📌GLP-1의 글로벌 시장은 2027년에 1,000억 달러에 이를 것 / ING

📍유럽 성인의 약 2%가 GLP-1을 사용하고 있지만, 이 수치는 앞으로 증가할 것

지난 수십 년간 비만율이 급격히 증가. 1975년에는 미국 성인의 10% 조금 넘는 비율이 비만이었고; 2022년 미국 성인의 43%가 비만.

유럽에서는 미국에 비해 비만율이 낮지만 그럼에도 상당히 높은 상황.

유럽과 영국에서는 체중 감량 약물 사용이 성인의 최소 2%가 현재 사용하고 있다고 추정하며, 이는 약 900만에서 1,000만 명의 사용자가 이를 의미.

추정치는 공중보건 당국 데이터, 소비자 설문조사, Novo와 Lilly의 데이터를 포함. 그럼에도 불구하고, 실제 사용량이 확실한 데이터에 앞서 있기 때문에 보수적일 가능성.

📍 GLP-1 시장은 2026년 미국에서, 2027년부터는 유럽에서 주로 경구 투여

📍 이는 가격이 최대 50%까지 낮아지고 사용량이 증가할 가능성이 높다는 뜻

📍 체중 감량이 지속 가능하고 예방에 도움이 된다면 정부는 더 많은 환자에 대한 비용을 환급하는 방안을 고려할 것이며, 이는 수요를 더욱 증가시킬 것

📌워낙 크게 주목을 받던 회사가 아니라 아직 시장에서 오해하는 내용들이 꽤나 있는거 같아서 내용을 몇자 적어보면

현재 어제 올라온 공지에서 "며칠 내로 회사의 체급을 완전히 바꿀 중대한 소식을 전해드릴 수 있을 것으로 기대" 내용에서 예상되는 부분.

📍1. 임상이 완료된 Rybelsus 공급 계약 + 경구용 Wegovy 패키징 계약(FDA 승인 받은지가 최근이라 생동성 필요, Rybelsus 생동성 성공했기 때문에 똑같은 임상을 한번 더 하는 것이라고 생각하면 편함).

파악된 부분으로는 캐나다는 캐나다에서 상당한 M/S를 가지고 있는 Apotex가 유력. 미국은 파트너사 예측이 안 됨(과거 사측에서 알면 서프라이즈일 것 이라고 언급은 했음).

📍2. 기술 이전이 전혀 아니며, 공급 계약임. 로열티 수령이 아니라 판매 금액의 50% 이상의 계약.

📍3. 미국 공급 계약의 경우는 삼천당제약이 판매 금액의 90%를 수령으로 예상

지난 NDR 공시 관련해서

- 노란색 마킹한 Oral Semaglutide는 위에서 적은 내용.

- 초록색 마킹한 내용은 추후에 계약이 나올 것으로 생각되고 비교적 파트너사가 명확한 파이프라인.

- 특히 Oral Tirzepatide의 경우 물질 특허가 끝나지 않아 파트너가 한 곳. 다만, 오랜 시간 실시간으로 데이터를 주고 받은 것으로 인지하고 있음. 워낙 보안이 심해서 알기 힘든 부분, 공시로 파이프라인 언급은 이번이 처음.

- Keytruda의 경우 대부분 주주들이 깜짝 놀란 이유이고, 사측에서 밝힌 것도 처음.

- 장기지속형주사제(Long Acting Injection)의 경우 스케일업이 완료되었고, 자체적으로 한 것이 아니라 해외에서 파트너사와 완료.

- 한 품목은 이미 계약이 되었으나 비상장의 기업이라 공시 의무가 없음.

전쟁으로 인해서 에너지 주식들의 벨류는 이전과 완전 달라졌고, 기존에 신재생 등 뭐 기타 주식 커버하시는분과 노이즈가 있긴 했다만 지금은 찬밥 더운밥 가릴 처지가 아닙니다. 태양광 풍력 ESS SOFC 원전 LNG 뭐 되는대로 갖다 쓰면서 에너지 자급의 문제를 채워가야 하는 단계인거같습니다.

상당히 공감하고 있는 부분.

과거 애플이 AI 경쟁력 밀리면서 그 부분이 주가로 뚜렷하게 나타났고,

기업들도 AI 입지를 먼저 차지하기 위해서는 데이터센터 활용이 필수적.

앞단인 전력은 수요가 터지기 시작했고, 거기에 미-이란 전쟁이 산업에 판을 깔아줬다고 생각.

4가투님의 뷰대로 찬밥, 더운밥 가릴 상황이 아니다. 가 정리된 문장.

오늘 하루도 고생하셨습니다. 날씨가 완전 봄입니다. 외부 활동도 하시면서 기분 좋은 하루로 마무리 하시길 바랍니다

늘-봄? 죄송🙈

2026.03.25 16:51:54
기업명: 알테오젠(시가총액: 19조 1,919억) A196170
보고서명: 투자판단관련주요경영사항 (재조합 인간 히알루로니다제 제품 ALT-B4 독점적 라이선스 계약 체결)

제목 : 인간 히알루로니다제 제품(ALT-B4) 독점적 라이선스 계약 체결

* 주요내용
※ 투자유의사항
본 계약은 의약품규제기관의 허가가 완료되어야 이행되는 조건부 계약으로서, 본 계약을 통한 수익 인식은 임상시험과 품목허가 등의 성공 여부에 따라 달라질 수 있습니다. 계약 조건에 따라, 규제기관에 의한 연구 개발의 중단, 품목허가 실패 등 발생시 계약이 해지될 수 있습니다.

1. 계약상대방: Biogen International GMBH (스위스, Biogen Inc.의 자회사)
- Biogen Inc. 최근 사업연도(2025) 매출액: $9,891M(약 14.8조 원)

2. 계약의 내용: 알테오젠의 하이브로자임 플랫폼 기반 인간 히알루로니다제 ALT-B4를 적용한 Biogen 바이오의약품 2개 품목의 피하주사 제형 개발 및 상업화에 대한 독점적 라이선스 계약

3. 계약체결일: 2026년 3월 25일

4. 계약 기간: 로열티 기간 만료일까지

5. 계약 금액
1) 선급금: USD 20,000,000 (약 300억 원)
- 두 번째 품목 선정 시, USD 10,000,000 (약 150억 원) 추가 수령

2) 마일스톤: 최대 USD 549,000,000 (약 8,226억 원)
- ALT-B4를 적용한 제품의 임상, 품목허가 및 상업화에 따른 각 마일스톤 달성 시 수취

3) 판매 로열티: ALT-B4를 적용한 제품의 첫 상업 판매 후 발생한 순매출액의 일정 비율에 해당하는 금액을 판매 로열티로 수취

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20260325901047
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=196170

📌삼천당제약이라는 기업 이름을 처음으로 블로그에 적었습니다.

대충 아시는 분들도 있고, 오랜 시간 저와 소통하신 분들도 있지만 4년 가까이 묵묵히 기업을 추적했습니다.

오늘 글을 쓴 목적은 "주가가 더 오른다" , "매수해야 한다" 가 절대 아니고, 비교적 잘 내용이 알려진 기업이 아니기에

좀 더 정확한 내용을 전달드리고자 썼습니다.

https://blog.naver.com/j_neulbom/224229461228

📌Planet Labs가 10배 이상 올랐네요.

작년 3월에 위성 데이터 시장에 대해 글을 쓸 때 Planet Labs, BlackSky, 쎄트렉아이 3개 기업을 소개했죠.

제약/바이오 자료 내용이 많아서 그렇지. 사실 우주 산업도 꾸준히 공부하고 있는 영역입니다.

러-우 전쟁 때 위성 데이터 산업이 한번 부각 받고 최근에 다시 한번 부각되고 있는 흐름입니다.

산업 측면에서는 이제 개화하는 시장이다 보니 앞으로 이야기가 더 궁금해지긴 합니다.

https://blog.naver.com/j_neulbom/223793656953

📌독일, 어린이 대상 에너지음료 금지와 설탕세 추진 재개

독일이 비만과 관련 질병에 대한 더 강력한 대응을 위해 설탕이 들어간 음료에 세금을 부과하고 16세 미만 아동에게 에너지 음료 판매를 금지하는 방안을 추진하고 있으며, 이 안은 금요일에 연방 상원의 표결에 부쳐질 예정.

이번 제안서는 금요일 연방 상원에 상정될 예정이며, 이러한 조치를 위한 입법 과정을 본격적으로 시작하는 내용

📍» 글로벌 비만 인구 급증은 결국 정부 지출의 부담으로 작용

https://www.reuters.com/business/healthcare-pharmaceuticals/germany-renews-push-sugar-tax-energy-drinks-ban-children-2026-03-25/

2026.03.26 09:23:18
기업명: 큐렉소(시가총액: 6,159억) A060280
보고서명: 기타경영사항(자율공시) (미국 식품의약국(FDA) 인허가 'FDA 510(k) 클리어런스' 획득 )(CUVIS-joint,자동화시스템로봇수술기)

제목 : 미국 식품의약국(FDA) 인허가 'FDA 510(k) 클리어런스' 획득 (CUVIS-joint,자동화시스템로봇수술기)

* 주요 내용
당사가 연구개발한 인공관절치환수술로봇, CUVIS-joint(큐비스조인트)가 미국 식품의약국(FDA)로부터인허가를 획득 하였습니다.

1.제품명 : CUVIS-joint(큐비스조인트)

자동화시스템로봇수술기

2.제품승인일 및 승인기관
- 승인일 : 2026년 3월 25일
- 승인기관 : 미국 식품의약국(FDA)
- 승인번호 : K250237

3.기대효과 :
- CUVIS-joint는 2022년 국내 인허가 및 2026년 3월 유럽 CE MDR 인허가를 획득 하였습니다.
- 현재 국내 및 일본, 인도등 아시아 지역에서 판매되고 있으며, 향후 유럽 및 북미 지역등 글로벌 시장으로 판매 확대가 기대됩니다.

4.향후계획 :
- 북미, 유럽 CUVIS-joint THA 인허가 진행

* 기타 사항 :
- 결정(확인)일자와 승인일 차이는 미국 식품의약국(FDA) 로부터 허가공문을 수령한 한국 국내시각 기준 일자 차이입니다. - 본 공시 이후 당사의 보도자료 및 IR 자료로 활용할 예정입니다

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20260326900112
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=060280

📌대규모 투자를 이끄는 mRNA 연구 스타트업들

바이오테크 산업은 투자자 자금 유입이 급증하면서 mRNA 기술의 발전을 뒷받침

최근 몇 년간 Pfizer와 Moderna가 주도한 mRNA 백신의 성공에 힘입어, 여러 스타트업들이 백신을 넘어선 mRNA 치료제 개발에 주력하며 재정적 지원을 받고 있는 상황.

mRNA 기반 비백신 치료제 5종이 2028년까지 20억 달러 이상의 매출을 올릴 것으로 전망

Exsilio Therapeutics는 Novartis Venture Fund와 Delos Capital이 주도한 8,200만 달러 규모의 시리즈 A 투자를 통해 2022년 설립 이후 스텔스 모드에서 공식적인 모습을 공개.

마찬가지로, Radar Therapeutics는 2024년 5월 1,340만 달러의 시드 펀딩을 확보하여 프로그래밍 가능한 유전자 및 mRNA 기반 치료제를 개발

26년 바이오텍 분야에서 주목해야 하는 카테고리.

RNA, AI 신약 개발 플랫폼.

목표는 좀 잡아주시면 안되나유,,,

여당 "코스닥 3천 목표 아냐…부실기업 솎아내기가 먼저"
https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4406042

26일 국회에서 열린 '생산적 금융을 위한 거래소 거버넌스 대전환 토론회'에서 오기형 의원은 "최근 '삼천스닥'이라는 단어가 계속 회자되고 있는데, 저는 그것이 아니라고 말씀드렸다"며 이같이 밝혔다.

오 의원은 "금융위나 특위, 정치권의 공식 입장이 아님에도 언론에서 그 단어를 쓰면서 약간의 버블이 만들어지고 있어 유의해야 한다"고 경고했다.

그는 코스닥 시장 체질 개선의 최우선 과제로 부실 기업과 혁신 기업의 명확한 구분을 꼽았다.

오 의원은 "부실 기업에 투자를 하도록 메시지가 가면 안 된다"며 "오히려 혁신 기업들을 발굴하고, 이들이 더 자본을 조달할 수 있는 기회를 보장하는 방향으로 코스닥 시장의 변화가 논의되어야 한다"고 강조했다.

📌지난주 인도에서 블록버스터 체중 감량 약물인 Semaglutide의 저렴한 제네릭 여러 가지가 출시되었으나, Dr. Reddy's Laboratories(DRL)의 브랜드 제네릭 버전은 금요일에야 시장에 출시될 예정.

수요일, DRL은 델리 고등법원에 구두 서약을 제출. 3월 27일까지 현상 유지를 약속.

📍즉, 금요일까지 'Olymviq'이라는 브랜드명으로 직접적이든 간접적이든 시장에서 제조 및 출시를 하지 않겠다는 것

하지만 DRL은 이 약을 다른 두 브랜드명인 Obeda와 Mashlo로도 판매 가능.

📌30일 삼천당제약 주주총회 음료 제공 안내

- 어제 블로그에 처음으로 공개했는데, 개인적인 일정으로 참석을 못합니다.

- 오랜 시간 도움을 주신 분들도 많아서 작은 마음으로 답례를 하고자 합니다.

- 그래서 주주총회 장소인 YBM연수원 내 카페 "타임" 이라는 곳에 결제를 요청했습니다.

- 방문하시는 분은 "늘봄" 말씀하시고 원하시는 음료 드시면 됩니다.

카페 사장님이 콜백 오셔서 모든 음료를 주문하게 하면 음료 제공 시간이 너무 길어지기 때문에 단일 품목으로 고려해주시라고 하셔서,

케이터링식으로 주총장 입구에 240잔을 먼저 준비해드렸고, 혹시나 인원이 더 많이와서 못 드시는 분들은 가셔서 아메리카노(HOT / ICE)로 주문하면 될 것 같습니다.

당초 커피 차를 보낼 계획이었으나 사측에서 카페가 있기 때문에 문제 소지가 있다하여 거절당해서 이렇게라도 마음을 전합니다.

📌BMO Capital Markets은 Novo와 Lilly가 여전히 시장 잠재력을 완전히 실현하지 못하고 있다고 분석.

BMO는 “비만 치료제의 순가격이 크게 낮아졌지만 여전히 접근성이 어렵기 때문에, 대상 환자 모두가 약을 사용하지 못하고 있다”고 3회째 열린 Metabolic Health Summit에서 발표

가격 인하에도 불구하고 접근성의 개선은 아직 제한적

BMO는 경구 제형이 향후 접근성 개선의 전환점이 될 수 있다고 전망