📈 Объём торгов «Мосбиржи» в 2023 г. вырос до рекордных 1,3 квадриллиона руб. Показатель вырос на 24% г/г. Рекордные объёмы торгов в 2023 г. были зафиксированы на денежном рынке – 837,6 трлн руб. (+24,5% г/г), фондовом рынке – 62,9 трлн руб. (+69,0% г/г), на рынке облигаций – 39,9 трлн руб. (рост в 2 раза г/г).
📊 Акционеры Мосгорломбарда одобрили конвертацию привилегированных акций. Они будут конвертированы в обыкновенные акции, а после этого погашены. Конвертация проводится с целью предоставить одинаковый объем прав всем акционерам, что соответствует стратегии выстраивания отношений с инвесторами на основе принципов прозрачности и доверия.
📈 Softline купила российского разработчика платежных терминалов «Инверсум». Покупателем стала компания «Скай Технолоджис», которая работает на российском платежном рынке с 2011 г., а с 2023 г. входит в ГК Softline. Финансовые параметры сделки не раскрываются. Объединение позволит разработать первую на российском рынке комплексную импортонезависимую линейку платежных терминалов, а также расширить присутствие на платежном рынке РФ и за рубежом.
#daily #interfax
📊 Акционеры Мосгорломбарда одобрили конвертацию привилегированных акций. Они будут конвертированы в обыкновенные акции, а после этого погашены. Конвертация проводится с целью предоставить одинаковый объем прав всем акционерам, что соответствует стратегии выстраивания отношений с инвесторами на основе принципов прозрачности и доверия.
📈 Softline купила российского разработчика платежных терминалов «Инверсум». Покупателем стала компания «Скай Технолоджис», которая работает на российском платежном рынке с 2011 г., а с 2023 г. входит в ГК Softline. Финансовые параметры сделки не раскрываются. Объединение позволит разработать первую на российском рынке комплексную импортонезависимую линейку платежных терминалов, а также расширить присутствие на платежном рынке РФ и за рубежом.
#daily #interfax
Международная панорама:
🔐SEC больше не против криптовалют
🏦Fitch окрасил прогноз по банковскому сектору развивающихся стран в жёлтый
🍿Netflix привлекает рекламой
🤷🏻♀️Meituan: кто сказал, что конкуренция – это хорошо?
Подробнее читайте в обзоре «Международные рынки»
Что на рынках сегодня?
🟩Американские рынки завершили день на мажорной ноте: S&P поднялся на 0,57%, Nasdaq – на 0,75%, Dow Jones – на 0,45%. Заявки на ипотеку в США за прошедшую неделю выросли на 9,9%, а средняя процентная ставка по 30-летним ипотечным программам – на 0,05 п.п., до 6,81%.
🟩Европейские рынки начали новый день с роста: Euro Stoxx 50 увеличивается на 0,41%, CAC – на 0,28%, DAX – на 0,31%. Член Исполнительного Совета ЕЦБ И.Шнабель заявила, что несмотря на устойчивость рынка труда Еврозоны, в этом году ожидается некоторое замедление роста заработной платы.
🟩Азиатские рынки также укрепляются: Nikkei 225 прибавил 1,77%, CSI 300 – 0,57%, Hang Seng – 1,27%.ЦБ Южной Кореи сохранил ставку 7-дневного РЕПО на уровне 3,5% годовых, показатель остаётся неизменным уже 8 заседаний подряд.
#акции #международныерынки
🔐SEC больше не против криптовалют
🏦Fitch окрасил прогноз по банковскому сектору развивающихся стран в жёлтый
🍿Netflix привлекает рекламой
🤷🏻♀️Meituan: кто сказал, что конкуренция – это хорошо?
Подробнее читайте в обзоре «Международные рынки»
Что на рынках сегодня?
🟩Американские рынки завершили день на мажорной ноте: S&P поднялся на 0,57%, Nasdaq – на 0,75%, Dow Jones – на 0,45%. Заявки на ипотеку в США за прошедшую неделю выросли на 9,9%, а средняя процентная ставка по 30-летним ипотечным программам – на 0,05 п.п., до 6,81%.
🟩Европейские рынки начали новый день с роста: Euro Stoxx 50 увеличивается на 0,41%, CAC – на 0,28%, DAX – на 0,31%. Член Исполнительного Совета ЕЦБ И.Шнабель заявила, что несмотря на устойчивость рынка труда Еврозоны, в этом году ожидается некоторое замедление роста заработной платы.
🟩Азиатские рынки также укрепляются: Nikkei 225 прибавил 1,77%, CSI 300 – 0,57%, Hang Seng – 1,27%.ЦБ Южной Кореи сохранил ставку 7-дневного РЕПО на уровне 3,5% годовых, показатель остаётся неизменным уже 8 заседаний подряд.
#акции #международныерынки
🇷🇺 Российский долговой рынок продолжает плавно корректироваться на фоне слабой торговой активности. Индекс госдолга (RGBITR) в моменте снижается на 0,2% к предыдущему дню, в то время как в корпоративных бондах динамика цен более нейтральная, т.к. доходности в 1-2 эшелонах при укрепляющемся рубле привлекают часть инвесторов. Ставки денежного рынка не показали единой динамики – RUSFAR снизился на 24 б.п., до 15,14%, а MOEXREPO вырос на 1 б.п., до 15,16%.
📉В ОФЗ объем торгов достиг на середину дня 4 млрд руб., при этом основной объем сделок проходит в выпусках с дюрацией более 6 лет. Кривая ОФЗ на сроке от 2-х лет до 10 лет плавно дрейфует с диапазона 11,75 -12,1% к 11,8-12,20%.
📊 В корпоративных и государственных флоатерах и линкерах объем сделок на 16:00 превысил 700 млн руб. В госбумагах в наиболее ликвидных выпусках отмечаем рост цен в ОФЗ 29024 и ОФЗ 24021. ОФЗ-ИН малоликвидны и снижаются в цене - вмененная инфляция в наиболее коротких ОФЗ 52002 и ОФЗ 52003 подрастает к уровням 7,7-7,9% годовых.
✅ В корпоративных бондах с фиксированным купонным доходом привлекательно выглядят краткосрочные «голубые фишки» - ВТБ Б1-347, ВТБ Б1-350, ПСБ 3P-05 и ЮГК 1P3. В корпоративных флоатерах мы отдаем предпочтение Газпнф3P8R, Газпнф3P6R и РСХБ2Р2. Также достаточно привлекательно смотрятся ликвидные РусГидБП12 (price -0,07%) и РусГидБП10 (price -0,23%) с ежеквартальными купонами.
☑️ ГК «Самолет» в первой декаде февраля планирует собрать книгу заявок на 3-х летние бонды объемом 10 млрд руб.
☑️ Совкомбанк Факторинг в конце января дебютирует с выпуском на 500 млн руб.
⚖️АКРА присвоило ООО «Балтийский лизинг»кредитный рейтинг А+(RU), прогноз «стабильный»
🌐 Глобальные долговые бенчмарки. Годовой уровень инфляции в США вырос с 3,1% в ноябре до 3,4% в декабре, превысив консенсус-прогнозы аналитиков в 3,2%. По сравнению с ноябрем потребительские цены выросли на 0,3%, что является максимальным показателем за 3 месяца и выше прогнозов в 0,2%. При этом, годовая базовая инфляция снизилась до 3,9% с 4%, но все же также оказались выше ожиданий в 3,8%. Среднее число заявок на пособие по безработице за 4 недели снизилось с 208 тыс. человек до 207,75 тыс. человек. 10-летние казначейские облигации моментально отреагировали ростом на 6 б.п., до 4,03% годовых.
Не является инвестиционной рекомендацией #РСХБИнвестиции #облигации #fixedincome
📉В ОФЗ объем торгов достиг на середину дня 4 млрд руб., при этом основной объем сделок проходит в выпусках с дюрацией более 6 лет. Кривая ОФЗ на сроке от 2-х лет до 10 лет плавно дрейфует с диапазона 11,75 -12,1% к 11,8-12,20%.
📊 В корпоративных и государственных флоатерах и линкерах объем сделок на 16:00 превысил 700 млн руб. В госбумагах в наиболее ликвидных выпусках отмечаем рост цен в ОФЗ 29024 и ОФЗ 24021. ОФЗ-ИН малоликвидны и снижаются в цене - вмененная инфляция в наиболее коротких ОФЗ 52002 и ОФЗ 52003 подрастает к уровням 7,7-7,9% годовых.
✅ В корпоративных бондах с фиксированным купонным доходом привлекательно выглядят краткосрочные «голубые фишки» - ВТБ Б1-347, ВТБ Б1-350, ПСБ 3P-05 и ЮГК 1P3. В корпоративных флоатерах мы отдаем предпочтение Газпнф3P8R, Газпнф3P6R и РСХБ2Р2. Также достаточно привлекательно смотрятся ликвидные РусГидБП12 (price -0,07%) и РусГидБП10 (price -0,23%) с ежеквартальными купонами.
☑️ ГК «Самолет» в первой декаде февраля планирует собрать книгу заявок на 3-х летние бонды объемом 10 млрд руб.
☑️ Совкомбанк Факторинг в конце января дебютирует с выпуском на 500 млн руб.
⚖️АКРА присвоило ООО «Балтийский лизинг»кредитный рейтинг А+(RU), прогноз «стабильный»
🌐 Глобальные долговые бенчмарки. Годовой уровень инфляции в США вырос с 3,1% в ноябре до 3,4% в декабре, превысив консенсус-прогнозы аналитиков в 3,2%. По сравнению с ноябрем потребительские цены выросли на 0,3%, что является максимальным показателем за 3 месяца и выше прогнозов в 0,2%. При этом, годовая базовая инфляция снизилась до 3,9% с 4%, но все же также оказались выше ожиданий в 3,8%. Среднее число заявок на пособие по безработице за 4 недели снизилось с 208 тыс. человек до 207,75 тыс. человек. 10-летние казначейские облигации моментально отреагировали ростом на 6 б.п., до 4,03% годовых.
Не является инвестиционной рекомендацией #РСХБИнвестиции #облигации #fixedincome
Как прошел день
Российский рынок акций вновь прибавил, на этот раз благодаря растущим котировкам Brent и позитивной переоценке в акциях сталелитейщиков - индекс МосБиржи достиг 3181п. (+0,52%). #MGNT (-3,2%) и #ROSN (-3,5%), «весомые» бумаги входящие в #IMOEX, чувствительно корректировались в рамках дивидендного гэпа. В отраслевых индексах безусловным лидером стал индекс металлургии и горной добычи (+2,8%), т.к. акции Северстали (+7,2%), ММК (+5,8%) и НЛМК (+6,8%) выросли после сообщения о том, что на ближайшем совете директоров «Северсталь» может рассмотреть вопрос о выплате дивидендов в текущем году, т.к. по словам генерального директора А.Шевелева «компания обладает серьезной финансовой устойчивостью». Наши целевые оценки стоимости акций сталелитейщиков на ближайшие 12 месяцев говорят о высоком потенциале роста с текущих уровней: #CHMF – 2260 руб. (+46%), #NLMK – 276 руб. (+40%), #MAGN – 73 руб. (+30%).
🌐 Фондовые рынки США снижаются после декабрьских данных по инфляции: S&P на 0,80%, Nasdaq – на 0,82%, Dow Jones – на 0,67%. Декабрьская инфляция в стране составила 3,4% годовых (+0,3 п.п. м/м), темпы роста цен на продукты питания замедлились до 2,7% с 2,9%, новых автомобилей – до 1,0% с 1,3%, одежды – до 1,0% с 1,1%, медицинских товаров – до 4,7% с 5,0%, транспортных услуг – до 9,7% с 10,1%. Число первичных заявок на пособия по безработице за неделю просели на 1 тыс., до 202 тыс., четырёхнедельная скользящая средняя – на 0,25 тыс., до 207,75 тыс.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБ #акции #облигации
Российский рынок акций вновь прибавил, на этот раз благодаря растущим котировкам Brent и позитивной переоценке в акциях сталелитейщиков - индекс МосБиржи достиг 3181п. (+0,52%). #MGNT (-3,2%) и #ROSN (-3,5%), «весомые» бумаги входящие в #IMOEX, чувствительно корректировались в рамках дивидендного гэпа. В отраслевых индексах безусловным лидером стал индекс металлургии и горной добычи (+2,8%), т.к. акции Северстали (+7,2%), ММК (+5,8%) и НЛМК (+6,8%) выросли после сообщения о том, что на ближайшем совете директоров «Северсталь» может рассмотреть вопрос о выплате дивидендов в текущем году, т.к. по словам генерального директора А.Шевелева «компания обладает серьезной финансовой устойчивостью». Наши целевые оценки стоимости акций сталелитейщиков на ближайшие 12 месяцев говорят о высоком потенциале роста с текущих уровней: #CHMF – 2260 руб. (+46%), #NLMK – 276 руб. (+40%), #MAGN – 73 руб. (+30%).
🌐 Фондовые рынки США снижаются после декабрьских данных по инфляции: S&P на 0,80%, Nasdaq – на 0,82%, Dow Jones – на 0,67%. Декабрьская инфляция в стране составила 3,4% годовых (+0,3 п.п. м/м), темпы роста цен на продукты питания замедлились до 2,7% с 2,9%, новых автомобилей – до 1,0% с 1,3%, одежды – до 1,0% с 1,1%, медицинских товаров – до 4,7% с 5,0%, транспортных услуг – до 9,7% с 10,1%. Число первичных заявок на пособия по безработице за неделю просели на 1 тыс., до 202 тыс., четырёхнедельная скользящая средняя – на 0,25 тыс., до 207,75 тыс.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБ #акции #облигации
📈 Американские площадки вчера прервали серию «плюсовых» дней, закрывшись без существенных изменений. Рост инфляции по итогам декабря дал повод инвесторам усомниться в скором переходе ФРС к смягчению. Азиатские площадки сегодня также не показывают ярко выраженной динамики за исключением Японии. Nikkei снова в «ударе» и показывает завидный рост на 1,5%, а с начала года +7,18%. Похоже, инвесторы настроены решительно повторить успех прошлого года. Китайские индексы продолжают дрейфовать вблизи минимумов. Данные по инфляции в Китае за декабрь указывают на снижение потребительских цен на 0,3% г/г, а цен производителей на 2,7% г/г. За месяц потребительские цены выросли всего на 0,1%, несмотря на сезонный рост потребительских расходов. Данные по внешней торговле Китай за декабрь указывают на весьма скромное восстановление темпов роста экспорта 2,3% г/г и минимальные изменения импорта +0,2%. Очевидно, что дефляционные тенденции и сохранение слабости глобальных рынков потребуют от китайского правительства более радикальных мер как в области денежно-кредитной, так и фискальной политики хотя бы для поддержания темпов роста экономики. Нефтяные котировки получили импульс к росту после ударов по базам хуситов в Красном море. Тем не менее, сопротивление на уровне 79,5-80$/bbl сейчас кажется достаточно устойчивым.
📊 Экспорт Китая растет, но дефляция сохраняется. Экспорт Китая вырос более быстрыми темпами в декабре, на 2,3% г/г (+0,5% г/г в ноябре), опередив консенсус-ожидания роста на 1,7%. Импорт вырос на 0,2% г/г после падения на 0,6% в ноябре. Лучшие данные по экспорту во многом обусловлены циклическим восстановлением спроса на полупроводники и электронику за рубежом, кроме того, следует учитывать эффект низкой базы декабря 2022 года, когда были серьезные перебои с экспортом. В то время дефляционное давление в декабре сохранилось, усиливая ожидания новых мер по смягчению монетарной политики для поддержки роста экономики КНР - потребительские цены в Китае упали третий месяц подряд в декабре, на 0,3% г/г, цены производителей сократились на 2,7% г/г. Существенными рисками для китайской экономики в 2024 году остаются кризисные процессы в недвижимости, относительно слабый внутренний спрос и геополитические вызовы. В целом китайская статистика по экспорту, наряду с данными из Южной Кореи, Германии и Тайваня за декабрь, свидетельствуют о том, что мировая торговля начала восстанавливаться. Реакция рынка на статистику была умеренной. Китайский фондовый индекс голубых фишек CSI300 в моменте упал на 0,17%, в то время как гонконгский индекс Hang Seng остался на прежнем уровне, как и курс юаня по отношению к доллару.
📈 К. Лагард заявила, что ЕЦБ приступит к снижению ставок, как только убедится, что инфляция возвращается к целевому уровню в 2%. По словам К. Лагард, если все-таки данные будут подтверждать возможность возвращения инфляции в 2% к 2025 году, то есть все шансы увидеть скорое снижение ставки. На текущий момент инвесторы закладывают снижение ставки уже в апреле, однако некоторые представители ЕЦБ уверены, что рынки слишком оптимистичны.
#daily #interfax
📊 Экспорт Китая растет, но дефляция сохраняется. Экспорт Китая вырос более быстрыми темпами в декабре, на 2,3% г/г (+0,5% г/г в ноябре), опередив консенсус-ожидания роста на 1,7%. Импорт вырос на 0,2% г/г после падения на 0,6% в ноябре. Лучшие данные по экспорту во многом обусловлены циклическим восстановлением спроса на полупроводники и электронику за рубежом, кроме того, следует учитывать эффект низкой базы декабря 2022 года, когда были серьезные перебои с экспортом. В то время дефляционное давление в декабре сохранилось, усиливая ожидания новых мер по смягчению монетарной политики для поддержки роста экономики КНР - потребительские цены в Китае упали третий месяц подряд в декабре, на 0,3% г/г, цены производителей сократились на 2,7% г/г. Существенными рисками для китайской экономики в 2024 году остаются кризисные процессы в недвижимости, относительно слабый внутренний спрос и геополитические вызовы. В целом китайская статистика по экспорту, наряду с данными из Южной Кореи, Германии и Тайваня за декабрь, свидетельствуют о том, что мировая торговля начала восстанавливаться. Реакция рынка на статистику была умеренной. Китайский фондовый индекс голубых фишек CSI300 в моменте упал на 0,17%, в то время как гонконгский индекс Hang Seng остался на прежнем уровне, как и курс юаня по отношению к доллару.
📈 К. Лагард заявила, что ЕЦБ приступит к снижению ставок, как только убедится, что инфляция возвращается к целевому уровню в 2%. По словам К. Лагард, если все-таки данные будут подтверждать возможность возвращения инфляции в 2% к 2025 году, то есть все шансы увидеть скорое снижение ставки. На текущий момент инвесторы закладывают снижение ставки уже в апреле, однако некоторые представители ЕЦБ уверены, что рынки слишком оптимистичны.
#daily #interfax
📈 Минфин в 2024 г. будет преимущественно размещать ОФЗ с фиксированным доходом. При этом в линейке останутся все типы инструментов, в том числе инфляционные линкеры и облигации с плавающим купоном. Что касается сроков размещения бумаг, то министерство будет ориентироваться на средний и долгосрочный сегмент, чтобы не составлять конкуренции корпоративных заемщикам.
📊 Дефицит бюджета РФ в 2023 г. составил 3,2 трлн руб. или 1,9% ВВП. Доходы бюджета составили 29,1 трлн руб., расходы – 32,4 трлн руб. Нефтегазовые доходы просели на 23,9% г/г, до 8,8 трлн руб., ненефтегазовые выросли на 25,0% г/г, до 20,3 трлн руб., поступление НДС – на 21,6% г/г, до 11,6 трлн руб., налога на прибыль – на 14,9% г/г, до 1,9 трлн руб.
📈 РЖД в 2023 г. увеличили погрузку угля на Дальнем Востоке на 5,7%. Совокупный показатель превысил 34,6 млн тонн, что составляет 46,7% общего объёма грузов. Погрузка строительных грузов увеличилась в 1,4 раза г/г, до 3,4 млн тонн, железной и марганцевой руды – на 9,8% г/г, до 2,8 млн тонн, цемента – на 4,8% г/г, до 1,2 млн тонн, зерна – более чем в 1,5 раза г/г, до 300,6 тыс. тонн. А вот погрузка нефти и нефтепродуктов сократилась на 9,0% г/г, до 8,8 млн тонн, лесных грузов – на 19,7% г/г, до 2,6 млн тонн, грузов в контейнерах – на 9,4% г/г, до 2,3 млн тонн.
#daily #interfax
📊 Дефицит бюджета РФ в 2023 г. составил 3,2 трлн руб. или 1,9% ВВП. Доходы бюджета составили 29,1 трлн руб., расходы – 32,4 трлн руб. Нефтегазовые доходы просели на 23,9% г/г, до 8,8 трлн руб., ненефтегазовые выросли на 25,0% г/г, до 20,3 трлн руб., поступление НДС – на 21,6% г/г, до 11,6 трлн руб., налога на прибыль – на 14,9% г/г, до 1,9 трлн руб.
📈 РЖД в 2023 г. увеличили погрузку угля на Дальнем Востоке на 5,7%. Совокупный показатель превысил 34,6 млн тонн, что составляет 46,7% общего объёма грузов. Погрузка строительных грузов увеличилась в 1,4 раза г/г, до 3,4 млн тонн, железной и марганцевой руды – на 9,8% г/г, до 2,8 млн тонн, цемента – на 4,8% г/г, до 1,2 млн тонн, зерна – более чем в 1,5 раза г/г, до 300,6 тыс. тонн. А вот погрузка нефти и нефтепродуктов сократилась на 9,0% г/г, до 8,8 млн тонн, лесных грузов – на 19,7% г/г, до 2,6 млн тонн, грузов в контейнерах – на 9,4% г/г, до 2,3 млн тонн.
#daily #interfax
Международная панорама:
🔝Nikkei всё выше и выше
🥻Индия: IT-сектор облачился в сари
🤜🏻ЦБ Турции надоело быть жёстким
🎣Инфляция выпрыгивает из Красного моря
Подробнее читайте в обзоре «Международные рынки»
Что на рынках сегодня?
🟨Американские рынки показали разнонаправленную околонулевую динамику: S&P снизился на 0,07%, Nasdaq прибавил 0,01%, Dow Jones – 0,04%. Декабрьская инфляция в стране составила 3,4% годовых (+0,3 п.п. м/м), темпы роста цен на продукты питания замедлились до 2,7% с 2,9%.
🟩Европейские рынки уверенно растут: Euro Stoxx 50 поднимается на 1,03%, CAC – на 1,11%, DAX – на 0,96%. ВВП Великобритании в ноябре вырос на 0,3% м/м, во многом это произошло за счёт услуг (+0,4%) при одновременном росте в производственном (+0,3%) секторе и сокращении в строительном (-0,2%).
🟥Азиатские рынки в основном снижаются: Kospi опускается на 0,60%, CSI 300 – на 0,35%, Hang Seng – также на 0,35%. Потребительские цены в Китае в декабре снизились на 0,3% г/г (+0,1% м/м), цены производителей – на 2,7% г/г (-0,3% м/м).
#акции #международныерынки
🔝Nikkei всё выше и выше
🥻Индия: IT-сектор облачился в сари
🤜🏻ЦБ Турции надоело быть жёстким
🎣Инфляция выпрыгивает из Красного моря
Подробнее читайте в обзоре «Международные рынки»
Что на рынках сегодня?
🟨Американские рынки показали разнонаправленную околонулевую динамику: S&P снизился на 0,07%, Nasdaq прибавил 0,01%, Dow Jones – 0,04%. Декабрьская инфляция в стране составила 3,4% годовых (+0,3 п.п. м/м), темпы роста цен на продукты питания замедлились до 2,7% с 2,9%.
🟩Европейские рынки уверенно растут: Euro Stoxx 50 поднимается на 1,03%, CAC – на 1,11%, DAX – на 0,96%. ВВП Великобритании в ноябре вырос на 0,3% м/м, во многом это произошло за счёт услуг (+0,4%) при одновременном росте в производственном (+0,3%) секторе и сокращении в строительном (-0,2%).
🟥Азиатские рынки в основном снижаются: Kospi опускается на 0,60%, CSI 300 – на 0,35%, Hang Seng – также на 0,35%. Потребительские цены в Китае в декабре снизились на 0,3% г/г (+0,1% м/м), цены производителей – на 2,7% г/г (-0,3% м/м).
#акции #международныерынки
🇷🇺На российском долговом рынке в пятницу торговая активность существенно
выросла – обороты по сделкам с государственными и корпоративными
облигациями превысили 13 млрд руб, но индекс госдолга (RGBITR) откатывается
к уровню второй декады декабря, снижаясь на 0,3% к предыдущему дню. В
корпоративных бондах негативная переоценка проходит более медленными
темпами. Вечером будут опубликованы данные по потребительской инфляции,
которые окажут влияние на действия инвесторов в первую половину следующей
недели. Ставки денежного рынка изменились незначительно – RUSFAR снизился
на 5 б.п., до 15,09%, а MOEXREPO вырос на 2 б.п., до 15,18%.
📉 В секторе госдолга основной объем сделок проходил в длинных выпусках - ОФЗ
26240 (price -0,69%) и ОФЗ 26238 (price -0,94%). В целом доходность
госбондов с дюрацией более 5 лет выросла на 7-12 б.п., закрепившись в
диапазоне 12,2-12,3% годовых.
📊 В корпоративных флоатерах активнее других торговались МЕТАЛИН1P6,
РСетиЛЭ1P1 и РЖД 1Р-28R. Наши фавориты – флоатеры с ежемесячными купонами -
Газпнф3P8R, ИКС5Фин3P2 и РСетиМР1Р5 с привязкой к ключевой ставке, а также
РСХБ2Р2 и РЖД 1Р-26R с привязкой к RUONIA. Среди выпусков с ежеквартальными
купонами достаточно привлекательно смотрятся ликвидные Газпнф3P9R и
МТС-Банк03. В классических корпоративных бондах интересны ПСБ 3P-05,
Европлан1Р6 и КАМАЗ БП10.
•📊 Укрепление рубля продолжает оказывать давление на квазивалютные облигации.
Для среднесрочных и долгосрочных инвесторов могут быть интересны текущие
ценовые уровни ГазКЗ-37Д и ГазКЗ-34Д с привлекательной купонной
доходностью.
🚚 Во второй половине января КАМАЗ планирует провести сбор заявок на 2-х
летние бонды объемом 5 млрд руб. – ориентир по доходности привлекателен.
⚖️ АКР повысило рейтинг ГК Самолет и её облигаций до А+(RU), а в первой
декаде февраля ожидается новое размещение облигаций эмитента.
🌐Глобальные долговые бенчмарки. Цены производителей в США (PPI) снизились
на 0,1% в декабре по сравнению с падением на 0,1% в ноябре, благодаря
снижению цен на товары, в то время как цены на услуги остались неизменными.
В годовом выражении PPI вырос на 1%, что ниже ожиданий в 1,3%. Базовый
индекс потребительских цен остался неизменным, в результате чего годовой
показатель составил 1,8%, по сравнению с прогнозами в 1,9% соответственно.
Доходности 10-летних казначейских облигаций в моменте снизились с 4,06% до
3,97% годовых полностью нивелировав негативную динамику по итогам
публикации проинфляционной статистики в четверг.
Не является инвестиционной рекомендацией #РСХБИнвестиции #облигации #fixedincome
выросла – обороты по сделкам с государственными и корпоративными
облигациями превысили 13 млрд руб, но индекс госдолга (RGBITR) откатывается
к уровню второй декады декабря, снижаясь на 0,3% к предыдущему дню. В
корпоративных бондах негативная переоценка проходит более медленными
темпами. Вечером будут опубликованы данные по потребительской инфляции,
которые окажут влияние на действия инвесторов в первую половину следующей
недели. Ставки денежного рынка изменились незначительно – RUSFAR снизился
на 5 б.п., до 15,09%, а MOEXREPO вырос на 2 б.п., до 15,18%.
📉 В секторе госдолга основной объем сделок проходил в длинных выпусках - ОФЗ
26240 (price -0,69%) и ОФЗ 26238 (price -0,94%). В целом доходность
госбондов с дюрацией более 5 лет выросла на 7-12 б.п., закрепившись в
диапазоне 12,2-12,3% годовых.
📊 В корпоративных флоатерах активнее других торговались МЕТАЛИН1P6,
РСетиЛЭ1P1 и РЖД 1Р-28R. Наши фавориты – флоатеры с ежемесячными купонами -
Газпнф3P8R, ИКС5Фин3P2 и РСетиМР1Р5 с привязкой к ключевой ставке, а также
РСХБ2Р2 и РЖД 1Р-26R с привязкой к RUONIA. Среди выпусков с ежеквартальными
купонами достаточно привлекательно смотрятся ликвидные Газпнф3P9R и
МТС-Банк03. В классических корпоративных бондах интересны ПСБ 3P-05,
Европлан1Р6 и КАМАЗ БП10.
•📊 Укрепление рубля продолжает оказывать давление на квазивалютные облигации.
Для среднесрочных и долгосрочных инвесторов могут быть интересны текущие
ценовые уровни ГазКЗ-37Д и ГазКЗ-34Д с привлекательной купонной
доходностью.
🚚 Во второй половине января КАМАЗ планирует провести сбор заявок на 2-х
летние бонды объемом 5 млрд руб. – ориентир по доходности привлекателен.
⚖️ АКР повысило рейтинг ГК Самолет и её облигаций до А+(RU), а в первой
декаде февраля ожидается новое размещение облигаций эмитента.
🌐Глобальные долговые бенчмарки. Цены производителей в США (PPI) снизились
на 0,1% в декабре по сравнению с падением на 0,1% в ноябре, благодаря
снижению цен на товары, в то время как цены на услуги остались неизменными.
В годовом выражении PPI вырос на 1%, что ниже ожиданий в 1,3%. Базовый
индекс потребительских цен остался неизменным, в результате чего годовой
показатель составил 1,8%, по сравнению с прогнозами в 1,9% соответственно.
Доходности 10-летних казначейских облигаций в моменте снизились с 4,06% до
3,97% годовых полностью нивелировав негативную динамику по итогам
публикации проинфляционной статистики в четверг.
Не является инвестиционной рекомендацией #РСХБИнвестиции #облигации #fixedincome