Почему первая покупка на бирже — самая важная, а вторая - уже нет
После того как ты купил первую акцию и понял, что хочешь двигаться дальше, возникает вопрос — а что же еще покупать?
Можно продолжить с акциями и посмотреть на нефтяников.
Что там самое известное, Лукойл? Но он дорогой, тысяч 6 стоит. Может, Роснефть? Заправки по всей России, вроде дивиденды платят неплохо. Стоит 400 рублей штука. Ок, покупаем Роснефть.
А на сдачу можно купить какой-нибудь ETF — фонд из крупнейших российских компаний. Например, SBMX. По сути это весь российский рынок.
Чувствуешь, как пошел процесс? Уже выбираешь четвертый актив.
Но стоп. А почему я так легко и беззаботно об этом рассуждаю? Ведь вопрос-то серьезный, это деньги и инвестиции, а не выбор шоколадки к чаю.
Ответ простой. Не имеет никакого значения, какие ты купишь вторые, третьи или десятые активы.
Первая покупка важна как первый опыт. А вот следующие... Дело в том, что ты почти наверняка будешь ошибаться. Купишь "не то". Через месяц поймешь, что зря. А через полгода снова поменяешь мнение.
Не переживай, если такое случится. Это нормально.
Почему так происходит? Потому что после первых покупок ты начнешь копать глубже, ведь на кону твои реальные деньги. Ты будешь читать, смотреть, сравнивать.
Другими словами, ты будешь искать свою стратегию.
А я в этом помогу.
У меня на этот поиск ушло 3 года. И моя стратегия оказалась очень простой. Но о ней — чуть позже.
А пока продолжим разбираться, что в инвестициях действительно важно, а что не имеет большого значения.
Не ИИР
После того как ты купил первую акцию и понял, что хочешь двигаться дальше, возникает вопрос — а что же еще покупать?
Можно продолжить с акциями и посмотреть на нефтяников.
Что там самое известное, Лукойл? Но он дорогой, тысяч 6 стоит. Может, Роснефть? Заправки по всей России, вроде дивиденды платят неплохо. Стоит 400 рублей штука. Ок, покупаем Роснефть.
А на сдачу можно купить какой-нибудь ETF — фонд из крупнейших российских компаний. Например, SBMX. По сути это весь российский рынок.
Чувствуешь, как пошел процесс? Уже выбираешь четвертый актив.
Но стоп. А почему я так легко и беззаботно об этом рассуждаю? Ведь вопрос-то серьезный, это деньги и инвестиции, а не выбор шоколадки к чаю.
Ответ простой. Не имеет никакого значения, какие ты купишь вторые, третьи или десятые активы.
Первая покупка важна как первый опыт. А вот следующие... Дело в том, что ты почти наверняка будешь ошибаться. Купишь "не то". Через месяц поймешь, что зря. А через полгода снова поменяешь мнение.
Не переживай, если такое случится. Это нормально.
Почему так происходит? Потому что после первых покупок ты начнешь копать глубже, ведь на кону твои реальные деньги. Ты будешь читать, смотреть, сравнивать.
Другими словами, ты будешь искать свою стратегию.
А я в этом помогу.
У меня на этот поиск ушло 3 года. И моя стратегия оказалась очень простой. Но о ней — чуть позже.
А пока продолжим разбираться, что в инвестициях действительно важно, а что не имеет большого значения.
Не ИИР
👍11
Активы и инвестиционный портфель
Некоторые считают, что активы — это все то, что имеет какую-то стоимость. Например, наличные деньги, вклад в банке, акции, машина и квартира.
С точки зрения инвестора это не так.
Активы — это то, что генерирует денежный поток, или то, что покупается с целью перепродажи в дальнейшем. Другими словами — это то, что приносит деньги: вклады в банке, акции, облигации, квартира под сдачу или крипта.
Квартира, которую ты сдаешь — это актив. А в которой ты живешь — пассив. То есть если ты живешь в трехэтажном коттедже, а сдаешь однушку в Мурино, то деньги тебе приносит именно однушка в Мурино.
То же самое с машиной. Та, на которой ездишь на работу — это пассив. А та, которую сдаешь в аренду таксопаркам — это актив.
В моем канале я буду говорить только об активах. Квартира, где ты живешь, дорогая машина или 4 айфона в семье — все это про уровень жизни, а не про инвестиции.
Теперь о портфеле. Это просто набор твоих активов.
Например, у тебя есть:
— квартира под сдачу стоимостью 3 млн рублей
— 1 млн вложен в облигации
— 500 тысяч лежит на вкладе в банке
— еще по 250 тысяч — в акциях и золоте
Значит, твой инвестиционный портфель оценивается в 5 млн и выглядит так:
60% — недвижимость
20% — облигации
10% — банковский вклад
5% — акции
5% — золото
Такое распределение активов называется аллокацией или распределением капитала, если хочется использовать серьезные слова.
Только тебе решать, во что вкладывать больше, во что меньше, а во что не вкладываться вовсе. Это и будет твоя инвестиционная стратегия. Больше погружаться в эти темы мы будем в следующих постах.
Некоторые считают, что активы — это все то, что имеет какую-то стоимость. Например, наличные деньги, вклад в банке, акции, машина и квартира.
С точки зрения инвестора это не так.
Активы — это то, что генерирует денежный поток, или то, что покупается с целью перепродажи в дальнейшем. Другими словами — это то, что приносит деньги: вклады в банке, акции, облигации, квартира под сдачу или крипта.
Квартира, которую ты сдаешь — это актив. А в которой ты живешь — пассив. То есть если ты живешь в трехэтажном коттедже, а сдаешь однушку в Мурино, то деньги тебе приносит именно однушка в Мурино.
То же самое с машиной. Та, на которой ездишь на работу — это пассив. А та, которую сдаешь в аренду таксопаркам — это актив.
В моем канале я буду говорить только об активах. Квартира, где ты живешь, дорогая машина или 4 айфона в семье — все это про уровень жизни, а не про инвестиции.
Теперь о портфеле. Это просто набор твоих активов.
Например, у тебя есть:
— квартира под сдачу стоимостью 3 млн рублей
— 1 млн вложен в облигации
— 500 тысяч лежит на вкладе в банке
— еще по 250 тысяч — в акциях и золоте
Значит, твой инвестиционный портфель оценивается в 5 млн и выглядит так:
60% — недвижимость
20% — облигации
10% — банковский вклад
5% — акции
5% — золото
Такое распределение активов называется аллокацией или распределением капитала, если хочется использовать серьезные слова.
Только тебе решать, во что вкладывать больше, во что меньше, а во что не вкладываться вовсе. Это и будет твоя инвестиционная стратегия. Больше погружаться в эти темы мы будем в следующих постах.
👍8🔥4❤2
Диверсификация
Избитая фраза "не держи все яйца в одной корзине" довольно точно объясняет принцип диверсификации. Но в жизни все немного сложнее. Иногда полезно иметь не только корзину, но и коробку. И хранить там не только яйца, но еще яблоки, картошку и колбасу.
В инвестициях все работает точно так же.
Говоря умными словами, диверсификация — это распределение капитала между разными активами. И главная идея этого — снизить риски.
Дело в том, что фондовый рынок непредсказуем.
Акции могут расти 5 лет подряд на 30% в год, а потом компания обанкротится.
Сегодня компания платит дивиденды, а завтра нет.
Золото годами топчется на месте, а потом случается кризис — и цены взлетают.
Крайне редко удается предугадать, какие ценные бумаги будут прибыльными. Диверсификация же помогает избежать игры в угадайку — покупая разные активы, мы распределяем риски. Если мы держим акции 5 компаний, то банкротство одной из них лишит нас 20% капитала. А если обанкротится одна из 30 — то это всего 3%. Чем больше вариантов, тем безопаснее.
Некоторые люди держат все свои деньги в одном-двух активах. Но это довольно рискованно, какими бы надежными они ни казались. Причем это касается не только фондового рынка.
Например, квартира под сдачу и золотые коллекционные монеты — это отличные варианты, но ровно до тех пор, пока в квартире не случится какая-нибудь авария, требующая длительного и дорогого ремонта, а монеты не испортятся из-за неправильного хранения или банально обесценятся.
Поэтому диверсификация — это не модное слово, а страховка для наших денег. В следующем посте подробнее поговорим о видах диверсификации.
Избитая фраза "не держи все яйца в одной корзине" довольно точно объясняет принцип диверсификации. Но в жизни все немного сложнее. Иногда полезно иметь не только корзину, но и коробку. И хранить там не только яйца, но еще яблоки, картошку и колбасу.
В инвестициях все работает точно так же.
Говоря умными словами, диверсификация — это распределение капитала между разными активами. И главная идея этого — снизить риски.
Дело в том, что фондовый рынок непредсказуем.
Акции могут расти 5 лет подряд на 30% в год, а потом компания обанкротится.
Сегодня компания платит дивиденды, а завтра нет.
Золото годами топчется на месте, а потом случается кризис — и цены взлетают.
Крайне редко удается предугадать, какие ценные бумаги будут прибыльными. Диверсификация же помогает избежать игры в угадайку — покупая разные активы, мы распределяем риски. Если мы держим акции 5 компаний, то банкротство одной из них лишит нас 20% капитала. А если обанкротится одна из 30 — то это всего 3%. Чем больше вариантов, тем безопаснее.
Некоторые люди держат все свои деньги в одном-двух активах. Но это довольно рискованно, какими бы надежными они ни казались. Причем это касается не только фондового рынка.
Например, квартира под сдачу и золотые коллекционные монеты — это отличные варианты, но ровно до тех пор, пока в квартире не случится какая-нибудь авария, требующая длительного и дорогого ремонта, а монеты не испортятся из-за неправильного хранения или банально обесценятся.
Поэтому диверсификация — это не модное слово, а страховка для наших денег. В следующем посте подробнее поговорим о видах диверсификации.
🔥10❤1👍1
Виды диверсификации
Может казаться, что диверсификация — это когда покупаешь как можно больше разных активов. Но на деле все немного тоньше: важны не количество, а различия между ними.
Вот основные способы диверсифицировать портфель.
1. По типу активов.
Это когда у тебя есть не только акции и облигации, а еще недвижимость, золото и крипта.
При этом недвижимость — это не обязательно квартира. Это может быть и гараж под сдачу, и фонды недвижимости (REIT), которые продаются на бирже и платят дивиденды.
И золото — это не обязательно слитки в сейфе. Можно покупать ETF на золото или акции золотодобывающих компаний.
2. По странам и регионам.
Вкладываться только в одну страну рискованно. Российские инвесторы знают, что рынок может падать и несколько лет подряд.
Сейчас вариантов немного — приходится вкладываться преимущественно в российские компании. Но когда появится доступ к зарубежным биржам, стоит рассмотреть и другие страны.
США, Европа, Китай, Африка — активы в разных регионах сделают портфель более устойчивым. Проседает рынок одной страны — зато другая может быть на подъеме. Конечно, случаются глобальные обвалы, как в 2008-м и 2020-м году, но это бывает не так уж часто. Лихие 20-е на российском рынке — это скорее исключение, чем правило.
3. По отраслям экономики.
Если ты выбираешь компании только из одного сектора, например, Лукойл, Татнефть и Роснефть — то в случае кризиса в отрасли они и падать будут вместе. Обвалятся цены на нефть или введут новые санкции — эти акции дружно полетят вниз.
Поэтому лучше покупать и нефтегаз, и айти, и банки, и энергетику. Конечно, в случае кризисов это не спасет, но в спокойные времена разные сектора вряд ли будут падать одновременно.
4. По валютам.
Большинство активов на российском рынке рублевые. Но можно выбрать компании, которые свою продукцию гонят на экспорт и получают прибыль в валюте, например, НЛМК и Полюс.
Тогда даже если курс доллара взлетит в 2 раза, то и прибыль таких компаний тоже возрастет. А значит, стоимость их акций и размеры дивидендов.
Вывод
Конечно, больше возможностей у тех, кто работает с зарубежными брокерами. Но и на российском рынке можно собрать хороший диверсифицированный портфель.
Важно понимать принципы. А подобрать конкретные инструменты будет уже проще.
Не ИИР
Может казаться, что диверсификация — это когда покупаешь как можно больше разных активов. Но на деле все немного тоньше: важны не количество, а различия между ними.
Вот основные способы диверсифицировать портфель.
1. По типу активов.
Это когда у тебя есть не только акции и облигации, а еще недвижимость, золото и крипта.
При этом недвижимость — это не обязательно квартира. Это может быть и гараж под сдачу, и фонды недвижимости (REIT), которые продаются на бирже и платят дивиденды.
И золото — это не обязательно слитки в сейфе. Можно покупать ETF на золото или акции золотодобывающих компаний.
2. По странам и регионам.
Вкладываться только в одну страну рискованно. Российские инвесторы знают, что рынок может падать и несколько лет подряд.
Сейчас вариантов немного — приходится вкладываться преимущественно в российские компании. Но когда появится доступ к зарубежным биржам, стоит рассмотреть и другие страны.
США, Европа, Китай, Африка — активы в разных регионах сделают портфель более устойчивым. Проседает рынок одной страны — зато другая может быть на подъеме. Конечно, случаются глобальные обвалы, как в 2008-м и 2020-м году, но это бывает не так уж часто. Лихие 20-е на российском рынке — это скорее исключение, чем правило.
3. По отраслям экономики.
Если ты выбираешь компании только из одного сектора, например, Лукойл, Татнефть и Роснефть — то в случае кризиса в отрасли они и падать будут вместе. Обвалятся цены на нефть или введут новые санкции — эти акции дружно полетят вниз.
Поэтому лучше покупать и нефтегаз, и айти, и банки, и энергетику. Конечно, в случае кризисов это не спасет, но в спокойные времена разные сектора вряд ли будут падать одновременно.
4. По валютам.
Большинство активов на российском рынке рублевые. Но можно выбрать компании, которые свою продукцию гонят на экспорт и получают прибыль в валюте, например, НЛМК и Полюс.
Тогда даже если курс доллара взлетит в 2 раза, то и прибыль таких компаний тоже возрастет. А значит, стоимость их акций и размеры дивидендов.
Вывод
Конечно, больше возможностей у тех, кто работает с зарубежными брокерами. Но и на российском рынке можно собрать хороший диверсифицированный портфель.
Важно понимать принципы. А подобрать конкретные инструменты будет уже проще.
Не ИИР
🔥9👍1
Реинвестирование и сложный процент
Многие инвесторы совершают одну ошибку — начинают тратить прибыль слишком рано.
Но чтобы прибыль была существенной, нужно сначала нарастить капитал, с которого она и получается. И капитал растет быстрее, если всю прибыль вкладывать обратно, то есть реинвестировать.
В этом случае начинает работать сложный процент. Можно сказать, что простой процент начисляется на основную сумму, а сложный — на полученные проценты, то есть на прибыль.
Чтобы не запутаться, разберем на примере.
Есть 100 тысяч рублей, которые мы вкладываем в банк под 10% годовых. Каждый год мы забираем 10 тысяч прибыли и тратим ее. Соответственно, и на будущий год получим 10 тысяч прибыли. И еще через 5 лет тоже. А на счету будут оставаться все те же 100 тысяч. Так работает простой процент.
А теперь посмотрим на вариант со сложным процентом — когда прибыль оставляем на вкладе. Изначально имеем те же 100 тысяч. А вот дальше получится интереснее.
Год 1. 100 000 + % (10 000) = 110 000
Год 2. 110 000 + % (11 000) = 121 000
Год 3. 121 000 + % (12 100) = 133 100
Год 4. 133 100 + % (13 310) = 146 410
Год 5. 146 410 + % (14 641) = 161 051
За 5 лет начальная сумма увеличилась больше чем наполовину. А через 20 лет на счету будет 672 750 рублей.
Иногда это называют магией сложного процента. Но я не очень понимаю почему и предпочитаю называть проще — арифметикой.
Еще интереснее будет расти счет, если мы сможем не только оставлять прибыль на счету, но и вносить деньги дополнительно. Например, к начальным 100 тысячам мы добавляем 3 тысячи рублей каждый месяц. Тогда через 5 лет общая сумма будет не 161 тысяча, а уже 391. А через 20 — не 672 тысячи, а 2 млн 800 тысяч.
Это не какие-то фантастические числа, а простая математика. Можете загуглить любой "калькулятор сложных процентов" и подставить свои числа.
Важный момент — доходность 10% в рублях я взял исключительно для примера. Прямо сейчас она выше даже на банковских вкладах, но так будет не всегда. Не говоря уже о том, что нужно учитывать инфляцию, которая съедает часть прибыли.
Но важно понять сам принцип. Чем дольше деньги работают и чем дольше мы не вытаскиваем прибыль, тем лучше результат.
Многие инвесторы совершают одну ошибку — начинают тратить прибыль слишком рано.
Но чтобы прибыль была существенной, нужно сначала нарастить капитал, с которого она и получается. И капитал растет быстрее, если всю прибыль вкладывать обратно, то есть реинвестировать.
В этом случае начинает работать сложный процент. Можно сказать, что простой процент начисляется на основную сумму, а сложный — на полученные проценты, то есть на прибыль.
Чтобы не запутаться, разберем на примере.
Есть 100 тысяч рублей, которые мы вкладываем в банк под 10% годовых. Каждый год мы забираем 10 тысяч прибыли и тратим ее. Соответственно, и на будущий год получим 10 тысяч прибыли. И еще через 5 лет тоже. А на счету будут оставаться все те же 100 тысяч. Так работает простой процент.
А теперь посмотрим на вариант со сложным процентом — когда прибыль оставляем на вкладе. Изначально имеем те же 100 тысяч. А вот дальше получится интереснее.
Год 1. 100 000 + % (10 000) = 110 000
Год 2. 110 000 + % (11 000) = 121 000
Год 3. 121 000 + % (12 100) = 133 100
Год 4. 133 100 + % (13 310) = 146 410
Год 5. 146 410 + % (14 641) = 161 051
За 5 лет начальная сумма увеличилась больше чем наполовину. А через 20 лет на счету будет 672 750 рублей.
Иногда это называют магией сложного процента. Но я не очень понимаю почему и предпочитаю называть проще — арифметикой.
Еще интереснее будет расти счет, если мы сможем не только оставлять прибыль на счету, но и вносить деньги дополнительно. Например, к начальным 100 тысячам мы добавляем 3 тысячи рублей каждый месяц. Тогда через 5 лет общая сумма будет не 161 тысяча, а уже 391. А через 20 — не 672 тысячи, а 2 млн 800 тысяч.
Это не какие-то фантастические числа, а простая математика. Можете загуглить любой "калькулятор сложных процентов" и подставить свои числа.
Важный момент — доходность 10% в рублях я взял исключительно для примера. Прямо сейчас она выше даже на банковских вкладах, но так будет не всегда. Не говоря уже о том, что нужно учитывать инфляцию, которая съедает часть прибыли.
Но важно понять сам принцип. Чем дольше деньги работают и чем дольше мы не вытаскиваем прибыль, тем лучше результат.
👍14❤3
Сколько нужно денег, чтобы начать инвестировать
В инвест-блогах часто встречается магическая сумма 30 тысяч рублей. Я сам начинал именно с нее, но честно говоря, никакой сакральности в этой цифре нет.
Единственно, лучше, если стартовая сумма для тебя будет существенна. Такая, которую жалко потерять, но и в случае чего волосы рвать на себе не будешь.
Конечно, можно начать и с тысячи рублей, но это не даст настоящих ощущений. А в первые дни это важно. Вот например:
— вырастет сумма за неделю на 2% — плюс 20 рублей. Хорошо, и что мне это даст?
— упадет на 5% — минус 50 рублей. Ладно, переживу.
Какие чувства при этом возникают? Да никакие.
А вот с 30 тысячами — уже другое дело. Плюс 2% — это 600 рублей, а минус 5% — полторы тысячи. Гораздо заметнее.
Но это стартовая сумма. На мой взгляд, намного важнее, сколько ты готов вкладывать регулярно.
Обычно советуют начинать с 10% от дохода — и в этом есть смысл. Даже просто откладывая по 10% в месяц, через год ты соберешь больше месячной зарплаты. Неплохой результат. А если повезет и рынок будет расти, то с прибылью получится даже чуть больше.
В общем, тут нет "правильных" сумм. Лучше смотри на свои ощущения. Через несколько месяцев ты втянешься и решишь, сколько откладывать комфортно именно для тебя.
10% — хорошо.
5% — тоже неплохо.
30% — вообще отлично.
Есть уникумы, откладывающие по 80% зарплаты, но это или диогены, живущие в бочке, или те, кому очень повезло с работой. Я все-таки предпочитаю рассматривать более реальные примеры.
Вывод простой. Начинай с более-менее существенной суммы, а время само покажет, сколько получится откладывать каждый месяц.
В инвест-блогах часто встречается магическая сумма 30 тысяч рублей. Я сам начинал именно с нее, но честно говоря, никакой сакральности в этой цифре нет.
Единственно, лучше, если стартовая сумма для тебя будет существенна. Такая, которую жалко потерять, но и в случае чего волосы рвать на себе не будешь.
Конечно, можно начать и с тысячи рублей, но это не даст настоящих ощущений. А в первые дни это важно. Вот например:
— вырастет сумма за неделю на 2% — плюс 20 рублей. Хорошо, и что мне это даст?
— упадет на 5% — минус 50 рублей. Ладно, переживу.
Какие чувства при этом возникают? Да никакие.
А вот с 30 тысячами — уже другое дело. Плюс 2% — это 600 рублей, а минус 5% — полторы тысячи. Гораздо заметнее.
Но это стартовая сумма. На мой взгляд, намного важнее, сколько ты готов вкладывать регулярно.
Обычно советуют начинать с 10% от дохода — и в этом есть смысл. Даже просто откладывая по 10% в месяц, через год ты соберешь больше месячной зарплаты. Неплохой результат. А если повезет и рынок будет расти, то с прибылью получится даже чуть больше.
В общем, тут нет "правильных" сумм. Лучше смотри на свои ощущения. Через несколько месяцев ты втянешься и решишь, сколько откладывать комфортно именно для тебя.
10% — хорошо.
5% — тоже неплохо.
30% — вообще отлично.
Есть уникумы, откладывающие по 80% зарплаты, но это или диогены, живущие в бочке, или те, кому очень повезло с работой. Я все-таки предпочитаю рассматривать более реальные примеры.
Вывод простой. Начинай с более-менее существенной суммы, а время само покажет, сколько получится откладывать каждый месяц.
👍15
Психология и математика
Чем больше я занимаюсь инвестициями, тем больше убеждаюсь, что здесь не бывает единственно верного пути.
Есть математика и статистика, которые говорят "делай так — и с высокой вероятностью получишь лучший результат".
И есть психология, которая говорит "делай так, как тебе комфортнее — и будешь растить капитал без лишних нервов".
Несколько примеров.
1. Математика говорит, что получать дивиденды невыгодно. А психология — что чертовски приятно. Поклонники дивидендной стратегии, не спешите убегать с канала — я объясню свою позицию, но позже, сейчас другая тема 🙂
2. Доходность облигаций чуть выше нулевой. Но они поддержат портфель и сберегут нервы, когда рынок акций покатится в пропасть.
3. Статистика показывает, что большую первоначальную сумму выгоднее вложить всю сразу. Но психологически это очень тяжело — лучше растянуть на несколько месяцев.
Пожалуй, этих примеров достаточно, чтобы понять идею.
Итак, математика или психология. Какую сторону выбрать — решать только тебе. Скорее всего, ты будешь выбирать то одно, то другое в каждом конкретном случае.
Я полностью поддерживаю такой подход. Через несколько лет инвестирования я понял, что мне ближе математика. Психологически я довольно устойчив к просадкам портфеля и даже потерям. Бывало и такое.
При этом я не исключаю смены вектора в будущем. Скажу больше — изменение стратегии с возрастом может быть частью самой стратегии.
Проще говоря, все в этом мире изменчиво — и это нормально.
Математика помогает заработать, а психология — не сойти с ума. Баланс между ними — и есть основа успешных инвестиций.
Чем больше я занимаюсь инвестициями, тем больше убеждаюсь, что здесь не бывает единственно верного пути.
Есть математика и статистика, которые говорят "делай так — и с высокой вероятностью получишь лучший результат".
И есть психология, которая говорит "делай так, как тебе комфортнее — и будешь растить капитал без лишних нервов".
Несколько примеров.
1. Математика говорит, что получать дивиденды невыгодно. А психология — что чертовски приятно. Поклонники дивидендной стратегии, не спешите убегать с канала — я объясню свою позицию, но позже, сейчас другая тема 🙂
2. Доходность облигаций чуть выше нулевой. Но они поддержат портфель и сберегут нервы, когда рынок акций покатится в пропасть.
3. Статистика показывает, что большую первоначальную сумму выгоднее вложить всю сразу. Но психологически это очень тяжело — лучше растянуть на несколько месяцев.
Пожалуй, этих примеров достаточно, чтобы понять идею.
Итак, математика или психология. Какую сторону выбрать — решать только тебе. Скорее всего, ты будешь выбирать то одно, то другое в каждом конкретном случае.
Я полностью поддерживаю такой подход. Через несколько лет инвестирования я понял, что мне ближе математика. Психологически я довольно устойчив к просадкам портфеля и даже потерям. Бывало и такое.
При этом я не исключаю смены вектора в будущем. Скажу больше — изменение стратегии с возрастом может быть частью самой стратегии.
Проще говоря, все в этом мире изменчиво — и это нормально.
Математика помогает заработать, а психология — не сойти с ума. Баланс между ними — и есть основа успешных инвестиций.
👍9🔥5🥰5
Подушка безопасности: нужна ли и какого размера
Уверенные в себе инвест-блогеры говорят твердо и четко — нужна. Миллион рублей. Или 6 месячных расходов. А лучше 12.
Я буду не столь категоричен.
В предыдущем посте я писал о влиянии психологии — и это как раз тот случай. Никакая математика здесь не поможет, у каждого своя ситуация.
Подушка безопасности нужна — это я тоже скажу однозначно. Никто не застрахован от потери работы, внезапных поломок машины или болезни. Никому еще не мешала заначка, которая хранится в надежном месте и расходуется только в критических случаях.
Хранить подушку безопасности можно даже наличкой в рублях или валюте, но все-таки лучше на вкладе, чтобы хоть немного отбивать инфляцию. Здесь важен не рост этой суммы, а чтобы ее можно было вытащить в любой момент.
Итак, думаю, с необходимостью вопросов нет.
А вот насчет размера — все сильно зависит от профессии и образа жизни.
— Как скоро ты сможешь найти новую работу? Через месяц, два или полгода?
— Будучи без работы или больным, твои расходы останутся прежними? Или сможешь жить на половину обычной зарплаты?
— Если тебя уволят, уйдешь ли ты в двухмесячный отпуск? Или в запой?
Набор вопросов будет у каждого свой — и ответы тоже свои.
Один знает, что новую работу он найдет за неделю, а другому нужен запас в полгода.
Один привык жить на одну и ту же сумму в месяц, а другой готов урезать расходы на 30%.
Это и есть психология — точных советов здесь не ждите, у каждого своя история.
Например, я рассчитал размер своей подушки безопасности исходя из 4 месяцев жизни. При этом я понимаю, что в случае потери работы готов сократить расходы наполовину. Да, я ни разу этого не делал и очень не хочу пробовать, но думаю, что справлюсь. Соответственно, и подушка у меня — это примерно 2 зарплаты.
Когда подушка уменьшается, я чувствую себя некомфортно и стараюсь восполнить ее как можно быстрее.
При этом знаю людей, которые считают подушкой безопасности деньги на кредитной карте или акции Сбера на брокерском счете. Мне такой подход не близок, но опять же — каждому свое.
Главная идея подушки безопасности — в ее названии. Если ты чувствуешь себя в безопасности, значит, все в порядке.
Уверенные в себе инвест-блогеры говорят твердо и четко — нужна. Миллион рублей. Или 6 месячных расходов. А лучше 12.
Я буду не столь категоричен.
В предыдущем посте я писал о влиянии психологии — и это как раз тот случай. Никакая математика здесь не поможет, у каждого своя ситуация.
Подушка безопасности нужна — это я тоже скажу однозначно. Никто не застрахован от потери работы, внезапных поломок машины или болезни. Никому еще не мешала заначка, которая хранится в надежном месте и расходуется только в критических случаях.
Хранить подушку безопасности можно даже наличкой в рублях или валюте, но все-таки лучше на вкладе, чтобы хоть немного отбивать инфляцию. Здесь важен не рост этой суммы, а чтобы ее можно было вытащить в любой момент.
Итак, думаю, с необходимостью вопросов нет.
А вот насчет размера — все сильно зависит от профессии и образа жизни.
— Как скоро ты сможешь найти новую работу? Через месяц, два или полгода?
— Будучи без работы или больным, твои расходы останутся прежними? Или сможешь жить на половину обычной зарплаты?
— Если тебя уволят, уйдешь ли ты в двухмесячный отпуск? Или в запой?
Набор вопросов будет у каждого свой — и ответы тоже свои.
Один знает, что новую работу он найдет за неделю, а другому нужен запас в полгода.
Один привык жить на одну и ту же сумму в месяц, а другой готов урезать расходы на 30%.
Это и есть психология — точных советов здесь не ждите, у каждого своя история.
Например, я рассчитал размер своей подушки безопасности исходя из 4 месяцев жизни. При этом я понимаю, что в случае потери работы готов сократить расходы наполовину. Да, я ни разу этого не делал и очень не хочу пробовать, но думаю, что справлюсь. Соответственно, и подушка у меня — это примерно 2 зарплаты.
Когда подушка уменьшается, я чувствую себя некомфортно и стараюсь восполнить ее как можно быстрее.
При этом знаю людей, которые считают подушкой безопасности деньги на кредитной карте или акции Сбера на брокерском счете. Мне такой подход не близок, но опять же — каждому свое.
Главная идея подушки безопасности — в ее названии. Если ты чувствуешь себя в безопасности, значит, все в порядке.
❤15👍12
Краткосрочное и долгосрочное инвестирование
Если ты ищешь способы прокрутить деньги за полгода, ты — краткосрочный инвестор. А если хочешь получать пассивный доход через 10 лет, то долгосрочный.
Период, на который ты планируешь вкладываться, называют горизонтом инвестирования. Да, в этих финансовых темах очень любят красивые слова.
Важно определиться с этим периодом — от этого будет зависеть, в какие активы лучше вкладываться и насколько сильно рисковать.
Вот несколько примеров.
Если тебе нужно подкопить деньги:
— на новую машину к лету
— на ремонт квартиры в следующем году
— на первоначальный взнос в ипотеку через 3 года
👉🏻 это краткосрочные инвестиции. Хотя инвестициями это можно назвать с натяжкой — скорее накопления, но логика та же. Здесь лучше не рисковать и держать деньги на вкладах или, на крайний случай, в облигациях.
Если же ты задумал:
— купить домик у моря через 10 лет
— жить на проценты с капитала через 20 лет
— получать дополнительный доход на пенсии
👉🏻 это уже долгосрочные инвестиции. И здесь выбор намного шире. К тому же можно пойти на больший риск ради повышенной доходности — вкладываться в акции, ETF и золото.
В инвест-блогах часто можно встретить такой расклад:
— до года — краткосрочные инвестиции
— 1-3 года — среднесрочные
— больше 3 лет — долгосрочные
Я очень скептически отношусь к таким срокам. И считаю, что долгосрок — когда ты можешь вкладываться в рисковые ценные бумаги — это от 5 лет. Да и то только на российском рынке, где еще действуют выгодные налоговые льготы. А по-хорошему нужно рассчитывать лет на 10 и больше.
Почти все, о чем я здесь рассказываю, рассчитано на долгий срок. Для себя я определил сразу 20 лет. Получится нужный результат раньше — отлично. Но лучше не тешить себя иллюзиями и сразу настраиваться на долгий процесс.
Понимаю, за это время можно устать и разочароваться в инвестировании. Но как этого избежать — это уже тема отдельного поста.
Если ты ищешь способы прокрутить деньги за полгода, ты — краткосрочный инвестор. А если хочешь получать пассивный доход через 10 лет, то долгосрочный.
Период, на который ты планируешь вкладываться, называют горизонтом инвестирования. Да, в этих финансовых темах очень любят красивые слова.
Важно определиться с этим периодом — от этого будет зависеть, в какие активы лучше вкладываться и насколько сильно рисковать.
Вот несколько примеров.
Если тебе нужно подкопить деньги:
— на новую машину к лету
— на ремонт квартиры в следующем году
— на первоначальный взнос в ипотеку через 3 года
👉🏻 это краткосрочные инвестиции. Хотя инвестициями это можно назвать с натяжкой — скорее накопления, но логика та же. Здесь лучше не рисковать и держать деньги на вкладах или, на крайний случай, в облигациях.
Если же ты задумал:
— купить домик у моря через 10 лет
— жить на проценты с капитала через 20 лет
— получать дополнительный доход на пенсии
👉🏻 это уже долгосрочные инвестиции. И здесь выбор намного шире. К тому же можно пойти на больший риск ради повышенной доходности — вкладываться в акции, ETF и золото.
В инвест-блогах часто можно встретить такой расклад:
— до года — краткосрочные инвестиции
— 1-3 года — среднесрочные
— больше 3 лет — долгосрочные
Я очень скептически отношусь к таким срокам. И считаю, что долгосрок — когда ты можешь вкладываться в рисковые ценные бумаги — это от 5 лет. Да и то только на российском рынке, где еще действуют выгодные налоговые льготы. А по-хорошему нужно рассчитывать лет на 10 и больше.
Почти все, о чем я здесь рассказываю, рассчитано на долгий срок. Для себя я определил сразу 20 лет. Получится нужный результат раньше — отлично. Но лучше не тешить себя иллюзиями и сразу настраиваться на долгий процесс.
Понимаю, за это время можно устать и разочароваться в инвестировании. Но как этого избежать — это уже тема отдельного поста.
👍19❤7
Как инвестировать 20 лет и не разочароваться
20 лет — это очень долго. Где мы и где завтра — а я тут про 20 лет.
Но так устроен рынок. Не только я, другие инвест-блогеры скажут то же самое — инвестировать нужно долго.
На мой взгляд, есть 2 способа заниматься чем-то десятилетиями и не сойти с ума.
Первый — это превратить занятие в радость, а второй — в рутину.
С радостью есть проблема. Я представляю, как можно радоваться семье, детям, путешествиям, любимой работе или хобби. Но как радоваться инвестированию — убейте, не могу понять.
Какие тут радости! Отрываешь от себя деньги, вкладываешь их куда-то 20 лет, переживаешь кризисы и обвалы портфеля — эмоций много, а вот радостей не очень.
Радость будет, когда ты соберешь нужный капитал, но до этого еще нужно дожить и по возможности не сойти с ума.
Нет, я могу только позавидовать тем, кому инвестирование доставляет настоящее удовольствие. Кто умеет превратить его в хобби. Кто настолько замотивирован, что все 20 лет продержится исключительно на вере в будущее и интересу к самому процессу.
Это очень круто! Жму руку и по-доброму завидую.
Но есть одна проблема. Большинство из нас инвестирует не так давно. И рано или поздно многие столкнутся с грустной мыслью.
А зачем я это все затеял?
Мысль эта как назло появится в самый неподходящий момент. Когда будет обвал на рынке или ты потеряешь работу. Наш мозг умеет подкидывать проблемы.
И в такой момент найти ответ будет ох как непросто. И совсем не факт, что мы не поддадимся унынию и не распродадим весь портфель в минус.
Скажу честно — я не знаю, как поведу себя в такой ситуации.
Именно поэтому я и склоняюсь ко второму способу — превратить инвестирование в рутину.
То есть сделать так, чтобы этот процесс напрягал не больше, чем чистка зубов или поход за хлебом. Сформировать привычку, сделать ее частью жизни — заурядной и не очень значительной.
Если мы будем готовы применить такой подход к себе, то набор конкретных рецептов окажется не такой уж сложный.
Но текст и так уже достаточно длинный, поэтому продолжение будет в следующем посте. Думаю, он будет полезен всем, кто тоже не хочет сойти с ума за эти 20 лет 🙂
20 лет — это очень долго. Где мы и где завтра — а я тут про 20 лет.
Но так устроен рынок. Не только я, другие инвест-блогеры скажут то же самое — инвестировать нужно долго.
На мой взгляд, есть 2 способа заниматься чем-то десятилетиями и не сойти с ума.
Первый — это превратить занятие в радость, а второй — в рутину.
С радостью есть проблема. Я представляю, как можно радоваться семье, детям, путешествиям, любимой работе или хобби. Но как радоваться инвестированию — убейте, не могу понять.
Какие тут радости! Отрываешь от себя деньги, вкладываешь их куда-то 20 лет, переживаешь кризисы и обвалы портфеля — эмоций много, а вот радостей не очень.
Радость будет, когда ты соберешь нужный капитал, но до этого еще нужно дожить и по возможности не сойти с ума.
Нет, я могу только позавидовать тем, кому инвестирование доставляет настоящее удовольствие. Кто умеет превратить его в хобби. Кто настолько замотивирован, что все 20 лет продержится исключительно на вере в будущее и интересу к самому процессу.
Это очень круто! Жму руку и по-доброму завидую.
Но есть одна проблема. Большинство из нас инвестирует не так давно. И рано или поздно многие столкнутся с грустной мыслью.
А зачем я это все затеял?
Мысль эта как назло появится в самый неподходящий момент. Когда будет обвал на рынке или ты потеряешь работу. Наш мозг умеет подкидывать проблемы.
И в такой момент найти ответ будет ох как непросто. И совсем не факт, что мы не поддадимся унынию и не распродадим весь портфель в минус.
Скажу честно — я не знаю, как поведу себя в такой ситуации.
Именно поэтому я и склоняюсь ко второму способу — превратить инвестирование в рутину.
То есть сделать так, чтобы этот процесс напрягал не больше, чем чистка зубов или поход за хлебом. Сформировать привычку, сделать ее частью жизни — заурядной и не очень значительной.
Если мы будем готовы применить такой подход к себе, то набор конкретных рецептов окажется не такой уж сложный.
Но текст и так уже достаточно длинный, поэтому продолжение будет в следующем посте. Думаю, он будет полезен всем, кто тоже не хочет сойти с ума за эти 20 лет 🙂
👍23❤9
Как превратить инвестиции в рутину
Мы уже говорили, что превратить 20-летние инвестиции в рутину — это хороший способ не сойти с ума на таком длинном горизонте.
Сегодня поговорим о том, как это сделать.
Впрочем, если ты ждешь от инвестирования не рутины, а драйва и веселья, то одно другому не мешает — базовые принципы одинаковы для всех.
Итак, пойдем по порядку.
1. Действуй проще
Не усложняй. Инвестирование - это не бином Ньютона. Не обязательно заканчивать вуз или проходить кучу курсов, чтобы в этом разобраться.
Я даже канал назвал "Простые инвестиции". И в каждом посте развиваю эту идею.
2. Вкладывай только свободные деньги
Делай так, чтобы инвестирование не напрягало тебя финансово. Получается откладывать 20% от зарплаты — отлично. Не получается — ничего страшного, откладывай 5%.
Главное — выработать привычку, а суммы вложений можно увеличить со временем.
3. Начинай с малого
Если у тебя есть приличная сумма для старта, то, во-первых, поздравляю. А во-вторых, предлагаю не вкладывать все деньги сразу.
Лучше понемногу. Растянуть на несколько месяцев. Да хоть на год. Так ты зайдешь в инвестиции плавно и без лишних нервов.
4. Не верь в большую доходность
Понимаю, что очень хочется 30% годовых и разбогатеть за 5-7 лет. Но исторические доходности разных активов давно посчитаны — на долгом периоде акции приносят в среднем 5% годовых сверх инфляции, а облигации — 2%.
Конечно, это не те 20-30%, которые иногда обещают восторженные блогеры. Но этого вполне достаточно, чтобы создать капитал.
5. Не сравнивай свой портфель с другими
Сравнивать себя с другими вообще так себе затея. Здесь я даже соглашусь с коучами успешного успеха, которые советуют сравнивать себя сегодняшнего только с собой вчерашним. На мой взгляд, вполне здравый подход, и к портфелю он тоже применим.
6. Помни, что рынок всегда растет в долгосрок
Какие бы ни случались кризисы, как бы ни было плохо отдельной стране или всей планете — рынок всегда восстанавливается.
Конечно, есть шансы попасть на самые печальные периоды.
Например, в Великую депрессию фондовый рынок США обрушился на 90% и восстанавливался 25 лет. Но важный момент: рынок падал только первые 3 года, а потом рос — на 800% за следующие 22 года. Просто об этом редко вспоминают.
7. Не будь фанатиком
Пожалуй, самый главный пункт.
Не посвящай инвестированию всё свободное время. В жизни много интересного и кроме чтения финансовых новостей и слежения за котировками.
Будет грустно, если в погоне за будущей счастливой жизнью ты откажешься от настоящей.
Мы уже говорили, что превратить 20-летние инвестиции в рутину — это хороший способ не сойти с ума на таком длинном горизонте.
Сегодня поговорим о том, как это сделать.
Впрочем, если ты ждешь от инвестирования не рутины, а драйва и веселья, то одно другому не мешает — базовые принципы одинаковы для всех.
Итак, пойдем по порядку.
1. Действуй проще
Не усложняй. Инвестирование - это не бином Ньютона. Не обязательно заканчивать вуз или проходить кучу курсов, чтобы в этом разобраться.
Я даже канал назвал "Простые инвестиции". И в каждом посте развиваю эту идею.
2. Вкладывай только свободные деньги
Делай так, чтобы инвестирование не напрягало тебя финансово. Получается откладывать 20% от зарплаты — отлично. Не получается — ничего страшного, откладывай 5%.
Главное — выработать привычку, а суммы вложений можно увеличить со временем.
3. Начинай с малого
Если у тебя есть приличная сумма для старта, то, во-первых, поздравляю. А во-вторых, предлагаю не вкладывать все деньги сразу.
Лучше понемногу. Растянуть на несколько месяцев. Да хоть на год. Так ты зайдешь в инвестиции плавно и без лишних нервов.
4. Не верь в большую доходность
Понимаю, что очень хочется 30% годовых и разбогатеть за 5-7 лет. Но исторические доходности разных активов давно посчитаны — на долгом периоде акции приносят в среднем 5% годовых сверх инфляции, а облигации — 2%.
Конечно, это не те 20-30%, которые иногда обещают восторженные блогеры. Но этого вполне достаточно, чтобы создать капитал.
5. Не сравнивай свой портфель с другими
Сравнивать себя с другими вообще так себе затея. Здесь я даже соглашусь с коучами успешного успеха, которые советуют сравнивать себя сегодняшнего только с собой вчерашним. На мой взгляд, вполне здравый подход, и к портфелю он тоже применим.
6. Помни, что рынок всегда растет в долгосрок
Какие бы ни случались кризисы, как бы ни было плохо отдельной стране или всей планете — рынок всегда восстанавливается.
Конечно, есть шансы попасть на самые печальные периоды.
Например, в Великую депрессию фондовый рынок США обрушился на 90% и восстанавливался 25 лет. Но важный момент: рынок падал только первые 3 года, а потом рос — на 800% за следующие 22 года. Просто об этом редко вспоминают.
7. Не будь фанатиком
Пожалуй, самый главный пункт.
Не посвящай инвестированию всё свободное время. В жизни много интересного и кроме чтения финансовых новостей и слежения за котировками.
Будет грустно, если в погоне за будущей счастливой жизнью ты откажешься от настоящей.
👍12❤9
Сколько нужно денег, чтобы жить на проценты
Ответ очень простой.
Возьми сумму, которую ты хочешь тратить в месяц, и умножь на 300. Всё.
Так просто, но давай разберем, откуда взялось это магическое число.
В инвестициях есть классическое правило 4%. Если выводить из капитала 4% в год, то скорее всего он не закончится до конца жизни.
То есть снимаешь каждый год 4%, живешь на них, а рост активов в среднем покрывает эти траты. Мечта инвестора. И сам поживешь, и внукам капитал оставишь. Или купишь бентли на старости лет. Или пожертвуешь в кошачий приют. В общем, сам разберешься.
Но вернемся к числу 300.
4% - это 1/25 часть.
25 * 12 месяцев = 300.
То есть никакой магии, просто арифметика.
Конечно, бывают варианты, когда эту цифру стоит немного подправить.
Например, если:
— ты живешь в России, где ожидаемая доходность немного выше общемировой
— ты не собираешься оставлять наследство
— ты живешь в стране с очень высокими налогами на доходы
Но все это темы отдельных постов.
Сейчас мы говорим не о деталях, а об общем правиле — лучше ориентироваться на классические 4%.
То есть если тебе для жизни нужно 100 тысяч рублей в месяц, то готовь капитал 25-30 млн.
Да, это звучит грустно. Иногда можно увидеть расчеты, что 100 тысяч в месяц обеспечат 8 млн, ведь в банке сейчас вклады под 15%. Жаль только, что это работает на ближайшие полгода — 15% будет не всегда, а вот инфляция быстро съест половину капитала.
Я не хочу тебя обманывать. Правило 4% придумал не я — оно основано на десятилетиях данных фондовых рынков по всему миру.
Вот почему я настраиваюсь на долгий путь без иллюзий. И пишу о том, как пройти его как можно проще и спокойнее.
Ответ очень простой.
Возьми сумму, которую ты хочешь тратить в месяц, и умножь на 300. Всё.
Так просто, но давай разберем, откуда взялось это магическое число.
В инвестициях есть классическое правило 4%. Если выводить из капитала 4% в год, то скорее всего он не закончится до конца жизни.
То есть снимаешь каждый год 4%, живешь на них, а рост активов в среднем покрывает эти траты. Мечта инвестора. И сам поживешь, и внукам капитал оставишь. Или купишь бентли на старости лет. Или пожертвуешь в кошачий приют. В общем, сам разберешься.
Но вернемся к числу 300.
4% - это 1/25 часть.
25 * 12 месяцев = 300.
То есть никакой магии, просто арифметика.
Конечно, бывают варианты, когда эту цифру стоит немного подправить.
Например, если:
— ты живешь в России, где ожидаемая доходность немного выше общемировой
— ты не собираешься оставлять наследство
— ты живешь в стране с очень высокими налогами на доходы
Но все это темы отдельных постов.
Сейчас мы говорим не о деталях, а об общем правиле — лучше ориентироваться на классические 4%.
То есть если тебе для жизни нужно 100 тысяч рублей в месяц, то готовь капитал 25-30 млн.
Да, это звучит грустно. Иногда можно увидеть расчеты, что 100 тысяч в месяц обеспечат 8 млн, ведь в банке сейчас вклады под 15%. Жаль только, что это работает на ближайшие полгода — 15% будет не всегда, а вот инфляция быстро съест половину капитала.
Я не хочу тебя обманывать. Правило 4% придумал не я — оно основано на десятилетиях данных фондовых рынков по всему миру.
Вот почему я настраиваюсь на долгий путь без иллюзий. И пишу о том, как пройти его как можно проще и спокойнее.
👍19❤1
Нужно ли экономить при инвестировании
Если бы я был правильным блогером, то рассуждал бы категорично.
Экономь каждый рубль — через 10 лет он принесет тебе сотни тысяч!
Нет, не принесет.
Или так. Живи здесь и сейчас, что в конце месяца останется, то и отложишь — все равно в итоге наинвестируешь миллионы!
С таким подходом — нет. К моему большому сожалению, иначе сам бы не отказался.
Если возьмем сравнение психологии и математики, то я снова выберу психологию. Что мне, кстати, не очень свойственно — в большинстве случаев я ставлю на числа.
Но здесь случай особый. Конечно, не нужно быть математиком, чтобы понимать — чем больше откладываешь, тем больше отложишь. Мудрость года.
Но стоит подумать, а до какой степени вообще увлекаться экономией?
Вспомним основы — что такое инвестиции? Это когда вкладываешь деньги сейчас, чтобы получить больше потом.
Вопрос: потом — это когда?
В моем случае не исключаю, что годам к 60. Получится раньше — отлично, но тешить себя иллюзиями так себе идея — ни к чему хорошему это не приведет.
Конечно, можно экономить и сократить срок, например, лет на 5. Но это очень оптимистично.
А что взамен?
Лишний раз не съешь что-нибудь вкусного.
Не поедешь в отпуск.
Не зайдешь в кафе выпить пива.
Зато в 60 лет сможешь позволить себе не работать. И, например, путешествовать. Или лежать под пальмой в гамаке — ну вы видели эти картинки "успешных инвесторов".
Знаете, я очень завидую бодрым немецким пенсионерам, которые бегают по горам, сверкая румянцем на щеках и белоснежными зубами. Но когда я ползу за ними, скрипя зубами и коленями, то думаю — а смогу ли я так же? И что тоже важно — захочу ли?
И вот здесь скажу честно — я не знаю.
Я не хочу жить отложенной жизнью ради возможного счастливого будущего. Но это не значит, что я трачу деньги куда попало — нет.
За всю мою жизнь самой большой тратой стала трехмесячная поездка в Азию. Но раз в жизни поехать в Азию на зиму — это одно. А кататься в дорогой отпуск каждые полгода — об этом я еще хорошо подумаю.
В общем, в этой теме, как и во многих других, связанных с деньгами и инвестициями, нужен баланс между сухим расчетом и жизнью, одной-единственной. И возможно, выбор стоит делать не в пользу чисел.
Пожалуй, здесь вполне подойдут строчки из старой песни.
Если у вас нету тёти, то вам её не потерять.
А если вы не живете, то вам и не умирать.
Если бы я был правильным блогером, то рассуждал бы категорично.
Экономь каждый рубль — через 10 лет он принесет тебе сотни тысяч!
Нет, не принесет.
Или так. Живи здесь и сейчас, что в конце месяца останется, то и отложишь — все равно в итоге наинвестируешь миллионы!
С таким подходом — нет. К моему большому сожалению, иначе сам бы не отказался.
Если возьмем сравнение психологии и математики, то я снова выберу психологию. Что мне, кстати, не очень свойственно — в большинстве случаев я ставлю на числа.
Но здесь случай особый. Конечно, не нужно быть математиком, чтобы понимать — чем больше откладываешь, тем больше отложишь. Мудрость года.
Но стоит подумать, а до какой степени вообще увлекаться экономией?
Вспомним основы — что такое инвестиции? Это когда вкладываешь деньги сейчас, чтобы получить больше потом.
Вопрос: потом — это когда?
В моем случае не исключаю, что годам к 60. Получится раньше — отлично, но тешить себя иллюзиями так себе идея — ни к чему хорошему это не приведет.
Конечно, можно экономить и сократить срок, например, лет на 5. Но это очень оптимистично.
А что взамен?
Лишний раз не съешь что-нибудь вкусного.
Не поедешь в отпуск.
Не зайдешь в кафе выпить пива.
Зато в 60 лет сможешь позволить себе не работать. И, например, путешествовать. Или лежать под пальмой в гамаке — ну вы видели эти картинки "успешных инвесторов".
Знаете, я очень завидую бодрым немецким пенсионерам, которые бегают по горам, сверкая румянцем на щеках и белоснежными зубами. Но когда я ползу за ними, скрипя зубами и коленями, то думаю — а смогу ли я так же? И что тоже важно — захочу ли?
И вот здесь скажу честно — я не знаю.
Я не хочу жить отложенной жизнью ради возможного счастливого будущего. Но это не значит, что я трачу деньги куда попало — нет.
За всю мою жизнь самой большой тратой стала трехмесячная поездка в Азию. Но раз в жизни поехать в Азию на зиму — это одно. А кататься в дорогой отпуск каждые полгода — об этом я еще хорошо подумаю.
В общем, в этой теме, как и во многих других, связанных с деньгами и инвестициями, нужен баланс между сухим расчетом и жизнью, одной-единственной. И возможно, выбор стоит делать не в пользу чисел.
Пожалуй, здесь вполне подойдут строчки из старой песни.
Если у вас нету тёти, то вам её не потерять.
А если вы не живете, то вам и не умирать.
👍17❤1
Что такое индексы и почему за ними следят
Если в двух словах, то индекс — это показатель, который отражает состояние рынка целиком. Не по одной акции, а по целой группе компаний.
Это нужно, чтобы инвесторы понимали, что происходит в целом, а не только со Сбером и Газпромом.
Ты наверняка встречал примеры индексов:
— Dow Jones — старейший индекс США из 30 компаний
— S&P 500 — 500 крупнейших компаний США прямо сейчас
— Индекс Мосбиржи (IMOEX) — крупнейшие и наиболее ликвидные российские акции
По сути, каждый индекс — это набор компаний, отобранных по определенным правилам.
Как считается индекс
Упрощенная схема такая:
1. Берется набор компаний
2. Каждая имеет свой вес — чем больше компания, тем сильнее она влияет на индекс
3. По определенной формуле высчитывается число — среднее значение с поправкой на размер компаний
Каждый индекс учитывает разные вещи — капитализацию, ограничение по весу и прочее, но нам эти детали не важны, главное — понять суть.
Возьмем пример — индекс Мосбиржи.
Основные его характеристики:
— в него входит 40-50 крупнейших компаний
— состав пересматривается раз в квартал — "слабые" компании вылетают, на их место приходят новые
— одна компания не может занимать больше 15% — чтобы IMOEX не превратился в индекс Сбера и Лукойла
— примерно 40% занимают 3 крупнейшие компании: Сбер, Лукойл и Газпром — да, эта троица сильно влияет на индекс
Если ты читаешь в новостях, что российский рынок вырос на 2%, это значит, что вырос индекс Мосбиржи. То есть акции внутри него выросли в среднем на те же 2%. Кто-то больше, кто-то меньше, кто-то вообще упал — но в среднем плюс 2%.
Почему индексы так важны
Потому что они позволяют понять, что происходит с рынком в целом.
А еще они помогают сравнивать доходность своего портфеля с "эталонным" — индексным.
И на их основе создаются ETF и БПИФы.
Многие фонды покупают акции строго в соответствии с их пропорциями в индексе.
В покупке таких индексов заключается довольно популярная стратегия — пассивного индексного инвестирования.
Но подробнее об этом поговорим в следующих постах.
Если в двух словах, то индекс — это показатель, который отражает состояние рынка целиком. Не по одной акции, а по целой группе компаний.
Это нужно, чтобы инвесторы понимали, что происходит в целом, а не только со Сбером и Газпромом.
Ты наверняка встречал примеры индексов:
— Dow Jones — старейший индекс США из 30 компаний
— S&P 500 — 500 крупнейших компаний США прямо сейчас
— Индекс Мосбиржи (IMOEX) — крупнейшие и наиболее ликвидные российские акции
По сути, каждый индекс — это набор компаний, отобранных по определенным правилам.
Как считается индекс
Упрощенная схема такая:
1. Берется набор компаний
2. Каждая имеет свой вес — чем больше компания, тем сильнее она влияет на индекс
3. По определенной формуле высчитывается число — среднее значение с поправкой на размер компаний
Каждый индекс учитывает разные вещи — капитализацию, ограничение по весу и прочее, но нам эти детали не важны, главное — понять суть.
Возьмем пример — индекс Мосбиржи.
Основные его характеристики:
— в него входит 40-50 крупнейших компаний
— состав пересматривается раз в квартал — "слабые" компании вылетают, на их место приходят новые
— одна компания не может занимать больше 15% — чтобы IMOEX не превратился в индекс Сбера и Лукойла
— примерно 40% занимают 3 крупнейшие компании: Сбер, Лукойл и Газпром — да, эта троица сильно влияет на индекс
Если ты читаешь в новостях, что российский рынок вырос на 2%, это значит, что вырос индекс Мосбиржи. То есть акции внутри него выросли в среднем на те же 2%. Кто-то больше, кто-то меньше, кто-то вообще упал — но в среднем плюс 2%.
Почему индексы так важны
Потому что они позволяют понять, что происходит с рынком в целом.
А еще они помогают сравнивать доходность своего портфеля с "эталонным" — индексным.
И на их основе создаются ETF и БПИФы.
Многие фонды покупают акции строго в соответствии с их пропорциями в индексе.
В покупке таких индексов заключается довольно популярная стратегия — пассивного индексного инвестирования.
Но подробнее об этом поговорим в следующих постах.
👍7🔥4
Активные и пассивные фонды: в чем отличие и какие лучше выбрать
Если упростить, все фонды делятся на 2 типа — активные и пассивные. И в этом их глобальное различие.
Активные фонды — это те, где набор активов определяет управляющий. То есть живой человек, профессионал, работающий на фондовом рынке, отбирает лучшие по его мнению акции. За работу профессионала ты платишь более высокую комиссию.
Пассивные фонды просто копируют индекс. Например, если Лукойл занимает в индексе Мосбиржи 14.56%, а МТС — 1.15%, то именно столько они будут занимать в фонде. Здесь комиссии поменьше, потому что нет активного управления.
Примеры
— активный фонд AKME, комиссия 2.33% (это одна из самых высоких на рынке)
— пассивные фонды TMOS и SBMX, комиссии меньше 1%
Вопрос, какие лучше выбрать?
Пассивные, которые просто копируют индекс.
Или активные, где опытные профессионалы отбирают акции вручную.
Однозначного ответа нет, но есть мировая статистика.
Я не случайно в самом начале употребил выражение "лучшие по его мнению акции".
Так вот — на горизонте 10 лет 90% активных фондов проигрывают индексу. А на горизонте 20 лет — 95%.
Здесь можем остановиться и подумать об этом.
Неужели профессионалы, которые всю жизнь отбирают лучшие активы, проигрывают простому индексу?
И выходит, что любой человек, просто покупающий индекс, в подавляющем большинстве случаев обыграет профессионалов на долгом горизонте?
Да. Мировые исследования это подтверждают.
Важный момент
Такие исследования проводились в США и других развитых странах. В России такой подробной статистики пока нет — наш рынок еще слишком молодой и активных фондов не так много.
Если ты думаешь, что у нас обыграть индекс проще — это твой выбор. Но на мой взгляд, считать, что российский рынок какой-то особенный — очень смелое утверждение.
Если выбирать, на какие данные опираться — я выбираю статистику десятилетий и десятков разных стран. А не локальные наблюдения за нашим рынком, который еще слишком молод, чтобы делать глобальные выводы.
К этой теме я еще вернусь, но сейчас хочу остановиться на основной мысли.
Большинство профессионалов проигрывают простому индексу.
И это важная мысль, которую стоит помнить при выборе своей стратегии.
Не ИИР
Если упростить, все фонды делятся на 2 типа — активные и пассивные. И в этом их глобальное различие.
Активные фонды — это те, где набор активов определяет управляющий. То есть живой человек, профессионал, работающий на фондовом рынке, отбирает лучшие по его мнению акции. За работу профессионала ты платишь более высокую комиссию.
Пассивные фонды просто копируют индекс. Например, если Лукойл занимает в индексе Мосбиржи 14.56%, а МТС — 1.15%, то именно столько они будут занимать в фонде. Здесь комиссии поменьше, потому что нет активного управления.
Примеры
— активный фонд AKME, комиссия 2.33% (это одна из самых высоких на рынке)
— пассивные фонды TMOS и SBMX, комиссии меньше 1%
Вопрос, какие лучше выбрать?
Пассивные, которые просто копируют индекс.
Или активные, где опытные профессионалы отбирают акции вручную.
Однозначного ответа нет, но есть мировая статистика.
Я не случайно в самом начале употребил выражение "лучшие по его мнению акции".
Так вот — на горизонте 10 лет 90% активных фондов проигрывают индексу. А на горизонте 20 лет — 95%.
Здесь можем остановиться и подумать об этом.
Неужели профессионалы, которые всю жизнь отбирают лучшие активы, проигрывают простому индексу?
И выходит, что любой человек, просто покупающий индекс, в подавляющем большинстве случаев обыграет профессионалов на долгом горизонте?
Да. Мировые исследования это подтверждают.
Важный момент
Такие исследования проводились в США и других развитых странах. В России такой подробной статистики пока нет — наш рынок еще слишком молодой и активных фондов не так много.
Если ты думаешь, что у нас обыграть индекс проще — это твой выбор. Но на мой взгляд, считать, что российский рынок какой-то особенный — очень смелое утверждение.
Если выбирать, на какие данные опираться — я выбираю статистику десятилетий и десятков разных стран. А не локальные наблюдения за нашим рынком, который еще слишком молод, чтобы делать глобальные выводы.
К этой теме я еще вернусь, но сейчас хочу остановиться на основной мысли.
Большинство профессионалов проигрывают простому индексу.
И это важная мысль, которую стоит помнить при выборе своей стратегии.
Не ИИР
👍10🔥5
Активное или пассивное инвестирование — что выбрать на 20 лет вперед
Инвесторы условно делятся на 2 типа: активные и пассивные.
Активные инвесторы сами выбирают, какие акции купить. Неважно как — ищут акции роста или высокие дивиденды. Главное, что вручную отбирают компании, которые считают лучшими.
Пассивные инвесторы делают проще — покупают ETF на индекс. Они не следят за котировками, не читают новости и финансовые отчеты. Они просто регулярно покупают индекс, год за годом.
Какой способ выбрать? Каждый решает сам.
С точки зрения статистики все просто.
На дистанции 10-20 лет индексы обыгрывают 90-95% профессиональных управляющих. И уж тем более обычных людей, которые отбирают акции вручную.
Но есть еще и психология — и здесь все сложнее.
Когда мы сами выбираем акции, нам кажется, что мы управляем портфелем, контролируем его. Приходят дивиденды — формируется денежный поток. Возникает азарт, удовлетворение от изучения чего-то нового.
А иногда и чувство, что мы вот-вот поймём "всю суть рынка". И разбогатеем.
На мой взгляд, эта дорога намного опаснее. Но спору нет, живее и интереснее, в отличие от скучного пассивного инвестирования.
Почему же я выбрал индексы?
Я три года искал свою стратегию, пытался отбирать "лучшие компании" и наконец понял, что меня интересуют числа, а не эмоции. И я инвестирую, чтобы получить прибыль, а не яркие впечатления — у меня нет лишних денег на подобные развлечения.
Поэтому я за пассивное индексное инвестирование.
Это не значит, что другие стратегии плохие. Дивидендная, индексная или комбинированная — везде есть свои плюсы и минусы.
Но важно помнить одну вещь.
Инвестиции — это не соревнование.
Главное — выбрать стратегию, с которой ты сможешь прожить 10-20 лет и не бросить инвестировать на середине пути.
Не идеальную стратегию, такой просто нет. А подходящую именно тебе.
Инвесторы условно делятся на 2 типа: активные и пассивные.
Активные инвесторы сами выбирают, какие акции купить. Неважно как — ищут акции роста или высокие дивиденды. Главное, что вручную отбирают компании, которые считают лучшими.
Пассивные инвесторы делают проще — покупают ETF на индекс. Они не следят за котировками, не читают новости и финансовые отчеты. Они просто регулярно покупают индекс, год за годом.
Какой способ выбрать? Каждый решает сам.
С точки зрения статистики все просто.
На дистанции 10-20 лет индексы обыгрывают 90-95% профессиональных управляющих. И уж тем более обычных людей, которые отбирают акции вручную.
Но есть еще и психология — и здесь все сложнее.
Когда мы сами выбираем акции, нам кажется, что мы управляем портфелем, контролируем его. Приходят дивиденды — формируется денежный поток. Возникает азарт, удовлетворение от изучения чего-то нового.
А иногда и чувство, что мы вот-вот поймём "всю суть рынка". И разбогатеем.
На мой взгляд, эта дорога намного опаснее. Но спору нет, живее и интереснее, в отличие от скучного пассивного инвестирования.
Почему же я выбрал индексы?
Я три года искал свою стратегию, пытался отбирать "лучшие компании" и наконец понял, что меня интересуют числа, а не эмоции. И я инвестирую, чтобы получить прибыль, а не яркие впечатления — у меня нет лишних денег на подобные развлечения.
Поэтому я за пассивное индексное инвестирование.
Это не значит, что другие стратегии плохие. Дивидендная, индексная или комбинированная — везде есть свои плюсы и минусы.
Но важно помнить одну вещь.
Инвестиции — это не соревнование.
Главное — выбрать стратегию, с которой ты сможешь прожить 10-20 лет и не бросить инвестировать на середине пути.
Не идеальную стратегию, такой просто нет. А подходящую именно тебе.
👍11❤1
Сегодня пост выходит не по графику — проверяю новую идею.
Хочу запустить рубрику Антиновости. Что это такое?
Я не пишу о новостях и не вижу в этом смысла.
Индекс упал на 2%, вышел отчет МТС, кто-то отменил дивиденды — в большинстве случаев это никак не влияет на долгосрочного инвестора.
Но новости все равно до нас доходят и могут действовать на нервы.
Поэтому важны не сами новости, а то, как на них реагировать инвестору.
И это уже намного ближе к теме моего канала.
Вот пробный выпуск — как это будет выглядеть.
Антиновости. Выпуск 1. Лукойл попал под санкции.
Кратко — что случилось?
Лукойл попал под санкции — инвесторы стали его продавать.
Чуть позже Лукойл объявил дивиденды выше ожиданий — снова стали покупать.
При этом каких-то особенных событий за это время не было. То есть рынок реагировал на предположения, а не факты.
Если посмотреть спокойнее — что произошло с Лукойлом за эти несколько дней? Пока что ничего.
Что-то может случиться? Да.
А что именно? Никто не знает.
Тогда стоит ли суетиться во время такой неопределенности?
Санкции — это неприятно, да. Но в России немало компаний, которые под санкциями уже несколько лет и при этом неплохо себя чувствуют.
Если ты засомневался в Лукойле, то, возможно, стоит вспомнить — а почему ты добавил эту компанию в портфель?
Скорее всего, из-за устойчивого бизнеса, отличного менеджмента и стабильных дивидендов. Что-то принципиально изменилось? Нет.
Конечно, инвесторы переживали насчет дивидендов. Но это хороший момент напомнить себе, что дивиденды вообще не гарантированы. Любая компания может их урезать или вообще отменить. Лукойл этого не сделал, но нервы инвесторам потрепал. Это нормально, это часть инвестиций.
Что же делать в такой ситуации?
Если доля нефтянки в портфеле упала ниже, чем ты для себя определил, — докупать.
Если нет — то ничего.
Вот и всё.
Вопрос — нужны ли "Антиновости" и дальше?
Формат вижу такой. По понедельникам утром я разбираю одну из недавних инвест-новостей. Не сам факт, а то, как на него реагировать.
Если вам зашло, дайте знать. Хоть комментарием, хоть лайком, я пойму :)
P.S. Основной контент это не затронет — три поста в неделю будут выходить по вторникам, четвергам и субботам, как и раньше.
Не ИИР
#антиновости
Хочу запустить рубрику Антиновости. Что это такое?
Я не пишу о новостях и не вижу в этом смысла.
Индекс упал на 2%, вышел отчет МТС, кто-то отменил дивиденды — в большинстве случаев это никак не влияет на долгосрочного инвестора.
Но новости все равно до нас доходят и могут действовать на нервы.
Поэтому важны не сами новости, а то, как на них реагировать инвестору.
И это уже намного ближе к теме моего канала.
Вот пробный выпуск — как это будет выглядеть.
Антиновости. Выпуск 1. Лукойл попал под санкции.
Кратко — что случилось?
Лукойл попал под санкции — инвесторы стали его продавать.
Чуть позже Лукойл объявил дивиденды выше ожиданий — снова стали покупать.
При этом каких-то особенных событий за это время не было. То есть рынок реагировал на предположения, а не факты.
Если посмотреть спокойнее — что произошло с Лукойлом за эти несколько дней? Пока что ничего.
Что-то может случиться? Да.
А что именно? Никто не знает.
Тогда стоит ли суетиться во время такой неопределенности?
Санкции — это неприятно, да. Но в России немало компаний, которые под санкциями уже несколько лет и при этом неплохо себя чувствуют.
Если ты засомневался в Лукойле, то, возможно, стоит вспомнить — а почему ты добавил эту компанию в портфель?
Скорее всего, из-за устойчивого бизнеса, отличного менеджмента и стабильных дивидендов. Что-то принципиально изменилось? Нет.
Конечно, инвесторы переживали насчет дивидендов. Но это хороший момент напомнить себе, что дивиденды вообще не гарантированы. Любая компания может их урезать или вообще отменить. Лукойл этого не сделал, но нервы инвесторам потрепал. Это нормально, это часть инвестиций.
Что же делать в такой ситуации?
Если доля нефтянки в портфеле упала ниже, чем ты для себя определил, — докупать.
Если нет — то ничего.
Вот и всё.
Вопрос — нужны ли "Антиновости" и дальше?
Формат вижу такой. По понедельникам утром я разбираю одну из недавних инвест-новостей. Не сам факт, а то, как на него реагировать.
Если вам зашло, дайте знать. Хоть комментарием, хоть лайком, я пойму :)
P.S. Основной контент это не затронет — три поста в неделю будут выходить по вторникам, четвергам и субботам, как и раньше.
Не ИИР
#антиновости
👍13❤10🔥3💯2
Главный принцип моего подхода
Если бы я участвовал в конкурсе на самый короткий рассказ об инвестициях, я бы написал так:
Пассивное индексное инвестирование на длинной дистанции — с высокой вероятностью — дает лучший результат.
Другие стратегии тоже работают. Я лишь считаю, что покупка индекса эффективнее.
Есть и другие плюсы.
1. Это просто.
Не нужно думать, что купить. Всегда покупаем одно и то же и ничего не продаем.
2. Экономим деньги.
На комиссиях, потому что сделок будет минимум, и на налогах на прибыль, потому что платим их позже. Деньги сейчас всегда дороже денег позже — из-за инфляции.
3. Экономим время.
Не нужно постоянно читать новости, следить за котировками и разбирать отчеты. Вполне хватит 10 минут в месяц. Даже на чтение моих постов уйдет больше времени, чем на само инвестирование 🙂
Я даже готов дать инструкцию — для тех, кто готов инвестировать 10-20 лет и терпеть просадки рынка.
Раз в месяц открываем приложение брокера, переводим столько, сколько можем, и покупаем на все деньги ETF на широкий рынок. Всё. Через месяц повторяем.
Заодно могу подсказать по тикерам.
На Московской бирже — БПИФы на российские акции, подойдут SBMX или TMOS.
На европейских — ETF на акции всего мира, например, VWCE.
На американских — тоже на весь мир, например, VT.
Это не рекомендация — просто для примера, аналоги легко нагуглите сами.
То есть вот инструкция. Но есть и маленькая проблема.
А почему ты должен мне верить?
Только потому, что я написал 3 десятка постов об инвестировании? Да даже будь я человеком, которому ты по какой-то причине безгранично доверяешь, нельзя просто взять и скопировать готовый рецепт.
К тому же есть много других моментов: сроки инвестирования, психология, готовность к рискам, желание наладить денежный поток как можно раньше, в конце концов стремление больше погрузиться в тему инвестиций.
Поэтому продолжаем разбираться дальше.
Я не обещаю быстрых решений и не даю "лайфхаков". Я просто делюсь опытом и показываю, как устроены инвестиции — чтобы каждый смог найти стратегию, которая действительно подходит именно ему.
Да, я сторонник индексного инвестирования. Но понимаю и преимущества дивидендной стратегии, и тех, кто держит только облигации.
Различия в стратегиях не столь принципиальны. Регулярность и системность намного важнее того, что лежит у тебя в портфеле. Но об этом — следующий пост.
Не ИИР
Если бы я участвовал в конкурсе на самый короткий рассказ об инвестициях, я бы написал так:
Пассивное индексное инвестирование на длинной дистанции — с высокой вероятностью — дает лучший результат.
Другие стратегии тоже работают. Я лишь считаю, что покупка индекса эффективнее.
Есть и другие плюсы.
1. Это просто.
Не нужно думать, что купить. Всегда покупаем одно и то же и ничего не продаем.
2. Экономим деньги.
На комиссиях, потому что сделок будет минимум, и на налогах на прибыль, потому что платим их позже. Деньги сейчас всегда дороже денег позже — из-за инфляции.
3. Экономим время.
Не нужно постоянно читать новости, следить за котировками и разбирать отчеты. Вполне хватит 10 минут в месяц. Даже на чтение моих постов уйдет больше времени, чем на само инвестирование 🙂
Я даже готов дать инструкцию — для тех, кто готов инвестировать 10-20 лет и терпеть просадки рынка.
Раз в месяц открываем приложение брокера, переводим столько, сколько можем, и покупаем на все деньги ETF на широкий рынок. Всё. Через месяц повторяем.
Заодно могу подсказать по тикерам.
На Московской бирже — БПИФы на российские акции, подойдут SBMX или TMOS.
На европейских — ETF на акции всего мира, например, VWCE.
На американских — тоже на весь мир, например, VT.
Это не рекомендация — просто для примера, аналоги легко нагуглите сами.
То есть вот инструкция. Но есть и маленькая проблема.
А почему ты должен мне верить?
Только потому, что я написал 3 десятка постов об инвестировании? Да даже будь я человеком, которому ты по какой-то причине безгранично доверяешь, нельзя просто взять и скопировать готовый рецепт.
К тому же есть много других моментов: сроки инвестирования, психология, готовность к рискам, желание наладить денежный поток как можно раньше, в конце концов стремление больше погрузиться в тему инвестиций.
Поэтому продолжаем разбираться дальше.
Я не обещаю быстрых решений и не даю "лайфхаков". Я просто делюсь опытом и показываю, как устроены инвестиции — чтобы каждый смог найти стратегию, которая действительно подходит именно ему.
Да, я сторонник индексного инвестирования. Но понимаю и преимущества дивидендной стратегии, и тех, кто держит только облигации.
Различия в стратегиях не столь принципиальны. Регулярность и системность намного важнее того, что лежит у тебя в портфеле. Но об этом — следующий пост.
Не ИИР
👍13❤1
Почему размеры вложений важнее доходности
Когда мы начинаем инвестировать, то кажется, что самое главное — это добиться максимальной доходности.
Проблема в том, что есть вещи, на которые мы можем повлиять, а есть те, на которые нет.
Мы переоцениваем свое влияние на доходность на горизонте 10-20 лет.
Есть статистика по историческим данным всего мира, которая говорит, что реальная доходность вкладов — около нуля, облигаций — 2%, акций — 5%. Сверх инфляции.
Можно изучать мультипликаторы, пробовать трейдинг, искать "недооцененные" компании, но в долгосроке доходность почти всегда окажется близка к индексу или даже ниже.
Поэтому гнаться за ней увлекательно, но не очень эффективно.
А вот на что мы можем влиять — так это на размеры вложений. И именно от этого зависит, насколько вырастет капитал.
Разница между ежемесячными пополнениями в 10 и 15 тысяч повлияет на итоговый результат намного сильнее, чем разница между 5 и 7 процентами реальной доходности.
Пример. Два инвестора.
Вложения каждый месяц:
— Инвестор А — 10 тысяч.
— Инвестор Б — 15 тысяч.
Среднегодовая реальная доходность:
— Инвестор А — 7%, это очень сложно.
— Инвестор Б — 5%, среднемировая доходность.
Какой будет их капитал?
Через 10 лет: 1,7 и 2,3 млн
Через 20 лет: 5,2 и 6,1 млн
Через 30 лет: 12,2 и 12,4 млн
Как видим, почти весь путь выигрывал второй. И только к 30 годам большая доходность почти позволила первому догнать его. Но рассчитывать 30 лет подряд обыгрывать рынок - практически нереально.
Ты можешь поиграть числами в калькуляторе сложных процентов, но увеличение размеров вложений выглядит намного выгоднее и проще, чем гонка за доходностью с непредсказуемым результатом.
Выходит, что эффективнее добиваться повышения зарплаты, учиться экономить и больше откладывать — всё это полностью зависит от нас.
Да, звучит скучно.
Намного веселее искать графики акций, которые выросли на 20% за последний год. И надеяться, что следующий будет такой же.
Еще опаснее пару раз угадать и поверить в собственное умение обыгрывать рынок.
Я не отговариваю от таких приключений. Знаю, как это увлекательно — сам занимался этим первые годы инвестирования.
Просто важно помнить — лучше всего работают те вещи, которые полностью зависят от нас: дисциплина, регулярность и размеры вложений.
Когда мы начинаем инвестировать, то кажется, что самое главное — это добиться максимальной доходности.
Проблема в том, что есть вещи, на которые мы можем повлиять, а есть те, на которые нет.
Мы переоцениваем свое влияние на доходность на горизонте 10-20 лет.
Есть статистика по историческим данным всего мира, которая говорит, что реальная доходность вкладов — около нуля, облигаций — 2%, акций — 5%. Сверх инфляции.
Можно изучать мультипликаторы, пробовать трейдинг, искать "недооцененные" компании, но в долгосроке доходность почти всегда окажется близка к индексу или даже ниже.
Поэтому гнаться за ней увлекательно, но не очень эффективно.
А вот на что мы можем влиять — так это на размеры вложений. И именно от этого зависит, насколько вырастет капитал.
Разница между ежемесячными пополнениями в 10 и 15 тысяч повлияет на итоговый результат намного сильнее, чем разница между 5 и 7 процентами реальной доходности.
Пример. Два инвестора.
Вложения каждый месяц:
— Инвестор А — 10 тысяч.
— Инвестор Б — 15 тысяч.
Среднегодовая реальная доходность:
— Инвестор А — 7%, это очень сложно.
— Инвестор Б — 5%, среднемировая доходность.
Какой будет их капитал?
Через 10 лет: 1,7 и 2,3 млн
Через 20 лет: 5,2 и 6,1 млн
Через 30 лет: 12,2 и 12,4 млн
Как видим, почти весь путь выигрывал второй. И только к 30 годам большая доходность почти позволила первому догнать его. Но рассчитывать 30 лет подряд обыгрывать рынок - практически нереально.
Ты можешь поиграть числами в калькуляторе сложных процентов, но увеличение размеров вложений выглядит намного выгоднее и проще, чем гонка за доходностью с непредсказуемым результатом.
Выходит, что эффективнее добиваться повышения зарплаты, учиться экономить и больше откладывать — всё это полностью зависит от нас.
Да, звучит скучно.
Намного веселее искать графики акций, которые выросли на 20% за последний год. И надеяться, что следующий будет такой же.
Еще опаснее пару раз угадать и поверить в собственное умение обыгрывать рынок.
Я не отговариваю от таких приключений. Знаю, как это увлекательно — сам занимался этим первые годы инвестирования.
Просто важно помнить — лучше всего работают те вещи, которые полностью зависят от нас: дисциплина, регулярность и размеры вложений.
👍12🔥6❤3
Как я начинал и пришёл к простым инвестициям
Решил иногда разбавлять контент историями из жизни. У меня же все-таки блог, а не учебник. Поэтому вспомним былое.
Я пришел на фондовый рынок в 2020 году, когда начинался ковид и все вокруг рушилось. Самоизоляция, закрытие границ, переход на удаленку и нефть по 25 долларов за баррель.
Самое удачное время для старта.
2 марта я занес на брокерский счет первые 30 тысяч рублей.
Уровень моей инвестиционной грамотности в то время можно оценить по первым покупкам:
— акции Сбербанка я купил, потому что все покупали
— акции Мосбиржи, потому что дивиденды высокие
— Кока-Колу, потому что ее держал Баффет
— Детский мир, уже не помню зачем
— какую-то ОФЗ, потому что читал о диверсификации и захотел добавить в портфель облигации
День 2 марта я выбрал не случайно. За предыдущую неделю российский рынок упал на 10%, и я решил, что дальше уже было некуда — рынок на дне.
Оказалось, что было куда.
К 17 марта рынок потерял еще 25% и мои 30 тысяч превратились в 22.
Конечно, первые дни я не вылезал из приложения брокера и часами смотрел на графики и общую сумму портфеля. Падало примерно на тысячу-полторы в день — так себе развлечение.
Но по крайней мере я получил два важных урока.
Первый — о том, что бесполезно пытаться угадать "точку входа". Это помогло настроиться на долгий процесс и регулярные вложения.
А второй — что я могу переживать просадки. Это очень помогло в 2022 году, когда примерно 70% моего портфеля оказалось заморожено в зарубежных акциях и ETF от Finex.
Конечно, эти 2 урока я усвоил не сразу.
Весь следующий год я покупал разные акции, пытался читать отчеты компаний и разобраться в мультипликаторах.
За это время я параллельно изучал сотни блогов на тему инвестиций, смотрел часами видео на ютубе и прочитал два десятка книг.
Позже я узнал об индексном инвестировании и понемногу начал присматриваться к ETF. И чем больше погружался в эту тему, тем больше понимал — это именно то, что мне подходит.
В итоге у меня ушло примерно 3 года, чтобы прийти к своей стратегии.
Простые инвестиции — это не просто название канала. Это суть моего подхода — регулярно покупать ETF и не усложнять себе жизнь.
Решил иногда разбавлять контент историями из жизни. У меня же все-таки блог, а не учебник. Поэтому вспомним былое.
Я пришел на фондовый рынок в 2020 году, когда начинался ковид и все вокруг рушилось. Самоизоляция, закрытие границ, переход на удаленку и нефть по 25 долларов за баррель.
Самое удачное время для старта.
2 марта я занес на брокерский счет первые 30 тысяч рублей.
Уровень моей инвестиционной грамотности в то время можно оценить по первым покупкам:
— акции Сбербанка я купил, потому что все покупали
— акции Мосбиржи, потому что дивиденды высокие
— Кока-Колу, потому что ее держал Баффет
— Детский мир, уже не помню зачем
— какую-то ОФЗ, потому что читал о диверсификации и захотел добавить в портфель облигации
День 2 марта я выбрал не случайно. За предыдущую неделю российский рынок упал на 10%, и я решил, что дальше уже было некуда — рынок на дне.
Оказалось, что было куда.
К 17 марта рынок потерял еще 25% и мои 30 тысяч превратились в 22.
Конечно, первые дни я не вылезал из приложения брокера и часами смотрел на графики и общую сумму портфеля. Падало примерно на тысячу-полторы в день — так себе развлечение.
Но по крайней мере я получил два важных урока.
Первый — о том, что бесполезно пытаться угадать "точку входа". Это помогло настроиться на долгий процесс и регулярные вложения.
А второй — что я могу переживать просадки. Это очень помогло в 2022 году, когда примерно 70% моего портфеля оказалось заморожено в зарубежных акциях и ETF от Finex.
Конечно, эти 2 урока я усвоил не сразу.
Весь следующий год я покупал разные акции, пытался читать отчеты компаний и разобраться в мультипликаторах.
За это время я параллельно изучал сотни блогов на тему инвестиций, смотрел часами видео на ютубе и прочитал два десятка книг.
Позже я узнал об индексном инвестировании и понемногу начал присматриваться к ETF. И чем больше погружался в эту тему, тем больше понимал — это именно то, что мне подходит.
В итоге у меня ушло примерно 3 года, чтобы прийти к своей стратегии.
Простые инвестиции — это не просто название канала. Это суть моего подхода — регулярно покупать ETF и не усложнять себе жизнь.
👍10🔥8❤2
Антиновости. Выпуск 2.
УК Первая предоставила возможность инвестировать в фондовый рынок Индии через ЗПИФ "Первая-Индия"
Вокруг Индии сейчас много новостей. На их фоне управляющая компания (УК) от Сбера объявляет такую новость.
На первый взгляд звучит отлично.
— диверсификация по разным странам
— Индия быстро развивается
— выходов на зарубежные рынки сейчас мало
Но давайте разберем эту новость дальше заголовка.
УК выпускает закрытый фонд (ЗПИФ). Внутри него будет не набор индийских акций, а структурная облигация, доходность которой зависит от индекса Nifty 50 — индийского аналога индекса Мосбиржи.
Почему так сложно?
Дело в том, что из-за санкций наши УК не могут напрямую купить индийские облигации или акции.
Поэтому приходится работать через обходные инструменты. В нашем случае — структурные облигации.
Как они работают в двух словах?
Часть денег вкладывается в обычные государственные облигации Индии. А часть — в сложные инструменты, например, фьючерсы.
Если Индия растет — инвестор получит доход.
Если нет — то в лучшем случае вернет номинал. И то без гарантий — в таких продуктах это всегда под вопросом.
Но сейчас дело не в деталях, а в том, что это не похоже на обычную облигацию. Это намного сложнее и рискованнее, чем кажется.
Проще говоря, от облигации здесь — только название.
Это был первый момент — и самый важный.
Второй момент — это ЗПИФ, закрытый фонд. Ты не сможешь вывести деньги в любое время, только в установленные периоды.
Третий — ЗПИФ не обязан детально раскрывать, что именно лежит внутри и как это работает. Конечно, какие-то базовые документы будут, но этого недостаточно, чтобы понять стратегию.
И четвертый — лицензия на управление активами в Индии есть не только у Сбера, но и у Альфа-Капитала, и у Дохода. Но продукт выпустил только Сбер.
Если это такая хорошая возможность выйти на Индию, то почему никто не сделал этого раньше?
Не смогли обойти санкции?
Решили не рисковать?
Не хотели быть первыми?
Вопросов больше, чем ответов.
Что же делать инвестору?
Соберем ключевые риски:
— продукт запускается на фоне позитивных новостей
— инструмент сложный и непрозрачный
— закрытый фонд — в любое время не выйти
— другие крупные УК подобное не запускают, хотя и могут
Мой взгляд на это простой.
Если ты очень хочешь вложиться в Индию и готов рискнуть — можно выделить 1-2% портфеля.
Если хоть что-то смущает — лучше пройти мимо.
Не ИИР
#антиновости
УК Первая предоставила возможность инвестировать в фондовый рынок Индии через ЗПИФ "Первая-Индия"
Вокруг Индии сейчас много новостей. На их фоне управляющая компания (УК) от Сбера объявляет такую новость.
На первый взгляд звучит отлично.
— диверсификация по разным странам
— Индия быстро развивается
— выходов на зарубежные рынки сейчас мало
Но давайте разберем эту новость дальше заголовка.
УК выпускает закрытый фонд (ЗПИФ). Внутри него будет не набор индийских акций, а структурная облигация, доходность которой зависит от индекса Nifty 50 — индийского аналога индекса Мосбиржи.
Почему так сложно?
Дело в том, что из-за санкций наши УК не могут напрямую купить индийские облигации или акции.
Поэтому приходится работать через обходные инструменты. В нашем случае — структурные облигации.
Как они работают в двух словах?
Часть денег вкладывается в обычные государственные облигации Индии. А часть — в сложные инструменты, например, фьючерсы.
Если Индия растет — инвестор получит доход.
Если нет — то в лучшем случае вернет номинал. И то без гарантий — в таких продуктах это всегда под вопросом.
Но сейчас дело не в деталях, а в том, что это не похоже на обычную облигацию. Это намного сложнее и рискованнее, чем кажется.
Проще говоря, от облигации здесь — только название.
Это был первый момент — и самый важный.
Второй момент — это ЗПИФ, закрытый фонд. Ты не сможешь вывести деньги в любое время, только в установленные периоды.
Третий — ЗПИФ не обязан детально раскрывать, что именно лежит внутри и как это работает. Конечно, какие-то базовые документы будут, но этого недостаточно, чтобы понять стратегию.
И четвертый — лицензия на управление активами в Индии есть не только у Сбера, но и у Альфа-Капитала, и у Дохода. Но продукт выпустил только Сбер.
Если это такая хорошая возможность выйти на Индию, то почему никто не сделал этого раньше?
Не смогли обойти санкции?
Решили не рисковать?
Не хотели быть первыми?
Вопросов больше, чем ответов.
Что же делать инвестору?
Соберем ключевые риски:
— продукт запускается на фоне позитивных новостей
— инструмент сложный и непрозрачный
— закрытый фонд — в любое время не выйти
— другие крупные УК подобное не запускают, хотя и могут
Мой взгляд на это простой.
Если ты очень хочешь вложиться в Индию и готов рискнуть — можно выделить 1-2% портфеля.
Если хоть что-то смущает — лучше пройти мимо.
Не ИИР
#антиновости
👍10🔥6❤1