Газпром $GAZP
Вчера правление одобрило новые инвестпрограммы.
Кратко + 1 триллион 💰 на инвестпрограммы
«В соответствии с проектом инвестиционной программы на 2021 год, общий объём освоения инвестиций составит 902,413 млрд руб.»
Ожидается, что в перспективе 10 лет потенциал роста EBITDA Газпрома - 100% от текущих ltm-значений (1,318 трлн руб.)
Принимая решение об инвестировании в Газпром $GAZP
🤔 Просто держите график котировок перед глазами за 15 лет
PS
01/01/2006
1 $ кстати стоил 28,78 ₽
Вчера правление одобрило новые инвестпрограммы.
Кратко + 1 триллион 💰 на инвестпрограммы
«В соответствии с проектом инвестиционной программы на 2021 год, общий объём освоения инвестиций составит 902,413 млрд руб.»
Ожидается, что в перспективе 10 лет потенциал роста EBITDA Газпрома - 100% от текущих ltm-значений (1,318 трлн руб.)
Принимая решение об инвестировании в Газпром $GAZP
🤔 Просто держите график котировок перед глазами за 15 лет
PS
01/01/2006
1 $ кстати стоил 28,78 ₽
27-Ноября
Что Происходит
▪ Bloomberg: Производители электромобилей в пузыре фондового рынка.
--Автомобильная революция которую возглавила Tesla $TSLA реальна, но оценки оторвались от реальности
▪ Золото дешевеет, Инвесторы выводят деньги из защитного актива.
-- А что будет когда Вакцинировать начнут
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Московская биржа $MOEX +4.36%
Алроса $ALRS +3,04%
АФК Система $AFKS +2,76%
📉 Лидеры Падения:
Татнефть $TATN -2.78% (префы -3,02%)
Полюс Золото $PLZL -2,33%
Polymetal $POLY -1,37%
Что Происходит
▪ Bloomberg: Производители электромобилей в пузыре фондового рынка.
--Автомобильная революция которую возглавила Tesla $TSLA реальна, но оценки оторвались от реальности
▪ Золото дешевеет, Инвесторы выводят деньги из защитного актива.
-- А что будет когда Вакцинировать начнут
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Московская биржа $MOEX +4.36%
Алроса $ALRS +3,04%
АФК Система $AFKS +2,76%
📉 Лидеры Падения:
Татнефть $TATN -2.78% (префы -3,02%)
Полюс Золото $PLZL -2,33%
Polymetal $POLY -1,37%
4 Причины почему я решил добавить Realty Income $O в свой портфель.
1️⃣ Отличные показатели.
У компании совсем небольшой долг, Debt/Equity всего 80% (для сравнения у $SPG этот показатель 1434%).
REIT не копят на недвижимость 🏪самостоятельно, а берут в долг (либо проводят допэмиссию) и инвестируют в недвижимость.
Хорошая маржа Net Profit Margin 25%.
Выручка и Прибыль стабильно 📈 росли до пандемии
2019 - $ 1491 млн / $ 436 млн
2018 - $ 1327 млн / $ 363 млн
2017 - $ 1215 млн / $ 318 млн
за 2020 показатели будут 📉 хуже из-за пандемии
за 3 квартала 2020 - $ 1233 млн / $ 277,5 млн
2️⃣ Дивидендная доходность.
Годовая 4,56%, а средняя за 5 лет 4,14% (для сравнения, средняя див доходность по SP500 - 2%)
Выплачиваются ежемесячно (можно сразу реинвестировать). Компания регулярно повышает дивиденды (график приложил)
3️⃣ Большая диверсификация по направлениям.
Более 6500 коммерческих объектов, которые сдаются 600 различным арендаторам, которые работают в 51 отрасли.
Самый крупный арендодатель даёт всего 5,8% от общего годового дохода.
ТОП 20 крупных арендаторов из 11 отраслей и совокупно 52,6 всего годового дохода. Банкротство или плохие показатели любого из арендаторов не могут оказать существенного влияния на Realty Income $O
4️⃣ Пандемия скоро закончится.
3 💉 Вакцины уже есть от Pfizer $PFE / Moderna $MRNA / AstraZeneca $AZN , наверняка ближайшее время появятся еще, вакцинировать возможно начнут уже в Декабре. Потому вряд ли будут локдауны в 2021 году
Итог
Я считаю, что это интересный вариант для добавления в свой 💼 портфель.
У компании хорошо диверсифицированный пакет клиентов. Стабильно платит и повышает дивиденды, т.е. подойдёт если вы хотите создать пассивный доход из дивидендных платежей + у Realty Income $O совсем небольшой Долг.
PS
Это REIT потому при оценке показателей не забываем, что оценивать REIT надо не так как обычные компании, а чуть по-другому ввиду особенностей налогообложения.
1️⃣ Отличные показатели.
У компании совсем небольшой долг, Debt/Equity всего 80% (для сравнения у $SPG этот показатель 1434%).
REIT не копят на недвижимость 🏪самостоятельно, а берут в долг (либо проводят допэмиссию) и инвестируют в недвижимость.
Хорошая маржа Net Profit Margin 25%.
Выручка и Прибыль стабильно 📈 росли до пандемии
2019 - $ 1491 млн / $ 436 млн
2018 - $ 1327 млн / $ 363 млн
2017 - $ 1215 млн / $ 318 млн
за 2020 показатели будут 📉 хуже из-за пандемии
за 3 квартала 2020 - $ 1233 млн / $ 277,5 млн
2️⃣ Дивидендная доходность.
Годовая 4,56%, а средняя за 5 лет 4,14% (для сравнения, средняя див доходность по SP500 - 2%)
Выплачиваются ежемесячно (можно сразу реинвестировать). Компания регулярно повышает дивиденды (график приложил)
3️⃣ Большая диверсификация по направлениям.
Более 6500 коммерческих объектов, которые сдаются 600 различным арендаторам, которые работают в 51 отрасли.
Самый крупный арендодатель даёт всего 5,8% от общего годового дохода.
ТОП 20 крупных арендаторов из 11 отраслей и совокупно 52,6 всего годового дохода. Банкротство или плохие показатели любого из арендаторов не могут оказать существенного влияния на Realty Income $O
4️⃣ Пандемия скоро закончится.
3 💉 Вакцины уже есть от Pfizer $PFE / Moderna $MRNA / AstraZeneca $AZN , наверняка ближайшее время появятся еще, вакцинировать возможно начнут уже в Декабре. Потому вряд ли будут локдауны в 2021 году
Итог
Я считаю, что это интересный вариант для добавления в свой 💼 портфель.
У компании хорошо диверсифицированный пакет клиентов. Стабильно платит и повышает дивиденды, т.е. подойдёт если вы хотите создать пассивный доход из дивидендных платежей + у Realty Income $O совсем небольшой Долг.
PS
Это REIT потому при оценке показателей не забываем, что оценивать REIT надо не так как обычные компании, а чуть по-другому ввиду особенностей налогообложения.
Миллиардеры США стали богаче
на 1 триллион долларов с начала пандемии
Самый впечатляющий прирост у генерального директора Tesla и SpaceX. Состояние Илона Маска за указанный период выросло на колоссальные 414% 🚀
на 1 триллион долларов с начала пандемии
Самый впечатляющий прирост у генерального директора Tesla и SpaceX. Состояние Илона Маска за указанный период выросло на колоссальные 414% 🚀
Фондовый рынок на новых максимумах
Фондовый рынок 🇺🇸 США продолжает обновлять максимумы, инвесторы продолжают находить новые причины вкладывать деньги в акции.
Понятно, что последние причины для роста это 💉 Вакцины от Pfizer $PFE / Moderna $MRNA / AstraZeneca $AZN и Победа Джо Байдена на президентских выборах в США.
Но и Федеральная резервная система продолжает вкачивать деньги. Только вот все эти деньги от ФРС, «сломали» нормальное соотношение между риском и доходностью.
С середины Марта 2020 года Федеральная резервная система закачала миллиарды и миллиарды долларов в финансовую систему Соединенных Штатов.
Следующие позитивные новости которые толкнут рынок вверх это новый пакет помощи, а что дальше?
Акции техногигантов которые взлетели 🚀 (Amazon.com $AMZN / Facebook $FB / Alphabet $GOOG / Apple $AAPL ), являются ли действительно цена на них обоснованной?
Инвесторы должны задавать вопрос о том, сможет ли весь фондовый рынок продолжать расти? 🤔
Фондовый рынок 🇺🇸 США продолжает обновлять максимумы, инвесторы продолжают находить новые причины вкладывать деньги в акции.
Понятно, что последние причины для роста это 💉 Вакцины от Pfizer $PFE / Moderna $MRNA / AstraZeneca $AZN и Победа Джо Байдена на президентских выборах в США.
Но и Федеральная резервная система продолжает вкачивать деньги. Только вот все эти деньги от ФРС, «сломали» нормальное соотношение между риском и доходностью.
С середины Марта 2020 года Федеральная резервная система закачала миллиарды и миллиарды долларов в финансовую систему Соединенных Штатов.
Следующие позитивные новости которые толкнут рынок вверх это новый пакет помощи, а что дальше?
Акции техногигантов которые взлетели 🚀 (Amazon.com $AMZN / Facebook $FB / Alphabet $GOOG / Apple $AAPL ), являются ли действительно цена на них обоснованной?
Инвесторы должны задавать вопрос о том, сможет ли весь фондовый рынок продолжать расти? 🤔
30-Ноября
Что Происходит
▪ Китай дал Tesla $TSLA зеленый свет на продажу шанхайского внедорожника Model Y
--Основная ставка у Tesla на Китай.
▪ Facebook $FB приобрел Kustomer (омниканальная платформа CRM Для взаимодействия с клиентами), за 1 млрд долларов
-- Facebook хочет подружить большой бизнес с собой, сделать всё удобней и, конечно, зарабатывать на рекламе больше )
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Детский Мир $DSKY +10,85%
Yandex $YNDX +4,99%
Русал $RUAL +1,01%
📉 Лидеры Падения:
Лукойл $LKOH -4,35%
Сургутнефтегаз $SNGS -4,35%
Татнефть $TATN -4,18%
Что Происходит
▪ Китай дал Tesla $TSLA зеленый свет на продажу шанхайского внедорожника Model Y
--Основная ставка у Tesla на Китай.
▪ Facebook $FB приобрел Kustomer (омниканальная платформа CRM Для взаимодействия с клиентами), за 1 млрд долларов
-- Facebook хочет подружить большой бизнес с собой, сделать всё удобней и, конечно, зарабатывать на рекламе больше )
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Детский Мир $DSKY +10,85%
Yandex $YNDX +4,99%
Русал $RUAL +1,01%
📉 Лидеры Падения:
Лукойл $LKOH -4,35%
Сургутнефтегаз $SNGS -4,35%
Татнефть $TATN -4,18%
Дивидендные Аристократы 🇺🇸 США и 🇷🇺 России
Если инвестор планирует создать пассивный источник дохода.
То Компании которые платят Дивиденды - это очевидный выбор.
Дивидендные Аристократы 🧐 - это отдельная группа таких компаний.
Компании которые платят дивиденды более 25 лет подряд и регулярно их увеличивают.
Для того чтобы компания могла называться Дивидендным Аристократом, одних выплат недостаточно.
Так же компания должна входить в индекс SP500, капитализация должна быть более $ 3 млрд, а среднедневной объём более $ 5 млрд.
Список компаний которые соответствуют всем требованиям ведёт S&P через свой индексный фонд.
Посмотреть можно тут https://www.spglobal.com/spdji/en/indices/strategy/sp-500-dividend-aristocrats/#overview
Плюсы Дивидендных Аристократов
1️⃣ Стабильные дивиденды - компании платят и постоянно увеличивают выплаты как минимум 25 лет подряд
2️⃣Надежность. Выплачивать дивиденды и постоянно их увеличивать более 25 лет может только хорошо прибыльный бизнес с высоким запасом прочности, ведь различные кризисы случаются примерно каждые 10 лет.
Дивидендные Аристократы это такие компании как:
McDonald's $MCD / Coca-Cola $KO / 3M Company $MMM / Albemarle $ALB / AbbVie $ABBV / Chevron $CVX / Automatic Data Processing $ADP / AFLAC $AFL / W.W. Grainger $GWW / Raytheon Technologies $RTX / Chubb Limited $CB
с Дивидендными Аристократами США всё более менее понятно.
Теперь про Дивидендных Аристократов России - их нет.
Если инвестор планирует создать пассивный источник дохода.
То Компании которые платят Дивиденды - это очевидный выбор.
Дивидендные Аристократы 🧐 - это отдельная группа таких компаний.
Компании которые платят дивиденды более 25 лет подряд и регулярно их увеличивают.
Для того чтобы компания могла называться Дивидендным Аристократом, одних выплат недостаточно.
Так же компания должна входить в индекс SP500, капитализация должна быть более $ 3 млрд, а среднедневной объём более $ 5 млрд.
Список компаний которые соответствуют всем требованиям ведёт S&P через свой индексный фонд.
Посмотреть можно тут https://www.spglobal.com/spdji/en/indices/strategy/sp-500-dividend-aristocrats/#overview
Плюсы Дивидендных Аристократов
1️⃣ Стабильные дивиденды - компании платят и постоянно увеличивают выплаты как минимум 25 лет подряд
2️⃣Надежность. Выплачивать дивиденды и постоянно их увеличивать более 25 лет может только хорошо прибыльный бизнес с высоким запасом прочности, ведь различные кризисы случаются примерно каждые 10 лет.
Дивидендные Аристократы это такие компании как:
McDonald's $MCD / Coca-Cola $KO / 3M Company $MMM / Albemarle $ALB / AbbVie $ABBV / Chevron $CVX / Automatic Data Processing $ADP / AFLAC $AFL / W.W. Grainger $GWW / Raytheon Technologies $RTX / Chubb Limited $CB
с Дивидендными Аристократами США всё более менее понятно.
Теперь про Дивидендных Аристократов России - их нет.
1-Декабря
Что Происходит
▪ Facebook $FB переименовал свою цифровую валюту в Diem
--Новая попытка получить одобрение регулирующих органов
▪ Tesla $TSLA ралли. Бумаги Тесла будут добавлены в S&P 500 одним траншем.
-- включение Tesla в S&P 500 заставит индексные фонды купить бумаг на $70 млрд
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Polymetal $POLY +4.96%
Сбер $SBER +4,06%
Русал $RUAL +2,67%
📉 Лидеры Падения:
Детский Мир $DSKY -1,8%
Сургутнефтегаз $SNGS -1,7%
АФК Система $AFKS -1,7%
Что Происходит
▪ Facebook $FB переименовал свою цифровую валюту в Diem
--Новая попытка получить одобрение регулирующих органов
▪ Tesla $TSLA ралли. Бумаги Тесла будут добавлены в S&P 500 одним траншем.
-- включение Tesla в S&P 500 заставит индексные фонды купить бумаг на $70 млрд
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Polymetal $POLY +4.96%
Сбер $SBER +4,06%
Русал $RUAL +2,67%
📉 Лидеры Падения:
Детский Мир $DSKY -1,8%
Сургутнефтегаз $SNGS -1,7%
АФК Система $AFKS -1,7%
3-Декабря
Что Происходит
▪ Amazon $AMZN хочет купить подкастера Wondery. Сумма сделки $300-400 млн.
-- Amazon Music по количеству подписчиков занимает третье место после Spotify $SPOT и Apple Music $AAPL. Видимо быть в ТОП 3 недостаточно.
▪ ОПЕК увеличит добычу в Январе на 500 000 баррелей в день
-- Увеличивать добычу рано, но стороны пошли на компромисс. Ранее планировалось продлить ограничения еще на 3 месяца.
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Ростелеком $RTKM +1,51%
Аэрофлот $AFLT +1,38%
РусГидро $HYDR +1,35%
📉 Лидеры Падения:
TCS Group $TCSG -3,3%
ММК $MAGN -3,07%
Татнефть $TATN -3,01%
Что Происходит
▪ Amazon $AMZN хочет купить подкастера Wondery. Сумма сделки $300-400 млн.
-- Amazon Music по количеству подписчиков занимает третье место после Spotify $SPOT и Apple Music $AAPL. Видимо быть в ТОП 3 недостаточно.
▪ ОПЕК увеличит добычу в Январе на 500 000 баррелей в день
-- Увеличивать добычу рано, но стороны пошли на компромисс. Ранее планировалось продлить ограничения еще на 3 месяца.
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Ростелеком $RTKM +1,51%
Аэрофлот $AFLT +1,38%
РусГидро $HYDR +1,35%
📉 Лидеры Падения:
TCS Group $TCSG -3,3%
ММК $MAGN -3,07%
Татнефть $TATN -3,01%
Warner Bros. Pictures $TWX объявили, Каждый из 17 фильмов, которые Warner Bros. в настоящее время планируются к выпуску в 2021 году, будет доступен на HBO Max в течение одного месяца.
Смелый шаг, но и деваться особо некуда.
Смелый шаг, но и деваться особо некуда.
3-Декабря
Что Происходит
▪ В США приняли закон снимающий запрет на торговлю Марихуаной во всех штатах
-- Какой потенциал роста для фарм компаний.
▪ ЕС ставит цель в 30 млн электромобилей к 2030 году
--Какой огромный голубой океан. Для примера 1,8 миллиона электрических и гибридных автомобилей, зарегистрированных в Европе в конце прошлого года.
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Северсталь $CHMF +3,4%
Татнефть $TATN +2,82%
TCS Group $TCSG +2,63%
📉 Лидеры Падения:
Сургутнефтегаз п. $SNGSP -2,27%
Polymetal $POLY -2,17%
Yandex $YNDX -1,47%
Что Происходит
▪ В США приняли закон снимающий запрет на торговлю Марихуаной во всех штатах
-- Какой потенциал роста для фарм компаний.
▪ ЕС ставит цель в 30 млн электромобилей к 2030 году
--Какой огромный голубой океан. Для примера 1,8 миллиона электрических и гибридных автомобилей, зарегистрированных в Европе в конце прошлого года.
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Северсталь $CHMF +3,4%
Татнефть $TATN +2,82%
TCS Group $TCSG +2,63%
📉 Лидеры Падения:
Сургутнефтегаз п. $SNGSP -2,27%
Polymetal $POLY -2,17%
Yandex $YNDX -1,47%
4 Варианта инвестирования
Любому, даже начинающему инвестору доступна масса вариантов для инвестирования, различающихся как по степени доходности, так и по уровню риска, и предполагающих различные сроки. Но чтобы достичь максимальной отдачи, инвестор должен ответить себе на ряд вопросов, главный из которых — собственная инвестиционная цель, которая во многом и будет определять инструменты.
Инструменты Инвестирования:
1️⃣ Банковские депозиты
Наиболее распространённый вид инвестирования, но и наименее доходный. Банки, принимая денежные средства от инвесторов, дают ставку доходности, приблизительно равную ключевой ставке, что в лучшем случае защищает инфляции. Но такие вложение очень надёжны, так как сохранность вкладов гарантирована государством (до 1,4 млн руб). Подходит, если необходимо просто сохранить деньги на небольшой срок ( 1-2 года)
2️⃣Недвижимость.
Часто дорожает в цене как минимум на реальную инфляцию, это позволяет сохранять деньги, а сдача недвижимости в аренду — ещё и получать доход. Недвижимость поможет сохранить деньги, а впоследствии — передать следующему поколению. Подходит для сохранения больших сумм (более 3 млн). Минусы этого варианта низкая ликвидность, ведь в случае необходимости быстрой продажи придётся терять в цене весомую сумму. Подходит для вложений на длительный срок (от 3х лет)
3️⃣ Купить Валюту.
Курс доллара в кризисные годы всегда показывал весьма неплохую динамику. Но это средство защиты, роста стоимости нет. Сюда относятся и валютные депозиты, ставки по ним около нулевые. Непосредственную покупку или продажу валюты удобно совершать на Московской бирже, где спреды минимальны. Для совершения сделок с валютой на биржевых торгах необходимо только наличие брокерского счёта.
4️⃣ Акции Компаний
Данный вариант подходит для инвестиций от 3х лет, так как могут случаться экономические кризисы и акции могут существенно упасть в цене. Часто инвестирование воспринимают как разовый процесс. Это не верно. Гораздо более грамотный подход — периодическое инвестирование, покупка и докупка активов, то есть вложенные суммы должны позволять жить привычно. Нет смысла инвестировать на долгий срок последние деньги — скорее всего, очень скоро их придётся снять, так и не дав им реализовать свой потенциал. В долгосрочной перспективе, инвестирование в акции намного выгодней других способов.
Любому, даже начинающему инвестору доступна масса вариантов для инвестирования, различающихся как по степени доходности, так и по уровню риска, и предполагающих различные сроки. Но чтобы достичь максимальной отдачи, инвестор должен ответить себе на ряд вопросов, главный из которых — собственная инвестиционная цель, которая во многом и будет определять инструменты.
Инструменты Инвестирования:
1️⃣ Банковские депозиты
Наиболее распространённый вид инвестирования, но и наименее доходный. Банки, принимая денежные средства от инвесторов, дают ставку доходности, приблизительно равную ключевой ставке, что в лучшем случае защищает инфляции. Но такие вложение очень надёжны, так как сохранность вкладов гарантирована государством (до 1,4 млн руб). Подходит, если необходимо просто сохранить деньги на небольшой срок ( 1-2 года)
2️⃣Недвижимость.
Часто дорожает в цене как минимум на реальную инфляцию, это позволяет сохранять деньги, а сдача недвижимости в аренду — ещё и получать доход. Недвижимость поможет сохранить деньги, а впоследствии — передать следующему поколению. Подходит для сохранения больших сумм (более 3 млн). Минусы этого варианта низкая ликвидность, ведь в случае необходимости быстрой продажи придётся терять в цене весомую сумму. Подходит для вложений на длительный срок (от 3х лет)
3️⃣ Купить Валюту.
Курс доллара в кризисные годы всегда показывал весьма неплохую динамику. Но это средство защиты, роста стоимости нет. Сюда относятся и валютные депозиты, ставки по ним около нулевые. Непосредственную покупку или продажу валюты удобно совершать на Московской бирже, где спреды минимальны. Для совершения сделок с валютой на биржевых торгах необходимо только наличие брокерского счёта.
4️⃣ Акции Компаний
Данный вариант подходит для инвестиций от 3х лет, так как могут случаться экономические кризисы и акции могут существенно упасть в цене. Часто инвестирование воспринимают как разовый процесс. Это не верно. Гораздо более грамотный подход — периодическое инвестирование, покупка и докупка активов, то есть вложенные суммы должны позволять жить привычно. Нет смысла инвестировать на долгий срок последние деньги — скорее всего, очень скоро их придётся снять, так и не дав им реализовать свой потенциал. В долгосрочной перспективе, инвестирование в акции намного выгодней других способов.
Почему я решил добавить American Tower $AMT в свой 💼 портфель.
American Tower - 🏆 лидер на рынке телеком недвижимости (несмотря на название, компания работает на нескольких континентах). Следовательно они получат выгоды от развития сетей 5G в развитых странах и продолжающегося развития сетей 3G и 4G в развивающихся странах. Так же American Tower объявили об увеличении дивидендов до $1,21 на акцию.
American Tower получает доход, сдавая в аренду вышки операторам связи, таким как AT&T $T или Verizon $VZ . Каждая вышка связи обычно поддерживает 3-4 арендатора. Но операционные расходы в значительной степени не зависят от количества арендаторов на одну башню. Это означает, что с каждым дополнительным арендатором рентабельность инвестиций увеличивается.
Пример как располагается оборудование нескольких операторов, а так же рентабельность инвестиций приложил, данные с презентации для инвесторов. С одним арендатором рентабельность инвестиций составляет примерно 3%, но с тремя арендаторами рентабельность инвестиций возрастает примерно до 24%.
У American Tower значительные возможности на международных рынках, так как сети 3G и 4G далеко не повсеместны во многих регионах, существует множество значительных рынков, на которых проникновение подвижной широкополосной связи значительно ниже 100%, в основном в Азии, Латинской Америке и Африке. Это представляет собой отличную возможность роста.
💰 Выручка American Tower с 2016 года росла примерно на 8,5% в год.
Однако рост выручки во 2 кв. 2020 г. и 3 кв. 20 г. замедлился до 1,2% и 3,0% соответственно. В последнем квартале замедление темпов роста было вызвано, в первую очередь, негативным влиянием конвертирование в иностранную валюту, так как договоры аренды заключаются в местной валюте, а в 2020 году на многих развивающихся рынках местная валюта существенно подешевела (-89 миллионов долларов США). Без учета курсовой разницы выручка выросла на 7,6% г / г.
Несмотря на 3% рост выручки, операционные средства (FFO) - показатель денежного потока в REIT - упали примерно на 3% г / г в 3 квартале. Это также в первую очередь было результатом пересчета иностранной валюты (-49 миллионов долларов США) и частично из-за убытков, понесенных в результате досрочного погашения долгосрочных обязательств (-37 миллионов долларов США). Без них, FFO увеличился бы примерно на 7% г / г.
У American Tower есть возможности для того чтобы хорошо заработать на волне 5G. И я считаю, что благодаря этому American Tower в ближайшие годы принесет прибыль, превосходящую рыночную.
Это не столько акции роста, сколько акции стоимости. American Tower не собирается приносить пятикратную прибыль в ближайшие пять лет. Но если вы ищете относительно безопасные инвестиции, которые приносят стабильные дивиденды, в сильной валюте и подходят для портфеля по пассивный доход, но при этом сохраняют потенциал повышения стоимости акций, American Tower подходит полностью.
American Tower - 🏆 лидер на рынке телеком недвижимости (несмотря на название, компания работает на нескольких континентах). Следовательно они получат выгоды от развития сетей 5G в развитых странах и продолжающегося развития сетей 3G и 4G в развивающихся странах. Так же American Tower объявили об увеличении дивидендов до $1,21 на акцию.
American Tower получает доход, сдавая в аренду вышки операторам связи, таким как AT&T $T или Verizon $VZ . Каждая вышка связи обычно поддерживает 3-4 арендатора. Но операционные расходы в значительной степени не зависят от количества арендаторов на одну башню. Это означает, что с каждым дополнительным арендатором рентабельность инвестиций увеличивается.
Пример как располагается оборудование нескольких операторов, а так же рентабельность инвестиций приложил, данные с презентации для инвесторов. С одним арендатором рентабельность инвестиций составляет примерно 3%, но с тремя арендаторами рентабельность инвестиций возрастает примерно до 24%.
У American Tower значительные возможности на международных рынках, так как сети 3G и 4G далеко не повсеместны во многих регионах, существует множество значительных рынков, на которых проникновение подвижной широкополосной связи значительно ниже 100%, в основном в Азии, Латинской Америке и Африке. Это представляет собой отличную возможность роста.
💰 Выручка American Tower с 2016 года росла примерно на 8,5% в год.
Однако рост выручки во 2 кв. 2020 г. и 3 кв. 20 г. замедлился до 1,2% и 3,0% соответственно. В последнем квартале замедление темпов роста было вызвано, в первую очередь, негативным влиянием конвертирование в иностранную валюту, так как договоры аренды заключаются в местной валюте, а в 2020 году на многих развивающихся рынках местная валюта существенно подешевела (-89 миллионов долларов США). Без учета курсовой разницы выручка выросла на 7,6% г / г.
Несмотря на 3% рост выручки, операционные средства (FFO) - показатель денежного потока в REIT - упали примерно на 3% г / г в 3 квартале. Это также в первую очередь было результатом пересчета иностранной валюты (-49 миллионов долларов США) и частично из-за убытков, понесенных в результате досрочного погашения долгосрочных обязательств (-37 миллионов долларов США). Без них, FFO увеличился бы примерно на 7% г / г.
У American Tower есть возможности для того чтобы хорошо заработать на волне 5G. И я считаю, что благодаря этому American Tower в ближайшие годы принесет прибыль, превосходящую рыночную.
Это не столько акции роста, сколько акции стоимости. American Tower не собирается приносить пятикратную прибыль в ближайшие пять лет. Но если вы ищете относительно безопасные инвестиции, которые приносят стабильные дивиденды, в сильной валюте и подходят для портфеля по пассивный доход, но при этом сохраняют потенциал повышения стоимости акций, American Tower подходит полностью.
7-Декабря
Что Происходит
▪ Apple $AAPL готовит новые чипы для Mac. Планирует представить серию новых процессоров Mac уже в 2021 году, они должны превзойти самые быстрые процессоры Intel $INTC
-- Перезагрузка в отрасли, которая долгое время зависела от темпов инноваций Intel, набирает обороты.
▪ ЕС устанавливает правила ранжирования для Google $GOOG , Microsoft $MSFT
-- В ЕС Хотят знать алгоритм определяющий рейтинг влияющий на позиции в выдаче. Интересно что из это выйдет.
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
ММК $MAGN +5,44%
Полюс Золото $PLZL +2,86%
НЛМК $NLMK +2,66%
📉 Лидеры Падения:
TCS Group $TCSG -1,7%
Северсталь $CHMF -1,63%
Татнефть П. $TATNP -1,54%
Что Происходит
▪ Apple $AAPL готовит новые чипы для Mac. Планирует представить серию новых процессоров Mac уже в 2021 году, они должны превзойти самые быстрые процессоры Intel $INTC
-- Перезагрузка в отрасли, которая долгое время зависела от темпов инноваций Intel, набирает обороты.
▪ ЕС устанавливает правила ранжирования для Google $GOOG , Microsoft $MSFT
-- В ЕС Хотят знать алгоритм определяющий рейтинг влияющий на позиции в выдаче. Интересно что из это выйдет.
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
ММК $MAGN +5,44%
Полюс Золото $PLZL +2,86%
НЛМК $NLMK +2,66%
📉 Лидеры Падения:
TCS Group $TCSG -1,7%
Северсталь $CHMF -1,63%
Татнефть П. $TATNP -1,54%
8-Декабря
Что Происходит
▪ Snowflake превзошла $IBM и $AMD с рыночной стоимостью $120 миллиардов. Это компания в IPO которой вложился Баффет.
-- По прогнозам, выручка IBM в этом году около $ 74 миллиардов дохода, c капитализацией $ 112 миллиардов.
AMD с прогнозируемыми продажами почти в $ 10 миллиардов долларов, с капитализацией $111 миллиардов.
Выручка же Snowflake в текущем финансовом году, оценивается в $578,2 миллиона.
▪ SpaceX Илона Маска получит $885,5 млн. в рамках проекта Starlink
-- Таким образом власти намерены стимулировать компании обеспечивать широкополосным интернетом труднодоступные и сельские регионы США.
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Интер РАО ЕЭС $IRAO +3,35%
Полюс Золото $PLZL +2,29%
Polymetal $POLY +1,98%
📉 Лидеры Падения:
Аэрофлот $AFLT -2,41%
НОВАТЭК $NVTK -2,17%
Роснефть $ROSN -2,15%
Что Происходит
▪ Snowflake превзошла $IBM и $AMD с рыночной стоимостью $120 миллиардов. Это компания в IPO которой вложился Баффет.
-- По прогнозам, выручка IBM в этом году около $ 74 миллиардов дохода, c капитализацией $ 112 миллиардов.
AMD с прогнозируемыми продажами почти в $ 10 миллиардов долларов, с капитализацией $111 миллиардов.
Выручка же Snowflake в текущем финансовом году, оценивается в $578,2 миллиона.
▪ SpaceX Илона Маска получит $885,5 млн. в рамках проекта Starlink
-- Таким образом власти намерены стимулировать компании обеспечивать широкополосным интернетом труднодоступные и сельские регионы США.
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Интер РАО ЕЭС $IRAO +3,35%
Полюс Золото $PLZL +2,29%
Polymetal $POLY +1,98%
📉 Лидеры Падения:
Аэрофлот $AFLT -2,41%
НОВАТЭК $NVTK -2,17%
Роснефть $ROSN -2,15%
9-Декабря
Что Происходит
▪ JPMorgan $JPM считает акции Tesla $TSLA «драматически переоцененными»
-- Так считает аналитик Райан Бринкман, инвесторы, применявшие рекомендации Бринкмана в прошлом году, получили отрицательную доходность в размере 867%.
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Магнит $MGNT +6,74%
TCS Group $TCSG +5,58%
X5 $FIVE +3,47%
📉 Лидеры Падения:
Полюс Золото $PLZL -3,52%
ПИК $PIKK -1,78%
АФК Система $AFKS -1,63%
Что Происходит
▪ JPMorgan $JPM считает акции Tesla $TSLA «драматически переоцененными»
-- Так считает аналитик Райан Бринкман, инвесторы, применявшие рекомендации Бринкмана в прошлом году, получили отрицательную доходность в размере 867%.
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Магнит $MGNT +6,74%
TCS Group $TCSG +5,58%
X5 $FIVE +3,47%
📉 Лидеры Падения:
Полюс Золото $PLZL -3,52%
ПИК $PIKK -1,78%
АФК Система $AFKS -1,63%
10-Декабря
Что Происходит
▪ Google $GOOG Intel $INTC Zoom $ZM и др. создают новый альянс, чтобы побудить предприятия использовать больше Chrome
-- Миссия декларируется как «продвигать инновации от кремния к облаку», но по факту крупному бизнесу будут помогать внедрять Chrome и Chrome OS для веб-приложений на предприятиях.
▪ -20% за день у Qiwi $QIWI после проверки ЦБ
-- По итогам проверки регулятор выявил нарушения и недостатки, оштрафовал на ₽11 млн и ограничил ряд операций.
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Лукойл $LKOH +5,82%
НОВАТЭК $NVTK +4,45%
Роснефть $ROSN +3,8%
📉 Лидеры Падения:
Детский Мир $DSKY -1,64%
Полюс Золото $PLZL -1,36%
TCS Group $TCSG -1,25%
Что Происходит
▪ Google $GOOG Intel $INTC Zoom $ZM и др. создают новый альянс, чтобы побудить предприятия использовать больше Chrome
-- Миссия декларируется как «продвигать инновации от кремния к облаку», но по факту крупному бизнесу будут помогать внедрять Chrome и Chrome OS для веб-приложений на предприятиях.
▪ -20% за день у Qiwi $QIWI после проверки ЦБ
-- По итогам проверки регулятор выявил нарушения и недостатки, оштрафовал на ₽11 млн и ограничил ряд операций.
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Лукойл $LKOH +5,82%
НОВАТЭК $NVTK +4,45%
Роснефть $ROSN +3,8%
📉 Лидеры Падения:
Детский Мир $DSKY -1,64%
Полюс Золото $PLZL -1,36%
TCS Group $TCSG -1,25%
11-Декабря
Что Происходит
▪ Новая звезда потокового вещания Disney $DIS может затмить Netflix $NFLX
-- Летит ракетой на новостях о своём сервисе Disney + В планах догнать Netflix за 3 года по количеству подписчиков
▪ Китайский соперник Tesla $TSLA - Nio $NIO присоединяется к гонке за деньги с продажей акций
-- Планирует привлечь $ 2,7 млрд на допэмиссии, в начале года компания примерно столько стоила всего. Производители электрокаров зарабатывают больше на своих акциях
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Детский Мир $DSKY +4.69%
Газпром $GAZP +3.66%
Лукойл $LKOH +2.35%
📉 Лидеры Падения:
АФК Система $AFKS -1.81%
Интер РАО ЕЭС $IRAO -1.71%
МКБ $CBOM -1.49%
Что Происходит
▪ Новая звезда потокового вещания Disney $DIS может затмить Netflix $NFLX
-- Летит ракетой на новостях о своём сервисе Disney + В планах догнать Netflix за 3 года по количеству подписчиков
▪ Китайский соперник Tesla $TSLA - Nio $NIO присоединяется к гонке за деньги с продажей акций
-- Планирует привлечь $ 2,7 млрд на допэмиссии, в начале года компания примерно столько стоила всего. Производители электрокаров зарабатывают больше на своих акциях
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Детский Мир $DSKY +4.69%
Газпром $GAZP +3.66%
Лукойл $LKOH +2.35%
📉 Лидеры Падения:
АФК Система $AFKS -1.81%
Интер РАО ЕЭС $IRAO -1.71%
МКБ $CBOM -1.49%
