Бум IPO и огромные суммы привлечения в 2021, интересно, а что с доходностью с начала года?
$217 млрд уверенно побили рекорд прошлого года в $167 млрд. А впереди еще 4,5 месяца, но рекорды по привлечению денежных средств вовсе не значат рекордов по доходности для инвесторов
Если сравнить доходность профильных ETF на IPO и ETF на SPAC, с доходностью ETF На широкий рынок S&P 500, то картинка будет не в пользу новых размещений
Основные по весу компании в ETF S&P 500
Apple $AAPL 6,2%
Microsoft $MSFT 5,8%
Google $GOOG 4,3%
Amazon $AMZN 3,7%
Facebook $FB 2,3%
ETF на IPO входят такие компании как
Coinbase $COIN вес 5,3%
DoorDash $DASH вес 4,68%
Airbnb $ABNB вес 4,32%
Robinhood $HOOD вес 0,48%
Компании из ETF на Spac почти все недоступны неквалам
Причины слабых результатов компаний IPO? Отчасти уже разбирали недавно, завышенные оценки при IPO, огромная ликвидность на рынке, по этой же причине и компании спешат с размещением последний год
#инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
$217 млрд уверенно побили рекорд прошлого года в $167 млрд. А впереди еще 4,5 месяца, но рекорды по привлечению денежных средств вовсе не значат рекордов по доходности для инвесторов
Если сравнить доходность профильных ETF на IPO и ETF на SPAC, с доходностью ETF На широкий рынок S&P 500, то картинка будет не в пользу новых размещений
Основные по весу компании в ETF S&P 500
Apple $AAPL 6,2%
Microsoft $MSFT 5,8%
Google $GOOG 4,3%
Amazon $AMZN 3,7%
Facebook $FB 2,3%
ETF на IPO входят такие компании как
Coinbase $COIN вес 5,3%
DoorDash $DASH вес 4,68%
Airbnb $ABNB вес 4,32%
Robinhood $HOOD вес 0,48%
Компании из ETF на Spac почти все недоступны неквалам
Причины слабых результатов компаний IPO? Отчасти уже разбирали недавно, завышенные оценки при IPO, огромная ликвидность на рынке, по этой же причине и компании спешат с размещением последний год
#инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
6 интересных технологических компаний, которые платят дивиденды
Акции многих технологических компаний в прошлом году выросли. Однако в этом году многие технологические компании потеряли популярность, поскольку многие инвесторы решили переложиться в компании которые выиграют от возобновления нормального темпа жизни
Ниже список 6 Технологических компаний, которые остаются интересными и платят дивиденды. Отсортированы в порядке увеличения див выплат
• Microsoft $MSFT
Дивидендная доходность: 0,76%
Вряд ли вы не знаете эту компанию. Но на всякий случай это одна из крупнейших компаний по производству программного обеспечения, а также компания №2 по доле рынка облачных вычислений, которая активно растёт по всем направлениям
• Accenture $ACN
Дивидендная доходность: 1,09%
Предоставляет стратегические и консалтинговые услуги, технологические услуги, а также внешние услуги по ведению бизнеса и безопасности. Он обслуживает более трех четвертей глобального списка Fortune 500 и работает в более чем в 50 странах
• Oracle $ORCL
Дивидендная доходность: 1,42%
Один из крупнейших по величине доходов производитель программного обеспечения, крупнейший производитель программного обеспечения для организаций, крупный поставщик серверного оборудования
• ManTech $MANT
Дивидендная доходность: 1,86%
Поставщик технологических решений, работающий с гос органами США для обслуживания оборонных, разведывательных и гражданских агентств
• NortonLifeLock $NLOK
Дивидендная доходность: 1,9%
Компания по разработке программного обеспечения в области информационной безопасности и защиты информации
• CSG Systems $CSGS
Дивидендная доходность: 2,11%
Занимается информационными технологиями, предлагающая управление доходами, обслуживание клиентов и платежные решения для отрасли связи
#списки
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Акции многих технологических компаний в прошлом году выросли. Однако в этом году многие технологические компании потеряли популярность, поскольку многие инвесторы решили переложиться в компании которые выиграют от возобновления нормального темпа жизни
Ниже список 6 Технологических компаний, которые остаются интересными и платят дивиденды. Отсортированы в порядке увеличения див выплат
• Microsoft $MSFT
Дивидендная доходность: 0,76%
Вряд ли вы не знаете эту компанию. Но на всякий случай это одна из крупнейших компаний по производству программного обеспечения, а также компания №2 по доле рынка облачных вычислений, которая активно растёт по всем направлениям
• Accenture $ACN
Дивидендная доходность: 1,09%
Предоставляет стратегические и консалтинговые услуги, технологические услуги, а также внешние услуги по ведению бизнеса и безопасности. Он обслуживает более трех четвертей глобального списка Fortune 500 и работает в более чем в 50 странах
• Oracle $ORCL
Дивидендная доходность: 1,42%
Один из крупнейших по величине доходов производитель программного обеспечения, крупнейший производитель программного обеспечения для организаций, крупный поставщик серверного оборудования
• ManTech $MANT
Дивидендная доходность: 1,86%
Поставщик технологических решений, работающий с гос органами США для обслуживания оборонных, разведывательных и гражданских агентств
• NortonLifeLock $NLOK
Дивидендная доходность: 1,9%
Компания по разработке программного обеспечения в области информационной безопасности и защиты информации
• CSG Systems $CSGS
Дивидендная доходность: 2,11%
Занимается информационными технологиями, предлагающая управление доходами, обслуживание клиентов и платежные решения для отрасли связи
#списки
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
📌 Заголовки за неделю (без новостей)
1) 3 Графика для лучшего понимания рынка
2) 3 Компании из Сектора возобновляемых источников энергии (ВИЭ) Которые выделяют аналитики
3) Goldman Sachs считает, что рынок труда будет восстанавливаться быстрее
4) 18 компаний, которые извлекут выгоду из растущего рынка технологий кибербезопасности
5) Краткий обзор основных классов активов и как их добавить в свой портфель
6) Обзор акций Check Point Software. Растёт медленно, но верно
7) Выручка от продажи активов по сравнению с инвестициями в чистую энергию у Нефтегигантов
8) Почему оценка мультипликаторов имеет значение
9) Disney + продолжает превосходить ожидания и какие перспективы в цене акций видят аналитики
10) Разбор основ: "Означает ли сильная коррекция или обвал на рынке, что долгосрочные инвесторы должны продавать свои акции?"
11) Бум IPO и огромные суммы привлечения в 2021, интересно, а что с доходностью с начала года?
12) 6 интересных технологических компаний, которые платят дивиденды
Подводим итоги недели На Фондовом Рынке
🎶 Подкаст "Заработаем" Новых историй на этой неделе не записали, но можно послушать старые 😉. Крайние 3 Истории компаний: Carrier Global $CARR, Robinhood $HOOD и Roku $ROKU
Послушать можно Apple Podcast, Яндекс Музыке иGoogle Podcasts или в Нашей группе ВКонтакте
#RH_Оглавление
Предыдущая неделя в заголовках
1) 3 Графика для лучшего понимания рынка
2) 3 Компании из Сектора возобновляемых источников энергии (ВИЭ) Которые выделяют аналитики
3) Goldman Sachs считает, что рынок труда будет восстанавливаться быстрее
4) 18 компаний, которые извлекут выгоду из растущего рынка технологий кибербезопасности
5) Краткий обзор основных классов активов и как их добавить в свой портфель
6) Обзор акций Check Point Software. Растёт медленно, но верно
7) Выручка от продажи активов по сравнению с инвестициями в чистую энергию у Нефтегигантов
8) Почему оценка мультипликаторов имеет значение
9) Disney + продолжает превосходить ожидания и какие перспективы в цене акций видят аналитики
10) Разбор основ: "Означает ли сильная коррекция или обвал на рынке, что долгосрочные инвесторы должны продавать свои акции?"
11) Бум IPO и огромные суммы привлечения в 2021, интересно, а что с доходностью с начала года?
12) 6 интересных технологических компаний, которые платят дивиденды
Подводим итоги недели На Фондовом Рынке
🎶 Подкаст "Заработаем" Новых историй на этой неделе не записали, но можно послушать старые 😉. Крайние 3 Истории компаний: Carrier Global $CARR, Robinhood $HOOD и Roku $ROKU
Послушать можно Apple Podcast, Яндекс Музыке иGoogle Podcasts или в Нашей группе ВКонтакте
#RH_Оглавление
Предыдущая неделя в заголовках
Нефть продолжает падение и причин для дальнейшего падения хватает
• Дельта ухудшает перспективы глобального спроса. Распространение дельты, в том числе в Китае, (ключевой потребитель нефти в мире), подорвало перспективы дальнейшего роста потребления во всём мире
• В то же время ОПЕК + приступила к реализации планов по постепенному увеличению добычи, отменив ограничения предложения, введенные в первые дни пандемии.
• Производители сланца в США активизируют свою деятельность. Согласно данным Baker Hughes, общее количество буровых установок, ведущих поиск нефти по всей стране, выросло до 397 (+10 за неделю), что стало самым большим еженедельным приростом с Апреля
Всё это негатив для нефтедобывающих компаний таких как Shell $RDS.A, TotalEnergies $TTE, ConocoPhillips $COP, Chevron $CVX, Exxon $XOM и др
#инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
• Дельта ухудшает перспективы глобального спроса. Распространение дельты, в том числе в Китае, (ключевой потребитель нефти в мире), подорвало перспективы дальнейшего роста потребления во всём мире
• В то же время ОПЕК + приступила к реализации планов по постепенному увеличению добычи, отменив ограничения предложения, введенные в первые дни пандемии.
• Производители сланца в США активизируют свою деятельность. Согласно данным Baker Hughes, общее количество буровых установок, ведущих поиск нефти по всей стране, выросло до 397 (+10 за неделю), что стало самым большим еженедельным приростом с Апреля
Всё это негатив для нефтедобывающих компаний таких как Shell $RDS.A, TotalEnergies $TTE, ConocoPhillips $COP, Chevron $CVX, Exxon $XOM и др
#инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Обзор акций Fortinet $FTNT
За год стоимость акций выросла более чем на 140%, за 5 лет рост составил 800%. Хорошее ли сейчас время для покупки акций этой компании?
Рынок кибербезопасности один из самых перспективных. По прогнозам, будет расти опережая индекс широкого рынка S&P 500. Недавно делал список из 18 компаний из этого сектора. А так же Обзор акций Check Point Software $CHKP. В конце недели будет свежий квартальный отчёт Cisco $CSCO, тогда и её разберём
Основные Моменты
• Дорогая по Мультипликаторам P/E 100 P/S 17.3
• Ключевые позиции в компании занимают основатели, которые после 800% роста за 5 лет не спешат продавать акции
• «Мы по-прежнему нацелены на рост» — Кен Се — основатель, председатель правления и главный исполнительный директор во время телеконференции по итогам 2кв21
📑 О Компании
Компания была основана в 2000 году. На данный момент Fortinet является лидером по количеству поставленных в мире устройств безопасности и считаются одними из лучших на рынке для защиты. Конкурирует с такими компаниями как CrowdStrike $CRWD и Palo Alto Networks $PANW
У компании более 500 000 клиентов. Бизнес хорошо диверсифицирован географически по выручке:
• Северная и Южная Америка — 42%
• Европу, Ближний Восток и Африка — 38%
• Азиатско-Тихоокеанский регион — 20%
Fortinet обеспечивает безопасность крупнейших предприятий, поставщиков услуг и правительственных организаций по всему миру, а так же обеспечивает безопасную работу в облачных сервисах и безопасную удаленную работу сотрудников
📊 Бизнес компании
Fortinet предлагает автоматизированные решения для сетевой безопасности. Это комплексный пакет средств безопасности, охватывающий всё, от традиционной защиты в офисе до облачного программного обеспечения
Внешняя среда, а именно угрозы кибербезопасности побуждают компании увеличивать свои расходы для снижения рисков каждый год. Выкупы программ шифровальщиков огромные, плюс репутационные риски вынуждают компании тратить на кибербезопасность большие суммы, всё это сильный попутный ветер для компании
Бизнес-модель Fortinet, ориентирована на устройства, уже более 20 лет с момента основания компания инвестирует в проектирование и разработку оборудования, а также его интеграцию с программным обеспечением. Благодаря этому компания может удовлетворить больше требований клиентов, чем конкуренты сосредоточенные только на программной части
Риски
Из серьёзных рисков у Fortinet можно выделить огромную конкуренцию, поскольку острая конкуренция вынуждает увеличивать маркетинговые расходы, что может привести к ухудшению маржи в долгосрочной перспективе
📈 Рост стоимости акций
Рост стоимости акций в несколько раз обгоняет индекс широкого рынка S&P 500. У Fortinet хорошие финансовые показатели, хорошая средняя маржа, выше 20%, устойчивый рост всей отрасли плюс растущая доля услуг в составе общей выручки поможет сохранить опережающие темпы роста
Ещё один интересный момент, основатели компании всё ещё продолжают владеть большой долей в компании (более 18%) и занимают должности генерального директора и технического директора. Учитывая, что они не видят смысла продавать большие доли после 800% роста за 5 лет, возможно они видят более интересные перспективы
📌 Подводя Итог
В последнее время Fortinet значительно выросла. Компания извлекает выгоду из множества внешних факторов (рост активности киберпреступников, цифровизация и трансформация отраслей, переход на удалёнку и т.п.). Компания активно наращивает выручку и быстро растёт
Но все эти плюсы видим не только мы, многие инвесторы положительно оценивают перспективы компании и как следствие компания сильно перекуплена. Компания определённо интересная, если вы её купили, то определённо имеет смысл держать на долгосрок, если только присматриваетесь, то я бы подождал коррекцию
#обзор
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
За год стоимость акций выросла более чем на 140%, за 5 лет рост составил 800%. Хорошее ли сейчас время для покупки акций этой компании?
Рынок кибербезопасности один из самых перспективных. По прогнозам, будет расти опережая индекс широкого рынка S&P 500. Недавно делал список из 18 компаний из этого сектора. А так же Обзор акций Check Point Software $CHKP. В конце недели будет свежий квартальный отчёт Cisco $CSCO, тогда и её разберём
Основные Моменты
• Дорогая по Мультипликаторам P/E 100 P/S 17.3
• Ключевые позиции в компании занимают основатели, которые после 800% роста за 5 лет не спешат продавать акции
• «Мы по-прежнему нацелены на рост» — Кен Се — основатель, председатель правления и главный исполнительный директор во время телеконференции по итогам 2кв21
📑 О Компании
Компания была основана в 2000 году. На данный момент Fortinet является лидером по количеству поставленных в мире устройств безопасности и считаются одними из лучших на рынке для защиты. Конкурирует с такими компаниями как CrowdStrike $CRWD и Palo Alto Networks $PANW
У компании более 500 000 клиентов. Бизнес хорошо диверсифицирован географически по выручке:
• Северная и Южная Америка — 42%
• Европу, Ближний Восток и Африка — 38%
• Азиатско-Тихоокеанский регион — 20%
Fortinet обеспечивает безопасность крупнейших предприятий, поставщиков услуг и правительственных организаций по всему миру, а так же обеспечивает безопасную работу в облачных сервисах и безопасную удаленную работу сотрудников
📊 Бизнес компании
Fortinet предлагает автоматизированные решения для сетевой безопасности. Это комплексный пакет средств безопасности, охватывающий всё, от традиционной защиты в офисе до облачного программного обеспечения
Внешняя среда, а именно угрозы кибербезопасности побуждают компании увеличивать свои расходы для снижения рисков каждый год. Выкупы программ шифровальщиков огромные, плюс репутационные риски вынуждают компании тратить на кибербезопасность большие суммы, всё это сильный попутный ветер для компании
Бизнес-модель Fortinet, ориентирована на устройства, уже более 20 лет с момента основания компания инвестирует в проектирование и разработку оборудования, а также его интеграцию с программным обеспечением. Благодаря этому компания может удовлетворить больше требований клиентов, чем конкуренты сосредоточенные только на программной части
Риски
Из серьёзных рисков у Fortinet можно выделить огромную конкуренцию, поскольку острая конкуренция вынуждает увеличивать маркетинговые расходы, что может привести к ухудшению маржи в долгосрочной перспективе
📈 Рост стоимости акций
Рост стоимости акций в несколько раз обгоняет индекс широкого рынка S&P 500. У Fortinet хорошие финансовые показатели, хорошая средняя маржа, выше 20%, устойчивый рост всей отрасли плюс растущая доля услуг в составе общей выручки поможет сохранить опережающие темпы роста
Ещё один интересный момент, основатели компании всё ещё продолжают владеть большой долей в компании (более 18%) и занимают должности генерального директора и технического директора. Учитывая, что они не видят смысла продавать большие доли после 800% роста за 5 лет, возможно они видят более интересные перспективы
📌 Подводя Итог
В последнее время Fortinet значительно выросла. Компания извлекает выгоду из множества внешних факторов (рост активности киберпреступников, цифровизация и трансформация отраслей, переход на удалёнку и т.п.). Компания активно наращивает выручку и быстро растёт
Но все эти плюсы видим не только мы, многие инвесторы положительно оценивают перспективы компании и как следствие компания сильно перекуплена. Компания определённо интересная, если вы её купили, то определённо имеет смысл держать на долгосрок, если только присматриваетесь, то я бы подождал коррекцию
#обзор
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
16-Августа
Итоги Дня
• Промышленный индекс Dow Jones упал на 0,04%, S&P 500 потерял 0,21%, а индекс Nasdaq Composite упал на 0,73%. А Индекс доллара вырос на 0,1%
💬 Мрачные настроения инвесторов на рынке, причин на это хватает. Выступление главы ФРС Джерома Пауэлла во Вторник. Публикация протокола июльского заседания ФРС в Среду. Ожидание заявлений по срокам сворачивания стимулов. Все знают, что сворачивание стимулов скоро, но вот надо чтобы это озвучил Пауэлл
• Согласно отчёту Goldman Sachs $GS, обратный выкуп акций S&P 500 во 2кв21 составил $200 млрд.
💬 Так же GS обнаружил, что компании санкционировали обратный выкуп на сумму $683 млрд. Что является рекордом за последние 3 года. GS выделил 50 компаний. 5 из 50:
— Google $GOOG
— ETSY $ETSY
— JM Smucker $SJM
— Synchrony Financial $SYF
— Intel $INTC
• Добыча сланцевой нефти в США вырастет до самого высокого уровня с Мая 2020
💬 Ожидается, что добыча сланцевой нефти в США в Сентябре вырастет до 8,1 млн баррелей в сутки, что является максимальным показателем с Мая 2020, согласно ежемесячному отчету EIA. Вместе с набирающей волной Дельты мы можем увидеть новые локальные минимумы ниже $68,6 по нефти, а заодно и по нефтедобытчикам Shell $RDS.A, Chevron $CVX, Exxon $XOM и др
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
Самолет $SMLT +3.21%
📉 Лидер Падения:
ИСКЧ $ISKJ -5.32%
#Новости
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Итоги Дня
• Промышленный индекс Dow Jones упал на 0,04%, S&P 500 потерял 0,21%, а индекс Nasdaq Composite упал на 0,73%. А Индекс доллара вырос на 0,1%
💬 Мрачные настроения инвесторов на рынке, причин на это хватает. Выступление главы ФРС Джерома Пауэлла во Вторник. Публикация протокола июльского заседания ФРС в Среду. Ожидание заявлений по срокам сворачивания стимулов. Все знают, что сворачивание стимулов скоро, но вот надо чтобы это озвучил Пауэлл
• Согласно отчёту Goldman Sachs $GS, обратный выкуп акций S&P 500 во 2кв21 составил $200 млрд.
💬 Так же GS обнаружил, что компании санкционировали обратный выкуп на сумму $683 млрд. Что является рекордом за последние 3 года. GS выделил 50 компаний. 5 из 50:
— Google $GOOG
— ETSY $ETSY
— JM Smucker $SJM
— Synchrony Financial $SYF
— Intel $INTC
• Добыча сланцевой нефти в США вырастет до самого высокого уровня с Мая 2020
💬 Ожидается, что добыча сланцевой нефти в США в Сентябре вырастет до 8,1 млн баррелей в сутки, что является максимальным показателем с Мая 2020, согласно ежемесячному отчету EIA. Вместе с набирающей волной Дельты мы можем увидеть новые локальные минимумы ниже $68,6 по нефти, а заодно и по нефтедобытчикам Shell $RDS.A, Chevron $CVX, Exxon $XOM и др
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
Самолет $SMLT +3.21%
📉 Лидер Падения:
ИСКЧ $ISKJ -5.32%
#Новости
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
S&P500 обновляет максимумы
Индекс уже удвоился с минимумов прошлого года. Это одно из самых быстрых удвоений за всё время
Обычно на удвоение требуется около 3 лет
На Инфографике тепловая карта рынка по Мультипликатору P/E — что показывает коэффициент?
P/E (Price/Earnings или Цена/Прибыль) — отношение капитализации компании к ее годовой прибыли, всё что больше 15 красное (т.е. много)
Рынок определённо сильно перекуплен
— Tesla $TSLA — P/E 358
— Booking $BKNG — P/E 216
— Equinix $EQIX — P/E 215
— NVIDIA $NVDA — P/E 94
— PayPal $PYPL — P/E 68
Я не Армагедоню, и ни в коем случае не надо шортить и уж точно шортить с плечами, если вы не отдаёте себе отчёт о рисках. Такие инструменты очень рискованны
Сам я планирую покупать акции в публичный портфель, в конце месяца после выступления Пауэлла в Джексон-Хоул, планирую покупать фонд на Китайский рынок $FXCN на этой неделе и планирую покупать доллары $USDRUB про запас под дальнейшие покупки акций, пока курс хороший. Вариантов для покупки на мой взгляд хватает
Но то, что рынок перекуплен и обновляет максимумы весь 2021 нужно помнить, как и о том, что те, кто начал шортить весь индекс с начала года в минусе
#инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Индекс уже удвоился с минимумов прошлого года. Это одно из самых быстрых удвоений за всё время
Обычно на удвоение требуется около 3 лет
На Инфографике тепловая карта рынка по Мультипликатору P/E — что показывает коэффициент?
P/E (Price/Earnings или Цена/Прибыль) — отношение капитализации компании к ее годовой прибыли, всё что больше 15 красное (т.е. много)
Рынок определённо сильно перекуплен
— Tesla $TSLA — P/E 358
— Booking $BKNG — P/E 216
— Equinix $EQIX — P/E 215
— NVIDIA $NVDA — P/E 94
— PayPal $PYPL — P/E 68
Я не Армагедоню, и ни в коем случае не надо шортить и уж точно шортить с плечами, если вы не отдаёте себе отчёт о рисках. Такие инструменты очень рискованны
Сам я планирую покупать акции в публичный портфель, в конце месяца после выступления Пауэлла в Джексон-Хоул, планирую покупать фонд на Китайский рынок $FXCN на этой неделе и планирую покупать доллары $USDRUB про запас под дальнейшие покупки акций, пока курс хороший. Вариантов для покупки на мой взгляд хватает
Но то, что рынок перекуплен и обновляет максимумы весь 2021 нужно помнить, как и о том, что те, кто начал шортить весь индекс с начала года в минусе
#инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Только ли IT компании тянут индекс S&P 500 вверх?
Давайте посмотрим кто вырос сильней всего с Мартовских минимумов прошлого года
Бесспорный победитель Moderna $MRNA, рост составляет более 1300% с момента закрытия в $26,57 на 23 Марта 2020
Следом по доходности идут:
— Bath Body Works $BBWI — 736%
— Tesla $TSLA — 690%
— Freeport-McMoRan $FCX — 583%
— Enphase Energy $ENPH — 509%
— Etsy $ETSY — 477%
— Generac Holdings $GNRC — 419%
— Discover Financial Services $DFS — 406%
Если смотреть за это время по секторам, то Сырьевой сектор (Materials) стал лидером роста — 123%, и наиболее сильные движения были в акциях: Freeport-McMoRan, Albemarle $ALB и Nucor $NUE, каждая из которых выросла более чем на 300%
Технологический сектор хорошо стартанул, но на текущий момент чуть проигрывает с ростом в 120% от пандемического дна
Есть распространённое заблуждение, что только IT тянет индекс S&P 500 вверх. Если посмотреть на тех кто вырос за это время, становится очевидно, что не только IT
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Давайте посмотрим кто вырос сильней всего с Мартовских минимумов прошлого года
Бесспорный победитель Moderna $MRNA, рост составляет более 1300% с момента закрытия в $26,57 на 23 Марта 2020
Следом по доходности идут:
— Bath Body Works $BBWI — 736%
— Tesla $TSLA — 690%
— Freeport-McMoRan $FCX — 583%
— Enphase Energy $ENPH — 509%
— Etsy $ETSY — 477%
— Generac Holdings $GNRC — 419%
— Discover Financial Services $DFS — 406%
Если смотреть за это время по секторам, то Сырьевой сектор (Materials) стал лидером роста — 123%, и наиболее сильные движения были в акциях: Freeport-McMoRan, Albemarle $ALB и Nucor $NUE, каждая из которых выросла более чем на 300%
Технологический сектор хорошо стартанул, но на текущий момент чуть проигрывает с ростом в 120% от пандемического дна
Есть распространённое заблуждение, что только IT тянет индекс S&P 500 вверх. Если посмотреть на тех кто вырос за это время, становится очевидно, что не только IT
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
17-Августа
Итоги Дня
• Акции Китая в США снова падают, новые правила пугают инвесторов
💬 Китайский регулятор опубликовал законопроект «Положения о запрете недобросовестной конкуренции в интернете». Акции IT компаний отреагировали падением на новый законопроект. Alibaba $BABA -4.9% Baidu $BIDU -2.8%. Хотя ничего такого там и нет. «нельзя делать фейковые отзывы» или «Нельзя ограничивать продавцов одним маркетплейсом». Всё это было и ранее, просто оформляют теперь в закон. Завтра прикуплю $FXCN на падении
• Билл Миллер (основатель Miller Value Partners) делает большую ставку на IT компании
💬 Миллер делал большие ставки на рост и заработал состояние, будучи одним из первых инвесторов в Amazon и Биткойн (начал покупать криптовалюту по цене от $200 до $300 за штуку).
За 2кв21 Фонд Миллера нарастил доли в следующих компаниях:
— ADT $ADT
— Amazon $AMZN
— Alibaba $BABA
— Splunk $SPLK (Новая покупка)
— Facebook $FB
— Coinbase $COIN
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
Самолет $SMLT +6.42%
📉 Лидер Падения:
Роснефть $ROSN -1.49%
#Новости
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Итоги Дня
• Акции Китая в США снова падают, новые правила пугают инвесторов
💬 Китайский регулятор опубликовал законопроект «Положения о запрете недобросовестной конкуренции в интернете». Акции IT компаний отреагировали падением на новый законопроект. Alibaba $BABA -4.9% Baidu $BIDU -2.8%. Хотя ничего такого там и нет. «нельзя делать фейковые отзывы» или «Нельзя ограничивать продавцов одним маркетплейсом». Всё это было и ранее, просто оформляют теперь в закон. Завтра прикуплю $FXCN на падении
• Билл Миллер (основатель Miller Value Partners) делает большую ставку на IT компании
💬 Миллер делал большие ставки на рост и заработал состояние, будучи одним из первых инвесторов в Amazon и Биткойн (начал покупать криптовалюту по цене от $200 до $300 за штуку).
За 2кв21 Фонд Миллера нарастил доли в следующих компаниях:
— ADT $ADT
— Amazon $AMZN
— Alibaba $BABA
— Splunk $SPLK (Новая покупка)
— Facebook $FB
— Coinbase $COIN
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
Самолет $SMLT +6.42%
📉 Лидер Падения:
Роснефть $ROSN -1.49%
#Новости
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
ТОП 5 компаний по весу в фонде Баффета
• Apple $AAPL
• Bank of America $BAC
• American Express $AXP
• Coca-Cola $KO
• Kraft Heinz $KHC
За 2кв21 Баффет купил акции Kroger $KR, RH $RH, Aon $AON
А продал Баффет Фарму.
Уменьшил долю в Merck $MRK, AbbVie $ABBV и Bristol Myers Squibb $BMY, полностью продал Biogen $BIIB
Акции самой компании Berkshire Hathaway $BRK.b выросли на 27% с начала года
#инфографика #баффет
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
• Apple $AAPL
• Bank of America $BAC
• American Express $AXP
• Coca-Cola $KO
• Kraft Heinz $KHC
За 2кв21 Баффет купил акции Kroger $KR, RH $RH, Aon $AON
А продал Баффет Фарму.
Уменьшил долю в Merck $MRK, AbbVie $ABBV и Bristol Myers Squibb $BMY, полностью продал Biogen $BIIB
Акции самой компании Berkshire Hathaway $BRK.b выросли на 27% с начала года
#инфографика #баффет
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Рынок потокового вещания продолжает консолидироваться
Всего 3 месяца назад WarnerMedia AT&T $T и Discovery $DISCA объявили о слиянии
Сегодня Comcast $CMCSA и ViacomCBS $VIAC заявили, что объединяют усилия для запуска нового потокового сервиса в Европе
Ожидается, что сервис SkyShowtime будет запущен в 2022 и сразу более чем в 20 странах. Сервис будет включать в себя как новые, так и ранее выпущенные фильмы и сериалы и будет содержать более 10 000 часов контента
На этих новостях ViacomCBS прибавляют +4,5%, Comcast на эти новости не реагирует
Компаниям необходимо объединиться, так-как они явно сильно проигрывают лидерам рынка Netflix $NFLX, Disney $DIS и Amazon $AMZN
У NBCUniversal и ViacomCBS чуть меньше 100 млн подписчиков на двоих (54 млн и 42 млн соответственно), для сравнения у Disney уже 116 млн подписчиков, хотя стартанул он относительно недавно
И что нам с этого?
Постепенно, по ходу консолидации рынка, мы будем видеть повышение цены подписки у всех сервисов. Что положительно будет влиять на выручку компаний лидеров
Так же, при повышение цен, получат сильный импульс компании с бесплатным стриминговым ТВ и Рекламной моделью (AVOD — Advertising Video On Demand), такие как Roku $ROKU
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Всего 3 месяца назад WarnerMedia AT&T $T и Discovery $DISCA объявили о слиянии
Сегодня Comcast $CMCSA и ViacomCBS $VIAC заявили, что объединяют усилия для запуска нового потокового сервиса в Европе
Ожидается, что сервис SkyShowtime будет запущен в 2022 и сразу более чем в 20 странах. Сервис будет включать в себя как новые, так и ранее выпущенные фильмы и сериалы и будет содержать более 10 000 часов контента
На этих новостях ViacomCBS прибавляют +4,5%, Comcast на эти новости не реагирует
Компаниям необходимо объединиться, так-как они явно сильно проигрывают лидерам рынка Netflix $NFLX, Disney $DIS и Amazon $AMZN
У NBCUniversal и ViacomCBS чуть меньше 100 млн подписчиков на двоих (54 млн и 42 млн соответственно), для сравнения у Disney уже 116 млн подписчиков, хотя стартанул он относительно недавно
И что нам с этого?
Постепенно, по ходу консолидации рынка, мы будем видеть повышение цены подписки у всех сервисов. Что положительно будет влиять на выручку компаний лидеров
Так же, при повышение цен, получат сильный импульс компании с бесплатным стриминговым ТВ и Рекламной моделью (AVOD — Advertising Video On Demand), такие как Roku $ROKU
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
18-Августа
Итоги Дня
• Согласно протоколу ФРС, сокращение покупок облигаций может начаться позже
💬 Согласно протоколам собрания споры по поводу свертывания программы усилились в прошлом месяце на фоне сильных показателей найма и ценового давления. Общее согласие сводится к двум моментам: «Подробно уведомить инвесторов заранее» и «Начать снижение темпов покупки активов в этом году». Все это готовит нас к Джексон-Хоул, в конце этого месяца.
• Розничные инвесторы теряют веру в рынок, но не в отдельные компании
💬 По данным Vanda Research, за последний месяц ежедневные покупки розничных инвесторов уменьшились на 15% — до $1,1 млрд в день. Но Список лидеров покупок практически не изменился. Самые популярные компании: AMD $AMD, NIO $NIO, Pfizer $PFE, Apple $AAPL, Micron $MU, Moderna $MRNA
• Нефть продолжает падение и обновила локальные минимумы, котировки ушли ниже $68
💬 Это несмотря на то, что запасы сырой нефти сократились на 3,23 млн баррелей больше, чем прогнозировалось (согласно отчёту EIA).
Прогнозы «Нефть по $100 за баррель» которые мы видели ещё летом уходят в прошлое
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
Росинтер $ROST +10.28%
📉 Лидер Падения:
Башнефть $BANEP -6.07%
#Новости
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Итоги Дня
• Согласно протоколу ФРС, сокращение покупок облигаций может начаться позже
💬 Согласно протоколам собрания споры по поводу свертывания программы усилились в прошлом месяце на фоне сильных показателей найма и ценового давления. Общее согласие сводится к двум моментам: «Подробно уведомить инвесторов заранее» и «Начать снижение темпов покупки активов в этом году». Все это готовит нас к Джексон-Хоул, в конце этого месяца.
• Розничные инвесторы теряют веру в рынок, но не в отдельные компании
💬 По данным Vanda Research, за последний месяц ежедневные покупки розничных инвесторов уменьшились на 15% — до $1,1 млрд в день. Но Список лидеров покупок практически не изменился. Самые популярные компании: AMD $AMD, NIO $NIO, Pfizer $PFE, Apple $AAPL, Micron $MU, Moderna $MRNA
• Нефть продолжает падение и обновила локальные минимумы, котировки ушли ниже $68
💬 Это несмотря на то, что запасы сырой нефти сократились на 3,23 млн баррелей больше, чем прогнозировалось (согласно отчёту EIA).
Прогнозы «Нефть по $100 за баррель» которые мы видели ещё летом уходят в прошлое
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
Росинтер $ROST +10.28%
📉 Лидер Падения:
Башнефть $BANEP -6.07%
#Новости
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Amazon $AMZN официально стал крупнейшим розничным продавцом в мире за пределами Китая.
За 12 месяцев (Июнь 2020 — Июнь 2021), Amazon впервые обогнал Walmart $WMT по количеству розничных продаж
Стратегия Walmart за последние 50 лет заключалась в том, чтобы стать самым большим розничным продавцом. Больше больших магазинов → больше товаров → более низкие цены. Всё это было связано на масштабе
Но даже с таким огромным масштабом нельзя конкурировать с бесконечным ассортиментом товаров которые можно продавать через Интернет
В Walmart хорошо усвоили урок.
В прошлом году продажи онлайн-бизнеса Walmart выросли на 97%. В этом году ситуация замедляется (рост составляет всего 6% в годовом исчислении), Тем не менее, план Walmart в этом году достичь выручки в $75 млрд с этого направления, что довольно амбициозно
Walmart начинает напрямую конкурировать с Amazon (и другими), запустив опцию экспресс-доставки.
Микс из минимальных цен и быстрой доставки может хорошо сказаться на росте выручки Walmart
#инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
За 12 месяцев (Июнь 2020 — Июнь 2021), Amazon впервые обогнал Walmart $WMT по количеству розничных продаж
Стратегия Walmart за последние 50 лет заключалась в том, чтобы стать самым большим розничным продавцом. Больше больших магазинов → больше товаров → более низкие цены. Всё это было связано на масштабе
Но даже с таким огромным масштабом нельзя конкурировать с бесконечным ассортиментом товаров которые можно продавать через Интернет
В Walmart хорошо усвоили урок.
В прошлом году продажи онлайн-бизнеса Walmart выросли на 97%. В этом году ситуация замедляется (рост составляет всего 6% в годовом исчислении), Тем не менее, план Walmart в этом году достичь выручки в $75 млрд с этого направления, что довольно амбициозно
Walmart начинает напрямую конкурировать с Amazon (и другими), запустив опцию экспресс-доставки.
Микс из минимальных цен и быстрой доставки может хорошо сказаться на росте выручки Walmart
#инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
19-Августа
Итоги Дня
• Microsoft $MSFT поднимет цены на Microsoft 365 на 20%
💬 Интересное решение, данное увеличение коснется коммерческих клиентов и станет первым за 10 лет.
Повышение вступит в силу в течение 6 месяцев. Насколько сильно это окажет влияние на выручку? Достаточно сильно, Microsoft 365 является краеугольным камнем в своём сегменте производительности и бизнес-процессов, продажи которого за последний год составили $53,9 млрд (Общие продажи за год $168 млрд) На этих новостях компания обновляет свои максимумы +1.66% $295,57
• Amazon $AMZN планирует открыть универмаги
💬 Интересно, только утром писали о том как Amazon перерос Walmart $WMT, а теперь выходит новость, что Amazon откроет универмаги под своим брендом. Пока нет подробностей о том, что и как там будет продаваться. Возможно это будут Магазины полностью на самообслуживании, скорей всего там будет много товаров под собственным брендом Amazon. Посмотрим
• Нехватка чипов продолжается и нет признаков её ослабления, в долгосрочном плюсе чипмейкеры Intel $INTC Qualcomm $QCOM, Taiwan Semiconductor $TSM
💬 — Toyota (крупнейший в мире автопроизводитель по объемам продаж) сократит мировое производство в Сентябре на 40% по сравнению с предыдущим планом из-за проблем с чипами
— Volkswagen $VOW3@DE также заявил, что не может исключать дальнейших изменений в производстве. «В настоящее время мы ожидаем, что поставки чипов в 3кв21 будут очень нестабильными и ограниченными»
— Ford $F заявила в начале недели, что временно прекратит производство своего самого продаваемого и прибыльного пикапа
— «Ситуация остается нестабильной», — заявила генеральный директор General Motors $GM
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
Нефть обновляет локальные минимумы, почти весь рынок РФ в минусе
📈 Лидер Роста:
Fix Price $FIXP +4.4%
📉 Лидер Падения:
Самолет $SMLT -4.07%
#Новости
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Итоги Дня
• Microsoft $MSFT поднимет цены на Microsoft 365 на 20%
💬 Интересное решение, данное увеличение коснется коммерческих клиентов и станет первым за 10 лет.
Повышение вступит в силу в течение 6 месяцев. Насколько сильно это окажет влияние на выручку? Достаточно сильно, Microsoft 365 является краеугольным камнем в своём сегменте производительности и бизнес-процессов, продажи которого за последний год составили $53,9 млрд (Общие продажи за год $168 млрд) На этих новостях компания обновляет свои максимумы +1.66% $295,57
• Amazon $AMZN планирует открыть универмаги
💬 Интересно, только утром писали о том как Amazon перерос Walmart $WMT, а теперь выходит новость, что Amazon откроет универмаги под своим брендом. Пока нет подробностей о том, что и как там будет продаваться. Возможно это будут Магазины полностью на самообслуживании, скорей всего там будет много товаров под собственным брендом Amazon. Посмотрим
• Нехватка чипов продолжается и нет признаков её ослабления, в долгосрочном плюсе чипмейкеры Intel $INTC Qualcomm $QCOM, Taiwan Semiconductor $TSM
💬 — Toyota (крупнейший в мире автопроизводитель по объемам продаж) сократит мировое производство в Сентябре на 40% по сравнению с предыдущим планом из-за проблем с чипами
— Volkswagen $VOW3@DE также заявил, что не может исключать дальнейших изменений в производстве. «В настоящее время мы ожидаем, что поставки чипов в 3кв21 будут очень нестабильными и ограниченными»
— Ford $F заявила в начале недели, что временно прекратит производство своего самого продаваемого и прибыльного пикапа
— «Ситуация остается нестабильной», — заявила генеральный директор General Motors $GM
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
Нефть обновляет локальные минимумы, почти весь рынок РФ в минусе
📈 Лидер Роста:
Fix Price $FIXP +4.4%
📉 Лидер Падения:
Самолет $SMLT -4.07%
#Новости
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Рост потребления каннабиса в США
(Употребление запрещено в России)
Рекреационное употребление каннабиса к настоящему времени легализовано в 18 штатах США (плюс округ Колумбия), благодаря этому потребление растёт
Как показывают новые данные Gallup доля взрослых людей, которые пробовали составляет 49%, что является самым высоким показателем, измеренным компанией на сегодняшний день
Интересные и доступные неквалам компании из «зелёного сектора» можно отнести:
• Innovative Industrial Properties $IIPR
Инвестиционный фонд недвижимости (REIT), который инвестирует в теплицы и промышленные объекты для индустрии медицинского каннабиса.
У компании хорошие темпы роста, небольшой долг для REIT и приятные дивиденды и хороший темп роста див выплат
• Altria $MO
Altria принадлежит 43,5% акций Cronos Group (CRON), одной из крупнейших канадских компаний по производству марихуаны. У него также есть гарантии на приобретение дополнительных 10% компании, что позволит ему контролировать Cronos в будущем.
У компании очень хорошие дивиденды 7,24%
Из минусов большой долг у компании
#инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
(Употребление запрещено в России)
Рекреационное употребление каннабиса к настоящему времени легализовано в 18 штатах США (плюс округ Колумбия), благодаря этому потребление растёт
Как показывают новые данные Gallup доля взрослых людей, которые пробовали составляет 49%, что является самым высоким показателем, измеренным компанией на сегодняшний день
Интересные и доступные неквалам компании из «зелёного сектора» можно отнести:
• Innovative Industrial Properties $IIPR
Инвестиционный фонд недвижимости (REIT), который инвестирует в теплицы и промышленные объекты для индустрии медицинского каннабиса.
У компании хорошие темпы роста, небольшой долг для REIT и приятные дивиденды и хороший темп роста див выплат
• Altria $MO
Altria принадлежит 43,5% акций Cronos Group (CRON), одной из крупнейших канадских компаний по производству марихуаны. У него также есть гарантии на приобретение дополнительных 10% компании, что позволит ему контролировать Cronos в будущем.
У компании очень хорошие дивиденды 7,24%
Из минусов большой долг у компании
#инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
20-Августа
Итоги Дня
• Релиз нового фильма о Джеймсе Бонде состоится в Сентябре
💬 Одна из самых дорогих франшиз Голливуда о Агенте 007 теперь принадлежит Amazon $AMZN, премьера будет в кинотеатрах (если в 4й раз не перенесут), но следующие фильмы наверняка будут уже идти как у Disney $DIS сразу и на потоковом сервисе
• Нефть продолжает падение
💬 Нефть торгуется по $65, еще немного и обновит локальные минимумы до уровня Апреля. Следом идут и нефтедобытчики Shell $RDS.A, Chevron $CVX, Exxon $XOM и др. Когда (и если) нефть упадёт ниже $60, то можно будет присмотреться и чуть докупить нефтедобытчиков
• Управление по конкуренции и рынкам Великобритании заявляет, что обнаружило «серьезные проблемы с конкуренцией» в сделке Nvidia-Arm на $40 млрд
💬 Nvidia признала, что запланированное поглощение вряд ли будет завершено в течение 18 месяцев, которые изначально планировались. Ранее крупные технологические компании такие как Qualcomm $QCOM, Microsoft $MSFT и Google $GOOG, жаловались, что сделка нанесет ущерб конкуренции в полупроводниковой отрасли. Акции Nvidia на эту новость не реагируют, а просто обновляют рекорды
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
Распадская $RASP +27.47%
Ещё одна история стремительного роста на щедрых дивидендах
📉 Лидер Падения:
Mail $MAIL -2.87%
#Новости
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Итоги Дня
• Релиз нового фильма о Джеймсе Бонде состоится в Сентябре
💬 Одна из самых дорогих франшиз Голливуда о Агенте 007 теперь принадлежит Amazon $AMZN, премьера будет в кинотеатрах (если в 4й раз не перенесут), но следующие фильмы наверняка будут уже идти как у Disney $DIS сразу и на потоковом сервисе
• Нефть продолжает падение
💬 Нефть торгуется по $65, еще немного и обновит локальные минимумы до уровня Апреля. Следом идут и нефтедобытчики Shell $RDS.A, Chevron $CVX, Exxon $XOM и др. Когда (и если) нефть упадёт ниже $60, то можно будет присмотреться и чуть докупить нефтедобытчиков
• Управление по конкуренции и рынкам Великобритании заявляет, что обнаружило «серьезные проблемы с конкуренцией» в сделке Nvidia-Arm на $40 млрд
💬 Nvidia признала, что запланированное поглощение вряд ли будет завершено в течение 18 месяцев, которые изначально планировались. Ранее крупные технологические компании такие как Qualcomm $QCOM, Microsoft $MSFT и Google $GOOG, жаловались, что сделка нанесет ущерб конкуренции в полупроводниковой отрасли. Акции Nvidia на эту новость не реагируют, а просто обновляют рекорды
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
Распадская $RASP +27.47%
Ещё одна история стремительного роста на щедрых дивидендах
📉 Лидер Падения:
Mail $MAIL -2.87%
#Новости
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Итоги недели
На Фондовом Рынке
На рынке США начинается коррекция? Индекс широкого рынка S&P 500 корректировался первые первые три дня недели, но под конец огромная ликвидность на рынке взяла своё и S&P 500 отыграл большую часть потерь.
Тут очень интересно посмотреть кто в лидерах роста за неделю, все 3 компании это представители Розничной торговли Kroger, Lowe’s, Bath Body Works. Сектор традиционно считается защитным. Общие настроения инвесторов понятны. Первоначальные заявки на пособие по безработице составили 348 тыс. Человек, что ниже оценки 364 тыс. И 377 тыс. На прошлой неделе. До пандемии этот показатель был на уровне 250тыс. А это ещё один звонок, ФРС не раз говорили что будут сокращать стимулы когда экономика восстановится. Новые заявки как один из важных сигналов. Плюсом через 2 недели прекратятся дополнительные пособия по безработице и на этом новых пособий станет ещё меньше
На рынке РФ тоже коррекция, падающая нефть тянет весь рынок вниз. Так же в понедельник были интересные данные по Себестоимость добычи нефти в России во 2кв21 выросла в 2,2 раза. Из данных следует, что себестоимость добычи нефти растёт с 2017, качество запасов постепенно падает, добыча на новых месторождения становится дороже. Косты в рублях растут, цена в долларах, что бы вы сделали? Не сейчас, в долгосрочной перспективе 🤔
В Китае так же всё продолжается прессинг компаний, дальнейшее снижение китайских компаний на фоне ужесточения регулирования более чем возможно, риски у всех секторов, не только IT
📈 Лидеры Роста
Московская биржа $MOEX 3,64%
ПИК $PIKK 1,79%
Яндекс $YNDX 1,73%
Kroger $KR 9,65%
Lowe’s $LOW 9,29%
Bath Body Works $BBBW 8,98%
📉 Лидеры Падения
РУСАЛ $RUAL −6.77%
НЛМК $NLMK −4.82%
Северсталь $CHMF −4.51%
Occidental Petroleum $OXY −14.89%
DXC Technology $DXC −14.04%
Freeport-McMoran $FCX −13.91%
#инфографика #лидерыроста #лидерыпадения #итогинедели
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
На Фондовом Рынке
На рынке США начинается коррекция? Индекс широкого рынка S&P 500 корректировался первые первые три дня недели, но под конец огромная ликвидность на рынке взяла своё и S&P 500 отыграл большую часть потерь.
Тут очень интересно посмотреть кто в лидерах роста за неделю, все 3 компании это представители Розничной торговли Kroger, Lowe’s, Bath Body Works. Сектор традиционно считается защитным. Общие настроения инвесторов понятны. Первоначальные заявки на пособие по безработице составили 348 тыс. Человек, что ниже оценки 364 тыс. И 377 тыс. На прошлой неделе. До пандемии этот показатель был на уровне 250тыс. А это ещё один звонок, ФРС не раз говорили что будут сокращать стимулы когда экономика восстановится. Новые заявки как один из важных сигналов. Плюсом через 2 недели прекратятся дополнительные пособия по безработице и на этом новых пособий станет ещё меньше
На рынке РФ тоже коррекция, падающая нефть тянет весь рынок вниз. Так же в понедельник были интересные данные по Себестоимость добычи нефти в России во 2кв21 выросла в 2,2 раза. Из данных следует, что себестоимость добычи нефти растёт с 2017, качество запасов постепенно падает, добыча на новых месторождения становится дороже. Косты в рублях растут, цена в долларах, что бы вы сделали? Не сейчас, в долгосрочной перспективе 🤔
В Китае так же всё продолжается прессинг компаний, дальнейшее снижение китайских компаний на фоне ужесточения регулирования более чем возможно, риски у всех секторов, не только IT
📈 Лидеры Роста
Московская биржа $MOEX 3,64%
ПИК $PIKK 1,79%
Яндекс $YNDX 1,73%
Kroger $KR 9,65%
Lowe’s $LOW 9,29%
Bath Body Works $BBBW 8,98%
📉 Лидеры Падения
РУСАЛ $RUAL −6.77%
НЛМК $NLMK −4.82%
Северсталь $CHMF −4.51%
Occidental Petroleum $OXY −14.89%
DXC Technology $DXC −14.04%
Freeport-McMoran $FCX −13.91%
#инфографика #лидерыроста #лидерыпадения #итогинедели
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Обзор акций Cisco
Лучше всего суть перестройки бизнеса компании обозначил Чак Роббинс (председатель и главный исполнительный директор Cisco):
«Трансформация нашего бизнеса в сторону увеличения количества программного обеспечения и подписок продолжает демонстрировать колоссальный прогресс, мы достигли выручки от программного обеспечения более $4 млрд в последнем квартале»
Это разбор третьей компании из списка 18 компаний которые выиграют от роста сектора кибербезопастности. Обзор акций Check Point Software $CHKP и обзор Обзор акций Fortinet $FTNT был ранее
Основные Моменты
• Хорошие драйверы роста в виде облачного бизнеса и кибербезопасности
• Див доходность 2,5%. Payout Ratio (Процент дивидендов от прибыли) 57,7%
• Не дорогая по мультипликаторам P/E 23, а P/S 5
📑 О Компании
Сама компания заявляет о себе как о мировом лидере в области технологий, которые поддерживают Интернет
Cisco — крупнейший в мире поставщик сетевого оборудование и программного обеспечения, связанного с коммуникационными и информационными технологиями
📊 Бизнес компании
Cisco генерирует доход из 4 направлений:
• Infrastructure Platforms — 58% (Решения для беспроводных сетей и мобильного доступа)
• Services — 26% (Техническая поддержка, аналитика данных и автоматизация)
• Applications — 10% (Софт и Оборудование которое обеспечивает работу сети и Центров Обработки Данных)
• Security — 6% (Софт и Оборудование для обеспечения безопасности и устранение наиболее сложных киберугроз в сети и в облачной инфраструктуре)
Бизнес диверсифицирован по регионам, большая часть выручки приходит из Северной и Южной Америки — 59%, на Европу, Ближний Восток и Африку приходится 26%, на Азиатско-Тихоокеанский регион — 15%
Несколько дней назад, Cisco положительно отчиталась за 2кв2021, не только продемонстрировала еще один квартал положительного роста выручки, но и ускорила рост выручки
Во время последнего отчёта Чак Роббинс (председатель и главный исполнительный директор) сказал: «Наши преобразования и стратегические инвестиции окупаются. Преимущества нашего перехода на программное обеспечение и подписки очевидны. Рост наших заказов на продукцию был самым высоким за последние 10 лет»
Направление кибербезопасности, хоть пока и небольшое, продолжает расти. И благодаря своему масштабу и большому количеству клиентов Cisco может быстро нарастить выручку в этом направлении
Риски
Торговая война США с Китаем дорого обошлась Cisco, так как компания потеряла контракты с Huawei и другими крупными компаниями, и этот тренд может продолжиться до полного запрета одной из сторон конфликта
Второй риск это сильная конкуренция со стороны таких компаний, Arista Networks $ANET, Hewlett Packard Enterprise $HPE и Juniper Networks $JNPR
И третий существенный риск — это нехватка чипов, Заказы у Cisco растут, но сможет ли она их выполнять в полном объёме если столкнется с сильной нехваткой?
📈 Рост стоимости акций
Акции выросли больше чем на 32% с начала года, в целом за последние 10 лет компания растёт на уровне индекса широкого рынка S&P 500. Учитывая свой масштаб и то, что большая часть доходов компании приходится на оборудование вряд ли компания будет расти существенно быстрей рынка
💰 Дивиденды
Компания не только стабильно платит, но и увеличивает дивиденды уже 11 лет подряд, на текущий момент див доходность 2,5%. Payout Ratio (Процент дивидендов от прибыли) на комфортном уровне в 57,7%. Компании остаётся достаточно Кэша, который периодически направляется на приобретение интересных компаний
📌 Подводя Итог
У Cisco стабильный бизнес, небольшой долг, хорошие дивиденды и есть драйверы роста в виде развития 5G, облачного бизнеса и кибербезопасности, по мультипликаторам компания в своём секторе совсем не дорогая P/E 23, а P/S 5
Компанию сразу можно добавить в портфель на долгосрочную перспективу и не переживать из-за временной просадки или попробовать подождать коррекцию и купить дешевле текущих уровней
#дивиденды #обзор
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Лучше всего суть перестройки бизнеса компании обозначил Чак Роббинс (председатель и главный исполнительный директор Cisco):
«Трансформация нашего бизнеса в сторону увеличения количества программного обеспечения и подписок продолжает демонстрировать колоссальный прогресс, мы достигли выручки от программного обеспечения более $4 млрд в последнем квартале»
Это разбор третьей компании из списка 18 компаний которые выиграют от роста сектора кибербезопастности. Обзор акций Check Point Software $CHKP и обзор Обзор акций Fortinet $FTNT был ранее
Основные Моменты
• Хорошие драйверы роста в виде облачного бизнеса и кибербезопасности
• Див доходность 2,5%. Payout Ratio (Процент дивидендов от прибыли) 57,7%
• Не дорогая по мультипликаторам P/E 23, а P/S 5
📑 О Компании
Сама компания заявляет о себе как о мировом лидере в области технологий, которые поддерживают Интернет
Cisco — крупнейший в мире поставщик сетевого оборудование и программного обеспечения, связанного с коммуникационными и информационными технологиями
📊 Бизнес компании
Cisco генерирует доход из 4 направлений:
• Infrastructure Platforms — 58% (Решения для беспроводных сетей и мобильного доступа)
• Services — 26% (Техническая поддержка, аналитика данных и автоматизация)
• Applications — 10% (Софт и Оборудование которое обеспечивает работу сети и Центров Обработки Данных)
• Security — 6% (Софт и Оборудование для обеспечения безопасности и устранение наиболее сложных киберугроз в сети и в облачной инфраструктуре)
Бизнес диверсифицирован по регионам, большая часть выручки приходит из Северной и Южной Америки — 59%, на Европу, Ближний Восток и Африку приходится 26%, на Азиатско-Тихоокеанский регион — 15%
Несколько дней назад, Cisco положительно отчиталась за 2кв2021, не только продемонстрировала еще один квартал положительного роста выручки, но и ускорила рост выручки
Во время последнего отчёта Чак Роббинс (председатель и главный исполнительный директор) сказал: «Наши преобразования и стратегические инвестиции окупаются. Преимущества нашего перехода на программное обеспечение и подписки очевидны. Рост наших заказов на продукцию был самым высоким за последние 10 лет»
Направление кибербезопасности, хоть пока и небольшое, продолжает расти. И благодаря своему масштабу и большому количеству клиентов Cisco может быстро нарастить выручку в этом направлении
Риски
Торговая война США с Китаем дорого обошлась Cisco, так как компания потеряла контракты с Huawei и другими крупными компаниями, и этот тренд может продолжиться до полного запрета одной из сторон конфликта
Второй риск это сильная конкуренция со стороны таких компаний, Arista Networks $ANET, Hewlett Packard Enterprise $HPE и Juniper Networks $JNPR
И третий существенный риск — это нехватка чипов, Заказы у Cisco растут, но сможет ли она их выполнять в полном объёме если столкнется с сильной нехваткой?
📈 Рост стоимости акций
Акции выросли больше чем на 32% с начала года, в целом за последние 10 лет компания растёт на уровне индекса широкого рынка S&P 500. Учитывая свой масштаб и то, что большая часть доходов компании приходится на оборудование вряд ли компания будет расти существенно быстрей рынка
💰 Дивиденды
Компания не только стабильно платит, но и увеличивает дивиденды уже 11 лет подряд, на текущий момент див доходность 2,5%. Payout Ratio (Процент дивидендов от прибыли) на комфортном уровне в 57,7%. Компании остаётся достаточно Кэша, который периодически направляется на приобретение интересных компаний
📌 Подводя Итог
У Cisco стабильный бизнес, небольшой долг, хорошие дивиденды и есть драйверы роста в виде развития 5G, облачного бизнеса и кибербезопасности, по мультипликаторам компания в своём секторе совсем не дорогая P/E 23, а P/S 5
Компанию сразу можно добавить в портфель на долгосрочную перспективу и не переживать из-за временной просадки или попробовать подождать коррекцию и купить дешевле текущих уровней
#дивиденды #обзор
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Robinhood $HOOD Платформа для торговли акциями все больше зарабатывает деньги не на акциях
По структуре выручки и темпу роста выручки от криптовалюты, Robinhood всё больше конкурент таким компаниям как Coinbase $COIN, чем классическим брокерам таким как Interactive Brokers $IBKR или Charles Schwab $SCHW
За последний квартал Robinhood сделал $451 млн на комиссиях от сделок, более половины из которых $233 млн была от сделок с криптой
На втором месте идёт торговля опционами с выручкой $165 млн, инструмент достаточно сложный и несёт много рисков для начинающих инвесторов
И всего $52 млн выручки было получено от торговли обычными акциями
Ещё интересный факт, что из всей выручки по криптовалюте 62% приходилось на Dogecoin
Если вы хотите сделать ставку на Robinhood, то в большей степени это будет ставка на криптовалюту, хорошо это или плохо, решаете вы сами
#инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
По структуре выручки и темпу роста выручки от криптовалюты, Robinhood всё больше конкурент таким компаниям как Coinbase $COIN, чем классическим брокерам таким как Interactive Brokers $IBKR или Charles Schwab $SCHW
За последний квартал Robinhood сделал $451 млн на комиссиях от сделок, более половины из которых $233 млн была от сделок с криптой
На втором месте идёт торговля опционами с выручкой $165 млн, инструмент достаточно сложный и несёт много рисков для начинающих инвесторов
И всего $52 млн выручки было получено от торговли обычными акциями
Ещё интересный факт, что из всей выручки по криптовалюте 62% приходилось на Dogecoin
Если вы хотите сделать ставку на Robinhood, то в большей степени это будет ставка на криптовалюту, хорошо это или плохо, решаете вы сами
#инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
📌 Заголовки за неделю (без новостей)
1) Нефть продолжает падение и причин для дальнейшего падения хватает
2) Обзор акций Fortinet. За год стоимость акций выросла более чем на 140%, за 5 лет рост составил 800%. Хорошее ли сейчас время для покупки акций этой компании?
3) Инфографика тепловая карта рынка по Мультипликатору P/E (Price/Earnings или Цена/Прибыль)
4) Только ли IT компании тянут индекс S&P 500 вверх? Спойлер: Сектор IT на втором месте по росту
5) ТОП 15 компаний по весу в фонде Баффета
6) Рынок потокового вещания продолжает консолидироваться, что дальше?
7) Amazon впервые обогнал Walmart $WMT по количеству розничных продаж
8) Стабильный Рост потребления каннабиса в США
(Употребление запрещено в России)
9) Обзор акций Cisco. Трансформация нашего бизнеса в сторону увеличения количества программного обеспечения и подписок продолжает демонстрировать колоссальный прогресс
10) Robinhood - Платформа для торговли акциями все больше зарабатывает деньги не на акциях
Подводим итоги недели На Фондовом Рынке. S&P 500 падает, рынок РФ Падает и Китай Падает, но все по разным причинам. Но кто-то растёт
🎶 Подкаст «Заработаем» на этой неделе записали Историю Starbucks $SBUX - От маленького магазинчика по продаже кофе, до международного гиганта
Послушать можно Apple Podcast, Яндекс Музыке иGoogle Podcasts или в Нашей группе ВКонтакте
#RH_Оглавление
Предыдущая неделя в заголовках
1) Нефть продолжает падение и причин для дальнейшего падения хватает
2) Обзор акций Fortinet. За год стоимость акций выросла более чем на 140%, за 5 лет рост составил 800%. Хорошее ли сейчас время для покупки акций этой компании?
3) Инфографика тепловая карта рынка по Мультипликатору P/E (Price/Earnings или Цена/Прибыль)
4) Только ли IT компании тянут индекс S&P 500 вверх? Спойлер: Сектор IT на втором месте по росту
5) ТОП 15 компаний по весу в фонде Баффета
6) Рынок потокового вещания продолжает консолидироваться, что дальше?
7) Amazon впервые обогнал Walmart $WMT по количеству розничных продаж
8) Стабильный Рост потребления каннабиса в США
(Употребление запрещено в России)
9) Обзор акций Cisco. Трансформация нашего бизнеса в сторону увеличения количества программного обеспечения и подписок продолжает демонстрировать колоссальный прогресс
10) Robinhood - Платформа для торговли акциями все больше зарабатывает деньги не на акциях
Подводим итоги недели На Фондовом Рынке. S&P 500 падает, рынок РФ Падает и Китай Падает, но все по разным причинам. Но кто-то растёт
🎶 Подкаст «Заработаем» на этой неделе записали Историю Starbucks $SBUX - От маленького магазинчика по продаже кофе, до международного гиганта
Послушать можно Apple Podcast, Яндекс Музыке иGoogle Podcasts или в Нашей группе ВКонтакте
#RH_Оглавление
Предыдущая неделя в заголовках
Что Покупает и Продаёт Рэй Далио в ожидании коррекции на рынке
Фонд Рея Далио один из крупнейших. Под управлением легендарного инвестора более $223 млрд долларов
Далио, как и многие другие крупные инвесторы, ждёт сильной коррекции на рынке. Изменение в структуре фонда отражают опасения инвестора, так как большая часть покупок приходится на компании реализующие товары первой необходимости и здравоохранения
Самыми крупными позиции у фонда по следующим акциям:
• Walmart $WMT — 4,7%
• Procter & Gamble $PG — 4,1%
• Johnson & Johnson $JNJ — 3%
• Coca-Cola $KO — 2,8%
• PepsiCo $PEP — 2,5%
• Costco $COST — 2,1%
• McDonalds $MCD — 2%
• Alibaba $BABA — 2%
• Starbucks $SBUX — 1,5%
• Danaher $DHR — 1,5%
• Estee Lauder Companies $EL — 1,4%
• Target $TGT — 1,4%
• Abbott $ABT — 1,3%
#инфографика #РэйДалио
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Фонд Рея Далио один из крупнейших. Под управлением легендарного инвестора более $223 млрд долларов
Далио, как и многие другие крупные инвесторы, ждёт сильной коррекции на рынке. Изменение в структуре фонда отражают опасения инвестора, так как большая часть покупок приходится на компании реализующие товары первой необходимости и здравоохранения
Самыми крупными позиции у фонда по следующим акциям:
• Walmart $WMT — 4,7%
• Procter & Gamble $PG — 4,1%
• Johnson & Johnson $JNJ — 3%
• Coca-Cola $KO — 2,8%
• PepsiCo $PEP — 2,5%
• Costco $COST — 2,1%
• McDonalds $MCD — 2%
• Alibaba $BABA — 2%
• Starbucks $SBUX — 1,5%
• Danaher $DHR — 1,5%
• Estee Lauder Companies $EL — 1,4%
• Target $TGT — 1,4%
• Abbott $ABT — 1,3%
#инфографика #РэйДалио
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией