💼 Почему флоатеры интересны именно сейчас
В период повышенных процентных ставок, которые пока и не думают снижаться, особый интерес у инвесторов вызывают облигации с плавающими купонами — флоатеры.
Размер купона в таких облигациях меняется в зависимости от макроэкономического показателя. На российском рынке, как правило, таким индикатором служит ключевая ставка ЦБ или ставка RUONIA.
✅ Ключевая ставка — это процент, под который Банк России выдает кредиты коммерческим банкам.
✅ RUONIA — средняя ставка, под которую крупные банки выдают друг другу однодневные займы.
Эти два показателя зачастую не сильно отличаются. Обычно в дополнение к одному из них эмитент облигации добавляет фиксированную премию (около 1—2,5%). Это значит, что купон можно рассчитать по формуле:
Размер купона = Средняя ставка ЦБ (или RUONIA) за купонный период + Премия, установленная эмитентом.
Зачем флоатеры нужны инвесторам?
С помощью таких облигаций инвестор может застраховаться от роста ключевой ставки.
Представьте, что вы купили облигацию с фиксированным купоном 14% годовых. Если ключевая ставка вырастет, например, до 20%, вы будете получать даже меньше, чем по вкладу, который сейчас можно открыть по более высокой ставке (18-20% годовых). Флоатер же привязан к ключевой ставке или ставке RUONIA, а это значит, что купон будет расти вслед за ними.
А что с рисками?
Как и в обычных облигациях, один из рисков таких активов — банкротство эмитента. В случае с государственными облигациями или долговыми бумагами крупных компаний этот риск не велик.
Если снижается ключевая ставка, процент для межбанковских займов тоже становится ниже. Вслед за этим снижается и купонный доход по флоатерам. Цена бумаги в такой ситуации тоже может падать. Однако эмитент продолжит платить купоны с учетом актуальных ставок, а в конце срока погасит облигацию по номиналу. Купив облигацию дешевле номинала, можно заработать еще на ее погашении.
🎯Резюме
Флоатеры идеально подходят консервативным инвесторам, которые рассчитывают на долгий период повышенных ставок в российской экономике. Также с их помощью можно заранее заложить в свой портфель риск дальнейшего повышения ставки и заработать на этом.
#полезное #биржевые_облигации #флоатеры
В период повышенных процентных ставок, которые пока и не думают снижаться, особый интерес у инвесторов вызывают облигации с плавающими купонами — флоатеры.
Размер купона в таких облигациях меняется в зависимости от макроэкономического показателя. На российском рынке, как правило, таким индикатором служит ключевая ставка ЦБ или ставка RUONIA.
✅ Ключевая ставка — это процент, под который Банк России выдает кредиты коммерческим банкам.
✅ RUONIA — средняя ставка, под которую крупные банки выдают друг другу однодневные займы.
Эти два показателя зачастую не сильно отличаются. Обычно в дополнение к одному из них эмитент облигации добавляет фиксированную премию (около 1—2,5%). Это значит, что купон можно рассчитать по формуле:
Размер купона = Средняя ставка ЦБ (или RUONIA) за купонный период + Премия, установленная эмитентом.
Зачем флоатеры нужны инвесторам?
С помощью таких облигаций инвестор может застраховаться от роста ключевой ставки.
Представьте, что вы купили облигацию с фиксированным купоном 14% годовых. Если ключевая ставка вырастет, например, до 20%, вы будете получать даже меньше, чем по вкладу, который сейчас можно открыть по более высокой ставке (18-20% годовых). Флоатер же привязан к ключевой ставке или ставке RUONIA, а это значит, что купон будет расти вслед за ними.
А что с рисками?
Как и в обычных облигациях, один из рисков таких активов — банкротство эмитента. В случае с государственными облигациями или долговыми бумагами крупных компаний этот риск не велик.
Если снижается ключевая ставка, процент для межбанковских займов тоже становится ниже. Вслед за этим снижается и купонный доход по флоатерам. Цена бумаги в такой ситуации тоже может падать. Однако эмитент продолжит платить купоны с учетом актуальных ставок, а в конце срока погасит облигацию по номиналу. Купив облигацию дешевле номинала, можно заработать еще на ее погашении.
🎯Резюме
Флоатеры идеально подходят консервативным инвесторам, которые рассчитывают на долгий период повышенных ставок в российской экономике. Также с их помощью можно заранее заложить в свой портфель риск дальнейшего повышения ставки и заработать на этом.
#полезное #биржевые_облигации #флоатеры
⚡На Московской бирже с 20 августа стали доступны новые индикаторы долгового рынка:
▶️RUFLCBTR, RUFLCBCP: ставки купона зависят от ключевой ставки Банка России или индикатора RUONIA
▶️RUCBKEYTR, RUCBKEYCP: связаны только с ключевой ставкой
▶️RUCBRNTR, RUCBRNCP: на купон влияет только RUONIA
▶️RUGBITR5Y7Y, RUGBICP5Y7Y: новый индикатор дополнит линейку индексов ОФЗ
Преимущества новых индексов:
✅Повышенная прозрачность долгового рынка Московской биржи
✅Упрощенная работа с государственными и корпоративными облигациями для инвесторов
Подробнее 👉в пресс-релизе
#новости #облигации #биржевыеоблигации #индексы #Мосбиржа
▶️RUFLCBTR, RUFLCBCP: ставки купона зависят от ключевой ставки Банка России или индикатора RUONIA
▶️RUCBKEYTR, RUCBKEYCP: связаны только с ключевой ставкой
▶️RUCBRNTR, RUCBRNCP: на купон влияет только RUONIA
▶️RUGBITR5Y7Y, RUGBICP5Y7Y: новый индикатор дополнит линейку индексов ОФЗ
Преимущества новых индексов:
✅Повышенная прозрачность долгового рынка Московской биржи
✅Упрощенная работа с государственными и корпоративными облигациями для инвесторов
Подробнее 👉в пресс-релизе
#новости #облигации #биржевыеоблигации #индексы #Мосбиржа
📈 Что такое эффективная доходность по облигации
Эффективная доходность — это общая доходность, которую получает владелец облигации. Показатель рассчитывается как купонные выплаты по облигации, деленные на текущую рыночную стоимость облигации.
📍Кроме того, эффективная доходность предполагает, что купонные платежи реинвестируются под такой же процент на протяжении всего периода действия облигации. Это означает, что эффективная доходность бумаги выше номинальной (купонной) доходности.
📍Чтобы сравнить эффективную доходность облигации и ее доходность к погашению (YTM), необходимо YTM преобразовать в эффективную годовую доходность.
📍Облигации, торгующиеся с эффективной доходностью выше доходности к погашению, продаются с премией. Если эффективная доходность ниже доходности к погашению, облигация торгуется с дисконтом.
Например, инвестор приобрел ОФЗ номинальной стоимостью 1000 рублей и купоном 11% годовых, выплачиваемым дважды за год: в марте и сентябре. Тогда он за года получит по 1000 х 11% = 110 рублей в виде купонных выплат или по 55 рублей в марте и сентябре.
☝️Однако эффективная доходность предполагает реинвестирование выплаченных купонов, что даст более высокую доходность из-за эффекта сложного процента, поскольку на реинвестированные купонные выплаты тоже будет начисляться процент.
🧮Теперь рассчитаем эффективную доходность на нашем примере.
В марте инвестор получит 1000 х 11% / 2 = 55 рублей, а в сентябре — (1000 х 11% / 2) + (55 х 11%) = 55 + 6,05 = 61,05 рубля. В итоге годовая выплата составит 55 в марте + 61,05 в сентябре = 116,05 рубля.
Таким образом, реальная процентная ставка — 116,05 / 1000 = 11,605% ~ 11,61% годовых.🤔
#полезное #эффективная_доходность #биржевые_облигации #выплата_купона
Эффективная доходность — это общая доходность, которую получает владелец облигации. Показатель рассчитывается как купонные выплаты по облигации, деленные на текущую рыночную стоимость облигации.
📍Кроме того, эффективная доходность предполагает, что купонные платежи реинвестируются под такой же процент на протяжении всего периода действия облигации. Это означает, что эффективная доходность бумаги выше номинальной (купонной) доходности.
📍Чтобы сравнить эффективную доходность облигации и ее доходность к погашению (YTM), необходимо YTM преобразовать в эффективную годовую доходность.
📍Облигации, торгующиеся с эффективной доходностью выше доходности к погашению, продаются с премией. Если эффективная доходность ниже доходности к погашению, облигация торгуется с дисконтом.
Например, инвестор приобрел ОФЗ номинальной стоимостью 1000 рублей и купоном 11% годовых, выплачиваемым дважды за год: в марте и сентябре. Тогда он за года получит по 1000 х 11% = 110 рублей в виде купонных выплат или по 55 рублей в марте и сентябре.
☝️Однако эффективная доходность предполагает реинвестирование выплаченных купонов, что даст более высокую доходность из-за эффекта сложного процента, поскольку на реинвестированные купонные выплаты тоже будет начисляться процент.
🧮Теперь рассчитаем эффективную доходность на нашем примере.
В марте инвестор получит 1000 х 11% / 2 = 55 рублей, а в сентябре — (1000 х 11% / 2) + (55 х 11%) = 55 + 6,05 = 61,05 рубля. В итоге годовая выплата составит 55 в марте + 61,05 в сентябре = 116,05 рубля.
Таким образом, реальная процентная ставка — 116,05 / 1000 = 11,605% ~ 11,61% годовых.🤔
#полезное #эффективная_доходность #биржевые_облигации #выплата_купона
💰Как не потерять доход по облигациям?
До 2024 года перед покупкой облигации нужно было обращать внимание на размер накопленного купонного дохода (НКД), поскольку НДФЛ с купонов удерживался в момент их начисления. Это приводило к тому, что инвестор в моменте оплачивал 13% налога со всей купонной выплаты, несмотря на уплаченный недавно НКД, а уже по итогам календарного года налог пересчитывался.
Теперь за удержание НДФЛ с купона отвечают брокеры. Купон приходит на счет в полном объеме, а НДФЛ удерживается в случае:
⏩ вывода денежных средств с брокерского счета в течение года;
⏩ по окончании календарного года;
⏩ при закрытии индивидуального инвестиционного счета, если купоны поступали на него.
⚠️Тем не менее, есть один момент, который нужно иметь ввиду.
Перед покупкой облигации желательно проверить размер купона. Для этого необходимо найти облигацию по ISIN-коду или названию на сайте Мосбиржи и перейти на вкладку «График выплаты купонов».
В таблице следует проверить дату фиксации списка держателей облигации для выплаты купона. На эту дату нужно быть владельцем облигации для получения купонной выплаты. Ценная бумага должна быть приобретена в предыдущий рабочий день биржи, поскольку торги проходят по режиму Т+1 и сделки фиксируются с отставанием в один рабочий день.
📛Что будет, если опоздать и приобрести облигацию на бирже ровно в день фиксации реестра?
Инвестор уплатит накопленный НКД, но не получит текущую купонную выплату. Поэтому рекомендуется сопоставлять размер НКД с тем купоном, который запланирован в графике выплат.
#полезное #биржевые_облигации #выплата_купона
До 2024 года перед покупкой облигации нужно было обращать внимание на размер накопленного купонного дохода (НКД), поскольку НДФЛ с купонов удерживался в момент их начисления. Это приводило к тому, что инвестор в моменте оплачивал 13% налога со всей купонной выплаты, несмотря на уплаченный недавно НКД, а уже по итогам календарного года налог пересчитывался.
Теперь за удержание НДФЛ с купона отвечают брокеры. Купон приходит на счет в полном объеме, а НДФЛ удерживается в случае:
⏩ вывода денежных средств с брокерского счета в течение года;
⏩ по окончании календарного года;
⏩ при закрытии индивидуального инвестиционного счета, если купоны поступали на него.
⚠️Тем не менее, есть один момент, который нужно иметь ввиду.
Перед покупкой облигации желательно проверить размер купона. Для этого необходимо найти облигацию по ISIN-коду или названию на сайте Мосбиржи и перейти на вкладку «График выплаты купонов».
В таблице следует проверить дату фиксации списка держателей облигации для выплаты купона. На эту дату нужно быть владельцем облигации для получения купонной выплаты. Ценная бумага должна быть приобретена в предыдущий рабочий день биржи, поскольку торги проходят по режиму Т+1 и сделки фиксируются с отставанием в один рабочий день.
📛Что будет, если опоздать и приобрести облигацию на бирже ровно в день фиксации реестра?
Инвестор уплатит накопленный НКД, но не получит текущую купонную выплату. Поэтому рекомендуется сопоставлять размер НКД с тем купоном, который запланирован в графике выплат.
#полезное #биржевые_облигации #выплата_купона
💼 Розничные инвесторы отдают предпочтение фондам
⏩ По данным Банка России, стоимость активов в руках управляющих компаний во II кв 2024 года увеличилась до 23,5 трлн рублей. Прирост обеспечили инвестиции в паевые инвестиционные фонды (ПИФ).
⏩ Биржевые ПИФ (БПИФ) прирастали благодаря фондам денежного рынка (их доходность близка к ключевой ставке).
⏩ Но основной объем поступлений пришелся на закрытые ПИФ. Инвесторы приобретали паи в ожидании высоких доходностей на фоне роста долевого рынка в начале квартала и объявлений компаний о дивидендных выплатах.
⏩ Самыми популярными стали закрытые ПИФ, ориентированные на инвестиции в коммерческую недвижимость, включая складские помещения. Нетто-приток средств в такие фонды удвоился по сравнению с предыдущим кварталом.
Подробную информацию читайте в «Обзоре ключевых показателей управляющих компаний»
#новости #ЗПИФ #БанкРоссии
⏩ По данным Банка России, стоимость активов в руках управляющих компаний во II кв 2024 года увеличилась до 23,5 трлн рублей. Прирост обеспечили инвестиции в паевые инвестиционные фонды (ПИФ).
⏩ Биржевые ПИФ (БПИФ) прирастали благодаря фондам денежного рынка (их доходность близка к ключевой ставке).
⏩ Но основной объем поступлений пришелся на закрытые ПИФ. Инвесторы приобретали паи в ожидании высоких доходностей на фоне роста долевого рынка в начале квартала и объявлений компаний о дивидендных выплатах.
⏩ Самыми популярными стали закрытые ПИФ, ориентированные на инвестиции в коммерческую недвижимость, включая складские помещения. Нетто-приток средств в такие фонды удвоился по сравнению с предыдущим кварталом.
Подробную информацию читайте в «Обзоре ключевых показателей управляющих компаний»
#новости #ЗПИФ #БанкРоссии
🏦Банк России представил три альтернативных сценария развития экономики страны до 2027 года
Два прогноза проинфляционные с более высокой ключевой ставкой, чем в базовом сценарии, и один — дезинфляционный прогноз с менее высокой ставкой.
P.S. Скоро узнаем, сбудутся ли ожидания ЦБ РФ🤔
#новости #ЦБРФ #макроэкономика #прогноз
Два прогноза проинфляционные с более высокой ключевой ставкой, чем в базовом сценарии, и один — дезинфляционный прогноз с менее высокой ставкой.
P.S. Скоро узнаем, сбудутся ли ожидания ЦБ РФ🤔
#новости #ЦБРФ #макроэкономика #прогноз
📈Что такое доходность к погашению или YTM?
Доходность к погашению (YTM) — это общая доходность, которую получит инвестор к погашению/оферте облигации.
В нее входят
📍Купонный доход — это купоны, которые получит владелец по своим облигациям, включая накопленный
купонный доход (НКД) с даты приобретения до погашения
📍Рост цены — разница между ценой продажи/погашения и ценой покупки. Она может быть как положительной, так и отрицательной
Сумма всех этих доходов делится на цену облигации и полученное значение переводится в проценты за год.
Поскольку YTM учитывает все возможные виды дохода по облигации, она является лучшей универсальной метрикой доходности для сравнения облигаций между собой.
YTM подходит для быстрого сравнения бумаг по одному показателю, но если нужно понять, сколько инвесторы могут заработать на конкретной облигации, то эту доходность нужно корректировать, либо использовать другие метрики.
На примере облигации М.Видео рассчитаем YTM.
По облигации М.Видео (выпуск 4) купон 13,05% годовых выплачивается ежеквартально, т.е. можно получить по 32,54 рубля четыре раза за год.
Если купить бумагу сейчас, вместо 13,05%, выплата будет больше, поскольку ее размер зависит от цены номинала, а стоит она дешевле: 917 рублей.
(32,54 * 4 / 917) * 100 = 14,19% — фактический купонный доход
Также стоит учитывать, что у облигации оферта в апреле 2025 года (1000 рублей), что дает дополнительные 83 рубля доходности.
До оферты выплатят еще 3 купона и полную стоимость бумаги, а это: 32,54 * 3 + 83 = 180,62 рубля, или 18,06% годовых примерно за 9 месяцев — при вложении 917 рублей.
Вот так работает YTM. 💫
#полезное #облигации #биржевыеоблигации #ВДО #доходность_облигаций
Доходность к погашению (YTM) — это общая доходность, которую получит инвестор к погашению/оферте облигации.
В нее входят
📍Купонный доход — это купоны, которые получит владелец по своим облигациям, включая накопленный
купонный доход (НКД) с даты приобретения до погашения
📍Рост цены — разница между ценой продажи/погашения и ценой покупки. Она может быть как положительной, так и отрицательной
Сумма всех этих доходов делится на цену облигации и полученное значение переводится в проценты за год.
Поскольку YTM учитывает все возможные виды дохода по облигации, она является лучшей универсальной метрикой доходности для сравнения облигаций между собой.
YTM подходит для быстрого сравнения бумаг по одному показателю, но если нужно понять, сколько инвесторы могут заработать на конкретной облигации, то эту доходность нужно корректировать, либо использовать другие метрики.
На примере облигации М.Видео рассчитаем YTM.
По облигации М.Видео (выпуск 4) купон 13,05% годовых выплачивается ежеквартально, т.е. можно получить по 32,54 рубля четыре раза за год.
Если купить бумагу сейчас, вместо 13,05%, выплата будет больше, поскольку ее размер зависит от цены номинала, а стоит она дешевле: 917 рублей.
(32,54 * 4 / 917) * 100 = 14,19% — фактический купонный доход
Также стоит учитывать, что у облигации оферта в апреле 2025 года (1000 рублей), что дает дополнительные 83 рубля доходности.
До оферты выплатят еще 3 купона и полную стоимость бумаги, а это: 32,54 * 3 + 83 = 180,62 рубля, или 18,06% годовых примерно за 9 месяцев — при вложении 917 рублей.
Вот так работает YTM. 💫
#полезное #облигации #биржевыеоблигации #ВДО #доходность_облигаций
💼 ₽300 млрд – чистый приток средств на брокерские счета во II квартале
По данным Банка России, во II квартале интерес инвесторов к фондовому рынку сохранялся на прежнем уровне.
Количество уникальных клиентов достигло 32.4 млн, а чистый приток средств составил почти ₽300 млрд .
Общий объем активов клиентов на брокерском обслуживании достиг ₽9,4 трлн.
✅ Интерес к акциям подогревали заявления эмитентов о дивидендных выплатах, а также первичные размещения. Во II квартале было проведено пять IPO и два SPO на ₽53 млрд, причем около 42% объема выкупили розничные инвесторы.
✅ Доля долговых инструментов в портфеле клиентов росла за счет замещающих бондов и новых облигационных выпусков.
✅ Все бОльшую популярность набирают ПИФы. Их доля среди других активов достигла рекордных 8%, за счет фондов ликвидности, а также закрытых паевых фондов.
*не ИИР
Подробности в материале ЦБ РФ «Обзор ключевых показателей брокеров»
#новости #инвестиции #биржевыеоблигации #фонды #ЗПИФ
По данным Банка России, во II квартале интерес инвесторов к фондовому рынку сохранялся на прежнем уровне.
Количество уникальных клиентов достигло 32.4 млн, а чистый приток средств составил почти ₽300 млрд .
Общий объем активов клиентов на брокерском обслуживании достиг ₽9,4 трлн.
✅ Интерес к акциям подогревали заявления эмитентов о дивидендных выплатах, а также первичные размещения. Во II квартале было проведено пять IPO и два SPO на ₽53 млрд, причем около 42% объема выкупили розничные инвесторы.
✅ Доля долговых инструментов в портфеле клиентов росла за счет замещающих бондов и новых облигационных выпусков.
✅ Все бОльшую популярность набирают ПИФы. Их доля среди других активов достигла рекордных 8%, за счет фондов ликвидности, а также закрытых паевых фондов.
*не ИИР
Подробности в материале ЦБ РФ «Обзор ключевых показателей брокеров»
#новости #инвестиции #биржевыеоблигации #фонды #ЗПИФ
⚡Уважаемые инвесторы!
23 августа на биржу с дебютным выпуском облигаций вышла компания ООО «Простая Еда».
О выпуске облигаций писали
здесь👉https://t.me/INVEST_SYSTEM_RF/226
Видео о компании можно посмотреть
здесь👉https://t.me/INVEST_SYSTEM_RF/227
Почему стоит присмотреться к компании?
Аргументы за
✅С 2021 года выручка ООО «Простая Еда» выросла в 12.9х, превысив ₽1 млрд, прибыль – в 6.2х, ₽54.2 млн. Уровень долговой нагрузки на 31.12.2023 года составлял 1.11х.
✅По прогнозам компании, на 31.12.2024 года выручка составит ₽1,36 млрд, +34%(г/г), чистая прибыль ₽80,7 млн, +48,9%(г/г). Уровень долговой нагрузки с учетом облигационного займа не превысит 2х – останется на комфортном уровне.
✅У компании Простая еда уникальный формат обслуживания. Сеть кулинармаркетов (КМ) представлена 48 точками обслуживания в городах: Йошкар-Ола, Чебоксары и Казань. Кроме того, есть фабрика-кухня, на которой производится еда на все случаи жизни – от праздничных банкетов до ежедневного рациона.
✅Продукция – суперфреш, максимальный срок годности 24-72 часа, используется спецупаковка и газомодифицированная среда. Компания изготавливает до 250 SKU, и это не предел – есть куда расти. В планах строительство новой фабрики-кухни на 5500 кв м, а также открытие новых кулинармаркетов – их количество к 2027 году вырастет до 60 точек.
✅Среднедневная выручка одного КМ составляет ₽80 тыс. Максимальный срок окупаемости одного КМ не превышает трех лет.
✅Компания является субъектом МСП и пользуется поддержкой государства.
✅14 августа 2024 года НКР присвоила ООО «Простая Еда» кредитный рейтинг на уровне «BB» с прогнозом «стабильный».
Сдерживающие факторы
📍Макроэкономические факторы – жесткая ДКП и высокая ключевая ставка не дает компаниям развиваться, – занимать средства и обслуживать долги становится все сложнее.
📍Простая еда еще не прошла пик инвестиционной деятельности, поэтому рост затрат(CAPEX) будет давить на прибыльность бизнеса.
📍Конкуренция в секторе высокая. Но пока компания успешно справляется с этим, используя уникальный формат обслуживания, а также предлагая своим клиентам вкусную и здоровую пищу по привлекательной цене.
🎯Резюме
Рынок готовой еды в России недооценен. По предварительным оценкам, в ближайшие 2-3 года этот сегмент может вырасти в три раза.
Облигации ООО «Простая Еда» можно отнести к защитным инструментам, поскольку ниша, которую занимает компания, – одна из предсказуемых отраслей, особенно с учетом роли производства продуктов питания.
Конкуренция в секторе, рост стоимости сырья, экономическая ситуация – неблагоприятные факторы для развития компании. Но как показывает время, Простая еда успешно преодолевает кризисы, демонстрируя значительные финансовые результаты.
*не ИИР
#облигациипростаяеда #юиржевыеоблигациипростаяеда #простаяедаоблигации #инвестициипростаяеда
23 августа на биржу с дебютным выпуском облигаций вышла компания ООО «Простая Еда».
О выпуске облигаций писали
здесь👉https://t.me/INVEST_SYSTEM_RF/226
Видео о компании можно посмотреть
здесь👉https://t.me/INVEST_SYSTEM_RF/227
Почему стоит присмотреться к компании?
Аргументы за
✅С 2021 года выручка ООО «Простая Еда» выросла в 12.9х, превысив ₽1 млрд, прибыль – в 6.2х, ₽54.2 млн. Уровень долговой нагрузки на 31.12.2023 года составлял 1.11х.
✅По прогнозам компании, на 31.12.2024 года выручка составит ₽1,36 млрд, +34%(г/г), чистая прибыль ₽80,7 млн, +48,9%(г/г). Уровень долговой нагрузки с учетом облигационного займа не превысит 2х – останется на комфортном уровне.
✅У компании Простая еда уникальный формат обслуживания. Сеть кулинармаркетов (КМ) представлена 48 точками обслуживания в городах: Йошкар-Ола, Чебоксары и Казань. Кроме того, есть фабрика-кухня, на которой производится еда на все случаи жизни – от праздничных банкетов до ежедневного рациона.
✅Продукция – суперфреш, максимальный срок годности 24-72 часа, используется спецупаковка и газомодифицированная среда. Компания изготавливает до 250 SKU, и это не предел – есть куда расти. В планах строительство новой фабрики-кухни на 5500 кв м, а также открытие новых кулинармаркетов – их количество к 2027 году вырастет до 60 точек.
✅Среднедневная выручка одного КМ составляет ₽80 тыс. Максимальный срок окупаемости одного КМ не превышает трех лет.
✅Компания является субъектом МСП и пользуется поддержкой государства.
✅14 августа 2024 года НКР присвоила ООО «Простая Еда» кредитный рейтинг на уровне «BB» с прогнозом «стабильный».
Сдерживающие факторы
📍Макроэкономические факторы – жесткая ДКП и высокая ключевая ставка не дает компаниям развиваться, – занимать средства и обслуживать долги становится все сложнее.
📍Простая еда еще не прошла пик инвестиционной деятельности, поэтому рост затрат(CAPEX) будет давить на прибыльность бизнеса.
📍Конкуренция в секторе высокая. Но пока компания успешно справляется с этим, используя уникальный формат обслуживания, а также предлагая своим клиентам вкусную и здоровую пищу по привлекательной цене.
🎯Резюме
Рынок готовой еды в России недооценен. По предварительным оценкам, в ближайшие 2-3 года этот сегмент может вырасти в три раза.
Облигации ООО «Простая Еда» можно отнести к защитным инструментам, поскольку ниша, которую занимает компания, – одна из предсказуемых отраслей, особенно с учетом роли производства продуктов питания.
Конкуренция в секторе, рост стоимости сырья, экономическая ситуация – неблагоприятные факторы для развития компании. Но как показывает время, Простая еда успешно преодолевает кризисы, демонстрируя значительные финансовые результаты.
*не ИИР
#облигациипростаяеда #юиржевыеоблигациипростаяеда #простаяедаоблигации #инвестициипростаяеда
Telegram
ИНВЕСТИЦИОННАЯ СИСТЕМА.РФ
⚡Уважаемые инвесторы!
Представляем вам нашего нового эмитента ООО Простая Еда — сеть кулинармаркетов из г. Йошкар-Ола — готовит еду на каждый день и для знаменательных событий
23 августа компания выходит на рынок с дебютным выпуском облигаций
Параметры…
Представляем вам нашего нового эмитента ООО Простая Еда — сеть кулинармаркетов из г. Йошкар-Ола — готовит еду на каждый день и для знаменательных событий
23 августа компания выходит на рынок с дебютным выпуском облигаций
Параметры…
🛒 Инфляционные ожидания населения повышаются
По оценке Банка России, «Инфляционные ожидания и потребительские настроения» у населения опять повысились.
Показатель инфляционных ожиданий в августе поднялся до 12,9% с 12,4% месяцем ранее. Индекс потребительских настроений опустился до минимума с начала года.
Регулятор отмечает, что снижение показателя инфляционных ожиданий является необходимым условием для смягчения денежно-кредитной политики.
⬆️ А пока индикатор растет ЦБ будет ужесточать ДКП и держать ключевую ставку высокой. По мнению многих экспертов, до конца года возможно еще одно повышение ставки.
Ближайшее заседание Банка России запланировано на 13 сентября 2024 года.
#новости #мнения #инфляция #ЦБ #ключеваяставка
По оценке Банка России, «Инфляционные ожидания и потребительские настроения» у населения опять повысились.
Показатель инфляционных ожиданий в августе поднялся до 12,9% с 12,4% месяцем ранее. Индекс потребительских настроений опустился до минимума с начала года.
Регулятор отмечает, что снижение показателя инфляционных ожиданий является необходимым условием для смягчения денежно-кредитной политики.
⬆️ А пока индикатор растет ЦБ будет ужесточать ДКП и держать ключевую ставку высокой. По мнению многих экспертов, до конца года возможно еще одно повышение ставки.
Ближайшее заседание Банка России запланировано на 13 сентября 2024 года.
#новости #мнения #инфляция #ЦБ #ключеваяставка
Друзья, как думаете, какое решение по ставке примет ЦБ?
Anonymous Poll
33%
1. Повысит до 20%
50%
2. Повысит до 19%
17%
3. Оставит без изменений, на уровне 18%
0%
4. Начнет снижать
0%
5. Без комментариев
🚀 Порядка 1500 компаний готовы к выходу на IPO — Мосбиржа
По словам директора департамента по работе с эмитентами Московской биржи Натальи Логиновой, — около 1,5 тыс. российских компаний потенциально готовы уже сейчас размещать свои ценные бумаги на бирже.
К 2030 году Мосбиржа ожидает увидеть на площадке сотни компаний с инструментами долгового и долевого финансирования, — отметила Логинова.
P.S. Новость для рынка позитивная, особенно в реалиях самого сильного спада рынка. Индекс Мосбиржи за август потерял 9,94%, опустившись до 2650 п. Сильнее в августе он падал только в 1999 году — на 12,33%.
Однако, чтобы на биржу выходило больше российских компаний нужно:
✅Развивать культуру предпринимательства с честной и грамотной организацией всех процессов
✅Повышать финансовую грамотность населения, чтобы инвесторов стало больше
✅Упростить бизнесу выход на публичный рынок
Друзья, если вам нужна помощь в первичном размещении. Обращайтесь!
Мы поможем:
⏩привлечь финансирование на более выгодных условиях, чем банковское кредитование
⏩повысить узнаваемость бренда
Вы получите:
⏩новых партнеров и клиентов
⏩стремительный рост продаж и стоимости компании
Приходите. Будем рады помочь🤗
Наши контакты:
Сайт: Инвестиционная-система.РФ
Тел. 8 (495) 131 23 43
Подписывайтесь на наш ТГ-канал.
У нас много полезной информации 👉https://t.me/ISBONDS
По словам директора департамента по работе с эмитентами Московской биржи Натальи Логиновой, — около 1,5 тыс. российских компаний потенциально готовы уже сейчас размещать свои ценные бумаги на бирже.
К 2030 году Мосбиржа ожидает увидеть на площадке сотни компаний с инструментами долгового и долевого финансирования, — отметила Логинова.
P.S. Новость для рынка позитивная, особенно в реалиях самого сильного спада рынка. Индекс Мосбиржи за август потерял 9,94%, опустившись до 2650 п. Сильнее в августе он падал только в 1999 году — на 12,33%.
Однако, чтобы на биржу выходило больше российских компаний нужно:
✅Развивать культуру предпринимательства с честной и грамотной организацией всех процессов
✅Повышать финансовую грамотность населения, чтобы инвесторов стало больше
✅Упростить бизнесу выход на публичный рынок
Друзья, если вам нужна помощь в первичном размещении. Обращайтесь!
Мы поможем:
⏩привлечь финансирование на более выгодных условиях, чем банковское кредитование
⏩повысить узнаваемость бренда
Вы получите:
⏩новых партнеров и клиентов
⏩стремительный рост продаж и стоимости компании
Приходите. Будем рады помочь🤗
Наши контакты:
Сайт: Инвестиционная-система.РФ
Тел. 8 (495) 131 23 43
Подписывайтесь на наш ТГ-канал.
У нас много полезной информации 👉https://t.me/ISBONDS
⚡ ЦБ РФ поднял ставку до 19%
🏦 Главное из заявления Набиуллиной:
◽️Устойчивая инфляция продолжает находиться на уровне 6,0–8,0%. Это неприемлемо.
◽️Набранной к настоящему моменту жесткости денежно-кредитной политики недостаточно для возвращения инфляции к цели в следующем году.
◽️Предложение товаров и услуг на внутреннем рынке ограничивали, в том числе и проблемы с логистикой и трансграничными расчетами из-за санкций.
◽️Мы готовы сохранять денежно-кредитные условия жесткими столько, сколько потребуется. Мы готовы продолжить повышение ключевой ставки.
P.S. Ждем повышения ключевой ставки до 20% в октябре.
#новости #ставка #ЦБ_РФ
🏦 Главное из заявления Набиуллиной:
◽️Устойчивая инфляция продолжает находиться на уровне 6,0–8,0%. Это неприемлемо.
◽️Набранной к настоящему моменту жесткости денежно-кредитной политики недостаточно для возвращения инфляции к цели в следующем году.
◽️Предложение товаров и услуг на внутреннем рынке ограничивали, в том числе и проблемы с логистикой и трансграничными расчетами из-за санкций.
◽️Мы готовы сохранять денежно-кредитные условия жесткими столько, сколько потребуется. Мы готовы продолжить повышение ключевой ставки.
P.S. Ждем повышения ключевой ставки до 20% в октябре.
#новости #ставка #ЦБ_РФ
⚡Россияне начали получать уведомления от ФНС об уплате налога на вклады — РБК
Налог коснется тех, кто размещал денежные средства на банковских депозитах в прошлом году и получил процентный доход. Оплату нужно произвести до 1 декабря 2024 года.
НДФЛ с банковских доходов в этом году граждане платят впервые. Если сумма дохода не превысила:
1 000 000 руб * 15% = 150 000 руб, то ничего платить не нужно.
Если вкладчик получил, например, 190 000 руб процентного дохода, то с суммы, превышающей 150 000 руб, придется уплатить НДФЛ: (190 000 - 150 000) * 13% = 5 200 руб
У облигаций таких проблем нет. Брокеры, как налоговые агенты, сами удерживают налог с дохода от купли-продажи ценных бумаг. А налог с купонного дохода удерживается в одном из трех случаев:
✅по итогам года
✅при выводе средств на банковский счет
✅при закрытии брокерского договора
Теперь инвестор в течение года может реинвестировать средства и получать бОльшую доходность.
*не ИИР
#полезное #биржевыеоблигации #облигации #вклады #налоги
Налог коснется тех, кто размещал денежные средства на банковских депозитах в прошлом году и получил процентный доход. Оплату нужно произвести до 1 декабря 2024 года.
НДФЛ с банковских доходов в этом году граждане платят впервые. Если сумма дохода не превысила:
1 000 000 руб * 15% = 150 000 руб, то ничего платить не нужно.
Если вкладчик получил, например, 190 000 руб процентного дохода, то с суммы, превышающей 150 000 руб, придется уплатить НДФЛ: (190 000 - 150 000) * 13% = 5 200 руб
У облигаций таких проблем нет. Брокеры, как налоговые агенты, сами удерживают налог с дохода от купли-продажи ценных бумаг. А налог с купонного дохода удерживается в одном из трех случаев:
✅по итогам года
✅при выводе средств на банковский счет
✅при закрытии брокерского договора
Теперь инвестор в течение года может реинвестировать средства и получать бОльшую доходность.
*не ИИР
#полезное #биржевыеоблигации #облигации #вклады #налоги
💲📈 Нефть падает, доллар растёт. Что делать инвестору?
За два последних месяца нефть снизилась на 18%, доллар в рублях вырос на 7%. Бюджет зависит от нефтедоллара, поэтому прогнозы, что американская валюта будет по 100 рублей, не удивительны.
Что делает большинство? Бежит покупать доллары.
Опытные инвесторы приобретают акции Сургутнефтегаза. Дивиденды компании привязаны к мировой валюте — чем выше курс доллара, тем более щедрые выплаты получат акционеры.
Однако есть еще вариант — замещающие облигации. Сейчас эти бумаги выглядят привлекательно на фоне девальвации рубля.
⚠️Но всегда стоит помнить о рисках
📍Замещающие облигации, как правило, менее ликвидны, чем классические бумаги
📍Стоимость замещающих облигаций может быть очень волатильной
📍Замещающие бонды больше подвержены риску дефолта, особенно в условиях высокой ключевой ставки. Эмитенты таких бумаг могут находиться в сложном финансовом положении, чем компании, выпустившие биржевые облигации
*не ИИР
#полезное #биржевыеоблигации #облигации
За два последних месяца нефть снизилась на 18%, доллар в рублях вырос на 7%. Бюджет зависит от нефтедоллара, поэтому прогнозы, что американская валюта будет по 100 рублей, не удивительны.
Что делает большинство? Бежит покупать доллары.
Опытные инвесторы приобретают акции Сургутнефтегаза. Дивиденды компании привязаны к мировой валюте — чем выше курс доллара, тем более щедрые выплаты получат акционеры.
Однако есть еще вариант — замещающие облигации. Сейчас эти бумаги выглядят привлекательно на фоне девальвации рубля.
⚠️Но всегда стоит помнить о рисках
📍Замещающие облигации, как правило, менее ликвидны, чем классические бумаги
📍Стоимость замещающих облигаций может быть очень волатильной
📍Замещающие бонды больше подвержены риску дефолта, особенно в условиях высокой ключевой ставки. Эмитенты таких бумаг могут находиться в сложном финансовом положении, чем компании, выпустившие биржевые облигации
*не ИИР
#полезное #биржевыеоблигации #облигации
⚡Уважаемые инвесторы!
25 сентября 2024 года Московская биржа зарегистрировала нашему клиенту ООО «Остров машин» программу биржевых процентных неконвертируемых бездокументарных облигаций серии 001Р.
Регистрационный номер программы: 4-00183-L-001P-02E от 25.09.2024. Подробная информация размещена по ссылке
Компания ООО «Остров машин» — официальный дистрибьютор спецтехники LiuGong, поставляет на российский рынок качественную, надежную и доступную по цене дорожно-строительную и складскую технику.
*не ИИР
#новости #Остров_машин #облигации_островамашин #биржевыеоблигации
25 сентября 2024 года Московская биржа зарегистрировала нашему клиенту ООО «Остров машин» программу биржевых процентных неконвертируемых бездокументарных облигаций серии 001Р.
Регистрационный номер программы: 4-00183-L-001P-02E от 25.09.2024. Подробная информация размещена по ссылке
Компания ООО «Остров машин» — официальный дистрибьютор спецтехники LiuGong, поставляет на российский рынок качественную, надежную и доступную по цене дорожно-строительную и складскую технику.
*не ИИР
#новости #Остров_машин #облигации_островамашин #биржевыеоблигации
💼 Дюрация — на что обратить внимание инвестору
❓Что такое дюрация
Дюрация (от англ. duration — «продолжительность») — это период времени до момента полного возврата инвестиций. Показатель используют, чтобы узнать, на сколько процентов снизится цена актива, например, облигации при повышении ключевой ставки и наоборот.
Дюрацию не следует путать с понятием «срок до погашения» — количеством дней/лет между настоящим моментом и выплатой основной суммы долга.
Дюрация и срок погашения могут быть равны, если у облигации нет купонных платежей, амортизации и оферты, во всех остальных случаях дюрация облигаций будет меньше срока погашения.
❓Зачем эта информация инвестору
Дюрацию используют для сравнения облигаций, облигационных фондов, вкладов и любых инвестиционных инструментов, у которых есть срок действия и фиксированные выплаты.
Чем дольше срок возврата инвестиций (выше дюрация), тем выше риск, что доходность вложений может упасть.
🎯Если ставка будет расти, то желательно выбирать облигации с низкой дюрацией, чтобы снизить процентный риск. Когда начнется период снижения ставки, то выгодными станут облигации с высокой дюрацией, поскольку впоследствии это позволит инвестору получить более высокую доходность.
*не ИИР
#полезное #дюрация #облигации #биржевыеоблигации #ВДО #финансоваяграмотность
❓Что такое дюрация
Дюрация (от англ. duration — «продолжительность») — это период времени до момента полного возврата инвестиций. Показатель используют, чтобы узнать, на сколько процентов снизится цена актива, например, облигации при повышении ключевой ставки и наоборот.
Дюрацию не следует путать с понятием «срок до погашения» — количеством дней/лет между настоящим моментом и выплатой основной суммы долга.
Дюрация и срок погашения могут быть равны, если у облигации нет купонных платежей, амортизации и оферты, во всех остальных случаях дюрация облигаций будет меньше срока погашения.
❓Зачем эта информация инвестору
Дюрацию используют для сравнения облигаций, облигационных фондов, вкладов и любых инвестиционных инструментов, у которых есть срок действия и фиксированные выплаты.
Чем дольше срок возврата инвестиций (выше дюрация), тем выше риск, что доходность вложений может упасть.
🎯Если ставка будет расти, то желательно выбирать облигации с низкой дюрацией, чтобы снизить процентный риск. Когда начнется период снижения ставки, то выгодными станут облигации с высокой дюрацией, поскольку впоследствии это позволит инвестору получить более высокую доходность.
*не ИИР
#полезное #дюрация #облигации #биржевыеоблигации #ВДО #финансоваяграмотность
⚡Минфин предложил повысить ставку налога на купонный доход для юрлиц по облигациям до 20%
Власти предлагают повысить ставку налога на купонный доход по государственным, муниципальным ценным бумагам и корпоративным бондам для юридических лиц с 15% до 20%, причем это на 5 % ниже общей ставки налога на прибыль для бизнеса в размере 25%.
По проекту федерального бюджета на 2025-2027 гг., Минфин ждет роста поступлений по налогу на прибыль компаний с доходов, полученных в виде процентов по государственным и муниципальным ценным бумагам, в 2025 г. до ₽356,96 млрд с ₽274,1 млрд в 2024 г., в 2026 г. — до ₽379,55 млрд, в 2027 г. — до ₽403,58 млрд.
Поступления по налогу на прибыль с доходов, полученных в виде процентов по корпоративным облигациям российских компаний, в 2025 г. должны увеличиться до ₽154,96 млрд со ₽107,1 млрд в 2024 г., в 2026 г. — до ₽164,8 млрд, в 2027 г. — до ₽176,7 млрд.
#новости #налоги #облигации #купонныйдоход
Власти предлагают повысить ставку налога на купонный доход по государственным, муниципальным ценным бумагам и корпоративным бондам для юридических лиц с 15% до 20%, причем это на 5 % ниже общей ставки налога на прибыль для бизнеса в размере 25%.
По проекту федерального бюджета на 2025-2027 гг., Минфин ждет роста поступлений по налогу на прибыль компаний с доходов, полученных в виде процентов по государственным и муниципальным ценным бумагам, в 2025 г. до ₽356,96 млрд с ₽274,1 млрд в 2024 г., в 2026 г. — до ₽379,55 млрд, в 2027 г. — до ₽403,58 млрд.
Поступления по налогу на прибыль с доходов, полученных в виде процентов по корпоративным облигациям российских компаний, в 2025 г. должны увеличиться до ₽154,96 млрд со ₽107,1 млрд в 2024 г., в 2026 г. — до ₽164,8 млрд, в 2027 г. — до ₽176,7 млрд.
#новости #налоги #облигации #купонныйдоход
⚡ СПБ биржа планирует провести не менее пяти IPO в 2025 году
СПБ биржа рассчитывает, что в 2025 году как минимум 5 эмитентов проведут первичное размещение на площадке.
В мае на СПБ бирже состоялось IPO ПАО Элемент (головная структура группы компаний в сфере микроэлектроники, созданной на базе активов АФК "Система" и "Ростеха").
#новости #IPO #СПББиржа
СПБ биржа рассчитывает, что в 2025 году как минимум 5 эмитентов проведут первичное размещение на площадке.
В мае на СПБ бирже состоялось IPO ПАО Элемент (головная структура группы компаний в сфере микроэлектроники, созданной на базе активов АФК "Система" и "Ростеха").
#новости #IPO #СПББиржа
🏦 3,8 млн инвесторов на Мосбирже
Мосбиржа поделилась итогами сентября 2024 года.
🔸 Общий объем
Общий объем торгов в сентябре составил 119,2 трлн рублей (125,4 трлн в августе).
Объем торгов на фондовом рынке в сентябре составил 5,14 трлн рублей (4,28 трлн рублей в августе 2024 года) без учета однодневных облигаций.
🔸 Акции и фонды
Объем торгов акциями, депозитарными расписками и паями фондов составил 3,0 трлн рублей (2,6 трлн рублей в августе 2024 года).
🔸 Облигации
Объем торгов облигациями составил 2,2 трлн рублей (1,7 трлн рублей в августе 2024 года).
В сентябре размещено 87 облигационных займов на общую сумму 2,2 трлн рублей, включая объём размещения однодневных облигаций на 0,822 трлн рублей.
🎯 Что в итоге
Никаких предпосылок к развороту ДКП пока нет, а высокая ставка (она с нами надолго) — главный сдерживающий фактор для фондового рынка.
#Мосбиржа #статистика #инвестиции
Мосбиржа поделилась итогами сентября 2024 года.
🔸 Общий объем
Общий объем торгов в сентябре составил 119,2 трлн рублей (125,4 трлн в августе).
Объем торгов на фондовом рынке в сентябре составил 5,14 трлн рублей (4,28 трлн рублей в августе 2024 года) без учета однодневных облигаций.
🔸 Акции и фонды
Объем торгов акциями, депозитарными расписками и паями фондов составил 3,0 трлн рублей (2,6 трлн рублей в августе 2024 года).
🔸 Облигации
Объем торгов облигациями составил 2,2 трлн рублей (1,7 трлн рублей в августе 2024 года).
В сентябре размещено 87 облигационных займов на общую сумму 2,2 трлн рублей, включая объём размещения однодневных облигаций на 0,822 трлн рублей.
🎯 Что в итоге
Никаких предпосылок к развороту ДКП пока нет, а высокая ставка (она с нами надолго) — главный сдерживающий фактор для фондового рынка.
#Мосбиржа #статистика #инвестиции
⚡Уважаемые инвесторы!
07 октября 2024 года Московская биржа зарегистрировала нашему клиенту ООО «Остров машин» выпуск биржевых процентных неконвертируемых бездокументарных облигаций серии 001Р-01.
Регистрационный номер: 4B02-01-00183-L-001P от 07.10.2024. Подробная информация размещена по ссылке.
Компания ООО «Остров машин» — официальный дистрибьютор спецтехники LiuGong, поставляет на российский рынок качественную, надежную и доступную по цене дорожно-строительную и складскую технику.
*не ИИР
#новости #Остров_машин #облигации_островамашин #биржевыеоблигации
07 октября 2024 года Московская биржа зарегистрировала нашему клиенту ООО «Остров машин» выпуск биржевых процентных неконвертируемых бездокументарных облигаций серии 001Р-01.
Регистрационный номер: 4B02-01-00183-L-001P от 07.10.2024. Подробная информация размещена по ссылке.
Компания ООО «Остров машин» — официальный дистрибьютор спецтехники LiuGong, поставляет на российский рынок качественную, надежную и доступную по цене дорожно-строительную и складскую технику.
*не ИИР
#новости #Остров_машин #облигации_островамашин #биржевыеоблигации