💭Еженедельная рубрика "Мысли управляющего", из которой на этот раз вы узнаете:
В мире: рынок США с коронавирусом покоряет новые вершины
Акции РФ: покупать нужно, но аккуратно (МТС, Лукойл, Сбербанк)
Мнение, которые вы ждали: НОВАТЭК, Газпром, Тинькофф, Сбербанк и др.
Облигации РФ: про заседание ЦБ и не только
Рубль&Нефть: что ждем и почему
#Pravda_мысли
@PravdaInvest🅿️
В мире: рынок США с коронавирусом покоряет новые вершины
Акции РФ: покупать нужно, но аккуратно (МТС, Лукойл, Сбербанк)
Мнение, которые вы ждали: НОВАТЭК, Газпром, Тинькофф, Сбербанк и др.
Облигации РФ: про заседание ЦБ и не только
Рубль&Нефть: что ждем и почему
#Pravda_мысли
@PravdaInvest🅿️
VK
Мысли управляющего от 11-02-20
Внешние рынки
📢Газпром: оправдаются ли дивидендные ожидания?
📈Мосбиржа начала публиковать раз в месяц состав Топ-10 активов в портфелях частных инвесторов. Одна из худших бумаг по динамике с начала года - Газпром, акции падали на 12% по данным на 10.02.2020.
Теперь смотрим какой бумаги больше всего у физических лиц по состоянию на 31 января 2020:
1. Газпром - 27.1%
2. Лукойл - 9.9%
3. ВТБ - 9.5%
4. Магнит - 9.1%
5. Сургутнефтегаз преф - 8.9%
6. Сбербанк - 8.8%
7. Норникель - 7.4%
8. Северсталь - 6.5%
9. Русгидро - 6.5%
10. Яндекс - 6.4%
📈Рынок акций с первых дней января ушел в резкий рост, а акции Газпрома падали против рынка (ГРАФИК ниже). Конечно, физические лица в первую очередь докупали акцию, которая не успела вырасти.
Но ухудшающийся новостной фон вокруг компании (проблемы со строительством "Северного потока-2", новые возможные претензии со стороны Нафтогаза, после выплаты им $3 млрд, низкие цены на газ из-за теплой зимы и конкуренции со стороны СПГ). Добавляем сюда вспышку коронавируса и "страшилки" о том, что Китай перестанет покупать сырье по всему миру.
Но более фундаментальная причина падения была в том, что сложно понять какой в итоге будет дивиденд на акции Газпрома к лету после изменения в дивидендной политике. В прошлом году обещали больше 10 рублей не выплачивать, а выплатили аж 16,6 рублей.
Рынок уже заложил дивиденды в районе 12 рублей, и акции уверенно шли к уровню 220 рублей, там, где их последний раз купили "правильные люди" на SPO.
Но вчера Газпром заявил, что может быть не будет корректировать чистую прибыль на определенные неденежные статьи, чтобы увеличить базу для выплаты дивидендов за 2019. Акции за день отскочили на 4%, сегодня рост продолжился, а по рынку пошли различные расчеты по размеру дивиденда в районе 17-18 рублей. Хорошая вербальная интервенция и главное своевременная.
Верить заявлениями Газпрома о щедрых выплатах или нет - решайте сами. Эти обещания в любой момент могут быть скорректированы, как и дивиденды.
Также, мы хотим отметить, что вчера менеджмент Газпрома сообщил о росте выплаты дивидендов для дочерних компаний – 50% чистой прибыли по МСФО за 2019 г. Таким образом, данная политика будет распространяться на такие публичные компании, как: Газпром нефть, ТГК-1, ОГК-2, Мосэнерго.
Наши фавориты сохраняются: Газпром нефть и ТГК-1. По нашим оценкам, текущая дивидендная доходность за 2019 г. составляет 9,3% и соответственно 10,65%.
@PravdaInvest🅿️
📈Мосбиржа начала публиковать раз в месяц состав Топ-10 активов в портфелях частных инвесторов. Одна из худших бумаг по динамике с начала года - Газпром, акции падали на 12% по данным на 10.02.2020.
Теперь смотрим какой бумаги больше всего у физических лиц по состоянию на 31 января 2020:
1. Газпром - 27.1%
2. Лукойл - 9.9%
3. ВТБ - 9.5%
4. Магнит - 9.1%
5. Сургутнефтегаз преф - 8.9%
6. Сбербанк - 8.8%
7. Норникель - 7.4%
8. Северсталь - 6.5%
9. Русгидро - 6.5%
10. Яндекс - 6.4%
📈Рынок акций с первых дней января ушел в резкий рост, а акции Газпрома падали против рынка (ГРАФИК ниже). Конечно, физические лица в первую очередь докупали акцию, которая не успела вырасти.
Но ухудшающийся новостной фон вокруг компании (проблемы со строительством "Северного потока-2", новые возможные претензии со стороны Нафтогаза, после выплаты им $3 млрд, низкие цены на газ из-за теплой зимы и конкуренции со стороны СПГ). Добавляем сюда вспышку коронавируса и "страшилки" о том, что Китай перестанет покупать сырье по всему миру.
Но более фундаментальная причина падения была в том, что сложно понять какой в итоге будет дивиденд на акции Газпрома к лету после изменения в дивидендной политике. В прошлом году обещали больше 10 рублей не выплачивать, а выплатили аж 16,6 рублей.
Рынок уже заложил дивиденды в районе 12 рублей, и акции уверенно шли к уровню 220 рублей, там, где их последний раз купили "правильные люди" на SPO.
Но вчера Газпром заявил, что может быть не будет корректировать чистую прибыль на определенные неденежные статьи, чтобы увеличить базу для выплаты дивидендов за 2019. Акции за день отскочили на 4%, сегодня рост продолжился, а по рынку пошли различные расчеты по размеру дивиденда в районе 17-18 рублей. Хорошая вербальная интервенция и главное своевременная.
Верить заявлениями Газпрома о щедрых выплатах или нет - решайте сами. Эти обещания в любой момент могут быть скорректированы, как и дивиденды.
Также, мы хотим отметить, что вчера менеджмент Газпрома сообщил о росте выплаты дивидендов для дочерних компаний – 50% чистой прибыли по МСФО за 2019 г. Таким образом, данная политика будет распространяться на такие публичные компании, как: Газпром нефть, ТГК-1, ОГК-2, Мосэнерго.
Наши фавориты сохраняются: Газпром нефть и ТГК-1. По нашим оценкам, текущая дивидендная доходность за 2019 г. составляет 9,3% и соответственно 10,65%.
@PravdaInvest🅿️
📢Правда о банковских депозитах
⁉Один из наших подписчиков спросил о том, что будет дальше, если ставки по депозитам продолжат снижаться?
Мы решили порассуждать на эту тему после оценки текущего состояния рублевых депозитов физических лиц,.
Своими мыслями делимся с вами👇
@PravdaInvest🅿️
⁉Один из наших подписчиков спросил о том, что будет дальше, если ставки по депозитам продолжат снижаться?
Мы решили порассуждать на эту тему после оценки текущего состояния рублевых депозитов физических лиц,.
Своими мыслями делимся с вами👇
@PravdaInvest🅿️
VK
PRAVDA о банковских депозитах
Рассуждаем о последствиях снижения ключевой ставки для любителей банковских депозитов.
💥💥 Нас уже больше 5000 Telegram и 4000 в VK 💥💥
🙏Спасибо вам за доверие, неподдельный интерес и желание развиваться вместе с PRAVDA Invest!
🗣Наша команда и дальше будет делиться с вами мыслями по рынку, инвестиционными идеями в акциях, облигационным портфелем, своим опытом о фондовом рынке и полезными финансовыми лайфхаками.
👔Для тех кому нужна дополнительная экспертиза, мы специально запустили линейку продуктов. Будем ее совершенствовать и расширять по мере возможностей. Посмотреть продукты PRAVDA Invest.
😎Команда PRAVDA Invest, как и рынок, не стоит на месте. Оставайтесь с нами и узнаете еще больше правды о финансах и инвестициях!
@PravdaInvest🅿️
🙏Спасибо вам за доверие, неподдельный интерес и желание развиваться вместе с PRAVDA Invest!
🗣Наша команда и дальше будет делиться с вами мыслями по рынку, инвестиционными идеями в акциях, облигационным портфелем, своим опытом о фондовом рынке и полезными финансовыми лайфхаками.
👔Для тех кому нужна дополнительная экспертиза, мы специально запустили линейку продуктов. Будем ее совершенствовать и расширять по мере возможностей. Посмотреть продукты PRAVDA Invest.
😎Команда PRAVDA Invest, как и рынок, не стоит на месте. Оставайтесь с нами и узнаете еще больше правды о финансах и инвестициях!
@PravdaInvest🅿️
📆Самые важные события недели от Pravda Invest:
▪Заседание Национального банка Китая;
▪Инфляция в Великобритании и еврозоны;
▪Финансовые результаты НОВАТЭКа за 2019 г. по МСФО;
▪В США день президентов. Торги закрыты.
#Pravda_новости #Календарь
@pravdainvest🅿️
▪Заседание Национального банка Китая;
▪Инфляция в Великобритании и еврозоны;
▪Финансовые результаты НОВАТЭКа за 2019 г. по МСФО;
▪В США день президентов. Торги закрыты.
#Pravda_новости #Календарь
@pravdainvest🅿️
📈Мы закрываем нашу инвестиционную идею №11 - МТС: ДИВИДЕНДИЩЕ по 340 рублей в связи с ростом котировок выше нашего целевого уровня.
Мы повторно покупали МТС 27 ноября по 305 рублей, все детали по ссылке. Продажу осуществляем 17 февраля по 340 рублей. Компания успела за этот период выплатить 13,25 рублей спецдивидендами.
🔥 Итого результат +15,82%
Сразу скажем, акций МТС остаются отличной долгосрочной дивидендной фишкой. Продавать ее из долгосрочных портфелей нет ни малейшей необходимости.
После продажи украинского подразделения и выплаты спецдивиденда в январе, текущие 28 рублей в год (согласно див. политике МТС) при цене 340 рублей дают очищенную от налогов доходность в 7,15% годовых.
Даже такая дивидендная доходность в текущих условиях (ключевая ставка 6%, облигации МТС торгуются примерно по 6,1-6,5%) оставляет возможность для дальнейшего роста акций МТС.
Но поскольку мы работаем с акциями более активно, приняли решение закрыть идею. Будем искать свежую историю с более высоким потенциалом роста. Ну а пока поздравляем всех с успешной сделкой!🥇
📊Статистику по всем идеям, а также список открытых идей можно найти в меню группы ИнвестИдеи.
@PravdaInvest🅿️
Мы повторно покупали МТС 27 ноября по 305 рублей, все детали по ссылке. Продажу осуществляем 17 февраля по 340 рублей. Компания успела за этот период выплатить 13,25 рублей спецдивидендами.
🔥 Итого результат +15,82%
Сразу скажем, акций МТС остаются отличной долгосрочной дивидендной фишкой. Продавать ее из долгосрочных портфелей нет ни малейшей необходимости.
После продажи украинского подразделения и выплаты спецдивиденда в январе, текущие 28 рублей в год (согласно див. политике МТС) при цене 340 рублей дают очищенную от налогов доходность в 7,15% годовых.
Даже такая дивидендная доходность в текущих условиях (ключевая ставка 6%, облигации МТС торгуются примерно по 6,1-6,5%) оставляет возможность для дальнейшего роста акций МТС.
Но поскольку мы работаем с акциями более активно, приняли решение закрыть идею. Будем искать свежую историю с более высоким потенциалом роста. Ну а пока поздравляем всех с успешной сделкой!🥇
📊Статистику по всем идеям, а также список открытых идей можно найти в меню группы ИнвестИдеи.
@PravdaInvest🅿️
📣ALARM: с 17 по 23 февраля объявляем неделю недвижимости
На этой неделе помимо традиционных постов про фондовый рынок мы размышляем об основных тенденциях на рынке жилой недвижимости в России.
🏡О чем пойдет речь?
«Жилье – лучшая инвестиция: банкиры не обманут, квартиру всегда можно продать, девальвация не страшна, а доход – приличный». Этот миф годами держался на двух столпах – долевом строительстве и постоянном росте цен на вторичном рынке. Так ли это теперь?
Речь не пойдет о том, плохо или хорошо инвестировать в недвижимость! Наша цель: создать систему координат, с помощью которой Вы изучите основные принципы ценообразования на рынке жилой недвижимости РФ и сможете принимать грамотные инвестиционные решения!
🏠А конкретнее можно?
Можно! Стоимость любого актива и динамика его цены зависят от двух важнейших факторов – от спроса и предложения. Попробуем разобраться, какие факторы на рынке жилой недвижимости могут влиять на спрос и предложение в ближайшие годы:
1. Экономическая ситуация (рост экономики, доходы населения…);
2. Процентные ставки (инфляция, ключевая ставка, ипотека…);
3. Состояние рынка (структура рынка, объём строящегося жилья, законодательные изменения…);
4. Инвестиционная альтернатива (доходность других вложений, арендная ставка, расходы...);
5. Демография (количество покупателей, их возможности и потребности...).
Серию постов о рынке недвижимости публикуем ЕЖЕДНЕВНО, начиная с сегодняшнего дня. Итоги подведем 23 февраля.
#pravda_недвижимость
@PravdaInvest🅿️
На этой неделе помимо традиционных постов про фондовый рынок мы размышляем об основных тенденциях на рынке жилой недвижимости в России.
🏡О чем пойдет речь?
«Жилье – лучшая инвестиция: банкиры не обманут, квартиру всегда можно продать, девальвация не страшна, а доход – приличный». Этот миф годами держался на двух столпах – долевом строительстве и постоянном росте цен на вторичном рынке. Так ли это теперь?
Речь не пойдет о том, плохо или хорошо инвестировать в недвижимость! Наша цель: создать систему координат, с помощью которой Вы изучите основные принципы ценообразования на рынке жилой недвижимости РФ и сможете принимать грамотные инвестиционные решения!
🏠А конкретнее можно?
Можно! Стоимость любого актива и динамика его цены зависят от двух важнейших факторов – от спроса и предложения. Попробуем разобраться, какие факторы на рынке жилой недвижимости могут влиять на спрос и предложение в ближайшие годы:
1. Экономическая ситуация (рост экономики, доходы населения…);
2. Процентные ставки (инфляция, ключевая ставка, ипотека…);
3. Состояние рынка (структура рынка, объём строящегося жилья, законодательные изменения…);
4. Инвестиционная альтернатива (доходность других вложений, арендная ставка, расходы...);
5. Демография (количество покупателей, их возможности и потребности...).
Серию постов о рынке недвижимости публикуем ЕЖЕДНЕВНО, начиная с сегодняшнего дня. Итоги подведем 23 февраля.
#pravda_недвижимость
@PravdaInvest🅿️
🏠C 17 по 23 февраля неделя недвижимости с PRAVDA Invest
Пост 1 из 7 - Введение
Многолетний безостановочный рост цен на жилье до 2008 года, а после новый виток роста до девальвации в конце 2014 года сформировали целое поколение инвесторов, незнающих, что может быть другой рынок. Рынок, на котором цены могут стагнировать годами или снижаться. Возможно факторы, двигавшие рынок несколько десятилетий - исчезают. Именно с таким рынком многие столкнулись в последние 5 лет.
Несмотря на это, покупка квартиры остается любимым способом сохранить и приумножить сбережения, получить рентный доход, помочь детям начать взрослую жизнь и отложить на “черный день”. Вкладываются и молодые семьи, и успешные бизнесмены, и люди зрелого возраста.
В структуре инвестиционного портфеля недвижимость занимает второе место после банковских депозитов. Доля инвестиционной составляющей на рынке жилой недвижимости России достигает 10-15% в последние годы. Хотя в мировой практике – это завершающая стадия накопления богатства.
Конечно, всегда найдутся специалисты, умеющие находить перспективные объекты на любом рынке и зарабатывать на этом. Но подавляющее большинство – не профи рынка недвижимости. Среди команды Pravda Invest тоже нет профессиональных специалистов этого рынка. Но мы часто сталкиваемся с решениями клиентов, касающихся инвестиций в недвижимость, и готовы поделится своими мыслями с Вами.
Продолжим говорить о рынке недвижимости. Встречаемся здесь, будем обсуждать влияние экономического роста на рынок!
=================================
Серию постов о рынке недвижимости публикуем ЕЖЕДНЕВНО. Итоги подведем 23 февраля.
@PravdaInvest
Пост 1 из 7 - Введение
Многолетний безостановочный рост цен на жилье до 2008 года, а после новый виток роста до девальвации в конце 2014 года сформировали целое поколение инвесторов, незнающих, что может быть другой рынок. Рынок, на котором цены могут стагнировать годами или снижаться. Возможно факторы, двигавшие рынок несколько десятилетий - исчезают. Именно с таким рынком многие столкнулись в последние 5 лет.
Несмотря на это, покупка квартиры остается любимым способом сохранить и приумножить сбережения, получить рентный доход, помочь детям начать взрослую жизнь и отложить на “черный день”. Вкладываются и молодые семьи, и успешные бизнесмены, и люди зрелого возраста.
В структуре инвестиционного портфеля недвижимость занимает второе место после банковских депозитов. Доля инвестиционной составляющей на рынке жилой недвижимости России достигает 10-15% в последние годы. Хотя в мировой практике – это завершающая стадия накопления богатства.
Конечно, всегда найдутся специалисты, умеющие находить перспективные объекты на любом рынке и зарабатывать на этом. Но подавляющее большинство – не профи рынка недвижимости. Среди команды Pravda Invest тоже нет профессиональных специалистов этого рынка. Но мы часто сталкиваемся с решениями клиентов, касающихся инвестиций в недвижимость, и готовы поделится своими мыслями с Вами.
Продолжим говорить о рынке недвижимости. Встречаемся здесь, будем обсуждать влияние экономического роста на рынок!
=================================
Серию постов о рынке недвижимости публикуем ЕЖЕДНЕВНО. Итоги подведем 23 февраля.
@PravdaInvest
💭Еженедельная рубрика "Мысли управляющего", из которой на этот раз вы узнаете:
1. В мире: рынок Китай продолжает постепенно вливать новые деньги через РЕПО;
2. Рынок акций РФ один из самых слабых;
3. Мнение, которые вы ждали: НОВАТЭК, Сбербанк, МТС, Газпром нефть;
4. Облигации РФ: к размещению готовятся 4 интересных выпуска;
5. Рубль&Нефть: что ждем и почему
#Pravda_мысли
@pravdainvest
1. В мире: рынок Китай продолжает постепенно вливать новые деньги через РЕПО;
2. Рынок акций РФ один из самых слабых;
3. Мнение, которые вы ждали: НОВАТЭК, Сбербанк, МТС, Газпром нефть;
4. Облигации РФ: к размещению готовятся 4 интересных выпуска;
5. Рубль&Нефть: что ждем и почему
#Pravda_мысли
@pravdainvest
VK
Мысли управляющего от 18-02-20
Внешние рынки
🏠C 17 по 24 февраля неделя недвижимости с PRAVDA Invest
📊Пост 2 из 7 - Роста нет, но вы покупайте! Рынок недвижимости и экономическая ситуация в стране
Экономическая ситуация в стране оставляет желать лучшего. ВВП практически не растет последние 5-6 лет. Причины в снижении цен на нефть в этот период, в санкциях, жесткой бюджетной политике (накопление денег в ФНБ), в отсутствии необходимых реформ, повышении налоговой нагрузки (НДС, различные акцизы). Прогнозы на ближайшие годы около 2% и до свойственных развивающейся экономике 4-5% в год слишком далеко.
Какая экономика, такие и реальные располагаемые денежные доходы населения (это доходы за вычетом обязательных платежей и официальной инфляции). Падение с 2014-2017 составило аж 8,4% на фоне роста обязательных платежей – это налоги и сборы, постоянный рост ЖКХ, особенно рост платежей по кредитам. Население набрало кредитов (не от хорошей жизни – ЦБ буквально недавно осадил сферу потреб-кредитования) и их обслуживание оказывает давление на остающуюся сумму денег на руках.
За 2019 год доходы выросли на 0,8% против +0,1% за 2018 год, и то по большей части за счет замедления официальной инфляции до 3% годовых. Получается с 2013 года минус 7,5% в реальных доходах населения. Средние зарплаты по стране в 50 тысяч рублей не сопоставимы со стоимостью кв. м. жилья в большинстве городов. По данным ЦБ россиянин зарабатывает в месяц в среднем 0,8 кв. м жилья! И что интересно, за последние лет 10-ть это соотношение почти не изменилось - квартиры не стали доступнее. Для Москвы и Питера значение ближе к 0,3-0,4 кв. м. из-за дороговизны метра по отношению к стране в целом.
ВЫВОД: С точки зрения экономической ситуации в стране и реальных располагаемых доходов населения говорить о массовом росте спроса на квартиры в ближайшие 1-3 года сложно. Когда за чертой бедности по официальной статистике проживает почти 15% населения (около 20 млн человек), вопросы улучшения жилищных условий или инвестиции отпадают. Если потребитель не станет больше зарабатывать – он не сможет больше тратить.
================================================
На этой неделе помимо традиционных постов про фондовый рынок мы размышляем об основных тенденциях на рынке жилой недвижимости в России.
Посты о рынке недвижимости публикуем ЕЖЕДНЕВНО. Итоги подведем 24 февраля.
@PravdaInvest
📊Пост 2 из 7 - Роста нет, но вы покупайте! Рынок недвижимости и экономическая ситуация в стране
Экономическая ситуация в стране оставляет желать лучшего. ВВП практически не растет последние 5-6 лет. Причины в снижении цен на нефть в этот период, в санкциях, жесткой бюджетной политике (накопление денег в ФНБ), в отсутствии необходимых реформ, повышении налоговой нагрузки (НДС, различные акцизы). Прогнозы на ближайшие годы около 2% и до свойственных развивающейся экономике 4-5% в год слишком далеко.
Какая экономика, такие и реальные располагаемые денежные доходы населения (это доходы за вычетом обязательных платежей и официальной инфляции). Падение с 2014-2017 составило аж 8,4% на фоне роста обязательных платежей – это налоги и сборы, постоянный рост ЖКХ, особенно рост платежей по кредитам. Население набрало кредитов (не от хорошей жизни – ЦБ буквально недавно осадил сферу потреб-кредитования) и их обслуживание оказывает давление на остающуюся сумму денег на руках.
За 2019 год доходы выросли на 0,8% против +0,1% за 2018 год, и то по большей части за счет замедления официальной инфляции до 3% годовых. Получается с 2013 года минус 7,5% в реальных доходах населения. Средние зарплаты по стране в 50 тысяч рублей не сопоставимы со стоимостью кв. м. жилья в большинстве городов. По данным ЦБ россиянин зарабатывает в месяц в среднем 0,8 кв. м жилья! И что интересно, за последние лет 10-ть это соотношение почти не изменилось - квартиры не стали доступнее. Для Москвы и Питера значение ближе к 0,3-0,4 кв. м. из-за дороговизны метра по отношению к стране в целом.
ВЫВОД: С точки зрения экономической ситуации в стране и реальных располагаемых доходов населения говорить о массовом росте спроса на квартиры в ближайшие 1-3 года сложно. Когда за чертой бедности по официальной статистике проживает почти 15% населения (около 20 млн человек), вопросы улучшения жилищных условий или инвестиции отпадают. Если потребитель не станет больше зарабатывать – он не сможет больше тратить.
================================================
На этой неделе помимо традиционных постов про фондовый рынок мы размышляем об основных тенденциях на рынке жилой недвижимости в России.
Посты о рынке недвижимости публикуем ЕЖЕДНЕВНО. Итоги подведем 24 февраля.
@PravdaInvest
💡Идея №15: Сбербанк – всё или ничего!
Тикер: SBER
Покупка: 249 руб.
Цель: 300 руб.
Потенциал: +20,5%
Срок: примерно на 4 месяца к выплате дивидендов
😎Напомни, мы уже держим в идее №5 привилегированные акции Сбербанка, текущий результат идеи +12,7%. С идеей №5 и глобальными факторами покупки акций Сбербанка можно ознакомиться по ссылке: https://vk.com/@pravdainvest-sberbank
Обыкновенные акции Сбербанка с максимумов этого года в 270 рублей снизились до 250 рублей на фоне коронавируса и прочих страшилок. Тем самым предоставив нам хороший шанс для их спекулятивной покупки.
📈Покупаем обыкновенные акции Сбербанка в ожидании финансовых результатов за 2019 по МСФО. Публикация отчёта запланирована на 27 февраля 2019 года. Для прогнозирования дивидендов и цены акции на основе чистой прибыли по МСФО, мы составили для вас таблицу, по которой можно будет быстро сориентироваться после публикации отчёта.
В таблице прибыль по МСФО, соответствующий этой прибыли размер дивиденда и прогнозная стоимость акций при определенном уровне дивидендной доходности.
Хотим отметить, что в прошлом году к закрытию реестра (10 июня) под дивиденды акции отсекались под 248,5 руб., при дивиденде в 16 руб или с 6,4% дивидендной доходностью, при этом ключевая ставка была 7,75%. Текущая ставка ЦБ 6%, к лету будет еще ниже , а цена обыкновенной акций возле 250 руб - там же где и год назад, но дивиденд будет выше прошлогоднего значения.
К тому же, Сбербанк показал сильные финансовые результаты по РСБУ за январь 2020 г. Банк заработал 80,2 млрд руб., что на 8,9% больше чем за январь прошлого года. Это рекорд по прибыли за месяц за всю историю банка!
Если Сбербанк сможет зарабатывать примерно по 83,5 млрд рублей за оставшиеся 11 месяцев, он получит 1 трлн чистой прибыли или 22 рубля дивидендами за 2020 год. Рынок обязательно будет закладывать в цену не только текущий дивиденд за прошлый год, но и прогнозировать будущий дивиденд.
Именно по этому мы покупаем спекулятивно обыкновенные акции Сбербанка в ожидании роста к летним дивидендам.
#pravda_идея #pravda_эмитент #SBER
@PravdaInvest🅿️
Тикер: SBER
Покупка: 249 руб.
Цель: 300 руб.
Потенциал: +20,5%
Срок: примерно на 4 месяца к выплате дивидендов
😎Напомни, мы уже держим в идее №5 привилегированные акции Сбербанка, текущий результат идеи +12,7%. С идеей №5 и глобальными факторами покупки акций Сбербанка можно ознакомиться по ссылке: https://vk.com/@pravdainvest-sberbank
Обыкновенные акции Сбербанка с максимумов этого года в 270 рублей снизились до 250 рублей на фоне коронавируса и прочих страшилок. Тем самым предоставив нам хороший шанс для их спекулятивной покупки.
📈Покупаем обыкновенные акции Сбербанка в ожидании финансовых результатов за 2019 по МСФО. Публикация отчёта запланирована на 27 февраля 2019 года. Для прогнозирования дивидендов и цены акции на основе чистой прибыли по МСФО, мы составили для вас таблицу, по которой можно будет быстро сориентироваться после публикации отчёта.
В таблице прибыль по МСФО, соответствующий этой прибыли размер дивиденда и прогнозная стоимость акций при определенном уровне дивидендной доходности.
Хотим отметить, что в прошлом году к закрытию реестра (10 июня) под дивиденды акции отсекались под 248,5 руб., при дивиденде в 16 руб или с 6,4% дивидендной доходностью, при этом ключевая ставка была 7,75%. Текущая ставка ЦБ 6%, к лету будет еще ниже , а цена обыкновенной акций возле 250 руб - там же где и год назад, но дивиденд будет выше прошлогоднего значения.
К тому же, Сбербанк показал сильные финансовые результаты по РСБУ за январь 2020 г. Банк заработал 80,2 млрд руб., что на 8,9% больше чем за январь прошлого года. Это рекорд по прибыли за месяц за всю историю банка!
Если Сбербанк сможет зарабатывать примерно по 83,5 млрд рублей за оставшиеся 11 месяцев, он получит 1 трлн чистой прибыли или 22 рубля дивидендами за 2020 год. Рынок обязательно будет закладывать в цену не только текущий дивиденд за прошлый год, но и прогнозировать будущий дивиденд.
Именно по этому мы покупаем спекулятивно обыкновенные акции Сбербанка в ожидании роста к летним дивидендам.
#pravda_идея #pravda_эмитент #SBER
@PravdaInvest🅿️
17 по 24 февраля неделя недвижимости с PRAVDA Invest
✨Пост 3 из 7 - Процентные ставки и рынок недвижимости
Ставки в экономике снижаются. Размер ключевой ставки составляет 6%, при этом потенциал для снижения сохраняется.
⁉Сегодня вечером рассуждаем как процентные ставки влияют на рынок жилой недвижимости?
========================
Напоминаем, на этой неделе помимо традиционных постов про фондовый рынок мы размышляем об основных тенденциях на рынке жилой недвижимости в России.
Серию постов о рынке недвижимости публикуем ЕЖЕДНЕВНО. Итоги подведем 24 февраля.
@PravdaInvest
✨Пост 3 из 7 - Процентные ставки и рынок недвижимости
Ставки в экономике снижаются. Размер ключевой ставки составляет 6%, при этом потенциал для снижения сохраняется.
⁉Сегодня вечером рассуждаем как процентные ставки влияют на рынок жилой недвижимости?
========================
Напоминаем, на этой неделе помимо традиционных постов про фондовый рынок мы размышляем об основных тенденциях на рынке жилой недвижимости в России.
Серию постов о рынке недвижимости публикуем ЕЖЕДНЕВНО. Итоги подведем 24 февраля.
@PravdaInvest
VK
Влияние %-ных ставок на рынок недвижимости
Официальная инфляции в стране замедляется с начала 2015 года, да так, что ЦБ 5 раз снижал прогноз на 2019 в течение года. Во многом это следствие крайне слабого потребительского спроса из-за низких располагаемых доходов населения (подробнее про доходы этот…
📊Ловите ТОП-5 акций для тех, кто хочет заработать на дивидендах этого сезона!
✅Только факты:
1.Фондовый рынок РФ самый привлекательных по показателю дивидендной доходности в мире;
2.Средняя дивидендная доходность российских компаний составляет 7-7,5% (данные Bloomberg);
3. В среднем, по миру этот показатель ближе к 3%, в развитых странах 2,4% (США 1,8%, Европа 3,6%).
Мы отобрали ТОП-5 акций по ожидаемому дивиденду с капитализацией около или больше 100 млрд руб.
💰Хотите ещё больше компаний в формате готового портфеля с сочными дивидендными историями, у нас есть готовый продукт "Жизнь на дивиденды" https://vk.cc/amAkmR
@PravdaInvest🅿️
✅Только факты:
1.Фондовый рынок РФ самый привлекательных по показателю дивидендной доходности в мире;
2.Средняя дивидендная доходность российских компаний составляет 7-7,5% (данные Bloomberg);
3. В среднем, по миру этот показатель ближе к 3%, в развитых странах 2,4% (США 1,8%, Европа 3,6%).
Мы отобрали ТОП-5 акций по ожидаемому дивиденду с капитализацией около или больше 100 млрд руб.
💰Хотите ещё больше компаний в формате готового портфеля с сочными дивидендными историями, у нас есть готовый продукт "Жизнь на дивиденды" https://vk.cc/amAkmR
@PravdaInvest🅿️
💣ТОП5 подводных камней в инвестпродуктах
На что обратить внимание при выборе расскажем в нашей рубрике #pravda_знания
Есть вопросы к инвестпродукту? Не доверяете своему брокеру/инвестконсультанту? Напишите нам, и мы раскроем вам правду о продукте и/или услуге.
============================
#Pravda_знания – раздел, в котором публикуются полезные обучающие материалы об акциях, облигациях и различных инвестиционных продуктах.
Мы предупреждаем и рассказываем об ошибках в мире финансов, раскрываем лайфхаки и истории из жизни, связанные с личными финансами и инвестициями.
@PravdaInvest🅿️
На что обратить внимание при выборе расскажем в нашей рубрике #pravda_знания
Есть вопросы к инвестпродукту? Не доверяете своему брокеру/инвестконсультанту? Напишите нам, и мы раскроем вам правду о продукте и/или услуге.
============================
#Pravda_знания – раздел, в котором публикуются полезные обучающие материалы об акциях, облигациях и различных инвестиционных продуктах.
Мы предупреждаем и рассказываем об ошибках в мире финансов, раскрываем лайфхаки и истории из жизни, связанные с личными финансами и инвестициями.
@PravdaInvest🅿️
VK
ТОП-5 подводных камней в инвестпродуктах. На что обратить внимание при покупке?
Когда кто-то предлагает вам инвестпродукт, будь то просто трейдинг, IPO, доверительное управление или структурные продукты, стоит знать, на что обратить внимание?
17 по 24 февраля неделя недвижимости с PRAVDA Invest
✨Пост 5 из 7 - Инвестиционный спрос на жилую недвижимость, а есть ли смысл?
Недвижимость и депозиты считаются наиболее надежными способами сохранить и приумножить капитал среди населения РФ. Переубедить старшее поколение, для которого недвижимость «особый» инвестиционный инструмент, а поход в Сбербанк — это уже ритуал, практически невозможно. Но рынок не стоит на месте, инвестиционная альтернатива сегодня не на стороне рынка жилой недвижимости. Продолжение в материале.
========================
Напоминаем, всю текущую неделю помимо традиционных постов про фондовый рынок мы размышляем об основных тенденциях на рынке жилой недвижимости в России.
Серию постов о рынке недвижимости публикуем ЕЖЕДНЕВНО. Итоги подведем 24 февраля.
@PravdaInvest
✨Пост 5 из 7 - Инвестиционный спрос на жилую недвижимость, а есть ли смысл?
Недвижимость и депозиты считаются наиболее надежными способами сохранить и приумножить капитал среди населения РФ. Переубедить старшее поколение, для которого недвижимость «особый» инвестиционный инструмент, а поход в Сбербанк — это уже ритуал, практически невозможно. Но рынок не стоит на месте, инвестиционная альтернатива сегодня не на стороне рынка жилой недвижимости. Продолжение в материале.
========================
Напоминаем, всю текущую неделю помимо традиционных постов про фондовый рынок мы размышляем об основных тенденциях на рынке жилой недвижимости в России.
Серию постов о рынке недвижимости публикуем ЕЖЕДНЕВНО. Итоги подведем 24 февраля.
@PravdaInvest
VK
Инвестиционная альтернатива
Текущая доходность от сдачи квартиры в аренду оценивается примерно в 5%. (не будем углубляться в расчёты, в среднем у большинства будут такие цифры) Такая доходность уже не столь привлекательна, особенно на фоне стагнирующих цен. Окупаемость инвестиционной…
17 по 24 февраля неделя недвижимости с PRAVDA Invest
✨Пост 6 из 7 - субботнее чтиво про демографию и ее влияние на рынок недвижимости
========================
Напоминаем, всю текущую неделю помимо традиционных постов про фондовый рынок мы размышляем об основных тенденциях на рынке жилой недвижимости в России.
Серию постов о рынке недвижимости публикуем ЕЖЕДНЕВНО. Итоги подведем 24 февраля.
@PravdaInvest
✨Пост 6 из 7 - субботнее чтиво про демографию и ее влияние на рынок недвижимости
========================
Напоминаем, всю текущую неделю помимо традиционных постов про фондовый рынок мы размышляем об основных тенденциях на рынке жилой недвижимости в России.
Серию постов о рынке недвижимости публикуем ЕЖЕДНЕВНО. Итоги подведем 24 февраля.
@PravdaInvest
VK
Демография
Если посмотреть на возрастную структуру городского населения, виден надвигающийся гигантский провал будущего покупателя - это граждане моложе 25 лет. В данном случае речь не о 1-3 годах, а более длительном горизонте и все же масштаб проблемы не решаем.
🏠17 по 24 февраля неделя недвижимости с PRAVDA Invest
✨Пост 7 из 7 - Рынок недвижимость. Подводим итоги.
Динамику цен на недвижимость в следующие 5-10-20 лет предсказать не возьмёмся, недвижка - все-таки не наш профиль. Пусть каждый делает выводы для себя сам!
Наша цель: создать систему координат, с помощью которой Вы познакомились с основными принципами ценообразования на рынке жилой недвижимости РФ.
🎯Факторы, которые будут способствовать росту спроса на жилье:
- потребность людей в жилье все еще высокая;
- потребность в увеличении площади жилья высокая;
- снижение ипотечных ставок и смягчение условий выдачи ипотеки;
- ипотеке как продукту еще есть куда расти, проникновение низкое;
- увеличение дотаций гос-ва (в частности материнский капитал);
- дефицит предложений качественного жилья;
- уменьшение количества застройщиков, а значит возможно объёма ввода нового жилья;
- не ясна судьба 20 млн кв. м. застраиваемая потенциальными банкротами;
- семейные квартиры с хорошей инфраструктурой могут опережать рынок.
🎯Факторы, которые будут способствовать снижению спроса на жилье:
- низкие доходы населения и слабость экономики;
- ипотечное кредитование все еще не доступно для большинства граждан;
- схема работы через эскроу счета, издержки переложат на потребителя;
- низкая инвестиционная привлекательность на фоне других инструментов;
- рост налогов и усиления прозрачности арендного рынка;
- большой "навес" старого фонда;
- затоваривание за счет массовой застройки окраин крупных городов;
- людей в возрасте 25-35 будет почти в 2 раза меньше в будущем;
- однокомнатные квартиры и студии могут отставать от рынка.
Напоминаем, всю текущую неделю помимо традиционных постов про фондовый рынок мы размышляем об основных тенденциях на рынке жилой недвижимости в России.
Серию постов о рынке недвижимости публикуем ЕЖЕДНЕВНО. Итоги подведем ЗАВТРА. Все посты о недвижимости по тегу: #pravda_недвижимость
@pravdainvest🅿️
✨Пост 7 из 7 - Рынок недвижимость. Подводим итоги.
Динамику цен на недвижимость в следующие 5-10-20 лет предсказать не возьмёмся, недвижка - все-таки не наш профиль. Пусть каждый делает выводы для себя сам!
Наша цель: создать систему координат, с помощью которой Вы познакомились с основными принципами ценообразования на рынке жилой недвижимости РФ.
🎯Факторы, которые будут способствовать росту спроса на жилье:
- потребность людей в жилье все еще высокая;
- потребность в увеличении площади жилья высокая;
- снижение ипотечных ставок и смягчение условий выдачи ипотеки;
- ипотеке как продукту еще есть куда расти, проникновение низкое;
- увеличение дотаций гос-ва (в частности материнский капитал);
- дефицит предложений качественного жилья;
- уменьшение количества застройщиков, а значит возможно объёма ввода нового жилья;
- не ясна судьба 20 млн кв. м. застраиваемая потенциальными банкротами;
- семейные квартиры с хорошей инфраструктурой могут опережать рынок.
🎯Факторы, которые будут способствовать снижению спроса на жилье:
- низкие доходы населения и слабость экономики;
- ипотечное кредитование все еще не доступно для большинства граждан;
- схема работы через эскроу счета, издержки переложат на потребителя;
- низкая инвестиционная привлекательность на фоне других инструментов;
- рост налогов и усиления прозрачности арендного рынка;
- большой "навес" старого фонда;
- затоваривание за счет массовой застройки окраин крупных городов;
- людей в возрасте 25-35 будет почти в 2 раза меньше в будущем;
- однокомнатные квартиры и студии могут отставать от рынка.
Напоминаем, всю текущую неделю помимо традиционных постов про фондовый рынок мы размышляем об основных тенденциях на рынке жилой недвижимости в России.
Серию постов о рынке недвижимости публикуем ЕЖЕДНЕВНО. Итоги подведем ЗАВТРА. Все посты о недвижимости по тегу: #pravda_недвижимость
@pravdainvest🅿️
🏡Неделя недвижимости с PRAVDA Invest - Итоги
Всю прошлую неделю мы рассуждали о тенденциях на рынке жилой недвижимости. Спасибо за вовлеченность, с любопытством читали ваши комментарии.
🏡Для тех, кто пропустил материалы, мы собрали наши мысли здесь:
Пост 1 Введение https://vk-cc.ru/64QQf
Пост 2 Влияние экономики на рынок недвижимости https://vk.cc/aoSVwz
Пост 3 Процентные ставки и рынок недвижимости https://vk.cc/aoSVSa
Пост 4 Состояние застройщиков и новые правила https://vk.cc/aoSW1V
Пост 5 Инвестиционный спрос, а есть ли смысл? https://vk.cc/aoSWdN
Пост 6 Демография и ее влияние на рынок https://vk.cc/aoSWEl
Пост 7 Итоги https://vk.cc/aoSWMh
Пользуйтесь, делайте правильные выводы и принимайте грамотные решения!
#pravda_недвижимость
@PravdaInvest🅿️
Всю прошлую неделю мы рассуждали о тенденциях на рынке жилой недвижимости. Спасибо за вовлеченность, с любопытством читали ваши комментарии.
🏡Для тех, кто пропустил материалы, мы собрали наши мысли здесь:
Пост 1 Введение https://vk-cc.ru/64QQf
Пост 2 Влияние экономики на рынок недвижимости https://vk.cc/aoSVwz
Пост 3 Процентные ставки и рынок недвижимости https://vk.cc/aoSVSa
Пост 4 Состояние застройщиков и новые правила https://vk.cc/aoSW1V
Пост 5 Инвестиционный спрос, а есть ли смысл? https://vk.cc/aoSWdN
Пост 6 Демография и ее влияние на рынок https://vk.cc/aoSWEl
Пост 7 Итоги https://vk.cc/aoSWMh
Пользуйтесь, делайте правильные выводы и принимайте грамотные решения!
#pravda_недвижимость
@PravdaInvest🅿️
📆Самые важные события недели от Pravda Invest:
▪Данные по ВВП за IV кв. в США и Германии;
▪Финансовые результаты за 2019 г. по МСФО, таких компаний, как Газпром нефть, ВТБ, Норильский никель, Сбербанк, Интер РАО.
#Pravda_новости #Календарь
@pravdainvest
▪Данные по ВВП за IV кв. в США и Германии;
▪Финансовые результаты за 2019 г. по МСФО, таких компаний, как Газпром нефть, ВТБ, Норильский никель, Сбербанк, Интер РАО.
#Pravda_новости #Календарь
@pravdainvest
Еженедельная рубрика Мысли управляющего из которой на этот раз вы узнаете:
1. В мире: рынок заболел коронавирусом, но это лечится;
2. Рынок акций РФ: формируем портфели в ожидании годовых отчетов и летнего сезона дивидендов;
3. Мнение по акциям: Роснефть, Россети, ФСК ЕЭС, НОВАТЭК, Полюс;
4. Облигации РФ: рынок стабилен, спрос на ОФЗ высокий;
5. Валюта&Нефть: очередное снижение цен на нефть и бегство капитала в доллар.
@PravdaInvest
1. В мире: рынок заболел коронавирусом, но это лечится;
2. Рынок акций РФ: формируем портфели в ожидании годовых отчетов и летнего сезона дивидендов;
3. Мнение по акциям: Роснефть, Россети, ФСК ЕЭС, НОВАТЭК, Полюс;
4. Облигации РФ: рынок стабилен, спрос на ОФЗ высокий;
5. Валюта&Нефть: очередное снижение цен на нефть и бегство капитала в доллар.
@PravdaInvest
VK
Мысли управляющего от 25-02-20
Внешние рынки
ВТБ отчитался о росте чистой прибыли за 2019 г. по МСФО на 13% по сравнению с 2018 г. – до 201,2 млрд руб. Рост прибыли обусловлен доходом от продажи доли в Tele2 в размере 12,5 млрд руб., а также сокращением отчислений в резервы на 20,2 млрд руб.
Дорисовали прибыль до 200 млрд как и обещали!
ВТБ обещал направить на выплату дивидендов 50% от прибыли или чуть больше 100 млрд рублей. Мы посчитали для вас дивиденд на акцию - он составит чуть меньше 0,0039 руб., текущая дивидендная доходность оценивается около 8,2% – почти в 2 раза выше собственных депозитов ВТБ.
Напомним, что ВТБ один из лидеров по дивидендной доходности в предстоящем сезоне. Материал об этом писали здесь.
Завтра ждём публикацию финансовых результатов Сбербанка за 2019 г. по МСФО (сегодня акцию хорошо выкупают). Хотим напомнить о нашей прогнозной матрице по дивидендам и целевым уровням обыкновенных акций Сбербанка.
#pravda_идея #pravda_эмитент #Сбербанк #ВТБ #SBER #VTBR
@PravdaInvest🅿️
Дорисовали прибыль до 200 млрд как и обещали!
ВТБ обещал направить на выплату дивидендов 50% от прибыли или чуть больше 100 млрд рублей. Мы посчитали для вас дивиденд на акцию - он составит чуть меньше 0,0039 руб., текущая дивидендная доходность оценивается около 8,2% – почти в 2 раза выше собственных депозитов ВТБ.
Напомним, что ВТБ один из лидеров по дивидендной доходности в предстоящем сезоне. Материал об этом писали здесь.
Завтра ждём публикацию финансовых результатов Сбербанка за 2019 г. по МСФО (сегодня акцию хорошо выкупают). Хотим напомнить о нашей прогнозной матрице по дивидендам и целевым уровням обыкновенных акций Сбербанка.
#pravda_идея #pravda_эмитент #Сбербанк #ВТБ #SBER #VTBR
@PravdaInvest🅿️
