Как я переиграл инсайдеров?🔥

Всем доброе утро!

По рынку пока комментировать нечего. Сегодня ждем инфляцию, завтра пленарная сессия на Валдае с выступлением президента. Может быть что-то интересное будет сказано.

Делюсь с вами кейсом, как я переиграл инсайдеров и заработал на жадности толпы.

Вчера пошла информация, что китайский холдинг JD увеличит долю в МВидео. Котировки выросли на 40% за день. 🚀

Вот тут первая несостыковка. Обычно при движении 20-25% в среднем торги останавливают, котировки уходят в планку.

🔔 Тут этого не было. Первый колокольчик, что инсайдеры действуют.

Далее включается жадность толпы, которая хочет успеть в последний вагон. И тут я торгую против толпы, открываю шорт на самом хае практически.

Сегодня закрыл половину шорта +11%. ✅

Когда идут аномальные движения, есть 2 тактики:
— попытка успеть в последний вагон с толпой
— попробовать торговать против жадности толпы

На выбор торговой тактики влияют:
— конъюнктура рынка
— событие, вызвавшее движение
— обстановка в стакане
— технический анализ

Такие ситуации всегда уникальные и помогает на них зарабатывать только опыт, который позволяет грамотно сложить все вышеупомянутые элементы в единый пазл.

Если опыта нет, то лучше избегать торговли в таких активах, иначе можно получить двухзначного лося 🦌, а не двухзначный профит.

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал

Что будет с айтишниками?👨‍💻

Минфин, похоже, решил добить один из немногих живых секторов — IT. Если еще не слышали, то там планируют поднять страховые взносы для айти-компаний с 7.6% до 15%.

Раньше у всех была льготная ставка, правда у некоторых компаний зарплаты выше и большая часть упиралась в потолок, выше которого взносы были 0%. Так что многие даже эти 7.6% не платили в полном объеме. Правда с этого года и эту льготу уже убрали.

👉 Диасофту будет тяжелее всего. Из-за того, что зарплаты ниже, а численность персонала большая. Скорее всего, будут новые сокращения.
👉 Астра на втором месте. Они прогнозируют рост расходов на 550 миллионов рублей. Что для них не мало.
👉 Позитив и Аренадата пострадают меньше всех. Поскольку у них сотрудников меньше, а зарплаты выше. В данном случае повышение играет меньше.

Но это еще не все. Ходят слухи, что для софта могут ввести НДС! Как по мне, это может даже оказаться еще страшнее.

Доля выручки без НДС сейчас:
— Позитив — 90%
— Диасофт — 75%
— Астра — 70%
— Аренадата — 71%

Компании, конечно, попробуют переложить рост на цены. Но вопрос — выдержит ли и без того слабеющий спрос? 🤔

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал

То, что у вас точно должно быть перед глазами 🖼

Друзья, тучи на рынке сгущаются.

У многих уже речь даже не заходит про то, чтобы заработать на рынке. Сейчас главное — БУ!

Я подготовил картинку, которая одновременно сейчас должна являться целью, ибо рынок вы сами видите какой...

Всем сил и терпения, чтобы подготовиться. До минимума года осталось 45 пунктов или 1,6%. По сути это движения за 1-2 торговых сессий, если не будет чуда на Валдае.

Оставляйте 👍 (как на картинке), если узнали, откуда этот постер.

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал

Погружение продолжается, но...

Продолжаем погружаться ниже, вчера закрыл все покупки в месте, что указал стрелочкой. Казалось, что это почти дно, как видно после нам вручают второе и третье в подарок.

Сегодня выступает Путин на Валдайском форуме около 16:00, значит многие будут ждать его комментарии. Возможно, они вселят надежду участникам рынка и они начнут выкупать "околодно".

Ждем чуда на фондовом рынке? 🤔

Вариантов движения на рынке немного👇

1️⃣ Падаем до 16:00 и после разворачиваемся на отскок от 2600 пунктов

2️⃣ Стоим или даже растём до 2650 пунктов в ожидании выступления, а после летим срывая стопы покупателей.

У меня пока основной вариант первый, но буду смотреть на открытие основной сессии.

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал

Что сказал Путин на Валдае? 🗣

Президент закончил выступление в рамках Международного дискуссионного клуба «Валдай. Основные тезисы👇

📌 Советский союз грешил и навязывал странам свою политическую систему. Потом к этому присоединились и США, и Европа.

📌 Если бы Трамп был у власти, конфликта на Украине можно было бы избежать.

📌 Украинская трагедия — это боль для всех нас.

📌 Если бы НАТО не приблизилась к границам России, конфликта на Украине можно было бы избежать.

📌 Не стоит провоцировать Россию. Это плохо заканчивается для провокаторов.

📌 Говорят, что Россия собирается напасть на НАТО. Ну в это поверить невозможно.

📌 Нужно быть готовыми к чему угодно. Ставки высоки.

📌 Мы живём в такое время, когда всё меняется очень быстро.

📌 Современная геополитика стала «творческой».

📌Любые решения возможны только на основе договорённостей, которые устраивают все заинтересованные стороны или хотя бы большинство.

Все касается геополитики, про экономику не было ничего сказано пока. Но обычно на Валдае после выступление у трибуны президент садится в кресло и дальше уже отвечает на вопросы по разным направлениям. Посмотрим.

👉 Пока по текущим заявлениям мне нравится, что риторика хороших отношений с Трампом, хоть и не прямо, но подчеркивается. Теперь ждем попозже речь Трампа, в котором он скажет хорошее про Путина и рынок могут на этих словах выкупить.

Что касается рынка, то еще пока подожду с мнением. Реакции особо нет. Но еще не поздний вечер. 😁

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал

Готовы к ралли по валюте?🚀

Всем добрый день!

Минфин РФ с 7 октября сократит продажу валюты/золота до 0,6 млрд руб. с 1,4 млрд руб. в день/

ЦБ РФ с 7 октября сократит продажу валюты по бюджетному правилу до 9,54 млрд руб./день с 10,34 млрд руб

Традиционно у нас на рынке есть 2 окна всплеска спроса на валюту: осеннее и весеннее.

Сейчас ситуация такая, что наши экспортеры (по большей части нефтяники) много недозарабатывают из-за низкой стоимости нефти, а также относительно сильного курса рубля в 2025 году.

Как ни крути, но на календаре уже октябрь, 10 месяц. Скоро заканчивается год, а до этого не было особо возможностей нефтяникам подзаработать.

От этого страдает как бизнес компаний, так и бюджет недополучает.

📌 Сейчас формула ралли такая: новость от ЦБ создает приток спроса + приходят спекулянты.

ЦБ новость выпустила, осталось дождаться спекулянтов. 🤔

Ждем доллар по 85?

🔥 — да
🤔 — нет

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал

⚡️⚡️⚡️ Мосбиржа ниже 2600

#IMOEX упал ниже 2600 пунктов впервые с апреля!

Хорошо, что я в шортах. 😌

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал

"Обожаю" торги выходного дня ❤️

Всем добрый день!

Вчера закрылись чуть ниже 2600, а сегодня продолжили снижаться.

Как я и говорил ранее, торги выходного дня и утренние сессии размазывают ликвидность, по итогу в основные сессии (с понедельника по пятницу с 10:00 до 18:45) мы видим болото на рынке без объемов и каких-то нормальных движений.

Как вы относитесь к торгам выходного дня?

🔥 — не поддерживаю
🤔 — поддерживаю, вполне удобно торговать стало

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал

«Квадрат Барреля»🛢

Всем добрый вечер!

На этих выходных решил немного перезагрузиться и посетил музей современного искусства. Кто будет в Питере, музей называется Эрарта. Это крупнейший в России частный музей современного искусства.

Скажу так, что современное искусство, конечно, на любителя. Если вы посещали Эрмитаж, Русский Музей, Третьяковскую галерею и другие места, где "классическое искусство", то современное вызовет определенные эмоции.

Однако попался интересный экспонат, который связан с популярным квадратом Малевича и...

Фондовым рынком

Картина называется «Квадрат Барреля».

Посмотрев на нее, я задумался, что про баррель, в принципе, знает народ и то, что он связан с нефтью. В новостях, в телевизоре, теперь еще в галереях мы встречаемся с термином.

Но что такое баррель и почему нефть измеряется именно в нем? 🤔

Я подготовил пару фактов для вас о барреле👇

Предыстория: в среде нефтепромышленников назрела необходимость привести объемы нефти к некоторому единому стандарту. Чтобы вывести его, добытчики и торговцы собрались в 1866 году в городе Тутусвилл, где и было принято за единицу измерения нефти считать 1 баррель. Равнялся он 42 галлонам.

Дело в том, что уже продолжительное время бочка в 42 галлона считалась оптимальной емкостью для транспортировки различных продуктов. Ее мог самостоятельно перенести 1 человек. Если бочка была большего объема, она становилась слишком тяжелой. Меньшего объема емкости были экономически невыгодны. Даже баржи и железнодорожные платформы тех времен были рассчитаны на 20 бочек такого объема.

Официально новый стандарт измерения нефти был утвержден в 1872 году. В привычных нам единицах баррель составляет примерно 158,987 л.

Единого значения в килограммах не существует, поскольку плотность нефти различается в разных регионах.

Слово «баррель» пришло в русский язык из английского языка, где barrel означает «бочка».

В старофранцузском существовало слово baril, от которого и произошла английская форма.

Сегодня баррель является единицей объема, используемой в экономических расчётах и торговле в разных странах, хотя и относится к внесистемным единицам.

Если было интересно узнать про баррель, то оставляйте 🔥

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал

Готовы к развороту? 🚀

Всем доброе утро!

Вижу, что народ мощно заряжается в покупки, я спешить не буду, ещё посмотрю как мы поторгуемся.

Конечно, с учетом того, как ликвидность размазана, сложно верить, что в понедельник утром нас ждет что-то интересное. Но исключать, конечно, не буду.

На рынке надо торговать не свои ожидания, а то, что происходит на графике. ☝️

В закрытом канале максимально хорошо отработали шорты, 3 профита ✅, 1 стоп ❌, 1 БУ ✅

Пока смотрю дальше, присматриваюсь к рынку. Не исключаю, что могу начать лонговать. 🤔

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал

A7A5 — убийца санкций 🔪

Cейчас активно обсуждается статья с Financial Times о том, как с помощью крипты Россия обходит санкции.

В августе США внесли в санкционный список криптобиржу Grinex (Киргизия), подозревая её в связях с ликвидированной Garantex.

Однако на следующий после этого день разработчики стейблкойна A7A5 (ключевого инструмента российской системы трансграничных расчетов A7) провели некоторые действия:

1️⃣ Удалили 80% всех токенов, связанных с Grinex, — более 33 млрд A7A5 (около $405 млн).
2️⃣ Эти токены были объявлены “грязными” и уничтожены командой командой destroyBlackFunds.
3️⃣ Затем выпустили столько же новых монет в другом кошельке — уже “чистых”.

Таким образом, след санкций оказался стерт, а движение средств продолжилось.

Новый кошелек провел операций на $6,1 млрд с августа. Активность — по будням, строго в московское рабочее время.

Если вы не знаете, то A7A5 — стейблкойн, подкрепленный рублем через Промсвязьбанк.

Эта сеть становится альтернативой SWIFT и долларовой инфраструктуре, активно растет (уже более $86 млрд транзакций за 10 месяцев) и выходит в Африку и Азию.

С — санкции. 😂

Если внутри страны еще крипта не торопится внедрятся, то во внешних операциях очень хорошо помогает. Пока там чиновники из ЕС "кумекают" над новым пакетом санкций, мы продолжаем адаптироваться, а наши финансовые институты вырываются вперед.

Хотели задушить, а в итоге дали хороший буст для нашего финтеха. 💪

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал

Про Самолет после снижения ставки ✈️

Группа Самолет отчиталась за III квартал (квартал, когда компания впервые почувствовала снижение ставки) и цифры правда хорошие. После вялого первого полугодия компания рванула.

— Объем продаж: 77.1 млрд руб. (+54% г/г)
— Количество контрактов: 11.2 тыс. (+65% г/г)
— Средняя цена: 213.3 тыс. руб./кв.м (стабильно)

За 9 месяцев продажи 197.8 млрд руб. (-10% г/г).

Главный драйвер — ипотека. Доля сделок с ее использованием выросла до 56% по группе и 60% по жилью. Снижение ставки ЦБ дало свой эффект — люди понеслись покупать.

Как по мне, это явный сигнал, что компания перезапускает рост. Стратегия экспансии в регионы (Казань, Уфа, Екатеринбург) начинает приносить плоды. В 4 квартале обещают старт еще в 2+ новых городах.

Менеджмент подтвердил план — выручка за 2025 год не ниже уровня 2024-го. С учетом мощного третьего квартала это выглядит реалистично.

Помимо этого доля рассрочки падает, растет доля полной оплаты и ипотеки. Это плюс для маржи и денежного потока. Новых проектов в Московском регионе в этом году не будет. Ставка сделана на регионы с подтвержденным спросом.

В общем, Самолет показывает, что худшее позади. Если ЦБ продолжит смягчать ставку, бумага может интересно выглядеть в среднесроке.

Шортить после таких цифр — опасно. Могут быть выносы. А вот для постепенного закупа — идея становится интереснее.

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал

Что-то подустал сегодня 😤

Плотный день, конечно. Очень насыщенный торговый день получился.

Зафиксировал утром шорты, потом не торопился с покупками, ждал откат.

Так и случилось, наступила коррекция.

Далее начался слишком быстрый разворот, еле успевал делать сделки.

Но к вечеру уже частичный зафиксировал профиты от лонгов, которые открывал днем.

У трейдеров понедельник тоже бывает тяжелый.😀

Надеюсь, у вас тоже получилось хорошо заработать сегодня на лонгах и не потерять на откате.

Теперь отдыхать. 😴

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал

Что по рынку? 📈

На рынке жду консолидацию в зоне 2630 и после уход выше к 2690-2700.

На всех ТФ нарисовались развороты в большинстве акций. Единственное, так быстро, как это было вчера, не получится.

Полдня будет болото, количество ударных дней в неделе редко превышает два, часто один день. 😪

Из интересных новостей, новинки на СПБ Бирже👇

СПБ Биржа запустила торги фьючерсами на индексы Бразилии, Индии, Китая, Саудовской Аравии и на криптоиндекс

Торговая площадка ранее анонсировала, что в октябре представит инструменты срочного рынка. Сегодня она раскрыла на своем сайте, что будет торговаться в этой секции👇

— фьючерсы на акции фондов, которые следуют за фондовыми индексами Бразилии, Индии, Китая и Саудовской Аравии; Тикеры: BRAZL201025,, CHINA201025, INDIA201025, SAUDI201025;
— фьючерс на индекс BTCUSD, который следует за динамикой биткоина (только для квалифицированных инвесторов); Тикер: ВТСUSD_17J25;
— фьючерс на акции самой СПБ Биржи; Тикер: SPBE_191225.

📌 Все контракты расчетные, т.е. исключают инфраструктурные риски, связанные с поставкой базисного актива;

📌 Биржевая и клиринговая комиссии за сделки с фьючерсными контрактами на СПБ Бирже не взимаются до 30 ноября включительно;

📌Инфраструктура срочного рынка предоставлена брокерам в опытную эксплуатацию. В торгах по каждому из контрактов принимают участие маркетмейкеры.

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал

Про префы Сургута и дивы, которые всех достали 😬

Префы Сургутнефтегаза #SNGSP уже провалились ниже 40 рублей. Смотрю на это и думаю — либо рынок опять сошел с ума, либо тут можно получить хорошие деньги😅. Как всегда, истина где-то посередине.

Почему все смотрят на девальвацию? Потому что у компании в кубышке ~45 млрд долларов на валютных депозитах. Это ее золотой запас. Когда рубль слабеет, происходит валютная переоценка, которая прямо идет в чистую прибыль.

А прибыль по РСБУ — это и есть дивидендная база. Логика тут проста, купил префы, ждешь девальвации — получаешь жирные дивы. Но не в этом году. 🥲

Дивы за 2025 год могут быть мизерные. Операционка сдала, добыча падает, крепкий рубль давит, дисконт на Urals высокий. Вместо исторических 5-6 рублей с операционки, в этом году может дать всего ~3 рубля.

Курсовая переоценка съест все, валютную переоценку считают по курсу на 31 декабря. В прошлом году курс был 101.6 руб/$, а на конец 2025-го прогнозируют около 92.6 руб/$. Это отрицательная переоценка, которая сожрет и без того слабую операционную прибыль.

Спасет только процентный доход, вот он и вытянет дивиденд на уровень обыкновенной акции — те самые 0.8-0.9 рубля. Для префа, который торгуется под 40 рублей — это мало.

Так что, покупать не стоит? А вот здесь начинается самое интересное. Тот, кто покупает префы по 40 рублей сейчас — играет не в дивы за 2025 год, а в дивы за 2026-2028.

Потому что, девальвация вернется. Прогнозы ЦБ — 96 руб/$ в 2026-м и за 101 рубль в 2027-м. Это снова положительная переоценка и рост прибыли. Операционка может стабилизироваться, на горизонте 2-3 лет есть шансы нарастить добычу.

И вот уже тогда компания может выйти на дивиденды по 7-9 рублей на акцию, которые будут платить в 2027-2029 годах.

Поэтому те, кто ждет быстрых денег — это ловушка❗️

Пока вы дождетесь своих 7-9 рублей, вас будут кормить крошками по 0.9 рубля, а котировки могут еще могут долго болтаться в боковике.

Главный подводный камень — время. Пока рынок в 2026 году не увидит реального роста прибыли за 2026 год, бумага может не показать серьезного роста.

🖼 Вячеслав Таквель (Goodwin) I 📹 Youtube-канал I 📹 Rutube-канал