4⃣ارزش مفهومی معاملات

👈تمامی نمادهای بازار اختیار، در سایت tsetmc قابل مشاهده هستند

👈یکی از پارامترهای خاص صفحه اصلی هر نمادی در بازار اختیار، ارزش مفهومی معاملات هست

👈در نمادهای مرسوم بورسی، ارزش معاملات از حاصل ضرب حجم معاملات در قیمت پایانی سهم بدست میاد

👈در نمادهای اختیار هم محاسبه ارزش معاملات، تقریبا به این شکل هست

ادامه👇

👈ارزش معاملات یک نماد اپشن، عبارت است از حاصل ضرب سه فاکتور زیر👇

🟢حجم معاملات (تعداد قرارداد های معامله شده)
🟢اندازه قرارداد (که معمولا 1000 هست)
🟢قیمت پایانی پرمیوم های معامله شده

❗️ولی چون معاملات اختیار یک بازار مشتقه هست و سهم پایه جایگاه مهمی داره، یک مفهوم به نام ارزش مفهومی معاملات شکل گرفته

👈برای محاسبه ارزش مفهومی معاملات، سه فاکتور زیر در هم ضرب میشه

🟢حجم معاملات
🟢اندازه قرارداد
✅قیمت پایانی سهم پایه

👈در واقع در ارزش مفهومی معاملات، قیمت سهم پایه وارد معادله میشه، تا درک بهتری از عمق معاملات اون نماد، بازار اختیار بدست بیاد

پایان قسمت یازدهم

هم وزن

جهت حذف اثرات شاخص ساز ها که البته روند این شاخص سازها هم مهمه و نباید نادیده گرفت، از هم وزن کمک می‌گیریم👇

❗️ برخلاف مواقع قبلی اون کف سازی لازم رو نداشته

❗️علاوه بر این بالا اومدنش هم با افزایش حجم همراه نشده

دیگه کم کم کلیت بازار میبایستی حجم های روزانه نزدیک 20 همت رو ببینه👇

✅در غیر این صورت همون حالات اول رخ میده و در برگشت هم کف دو هفته پیش رو از دست میده و باید حوالی خط نارنجی مجدد بررسی کرد

👈هیچ توصیه و الزامی هم به پذیرش این تحلیل نیست و این نظر منه، ولی تا خلافش ثابت نشه، بهش پایبند میمونم

@Smart_Money_Trend

شاخص کل

✅اگه کمی واقع بین باشیم با توجه به داده های فعلی، باید گفت تمام این بالا زدن چند وقت اخیر، یک پولبک در جهت نزولی بوده

🟢اگه کمی خوشبین باشیم هم میشه گفت بالای ابر کومو، نقطه ی پایانی اصلاح هست که البته بخش زیادی از افراد روش حساب کردن و خود اینم، به نوعی ریسک هست

🟠لذا اگه فرض روند نزولی رو معتبر بدونیم و کمی بدبین باشیم، باید بیان کرد که امکان نفوذ به ابر کومو در جهت نزولی زیاده و معمولا این ابرهای کومو جاذبه ای دارن که میتونه چارت رو تا پایین، دچار افت کنه

🔴هرچند میشه خیلی بدبین هم بود و بیان کرد که این ابر کومو هم از دست میره، ولی برای پیش بینی این موضوع کمی زوده و زمان نیازه

❗️در هر صورت برای خرید در این مقطع، ریسک به ریوارد بالاست و باید صبر کرد تا شرایط مشخص بشه

@Smart_Money_Trend

سکه طرح جدید،هفتگی

👈ترید با خبر کف بازار، بی ارزش ترین نوع ترید هست، حالا بخاد سلطان عمان باشه و یا سلطان سکه و...

❗️نوسانات این چارت، ریشه در بنیاد های اقتصادی داره

✅به عنوان یک رفتار مشابه، بعد هر پیکی در سکه، نوسانات به سمتی رفت که تا به ابر کومو رسید

🔴در این چارت فاصله ی زیادی تا ابر کومو مونده و تحلیل من، عدم شروع روند صعودی و اصلاح هست

🟢حالا این اصلاح، یا در افت قیمتی خودش نشون میده یا بخشی رو میتونه با درجا زدن و خواب سرمایه، تامین کنه

@Smart_Money_Trend

اختیار معامله
قسمت سیزدهم -استراتژی های معامله گری1

👈به طور کلی استراتژی های معامله گری رو بر اساس مفاهیم یادگرفته شده، به دو دسته ساده و پیچیده تقسیم بندی میشن

1⃣استراتژی های پیچیده، از خرید همزمان اختیار خرید و اختیار فروش هست که به نوعی بیمه کردن دارایی هست

👈چون هنوز در مورد اختیار فروش صحبت نشده فعلا از این بخش عبور می کنیم

2⃣استراتژی های ساده هم به دو دسته تقسیم بندی میشه

🟢تبدیل کامل تعداد سهم، به اختیار معادل (مهاجرت)

🟢ترکیبی از خرید بخشی از ارزش سهم به روش سنتی و بخش دیگه به صورت اختیار که به اختصار ترکیبی میگم

✅در این قسمت، سناریو های مختلف مورد آخر بررسی میشه

پ.ن:سایر قسمت هایی که در کانال عمومی قرار گرفته(لینک)

ادامه👇

سناریو های پیش روی مدل ترکیبی

👈نکته ای که باید در روش ترکیبی، بیان بشه اینه که نیازی نیست خود سهم، به روش سنتی خریداری بشه

👈افراد میتونن تنها در بخش اختیارش به دید نوسان گیری ورود کنن

👈اینکه گفته میشه ترکیبی، یعنی به جای خرید کامل یه سهم به روش سنتی، بخش زیادی رو به روش سنتی بخریم ولی بخش کمی رو به شکل اختیار بخریم

👈فرض کنید شما می خواهید 10 تومن سهم خودرو بخرید، من یه سیستم ترکیبی رو پیشنهاد می کنم👇

✅8 میلیون، سهم خودرو بخرید و 2 میلیون رو، اختیارش بخرید

👈نماد اختیار هم ضخود2016،با قیمت اعمال 160 و تاریخ سررسید 7 اردیبهشت

👈از سناریوهای ممکن بر اساس قیمت خودرو، تا زمان سررسید، یک مورد توضیح میدم و مابقی رو تو جدول، خلاصه میکنم

ادامه👇

خودروی 300 تومنی

👈کسی که 10 تومن خود سهم خودرو رو میانگین 200 تومن خریده، وارد 50 درصد سود میشه و سرمایش از 10 تومن میرسه 15 تومن و به عبارت دقیق تر 5 میلیون سود خالص

👈ولی برای کسی که 8 تومن سهم خودرو و دو تومن اختیارش خریده👇

👈8 تومنش میره تو 50 درصد سود که میشه 4 تومن سود خالص

👈دو تومن اختیارش در قیمت 50 تومن، به احتمال زیاد تا حدود 150 رشد میکنه، یعنی دو تومن میشه 6 تومن

🔴جمع سود به روش سنتی: 5 تومن

🟢جمع سود به روش ترکیبی: 8 تومن

👈این سناریو رو کامل گفتم تا منطقش جا بیفته، بقیه رو خلاصه تر میگم

ادامه👇

خلاصه ی سناریو های ممکن بر اساس قیمت خودرو تا سررسید

✅یه حالت خاص پرریسک در روش ترکیبی هست که درصد اختیار فول باشه، یعنی همه پول رو نماد معادل اختیار بخریم و هیچی، در روش سنتی سرمایه گذاری نکنیم

🟢سود سنگینی داره و فرضا تو خودرو 300، از 10 میلیون پول، 20 تومن سود خالص میده که در روش سنتی باید 40 تومن خودرو در قیمت 200 خرید تا این سود رو بده

🔴و البته ضررش هم سنگین هست ولی همانطور که در چارت قسمت 12 گفتم، میزان ضررش سقف داره

👈به این موضوع جذاب، اهرم میگن که نیازه یه سری پست در موردش بگم

ادامه👇

🔵نمودار آبی: روش سنتی
🟢نمودار سبز: روش ترکیبی
🔴نمودار قرمز: خرید کامل اختیار

✅هرچی میزان درصد اختیار تو بستن ترکیب بیشتر بشه، رشد و نزول شارپ تر که این اثر اهرمی رو به خوبی مشاهده می کنید

✅نکته مهم اینه که در روش ترکیبی 20- 80 که گفتم، در رشد عملکرد خوبی داره، ولی در افت خیلی فاجعه ای خم پیش نیومده و به نظرم نسبت خوب و نرمالی هست

پایان قسمت سیزدهم

در ابتدای سال گذشته، با شبیه سازی های انجام شده بر روی متغییر های کلان اقتصادی👇

روند نقدینگی و تارگت های پایان سال، به عنوان یکی از عوامل موثر بر تورم، طبق این جدول بیان شد

✅تقریبا تمامی ماه های سال، بر روی سناریو مورد نظرم که محتمل بود، حرکت کرد

👈و باوجود اینکه هنوز گزارش اسفند منتشر نشده، تخمین من عدد 6300 همت به عنوان جمع بندی سال 1401 هست

و اما سال جدید👇👇

@Smart_Money_Trend

پیش بینی روند نقدینگی در سال 1402

طبق محاسباتی که برای سال جاری انجام شده، روند نقدینگی در سه سناریو پیش خواهد رفت👇

🟢در سناریو خوشبینانه، حجم نقدینگی به کانال 8000 همت وارد می شود

🟠در سناریو محتمل و مورد نظر خودم، نقدینگی به کانال 8500 با حد بالای 8600 همت، وارد خواهد شد

🔴در صورت ورود به مسیر بدبینانه و عبور از مرز حساس 9300 همت قبل از پایان سال، باید از ابر تورم صحبت کرد

✅داده های این جدول، پارامتری مهم برای تعیین سطح ارزندگی و ریسک به ریوارد، در بازارهای مالی داخلی می باشد

13 خرداد 1402

@Smart_Money_Trend

بیت کوین، روزانه

✅در آخرین تحلیل بیان شد که امکان برگشت به بالا به خاطر جذابیت بعد افت سنگین هست و این اتفاق در حال رخ دادن هست

👈ولی هنوز پایه اصلی تحلیلی مبتنی بر پولبک به حمایت از دست رفته و نزول بیشتر هست

✅با کمی تقریب، روند پیش روی بیت کوین رو در بازه زمانی کوتاه مدت، طبق چارت تصور میشه

@Smart_Money_Trend

بیت کوین، روزانه

👈تقریبا 11 ماه از آخرین تحلیل بیت کوین گذشت و برآیند دلاری تا الان, تقریبا صفر بوده

👈بالای اولی که در پست قبل مدنظر بود ضعیف بوده، افت بیشتری کرد و در بالای دوم اون افت بیشتر رو با رشد بیشتری, جبران کرد

✅ولی در کل مسیر مدنظر من صرف نظر از نوسانات بین راهی, همونی که قبلا گفتم

❗️این جاهای چارت، نقطه شروع یک روند صعودی مستمر نیست و بیت کوین یک پایینی, حوالی 11 هزار دلار داره

👈بعد میشه اونجا مجدد بررسی کرد که آیا نزول هنوز ادامه داره یا خیر

@Smart_Money_Trend