بیدارباشِ 10 اکتبر در بازارِ آپشنِ بیتکوین
گویا فرودِ نامنتظرهٔ بیتکوین به زیرِ 120هزار، و سپس ادامهٔ آن تا پایینتر از 110هزار، تنها تغییری بود که میتوانست نوسانِ ضمنیِ راکدِ بیتکوین را بهتکان آورَد!
جهشِ 60درصدی نوسان ضمنی ظرفِ چندساعت، خبر از جُنبوجوشی کمسابقه در بازار آپشن میداد.
گویا بازار منتظرِ چنین ریزشی نبود؛ این را میتوان از سکون منحنیِ نوسان ضمنی (منحنیِ نارنجی) تا اندکی پیش از ریزش قیمت (منحنیِ آبی) در نمودار فوق مشاهده کرد. آن نیزهٔ نارنجی گواهِ غفلتِ بازار بود.
امّا اینک و بهرغمِ سکونِ نسبیِ بازار، نوسانِ ضمنی سر بر بالشِ رخوت ننهاده است. گویی شیپورِ بیدارباش را در بازارِ آپشنِ بیتکوین بهصدا درآوردهاند.
بارِ دیگر معاملهگران دانستند که داراییِ سختی چون بیتکوین را نیز نمیتوان از طوفانِ حوادث برکنار دانست و همواره باید دستی به عصای آپشن داشت.
آنطور که از نمودار برمیآید، بازار هنوز نگران است.
🔗 @ProfessionalBitcoinDaily
گویا فرودِ نامنتظرهٔ بیتکوین به زیرِ 120هزار، و سپس ادامهٔ آن تا پایینتر از 110هزار، تنها تغییری بود که میتوانست نوسانِ ضمنیِ راکدِ بیتکوین را بهتکان آورَد!
جهشِ 60درصدی نوسان ضمنی ظرفِ چندساعت، خبر از جُنبوجوشی کمسابقه در بازار آپشن میداد.
گویا بازار منتظرِ چنین ریزشی نبود؛ این را میتوان از سکون منحنیِ نوسان ضمنی (منحنیِ نارنجی) تا اندکی پیش از ریزش قیمت (منحنیِ آبی) در نمودار فوق مشاهده کرد. آن نیزهٔ نارنجی گواهِ غفلتِ بازار بود.
امّا اینک و بهرغمِ سکونِ نسبیِ بازار، نوسانِ ضمنی سر بر بالشِ رخوت ننهاده است. گویی شیپورِ بیدارباش را در بازارِ آپشنِ بیتکوین بهصدا درآوردهاند.
بارِ دیگر معاملهگران دانستند که داراییِ سختی چون بیتکوین را نیز نمیتوان از طوفانِ حوادث برکنار دانست و همواره باید دستی به عصای آپشن داشت.
آنطور که از نمودار برمیآید، بازار هنوز نگران است.
🔗 @ProfessionalBitcoinDaily
1❤185👍77
ترس در اردوی نگهدارندگانِ کوتاهمدتِ بیتکوین
خطِ قرمز بهایِ تمامشدهٔ بیتکوین برای نگهدارندگانِ کوتاهمدتِ بیتکوین را نمایش میدهد (که فعلاً در محدودهٔ 113هزار دلار ایستاده است).
نوارهای سبزرنگ فازهای تسلیمِ این نگهدارندگان را ترسیم میکند؛ جایی که حاضرند زیرِ قیمتْ بیتکوینشان را بفروشند و بگریزند. (این دادهها از تغییرات ثبتشده در زنجیرهٔ بلاکهای بیتکوین میآید و منعکسکنندهٔ تغییرات روی بلاکچین بیتکوین است).
دیروز، 21م اکتبر شاهد برخورد قیمتِ بیتکوین به سطحِ قیمتیِ بهای تمامشدهٔ هولدرهای کوتاهمدت، و بازگشتِ قیمت از آن سطح بودیم. در واقع این منحنیِ قرمزرنگ مانند مقاومت عمل کرد.
تفسیرِ سادهٔ این برخورد و بازگشت این است که گویا در دلِ نگهدارندگانِ کوتاهمدتِ بیتکوین ترس افتاده است و از هر فرصتی برای خروج استفاده میکنند. فشارِ فروش این هولدرها (در کنارِ عرضهٔ نسبتاً پایدارِ هولدرهای بلندمدت) فعلاً بهمثابهٔ سدّی جلوی افزایش قیمت را گرفته است، و به خطرِ کاهشِ بیشترِ قیمت دامن میزند.
🔗 @ProfessionalBitcoinDaily
خطِ قرمز بهایِ تمامشدهٔ بیتکوین برای نگهدارندگانِ کوتاهمدتِ بیتکوین را نمایش میدهد (که فعلاً در محدودهٔ 113هزار دلار ایستاده است).
نوارهای سبزرنگ فازهای تسلیمِ این نگهدارندگان را ترسیم میکند؛ جایی که حاضرند زیرِ قیمتْ بیتکوینشان را بفروشند و بگریزند. (این دادهها از تغییرات ثبتشده در زنجیرهٔ بلاکهای بیتکوین میآید و منعکسکنندهٔ تغییرات روی بلاکچین بیتکوین است).
دیروز، 21م اکتبر شاهد برخورد قیمتِ بیتکوین به سطحِ قیمتیِ بهای تمامشدهٔ هولدرهای کوتاهمدت، و بازگشتِ قیمت از آن سطح بودیم. در واقع این منحنیِ قرمزرنگ مانند مقاومت عمل کرد.
تفسیرِ سادهٔ این برخورد و بازگشت این است که گویا در دلِ نگهدارندگانِ کوتاهمدتِ بیتکوین ترس افتاده است و از هر فرصتی برای خروج استفاده میکنند. فشارِ فروش این هولدرها (در کنارِ عرضهٔ نسبتاً پایدارِ هولدرهای بلندمدت) فعلاً بهمثابهٔ سدّی جلوی افزایش قیمت را گرفته است، و به خطرِ کاهشِ بیشترِ قیمت دامن میزند.
🔗 @ProfessionalBitcoinDaily
👍183❤86
📊 عبور بیتکوین از خط بهای تمامشدهٔ هولدرهای کوتاهمدت
در دادههای آنچین، منحنی قرمز رنگ که در تصویر میبینید، بهای تمامشدهٔ بیتکوین برای نگهدارندگان کوتاهمدت (STH Cost Basis) را نشان میدهد.
این گروه از سرمایهگذاران معمولاً به تغییرات قیمت بسیار حساساند؛ زود سود خود را ذخیره میکنند و در مواجهه با زیان، سریع از بازار خارج میشوند. به همین دلیل، سطح بهای تمامشدهٔ آنها معمولاً نقش مهمی در حمایت یا مقاومت قیمتی بیتکوین ایفا میکند.
🧭 طی روزهای گذشته، قیمت بیتکوین پایینتر از این منحنی قرار داشت و سطح حدود ۱۱۳ هزار دلار بهعنوان مقاومت عمل میکرد.
اما دیشب شاهد اتفاق مهمی بودیم: بیتکوین با قدرت از این سطح عبور کرد. ✅
در صورتی که قیمت بتواند پایدار بالای این خط باقی بماند، این سطح از مقاومت به حمایت جدید بازار تبدیل خواهد شد؛ وضعیتی که میتواند مسیر را برای ادامهٔ رشد بیتکوین هموار کند.
📍به زبان ساده: عبور پایدار از بهای تمامشدهٔ هولدرهای کوتاهمدت، نشانهای از بازگشت اعتماد و آغاز فاز جدیدی از قدرت خریداران است.
🔗 @ProfessionalBitcoinDaily
در دادههای آنچین، منحنی قرمز رنگ که در تصویر میبینید، بهای تمامشدهٔ بیتکوین برای نگهدارندگان کوتاهمدت (STH Cost Basis) را نشان میدهد.
این گروه از سرمایهگذاران معمولاً به تغییرات قیمت بسیار حساساند؛ زود سود خود را ذخیره میکنند و در مواجهه با زیان، سریع از بازار خارج میشوند. به همین دلیل، سطح بهای تمامشدهٔ آنها معمولاً نقش مهمی در حمایت یا مقاومت قیمتی بیتکوین ایفا میکند.
🧭 طی روزهای گذشته، قیمت بیتکوین پایینتر از این منحنی قرار داشت و سطح حدود ۱۱۳ هزار دلار بهعنوان مقاومت عمل میکرد.
اما دیشب شاهد اتفاق مهمی بودیم: بیتکوین با قدرت از این سطح عبور کرد. ✅
در صورتی که قیمت بتواند پایدار بالای این خط باقی بماند، این سطح از مقاومت به حمایت جدید بازار تبدیل خواهد شد؛ وضعیتی که میتواند مسیر را برای ادامهٔ رشد بیتکوین هموار کند.
📍به زبان ساده: عبور پایدار از بهای تمامشدهٔ هولدرهای کوتاهمدت، نشانهای از بازگشت اعتماد و آغاز فاز جدیدی از قدرت خریداران است.
🔗 @ProfessionalBitcoinDaily
👍183❤87
🎯 دورهی مقدماتی کوانت در بازار آپشن
از مفاهیم پایه تا اجرای خودکار استراتژیها در Deribit
در این دوره یاد میگیری:
💡 تحلیل دادههای Option Chain، Greeks، Volatility Surface و Order Flow
⚙️ ساخت استراتژیهای Market Neutral و مدلسازی نوسان
🤖 اجرای خودکار استراتژیها با دادههای واقعی Deribit
⏰ شروع: ۱۵ آبان | مدت: ۲۰ ساعت | روزهای پنجشنبه و جمعه
📌 ظرفیت دوره خیلی محدوده (۲۵ نفر)
📩 برای ثبتنام به آیدی @QuantBlaze
پیام بدید.
💼 دوستانی که در همایش حضور داشتن، لطفاً یک عکس از گیفکارت بههمراه رزومهشون ارسال کنند.
هدف، انتخاب افراد قوی و باتجربه برای همکاری در پروژههای تیم طالس است.
از مفاهیم پایه تا اجرای خودکار استراتژیها در Deribit
در این دوره یاد میگیری:
💡 تحلیل دادههای Option Chain، Greeks، Volatility Surface و Order Flow
⚙️ ساخت استراتژیهای Market Neutral و مدلسازی نوسان
🤖 اجرای خودکار استراتژیها با دادههای واقعی Deribit
⏰ شروع: ۱۵ آبان | مدت: ۲۰ ساعت | روزهای پنجشنبه و جمعه
📌 ظرفیت دوره خیلی محدوده (۲۵ نفر)
📩 برای ثبتنام به آیدی @QuantBlaze
پیام بدید.
💼 دوستانی که در همایش حضور داشتن، لطفاً یک عکس از گیفکارت بههمراه رزومهشون ارسال کنند.
هدف، انتخاب افراد قوی و باتجربه برای همکاری در پروژههای تیم طالس است.
5❤66👍24
در ۲۴ ساعت گذشته 760 میلیون دلار از موقعیتهای خرید (Long) در بازار رمزارزها لیکویید شدند.
این مقدار برای موقعیتهای فروش (short) تنها کمی بیشتر از 100 میلیون دلار بود.
معاملهگرانی که گمان میکردند جهت درست حرکت بازار را تشخیص دادهاند، بهضربِ اهرمهای بالایی که صرافیها -سخاوتمندانه- در اختیارشان میگذارند، ۱۰۰ دلارشان را ۱۰هزار دلار کردند و بر موشکِ آلتکوینهای هایپشده توسطِ سلبریتیها سوار شدند تا یکشبه ره صدساله بپیمایند. از بخت بد اما، این موشک موشکِ سنگرشکن بود و همان صددلار هم دود شد.
بازار معمولاً وقتی حرکت خود را شروع میکند که قبلش عجولها را با چند تا تکانِ اساسی از دوشِ خود انداخته باشد، تا بتواند سبُکبال بالا رود.
🔗 @ProfessionalBitcoinDaily
این مقدار برای موقعیتهای فروش (short) تنها کمی بیشتر از 100 میلیون دلار بود.
معاملهگرانی که گمان میکردند جهت درست حرکت بازار را تشخیص دادهاند، بهضربِ اهرمهای بالایی که صرافیها -سخاوتمندانه- در اختیارشان میگذارند، ۱۰۰ دلارشان را ۱۰هزار دلار کردند و بر موشکِ آلتکوینهای هایپشده توسطِ سلبریتیها سوار شدند تا یکشبه ره صدساله بپیمایند. از بخت بد اما، این موشک موشکِ سنگرشکن بود و همان صددلار هم دود شد.
بازار معمولاً وقتی حرکت خود را شروع میکند که قبلش عجولها را با چند تا تکانِ اساسی از دوشِ خود انداخته باشد، تا بتواند سبُکبال بالا رود.
🔗 @ProfessionalBitcoinDaily
5❤208👍126
🚀 در سال ۲۰۱۰، یک دلار بیش از دو میلیارد ساتوشی میارزید و امروز یک دلار کمتر از هزار ساتوشی ارزش دارد! 💥
📉 این نمودار نشان میدهد که در گذر زمان، نه بیتکوین بلکه ارزش دلار است که سقوط کرده است.
🔸 ساتوشی کوچکترین واحد بیتکوین است (هر بیتکوین برابر با ۱۰۰ میلیون ساتوشی).
🔸 در واقع، وقتی میگوییم امروز یک دلار کمتر از هزار ساتوشی ارزش دارد، یعنی دلار نسبت به بیتکوین در این ۱۵ سال بیش از دو میلیون برابر تضعیف شده است.
🔸 بیتکوین برخلاف پولهای فیات که دولتها هر لحظه میتوانند چاپشان کنند، دارای عرضهٔ محدود (۲۱ میلیون واحد) و مکانیزم ضدتورمی است.
💎 بیتکوین یک «دارایی سخت» (Hard Asset) است؛ یعنی نمیتوان آن را بهدلخواه ایجاد کرد. درست مثل طلا، اما در دنیای دیجیتال.
🔹 هر بار که بانکهای مرکزی پول بیشتری چاپ میکنند، ساتوشیهای شما باارزشتر میشوند.
📊 جهان آرامآرام دارد از پولهای کاغذی به پولهای سختِ دیجیتال مهاجرت میکند.
@ProfessionalBitcoinDaily
📉 این نمودار نشان میدهد که در گذر زمان، نه بیتکوین بلکه ارزش دلار است که سقوط کرده است.
🔸 ساتوشی کوچکترین واحد بیتکوین است (هر بیتکوین برابر با ۱۰۰ میلیون ساتوشی).
🔸 در واقع، وقتی میگوییم امروز یک دلار کمتر از هزار ساتوشی ارزش دارد، یعنی دلار نسبت به بیتکوین در این ۱۵ سال بیش از دو میلیون برابر تضعیف شده است.
🔸 بیتکوین برخلاف پولهای فیات که دولتها هر لحظه میتوانند چاپشان کنند، دارای عرضهٔ محدود (۲۱ میلیون واحد) و مکانیزم ضدتورمی است.
💎 بیتکوین یک «دارایی سخت» (Hard Asset) است؛ یعنی نمیتوان آن را بهدلخواه ایجاد کرد. درست مثل طلا، اما در دنیای دیجیتال.
🔹 هر بار که بانکهای مرکزی پول بیشتری چاپ میکنند، ساتوشیهای شما باارزشتر میشوند.
📊 جهان آرامآرام دارد از پولهای کاغذی به پولهای سختِ دیجیتال مهاجرت میکند.
@ProfessionalBitcoinDaily
1👍218❤71
بررسیِ یک استراتژی در بازار آپشنِ بیتکوین
این استراتژی کال اسپرد قُطری (Diagonal) امروز، ۲ نوامبر، با حجم ۱۰۰ بیتکوین (هر پایه ۵۰ بیتکوین) در صرافی دریبیت اجرا شده است.
نواحی سبزرنگ (بهازای قیمت بیتکوین بالاتر از 118هزار دلار، یا پایینتر از 108هزار دلار) حوزهٔ سودرسانی استراتژی هستند، و ناحیهٔقرمز رنگ (بین دوقیمتِ پیشگفته)، محلِ زیانِ محدودِ این استراتژی.
استراتژی از دوپایهٔ خرید و فروش آپشنِ کال (اختیارخرید) تشکیل شده است؛ خرید اختیارخرید با قیمتِ اعمال 115هزاردلار برای سررسید ۱۴ نوامبر (12روز دیگر) و فروش اختیارخرید با قیمتِ اعمالِ 118هزار دلار برای سررسید 28 نوامبر (26 روز دیگر).
حداکثر ریسک این استراتژی 87هزار دلار است که بهازای بیتکوین 115هزاردلاری در 14 نوامبر بر این استراتژی تحمیل میشود.
اگر قیمت بیتکوین در 14نوامبر به 130هزار دلار یا بالاتر برسد، این استراتژی 175هزار دلار سود خواهد کرد، و اگر به زیر 100هزار دلار برسد حدود 30هزار دلار سود به طراح خود خواهد رساند.
@ProfessionalBitcoinDaily
این استراتژی کال اسپرد قُطری (Diagonal) امروز، ۲ نوامبر، با حجم ۱۰۰ بیتکوین (هر پایه ۵۰ بیتکوین) در صرافی دریبیت اجرا شده است.
نواحی سبزرنگ (بهازای قیمت بیتکوین بالاتر از 118هزار دلار، یا پایینتر از 108هزار دلار) حوزهٔ سودرسانی استراتژی هستند، و ناحیهٔقرمز رنگ (بین دوقیمتِ پیشگفته)، محلِ زیانِ محدودِ این استراتژی.
استراتژی از دوپایهٔ خرید و فروش آپشنِ کال (اختیارخرید) تشکیل شده است؛ خرید اختیارخرید با قیمتِ اعمال 115هزاردلار برای سررسید ۱۴ نوامبر (12روز دیگر) و فروش اختیارخرید با قیمتِ اعمالِ 118هزار دلار برای سررسید 28 نوامبر (26 روز دیگر).
حداکثر ریسک این استراتژی 87هزار دلار است که بهازای بیتکوین 115هزاردلاری در 14 نوامبر بر این استراتژی تحمیل میشود.
اگر قیمت بیتکوین در 14نوامبر به 130هزار دلار یا بالاتر برسد، این استراتژی 175هزار دلار سود خواهد کرد، و اگر به زیر 100هزار دلار برسد حدود 30هزار دلار سود به طراح خود خواهد رساند.
@ProfessionalBitcoinDaily
4❤152👍66
💰پایانِ تعطیلیِ دولتِ آمریکا و بازگشتِ نقدینگی به بازار
آرتور هایز مینویسد از زمان افزایش سقف بدهی آمریکا در ژوئیه ۲۰۲۵، قیمت بیتکوین (منحنی زردرنگ) ۵٪ و میزان پول در گردش دلار (منحنی سفیدرنگ) ۸٪ کاهش یافته است. کاهش پولِ در گردش در اقتصادِ آمریکا ناشی از ذخیرهٔ آن در حسابِ ویژهای در خزانهداری این کشور در خلالِ تعطیلیِ دولت است.
هایز معتقد است با پایان یافتن تعطیلی دولت آمریکا (که اکنون ۳۶ روز ادامه دارد و طولانیترین در تاریخ این کشور است)، این پول دوباره به اقتصاد آمریکا سرازیر میشود و در پی آن قیمتِ بیتکوین افزایش پیدا خواهد کرد.
@ProfessionalBitcoinDaily
آرتور هایز مینویسد از زمان افزایش سقف بدهی آمریکا در ژوئیه ۲۰۲۵، قیمت بیتکوین (منحنی زردرنگ) ۵٪ و میزان پول در گردش دلار (منحنی سفیدرنگ) ۸٪ کاهش یافته است. کاهش پولِ در گردش در اقتصادِ آمریکا ناشی از ذخیرهٔ آن در حسابِ ویژهای در خزانهداری این کشور در خلالِ تعطیلیِ دولت است.
هایز معتقد است با پایان یافتن تعطیلی دولت آمریکا (که اکنون ۳۶ روز ادامه دارد و طولانیترین در تاریخ این کشور است)، این پول دوباره به اقتصاد آمریکا سرازیر میشود و در پی آن قیمتِ بیتکوین افزایش پیدا خواهد کرد.
@ProfessionalBitcoinDaily
3❤207👍104
📊 تحلیل تازه پلنبی از بیتکوین: آیا رالی اصلی هنوز آغاز نشده است؟
پلنبی، خالق مدل مشهور Stock-to-Flow، در تازهترین ویدئوی خود میگوید بیتکوین ماه اکتبر را در محدوده ۱۰۹ هزار دلار بسته و برای شش ماه پیاپی بالای ۱۰۰ هزار دلار مانده است. به باور او، سطح ۱۰۰ هزار دلار اکنون از یک مقاومت تاریخی به حمایت کلیدی تبدیل شده است.
در عین حال:
📉 برخی تحلیلگران میگویند یکونیم سال پس از هاوینگ معمولاً سقف بازار شکل میگیرد، درست مانند سالهای ۲۰۱۳ و ۲۰۱۷. از نگاه آنها، سقف فعلی حدود ۱۲۶ هزار دلار بوده و سال ۲۰۲۶ ممکن است سال اصلاح و بازگشت به محدوده ۵۰ هزار دلار باشد.
📈 صعودگرایان اما میگویند هنوز هیجان جمعی (FOMO) یا RSI بالای ۸۰ دیده نمیشود، پس احتمال دارد رالی اصلی هنوز آغاز نشده باشد و بیتکوین بتواند دستکم دو برابر از قیمت فعلی رشد کند.
بر اساس مدل Stock-to-Flow، ارزش منصفانهٔ بیتکوین در بازهای بین ۲۵۰ هزار تا ۱ میلیون دلار قرار دارد. پلنبی میگوید تا زمانی که RSI بالاتر از ۶۰ بماند و شکاف بین قیمت تحققیافته و میانگین متحرک حفظ شود، چشمانداز بازار کماکان صعودی است.
📍 @ProfessionalBitcoinDaily
پلنبی، خالق مدل مشهور Stock-to-Flow، در تازهترین ویدئوی خود میگوید بیتکوین ماه اکتبر را در محدوده ۱۰۹ هزار دلار بسته و برای شش ماه پیاپی بالای ۱۰۰ هزار دلار مانده است. به باور او، سطح ۱۰۰ هزار دلار اکنون از یک مقاومت تاریخی به حمایت کلیدی تبدیل شده است.
در عین حال:
📉 برخی تحلیلگران میگویند یکونیم سال پس از هاوینگ معمولاً سقف بازار شکل میگیرد، درست مانند سالهای ۲۰۱۳ و ۲۰۱۷. از نگاه آنها، سقف فعلی حدود ۱۲۶ هزار دلار بوده و سال ۲۰۲۶ ممکن است سال اصلاح و بازگشت به محدوده ۵۰ هزار دلار باشد.
📈 صعودگرایان اما میگویند هنوز هیجان جمعی (FOMO) یا RSI بالای ۸۰ دیده نمیشود، پس احتمال دارد رالی اصلی هنوز آغاز نشده باشد و بیتکوین بتواند دستکم دو برابر از قیمت فعلی رشد کند.
بر اساس مدل Stock-to-Flow، ارزش منصفانهٔ بیتکوین در بازهای بین ۲۵۰ هزار تا ۱ میلیون دلار قرار دارد. پلنبی میگوید تا زمانی که RSI بالاتر از ۶۰ بماند و شکاف بین قیمت تحققیافته و میانگین متحرک حفظ شود، چشمانداز بازار کماکان صعودی است.
📍 @ProfessionalBitcoinDaily
1❤165👍93
پیشبینی معاملهگران آپشن در ۲ روز گذشته برای سررسید امروز جمعه چگونه بوده است؟
برای یافتن این پرسش از شبیهساز طالس استفاده میکنیم (نک. به تصویر)
نمودار فوق نمودار تتا(Theta)ی سرجمع پوزیشنهایی است که در ۲ روز گذشته در بازار آپشن بیتکوین در صرافی دریبیت توسط معاملهگران حرفهای (با سایز قرارداداهای بزرگتر از ۵ بیتکوین) اتخاذ شده است.
جاهایی که این نمودار تتا بالاتر از خط صفر است (خط سفیدرنگ در وسط گراف) پوزیشنها «فروش» بودهاند، و جاهایی که تتا منفی است، پوزیشها «خرید» هستند.
محور افقی در پایین گراف قیمت بیتکوین را نشان میدهد. به این ترتیب میشود فهمید در چه قیمتهایی خرید داشتهایم و در چه قیمتهایی فروش.
حال بر همین اساس یک کال اسپرد صعودی در سمت راست دیده میشود و یک پوت اسپرد نزولی در سمت چپ.
تتای کالها (سمت راست) بزرگتر از تتای پوتها (سمت چپ) است. پس میتوان گفت که در دوروز گذشته معاملهگران بهطور سرجمع (نه تکین) برای افزایش قیمت در محدودهٔ بین 105هزار و 110هزار کمین کرده بودند.
با توجه به این که این سررسید تا دقایقی دیگر در حوالی 102هزار دلار منقضی خواهد شد، هردو گروه بینصیب خواهد ماند.
برای یافتن این پرسش از شبیهساز طالس استفاده میکنیم (نک. به تصویر)
نمودار فوق نمودار تتا(Theta)ی سرجمع پوزیشنهایی است که در ۲ روز گذشته در بازار آپشن بیتکوین در صرافی دریبیت توسط معاملهگران حرفهای (با سایز قرارداداهای بزرگتر از ۵ بیتکوین) اتخاذ شده است.
جاهایی که این نمودار تتا بالاتر از خط صفر است (خط سفیدرنگ در وسط گراف) پوزیشنها «فروش» بودهاند، و جاهایی که تتا منفی است، پوزیشها «خرید» هستند.
محور افقی در پایین گراف قیمت بیتکوین را نشان میدهد. به این ترتیب میشود فهمید در چه قیمتهایی خرید داشتهایم و در چه قیمتهایی فروش.
حال بر همین اساس یک کال اسپرد صعودی در سمت راست دیده میشود و یک پوت اسپرد نزولی در سمت چپ.
تتای کالها (سمت راست) بزرگتر از تتای پوتها (سمت چپ) است. پس میتوان گفت که در دوروز گذشته معاملهگران بهطور سرجمع (نه تکین) برای افزایش قیمت در محدودهٔ بین 105هزار و 110هزار کمین کرده بودند.
با توجه به این که این سررسید تا دقایقی دیگر در حوالی 102هزار دلار منقضی خواهد شد، هردو گروه بینصیب خواهد ماند.
1❤104👍70
📉 مایکل بری دوباره دست به شرطبندی بزرگ زد!
مایکل بری، سرمایهگذار مشهور فیلم 🎬 «The Big Short» که در بحران ۲۰۰۸ با شرطبندی علیه بازار مسکن مشهور شد، این بار روی سقوط دو غول هوش مصنوعی شرط بسته است:
🔸 پالانتیر (Palantir)
🔸 انویدیا (Nvidia)
او روی سهام شرکت پالانتیر آپشنهای پوت به ارزشِ اسمی ۹۱۲ میلیون دلار،
و روی سهام شرکت انودیا، آپشنهای پوت به ارزش اسمی۱۸۷ میلیون دلار خریده است.
آپشن پوت (یا اختیارفروش) به دارندهاش این امکان را میدهد که دارایی پایه را (که در این مورد سهام شرکتهای فعال در حوزهٔ هوش مصنوعی است) به قیمت مشخصی بفروشد. این استراتژی وقتی اجرا میشود که معاملهگر از ریزش قیمت احساس خطر می کند.
این معاملهٔ بزرگ و خلافِ بازار، بسیاری از سرمایهگذاران را نگران ریزش ارزش سهام شرکتهای فعال در زمینهٔ هوش مصنوعی کرده است. بخصوص که مایکل بری در استشمامِ زودهنگام بوی ریزشِ بازار نامِ بلندی کسب کرده است.
نکتهٔ جالب توجه در این ماجرا استفاده از بازار آپشن است؛ یک استراتژی شورت ولی با سودِ محدود و حسابشده. چنین کنند بزرگان چو کرد باید کار!
البته باید توجه داشت که مایکل بری نیز نه گوی بلورین دارد و نه اسطرلاب رمّالی؛ لابد بر اساس شواهدی احساس کرده است که حباب شرکتهای هوش مصنوعی زیادی بادکردهاند و عنقریب است که به نشتری فروبیفتند؛ بعد هم نیامده در بازار پرپچوال شورت بگیرد، بلکه آپشن پوت خریده است. بنابراین بیحساب و کتاب نباید و نشاید از او و امثال او تقلید کرد.
باید بمانیم و ببینیم آیا این دفعه هم آقای شورت درست بوبُرده است یا فقط هزینهٔ خرید آپشنهای پوت روی دستش میماند.
📎 @ProfessionalBitcoinDaily
مایکل بری، سرمایهگذار مشهور فیلم 🎬 «The Big Short» که در بحران ۲۰۰۸ با شرطبندی علیه بازار مسکن مشهور شد، این بار روی سقوط دو غول هوش مصنوعی شرط بسته است:
🔸 پالانتیر (Palantir)
🔸 انویدیا (Nvidia)
او روی سهام شرکت پالانتیر آپشنهای پوت به ارزشِ اسمی ۹۱۲ میلیون دلار،
و روی سهام شرکت انودیا، آپشنهای پوت به ارزش اسمی۱۸۷ میلیون دلار خریده است.
آپشن پوت (یا اختیارفروش) به دارندهاش این امکان را میدهد که دارایی پایه را (که در این مورد سهام شرکتهای فعال در حوزهٔ هوش مصنوعی است) به قیمت مشخصی بفروشد. این استراتژی وقتی اجرا میشود که معاملهگر از ریزش قیمت احساس خطر می کند.
این معاملهٔ بزرگ و خلافِ بازار، بسیاری از سرمایهگذاران را نگران ریزش ارزش سهام شرکتهای فعال در زمینهٔ هوش مصنوعی کرده است. بخصوص که مایکل بری در استشمامِ زودهنگام بوی ریزشِ بازار نامِ بلندی کسب کرده است.
نکتهٔ جالب توجه در این ماجرا استفاده از بازار آپشن است؛ یک استراتژی شورت ولی با سودِ محدود و حسابشده. چنین کنند بزرگان چو کرد باید کار!
البته باید توجه داشت که مایکل بری نیز نه گوی بلورین دارد و نه اسطرلاب رمّالی؛ لابد بر اساس شواهدی احساس کرده است که حباب شرکتهای هوش مصنوعی زیادی بادکردهاند و عنقریب است که به نشتری فروبیفتند؛ بعد هم نیامده در بازار پرپچوال شورت بگیرد، بلکه آپشن پوت خریده است. بنابراین بیحساب و کتاب نباید و نشاید از او و امثال او تقلید کرد.
باید بمانیم و ببینیم آیا این دفعه هم آقای شورت درست بوبُرده است یا فقط هزینهٔ خرید آپشنهای پوت روی دستش میماند.
📎 @ProfessionalBitcoinDaily
2❤123👍62
⚡️ شمارهٔ جدید چشمانداز بازار آپشن در وبسایت طالس منتشر شد.
در این گزارش تازه نگاهی دقیق داریم به وضعیت فعلی بازار آپشنهای بیتکوین پس از اصلاح اخیر قیمت از سقف تاریخی ۱۲۶هزار دلار، و موضوعات مهم دیگری را نیز از نظر میگذرانیم. ازجمله:
✔️ افزایشِ نوسانِ ضمنی درکنارِ افزایشِ سهمِ آپشنهای پوت (اختیارفروش) در کوتاهمدت،
✔️ حضور پررنگِ فروشندگانِ آپشن در بازار،
✔️ افزایش پیوستهٔ حجمِ قراردادهای بازِ آپشن (Open Interest)، و
✔️ اجرای یک استراتژی پیشرفته توسط معاملهگران حرفهایِ بازار.
📍بهزودی یک ویدئوی فارسی از گزارش هم تهیه، و در کانال یوتیوب طالس بارگذاری خواهد شد.
علاقهمندانِ بازار آپشن این تحلیل را از دست ندهند!
در این گزارش تازه نگاهی دقیق داریم به وضعیت فعلی بازار آپشنهای بیتکوین پس از اصلاح اخیر قیمت از سقف تاریخی ۱۲۶هزار دلار، و موضوعات مهم دیگری را نیز از نظر میگذرانیم. ازجمله:
✔️ افزایشِ نوسانِ ضمنی درکنارِ افزایشِ سهمِ آپشنهای پوت (اختیارفروش) در کوتاهمدت،
✔️ حضور پررنگِ فروشندگانِ آپشن در بازار،
✔️ افزایش پیوستهٔ حجمِ قراردادهای بازِ آپشن (Open Interest)، و
✔️ اجرای یک استراتژی پیشرفته توسط معاملهگران حرفهایِ بازار.
📍بهزودی یک ویدئوی فارسی از گزارش هم تهیه، و در کانال یوتیوب طالس بارگذاری خواهد شد.
علاقهمندانِ بازار آپشن این تحلیل را از دست ندهند!
1❤144👍58
🎯 فراخوان همکاری با تریدرهای حرفهای
مجموعههای طالس و آگورا در حال توسعهی پروژههای نوآورانه در حوزه ترید و سرمایهگذاری هستند.
از تریدرهای حرفهای و باتجربه دعوت میکنیم تا به تیم ما بپیوندند و در مسیر رشد و سودآوری مشترک همراهمان باشند.
💰 پاداش عملکرد و سهم از سود پروژهها
🚀 دسترسی به ابزارهای پیشرفته و فرصت رشد تخصصی
🤝 همکاری با تیمی پویا و نتیجهمحور
اگر استراتژی معاملاتی مشخصی دارید و بهدنبال بستری حرفهای برای استفاده از تواناییهای خود هستید،
پرسشنامه زیر را تکمیل کنید 👇
https://survey.porsline.ir/s/9nae5IHa
🕒 زمان موردنیاز: حدود ۵ دقیقه
منتظر آشنایی با شما هستیم ⚡️
مجموعههای طالس و آگورا در حال توسعهی پروژههای نوآورانه در حوزه ترید و سرمایهگذاری هستند.
از تریدرهای حرفهای و باتجربه دعوت میکنیم تا به تیم ما بپیوندند و در مسیر رشد و سودآوری مشترک همراهمان باشند.
💰 پاداش عملکرد و سهم از سود پروژهها
🚀 دسترسی به ابزارهای پیشرفته و فرصت رشد تخصصی
🤝 همکاری با تیمی پویا و نتیجهمحور
اگر استراتژی معاملاتی مشخصی دارید و بهدنبال بستری حرفهای برای استفاده از تواناییهای خود هستید،
پرسشنامه زیر را تکمیل کنید 👇
https://survey.porsline.ir/s/9nae5IHa
🕒 زمان موردنیاز: حدود ۵ دقیقه
منتظر آشنایی با شما هستیم ⚡️
❤78👍26
Media is too big
VIEW IN TELEGRAM
📍برگزاری اولین همایش تخصصی آپشن ایران توسط مجموعۀ طالس
مجموعۀ طالس این افتخار را داشت که اولین همایش تخصصی بازار آپشن در ایران را برگزار کند؛ همایشی که قرار است هر ساله پذیرای فعالان بازار آپشن ایران باشد.
استقبال بینظیر فعالان حوزۀ آپشن به ما انگیزه داد تا همایشهای بعدی را با وسعت و کیفیتی افزونتر برگزار کنیم و امید داریم سال آینده نیز در همایشی بزرگتر و تخصصیتر پذیرای حضور شما عزیزان باشیم.
اگر فعال حوزۀ آپشن سهام یا کریپتو هستید ما را در لینکدین و کانال تلگرام طالس دنبال کنید.
همچنین اگر علاقمند به مباحث تخصصی معاملات آپشن هستید سری به مقالات تخصصی ما در این لینک نیز بزنید.
مجموعۀ طالس این افتخار را داشت که اولین همایش تخصصی بازار آپشن در ایران را برگزار کند؛ همایشی که قرار است هر ساله پذیرای فعالان بازار آپشن ایران باشد.
استقبال بینظیر فعالان حوزۀ آپشن به ما انگیزه داد تا همایشهای بعدی را با وسعت و کیفیتی افزونتر برگزار کنیم و امید داریم سال آینده نیز در همایشی بزرگتر و تخصصیتر پذیرای حضور شما عزیزان باشیم.
اگر فعال حوزۀ آپشن سهام یا کریپتو هستید ما را در لینکدین و کانال تلگرام طالس دنبال کنید.
همچنین اگر علاقمند به مباحث تخصصی معاملات آپشن هستید سری به مقالات تخصصی ما در این لینک نیز بزنید.
10❤80👍22
بیتکوین؛ صندوق ذخیرهٔ ارزی، اتریوم؛ نفتِ دنیای کریپتو
بهتازگی گزارشِ مشترکی از گلسنود و کیراک منتشر شده است که عمدتاً به مقایسهٔ بیتکوین و اتریوم براساس دادههای آنچین میپردازد. خواندن این مقاله را به علاقهمندان توصیه میکنیم. اما برای دوستانی که حوصلهٔ خواندن کامل مقاله را ندارند، خلاصهای کوتاه ارائه میشود:
این گزارش با تکیه بر دادههای درونزنجیرهای بیتکوین و اتریوم بررسی میکند که این دو دارایی در عمل چگونه استفاده میشوند و تا چه حد رفتار آنها با الگوی «ذخیرهٔ ارزش» (SoV) یا «دارایی کاربردی/سوخت دیجیتال» همخوان است. نویسندگان پنج بُعد رفتاری را میسنجند: میزان بیتحرکی و هولد کردن (dormancy) دارایی، نرخ جابهجایی نسبت به عرضهٔ در گردش (turnover)، سهم نگهداری روی صرافیها، داراییهای قفلشده در سازوکارهای کمتحرک مثل ETFها، استیکینگ و لایتنینگ، و داراییهای درآمدزا که در ساختارهای مالیِ قابل وثیقهگذاری و استفاده مجدد (DATها، دیفای، استیک نقدینگی، و وثیقه) قفل شده اند.
نتایج نشان میدهد که در مورد بیتکوین
🔅 بخش عمدهٔ کوینها بیش از یکسال دستنخورده باقی ماندهاند،
🔅 گردش روزانهاش تنها در حدود ۰.۶درصد (ششدهم درصد) از کل این دارایی است (یعنی گردش نقدیاش پایین است)
🔅عرضهٔ آن در صرافیها با شیبِ ملایم رو به کاهش است
📍و بهاین ترتیب همانند یک داراییِ پساندازی و وثیقهٔ دستنخورده رفتار میکند.
در مقابل، در مورد اتریوم
🔅اگرچه بخشی مهم از عرضهاش در ETFها و استیکینگ قفل شده و ویژگی ذخیرهٔ ارزش را دارد،
🔅اما با تحرک بیشتر کوینهای قدیمی، گردش روزانهٔ حدوداً دو برابر بیتکوین، و
🔅 سهم بالاتری از داراییهای درآمدزا در دنیای دیفای، استیکینگ، تأمین نقدینگی و وثیقه،
📍داراییای است که کارکرد دوگانه (هیبریدی) دارد؛
🔅 هم دارایی ذخیرهای برای اقتصاد کریپتو، و
🔅 هم «نفتِ دیجیتال» که فعالانه شبکه و اکوسیستم مالی رویزنجیره را تغذیه میکند.
📎 @ProfessionalBitcoinDaily
بهتازگی گزارشِ مشترکی از گلسنود و کیراک منتشر شده است که عمدتاً به مقایسهٔ بیتکوین و اتریوم براساس دادههای آنچین میپردازد. خواندن این مقاله را به علاقهمندان توصیه میکنیم. اما برای دوستانی که حوصلهٔ خواندن کامل مقاله را ندارند، خلاصهای کوتاه ارائه میشود:
این گزارش با تکیه بر دادههای درونزنجیرهای بیتکوین و اتریوم بررسی میکند که این دو دارایی در عمل چگونه استفاده میشوند و تا چه حد رفتار آنها با الگوی «ذخیرهٔ ارزش» (SoV) یا «دارایی کاربردی/سوخت دیجیتال» همخوان است. نویسندگان پنج بُعد رفتاری را میسنجند: میزان بیتحرکی و هولد کردن (dormancy) دارایی، نرخ جابهجایی نسبت به عرضهٔ در گردش (turnover)، سهم نگهداری روی صرافیها، داراییهای قفلشده در سازوکارهای کمتحرک مثل ETFها، استیکینگ و لایتنینگ، و داراییهای درآمدزا که در ساختارهای مالیِ قابل وثیقهگذاری و استفاده مجدد (DATها، دیفای، استیک نقدینگی، و وثیقه) قفل شده اند.
نتایج نشان میدهد که در مورد بیتکوین
🔅 بخش عمدهٔ کوینها بیش از یکسال دستنخورده باقی ماندهاند،
🔅 گردش روزانهاش تنها در حدود ۰.۶درصد (ششدهم درصد) از کل این دارایی است (یعنی گردش نقدیاش پایین است)
🔅عرضهٔ آن در صرافیها با شیبِ ملایم رو به کاهش است
📍و بهاین ترتیب همانند یک داراییِ پساندازی و وثیقهٔ دستنخورده رفتار میکند.
در مقابل، در مورد اتریوم
🔅اگرچه بخشی مهم از عرضهاش در ETFها و استیکینگ قفل شده و ویژگی ذخیرهٔ ارزش را دارد،
🔅اما با تحرک بیشتر کوینهای قدیمی، گردش روزانهٔ حدوداً دو برابر بیتکوین، و
🔅 سهم بالاتری از داراییهای درآمدزا در دنیای دیفای، استیکینگ، تأمین نقدینگی و وثیقه،
📍داراییای است که کارکرد دوگانه (هیبریدی) دارد؛
🔅 هم دارایی ذخیرهای برای اقتصاد کریپتو، و
🔅 هم «نفتِ دیجیتال» که فعالانه شبکه و اکوسیستم مالی رویزنجیره را تغذیه میکند.
📎 @ProfessionalBitcoinDaily
5👍63❤58