ДЗ - Инвестиционная и спекулятивные тактики (прочитать обязательно).
Отличительными чертами инвестиционной тактики являются:
- Торговые операции могут длиться от нескольких месяцев до нескольких лет;
- Получение дохода происходит за счет роста курсовой стоимости, а также дивидендных выплат;
- Открываются только длинные позиции, в расчете на рост курсовой стоимости;
- Активы покупаются только на тот размер средств, которыми располагает инвестор, т.е. маржинальные возможности (плечи) не используются;
- Активы очень редко продаются в убыток.
Отличительными чертами спекулятивной тактики являются:
- Продолжительность торговых операций от одного дня до нескольких недель, реже месяцев;
- Доход может быть получен как за счет повышения, так и за счет понижения курсовой стоимости, т.е. могут быть открыты как длинные, так и короткие позиции;
- При совершении операций могут использоваться маржинальные возможности (плечи), позволяющие покупать или продавать активы больше, чем позволяют собственные средства на счете;
- Активы могут быть проданы в убыток.
@Fazotron
Отличительными чертами инвестиционной тактики являются:
- Торговые операции могут длиться от нескольких месяцев до нескольких лет;
- Получение дохода происходит за счет роста курсовой стоимости, а также дивидендных выплат;
- Открываются только длинные позиции, в расчете на рост курсовой стоимости;
- Активы покупаются только на тот размер средств, которыми располагает инвестор, т.е. маржинальные возможности (плечи) не используются;
- Активы очень редко продаются в убыток.
Отличительными чертами спекулятивной тактики являются:
- Продолжительность торговых операций от одного дня до нескольких недель, реже месяцев;
- Доход может быть получен как за счет повышения, так и за счет понижения курсовой стоимости, т.е. могут быть открыты как длинные, так и короткие позиции;
- При совершении операций могут использоваться маржинальные возможности (плечи), позволяющие покупать или продавать активы больше, чем позволяют собственные средства на счете;
- Активы могут быть проданы в убыток.
@Fazotron
Авторское право
ВНИМАНИЕ! прошу участников в случае копирования и распространения авторских текстов указывать пометку @Fazotron
ВНИМАНИЕ! прошу участников в случае копирования и распространения авторских текстов указывать пометку @Fazotron
Инвестирование: методы, приемы, оценка
Трейдинг отличается от инвестирования примерно также, как коробка передач отличается от двигателя. Несмотря на то, что два этих устройства используются для передвижения.
Отличительными чертами инвестиционной тактики являются:
- Торговые операции могут длиться от нескольких месяцев до нескольких лет;
- Получение дохода происходит за счет роста курсовой стоимости, а также дивидендных выплат;
- Открываются только длинные позиции, в расчете на рост курсовой стоимости;
- Активы покупаются только на тот размер средств, которыми располагает инвестор, т.е. маржинальные возможности (плечи) не используются;
- Активы очень редко продаются в убыток.
Методы инвестирования:
1. Купи и держи – «Buy and hold».
2. Накопительный или метод усреднения. @Fazotron
Трейдинг отличается от инвестирования примерно также, как коробка передач отличается от двигателя. Несмотря на то, что два этих устройства используются для передвижения.
Отличительными чертами инвестиционной тактики являются:
- Торговые операции могут длиться от нескольких месяцев до нескольких лет;
- Получение дохода происходит за счет роста курсовой стоимости, а также дивидендных выплат;
- Открываются только длинные позиции, в расчете на рост курсовой стоимости;
- Активы покупаются только на тот размер средств, которыми располагает инвестор, т.е. маржинальные возможности (плечи) не используются;
- Активы очень редко продаются в убыток.
Методы инвестирования:
1. Купи и держи – «Buy and hold».
2. Накопительный или метод усреднения. @Fazotron
Пример усреднения. Если мы периодически будем покупать актив на одну и ту же сумму по этим ценам 100, 90, 80 70, то в итоге средняя цена покупки составит 83 рубля. И когда актив вырастет обратно до 100 рублей, то инвестор, использовавший усреднение, уже будет иметь 20% доходность, в то время, как инвестор, купивший акции на все деньги за 100 рублей, только выйдет в ноль.
Метод усреднения хорошо работает на большом периоде: несколько месяцев, год и более, когда рынок сначала падает, а потом растет.
3. Портфельный подход.
Капитал распределяется среди нескольких активов от 5 до 10 и более. Инвестиционная практика подтверждает, что портфельное инвестирование, - это снижения рисков и получения более стабильного и высокого финансового результата (дохода). Другими словами, портфельное инвестирование увеличивает надежность портфеля или вложенного в него капитала. @Fazotron
Подробнее: http://activeinvestor.pro/strategiya-usredneniya-ili-kak-umenshit-svoi-ubytki/
Метод усреднения хорошо работает на большом периоде: несколько месяцев, год и более, когда рынок сначала падает, а потом растет.
3. Портфельный подход.
Капитал распределяется среди нескольких активов от 5 до 10 и более. Инвестиционная практика подтверждает, что портфельное инвестирование, - это снижения рисков и получения более стабильного и высокого финансового результата (дохода). Другими словами, портфельное инвестирование увеличивает надежность портфеля или вложенного в него капитала. @Fazotron
Подробнее: http://activeinvestor.pro/strategiya-usredneniya-ili-kak-umenshit-svoi-ubytki/
activeinvestor.pro
Стратегия усреднения или как уменьшить свои убытки
Стратегия усреднения - это метод, согласно которому вы регулярно докупаете актив, усредняя свою цену покупки. Зачем усредняться и как это работает, разберем в этой статье.
Грамотное управление портфелем заключается в том, чтобы оценивать актив с точки зрения присущих ему рисков и выделить на него разумную долю от всего капитала.
Перекладки или ребалансировка портфеля – это прием, когда вы меняете доли активов внутри портфеля: увеличиваете долю одних активов за счет других и наоборот. @Fazotron
Перекладки или ребалансировка портфеля – это прием, когда вы меняете доли активов внутри портфеля: увеличиваете долю одних активов за счет других и наоборот. @Fazotron
Фундаментальные методы оценки финансовых активов при инвестировании
Оценивать финансовые активы необходимо в первую очередь для того, чтобы снизить риски вложений и увеличить ожидаемую доходность.
Применяются следующие методы оценки:
1. Оценка с точки зрения здравого смысла: перспективно или нет!!!
2. Оценка актива методом дисконтирования будущих денежных потоков (DCF). Обычно применяется для оценки ценных бумаг компаний: акций, облигаций, деривативы.
3. Оценка актива с помощью рыночных коэффициентов: P/E, P/S, EV. Обычно применяется для оценки ценных бумаг компаний: акций, облигаций, деривативы.
4. Рейтингование активов, с учетом различных финансовых рисков.
Рейтингование применимо не только с финансовым активам, но и к странам. Например такие известные международные рейтинговые агентства: Standard & Poor’s, Moody’s, Fitch Ratings и другие, активно занимаются рейтингованием стран и компаний.
Самый высокий рейтинг ААА, затем по убыванию АА, А, ВВВ и самый низкий рейтинг обычно обозначается буквой D означает дефолт - неплатежеспособная компания или страна. @Fazotron
Оценивать финансовые активы необходимо в первую очередь для того, чтобы снизить риски вложений и увеличить ожидаемую доходность.
Применяются следующие методы оценки:
1. Оценка с точки зрения здравого смысла: перспективно или нет!!!
2. Оценка актива методом дисконтирования будущих денежных потоков (DCF). Обычно применяется для оценки ценных бумаг компаний: акций, облигаций, деривативы.
3. Оценка актива с помощью рыночных коэффициентов: P/E, P/S, EV. Обычно применяется для оценки ценных бумаг компаний: акций, облигаций, деривативы.
4. Рейтингование активов, с учетом различных финансовых рисков.
Рейтингование применимо не только с финансовым активам, но и к странам. Например такие известные международные рейтинговые агентства: Standard & Poor’s, Moody’s, Fitch Ratings и другие, активно занимаются рейтингованием стран и компаний.
Самый высокий рейтинг ААА, затем по убыванию АА, А, ВВВ и самый низкий рейтинг обычно обозначается буквой D означает дефолт - неплатежеспособная компания или страна. @Fazotron
Рейтингование – это универсальный метод оценки, в качестве базы могут выступать различные характеристики актива.
К сожалению, на рынке криптовалюты пока нет такой развитой системы оценки активов, какая существует на традиционных финансовых рынках.
Поэтому, нам остается использовать только то, что есть. А есть следующее.
Оценка от сайта coingecko.com. На наш взгляд они собрали ценную фундаментальную информацию и спасибо им за это. @Fazotron
К сожалению, на рынке криптовалюты пока нет такой развитой системы оценки активов, какая существует на традиционных финансовых рынках.
Поэтому, нам остается использовать только то, что есть. А есть следующее.
Оценка от сайта coingecko.com. На наш взгляд они собрали ценную фундаментальную информацию и спасибо им за это. @Fazotron
Важны не только сами по себе цифры оценки, а в динамике. Мы на сайте АС собрали и публикуем эти данные в свободном доступе.
Подробнее: https://analytic-spy.com/
Также в качестве фундаментальной оценки - отбора более качественных монет в портфель мы на АС рассчитываем рейтинг каждой монеты на основе анализа двух показателей: капитализации и объема торгов. Чем больше капитализация и выше объем торгов, тем выше рейтинг монеты, и соответственно наоборот.
Рейтинг в данном случае, это отражение надежности монеты.
Также в качестве фундаментальной оценки - отбора более качественных монет в портфель мы на АС рассчитываем рейтинг каждой монеты на основе анализа двух показателей: капитализации и объема торгов. Чем больше капитализация и выше объем торгов, тем выше рейтинг монеты, и соответственно наоборот.
Рейтинг в данном случае, это отражение надежности монеты.
WMT
Web Matrix Trader - портфельный робот для Т-Инвестиции
Web Matrix Trader автоматизирует портфельную торговлю российскими акциями через API Т-Инвестиции: ценовая матрица, контроль капитала, резерв ликвидности и журнал действий.
Подробнее: https://analytic-spy.com/news/view?id=14
На основе рейтингов мы можем определить какую максимальную долю от капитала можно вложить в ту или иную монету. Существует четыре рейтинга криптомонет: Level-1, Level-2, Level-3, Level-4.
1) Level-1: максимальная доля в одну крипту 20%, а минимальная доля 5%, рекомендуемая общая максимальная доля Level_1 до 100%.
2) Level-2: максимальная доля в одну монету 10%, минимальная 2%”, рекомендуемая общая максимальная доля Level_2 не более 75%.
3) Level-3: максимальная доля в одну крипту 5%, минимальная доля 1%”, максимальная общая доля Level_3 не более 50%.
4) Level-4: максимальная доля в одну крипту 2%, минимальная 0,5%”, максимальная общая доля во все монеты Level_1 не более 25%.
@Fazotron
На основе рейтингов мы можем определить какую максимальную долю от капитала можно вложить в ту или иную монету. Существует четыре рейтинга криптомонет: Level-1, Level-2, Level-3, Level-4.
1) Level-1: максимальная доля в одну крипту 20%, а минимальная доля 5%, рекомендуемая общая максимальная доля Level_1 до 100%.
2) Level-2: максимальная доля в одну монету 10%, минимальная 2%”, рекомендуемая общая максимальная доля Level_2 не более 75%.
3) Level-3: максимальная доля в одну крипту 5%, минимальная доля 1%”, максимальная общая доля Level_3 не более 50%.
4) Level-4: максимальная доля в одну крипту 2%, минимальная 0,5%”, максимальная общая доля во все монеты Level_1 не более 25%.
@Fazotron
Analytic-Spy
Добавили рейтинги криптовалют Новости - ANALYTIC-SPY.COM
Рейтинг для криптовалют. Одна из целей проведения рейтингования - это, как правило, отбор более качественных активов в портфель. Инвестиционная практика подтверждает, что портфельное инвестирование, - это снижения рисков и получения более стабильного резу
ВАЖНО! чтобы не терять важные чаты, закрепите их - используя опцию "Закрепить" (есть ограничение 5 шт.)
Портфельное управление (фундаментальный анализ): методы, приемы оценки
На прошлом занятии мы изучили методы инвестирования. Напомню, что с точки зрения снижения рисков и получения более стабильного и более высокого результата, наиболее оптимальным считается портфельный подход.
О нем сегодня мы и будем говорить.
Для отбора качественных монет в портфель мы будем использовать, как это уже было сказано в предыдущем занятии - 1. здравый смысл и 2. рейтингование.
Сначала давайте порассуждаем о монетах с точки зрения здравого смысла.
Сразу же оговорюсь, что я консервативный трейдер и инвестор, традиционного финансового рынка, и не утверждаю, что глубоко понимаю крипторынок и его особенности. Поэтому буду рассуждать в парадигме традиционной оценки активов.
Давайте введем такой термин как “качество монеты” - в этот термин я вкладываю несколько ее сравнительных характеристик: 1) доходность; 2) риски; 3) перспективность.
Лучшими и прямыми факторами перспективности биткоина и алькоинов были бы финансовые результаты, полученные на основе применения идей этой новой цифровой экономики. О каких финансовых результатах я говорю? - прежде всего это: выручка и прибыль, так как они бы на 100% доказали экономическую целесообразность этих финансовых активов.
Но, к крипто монетам такой подход оценки перспективности не совсем подходит, а особенно к Биткоину. Здесь в первую очередь надо обращать внимание на темпы охвата аудитории и расширения сферы применения криптовалют в расчетах, а во вторую очередь уже обращать внимание на финансовые результаты от применения новых крипто технологий.
Я уже говорил, что криптомонеты очень трудно оценивать с помощью методов традиционной модели экономики. Но как же тогда их оценивать? - опять повторюсь: 1. здравый смысл и 2. рейтингование.
Первой характеристикой оценки криптомонет с точки зрения здравого смысла стоит - доходность.
@Fazotron
На прошлом занятии мы изучили методы инвестирования. Напомню, что с точки зрения снижения рисков и получения более стабильного и более высокого результата, наиболее оптимальным считается портфельный подход.
О нем сегодня мы и будем говорить.
Для отбора качественных монет в портфель мы будем использовать, как это уже было сказано в предыдущем занятии - 1. здравый смысл и 2. рейтингование.
Сначала давайте порассуждаем о монетах с точки зрения здравого смысла.
Сразу же оговорюсь, что я консервативный трейдер и инвестор, традиционного финансового рынка, и не утверждаю, что глубоко понимаю крипторынок и его особенности. Поэтому буду рассуждать в парадигме традиционной оценки активов.
Давайте введем такой термин как “качество монеты” - в этот термин я вкладываю несколько ее сравнительных характеристик: 1) доходность; 2) риски; 3) перспективность.
Лучшими и прямыми факторами перспективности биткоина и алькоинов были бы финансовые результаты, полученные на основе применения идей этой новой цифровой экономики. О каких финансовых результатах я говорю? - прежде всего это: выручка и прибыль, так как они бы на 100% доказали экономическую целесообразность этих финансовых активов.
Но, к крипто монетам такой подход оценки перспективности не совсем подходит, а особенно к Биткоину. Здесь в первую очередь надо обращать внимание на темпы охвата аудитории и расширения сферы применения криптовалют в расчетах, а во вторую очередь уже обращать внимание на финансовые результаты от применения новых крипто технологий.
Я уже говорил, что криптомонеты очень трудно оценивать с помощью методов традиционной модели экономики. Но как же тогда их оценивать? - опять повторюсь: 1. здравый смысл и 2. рейтингование.
Первой характеристикой оценки криптомонет с точки зрения здравого смысла стоит - доходность.
@Fazotron