3 Компании которые точно стоит купить во время распродаж на рынке
Еще совсем недавно, когда доходность по трежерис была 1,6 и сразу «все пропало», продаём все акции роста и перекладываемся в акции стоимости.
Но стоило сказать, что рынок восстанавливается и это нормально, что доходность растёт, пообещать $1,9 трлн, как разу Risk-ON Tesla $TSLA +20%, Virgin Galactic $SPCE +15% и много других акций в рост.
Новый Армагеддон на рынке, теперь ожидают крупных распродаж, но триггером должна стать инфляция. Но теперь новый драйвер роста. На очереди еще $2 трлн инфраструктурного пакета. В любом случае большая часть денег окажется на рынке.
Выбрал 3 компании, которые будет интересно купить на очередной просадке (когда она случиться)
▪ Visa $V и Mastercard $MA - транснациональные компании, предоставляющие услуги проведения платёжных операций.
Компании работают с огромной маржой, в Visa 49,9% и Mastercard 41,9%. Уход от наличных денег будет только продолжаться, а криптовалюта - только дополнительный драйвер роста, компании просто купят стартапы работающие с криптой и интегрируют в свои экосистемы. Див Доходность у компаний совсем небольшая и больше символическая Visa 0,6% и Mastercard 0,55%, но это компенсируется ростом котировок. Компании стабильно растут быстрей индекса SP 500.
▪ Microsoft $MSFT является примером инвестиций, о которых не нужно беспокоиться. На Текущий момент у Microsoft отличные показатели роста по различным направлениям. Облачный бизнес растёт быстрей всех на рынке, Azure, вырос на 50% за предыдущий год. Если динамика сохраниться, Microsoft выйдет в лидеры сместив с пьедестала Amazon $AMZN . Xbox (игровое направление) выросло на 40% за предыдущий год. Из недавних новостей Bethesda официально стала частью Microsoft. теперь игры студии Bethesda станут частью библиотеки Xbox, что придаст дополнительный импульс для роста этого направления. Остальные направления также растут более чем на 20% в год. Microsoft, возможно, является одной из самых безопасных технологических акций для инвестиций. Див Доходность Достаточно символичная 0,96%, но это так же компенсируется ростом котировок. Компания стабильно растёт быстрей индекса SP 500 уже много лет
📌 А если просадки ближайшее время на рынке не будет?
То можно купить акции и по текущим ценам.
Это крупные состоявшиеся компании, которые тем не менее показывают хороший рост котировок.
Еще совсем недавно, когда доходность по трежерис была 1,6 и сразу «все пропало», продаём все акции роста и перекладываемся в акции стоимости.
Но стоило сказать, что рынок восстанавливается и это нормально, что доходность растёт, пообещать $1,9 трлн, как разу Risk-ON Tesla $TSLA +20%, Virgin Galactic $SPCE +15% и много других акций в рост.
Новый Армагеддон на рынке, теперь ожидают крупных распродаж, но триггером должна стать инфляция. Но теперь новый драйвер роста. На очереди еще $2 трлн инфраструктурного пакета. В любом случае большая часть денег окажется на рынке.
Выбрал 3 компании, которые будет интересно купить на очередной просадке (когда она случиться)
▪ Visa $V и Mastercard $MA - транснациональные компании, предоставляющие услуги проведения платёжных операций.
Компании работают с огромной маржой, в Visa 49,9% и Mastercard 41,9%. Уход от наличных денег будет только продолжаться, а криптовалюта - только дополнительный драйвер роста, компании просто купят стартапы работающие с криптой и интегрируют в свои экосистемы. Див Доходность у компаний совсем небольшая и больше символическая Visa 0,6% и Mastercard 0,55%, но это компенсируется ростом котировок. Компании стабильно растут быстрей индекса SP 500.
▪ Microsoft $MSFT является примером инвестиций, о которых не нужно беспокоиться. На Текущий момент у Microsoft отличные показатели роста по различным направлениям. Облачный бизнес растёт быстрей всех на рынке, Azure, вырос на 50% за предыдущий год. Если динамика сохраниться, Microsoft выйдет в лидеры сместив с пьедестала Amazon $AMZN . Xbox (игровое направление) выросло на 40% за предыдущий год. Из недавних новостей Bethesda официально стала частью Microsoft. теперь игры студии Bethesda станут частью библиотеки Xbox, что придаст дополнительный импульс для роста этого направления. Остальные направления также растут более чем на 20% в год. Microsoft, возможно, является одной из самых безопасных технологических акций для инвестиций. Див Доходность Достаточно символичная 0,96%, но это так же компенсируется ростом котировок. Компания стабильно растёт быстрей индекса SP 500 уже много лет
📌 А если просадки ближайшее время на рынке не будет?
То можно купить акции и по текущим ценам.
Это крупные состоявшиеся компании, которые тем не менее показывают хороший рост котировок.
10-Марта
Что Происходит
▪ Алгоритмы Facebook $FB и Twitter $TWTR побуждают людей приходить в ярость
— Платформа Instagram (принадлежит Facebook) рекомендовала ложную информацию в 6,5% случаях о COVID-19 и выборах 2020 года, согласно отчету, правозащитной организации Center for Countering Digital Hate. Руководители Facebook / Google $GOOG / Twitter Будут отвечать на вопросы о распространении дезинформации, перед подкомитетом Палаты представителей США.
Источник — https://finance.yahoo.com/news/facebook-and-twitter-algorithms-incentivize-people-to-get-enraged-walter-isaacson-145710378.html
▪ ЕС требует обозначить дату прекращения производства новых бензиновых и дизельных автомобилей
— Текущие стандарты выбросов CO2 нуждаются в «значительном усилении», и ЕС должен также укрепить инфраструктуру для зарядки и заправки автомобилей с нулевым уровнем выбросов, заявили страны. Ford $F к 2030 GM $GM к 2035 и так уже планируют выпускать только электротранспорт.
Источник — https://finance.yahoo.com/news/eu-needs-phase-date-petrol-145106745.html
▪ Собственный капитал Уоррена Баффета достиг $100 млрд благодаря росту акций Berkshire Hathaway BRKb
— Forbes посчитал, что Баффет занимает пятое место в списке самых богатых людей, после Джеффа Безоса из Amazon.com $AMZN , Илона Маска из Tesla $TSLA , Бернарда Арно из LVMH Moet Hennessy, а также Билла Гейтса Microsoft $MSFT
Источник — https://finance.yahoo.com/news/warren-buffetts-net-worth-reaches-185017136.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Русал $RUAL +3,46%
Магнит $MGNT +1,78%
АФК Система $AFKS +1,47%
📉 Лидеры Падения:
Лукойл $LKOH -3,04%
Полюс Золото $PLZL -2,92%
Petropavlovsk PLC $POGR -2,1%
Что Происходит
▪ Алгоритмы Facebook $FB и Twitter $TWTR побуждают людей приходить в ярость
— Платформа Instagram (принадлежит Facebook) рекомендовала ложную информацию в 6,5% случаях о COVID-19 и выборах 2020 года, согласно отчету, правозащитной организации Center for Countering Digital Hate. Руководители Facebook / Google $GOOG / Twitter Будут отвечать на вопросы о распространении дезинформации, перед подкомитетом Палаты представителей США.
Источник — https://finance.yahoo.com/news/facebook-and-twitter-algorithms-incentivize-people-to-get-enraged-walter-isaacson-145710378.html
▪ ЕС требует обозначить дату прекращения производства новых бензиновых и дизельных автомобилей
— Текущие стандарты выбросов CO2 нуждаются в «значительном усилении», и ЕС должен также укрепить инфраструктуру для зарядки и заправки автомобилей с нулевым уровнем выбросов, заявили страны. Ford $F к 2030 GM $GM к 2035 и так уже планируют выпускать только электротранспорт.
Источник — https://finance.yahoo.com/news/eu-needs-phase-date-petrol-145106745.html
▪ Собственный капитал Уоррена Баффета достиг $100 млрд благодаря росту акций Berkshire Hathaway BRKb
— Forbes посчитал, что Баффет занимает пятое место в списке самых богатых людей, после Джеффа Безоса из Amazon.com $AMZN , Илона Маска из Tesla $TSLA , Бернарда Арно из LVMH Moet Hennessy, а также Билла Гейтса Microsoft $MSFT
Источник — https://finance.yahoo.com/news/warren-buffetts-net-worth-reaches-185017136.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Русал $RUAL +3,46%
Магнит $MGNT +1,78%
АФК Система $AFKS +1,47%
📉 Лидеры Падения:
Лукойл $LKOH -3,04%
Полюс Золото $PLZL -2,92%
Petropavlovsk PLC $POGR -2,1%
Число новых случаев коронавируса уверенно сокращается.
Вакцинация набирает обороты.
Локдауны снимаются.
Есть конечно небольшая вероятность появления нового Штамма Коронавируса который будет устойчив к текущим вакцинам, но вероятность очень небольшая. Скорей всего все ограничения будут сняты уже к лету.
Недавние герои такие как Moderna $MRNA уходят на второй план.
Кто будет расти в этом году? 🤔
@RH_Stocks
Вакцинация набирает обороты.
Локдауны снимаются.
Есть конечно небольшая вероятность появления нового Штамма Коронавируса который будет устойчив к текущим вакцинам, но вероятность очень небольшая. Скорей всего все ограничения будут сняты уже к лету.
Недавние герои такие как Moderna $MRNA уходят на второй план.
Кто будет расти в этом году? 🤔
@RH_Stocks
Дивидендный король с хорошей перспективой роста
Основные Моменты
▪ Увеличивает дивиденды более 50 лет подряд
▪ Процент дивидендов от прибыли всего 32%
▪ Рост за счёт увеличения доли онлайн-заказов
▪ Крупная инвестиционная программа на увеличение охвата
📑 О Компании
Target $TGT управляет сетью магазинов розничной торговли (1897 магазинов). Реализует товары через свои собственные магазины и онлайн. Входит в ТОП 5 Крупнейших ретейлеров в США. Конкурирует с такими компаниями как Walmart $WMT / Costco $COST / Amazon $AMZN
📊 Бизнес компании
Target активно сотрудничает с производителями, предлагая эксклюзивные товары в своих магазинах и на веб-сайте. С 2016 года запустила более 30 собственных брендов, некоторые из которых быстро превратились в бизнес с оборотом в $1 млрд. Компания планирует продолжить запуск собственных брендов, чтобы развить этот успех
За последние 2 квартала компания реализовала более 95% продаж через магазины. Но это не офлайн продажи в классическом понимании. В отличии от обычной электронной коммерции, заказы выполняются не из единых центров распределения, а непосредственно из магазинов. Компания использует различные формы доставки (прямая доставка до дома, самовывоз из ближайшего магазина или доставка день-в-день). И вот почему это важно, сами магазины остаются ключевой частью бизнес модели. Использование магазинов для выполнения онлайн-заказов (в отличие от доставки с центрального склада) экономит Target деньги, а покупателям время
Основной драйвер роста повсеместное внедрение системы самовывоза из магазинов в день заказа. Target сообщил, что многие из его клиентов говорят, что они будут продолжать использовать эту функцию даже после пандемии, поэтому потребуется некоторая модернизация, чтобы лучше приспособить покупателей. Увеличение продаж в офлайн магазинах на 7,2% остальная часть увеличения 19,3% пришлась на онлайн
За 4й квартал 2020 года. Выручка увеличилась на 21% в годовом исчислении до $28 млрд, а чистая прибыль выросла на 66% до $1,4 млрд. Так же в Target объявили, что они начинают крупную инвестиционную программу: $4 млрд на на ежегодные капитальные затраты. Компания будет вкладывать больше средств в онлайн.
Такие крупные затраты расстроили многих инвесторов, акции падали до 14% с максимума, так как это существенно уменьшит чистую прибыль. Высокие расходы означают, что рентабельность пострадает.
Компания планирует тратить деньги на открытие 30-40 магазинов малого формата ежегодно. Учитывая текущую бизнес модель имеет смысл расширять свое присутствие. Планируется увеличить охват с помощью новых небольших магазинов. Часть расходов пойдет в 2 новых распределительных центра в 2021 году и еще 2 в 2022 году
Последние крупные инвестиции были в 2016. Target теряла долю рынка в пользу таких игроков как Amazon. Тогда компания объявила о плане инвестировать $7 млрд в течение следующих 3 лет, тогда это тоже расстроило часть инвесторов, акции сразу упали на 12%. Время показало, инвестиции в реконструкцию магазинов, приобретение службы доставки Shipt, добавление самовывоза, инвестирование в электронную коммерцию, всё это заложило основу для роста стоимости компании на 300%
💰 Дивиденды
Не просто платит, а увеличивает более 50 лет подряд, входит в список дивидендных королей (16 компаний), на текущий момент процент дивидендов от прибыли всего 32%, можно с уверенностью сказать, что выплатам дивидендов ничто не угрожает. Правда из-за резкого роста цены акций последний год, Див доходность небольшая, всего 1,5%, но компания регулярно их увеличивает
📈 Рост стоимости акций
Target растёт обгоняя индекс S&P 500, новая программа увеличения капитальных затрат поможет сохранить эту тенденцию
📌 Подводя Итог
Руководство использует свою сеть магазинов для моментальной доставки. Новая инвестиционная программа поможет увеличить долю рынка и сохранить динамику роста. Компания интересная и с точки зрения роста котировок и из-за растущих дивидендов
Основные Моменты
▪ Увеличивает дивиденды более 50 лет подряд
▪ Процент дивидендов от прибыли всего 32%
▪ Рост за счёт увеличения доли онлайн-заказов
▪ Крупная инвестиционная программа на увеличение охвата
📑 О Компании
Target $TGT управляет сетью магазинов розничной торговли (1897 магазинов). Реализует товары через свои собственные магазины и онлайн. Входит в ТОП 5 Крупнейших ретейлеров в США. Конкурирует с такими компаниями как Walmart $WMT / Costco $COST / Amazon $AMZN
📊 Бизнес компании
Target активно сотрудничает с производителями, предлагая эксклюзивные товары в своих магазинах и на веб-сайте. С 2016 года запустила более 30 собственных брендов, некоторые из которых быстро превратились в бизнес с оборотом в $1 млрд. Компания планирует продолжить запуск собственных брендов, чтобы развить этот успех
За последние 2 квартала компания реализовала более 95% продаж через магазины. Но это не офлайн продажи в классическом понимании. В отличии от обычной электронной коммерции, заказы выполняются не из единых центров распределения, а непосредственно из магазинов. Компания использует различные формы доставки (прямая доставка до дома, самовывоз из ближайшего магазина или доставка день-в-день). И вот почему это важно, сами магазины остаются ключевой частью бизнес модели. Использование магазинов для выполнения онлайн-заказов (в отличие от доставки с центрального склада) экономит Target деньги, а покупателям время
Основной драйвер роста повсеместное внедрение системы самовывоза из магазинов в день заказа. Target сообщил, что многие из его клиентов говорят, что они будут продолжать использовать эту функцию даже после пандемии, поэтому потребуется некоторая модернизация, чтобы лучше приспособить покупателей. Увеличение продаж в офлайн магазинах на 7,2% остальная часть увеличения 19,3% пришлась на онлайн
За 4й квартал 2020 года. Выручка увеличилась на 21% в годовом исчислении до $28 млрд, а чистая прибыль выросла на 66% до $1,4 млрд. Так же в Target объявили, что они начинают крупную инвестиционную программу: $4 млрд на на ежегодные капитальные затраты. Компания будет вкладывать больше средств в онлайн.
Такие крупные затраты расстроили многих инвесторов, акции падали до 14% с максимума, так как это существенно уменьшит чистую прибыль. Высокие расходы означают, что рентабельность пострадает.
Компания планирует тратить деньги на открытие 30-40 магазинов малого формата ежегодно. Учитывая текущую бизнес модель имеет смысл расширять свое присутствие. Планируется увеличить охват с помощью новых небольших магазинов. Часть расходов пойдет в 2 новых распределительных центра в 2021 году и еще 2 в 2022 году
Последние крупные инвестиции были в 2016. Target теряла долю рынка в пользу таких игроков как Amazon. Тогда компания объявила о плане инвестировать $7 млрд в течение следующих 3 лет, тогда это тоже расстроило часть инвесторов, акции сразу упали на 12%. Время показало, инвестиции в реконструкцию магазинов, приобретение службы доставки Shipt, добавление самовывоза, инвестирование в электронную коммерцию, всё это заложило основу для роста стоимости компании на 300%
💰 Дивиденды
Не просто платит, а увеличивает более 50 лет подряд, входит в список дивидендных королей (16 компаний), на текущий момент процент дивидендов от прибыли всего 32%, можно с уверенностью сказать, что выплатам дивидендов ничто не угрожает. Правда из-за резкого роста цены акций последний год, Див доходность небольшая, всего 1,5%, но компания регулярно их увеличивает
📈 Рост стоимости акций
Target растёт обгоняя индекс S&P 500, новая программа увеличения капитальных затрат поможет сохранить эту тенденцию
📌 Подводя Итог
Руководство использует свою сеть магазинов для моментальной доставки. Новая инвестиционная программа поможет увеличить долю рынка и сохранить динамику роста. Компания интересная и с точки зрения роста котировок и из-за растущих дивидендов
11-Марта
Что Происходит
▪ 🇩🇰 Дания, 🇳🇴 Норвегия и 🇮🇸 Исландия приостанавливают вакцинацию AstraZeneca $AZN от COVID после отчетов о тромбах
-- Приостановлена на 14 дней после того как у 60-летней женщины, которой сделали прививку AstraZeneca, образовала тромб и она умерла, также были сообщения о «возможных серьезных побочных эффектах» из других европейских стран. Недостатка вакцин не ожидается, так как скандинавские страны также использует вакцины от Pfizer $PFE и Moderna $MRNA а в четверг Регулирующий орган ЕС в области лекарственных средств утвердил вакцину Johnson & Johnson $JNJ
Источник - https://finance.yahoo.com/news/6-denmark-norway-iceland-suspend-161038013.html
▪ GM $GM объявляет о партнерстве со стартапом по производству литий-металлических батарей
-- Стартап необходим чтобы ускорить разработку собственных аккумуляторных батарей. В прошлом году GM заявила, что инвестирует $27 млрд в электрические и беспилотные автомобили и планирует выпустить 30 моделей электромобилей по всему миру к концу 2025 года.
Источник - https://finance.yahoo.com/news/gm-announces-partnership-lithium-metal-170512093.html
▪ Акции стремительно растут до рекордных значений благодаря приближающимся стимулам в $1,9 трлн
-- Производители микросхем стали лидерами технологического ралли, за ними следуют медиа и развлекательные компании. Twitter $TWTR и Facebook $FB подскочили более чем на 4%, Tesla $TSLA и Virgin Galactic $SPCE так же растут
Источник - https://finance.yahoo.com/news/asia-stocks-set-muted-open-220525114.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Русал $RUAL +4,82%
OZON $OZON +4,16%
TCS Group $TCSG +4,11%
📉 Лидеры Падения:
Мвидео $MVID -4,06%
ПИК $PIKK -1,07%
Сургутнефтегаз п. -1%
Что Происходит
▪ 🇩🇰 Дания, 🇳🇴 Норвегия и 🇮🇸 Исландия приостанавливают вакцинацию AstraZeneca $AZN от COVID после отчетов о тромбах
-- Приостановлена на 14 дней после того как у 60-летней женщины, которой сделали прививку AstraZeneca, образовала тромб и она умерла, также были сообщения о «возможных серьезных побочных эффектах» из других европейских стран. Недостатка вакцин не ожидается, так как скандинавские страны также использует вакцины от Pfizer $PFE и Moderna $MRNA а в четверг Регулирующий орган ЕС в области лекарственных средств утвердил вакцину Johnson & Johnson $JNJ
Источник - https://finance.yahoo.com/news/6-denmark-norway-iceland-suspend-161038013.html
▪ GM $GM объявляет о партнерстве со стартапом по производству литий-металлических батарей
-- Стартап необходим чтобы ускорить разработку собственных аккумуляторных батарей. В прошлом году GM заявила, что инвестирует $27 млрд в электрические и беспилотные автомобили и планирует выпустить 30 моделей электромобилей по всему миру к концу 2025 года.
Источник - https://finance.yahoo.com/news/gm-announces-partnership-lithium-metal-170512093.html
▪ Акции стремительно растут до рекордных значений благодаря приближающимся стимулам в $1,9 трлн
-- Производители микросхем стали лидерами технологического ралли, за ними следуют медиа и развлекательные компании. Twitter $TWTR и Facebook $FB подскочили более чем на 4%, Tesla $TSLA и Virgin Galactic $SPCE так же растут
Источник - https://finance.yahoo.com/news/asia-stocks-set-muted-open-220525114.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Русал $RUAL +4,82%
OZON $OZON +4,16%
TCS Group $TCSG +4,11%
📉 Лидеры Падения:
Мвидео $MVID -4,06%
ПИК $PIKK -1,07%
Сургутнефтегаз п. -1%
Из чего же состоит пакет стимулов в $1,9 трлн?
Прямые выплаты $410 млрд. Чеки на $1400 (чуть больше 100 000 руб)
На нужды местным властям $350 млрд
Расширение программ по борьбой с безработицей $246 млрд
Согласно Deutsche Bank 40% ($164 млрд) стимулирующих денег пойдут в фондовый рынок
Вчера уже росло всё Twitter $TWTR / Facebook $FB / Tesla $TSLA / Virgin Galactic $SPCE и многое другое
Это 6й и скорей всего последний пакет помощи в связи с коронавирусом.
Но не надо грустить )
Давно идёт работа над новыми стимулами.
▪Пакет «восстановления» инфраструктуры на этом будут расти такие компании как Caterpillar $CAT
▪Пакет на предотвращение экономического превосходства Китая
Расширение американского производства полупроводников, развёртывание сетей 5G, и многое другое. Список компаний которые будут в выигрыше от пакета потенциально большой, но конкретики пока мало. Только от 5G выиграют компании от AT&T $T и Verizon $VZ до American Tower $AMT и Crown Castle International $CCI
@RH_Stocks
Прямые выплаты $410 млрд. Чеки на $1400 (чуть больше 100 000 руб)
На нужды местным властям $350 млрд
Расширение программ по борьбой с безработицей $246 млрд
Согласно Deutsche Bank 40% ($164 млрд) стимулирующих денег пойдут в фондовый рынок
Вчера уже росло всё Twitter $TWTR / Facebook $FB / Tesla $TSLA / Virgin Galactic $SPCE и многое другое
Это 6й и скорей всего последний пакет помощи в связи с коронавирусом.
Но не надо грустить )
Давно идёт работа над новыми стимулами.
▪Пакет «восстановления» инфраструктуры на этом будут расти такие компании как Caterpillar $CAT
▪Пакет на предотвращение экономического превосходства Китая
Расширение американского производства полупроводников, развёртывание сетей 5G, и многое другое. Список компаний которые будут в выигрыше от пакета потенциально большой, но конкретики пока мало. Только от 5G выиграют компании от AT&T $T и Verizon $VZ до American Tower $AMT и Crown Castle International $CCI
@RH_Stocks
8% Годовых в Долларах без регистрации и СМС или почему я решил взять British American Tobacco $BTI
Дисклеймер
Курение - вредит вашему здоровью, лучше бы люди никогда не курили и не употребляли других наркотиков, такие как Каннабис, Алкоголь, Сахар или Кофеин
Основные Моменты
▪ Солидные Дивиденды 8%
▪ Продолжающееся сокращение доли заемных средств
▪ Уверенный рост продукции следующего поколения
▪ Потенциальный кратный рост при легализации в США Каннабиса на федеральном уровне
📑 О Компании
Как не сложно догадаться из названия компания производит и продает сигареты и другие табачные изделия. Одна из ведущих табачных компаний в мире, входит в большую тройку вместе с Altria $MO и Philip Morris $PM
📊 Бизнес компании
Сначала предлагаю разобраться почему Акции BAT выглядят дешевыми P/E 9,4, и они приносит солидные дивиденды 8%. Обычно не торгуют при таком низком уровне оценки, с такими большими дивидендами, не имея ряда проблем, с которыми нужно что-то делать
Основная проблема - продолжающийся спад на рынке сигарет (общий негативный тренд для отрасли). Связанно это и с законодательными ограничениями многих стран и с общим трендом на Здоровый образ жизни. Так как рынок живёт ожиданиями, мало кто вкладываться в компанию в долгосрок у которой бизнес будет уменьшаться. Но компания решает эту проблему в двух направлениях:
1⃣ Поднимает цены
2⃣ Расширяет линейку продуктов
По данным из отчетов компании, можно отметить увеличение маржи, рост прибыли на акцию и уверенный рост продукции следующего поколения. Растут объёмы вейпинга в США на 70%. Это представляет собой существенное увеличение доли рынка с 17% в 2019 году до 25% в 2020 году. У руководства есть достаточный запас свободного денежного потока. В последние несколько лет который использовался для погашения долга, который на текущий момент уже относительно небольшой (Долг/Капитал = 70%) и, как следствие ближайшее время от компании можно ожидать либо направление бОльших сумм на выплаты дивидендов, либо объявлении buy back, либо приобретения небольших стартапов
Из недавнего BAT приобретает 19,9% акций компании Organigram, ведущего канадского производителя каннабиса. На этих новостях акции Organigram взлетели на 30%. Легализация каннабиса будет сильным драйвером роста для табачных компаний. Правда прогнозы аналитиков о заоблачных перспективах роста отрасли, легальная индустрия марихуаны пока не оправдывает. Хотя это больше из-за нормативных сбоев, чем из-за недостатков бизнес-модели. В целом с приходом Демократов Шансы на Легализацию Каннабиса в США очень сильно возросли. Каннабис хоть и легализован на уровне штатов, но на Федеральном уровне всё ещё вне закона. Обычно такие крупные игроки не покупают просто так компании, возможно инсайдеры знают что-то к примеру о легализации каннабиса на федеральном уровне в США. Возможно поэтому BAT инвестировал в Organigram сейчас, а не 3 года назад, когда это было модно
💰 Дивиденды
Дивиденды - это сильная сторона этой бумаги. Дивидендная Доходность 8%. Показатель Payout Ratio (Процент Дивидендов от прибыли) 75%. Избыточный денежный поток который сейчас направляется на погашения долга в перспективе может быть направлен на повышенные дивиденды. У компании хорошая история выплат и повышения дивидендов
📈 Рост стоимости акций
Последние несколько лет был очень слабыми для компании. Цены упали со своих максимумов на 50%, За это же время Индекс S&P 500 прибавил более 60%. С другой стороны возможно худшее уже позади. Компания активно сокращает долги, наращивает долю рынка и выручку. А потенциальная легализация Каннабиса может быть хорошим драйвером роста
📌 Подводя Итог
BAT считается инвестицией со стабильным дивидендным доходом (как IBM $IBM или AT&T $T ). Обеспечивает стабильный рост выручки и прибыли, выплачивает высокую дивидендную доходность, торгуется дёшево и есть перспективы роста. Существенное падение цены маловероятно, все сильные просадки достаточно быстро выкупаются
Дисклеймер
Курение - вредит вашему здоровью, лучше бы люди никогда не курили и не употребляли других наркотиков, такие как Каннабис, Алкоголь, Сахар или Кофеин
Основные Моменты
▪ Солидные Дивиденды 8%
▪ Продолжающееся сокращение доли заемных средств
▪ Уверенный рост продукции следующего поколения
▪ Потенциальный кратный рост при легализации в США Каннабиса на федеральном уровне
📑 О Компании
Как не сложно догадаться из названия компания производит и продает сигареты и другие табачные изделия. Одна из ведущих табачных компаний в мире, входит в большую тройку вместе с Altria $MO и Philip Morris $PM
📊 Бизнес компании
Сначала предлагаю разобраться почему Акции BAT выглядят дешевыми P/E 9,4, и они приносит солидные дивиденды 8%. Обычно не торгуют при таком низком уровне оценки, с такими большими дивидендами, не имея ряда проблем, с которыми нужно что-то делать
Основная проблема - продолжающийся спад на рынке сигарет (общий негативный тренд для отрасли). Связанно это и с законодательными ограничениями многих стран и с общим трендом на Здоровый образ жизни. Так как рынок живёт ожиданиями, мало кто вкладываться в компанию в долгосрок у которой бизнес будет уменьшаться. Но компания решает эту проблему в двух направлениях:
1⃣ Поднимает цены
2⃣ Расширяет линейку продуктов
По данным из отчетов компании, можно отметить увеличение маржи, рост прибыли на акцию и уверенный рост продукции следующего поколения. Растут объёмы вейпинга в США на 70%. Это представляет собой существенное увеличение доли рынка с 17% в 2019 году до 25% в 2020 году. У руководства есть достаточный запас свободного денежного потока. В последние несколько лет который использовался для погашения долга, который на текущий момент уже относительно небольшой (Долг/Капитал = 70%) и, как следствие ближайшее время от компании можно ожидать либо направление бОльших сумм на выплаты дивидендов, либо объявлении buy back, либо приобретения небольших стартапов
Из недавнего BAT приобретает 19,9% акций компании Organigram, ведущего канадского производителя каннабиса. На этих новостях акции Organigram взлетели на 30%. Легализация каннабиса будет сильным драйвером роста для табачных компаний. Правда прогнозы аналитиков о заоблачных перспективах роста отрасли, легальная индустрия марихуаны пока не оправдывает. Хотя это больше из-за нормативных сбоев, чем из-за недостатков бизнес-модели. В целом с приходом Демократов Шансы на Легализацию Каннабиса в США очень сильно возросли. Каннабис хоть и легализован на уровне штатов, но на Федеральном уровне всё ещё вне закона. Обычно такие крупные игроки не покупают просто так компании, возможно инсайдеры знают что-то к примеру о легализации каннабиса на федеральном уровне в США. Возможно поэтому BAT инвестировал в Organigram сейчас, а не 3 года назад, когда это было модно
💰 Дивиденды
Дивиденды - это сильная сторона этой бумаги. Дивидендная Доходность 8%. Показатель Payout Ratio (Процент Дивидендов от прибыли) 75%. Избыточный денежный поток который сейчас направляется на погашения долга в перспективе может быть направлен на повышенные дивиденды. У компании хорошая история выплат и повышения дивидендов
📈 Рост стоимости акций
Последние несколько лет был очень слабыми для компании. Цены упали со своих максимумов на 50%, За это же время Индекс S&P 500 прибавил более 60%. С другой стороны возможно худшее уже позади. Компания активно сокращает долги, наращивает долю рынка и выручку. А потенциальная легализация Каннабиса может быть хорошим драйвером роста
📌 Подводя Итог
BAT считается инвестицией со стабильным дивидендным доходом (как IBM $IBM или AT&T $T ). Обеспечивает стабильный рост выручки и прибыли, выплачивает высокую дивидендную доходность, торгуется дёшево и есть перспективы роста. Существенное падение цены маловероятно, все сильные просадки достаточно быстро выкупаются
12-Марта
Что Происходит
▪ AT&T $T повышает прогноз подписчиков на HBO Max к 2025 году достигнет от 120 до 150 миллионов подписчиков
-- В AT&T считают, что драйвером роста послужит более дешевая версия HBO Max, поддерживаемая рекламой, (не будет включать в себя премьер фильмов). Сейчас на рынке доминируют Netflix $NFLX / Amazon Prime Video $AMZN / Disney + $DIS (Дисней кстати наоборот повышает плату на свой сервис)
Источник - https://finance.yahoo.com/news/t-raises-subscriber-forecast-hbo-174558517.html
▪ IBM $IBM как патентный тролль зарабатывает всё меньше. В 2020 году IBM возглавила список получателей патентов 28-й год подряд с 9 130 патентами
-- Пик доходов от лицензирования патентов был в 2000 году в $1,7 млрд, за 2020 год "всего" 626 млн. Несмотря на то, что такие крупные гиганты как Airbnb $ABNB / Google $GOOG / Twitter $TWTR платят десятки миллионов долларов, доходы IBM уменьшаются и связанно это с тем что Верховный суд, упростил процедуру признания патента недействительным, что и привело к уменьшению сумм которую запрашивает IBM за лицензирование.
Источник - https://finance.yahoo.com/news/ibm-patent-income-slips-companies-110025172.html
▪ Shell $RDSa выбирает ещё три компании в качестве ускорителя энергетического перехода
-- Shell объявил о последнем наборе в свою программу направленной на поддержку компаний, разрабатывающих технологии для перехода от ископаемого топлива:
1⃣ Air Company - превращает углекислый газ в спирты, бизнес синтетического топлива.
2⃣ Ionomr - Производство экологически чистого водорода.
3⃣ Versogen - Производит высокоэффективные мембраны для снижения стоимости топливных элементов.
Источник - https://techcrunch.com/2021/03/12/shells-gamechanger-accelerator-selects-three-companies-for-its-energy-transition-accelerator/
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
TCS Group $TCSG +10,13%
Северсталь $CHMF +3,07%
Новатэк $NVTK +2,48%
📉 Лидеры Падения:
Мвидео $MVID -3,99%
Mail.ru $MAIL -2,09%
Polymetal $POLY -1,68%
Что Происходит
▪ AT&T $T повышает прогноз подписчиков на HBO Max к 2025 году достигнет от 120 до 150 миллионов подписчиков
-- В AT&T считают, что драйвером роста послужит более дешевая версия HBO Max, поддерживаемая рекламой, (не будет включать в себя премьер фильмов). Сейчас на рынке доминируют Netflix $NFLX / Amazon Prime Video $AMZN / Disney + $DIS (Дисней кстати наоборот повышает плату на свой сервис)
Источник - https://finance.yahoo.com/news/t-raises-subscriber-forecast-hbo-174558517.html
▪ IBM $IBM как патентный тролль зарабатывает всё меньше. В 2020 году IBM возглавила список получателей патентов 28-й год подряд с 9 130 патентами
-- Пик доходов от лицензирования патентов был в 2000 году в $1,7 млрд, за 2020 год "всего" 626 млн. Несмотря на то, что такие крупные гиганты как Airbnb $ABNB / Google $GOOG / Twitter $TWTR платят десятки миллионов долларов, доходы IBM уменьшаются и связанно это с тем что Верховный суд, упростил процедуру признания патента недействительным, что и привело к уменьшению сумм которую запрашивает IBM за лицензирование.
Источник - https://finance.yahoo.com/news/ibm-patent-income-slips-companies-110025172.html
▪ Shell $RDSa выбирает ещё три компании в качестве ускорителя энергетического перехода
-- Shell объявил о последнем наборе в свою программу направленной на поддержку компаний, разрабатывающих технологии для перехода от ископаемого топлива:
1⃣ Air Company - превращает углекислый газ в спирты, бизнес синтетического топлива.
2⃣ Ionomr - Производство экологически чистого водорода.
3⃣ Versogen - Производит высокоэффективные мембраны для снижения стоимости топливных элементов.
Источник - https://techcrunch.com/2021/03/12/shells-gamechanger-accelerator-selects-three-companies-for-its-energy-transition-accelerator/
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
TCS Group $TCSG +10,13%
Северсталь $CHMF +3,07%
Новатэк $NVTK +2,48%
📉 Лидеры Падения:
Мвидео $MVID -3,99%
Mail.ru $MAIL -2,09%
Polymetal $POLY -1,68%
За последние несколько лет потоковые сервисы, такие как Spotify $SPOT Apple Music $AAPL и Amazon Music $AMZN произвели революцию в том, как мы слушаем музыку. Но на графике видно насколько большой еще потенциал роста.
На какой потоковый сервис больше всего подписок?
https://t.me/RH_Stocks/205
Как быстро растут доходы от музыкальных стриминговых сервисов?
https://t.me/RH_Stocks/202
@RH_Stocks
На какой потоковый сервис больше всего подписок?
https://t.me/RH_Stocks/205
Как быстро растут доходы от музыкальных стриминговых сервисов?
https://t.me/RH_Stocks/202
@RH_Stocks
ТОП 3 Лидеров Роста за неделю
🇷🇺
TCS GROUP $TCS +13.27%
Русал $RUAL +11.09%
Татнефть $TATN +9.90%
🇺🇸
VIACOMCBS $VIAC +27.88%
BOEING $BA +20.59%
TESLA $TSLA +16.02%
ТОП 3 Лидеров Падения за неделю
🇷🇺
MAIL.RU $MAIL −4.26%
ФосГро $PHOR −3.61%
ПИК $PIKK −2.82%
🇺🇸
APA CORPORATION $APA −8.69%
GENERAL ELECTRIC $GE −7.50%
MARATHON OIL $MRO −6.01%
@RH_Stocks
🇷🇺
TCS GROUP $TCS +13.27%
Русал $RUAL +11.09%
Татнефть $TATN +9.90%
🇺🇸
VIACOMCBS $VIAC +27.88%
BOEING $BA +20.59%
TESLA $TSLA +16.02%
ТОП 3 Лидеров Падения за неделю
🇷🇺
MAIL.RU $MAIL −4.26%
ФосГро $PHOR −3.61%
ПИК $PIKK −2.82%
🇺🇸
APA CORPORATION $APA −8.69%
GENERAL ELECTRIC $GE −7.50%
MARATHON OIL $MRO −6.01%
@RH_Stocks
Пора ли брать AT&T $T?
Основные Моменты
▪ Дивиденды в 7%
▪ Потенциально хорошие драйверы роста 5G и HBO Max
▪ Компания должна вкладывать капитал на всех фронтах своих инициатив роста, включая текущее развертывание 5G и HBO Max увеличивая долги
▪ Рост конкуренции - важный риск, на который следует обратить внимание
📑 О Компании
Одна из крупнейших телекоммуникационных компаний в мире и один из крупнейших медиаконгломератов. Поставщик как местной, так и международной телефонной связи в США, а также второй по величине сотовый оператор в США. Конкурирует с такими компаниями как Verizon $VZ и T-Mobile $TMUS . Активно Развивает стриминговый сервис HBO Max. Входит в ТОП-10 по количеству платящих абонентов. В стриминговых сервисах конкурирует с Netflix $NFLX , Disney $DIS и др
📊 Бизнес компании
Как телеком компания (~80% бизнеса) тратит более $20 млрд только на поддержание положения, деньги необходимы для покупки частот 5G, более щедрым покупателем является Verizon, за частоты 5G компания заплатила $43 млрд. Так же на рынке появился 3й крупный игрок, после того как T-Mobile приобрел компанию Sprint. По итоговым отчётам 2020г. у AT&T 183 млн абонентов сотовой связи и 14 млн проводного Интернета. Клиенты генерируют стабильный денежный поток. Но сеть надо развивать иначе начнётся массовый отток. Клиентам требуются новые устройства с поддержкой 5G на этом в 4ом квартале продажи оборудования AT&T выросли до $6,1 млрд с $4,8 млрд в 2019 году
WarnerMedia (~17% бизнеса) AT&T конкурирует с крупными техногигантами, которые активно наращивают базу подписчиков. Netflix / Disney / Amazon $AMZN . По итоговым отчётам 2020г у HBO Max 17 млн подписчиков с премиальными потоковыми услугами. AT&T сама признает, что насыщение рынка продолжится, это замедлит темпы роста. Для увеличения количества подписчиков планируется запустить в 2021г бюджетную версию HBO Max с рекламной и без премьер фильмов. Это может помочь привлечь более широкий круг зрителей и повысить конкурентоспособность. Так же в 2021 планируется запуск сервиса в других странах
Недавно компания сделала шаг, к которому давно призывали многие инвесторы: AT&T объявил о частичном выделении своего бизнеса Кабельного Телевидения - DIRECTV с последующей продажей. История с DIRECTV заслуживает отдельной статьи, если кратко, то это история о том, как купить бизнес за $67 млрд, 5 лет терять на нём деньги, выделить в отдельную компанию, оценить в $16 млрд и продавать по частям. В любом случае это позитив. Избавление от этого умирающего бизнеса позволяет сосредоточиться на областях которые приносят пользу
💰 Дивиденды
Безопасны ли дивиденды в 7% - всё что больше 3% в долларах это стоп сигнал. Необходимо разбираться в причинах столь щедрых выплат. В AT&T важно то, что денежный поток от операционной деятельности всегда превышает капитальные затраты. Предыдущие годы денежные потоки от операционной деятельности покрывали выплаты дивидендов и приобретения, исключением стал 2020. AT&T закончила 2020 с $171,8 млрд ($181,2 млрд в 2019 году) пандемия привела к закрытию магазинов, снижению доходов от платы за роуминг и потере доходов от рекламы
📈 Рост стоимости акций
Последние 7 лет компания проигрывала индексу S&P 500 в росте. Причин много, туда можно включить и непонятные приобретения и долгий запуск стриминговых сервисов. С другой стороны компания сейчас предпринимает много позитивных действий, что в долгосрочной перспективе поднимет котировки выше. Это активное развитие HBO Max и внедрение 5G, это может подтолкнуть котировки
📌 Подводя Итог
Чтобы уменьшить огромную долговую нагрузку (~$200 млрд), потребуются годы. Направления бизнеса очень конкурентные и требуют больших вложений. Если вы как и я не склонны к риску, возможно, стоит немного подождать, чтобы увидеть, как будет меняться AT&T в 2021. Либо инвестировать небольшую сумму сейчас (под 7% годовых) и далее наращивать инвестиции если долги будут уменьшаться, а бизнес расти
Основные Моменты
▪ Дивиденды в 7%
▪ Потенциально хорошие драйверы роста 5G и HBO Max
▪ Компания должна вкладывать капитал на всех фронтах своих инициатив роста, включая текущее развертывание 5G и HBO Max увеличивая долги
▪ Рост конкуренции - важный риск, на который следует обратить внимание
📑 О Компании
Одна из крупнейших телекоммуникационных компаний в мире и один из крупнейших медиаконгломератов. Поставщик как местной, так и международной телефонной связи в США, а также второй по величине сотовый оператор в США. Конкурирует с такими компаниями как Verizon $VZ и T-Mobile $TMUS . Активно Развивает стриминговый сервис HBO Max. Входит в ТОП-10 по количеству платящих абонентов. В стриминговых сервисах конкурирует с Netflix $NFLX , Disney $DIS и др
📊 Бизнес компании
Как телеком компания (~80% бизнеса) тратит более $20 млрд только на поддержание положения, деньги необходимы для покупки частот 5G, более щедрым покупателем является Verizon, за частоты 5G компания заплатила $43 млрд. Так же на рынке появился 3й крупный игрок, после того как T-Mobile приобрел компанию Sprint. По итоговым отчётам 2020г. у AT&T 183 млн абонентов сотовой связи и 14 млн проводного Интернета. Клиенты генерируют стабильный денежный поток. Но сеть надо развивать иначе начнётся массовый отток. Клиентам требуются новые устройства с поддержкой 5G на этом в 4ом квартале продажи оборудования AT&T выросли до $6,1 млрд с $4,8 млрд в 2019 году
WarnerMedia (~17% бизнеса) AT&T конкурирует с крупными техногигантами, которые активно наращивают базу подписчиков. Netflix / Disney / Amazon $AMZN . По итоговым отчётам 2020г у HBO Max 17 млн подписчиков с премиальными потоковыми услугами. AT&T сама признает, что насыщение рынка продолжится, это замедлит темпы роста. Для увеличения количества подписчиков планируется запустить в 2021г бюджетную версию HBO Max с рекламной и без премьер фильмов. Это может помочь привлечь более широкий круг зрителей и повысить конкурентоспособность. Так же в 2021 планируется запуск сервиса в других странах
Недавно компания сделала шаг, к которому давно призывали многие инвесторы: AT&T объявил о частичном выделении своего бизнеса Кабельного Телевидения - DIRECTV с последующей продажей. История с DIRECTV заслуживает отдельной статьи, если кратко, то это история о том, как купить бизнес за $67 млрд, 5 лет терять на нём деньги, выделить в отдельную компанию, оценить в $16 млрд и продавать по частям. В любом случае это позитив. Избавление от этого умирающего бизнеса позволяет сосредоточиться на областях которые приносят пользу
💰 Дивиденды
Безопасны ли дивиденды в 7% - всё что больше 3% в долларах это стоп сигнал. Необходимо разбираться в причинах столь щедрых выплат. В AT&T важно то, что денежный поток от операционной деятельности всегда превышает капитальные затраты. Предыдущие годы денежные потоки от операционной деятельности покрывали выплаты дивидендов и приобретения, исключением стал 2020. AT&T закончила 2020 с $171,8 млрд ($181,2 млрд в 2019 году) пандемия привела к закрытию магазинов, снижению доходов от платы за роуминг и потере доходов от рекламы
📈 Рост стоимости акций
Последние 7 лет компания проигрывала индексу S&P 500 в росте. Причин много, туда можно включить и непонятные приобретения и долгий запуск стриминговых сервисов. С другой стороны компания сейчас предпринимает много позитивных действий, что в долгосрочной перспективе поднимет котировки выше. Это активное развитие HBO Max и внедрение 5G, это может подтолкнуть котировки
📌 Подводя Итог
Чтобы уменьшить огромную долговую нагрузку (~$200 млрд), потребуются годы. Направления бизнеса очень конкурентные и требуют больших вложений. Если вы как и я не склонны к риску, возможно, стоит немного подождать, чтобы увидеть, как будет меняться AT&T в 2021. Либо инвестировать небольшую сумму сейчас (под 7% годовых) и далее наращивать инвестиции если долги будут уменьшаться, а бизнес расти
В начале 2021 года ограничения на COVID-19 останутся в силе по всей Европе, но ряд стран начал постепенно ослаблять ограничения.
Несмотря на приостановку вакцинации вакциной AstraZeneca $AZN из-за возможных побочных эффектов, вакцинация продолжается вакцинами от Pfizer $PFE и Moderna $MRNA а в 11 Марта в ЕС утвердили вакцину Johnson & Johnson $JNJ
@RH_Stocks
Несмотря на приостановку вакцинации вакциной AstraZeneca $AZN из-за возможных побочных эффектов, вакцинация продолжается вакцинами от Pfizer $PFE и Moderna $MRNA а в 11 Марта в ЕС утвердили вакцину Johnson & Johnson $JNJ
@RH_Stocks
📌Заголовки за неделю (без новостей)
1) Стриминговые Сервисы в России, кто лидирует?
2) Причины по которым я решил добавить Disney в портфель
3) Инсайдеры Exxon активно и много скупают акции
4) Новые рейсы круизных компаний
5) 3 Компании стоит купить во время распродаж на рынке
6) Число новых случаев коронавируса уверенно сокращается
7) Дивидендный король с хорошей перспективой роста
8) Из чего состоит пакет стимулов в $1,9 трлн?
9) Дивиденды 8% и ставка на рост стоимости акций
10) 40 лет продаж Музыки в одной картинке
11) ТОП 3 Лидеров Роста и Падения за 10-ю Неделю
12) Пора ли Покупать акции AT&T?
13) В начале 2021 года ограничения на COVID-19 останутся в силе по всей Европе
#RH_Оглавление
1) Стриминговые Сервисы в России, кто лидирует?
2) Причины по которым я решил добавить Disney в портфель
3) Инсайдеры Exxon активно и много скупают акции
4) Новые рейсы круизных компаний
5) 3 Компании стоит купить во время распродаж на рынке
6) Число новых случаев коронавируса уверенно сокращается
7) Дивидендный король с хорошей перспективой роста
8) Из чего состоит пакет стимулов в $1,9 трлн?
9) Дивиденды 8% и ставка на рост стоимости акций
10) 40 лет продаж Музыки в одной картинке
11) ТОП 3 Лидеров Роста и Падения за 10-ю Неделю
12) Пора ли Покупать акции AT&T?
13) В начале 2021 года ограничения на COVID-19 останутся в силе по всей Европе
#RH_Оглавление
🚀 SpaceX запускает Falcon 9 в рекордный 9й раз и доставила третью партию спутников Starlink за 2 недели
Рекорд для SpaceX по программе повторного использования ракет Falcon 9!
SpaceX доставила на орбиту еще 60 спутников Starlink - это 3й запуск 60 спутников всего за 10 дней.
Илон Маск потихоньку делает своего телеком оператора с присущим ему масштабом, сразу на весь мир
Скоро автомобили Tesla $TSLA (и не только) смогут подключаться к высокоскоростному интернету везде, а не только там где будут вышки 4G / 5G. Правда вопрос зарядки и дальности для Автомобилей пока открытый.
Источник - https://techcrunch.com/2021/03/14/spacex-flies-falcon-9-rocket-booster-for-a-record-9th-time-delivers-3rd-batch-of-starlink-satellites-in-two-weeks/
@RH_Stocks
Рекорд для SpaceX по программе повторного использования ракет Falcon 9!
SpaceX доставила на орбиту еще 60 спутников Starlink - это 3й запуск 60 спутников всего за 10 дней.
Илон Маск потихоньку делает своего телеком оператора с присущим ему масштабом, сразу на весь мир
Скоро автомобили Tesla $TSLA (и не только) смогут подключаться к высокоскоростному интернету везде, а не только там где будут вышки 4G / 5G. Правда вопрос зарядки и дальности для Автомобилей пока открытый.
Источник - https://techcrunch.com/2021/03/14/spacex-flies-falcon-9-rocket-booster-for-a-record-9th-time-delivers-3rd-batch-of-starlink-satellites-in-two-weeks/
@RH_Stocks
Новые флагманские модели телефонов теперь с поддержкой 5G. Как тут не купить новый iPhone от Apple $AAPL
Операторы связи готовятся к волне новых клиентов, которые готовы платить за 5G AT&T $T и Verizon $VZ тратят на это десятки миллиардов долларов. В России МТС $MTSS уже во всю тестирует 5G, другие операторы тоже скоро подтянуться
Крупные REITы вышек для операторов связи такие как American Tower $AMT и Crown Castle $CCI скупают мелких в ожидании увеличения доходов (так как оборудования на 5G надо размещать плотнее, чем 4G)
Понятно, что одни отрасли получат гораздо больше выгод, чем другие. Но как говорит Баффет «Прилив поднимает все корабли»
Прогнозные данные о доходах на графике у всех плюс, интересно, а есть компании для которых 5G в минус? 🤔
@RH_Stocks
Операторы связи готовятся к волне новых клиентов, которые готовы платить за 5G AT&T $T и Verizon $VZ тратят на это десятки миллиардов долларов. В России МТС $MTSS уже во всю тестирует 5G, другие операторы тоже скоро подтянуться
Крупные REITы вышек для операторов связи такие как American Tower $AMT и Crown Castle $CCI скупают мелких в ожидании увеличения доходов (так как оборудования на 5G надо размещать плотнее, чем 4G)
Понятно, что одни отрасли получат гораздо больше выгод, чем другие. Но как говорит Баффет «Прилив поднимает все корабли»
Прогнозные данные о доходах на графике у всех плюс, интересно, а есть компании для которых 5G в минус? 🤔
@RH_Stocks
15-Марта
Что Происходит
▪ Глобальные «хищники потокового видео» потенциально могут привести к «падению акций Netflix $NFLX на 50%», считает аналитик Needham
-- Основные доводы аналитика:
1) 2 года назад было всего 6 конкурентов, включая Netflix, а сегодня их масса
2) Disney + $DIS стоит $7/мес по сравнению с Netflix за $14/мес
3) Отток Netflix резко вырос на 34% в конце 2020
От себя добавлю, что AT&T $T - HBO Max готовится выпустить бюджетный вариант и выйти на новые рынки(+60) обзор делал пару дней назад.
И про Оскары, к теме на прямую не относится, но интересно. Netflix получает 35 номинаций, Disney 15, Amazon $AMZN 12, Apple $AAPL только 1
Источник - https://finance.yahoo.com/video/global-streaming-predators-could-potentially-153633502.html
▪ Байден планирует самое крупное повышение налогов с 1993. Повышение ставки корпоративного налога с 21% до 28%
-- Повышение налогов необходимо для оплаты долгосрочной экономической программы.
Источник - https://finance.yahoo.com/news/biden-eyes-first-major-tax-060001525.html
▪ Китай подталкивает Alibaba $BABA к продаже медиаактивов
-- Правительство хочет, чтобы Alibaba продала медиаактивы. А то сильно влияют на общественное мнение. Партия этого не хочет. Продолжающийся прессинг всех техногигантов плохой звонок. Под раздачу попадают и JD.Com $JD и Tencent и др, возможно, это еще только начало и самое интересное нас только ждёт
Источник - https://finance.yahoo.com/news/china-asks-alibaba-sell-media-135750280.html
▪ AMD $AMD запускает чип "Milan" для центров обработки данных, отъедая еще больше рынок у Intel $INTC
--По заявлению компании, процессор центра обработки данных "Милан" быстрее, чем лучшие на данный момент чипы Intel. Как разработчик AMD Обращается для производства 7-нанометровых чипов к Taiwan Semiconductor Manufacturing $TSM
Источник - https://finance.yahoo.com/news/amd-launches-milan-chip-data-150239284.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Юнипро $UPRO +4.29%
Русал $RUAL +3.99%
Сбер $SBER +2.52%
📉 Лидеры Падения:
Детский Мир $DSKY -1.53%
ПИК $PIKK -1.51%
ЛСР $LSRG -0.86%
Что Происходит
▪ Глобальные «хищники потокового видео» потенциально могут привести к «падению акций Netflix $NFLX на 50%», считает аналитик Needham
-- Основные доводы аналитика:
1) 2 года назад было всего 6 конкурентов, включая Netflix, а сегодня их масса
2) Disney + $DIS стоит $7/мес по сравнению с Netflix за $14/мес
3) Отток Netflix резко вырос на 34% в конце 2020
От себя добавлю, что AT&T $T - HBO Max готовится выпустить бюджетный вариант и выйти на новые рынки(+60) обзор делал пару дней назад.
И про Оскары, к теме на прямую не относится, но интересно. Netflix получает 35 номинаций, Disney 15, Amazon $AMZN 12, Apple $AAPL только 1
Источник - https://finance.yahoo.com/video/global-streaming-predators-could-potentially-153633502.html
▪ Байден планирует самое крупное повышение налогов с 1993. Повышение ставки корпоративного налога с 21% до 28%
-- Повышение налогов необходимо для оплаты долгосрочной экономической программы.
Источник - https://finance.yahoo.com/news/biden-eyes-first-major-tax-060001525.html
▪ Китай подталкивает Alibaba $BABA к продаже медиаактивов
-- Правительство хочет, чтобы Alibaba продала медиаактивы. А то сильно влияют на общественное мнение. Партия этого не хочет. Продолжающийся прессинг всех техногигантов плохой звонок. Под раздачу попадают и JD.Com $JD и Tencent и др, возможно, это еще только начало и самое интересное нас только ждёт
Источник - https://finance.yahoo.com/news/china-asks-alibaba-sell-media-135750280.html
▪ AMD $AMD запускает чип "Milan" для центров обработки данных, отъедая еще больше рынок у Intel $INTC
--По заявлению компании, процессор центра обработки данных "Милан" быстрее, чем лучшие на данный момент чипы Intel. Как разработчик AMD Обращается для производства 7-нанометровых чипов к Taiwan Semiconductor Manufacturing $TSM
Источник - https://finance.yahoo.com/news/amd-launches-milan-chip-data-150239284.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
Юнипро $UPRO +4.29%
Русал $RUAL +3.99%
Сбер $SBER +2.52%
📉 Лидеры Падения:
Детский Мир $DSKY -1.53%
ПИК $PIKK -1.51%
ЛСР $LSRG -0.86%
🇺🇸США и 🇷🇺Россия лидеры по продаже оружия в мире
По данным SIPRI, мировые продажи оружия наконец выровнялись между пятилетними периодами с 2011 по 2015 год и с 2016 по 2020. После многих лет роста
Продажи США выросли с 32% до 37% за эти 2 периода. С 2016 Поставила оружие в 96 стран, половина из которых на Ближнем Востоке. Россия остается на 2 месте с 20% долей рынка, но доля быстро сокращается, падение экспорта на 22%
Хотите Инвестировать в ВПК США?
Вот 4 компании:
1️⃣ Lockheed Martin $LMT - крупнейшая в мире чисто оборонная компания, специализирующаяся на авиации, ракетах и противоракетной обороне
2️⃣ Northrop Grumman $NOC - отвечает за бомбардировщики-невидимки. Компания тесно связана с ядерной программой, краеугольным камнем оборонной политики США
3️⃣ Raytheon Technologies $RTX - не производит боевые корабли или истребители, но играет роль в широком спектре важных военных программ
4️⃣ Leidos Holdings $LDOS - Системная Интеграция и внедрение новых технологий в оборонной отрасли
@RH_Stocks
По данным SIPRI, мировые продажи оружия наконец выровнялись между пятилетними периодами с 2011 по 2015 год и с 2016 по 2020. После многих лет роста
Продажи США выросли с 32% до 37% за эти 2 периода. С 2016 Поставила оружие в 96 стран, половина из которых на Ближнем Востоке. Россия остается на 2 месте с 20% долей рынка, но доля быстро сокращается, падение экспорта на 22%
Хотите Инвестировать в ВПК США?
Вот 4 компании:
1️⃣ Lockheed Martin $LMT - крупнейшая в мире чисто оборонная компания, специализирующаяся на авиации, ракетах и противоракетной обороне
2️⃣ Northrop Grumman $NOC - отвечает за бомбардировщики-невидимки. Компания тесно связана с ядерной программой, краеугольным камнем оборонной политики США
3️⃣ Raytheon Technologies $RTX - не производит боевые корабли или истребители, но играет роль в широком спектре важных военных программ
4️⃣ Leidos Holdings $LDOS - Системная Интеграция и внедрение новых технологий в оборонной отрасли
@RH_Stocks
Как и ожидали Прессинг на 🇨🇳 Китайских техногигантов ещё только начинается.
Си Цзиньпин настаивает на ускорении принятия законов и правил для «платформенных» компаний, что является признаком того, что Пекин будет и дальше принимать жесткие меры против технологических гигантов ( Alibaba $BABA JD.Com $JD и Tencent и др )
Пекин будет преследовать компании, которые накопили данные и рыночную власть, что является признаком того, что многомесячные репрессии против интернет-сектора страны только начинаются.
Вертикально интегрированные бизнес-модели для платформенных компаний могут «ограничивать инновации и создание рабочих мест, а их беспорядочное расширение неизбежно создаст препятствия на пути восстановления мировой экономики»
Источник - https://finance.yahoo.com/news/xi-jinping-warns-against-tech-024246153.html
@RH_Stocks
Си Цзиньпин настаивает на ускорении принятия законов и правил для «платформенных» компаний, что является признаком того, что Пекин будет и дальше принимать жесткие меры против технологических гигантов ( Alibaba $BABA JD.Com $JD и Tencent и др )
Пекин будет преследовать компании, которые накопили данные и рыночную власть, что является признаком того, что многомесячные репрессии против интернет-сектора страны только начинаются.
Вертикально интегрированные бизнес-модели для платформенных компаний могут «ограничивать инновации и создание рабочих мест, а их беспорядочное расширение неизбежно создаст препятствия на пути восстановления мировой экономики»
Источник - https://finance.yahoo.com/news/xi-jinping-warns-against-tech-024246153.html
@RH_Stocks
Почему не стоит покупать акции Virgin Galactic $SPCE, а лучше подождать IPO SpaceX
Основные Моменты
▪ Компания убыточна и будет убыточной ещё долго
▪ Нет MVP (Минимального жизнеспособного продукта) - Туристы пока не летают
▪ Есть сильные конкуренты уже сейчас
📑 О Компании
Virgin Galactic - космическая компания в составе Virgin Group. Она находится на первом этапе плана развития, коммерциализации полетов человека в космос. Цель - сделать гражданский космический туризм реальностью. Компания планирует организовывать туристические суборбитальные космические полёты. Конкурирует (если так можно сказать, пока рынка как такового нет) с такими компаниями как SpaceX Илона Маска основателя Tesla $TSLA и Blue Origin Джеффа Безоса основателя Amazon $AMZN или Boeing $BA (активно участвует в производстве многоразовых космических кораблей в сотрудничестве с программой NASA)
📊 Бизнес компании
Virgin Galactic планирует предлагать клиентам суборбитальные полеты, туристы смогут насладиться несколькими минутами невесомости. Позже Virgin Galactic планирует разработать гиперзвуковые космические самолеты для перелётов из города в город. В компании озвучили цену на билеты: $250 000 (~18 млн рублей). И сразу планирует повышение цен, так как считают, что спрос будет превышать предложение.
Однако, прежде чем это сделать, Virgin необходимо завершить тестовые полеты на своем космическом самолете, а недавняя отсрочка в расписании полетов предполагает, что этого не произойдет до 3 квартала этого года. Учитывая все подготовительные работы и тесты, вряд ли первый запуск будет раньше 2022 г.
В тоже время SpaceX, успешно запустила и приземлила свой прототип Starship SN10 в начале Марта. И в отличие VSS Unity от Virgin Galactic, Starship от SpaceX - это ракета орбитального класса. И изначально планировалась (чувствую, что за это я отхвачу от Хейтеров Маска) как ракета для полётов на Марс - это означает, что пока Virgin Galactic планирует полетать на околоземной орбите несколько минут, SpaceX планирует запустить космический туристический полет в 2023 году, доставив 8 пассажиров в недельную экспедицию на Луну и обратно.
Теперь о Цене
Выступая в Лос-Анджелесе в Ноябре, Маск сказал командующему Центром Космических и Ракетных Систем: «Если учесть все эксплуатационные расходы, возможно, они составят около $2 млн» Если разделить эту сумму на 100 туристов (максимальное количество туристов на Starship), то получается $20 тыс на человека против $250 тыс от Virgin Galactic. Даже если в Starship поднимут цены в 5 раз до $100 тыс, это всё равно в 2,5 раза дешевле чем у Virgin Galactic, а SpaceX при таких ценах будет работать с 80% маржой (это ОЧЕНЬ много, для сравнения у Facebook $FB большая маржа, которая равна 34%)
Риски
Основной риск, для Virgin Galactic конечно же, связан с дальнейшими задержками тестовых полётов. Можно конечно заявить, что-то вроде "Компания показывает, что ее приоритетом является безопасность, а не соблюдение установленного графика". Но это утверждение верно для всех компаний.
Другой риск связан с ценовой стратегией. Мы не можем сравнить цены на билет просто открыв сайты компаний, озвучила цену только Virgin Galactic. Мы можем только косвенно посчитать цену на полёт на Starship, и цена выходит существенно дешевле.
📌 Подводя Итог
Virgin Galactic - уникальная компания. На текущий момент это единственная публичная компания, в которую можно вложиться как в рынок космического туризма. Но давайте признаем, подняла цену своих акций на фоне ажиотажа. Учитывая, что компания убыточная, тестовые полёты переносятся, а конкуренты есть уже сейчас, то покупка акций этой компании сравнима со ставкой в рулетке красное/черное. По этой причине я подожду IPO SpaceX
Основные Моменты
▪ Компания убыточна и будет убыточной ещё долго
▪ Нет MVP (Минимального жизнеспособного продукта) - Туристы пока не летают
▪ Есть сильные конкуренты уже сейчас
📑 О Компании
Virgin Galactic - космическая компания в составе Virgin Group. Она находится на первом этапе плана развития, коммерциализации полетов человека в космос. Цель - сделать гражданский космический туризм реальностью. Компания планирует организовывать туристические суборбитальные космические полёты. Конкурирует (если так можно сказать, пока рынка как такового нет) с такими компаниями как SpaceX Илона Маска основателя Tesla $TSLA и Blue Origin Джеффа Безоса основателя Amazon $AMZN или Boeing $BA (активно участвует в производстве многоразовых космических кораблей в сотрудничестве с программой NASA)
📊 Бизнес компании
Virgin Galactic планирует предлагать клиентам суборбитальные полеты, туристы смогут насладиться несколькими минутами невесомости. Позже Virgin Galactic планирует разработать гиперзвуковые космические самолеты для перелётов из города в город. В компании озвучили цену на билеты: $250 000 (~18 млн рублей). И сразу планирует повышение цен, так как считают, что спрос будет превышать предложение.
Однако, прежде чем это сделать, Virgin необходимо завершить тестовые полеты на своем космическом самолете, а недавняя отсрочка в расписании полетов предполагает, что этого не произойдет до 3 квартала этого года. Учитывая все подготовительные работы и тесты, вряд ли первый запуск будет раньше 2022 г.
В тоже время SpaceX, успешно запустила и приземлила свой прототип Starship SN10 в начале Марта. И в отличие VSS Unity от Virgin Galactic, Starship от SpaceX - это ракета орбитального класса. И изначально планировалась (чувствую, что за это я отхвачу от Хейтеров Маска) как ракета для полётов на Марс - это означает, что пока Virgin Galactic планирует полетать на околоземной орбите несколько минут, SpaceX планирует запустить космический туристический полет в 2023 году, доставив 8 пассажиров в недельную экспедицию на Луну и обратно.
Теперь о Цене
Выступая в Лос-Анджелесе в Ноябре, Маск сказал командующему Центром Космических и Ракетных Систем: «Если учесть все эксплуатационные расходы, возможно, они составят около $2 млн» Если разделить эту сумму на 100 туристов (максимальное количество туристов на Starship), то получается $20 тыс на человека против $250 тыс от Virgin Galactic. Даже если в Starship поднимут цены в 5 раз до $100 тыс, это всё равно в 2,5 раза дешевле чем у Virgin Galactic, а SpaceX при таких ценах будет работать с 80% маржой (это ОЧЕНЬ много, для сравнения у Facebook $FB большая маржа, которая равна 34%)
Риски
Основной риск, для Virgin Galactic конечно же, связан с дальнейшими задержками тестовых полётов. Можно конечно заявить, что-то вроде "Компания показывает, что ее приоритетом является безопасность, а не соблюдение установленного графика". Но это утверждение верно для всех компаний.
Другой риск связан с ценовой стратегией. Мы не можем сравнить цены на билет просто открыв сайты компаний, озвучила цену только Virgin Galactic. Мы можем только косвенно посчитать цену на полёт на Starship, и цена выходит существенно дешевле.
📌 Подводя Итог
Virgin Galactic - уникальная компания. На текущий момент это единственная публичная компания, в которую можно вложиться как в рынок космического туризма. Но давайте признаем, подняла цену своих акций на фоне ажиотажа. Учитывая, что компания убыточная, тестовые полёты переносятся, а конкуренты есть уже сейчас, то покупка акций этой компании сравнима со ставкой в рулетке красное/черное. По этой причине я подожду IPO SpaceX
16-Марта
Что Происходит
▪ Акции Volkswagen VOW3@DE взлетают после того, как в копании заявляют, что планируют превзойти Tesla $TSLA
— Планирует построить 6 заводов по производству аккумуляторов только в Европе. Намеревается увеличить штат программистов до 10 000 человек (после этого станет одной из крупнейших компаний разработчиков ПО в Европе). Это необходимо, что бы противостоять рискам, исходящим от техногигантов, таких как Apple $AAPL и Google $GOOG
Источник — https://finance.yahoo.com/news/vw-surges-29-laying-plans-124919879.html
▪ «Торговая недвижимость получит существенную выгоду от снятия ограничений вызванных COVID-19» Дэвид Лебовиц, стратег по глобальным рынкам в JP Morgan $JPM
— Не только торговая недвижимость получит выгоду REIТы Такие как Realty Income $O и Simon Property Group $SPG — но и офисная недвижимость REIT вроде SL Green $SLG
Источник — https://finance.yahoo.com/video/retail-properties-substantially-benefit-reopening-142500618.html
▪ 🇫🇷 Франция заявляет, что вступила в третью волну COVID-19. Самый большой прирост новых случаев с Ноября
— В 🇹🇷 Турции зарегистрировано 16 749 новых случаев заражения COVID-19 — это самый высокий дневной рост в этом году. Частично это связанно с Штаммом который более заразный, так же причина в том, что Франция сильно отстала от 🇺🇸 США или 🇬🇧 Великобритании в вакцинации населения. Хотя в ЕС остановили вакцинацию от AstraZeneca $AZN вакцинация продолжается вакцинами от Pfizer $PFE и Moderna $MRNA и скоро начнётся вакцинами Johnson & Johnson $JNJ
Источник — https://finance.yahoo.com/news/1-france-says-entered-third-181033513.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
TCS Group $TCSG +4.38%
Яндекс $YNDX +2.2%
ПИК $PIKK +1.49%
📉 Лидеры Падения:
Норильский Никель $GMKN -4.69%
Татнефть $TATN -2.21%
Юнипро $RUAL -1.96%
Что Происходит
▪ Акции Volkswagen VOW3@DE взлетают после того, как в копании заявляют, что планируют превзойти Tesla $TSLA
— Планирует построить 6 заводов по производству аккумуляторов только в Европе. Намеревается увеличить штат программистов до 10 000 человек (после этого станет одной из крупнейших компаний разработчиков ПО в Европе). Это необходимо, что бы противостоять рискам, исходящим от техногигантов, таких как Apple $AAPL и Google $GOOG
Источник — https://finance.yahoo.com/news/vw-surges-29-laying-plans-124919879.html
▪ «Торговая недвижимость получит существенную выгоду от снятия ограничений вызванных COVID-19» Дэвид Лебовиц, стратег по глобальным рынкам в JP Morgan $JPM
— Не только торговая недвижимость получит выгоду REIТы Такие как Realty Income $O и Simon Property Group $SPG — но и офисная недвижимость REIT вроде SL Green $SLG
Источник — https://finance.yahoo.com/video/retail-properties-substantially-benefit-reopening-142500618.html
▪ 🇫🇷 Франция заявляет, что вступила в третью волну COVID-19. Самый большой прирост новых случаев с Ноября
— В 🇹🇷 Турции зарегистрировано 16 749 новых случаев заражения COVID-19 — это самый высокий дневной рост в этом году. Частично это связанно с Штаммом который более заразный, так же причина в том, что Франция сильно отстала от 🇺🇸 США или 🇬🇧 Великобритании в вакцинации населения. Хотя в ЕС остановили вакцинацию от AstraZeneca $AZN вакцинация продолжается вакцинами от Pfizer $PFE и Moderna $MRNA и скоро начнётся вакцинами Johnson & Johnson $JNJ
Источник — https://finance.yahoo.com/news/1-france-says-entered-third-181033513.html
О рынке 🇷🇺 РФ в одной картинке
📈 Лидеры Роста:
TCS Group $TCSG +4.38%
Яндекс $YNDX +2.2%
ПИК $PIKK +1.49%
📉 Лидеры Падения:
Норильский Никель $GMKN -4.69%
Татнефть $TATN -2.21%
Юнипро $RUAL -1.96%
Нефть дешевеет и отходит от своих локальных максимумов, можно в такие моменты снова вспомнить, что рынок возобновляемых источников энергии уже стал крупнейшим драйвером роста энергетической отрасли
Инвестиции в чистую энергию растут быстро. 2010 году общие инвестиции превысили $200 млрд. В 2020 году превысили $300 млрд и рост будет продолжать ускоряться.
Первоначально расходы в этой области возглавлял ЕС, но недавно 🇨🇳 Китай и 🇺🇸 США стали крупнейшими в мире инвесторами в экологически чистую энергию.
Ожидается, что в сочетании с растущим давлением в связи с принятием решений, касающихся климата, в 2021 году возобновляемые источники энергии впервые превзойдут нефтегазовую отрасль в качестве крупнейшей области расходов энергетической отрасли.
Как принять участие в этом празднике?
▪ SolarEdge Technologies $SEDG
▪ Enphase Energy $ENPH
▪ First Solar $FSLR
▪ Nextera Energy $NEE
@RH_Stocks
Инвестиции в чистую энергию растут быстро. 2010 году общие инвестиции превысили $200 млрд. В 2020 году превысили $300 млрд и рост будет продолжать ускоряться.
Первоначально расходы в этой области возглавлял ЕС, но недавно 🇨🇳 Китай и 🇺🇸 США стали крупнейшими в мире инвесторами в экологически чистую энергию.
Ожидается, что в сочетании с растущим давлением в связи с принятием решений, касающихся климата, в 2021 году возобновляемые источники энергии впервые превзойдут нефтегазовую отрасль в качестве крупнейшей области расходов энергетической отрасли.
Как принять участие в этом празднике?
▪ SolarEdge Technologies $SEDG
▪ Enphase Energy $ENPH
▪ First Solar $FSLR
▪ Nextera Energy $NEE
@RH_Stocks