🔥💵 По рынку акций. В сегодняшнем включении на ютуб канале говорил вам о технических моментах, почему вчера индекс ММВБ вырос. читатели закрытого канала знают ещё больше подробностей о том, что как и почему.

Влазить в такой рынок было не разумно на мой взгляд. Это видео записывал ещё вчера до открытия торгов.

На данный момент рынок полностью слил вчерашний рост даже в рублях. РТС намного ниже и мои путы за которые боялся, что расчитают задним числом в большом плюсе (их просто продлили).

До следующей недели на рынок я бы вообще не смотрел. Торговать пока можно только интрадейно.

Насчёт гос. бабла. В сегодняшнем видео говорил вам, что никакого гос бабла на рынке не было.

Сообщение от нашего ЦБ из блумберга сегодня "RUSSIA SAID NOT TO USE SOVEREIGN FUND TO BUY STOCKS THIS WEEK"

Всё подтвердилось.

🔥💵 Российский рубль. Почему он не рухнет, сколько он должен стоить. Почему Путин ввёл рассчёты за газ в рублях для европы. Сегодня разбираемся с российской валютой.

https://youtu.be/BXouMrSPrvw

Всех приветствую.

Итак, наконец то у нас начнутся торговаться сегодня и не самые ликвидные акции. Посмотрим на более широкий рынок. Нормальными такие торги назвать всё ещё нельзя естественно.

Американские фьючерсы сегодня с утра падают на пол процента у нас правда тут своё болотце пока что.

Баланс ФРС кстати до сих пор расширяется, т.е. бабки продолжают печататься. Всё самое интересное начнётся когда они начнут его уменьшение. Из западной аналитики:

"Количественное ужесточение? Еще нет! Баланс ФРС только что обновил ATH на уровне 8 962,5 млрд долларов, поскольку ФРС США купил больше ценных бумаг, обеспеченных ипотекой, и казначейских обязательств США на прошлой неделе. Общие активы теперь равны 37,3% ВВП США против 82,3% ЕЦБ и 136,4% Банка Японии."

А это просто информация к размышлению.

Санкции против России намного круче чем в 2014 году. Правда это компенсируется высокими ценами на сырьё (которые для нас на самом деле важнее санкций).

Но то, что у нас идёт очередной кризис это однозначно. Как правило считается, что лои фондового рынка в большинстве случаев на последующем кризисе выше чем был ина предыдущем потому что... экономика то все эти годы росла и откат к росту должен быть выше.

А вот это вам картинка на которой индекс РТС (наши акции в долларах) у нас падал на лои 2014 года и сейчас заметно выше. Вот только экономика в долларах у нас ниже чем была в 2014 году, до истории с Крымом.

При таком раскладе вопросом где должны быть лои как минимум можно задаваться.

💸 доллар < 90 рублей.

Только вчера снимал вам видео почему рубль не рухнет и где нормально держать бакс центробанку.

Смотрим убеждаемся в очередной раз.

🔥☝️ Итак, закрытие нерезами маржинальных позиций, ближние экспирации на нашем срочном рынке и т.д. сделали наш рынок неадекватным в моменте. Пока все технические факторы закладываются в это лучше не лезть.

💵 Однако Доллар сегодня упал ниже 84 рублей за бакс. Это выше всех моих продаж баксов что по 86 с копейками, что по 108 и т.д.

Видео о том, почему рубль не рухнет и куда пойдёт бакс было буквально позавчера, курс был выше 96. В очередной раз мы убедились насколько точна у нас макроэкономическая часть блога. Это был единственный канал где всё, что происходит описывалось заранее.

О чём стоит задуматься теперь? Над тем что будет когда подойдёт срок оплаты за газ в рублях (через 2 дня). Как на это отреагируют наши. И как отреагирует рынок если вентиль вдруг перекроют.

🔥 Интересно, что рынок явно торгует "мир" в моменте.

"Деэскалация на киевском и черниговском направлениях не означает прекращения огня. Так данное решение объяснил глава российской делегации, помощник президента Владимир Мединский"

Пару дней назад в сети гуляла информация, о том, что колонны из под Киева перебрасываются на донбасс.

Напомню, что в любом случае России выгодно было вести эти переговоры т.к. это оттягивание лишних санкций, лишний раскол на западе и т.д.... При этом объявить о деэскалации на одном из направлений для "демонстрации намерений" откуда войска и так перебрасывались, достаточно разумный и понятный ход.

Напоминает это пока то, как каждое "дно" рынка выкупалось на очередной "деэскалации" конфликта в феврале, до начала спец операции.

Народ на рынке не учится вообще ничему. Пока текущая информация нам ничего не даёт.

Американские аналитики продолжают следить за главными индикаторами кризиса.

Когда доходность долгосрочных облигаций становится ниже, чем доходность краткосрочных долговых инструментов, возникает вероятность рецессии и кризиса. Считается, что когда процент кривых доходности уйдёт выше 50, кризис практически неизбежен. Пока только начало, но оно уже видно.

Интересно, что кризис должен быть и без нас. Но Россию уже назначили виноватой в нём :) Следующий график, это показатели "финансового стресса" от Банка Америки.

Общие мысли по рынку пока такие, что вероятность обновления лоёв 24 февраля у нас пока ещё есть.

Эйфория на ожидании мира для меня выглядит странным. Так как выглядит странным гипотетическое решение Кремля превратить текущий конфликт во вторую советско-финскую войну. Тем более с теми условиями которые нам озвучивают (Украина даже не признаёт крым, а откладывает на 15 лет).

Мне кажется, что вероятность такого сценария не достаточно высока, чтобы на это ставить.

И у рынка пока скорее всего фальстарт.

💵 Курс доллара вернулся ровно к тому уровню, где он был до начала спецоперации.

Всех приветствую. Сегодня у нас стартуют торги на которых разрешены шорты. Но разрешены они не клиентам брокеров, а банкам брокерам и т.д.

Торги будут проходить до 18-50.

Постепенно биржа приходит в себя, такими темпами уже на следующей неделе торги могут стать "нормальными".

Ждём интересные цифры :)

"Банк России возобновит с четверга публикацию показателя общего объема международных резервов РФ на еженедельной и ежемесячной основе."

А в развитых экономиках у нас вышла инфляция в Германии. Цифры снова космические и скоро это всё должно накрыться. Из немецкой аналитики:

"последний раз , когда инфляция в Германии составляла 7,3% — в ноябре 1981 года — ключевая процентная ставка Бундесбанка составляла 11,4%. Сегодня основная ставка ЕЦБ остается привязанной к 0%."

Интересно, что сегодня блумберг пестрит сообщениями что Путина ввели в заблуждение его военные советники.

Я не военный эксперт, но судя по тому как Путину ездят по ушам в экономических вопросах в принципе вероятность есть.

Теперь вот могут ездить по ушам насчёт того, что "мирное соглашение" может что-то решить. Но проигравших в мировой политике как правило добивают. Что-то решить реально может не соглашение, а капитуляция противника.

"Премьер-министр Нидерландов Марк Рютте заявил, что мирное соглашение между Украиной и Россией не приведет к прекращению санкций против России.

По его словам, документ должен уважать территорию и суверенитет Украины и не должен способствовать ослаблению европейских санкций против Москвы."

🔥 JP Morgan - пару дней назад скидывал вам график по которому баланс ФРС всё ещё растёт. Инфляция в мире тем временем зашкаливает, сегодня вы могли почитать у нас о инфляции в Германии. Какие прогнозы теперь у инвестиционных компаний относительно действий ФРС в такой ситуации? Из очередного обзора Морганов:

"Перспектива повышения ставки в соответствии с графиком регулярных заседаний FOMC - повышение на 50 базисных пунктов в мае и июне на каждом заседании и базовая ставка на 2,5% в конце года - Ожидается, что будет представлено QT на FOMC в мае. Расчетный максимальный месячный лимит : Казначейские облигации на $60 млрд / MBS на $30 млрд *('17~'19) Месячный максимум: Казначейские облигации на $30 млрд / MBS на $20 млрд"

Возможно нас подводят к традиционному "sell in may".

Всех приветствую.

Наш рынок продолжает торговаться без шорта, нерезов и т.д.

В такой ситуации у нас многие считают, что покупать бумажки по ценам которые были до спецоперации и санкций хорошая идея.

В целом рынок торгуется под идет о "мире". На блумбреге написано о продолжении переговоров и т.д... Т.е. по сути мы продолжаем торговать то, что Россия проиграла войну.

При этом очередной раунд переговоров стартует видимо сегодня. Украинские войска нанесли вертолётами удар по нефтебазе в Белгороде, т.е. по территории России. Идёт информация, что Россия перебрасывает колонны войск к Донбассу в том числе с Киевского направления и т.д. и всё это выглядит как подготовка к большому наступлению на одном из участков фронта.

В общем, те же кто торговал идею с ростом акций перед спецоперацией, которая условно называлась "Путин трус", сейчас торгуют идею "Путин проиграл". Я в этом пока совсем не уверен и если у нас будут какие то "сюрпризы" на фронтах то на выходных.

С точки зрения техники на которую сейчас смотреть в принципе особо бессмысленно, но всё же. Как правило у рынков есть такая особенность, перед каким то длительным движением закрываются гепы в противоположную сторону.

Именно поэтому когда то на рынке было множество "свидетелей закрытия гепов". Т.е. Людей которые торговали в их сторону.

Сегодня мы закрываем геп сверху, образовавшийся на индексах после начала спецоперации. И оставляем пока незакрытыми кучу гепов снизу.

При этом есть ощущение, что лои по нашему рынку будут одновременно с западом в этом сценарии и мы это с вами уже обсуждали. Пока похоже что поскольку ЦБ не дал рынку пролиться так как он мог, это будет игра очень вдолгую.