.
- 최근 일주일간 10억달러 이상의 자금이 DeFi 시장에서 유출돼 루나 사태 이후 최대 규모를 기록했다.
- 전문가들은 이번 사태를 구조적 취약성의 결과로 보며 연쇄 청산 가능성에 경고하고 있다.
https://www.hankyung.com/article/202511070099B
11월 7일 장 마감 전 뉴스

샌디스크 "공급 부족 2027년까지 간다"…낸드도 뜬다
https://www.newsis.com/view/NISX20251107_0003394347

더존비즈온, 글로벌 사모펀드 EQT에 매각...1조3000억원 규모
https://www.digitaltoday.co.kr/news/articleView.html?idxno=603129

해성디에스, 3분기 영업익 161억원…"DDR5용 기판 본격 공급"
https://zdnet.co.kr/view/?no=20251107104855

소비쿠폰에 편의점 업계 ‘반등’… 4분기에도 성장세 이어질 듯
https://www.newsian.co.kr/news/articleView.html?idxno=83356

케어젠, ‘바이오유럽 2025’ 플래티넘 스폰서 참여
http://www.bosa.co.kr/news/articleView.html?idxno=2262097

한국 AI의 시간 왔다…NAVER AI 실적 가시화·카카오 하반기 AI 서비스 내놔
https://www.sedaily.com/NewsView/2GQAKVD1C9

"美, 엔비디아의 중국용 블랙웰 B30A 판매 불허"
http://www.newspim.com/news/view/20251107000424

10·15 대책 후 서울 집값 상승률 둔화…전셋값 불안은 여전
https://www.donga.com/news/Economy/article/all/20251107/132723264/1

트럼프 "인도와 협상 긍정적으로 진전...내년 인도 방문할 수도"
http://www.newspim.com/news/view/20251107000591

파마리서치 리쥬란코스메틱, ‘리쥬란 릴리프 겔 마스크’ 출시
https://www.pharmnews.com/news/articleView.html?idxno=264334

10월 중국 수출 전년 대비 1.1% 감소…수입도 예상 하회
https://www.newsis.com/view/NISX20251107_0003394392

토요타, EV 수요 둔화에 차세대 배터리 공장 건설 1년 연기
http://www.newspim.com/news/view/20251107000655

[자료 출처]

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