Май заканчивается и можно сделать вывод, что поговорка «Sell in May and Go Away» или «Май Продавай» не сработала(опять), что она давно перестала работать писали в конце Апреля с данными за последние 10 лет
Промышленные металлы падают (Китай пытается сбить цену), а драгоценные металлы растут
Встречу Байден-Путин ждём, но как-то позитива резко стало меньше, то Глава Минфина США пообещала России продолжение санкций, то Глава Минэнерго США назвала российский газ «самым грязным на Земле»
и следом В Microsoft $MSFT обвинили хакеров из России в новой атаке на госагентства США
Такая подготовка к встрече? 🤔
Пройдёт она в Женеве через 2 недели 15–16 июня в рамках первой международной поездки Байдена
Лидеры роста и падения за неделю
Лидеры Роста
ВТБ $VTBR 6,12%
НОВАТЭК $NVTK 3,73%
Яндекс $YNDX 3,73%
Royal Caribbean Cruises $RCL 12,62%
Norwegian Cruise Line $NCLH 11,15%
Ulta Beauty $ULTA 9,26%
Лидеры Падения
ФСК ЕЭС $FEES −4.14%
ММК $MAGN −3.91%
НЛМК $NLMK −2.52%
Dollar Tree $DLTR −10.20%
Cabot Oil & Gas $COG −7.92%
HP $HPQ −7.68%
#инфографика #лидерыроста #лидерыпадения
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Промышленные металлы падают (Китай пытается сбить цену), а драгоценные металлы растут
Встречу Байден-Путин ждём, но как-то позитива резко стало меньше, то Глава Минфина США пообещала России продолжение санкций, то Глава Минэнерго США назвала российский газ «самым грязным на Земле»
и следом В Microsoft $MSFT обвинили хакеров из России в новой атаке на госагентства США
Такая подготовка к встрече? 🤔
Пройдёт она в Женеве через 2 недели 15–16 июня в рамках первой международной поездки Байдена
Лидеры роста и падения за неделю
Лидеры Роста
ВТБ $VTBR 6,12%
НОВАТЭК $NVTK 3,73%
Яндекс $YNDX 3,73%
Royal Caribbean Cruises $RCL 12,62%
Norwegian Cruise Line $NCLH 11,15%
Ulta Beauty $ULTA 9,26%
Лидеры Падения
ФСК ЕЭС $FEES −4.14%
ММК $MAGN −3.91%
НЛМК $NLMK −2.52%
Dollar Tree $DLTR −10.20%
Cabot Oil & Gas $COG −7.92%
HP $HPQ −7.68%
#инфографика #лидерыроста #лидерыпадения
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
19 компаний, которые выиграют от развития и роста популярности стриминговых сервисов
Продолжаем разбирать компании, кратко напомню, список получился очень просто. Мы взяли профильный ETF Roundhill Streaming Services & Technology, т.е. воспользовались работой которую проделали уже Аналитики. Убрали компании недоступные неквалам и вот первичный список готов
Теперь пару слов о каждой компании из списка, а далее уже будет несколько обзоров на самые интересные
SPOTIFY $SPOT
Предоставляет услуги потокового аудио (Музыка, Подкасты, Аудиокниги) по всему миру. Работает в двух сегментах: Premium (Подписка) и Ad-Supported (с Рекламой)
ROKU $ROKU
Компаниями управляет платформой потокового ТВ с бесплатными и платными каналами. Показ бесплатных телеканалов оплачивается рекламодателями. Платные каналы или видео с сервисов вроде Amazon или Netflix
DISNEY $DIS
Управляет тематическими парками и курортами, а так же сервисами потокового вещания под брендами Disney, ESPN, Freeform, FX и National Geographic
NETFLIX $NFLX
Одноимённый сервис потокового вещания
PELOTON INTERACTIVE $PTON
Предлагает продукты для фитнеса, такие как Peloton Bike и Peloton Tread, которые включают сенсорный экран, на котором транслируются прямые трансляции и занятия по запросу
COMCAST $CMCSA
Телекоммуникационная корпорация. Является крупнейшим оператором кабельного телевидения и широкополосного доступа к интернету в США, а также крупнейшим оператором платного телевидения в мире с 52 млн абонентов
BILIBILI $BILI
Китайская платформа для обмена видео и комментариями, платформа предлагает видео услуги, мобильные игры и дополнительные услуги, а также комиксы и аудиоконтент
SONOS $SONO
Компания заявляет о себе «Пионеры беспроводного звука», поставляют акустические системы для умного дома
THE TRADE DESK $TTD
Использует облачную платформу самообслуживания, которая позволяет покупателям создавать, управлять и оптимизировать цифровые рекламные кампании на основе данных в различных форматах и каналах рекламы
LIVERAMP $RAMP
Предоставляет платформу идентификации, используемую брендами для улучшения рекламных продуктов
AKAMAI $AKAM
Предоставляет облачные сервисы для защиты, доставки и оптимизации контента
AMC NETWORKS $AMCX
Владеет и управляет набором развлекательных видео-продуктов, которые предоставляются аудитории, а также платформой для дистрибьюторов и рекламодателей
VIZIO $VZIO
Поставляет интеллектуальные телевизоры, саундбары и аксессуары в США
VIACOMCBS $VIAC
Полный обзор выложим сегодня, остались последние штрихи, не переключайтесь 😉
В списке есть, но мы не будет разбирать следующие акции:
▪️ AT&T и DISCOVERY — так как в 2022 будет законченно слияние и это будет совсем другая компания
▪️ APPLE, GOOGLE, AMAZON — это огромные компании и даже если вся отрасль потокового видео и музыки вырастит за год в 2 или 3 раза, вряд ли это окажет сильное воздействие на котировки компаний
Все компании доступных для покупки неквалифицированному инвестору
#Инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Продолжаем разбирать компании, кратко напомню, список получился очень просто. Мы взяли профильный ETF Roundhill Streaming Services & Technology, т.е. воспользовались работой которую проделали уже Аналитики. Убрали компании недоступные неквалам и вот первичный список готов
Теперь пару слов о каждой компании из списка, а далее уже будет несколько обзоров на самые интересные
SPOTIFY $SPOT
Предоставляет услуги потокового аудио (Музыка, Подкасты, Аудиокниги) по всему миру. Работает в двух сегментах: Premium (Подписка) и Ad-Supported (с Рекламой)
ROKU $ROKU
Компаниями управляет платформой потокового ТВ с бесплатными и платными каналами. Показ бесплатных телеканалов оплачивается рекламодателями. Платные каналы или видео с сервисов вроде Amazon или Netflix
DISNEY $DIS
Управляет тематическими парками и курортами, а так же сервисами потокового вещания под брендами Disney, ESPN, Freeform, FX и National Geographic
NETFLIX $NFLX
Одноимённый сервис потокового вещания
PELOTON INTERACTIVE $PTON
Предлагает продукты для фитнеса, такие как Peloton Bike и Peloton Tread, которые включают сенсорный экран, на котором транслируются прямые трансляции и занятия по запросу
COMCAST $CMCSA
Телекоммуникационная корпорация. Является крупнейшим оператором кабельного телевидения и широкополосного доступа к интернету в США, а также крупнейшим оператором платного телевидения в мире с 52 млн абонентов
BILIBILI $BILI
Китайская платформа для обмена видео и комментариями, платформа предлагает видео услуги, мобильные игры и дополнительные услуги, а также комиксы и аудиоконтент
SONOS $SONO
Компания заявляет о себе «Пионеры беспроводного звука», поставляют акустические системы для умного дома
THE TRADE DESK $TTD
Использует облачную платформу самообслуживания, которая позволяет покупателям создавать, управлять и оптимизировать цифровые рекламные кампании на основе данных в различных форматах и каналах рекламы
LIVERAMP $RAMP
Предоставляет платформу идентификации, используемую брендами для улучшения рекламных продуктов
AKAMAI $AKAM
Предоставляет облачные сервисы для защиты, доставки и оптимизации контента
AMC NETWORKS $AMCX
Владеет и управляет набором развлекательных видео-продуктов, которые предоставляются аудитории, а также платформой для дистрибьюторов и рекламодателей
VIZIO $VZIO
Поставляет интеллектуальные телевизоры, саундбары и аксессуары в США
VIACOMCBS $VIAC
Полный обзор выложим сегодня, остались последние штрихи, не переключайтесь 😉
В списке есть, но мы не будет разбирать следующие акции:
▪️ AT&T и DISCOVERY — так как в 2022 будет законченно слияние и это будет совсем другая компания
▪️ APPLE, GOOGLE, AMAZON — это огромные компании и даже если вся отрасль потокового видео и музыки вырастит за год в 2 или 3 раза, вряд ли это окажет сильное воздействие на котировки компаний
Все компании доступных для покупки неквалифицированному инвестору
#Инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Дорогой рынок? Акции ViacomCBS $VIAC уже со скидкой
Покупка компании с хорошей скидкой обычно возможна во время большой коррекции или глобального кризиса такие как были в 2008 и в 2020. В случае ViacomCBS, акции находятся на уровне -58% от максимумов или на предандемических уровнях так бывает, когда кто-то увлекается плечами
Основные Моменты
▪ Опоздали на праздник в 2020 с запуском Paramount +
▪ Бил Хван дал возможность привлечь ViacomCBS $3 млрд, а после дал желающим купить акции со скидкой
📑 О Компании
ViacomCBS — медиа-компания, работает в сегментах развлекательного телевидения, кабельных сетей, кино и сериалов. Конкурирует с такими гигантами как Disney $DIS и Netflix $NFLX и будущей объединённой компании WarnerMedia $T + Discovery $DISCA
📊 Бизнес компании
Если для Netflix $NFLX 2020 был подарком, то для ViacomCBS ситуация похожа на Disney, у которой закрылись парки развлечений, что сильно ухудшило показатели, у ViacomCBS упали доходы от спортивных трансляций и проката фильмов
В отчёте за 1к2021 компания разделяет выручку по следующим направлениям:
▪️ Реклама (Advertising) — 36%
▪️ Партнёрская программа (Affiliate) — 28%
▪️ Стриминг (Streaming) (делится на рекламу и подписчиков) — 11%
▪️ Кинопрокат (Theatrical) — 0,0001% (до пандемии было 0,025%)
▪️ Лицензирование и прочее (Licensing and other) — 25%
Направление стриминга растёт быстрей других. И реклама +65% г/г, и выручка от подписки +69%
Количество подписчиков выросло до 36 млн за 1к2021 +6 млн. Несмотря на поздний старт, только 4 Марта 2021 компания запустили Paramount +, быстро увеличила количество подписок
У ViacomCBS уже была ранее Pluto TV — это бесплатная услуга интернет-телевидения, доходы идут от рекламы, тут у компании прибавилось 6,4 млн MAU (Monthly Active Users)
Пока Бил Хван в фонде Archegos баловался с плечами и отправляли акции ViacomCBS ракетой, компания успела воспользоваться резким ростом и провести доп эмиссию на $3 млрд, инвестиции пошли в развитие стриминг сервиса Paramount + и помогло показать в итоге хорошую динамику, так как пока подписка идёт со скидкой для всех новых пользователей $5,99, что стало в итоге с Archegos думаю вы уже знаете
Риски
Поздний старт сервиса Paramount + ещё сильней усиливает риски проиграть конкуренцию и уступить долю рынка таким гигантам как Disney, Netflix и Amazon $AMZN
💰 Дивиденды
Див Доходность 2,26%, показатель Payout Ratio (Процент Дивидендов от прибыли) — 26,7%, дивиденды стабильны, вряд ли ближайшее время что-то им грозит, повышают их в среднем на 10% в год
📈 Рост стоимости акций
Если смотреть за 10 лет, то компания растёт на уровне S&P 500, но очень не равномерно, с 2011-2014 был взлёт, потом 5 лет боковик, потом резкое падение до $20,5 и взлёт до более $100 и снова падение в два раза. Сейчас компания торгуется на уровне $42, учитывая рост количества подписчиков, увеличения выручки от рекламы, снятие ограничений и как следствие снова пойдут доходы от кинопроката и спортивных мероприятий я бы предположил, что ViacomCBS догонит широкий рынок
📌 Подводя Итог
Учитывая недавнюю большую распродажу, див доходность в 2,26%, сильный рост подписчиков на Paramount + и рост доходов от рекламы можно сделать ставку на покупку ViacomCBS как минимум в среднесрочную перспективу
PS
Ещё один из возможных вариантов сильного роста стоимости акций — это покупка или слияние ViacomCBS с каким-нибудь более крупным игроком. Отрасль определённо консолидируется и крупные покупки и слияния будут проходить и дальше, но у кого достаточно кэша? Netflix ставка на свой контент, Amazon недавно сделал покупку, Apple $AAPL или к примеру крупный китайский игрок вроде Tencent? Но это гадание на кофейной гуще, это не та причина ради которой стоит покупать, могут пройти годы до сделки — это просто приятный потенциальный бонус
#VIAC #обзор
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Покупка компании с хорошей скидкой обычно возможна во время большой коррекции или глобального кризиса такие как были в 2008 и в 2020. В случае ViacomCBS, акции находятся на уровне -58% от максимумов или на предандемических уровнях так бывает, когда кто-то увлекается плечами
Основные Моменты
▪ Опоздали на праздник в 2020 с запуском Paramount +
▪ Бил Хван дал возможность привлечь ViacomCBS $3 млрд, а после дал желающим купить акции со скидкой
📑 О Компании
ViacomCBS — медиа-компания, работает в сегментах развлекательного телевидения, кабельных сетей, кино и сериалов. Конкурирует с такими гигантами как Disney $DIS и Netflix $NFLX и будущей объединённой компании WarnerMedia $T + Discovery $DISCA
📊 Бизнес компании
Если для Netflix $NFLX 2020 был подарком, то для ViacomCBS ситуация похожа на Disney, у которой закрылись парки развлечений, что сильно ухудшило показатели, у ViacomCBS упали доходы от спортивных трансляций и проката фильмов
В отчёте за 1к2021 компания разделяет выручку по следующим направлениям:
▪️ Реклама (Advertising) — 36%
▪️ Партнёрская программа (Affiliate) — 28%
▪️ Стриминг (Streaming) (делится на рекламу и подписчиков) — 11%
▪️ Кинопрокат (Theatrical) — 0,0001% (до пандемии было 0,025%)
▪️ Лицензирование и прочее (Licensing and other) — 25%
Направление стриминга растёт быстрей других. И реклама +65% г/г, и выручка от подписки +69%
Количество подписчиков выросло до 36 млн за 1к2021 +6 млн. Несмотря на поздний старт, только 4 Марта 2021 компания запустили Paramount +, быстро увеличила количество подписок
У ViacomCBS уже была ранее Pluto TV — это бесплатная услуга интернет-телевидения, доходы идут от рекламы, тут у компании прибавилось 6,4 млн MAU (Monthly Active Users)
Пока Бил Хван в фонде Archegos баловался с плечами и отправляли акции ViacomCBS ракетой, компания успела воспользоваться резким ростом и провести доп эмиссию на $3 млрд, инвестиции пошли в развитие стриминг сервиса Paramount + и помогло показать в итоге хорошую динамику, так как пока подписка идёт со скидкой для всех новых пользователей $5,99, что стало в итоге с Archegos думаю вы уже знаете
Риски
Поздний старт сервиса Paramount + ещё сильней усиливает риски проиграть конкуренцию и уступить долю рынка таким гигантам как Disney, Netflix и Amazon $AMZN
💰 Дивиденды
Див Доходность 2,26%, показатель Payout Ratio (Процент Дивидендов от прибыли) — 26,7%, дивиденды стабильны, вряд ли ближайшее время что-то им грозит, повышают их в среднем на 10% в год
📈 Рост стоимости акций
Если смотреть за 10 лет, то компания растёт на уровне S&P 500, но очень не равномерно, с 2011-2014 был взлёт, потом 5 лет боковик, потом резкое падение до $20,5 и взлёт до более $100 и снова падение в два раза. Сейчас компания торгуется на уровне $42, учитывая рост количества подписчиков, увеличения выручки от рекламы, снятие ограничений и как следствие снова пойдут доходы от кинопроката и спортивных мероприятий я бы предположил, что ViacomCBS догонит широкий рынок
📌 Подводя Итог
Учитывая недавнюю большую распродажу, див доходность в 2,26%, сильный рост подписчиков на Paramount + и рост доходов от рекламы можно сделать ставку на покупку ViacomCBS как минимум в среднесрочную перспективу
PS
Ещё один из возможных вариантов сильного роста стоимости акций — это покупка или слияние ViacomCBS с каким-нибудь более крупным игроком. Отрасль определённо консолидируется и крупные покупки и слияния будут проходить и дальше, но у кого достаточно кэша? Netflix ставка на свой контент, Amazon недавно сделал покупку, Apple $AAPL или к примеру крупный китайский игрок вроде Tencent? Но это гадание на кофейной гуще, это не та причина ради которой стоит покупать, могут пройти годы до сделки — это просто приятный потенциальный бонус
#VIAC #обзор
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
📌 Заголовки за неделю (без новостей)
1) Распределение секторов с течением времени в Фонде Рэя Далио Bridgewater Associates и ТОП 20 Бумаг по весу на текущий момент
2) Разница между розничным инвестором и профессиональным при вложениях в ETF
3) Activision Blizzard — Играем в долгую (Обзор)
4) Распределение секторов с течением времени в Фонде Джорджа Сороса Soros Fund Management и ТОП 10 Бумаг по весу на текущий момент
5) Самые заметные приобретения Amazon
6) 19 компаний, которые выиграют от развития и роста популярности стриминговых сервисов Часть 1 и Часть 2
7) $715 млрд на оборонку США, в какие компании пойдут деньги?
8) Разбираем базовые моменты, что такое Кредитное плечо или Финансовый рычаг (Financial-Leverage)?
9) Итоги Недели
10) Дорогой рынок? Акции ViacomCBS уже со скидкой (Обзор)
#RH_Оглавление
Предыдущая неделя в заголовках
1) Распределение секторов с течением времени в Фонде Рэя Далио Bridgewater Associates и ТОП 20 Бумаг по весу на текущий момент
2) Разница между розничным инвестором и профессиональным при вложениях в ETF
3) Activision Blizzard — Играем в долгую (Обзор)
4) Распределение секторов с течением времени в Фонде Джорджа Сороса Soros Fund Management и ТОП 10 Бумаг по весу на текущий момент
5) Самые заметные приобретения Amazon
6) 19 компаний, которые выиграют от развития и роста популярности стриминговых сервисов Часть 1 и Часть 2
7) $715 млрд на оборонку США, в какие компании пойдут деньги?
8) Разбираем базовые моменты, что такое Кредитное плечо или Финансовый рычаг (Financial-Leverage)?
9) Итоги Недели
10) Дорогой рынок? Акции ViacomCBS уже со скидкой (Обзор)
#RH_Оглавление
Предыдущая неделя в заголовках
Тематические парки восстановятся, а прокаты фильмов в кинотеатрах набирают самые высокие кассовые сборы за год
▪️ Эксперты говорят, что большинство тематических парков будут открыты этим летом, индустрия может восстановить посещаемость 2019 уже в 2022
▪️ «Парки находятся в гораздо лучшем положении», чем кинотеатры, круизы или отели, так как большая часть опыта проводится на открытом воздухе и поэтому они менее опасны
Это хорошие новости для Disney $DIS и Comcast $CMCSA
Доходы от Кинопроката растут
«Тихое место, часть II» собрала за выходные $48,4 млн, самый высокий показатель среди всех фильмов, выпущенных за год. Это хорошие новости уже для ViacomCBS $VIAC
Диснеевская «Круэлла» собрала около $37,4 млн
«Это начало 2 акта в возрождении кино, это казалось невообразимым всего несколько месяцев назад» - Шон Роббинс, главный аналитик Boxoffice
На текущий момент открыто порядка 70% кинотеатров
Источник — CNBC
#Инфографика #DIS #VIAC #CMCSA
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
▪️ Эксперты говорят, что большинство тематических парков будут открыты этим летом, индустрия может восстановить посещаемость 2019 уже в 2022
▪️ «Парки находятся в гораздо лучшем положении», чем кинотеатры, круизы или отели, так как большая часть опыта проводится на открытом воздухе и поэтому они менее опасны
Это хорошие новости для Disney $DIS и Comcast $CMCSA
Доходы от Кинопроката растут
«Тихое место, часть II» собрала за выходные $48,4 млн, самый высокий показатель среди всех фильмов, выпущенных за год. Это хорошие новости уже для ViacomCBS $VIAC
Диснеевская «Круэлла» собрала около $37,4 млн
«Это начало 2 акта в возрождении кино, это казалось невообразимым всего несколько месяцев назад» - Шон Роббинс, главный аналитик Boxoffice
На текущий момент открыто порядка 70% кинотеатров
Источник — CNBC
#Инфографика #DIS #VIAC #CMCSA
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
31-Мая
Что Происходит
Значимых новостей сегодня мало, США отдыхают
▪ SpaceX строит первую платформу для плавучего космодрома
— Маск и SpaceX ранее поделились своим видением будущего, в котором такие космодромы будут расположены в пределах удобной досягаемости от основных узлов по всему миру, что позволит SpaceX управлять глобальной сетью гиперзвуковых путешествий с использованием звездолетов. К примеру перелёт из Пекина в Нью-Йорк будет за 30 минут.
Источник — https://techcrunch.com/2021/05/31/spacexs-first-ocean-spaceport-is-being-built-and-will-host-launches-next-year/
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
Алроса $ALRS +2,47%
📉 Лидер Падения:
Северсталь $CHMF -4.33%
#Новости #SpaceX
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Что Происходит
Значимых новостей сегодня мало, США отдыхают
▪ SpaceX строит первую платформу для плавучего космодрома
— Маск и SpaceX ранее поделились своим видением будущего, в котором такие космодромы будут расположены в пределах удобной досягаемости от основных узлов по всему миру, что позволит SpaceX управлять глобальной сетью гиперзвуковых путешествий с использованием звездолетов. К примеру перелёт из Пекина в Нью-Йорк будет за 30 минут.
Источник — https://techcrunch.com/2021/05/31/spacexs-first-ocean-spaceport-is-being-built-and-will-host-launches-next-year/
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
Алроса $ALRS +2,47%
📉 Лидер Падения:
Северсталь $CHMF -4.33%
#Новости #SpaceX
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Помните как в конце 2020 многие предсказывали небывалый обвал и масштабную коррекцию?
Причин тогда называлось много, начиная от Вакцинации которая обвалит рынки и заканчивая победой Байдена, который не Будет как Трамп поддерживать рынки
На карте рынка результат за полгода, т.е. если бы вы закупились в Ноябре или Декабре 2020, большая часть компаний выросла бы
Добавил в публичный портфель в Ноябре:
Microsoft $MSFT +16.79%
Realty Income $O +12.41%
А в Декабре:
American Tower $AMT +13.7%
К чему это всё?
Предсказывать небывалый обвал и масштабную коррекцию не перестали, и да скорей всего они будут (всегда происходят рынок так работает) НО сидеть на заборе и ждать можно очень долго.
Личное мнение
Инвестирование равномерными регулярными покупками помогает сильно не переживать из-за грядущих коррекций и не пропускать рост рынка
#инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Причин тогда называлось много, начиная от Вакцинации которая обвалит рынки и заканчивая победой Байдена, который не Будет как Трамп поддерживать рынки
На карте рынка результат за полгода, т.е. если бы вы закупились в Ноябре или Декабре 2020, большая часть компаний выросла бы
Добавил в публичный портфель в Ноябре:
Microsoft $MSFT +16.79%
Realty Income $O +12.41%
А в Декабре:
American Tower $AMT +13.7%
К чему это всё?
Предсказывать небывалый обвал и масштабную коррекцию не перестали, и да скорей всего они будут (всегда происходят рынок так работает) НО сидеть на заборе и ждать можно очень долго.
Личное мнение
Инвестирование равномерными регулярными покупками помогает сильно не переживать из-за грядущих коррекций и не пропускать рост рынка
#инфографика
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Vipshop $VIPS ждёт восстановление после сильного падения
Основные Моменты
▪ Выручка за первый квартал превзошла ожидания
▪ Акции упали на 50% со своих максимумов
📑 О Компании
Vipshop Holdings — китайский онлайн-магазин со скидками. Один из крупнейших дисконтных ритейлеров в Китае
📊 Бизнес компании
В отчёте компания разделяет свой бизнес как
— Vip.com — представляет бизнес электронной коммерции — 97% выручки
— Shan Shan Outlets — представляет бизнес офлайн-магазинов — 1% выручки
— Others (прочие доходы) — туда относятся доходы от продвижения продуктов и интернет-рекламы — 2%
В отчёте есть разбивка по категориям, основная категория — одежда, на неё приходится чуть больше трети всей выручки, вторая с 14% — Косметика, замыкает тройку категория игрушек с 11%
У компании хороший тренд, растёт и выручка и число активных пользователей:
▪️ Выручка за 1к2021 составила 28,4 млрд юаней ($4,3 млрд) +51,1% г/г, что оказалось лучше прогнозов аналитиков
▪️ Количество активных клиентов за 1к2021 увеличилось до 45,8 млн + 54% г/г
НО компания сейчас торгуется ниже своих максимум в 2 раза.
Возможных причин несколько, это и общая коррекция на Китайском рынке, возможно крах Archegos и тут обвалил акции, в любом случае какого-то серьезного негатива по акциям нет (возможно пока мы просто не знаем)
Учитывая рост показателей на данный момент компания выглядит интересной
Так же руководство VIPS во время последнего отчета о прибылях и убытках заявило, что ожидает, что общая чистая выручка вырастит на 20-25% в годовом исчислении
Ежедневные-Распродажи
Дважды в день компания предлагает различные продукты со скидкой до 70% (пока есть в наличии), что-то вроде Чёрной Пятницы, только каждый день. Интересный приём, который повышает Retention Rate (коэффициент удержания клиентов) а также вызывает привычку заходить в приложение регулярно
Это создаёт уникальные логистические задачи которые надо решать и VIPS их решает меняя логистическую структуру, а следовательно конкурентам будет сложнее воспроизвести в том же масштабе это приём
Риски
Конкуренция в индустрии электронной коммерции вытеснила Vipshop из списка гигантов. А весь бизнес сконцентрирован вокруг одного Vip.com
📈 Рост стоимости акций
На текущий момент компания выглядит перепроданной. 30 Марта VIPS объявила, что произведёт BuyBack $0,5 трлн за 2 года, что так же будет поддерживать котировки
📌 Подводя Итог
Компания сейчас стоит недорого P/E 15 P/S 0.9, у Компании мало долгов Debt/Equity всего 0,4%, BuyBack, рост выручки, пользователей, маржи Всё растёт. Что может пойти не так? Возможно Китайская компания (как это уже бывало в других компаниях) просто нарисовала отчётность, а возможно это хороший шанс зайти на коррекции Китайского рынка. Решение как всегда каждый принимает сам
#обзор #VIPS
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Основные Моменты
▪ Выручка за первый квартал превзошла ожидания
▪ Акции упали на 50% со своих максимумов
📑 О Компании
Vipshop Holdings — китайский онлайн-магазин со скидками. Один из крупнейших дисконтных ритейлеров в Китае
📊 Бизнес компании
В отчёте компания разделяет свой бизнес как
— Vip.com — представляет бизнес электронной коммерции — 97% выручки
— Shan Shan Outlets — представляет бизнес офлайн-магазинов — 1% выручки
— Others (прочие доходы) — туда относятся доходы от продвижения продуктов и интернет-рекламы — 2%
В отчёте есть разбивка по категориям, основная категория — одежда, на неё приходится чуть больше трети всей выручки, вторая с 14% — Косметика, замыкает тройку категория игрушек с 11%
У компании хороший тренд, растёт и выручка и число активных пользователей:
▪️ Выручка за 1к2021 составила 28,4 млрд юаней ($4,3 млрд) +51,1% г/г, что оказалось лучше прогнозов аналитиков
▪️ Количество активных клиентов за 1к2021 увеличилось до 45,8 млн + 54% г/г
НО компания сейчас торгуется ниже своих максимум в 2 раза.
Возможных причин несколько, это и общая коррекция на Китайском рынке, возможно крах Archegos и тут обвалил акции, в любом случае какого-то серьезного негатива по акциям нет (возможно пока мы просто не знаем)
Учитывая рост показателей на данный момент компания выглядит интересной
Так же руководство VIPS во время последнего отчета о прибылях и убытках заявило, что ожидает, что общая чистая выручка вырастит на 20-25% в годовом исчислении
Ежедневные-Распродажи
Дважды в день компания предлагает различные продукты со скидкой до 70% (пока есть в наличии), что-то вроде Чёрной Пятницы, только каждый день. Интересный приём, который повышает Retention Rate (коэффициент удержания клиентов) а также вызывает привычку заходить в приложение регулярно
Это создаёт уникальные логистические задачи которые надо решать и VIPS их решает меняя логистическую структуру, а следовательно конкурентам будет сложнее воспроизвести в том же масштабе это приём
Риски
Конкуренция в индустрии электронной коммерции вытеснила Vipshop из списка гигантов. А весь бизнес сконцентрирован вокруг одного Vip.com
📈 Рост стоимости акций
На текущий момент компания выглядит перепроданной. 30 Марта VIPS объявила, что произведёт BuyBack $0,5 трлн за 2 года, что так же будет поддерживать котировки
📌 Подводя Итог
Компания сейчас стоит недорого P/E 15 P/S 0.9, у Компании мало долгов Debt/Equity всего 0,4%, BuyBack, рост выручки, пользователей, маржи Всё растёт. Что может пойти не так? Возможно Китайская компания (как это уже бывало в других компаниях) просто нарисовала отчётность, а возможно это хороший шанс зайти на коррекции Китайского рынка. Решение как всегда каждый принимает сам
#обзор #VIPS
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
01-Июня
Что Происходит
▪ Нефть достигла двухлетнего максимума с поразительным бычьим настроем ОПЕК +
-- Brent более $70, Устойчивое восстановление экономики США и Европы, а так же прогнозы по-прежнему указывают на роста спроса на нефть.
Нефтедобытчики на этом прибавляют Chevron $CVX +2.56%, Exxon Mobil $XOM +2.42%, Shell $RDSa +1.3%
Источник — https://finance.yahoo.com/news/oil-hits-highest-since-october-075047751.html
▪ В Мае производственный сектор США набирает обороты
— ISM сообщил, что индекс национальной производственной активности вырос до 61,2 (лучше прогноза в 60,9). Значение выше 50 указывает на расширение производства, на которое приходится 11,9% экономики США.
Но производство сдерживается нехваткой рабочих. Рабочих не хватает, несмотря на то, что почти 10 млн американцев официально не имеют работы, а Крупные работодатели, такие как Tyson Foods $TSN или Chipotle $CMG вынуждены повышать заработную плату, чтобы привлечь рабочих. (да именно так, рабочих не хватает и куча безработных)
Так что, возможно, сворачивание стимулов будет идти быстрее, официальный ориентир Сентябрь, но видимо будет все больше отдельных штатов, губернаторы которых отказываются от доп выплат
Источник — https://finance.yahoo.com/news/u-manufacturing-sector-picks-may-140644978.html
▪ Moderna $MRNA подает заявку на полное одобрение своей вакцины против Covid
— Moderna уже вторая компания, которая добивается полного одобрения в США своей вакцины против Covid. Чтоб иметь возможность продавать напрямую потребителям, 7 Мая первой подобную заявку подала компания Pfizer $PFE
Источник — https://www.cnbc.com/2021/06/01/covid-vaccine-moderna-applies-for-full-fda-approval.html
▪ Coinbase $COIN Добавила возможность использовать крипту для оплаты повседневных покупок, через кошельки Apple $AAPL и Google $GOOG
— Это позволит пользователям добавлять карты со своих учетных записей в платежные приложения, которыми управляют Apple и Google. Шаг Coinbase последовал после того, как PayPal $PYPL заявил, что пользователям оплачивать криптой у миллионов онлайн-продавцов по всему миру.
Это значительно повысит использование цифровых активов
Источник — https://finance.yahoo.com/news/coinbase-allow-users-card-via-134948707.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
ПИК $PIKK +3.62%
📉 Лидер Падения:
OZON $OZON -1.36%
#Новости #MRNA #COIN #Крипта #Нефть
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Что Происходит
▪ Нефть достигла двухлетнего максимума с поразительным бычьим настроем ОПЕК +
-- Brent более $70, Устойчивое восстановление экономики США и Европы, а так же прогнозы по-прежнему указывают на роста спроса на нефть.
Нефтедобытчики на этом прибавляют Chevron $CVX +2.56%, Exxon Mobil $XOM +2.42%, Shell $RDSa +1.3%
Источник — https://finance.yahoo.com/news/oil-hits-highest-since-october-075047751.html
▪ В Мае производственный сектор США набирает обороты
— ISM сообщил, что индекс национальной производственной активности вырос до 61,2 (лучше прогноза в 60,9). Значение выше 50 указывает на расширение производства, на которое приходится 11,9% экономики США.
Но производство сдерживается нехваткой рабочих. Рабочих не хватает, несмотря на то, что почти 10 млн американцев официально не имеют работы, а Крупные работодатели, такие как Tyson Foods $TSN или Chipotle $CMG вынуждены повышать заработную плату, чтобы привлечь рабочих. (да именно так, рабочих не хватает и куча безработных)
Так что, возможно, сворачивание стимулов будет идти быстрее, официальный ориентир Сентябрь, но видимо будет все больше отдельных штатов, губернаторы которых отказываются от доп выплат
Источник — https://finance.yahoo.com/news/u-manufacturing-sector-picks-may-140644978.html
▪ Moderna $MRNA подает заявку на полное одобрение своей вакцины против Covid
— Moderna уже вторая компания, которая добивается полного одобрения в США своей вакцины против Covid. Чтоб иметь возможность продавать напрямую потребителям, 7 Мая первой подобную заявку подала компания Pfizer $PFE
Источник — https://www.cnbc.com/2021/06/01/covid-vaccine-moderna-applies-for-full-fda-approval.html
▪ Coinbase $COIN Добавила возможность использовать крипту для оплаты повседневных покупок, через кошельки Apple $AAPL и Google $GOOG
— Это позволит пользователям добавлять карты со своих учетных записей в платежные приложения, которыми управляют Apple и Google. Шаг Coinbase последовал после того, как PayPal $PYPL заявил, что пользователям оплачивать криптой у миллионов онлайн-продавцов по всему миру.
Это значительно повысит использование цифровых активов
Источник — https://finance.yahoo.com/news/coinbase-allow-users-card-via-134948707.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
ПИК $PIKK +3.62%
📉 Лидер Падения:
OZON $OZON -1.36%
#Новости #MRNA #COIN #Крипта #Нефть
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Отчет AutoForecast Solutionsr, опубликованный в Car and Driver, показывает, как сильно Ford и General Motors уже пострадали от нехватки чипов
▪️ Ford $F снял с производства 346 616 автомобилей
▪️ General Motors $GM сократила их общее количество на 277 966 автомобилей
Для автопроизводителей пока нет света в конце туннеля
Несмотря на то, что крупные чипмэйкеры инвестируют в производство (Intel $INTC $20 млрд, Taiwan Semiconductor Manufacturing $TSM $100 млрд) на расширение уйдут годы
Генеральный директор Intel Пэт Гелсинджер заметил, что для решения проблемы нехватки чипов может потребоваться пара лет
#инфографика #Ford #GeneralMotors
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
▪️ Ford $F снял с производства 346 616 автомобилей
▪️ General Motors $GM сократила их общее количество на 277 966 автомобилей
Для автопроизводителей пока нет света в конце туннеля
Несмотря на то, что крупные чипмэйкеры инвестируют в производство (Intel $INTC $20 млрд, Taiwan Semiconductor Manufacturing $TSM $100 млрд) на расширение уйдут годы
Генеральный директор Intel Пэт Гелсинджер заметил, что для решения проблемы нехватки чипов может потребоваться пара лет
#инфографика #Ford #GeneralMotors
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
02-Июня
Что Происходит
▪ Акции AMC $AMC выросли более чем на 100% до рекордного внутридневного максимума
— Кто-то крупный вылетел со своими шортами, проиграв объединившимся частным инвесторам с Reddit. Рыночная капитализация компании превысила $30 млрд. Кто ещё растёт? Bed Bath & Beyond $BBBY +45%, BlackBerry $BB +20%. Интересно, сегодня Virgin Galactic $SPCE +10%, тоже робингуды пампят 🤔
Источник — https://finance.yahoo.com/news/amc-stock-surges-more-than-100-to-record-intraday-high-market-cap-overtakes-game-stops-172225445.html
▪ Lockheed $LMT планирует произвести 169 истребителей F-35 в 2022
— И выйти на уровень 175 продаж самолётов после 2022, исходя из спроса со стороны правительства США и стран-партнеров (Один такой самолёт стоит порядка $80 млн (https://www.defensenews.com/industry/2020/07/23/the-price-of-the-f-35-has-been-falling-but-it-could-hit-a-wall-soon/))
Источник — https://finance.yahoo.com/news/lockheed-aims-produce-169-f-171411429.html
▪ McDonald’s $MCD тестирует Искусственный Интеллект для приёма голосового заказа (вместо обычных кассиров)
— Пока точность заказов составляет около 85%, Внедрение этой технологии, вероятно, займет больше 1-2 лет. McDonald’s также занимается автоматизацией большей части кухни (фритюрниц и грилей)
Источник — https://www.cnbc.com/2021/06/02/mcdonalds-tests-automated-drive-thru-ordering-at-10-chicago-restaurants.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
Новатэк $NVTK +4.09%
📉 Лидер Падения:
TCS Group $TCSG -2.6%
#Новости #AMC #Reddit #LMT #MCD
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Что Происходит
▪ Акции AMC $AMC выросли более чем на 100% до рекордного внутридневного максимума
— Кто-то крупный вылетел со своими шортами, проиграв объединившимся частным инвесторам с Reddit. Рыночная капитализация компании превысила $30 млрд. Кто ещё растёт? Bed Bath & Beyond $BBBY +45%, BlackBerry $BB +20%. Интересно, сегодня Virgin Galactic $SPCE +10%, тоже робингуды пампят 🤔
Источник — https://finance.yahoo.com/news/amc-stock-surges-more-than-100-to-record-intraday-high-market-cap-overtakes-game-stops-172225445.html
▪ Lockheed $LMT планирует произвести 169 истребителей F-35 в 2022
— И выйти на уровень 175 продаж самолётов после 2022, исходя из спроса со стороны правительства США и стран-партнеров (Один такой самолёт стоит порядка $80 млн (https://www.defensenews.com/industry/2020/07/23/the-price-of-the-f-35-has-been-falling-but-it-could-hit-a-wall-soon/))
Источник — https://finance.yahoo.com/news/lockheed-aims-produce-169-f-171411429.html
▪ McDonald’s $MCD тестирует Искусственный Интеллект для приёма голосового заказа (вместо обычных кассиров)
— Пока точность заказов составляет около 85%, Внедрение этой технологии, вероятно, займет больше 1-2 лет. McDonald’s также занимается автоматизацией большей части кухни (фритюрниц и грилей)
Источник — https://www.cnbc.com/2021/06/02/mcdonalds-tests-automated-drive-thru-ordering-at-10-chicago-restaurants.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
Новатэк $NVTK +4.09%
📉 Лидер Падения:
TCS Group $TCSG -2.6%
#Новости #AMC #Reddit #LMT #MCD
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
ТОП 12 компаний по весу в фонде Баффета
Berkshire Hathaway $BRKb, управляется легендарным инвестором Уорреном Баффетом. Возможно Баффет уже не принимает столь активное участие в управлении, что видно в небольшом изменении как количества сделок, так и сроков, но тем не менее Портфель Berkshire с низким оборотом и высокой долей бумаг стоимости
Крупнейшей инвестицией является Apple — 40% от веса всех компаний в фонде
▪️ Apple $AAPL 40,07%
▪️ Bank of America $BAC 14,45%
▪️ American Express $AXP 7,93%
▪️ Coca-Cola $KO 7,80%
▪️ Kraft Heinz $KHC 4,82%
▪️ Verizon $VZ 3,42%
▪️ Moodys $MCO 2,72%
▪️ U.S. Bancorp $USB 2,65%
▪️ Davita Healthcare $DVA 1,44%
▪️ General Motors $GM 1,42%
▪️ Bank of New York Mellon $BK 1,27%
▪️ Charter Communications $CHTR 1,19%
Держите у себя эти компании?
Я у себя держу Coca-Cola и Verizon
#Инфографика #BerkshireHathaway #BRKb #Баффет
PS
Ранее выкладывали:
▪️ ТОП 20 Рэя Далио
▪️ ТОП 10 Джорджа Сороса
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Berkshire Hathaway $BRKb, управляется легендарным инвестором Уорреном Баффетом. Возможно Баффет уже не принимает столь активное участие в управлении, что видно в небольшом изменении как количества сделок, так и сроков, но тем не менее Портфель Berkshire с низким оборотом и высокой долей бумаг стоимости
Крупнейшей инвестицией является Apple — 40% от веса всех компаний в фонде
▪️ Apple $AAPL 40,07%
▪️ Bank of America $BAC 14,45%
▪️ American Express $AXP 7,93%
▪️ Coca-Cola $KO 7,80%
▪️ Kraft Heinz $KHC 4,82%
▪️ Verizon $VZ 3,42%
▪️ Moodys $MCO 2,72%
▪️ U.S. Bancorp $USB 2,65%
▪️ Davita Healthcare $DVA 1,44%
▪️ General Motors $GM 1,42%
▪️ Bank of New York Mellon $BK 1,27%
▪️ Charter Communications $CHTR 1,19%
Держите у себя эти компании?
Я у себя держу Coca-Cola и Verizon
#Инфографика #BerkshireHathaway #BRKb #Баффет
PS
Ранее выкладывали:
▪️ ТОП 20 Рэя Далио
▪️ ТОП 10 Джорджа Сороса
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
«Окно возможностей закрывается» Стартапы производителей электромобилей соревнуются за «золотой билет»
Интересная статья от Reuters о том как быстро сменяется хайп вокруг электромобилей к обыденности и о том, что уже не остаётся места для новых компаний на этом рынке
Далее сама статья:
Будущее стартапов по производству электрических фургонов сосредоточенно в руках небольшой группы крупных компаний, прежде всего это UPS $UPS, FedEx $FDX и Amazon $AMZN
Эти компании имеют десятки тысяч автомобилей в своем глобальном парке, заказ от такого гиганта доставки может дать стартапам масштаб производства и прибыльности и послужить маркетинговым инструментом для получения заказов от других крупных клиентов
В отличие от Tesla $TSLA, которая на протяжении многих лет опережала традиционных автопроизводителей, текущие стартапы сейчас соревнуются в скорости с крупными производителями такими как Ford $F или Volkswagen $VOW3@DE
Некоторые стартапы ухватили «золотой билет». К примеру у компании Arrival есть заказ на поставку до 10 000 фургонов для UPS. У Chanje есть заказ на 1000 фургонов для FedEx, а у Rivian 100 000 фургонов для Amazon
Для остальных же «Окно возможностей закрывается», так считает Тор Мейрер, директор в подразделении DHL Express Deutsche Post AG
Мейрер говорит, что DHL Express планирует к 2030 году иметь в Европейском парке 14 000 электрических фургонов
«Если через два года на рынок выйдет другой стартап с фургоном, у них не останется никаких возможностей, так как, к этому времени у каждого крупного игрока будет на рынке свой электрический фургон» — сказал Мейрер
«Системы автономного вождения в фургоне, снизят количество дорогостоящих аварий» — говорит Люк Уэйк, вице-президентом UPS по техническому обслуживанию
Окно возможностей очень скоро закроется, так как такие гиганты, как Ford, сосредотачиваются на электрических коммерческих транспортных средствах.
Сейчас Ford продает больше всего коммерческих автомобилей на рынках США и Европы и планирует запустить свой электрический фургон Transit в 2023 году
Источник — Reuters
#электромобили #Ford #Volkswagen
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Интересная статья от Reuters о том как быстро сменяется хайп вокруг электромобилей к обыденности и о том, что уже не остаётся места для новых компаний на этом рынке
Далее сама статья:
Будущее стартапов по производству электрических фургонов сосредоточенно в руках небольшой группы крупных компаний, прежде всего это UPS $UPS, FedEx $FDX и Amazon $AMZN
Эти компании имеют десятки тысяч автомобилей в своем глобальном парке, заказ от такого гиганта доставки может дать стартапам масштаб производства и прибыльности и послужить маркетинговым инструментом для получения заказов от других крупных клиентов
В отличие от Tesla $TSLA, которая на протяжении многих лет опережала традиционных автопроизводителей, текущие стартапы сейчас соревнуются в скорости с крупными производителями такими как Ford $F или Volkswagen $VOW3@DE
Некоторые стартапы ухватили «золотой билет». К примеру у компании Arrival есть заказ на поставку до 10 000 фургонов для UPS. У Chanje есть заказ на 1000 фургонов для FedEx, а у Rivian 100 000 фургонов для Amazon
Для остальных же «Окно возможностей закрывается», так считает Тор Мейрер, директор в подразделении DHL Express Deutsche Post AG
Мейрер говорит, что DHL Express планирует к 2030 году иметь в Европейском парке 14 000 электрических фургонов
«Если через два года на рынок выйдет другой стартап с фургоном, у них не останется никаких возможностей, так как, к этому времени у каждого крупного игрока будет на рынке свой электрический фургон» — сказал Мейрер
«Системы автономного вождения в фургоне, снизят количество дорогостоящих аварий» — говорит Люк Уэйк, вице-президентом UPS по техническому обслуживанию
Окно возможностей очень скоро закроется, так как такие гиганты, как Ford, сосредотачиваются на электрических коммерческих транспортных средствах.
Сейчас Ford продает больше всего коммерческих автомобилей на рынках США и Европы и планирует запустить свой электрический фургон Transit в 2023 году
Источник — Reuters
#электромобили #Ford #Volkswagen
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
03-Июня
Что Происходит
▪ Google $GOOG следует примеру Apple $AAPL и затрудняет рекламодателям отслеживание пользователей на Android
--Сейчас Google уже позволяет пользователям отказаться от персонализированной рекламы, но разработчики по-прежнему могут получить доступ к рекламному идентификатору пользователя.
Начиная с конца года, если пользователь отказался от персонализированной рекламы, рекламный идентификатор будет недоступен
Источник — https://www.cnbc.com/2021/06/03/google-will-restrict-use-of-android-advertising-id-to-opted-in-users-.html
▪ Экономические данные снова превосходят ожидания
— Данные о рабочей силе, первичные заявки на пособие по безработице, индекс деловой активности. Все лучше, чем ожидалось. Многие аналитики были слишком пессимистичны в отношении экономики
Источник — https://finance.yahoo.com/news/economic-data-already-starting-beat-154320325.html
▪ AMC провели ещё одну доп эмиссию на $587 млн
— AMC правильно делают, что пользуются возможностью, они привлекают деньги и гасят долги, но мне вот интересно, как долго это всё будет происходить? 🤔
Источник — https://finance.yahoo.com/news/amc-exploits-rally-sell-stock-123228384.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
X5 Retail Group $FIVE +1.74%
📉 Лидер Падения:
Полиметалл $POLY -3.05%
#Новости #GOOG #AMC
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Что Происходит
▪ Google $GOOG следует примеру Apple $AAPL и затрудняет рекламодателям отслеживание пользователей на Android
--Сейчас Google уже позволяет пользователям отказаться от персонализированной рекламы, но разработчики по-прежнему могут получить доступ к рекламному идентификатору пользователя.
Начиная с конца года, если пользователь отказался от персонализированной рекламы, рекламный идентификатор будет недоступен
Источник — https://www.cnbc.com/2021/06/03/google-will-restrict-use-of-android-advertising-id-to-opted-in-users-.html
▪ Экономические данные снова превосходят ожидания
— Данные о рабочей силе, первичные заявки на пособие по безработице, индекс деловой активности. Все лучше, чем ожидалось. Многие аналитики были слишком пессимистичны в отношении экономики
Источник — https://finance.yahoo.com/news/economic-data-already-starting-beat-154320325.html
▪ AMC провели ещё одну доп эмиссию на $587 млн
— AMC правильно делают, что пользуются возможностью, они привлекают деньги и гасят долги, но мне вот интересно, как долго это всё будет происходить? 🤔
Источник — https://finance.yahoo.com/news/amc-exploits-rally-sell-stock-123228384.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
X5 Retail Group $FIVE +1.74%
📉 Лидер Падения:
Полиметалл $POLY -3.05%
#Новости #GOOG #AMC
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Более высокие корпоративные налоги в США
Налоговая реформа Байдена заключается в том, что Байден хочет, чтобы корпорации и самые богатые американцы финансировали его план расходов
Кто пострадает больше всех? 🤔
Скорей всего IT-компании, так как сейчас они платят налогов меньше всех. Кто-то ещё? Дальше по списку «счастливчиков» идёт фарма
Так как IT и Фарма генерируют большую часть доходов с нематериальных активов и имеют более низкие ставки налогов, именно поэтому для них повышение налогов будет очень болезненным
Это такие компании как Google $GOOG, Apple $AAPL, Microsoft $MSFT, Adobe $ADBE, Oracle $ORCL
а так же
Johnson & Johnson $JNJ, AbbVie $ABBV, Pfizer $PFE
и другие
Источник - Reuters
#Инфографика #налоги #США
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Налоговая реформа Байдена заключается в том, что Байден хочет, чтобы корпорации и самые богатые американцы финансировали его план расходов
Кто пострадает больше всех? 🤔
Скорей всего IT-компании, так как сейчас они платят налогов меньше всех. Кто-то ещё? Дальше по списку «счастливчиков» идёт фарма
Так как IT и Фарма генерируют большую часть доходов с нематериальных активов и имеют более низкие ставки налогов, именно поэтому для них повышение налогов будет очень болезненным
Это такие компании как Google $GOOG, Apple $AAPL, Microsoft $MSFT, Adobe $ADBE, Oracle $ORCL
а так же
Johnson & Johnson $JNJ, AbbVie $ABBV, Pfizer $PFE
и другие
Источник - Reuters
#Инфографика #налоги #США
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Paramount + $VIAC запустит ежемесячную подписку за $4,99 с рекламой
Премиум-план $9,99 в месяц, отличия в том, что удаляются рекламные ролики и добавляется поддержка 4K, HDR и Dolby Vision
Оба плана включают доступ до шести индивидуальных профилей, для сравнения базовый план Netflix стоит $8,99 в месяц, но позволяет смотреть только на одном экране за раз, семейный план $13,99
Ранее HBO Max (принадлежит AT&T $T) так же представила подписку с рекламой за $9,99 в месяц
Ждём подобных планов с рекламой от Netflix, Amazon $AMZN, Disney $DIS? 🤔 Apple $AAPL конечно же на такое не пойдёт
Дешёвые тарифы хороший драйвер роста для стриминговых сервисов, новость хорошо ложится на недавний разбор акций компании ViacomCBS $VIAC и перспективах развития
Источник — Techcrunch
#Новости #VIAC
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Премиум-план $9,99 в месяц, отличия в том, что удаляются рекламные ролики и добавляется поддержка 4K, HDR и Dolby Vision
Оба плана включают доступ до шести индивидуальных профилей, для сравнения базовый план Netflix стоит $8,99 в месяц, но позволяет смотреть только на одном экране за раз, семейный план $13,99
Ранее HBO Max (принадлежит AT&T $T) так же представила подписку с рекламой за $9,99 в месяц
Ждём подобных планов с рекламой от Netflix, Amazon $AMZN, Disney $DIS? 🤔 Apple $AAPL конечно же на такое не пойдёт
Дешёвые тарифы хороший драйвер роста для стриминговых сервисов, новость хорошо ложится на недавний разбор акций компании ViacomCBS $VIAC и перспективах развития
Источник — Techcrunch
#Новости #VIAC
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
The Trade Desk $TTD
Падает? — Падает. Перекуплена? — Сильно перекуплена. Хочешь купить? — Очень!
Разбор The Trade Desk — это разбор второй компания из списка 19 компаний, которые выиграют от развития и роста популярности стриминговых сервисов. Первый разбор был компании ViacomCBS
Основные Моменты
▪ Сильно перекуплена P/E=116. P/S=30, нет долгов Debt/Eq = 0
▪ Работает на растущем рынке, быстро растёт и выкапывает экономический ров вокруг себя
▪ Процент удержания клиентов на уровне 95%! уже более 7 лет
📑 О Компании
Trade Desk объединяет множество рекламных площадок и упрощает процесс закупки рекламы для компаний, а также помогает оптимизировать рекламу для получения большей отдачи на рекламный бюджет в различных форматах и каналах рекламы, включая медийную, видео, аудио, встроенную, нативную и социальную, а также на различных устройствах, Компьютеры, Телефоны и Смарт Телевизоры
К примеру есть стриминговое ТВ Paramount + (ViacomCBS $VIAC) и HBO Max (AT&T $T), у этих компаний есть тарифы с рекламой. Если вы хотите запустить свою рекламу на этих сервисах вы можете сделать это через единый интерфейс на Trade Desk, а потом посмотреть где результат окажется лучше (вы получите больше клиентов за меньшие деньги)
📊 Бизнес компании
Trade Desk хорошо справляется со своей работой, по последним данным из отчёта за 1к2021 удержание клиентов на уровне 95% и такой показатель держится уже более 7 лет.
Удержание клиентов важный показатель для любого бизнеса, высокий показатель удержания - это большой плюс который помогает быстро расти клиентской базе, а следовательно и выручке
AVOD — (advertising-based video on demand, реклама на стриминговых сервисах) является одной из самых быстрорастущих направлений в Trade Desk
Премиальные тарифы без рекламы у Netflix $NFLX и Disney + $DIS и Amazon $AMZN никуда не денутся, но появление дешёвых тарифов с рекламой вопрос времени. К примеру Disney, объявил о сотрудничестве с Trade Desk в рамках стриминговых сервисов Hulu и ESPN
На сайте Trade Desk заявляет о 225+ партнеров, есть такие интересные имена как Spotify $SPOT или Baidu $BIDU
Trade Desk методично «выкапывает экономический ров» (выстраивает конкурентное преимущество) чем больше площадок подключается, тем большему количеству рекламодателям удобней с ней работать и рекламодателей становится больше, а чем больше рекламодателей, тем больше новых площадок подключается и тем сложнее конкурентам будет отобрать долю рынка
Риски
Несмотря на то, что акции сейчас стоят на 40% меньше чем в конце 2020, компания всё ещё сильно перекуплена P/E=116. P/S=30 и даже если компания сложится ещё в два раза, она всё равно будет дорогая по мультипликаторам. Но это плата за хороший быстрорастущий бизнес, вряд ли мы увидим P/S в районе 2 или 3, пока бизнес растёт темпами +30% г/г
Второй риск это конкуренция, и да Trade Desk быстро добавляет партнёров, но что вы скажете о конкуренции со стороны Google Marketing Platform $GOOG, сколько партнёров у Google?
📈 Рост стоимости акций
Акции растут намного быстрей индекса S&P 500, за 2 года акции выросли более чем на 1600%, 2021 год не такой удачный, начиная с конца Декабря 2020 акции корректировались и достаточно сильно и даже сейчас дороги по мультипликаторам
📌 Подводя Итог
Trade Desk очень быстро растёт, не имеет долгов (Debt/Eq = 0), очень хороший показатель удержания клиентов, а так же работает на быстро растущем рынке, единственный минус акции существенно дороже, чем другие 19 акций в нашем списке, но это очень качественные акции с сильными денежными потоками и хорошими перспективами
PS
А ещё у компании скоро будет сплит 10к1, и если вложения в $500 за раз много, то можно покупать 10 акций по $50 раз в месяц, так вы подстрахуетесь от падения цены
#TTD #обзор
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Падает? — Падает. Перекуплена? — Сильно перекуплена. Хочешь купить? — Очень!
Разбор The Trade Desk — это разбор второй компания из списка 19 компаний, которые выиграют от развития и роста популярности стриминговых сервисов. Первый разбор был компании ViacomCBS
Основные Моменты
▪ Сильно перекуплена P/E=116. P/S=30, нет долгов Debt/Eq = 0
▪ Работает на растущем рынке, быстро растёт и выкапывает экономический ров вокруг себя
▪ Процент удержания клиентов на уровне 95%! уже более 7 лет
📑 О Компании
Trade Desk объединяет множество рекламных площадок и упрощает процесс закупки рекламы для компаний, а также помогает оптимизировать рекламу для получения большей отдачи на рекламный бюджет в различных форматах и каналах рекламы, включая медийную, видео, аудио, встроенную, нативную и социальную, а также на различных устройствах, Компьютеры, Телефоны и Смарт Телевизоры
К примеру есть стриминговое ТВ Paramount + (ViacomCBS $VIAC) и HBO Max (AT&T $T), у этих компаний есть тарифы с рекламой. Если вы хотите запустить свою рекламу на этих сервисах вы можете сделать это через единый интерфейс на Trade Desk, а потом посмотреть где результат окажется лучше (вы получите больше клиентов за меньшие деньги)
📊 Бизнес компании
Trade Desk хорошо справляется со своей работой, по последним данным из отчёта за 1к2021 удержание клиентов на уровне 95% и такой показатель держится уже более 7 лет.
Удержание клиентов важный показатель для любого бизнеса, высокий показатель удержания - это большой плюс который помогает быстро расти клиентской базе, а следовательно и выручке
AVOD — (advertising-based video on demand, реклама на стриминговых сервисах) является одной из самых быстрорастущих направлений в Trade Desk
Премиальные тарифы без рекламы у Netflix $NFLX и Disney + $DIS и Amazon $AMZN никуда не денутся, но появление дешёвых тарифов с рекламой вопрос времени. К примеру Disney, объявил о сотрудничестве с Trade Desk в рамках стриминговых сервисов Hulu и ESPN
На сайте Trade Desk заявляет о 225+ партнеров, есть такие интересные имена как Spotify $SPOT или Baidu $BIDU
Trade Desk методично «выкапывает экономический ров» (выстраивает конкурентное преимущество) чем больше площадок подключается, тем большему количеству рекламодателям удобней с ней работать и рекламодателей становится больше, а чем больше рекламодателей, тем больше новых площадок подключается и тем сложнее конкурентам будет отобрать долю рынка
Риски
Несмотря на то, что акции сейчас стоят на 40% меньше чем в конце 2020, компания всё ещё сильно перекуплена P/E=116. P/S=30 и даже если компания сложится ещё в два раза, она всё равно будет дорогая по мультипликаторам. Но это плата за хороший быстрорастущий бизнес, вряд ли мы увидим P/S в районе 2 или 3, пока бизнес растёт темпами +30% г/г
Второй риск это конкуренция, и да Trade Desk быстро добавляет партнёров, но что вы скажете о конкуренции со стороны Google Marketing Platform $GOOG, сколько партнёров у Google?
📈 Рост стоимости акций
Акции растут намного быстрей индекса S&P 500, за 2 года акции выросли более чем на 1600%, 2021 год не такой удачный, начиная с конца Декабря 2020 акции корректировались и достаточно сильно и даже сейчас дороги по мультипликаторам
📌 Подводя Итог
Trade Desk очень быстро растёт, не имеет долгов (Debt/Eq = 0), очень хороший показатель удержания клиентов, а так же работает на быстро растущем рынке, единственный минус акции существенно дороже, чем другие 19 акций в нашем списке, но это очень качественные акции с сильными денежными потоками и хорошими перспективами
PS
А ещё у компании скоро будет сплит 10к1, и если вложения в $500 за раз много, то можно покупать 10 акций по $50 раз в месяц, так вы подстрахуетесь от падения цены
#TTD #обзор
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
04-Июня
Что Происходит
▪ Страны G7 (Великобритания, Германия, Италия, Канада, Франция, Япония и США) приближается к соглашению о минимальной налоговой ставке в 15%
— Но расходятся во мнениях относительно того, как разделить налоги с крупнейших транснациональных компаний, таких как Google $GOOG Facebook $FB или Amazon $AMZN
«Мы недалеко от глобального соглашения», — сказал министр финансов Франции Бруно Ле Мэр
Источник — https://finance.yahoo.com/news/g-7-nears-deal-least-153012351.html
▪ Загрузки приложений Disney + $DIS подскочили на 58% на фоне премьеры «Круэлла»
— «Круэлла» дебютировала на Disney + в тот же день, когда вышла в кинотеатры. В кинотеатрах за выходные фильм собрал почти $40 млн.
9 Июня выходит «Локи», а 9 июля 2021 выходит «Черная Вдова». Всё это будет плюсом к подписчикам Disney +
Источник — https://finance.yahoo.com/video/disney-app-downloads-jumped-58-165556093.html
▪ Судьба акций Biogen $BIIB зависит от решения FDA которое должно быть в Понедельник
— Решение по лекарству от болезни Альцгеймера может привести к резкому изменению курса акций. как +50%, так и -50%
Biogen торговался в боковом тренде с Ноября, когда они выросли на фоне отчета FDA, в котором говорилось, что Aducanumab эффективен, но затем упали, когда внешняя группа советников агентства заявила, что данных одного испытания недостаточно.
Решение также может повлиять на других производителей лекарств. Eli Lilly $LLY работает над своим собственным ранним лекарством от болезни Альцгеймера, также компании Cassava Sciences $SAVA и Prothena $PRTA
Источник — https://finance.yahoo.com/news/fate-biogen-stock-rides-fda-124236090.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
Лензолото $LNZL +40.14%
📉 Лидер Падения:
Банк Санкт-Петербург $BSPB -6.75%
#Новости #DIS #BIIB
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Что Происходит
▪ Страны G7 (Великобритания, Германия, Италия, Канада, Франция, Япония и США) приближается к соглашению о минимальной налоговой ставке в 15%
— Но расходятся во мнениях относительно того, как разделить налоги с крупнейших транснациональных компаний, таких как Google $GOOG Facebook $FB или Amazon $AMZN
«Мы недалеко от глобального соглашения», — сказал министр финансов Франции Бруно Ле Мэр
Источник — https://finance.yahoo.com/news/g-7-nears-deal-least-153012351.html
▪ Загрузки приложений Disney + $DIS подскочили на 58% на фоне премьеры «Круэлла»
— «Круэлла» дебютировала на Disney + в тот же день, когда вышла в кинотеатры. В кинотеатрах за выходные фильм собрал почти $40 млн.
9 Июня выходит «Локи», а 9 июля 2021 выходит «Черная Вдова». Всё это будет плюсом к подписчикам Disney +
Источник — https://finance.yahoo.com/video/disney-app-downloads-jumped-58-165556093.html
▪ Судьба акций Biogen $BIIB зависит от решения FDA которое должно быть в Понедельник
— Решение по лекарству от болезни Альцгеймера может привести к резкому изменению курса акций. как +50%, так и -50%
Biogen торговался в боковом тренде с Ноября, когда они выросли на фоне отчета FDA, в котором говорилось, что Aducanumab эффективен, но затем упали, когда внешняя группа советников агентства заявила, что данных одного испытания недостаточно.
Решение также может повлиять на других производителей лекарств. Eli Lilly $LLY работает над своим собственным ранним лекарством от болезни Альцгеймера, также компании Cassava Sciences $SAVA и Prothena $PRTA
Источник — https://finance.yahoo.com/news/fate-biogen-stock-rides-fda-124236090.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидер Роста:
Лензолото $LNZL +40.14%
📉 Лидер Падения:
Банк Санкт-Петербург $BSPB -6.75%
#Новости #DIS #BIIB
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Впервые за более чем год Google стоит больше, чем Amazon
Google теперь стоит больше чем Amazon, впервые за 16 месяцев, и сильное ралли гиганта онлайн-рекламы продолжается
Конкуренция между двумя техногигантами усиливается. Google усиливает свои позиции в области электронной коммерции. Недавно наладила партнерские отношения с Shopify $SHOP, Square $SQ и другими, тем самым пытаясь расширить свою платформу электронной коммерции
В свою очередь у Amazon растёт рекламный бизнес в электронной коммерции
ТОП 10 компаний по капитализации
▪️ Apple $AAPL - $2112 млрд
▪️ Microsoft $MSFT - $1886 млрд
▪️ Alphabet $GOOG - $1683 млрд
▪️ Amazon $AMZN - $1620 млрд
▪️ Facebook $FB - $948 млрд
▪️ Berkshire Hathaway $BRK.B - $710 млрд
▪️ Alibaba $BABA - $590 млрд
▪️ Tesla $TSLA - $577 млрд
▪️ TSMC $TSM - $553 млрд
▪️ JPMorgan Chase $JPM - $504 млрд
Держу у себя Microsoft и JPMorgan Chase
А вы держите в портфеле какие-то из этих бумаг?
#Инфографика #GOOG #AMZN
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Google теперь стоит больше чем Amazon, впервые за 16 месяцев, и сильное ралли гиганта онлайн-рекламы продолжается
Конкуренция между двумя техногигантами усиливается. Google усиливает свои позиции в области электронной коммерции. Недавно наладила партнерские отношения с Shopify $SHOP, Square $SQ и другими, тем самым пытаясь расширить свою платформу электронной коммерции
В свою очередь у Amazon растёт рекламный бизнес в электронной коммерции
ТОП 10 компаний по капитализации
▪️ Apple $AAPL - $2112 млрд
▪️ Microsoft $MSFT - $1886 млрд
▪️ Alphabet $GOOG - $1683 млрд
▪️ Amazon $AMZN - $1620 млрд
▪️ Facebook $FB - $948 млрд
▪️ Berkshire Hathaway $BRK.B - $710 млрд
▪️ Alibaba $BABA - $590 млрд
▪️ Tesla $TSLA - $577 млрд
▪️ TSMC $TSM - $553 млрд
▪️ JPMorgan Chase $JPM - $504 млрд
Держу у себя Microsoft и JPMorgan Chase
А вы держите в портфеле какие-то из этих бумаг?
#Инфографика #GOOG #AMZN
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Итоги недели
Наверно самое главное, то что страны G7 договорились установить единую ставку налога для корпораций не менее 15%
Посмотрим, как на это отреагируют Google $GOOG, Amazon $AMZN, Facebook $FB и другие техногиганты
S&P 500 В боковике уже которую неделю, ФРС начнет продавать корпоративные облигации, а это важный звонок для всего рынка, пока правда речь идёт только о продажах в рамках программы которая была запущена в конца Марта 2020 для поддержки ликвидности и активно работала лишь несколько месяцев (в Июле уже темпы покупок были минимальными) с суммой «всего» на $13,8 млрд, но начало положено
Нефть растёт, это позитив для всего рынка РФ, а продление льготной ипотеки (пусть и с изменениями 7% и кредит до ₽3 млн) позитив для девелоперов
Лидеры роста и падения за неделю
Лидеры Роста
ЛУКОЙЛ $LKOH 9,34%
НОВАТЭК $NVTK 8,30%
ПИК $PIKK 7,70%
Devon Energy $DVN 19,20%
Schlumberger $SLB 16,25%
Marathon Oil $MRO 13,96%
Лидеры Падения
Северсталь $CHMF −6.35%
ГМК Норильский Никель $GMKN −2.71%
Полюс Золото $PLZL −2.25%
Darden Restaurants $DRI −6.34%
Abbott $ABT −6.31%
L Brands $LB −5.95%
#инфографика #лидерыроста #лидерыпадения
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Наверно самое главное, то что страны G7 договорились установить единую ставку налога для корпораций не менее 15%
Посмотрим, как на это отреагируют Google $GOOG, Amazon $AMZN, Facebook $FB и другие техногиганты
S&P 500 В боковике уже которую неделю, ФРС начнет продавать корпоративные облигации, а это важный звонок для всего рынка, пока правда речь идёт только о продажах в рамках программы которая была запущена в конца Марта 2020 для поддержки ликвидности и активно работала лишь несколько месяцев (в Июле уже темпы покупок были минимальными) с суммой «всего» на $13,8 млрд, но начало положено
Нефть растёт, это позитив для всего рынка РФ, а продление льготной ипотеки (пусть и с изменениями 7% и кредит до ₽3 млн) позитив для девелоперов
Лидеры роста и падения за неделю
Лидеры Роста
ЛУКОЙЛ $LKOH 9,34%
НОВАТЭК $NVTK 8,30%
ПИК $PIKK 7,70%
Devon Energy $DVN 19,20%
Schlumberger $SLB 16,25%
Marathon Oil $MRO 13,96%
Лидеры Падения
Северсталь $CHMF −6.35%
ГМК Норильский Никель $GMKN −2.71%
Полюс Золото $PLZL −2.25%
Darden Restaurants $DRI −6.34%
Abbott $ABT −6.31%
L Brands $LB −5.95%
#инфографика #лидерыроста #лидерыпадения
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Компания Cruise — совместное предприятие GM $GM и Microsoft $MSFT по производству роботакси получила разрешение на коммерческие перевозки
Разрешение позволит компании перевозить пассажиров в Калифорнии на своих автомобилях без оператора, который ранее был обязан находится в машине для обеспечения безопасности
На текущий момент тестирование без водителя проводят компании: AutoX, Baidu, Cruise, Nuro, Pony.ai, Waymo, WeRide и Zoox, но Cruise получила разрешение на коммерческое использование своих автомобилей, т.е. позволяет компании взимать с пассажиров плату за поездки
Ранее компания Nuro уже получила разрешение на коммерческие перевозки, но транспортные средства Nuro не могут перевозить пассажиров, а только груз
Эффективное развертывание автономных транспортных средств может также преобразовать бизнес-модели производства и обслуживания транспортных средств
#Новости #GeneralMotors #MSFT #Cruise
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Разрешение позволит компании перевозить пассажиров в Калифорнии на своих автомобилях без оператора, который ранее был обязан находится в машине для обеспечения безопасности
На текущий момент тестирование без водителя проводят компании: AutoX, Baidu, Cruise, Nuro, Pony.ai, Waymo, WeRide и Zoox, но Cruise получила разрешение на коммерческое использование своих автомобилей, т.е. позволяет компании взимать с пассажиров плату за поездки
Ранее компания Nuro уже получила разрешение на коммерческие перевозки, но транспортные средства Nuro не могут перевозить пассажиров, а только груз
Эффективное развертывание автономных транспортных средств может также преобразовать бизнес-модели производства и обслуживания транспортных средств
#Новости #GeneralMotors #MSFT #Cruise
---
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией