Как помним на нефть у нас тут был бычий взгляд. Те кто следит за каналом давно знают, что перед кризисами и большими коррекциями американцы очень любят выносить нефть.

Сегодня они наконец то вынесли уровень державшийся с осени прошлого года.

На мировых рынках жор продолжается. Вчера формально американские индексы падали, но падение на пару десятых процента после многонедельного роста это совсем не серьёзно.

Проходил этот откат в рамках растущего тренда и пока признаком жора является резкий откуп на закрытие американской сессии.

Сегодня рынки уже заранее ждут что после вчерашнего отката несмотря на падение американских фьючей на утро, после открытия они продолжат свой рост, это видно по торгующимся глобальным инструментам. Как оно будет после открытия посмотрим с вами вечером.

Российский рынок технически по прежнему смотрит в сторону 1060 по РТС.

У нас сейчас выборы. Главный негативный фактор связанный с выборами это то что после них могут начать реализовываться все непопулярные меры которые до выборов откладывались, такие как мобилизации, повышения налогов и т.д.

В общем пока всё по прежнему продолжаю наблюдать за инструментами в ожидании когда уже появятся существенные признаки прекращения текущего мирового жора.

Сегодня инструменты закрывают недельки. Закрытие недели всегда важно для последующего движения.

В рамках этого очень интересно как торгуются мировые индексы в плане отработки или нет техники.

Вот такую разворотную свечу нарисовал французкий CAC40 вчера.

Очень интересно будет посмотреть чем это закончится сегодня.

В 2024 году мировые цены на золото в среднем составят 1,9 тысячи долларов за тройскую унцию. Об этом сообщает ТАСС со ссылкой на обновленный прогноз аналитиков международного рейтингового агентства Fitch.

Предыдущая оценка экспертов подразумевала мировые цены на золото в 2024 году на отметке в 1,8 тысячи долларов за унцию. Таким образом, аналитики рейтингового агентства повысили свой прогноз на 100 долларов.

В 2025 году, согласно их ожиданиям, мировые цены на золото снизятся до 1,8 тысячи долларов, хотя предыдущая оценка предполагала показатель на уровне в 1,6 тысячи долларов. В 2026 году эксперты ожидают дальнейшего снижения глобальных котировок на драгоценный металл до 1,6 тысячи долларов.

Немного американской аналитики: "Потенциальный рост реальных ставок в США может привести к коллапсу пузыря компаний связанных с искусственным интеллектом, что приведет к турбулентности на фондовом рынке. Переоцененные ИИ-компании, переживающие спад , могут спровоцировать масштабную нестабильность рынка, подрывая доверие инвесторов"

Это такой намёк от их аналитиков что следующая большая коррекция рынка может быть похожа но то, что было на пузыре дот комов.

Несколько лет назад снимал видео о механизмах кризиса (если в плей листе экономика на ютуб канале) по которым именно так всё и должно быть по идее.

Текущая статистика по рынкам: Мировые акции зафиксировали самый крупный приток за неделю за три года, составивший 55,7 миллиарда долларов.

Только фонды США получили приток $56 млрд, превысив предыдущий максимум марта 2021 года: данные TD Securities

Из всех данных о потоках ясно видно, что инвесторы массово верят в историю об «американской исключительности». Облигации и акции США получают непропорционально большое количество денег инвесторов.

Возможно это тот самый эффект когда на хаях начинают покупать уже сапожники и прочие далёкие от рынков люди. Поскольку сейчас мы видим рекорды по притоку за много лет на самых хаях рынка :)

Вопрос лишь как долго это продлится.

Ещё один признак пузыря на рынках: Растущее соотношение S&P 500 к M2 предполагает потенциальную переоценку фондового рынка США. Эта тенденция подразумевает больший спрос на акции по сравнению с предложением денег, что беспокоит инвесторов и аналитиков.

С утра, когда американские фьючерсы падали писал вам, что жор пока не закончился. Судя по движению других активов.

Сейчас европейские рынки снова растут, демонстрируя восьмую неделю роста подряд. У них там свои рекорды в ожидании понижения ставок в еврозоне (что более вероятно чем в США).

Европейцы вытащили американские фьючерсы в плюса и к обеду падающие с утра фьючи уже демонстрируют рост.

Но последнее слово на подобных пузырях всегда остаётся за американцами, так что просто ждём открытия их рынков. В какой то из дней они упадут после роста европы и возможно так и начнётся коррекция.

На начало торгов пока американцы торгуют в рамках логики бычьего рынка.

Откупают первоначальный пролив, порождая покупки во всех рисковых активах.

На падающем Насдаке едят Доу. Пока ничего нового.

Сегодня важным будет закрытие недели у них. Европейцы свои недельки закрывают по бычьи

Пока за этим можно только наблюдать. :)

Главный вопрос недели, закончится ли жор или будут тащить ещё 1-2 месяца.

Банк Японии положит конец отрицательным ставкам на этой неделе

1) Результаты переговоров по заработной плате заставят Банк Японии принять меры.

Согласно отчету Rengo, крупнейшая профсоюзная группа страны согласилась значительно увеличить заработную плату на 5,28% в прошлую пятницу.

Конфедерация профсоюзов Японии произвела самое значительное повышение заработной платы за 33 года, что значительно превышает как недавний рыночный консенсус в 3,90%, так и прошлогоднюю ставку в 3,58%. Ранее управляющий Банка Японии Кадзуо Уэда указывал, что весеннее повышение заработной платы сыграет значительную роль в оценке центральным банком возможности достижения целевого показателя стабильности цен на уровне 2% устойчивым и стабильным образом.

2) Правительство дало зеленый свет прекращению отрицательных ставок

По словам Томоко Хаяси, главного экономиста кабинета министров, последние данные о ценах позволяют предположить, что экономика Японии демонстрирует признаки выхода из дефляции.

3) Прекращение YCC — надежный вариант.

На выходных выходили статьи Nikkei и Kyodo, по-видимому, подтверждая то, что большинство людей знают или, по крайней мере, подозревают на данном этапе: Банк Японии собирается поднять ставки до 0-0,1% на его заседание на этой неделе.

4. Что будет дальше с программами покупки активов

Чиновники Банка Японии могут рассмотреть возможность прекращения покупки биржевых фондов, введенной в 2010 году, как только целевой показатель инфляции центрального банка будет в пределах досягаемости. Чиновники считают, что нет особой необходимости продолжать покупать ETF.

Если и ФРС займёт более ястребиную позицию, это всё может отразиться на множестве активов.

Сегодня утром Япония повышает процентные ставки впервые за 17 лет на фоне роста инфляции и роста заработной платы. Это то о чём писалось вам вчера.

Банк Японии также отказался от своей сложной программы контроля над кривой доходности, пообещав продолжать покупать долгосрочные государственные облигации по мере необходимости.

Он также прекратил покупки ETF.