🇷🇺 С Днём защитника Отечества, Друзья! С 23 февраля!

🔹 ЕС ВВЕЛ САНКЦИИ ПРОТИВ 106 ФИЗИЧЕСКИХ И 88 ЮРИДИЧЕСКИХ ЛИЦ В РАМКАХ 13-ГО ПАКЕТА САНКЦИЙ ПРОТИВ РФ.

🔹 ЕС ВВЕЛ САНКЦИИ ПРОТИВ КОМПАНИЙ ИЗ КИТАЯ, ШРИ-ЛАНКИ, СЕРБИИ, КАЗАХСТАНА, ТАИЛАНДА И ТУРЦИИ "ЗА ОБХОД САНКЦИЙ" ПРОТИВ РОССИИ.

🔹 ЕС ВВЕЛ ОГРАНИЧЕНИЯ НА ДОСТАВКУ ЗАПЧЕСТЕЙ ДЛЯ БЕСПИЛОТНИКОВ И ТРАНСФОРМАТОРОВ. В ОСНОВНОМ ОГРАНИЧЕНИЯ И САНКЦИИ КАСАЮТСЯ ВПК.

💬 Еще и США сегодня обещали озвучить новый пакет санкций, так что ждём.

🔹 ЕС запретил экспорт в Россию полупроводников и приборов на их основе.

🔹 Байден подтвердил, что США вводят более чем 500 санкций против РФ.

🔹 США вводят экспортные ограничения в отношении порядка 100 иностранных компаний за поддержку РФ.

🔹 Новые санкции касаются ВПК, Финсектора, обхода старых санкций.

🔹 США вводят санкции для сокращения доходов РФ от продажи энергоресурсов.

С санкциями события развиваются в быстром темпе, но не стоит спешить с выводами. Все глаза сейчас обращены на новые меры и политику, однако их конкретизация может изменить игру на рынке кардинально.

Безусловно, санкции накладывают серьезные ограничения на компании, ведущие бизнес с Россией. Это может существенно затруднить их деятельность и отпугнуть потенциальных инвесторов. Нам необходимо оценить реальные последствия и потенциальные угрозы для мирового экономического сообщества.

💬 В настоящее время все признаки указывают на то, что на следующей неделе российский рынок будет расти.

Похоже, наступило время размышлений о возможных действиях на финансовом рынке. В свете отсутствия упоминаний о санкциях против (НКЦ), становится ясно, что блокировка этой структуры не является текущим сценарием. Возможно, это резервная мера, оставленная на случай возникновения крайних обстоятельств.

Санкции, безусловно, представляют собой неприятные и серьезные последствия для рынка. Возможно, в ближайшие дни мы увидим распродажи в определенных секторах.

Время покажет, какие решения и возможности откроются в условиях текущей конъюнктуры рынка.

#НОВОСТИ
🌐 Доброе утро Уважаемые читатели! Представляю Вам свежую сводку новостей.

🔹 В России предложили увеличить НДФЛ до 25%.

🔹 Правительство на полгода запретит экспорт бензина с 1 марта.

🔹 Минфин предложил ограничить долю льготных ипотек на первичном рынке: не более 25% ипотек. Сейчас их доля более 90%.

🔹 Commerzbank: В ближайшие 2 года рубль будет дешеветь против $USDRUB доллара. Он будет следовать за торговым балансом, профицит которого будет сокращаться, пока не сойдет на нет.

🔹 Правительство предложило повысить пороги нарушений в крупном и особо крупном размере по налоговым статьям УК РФ на 25%.

🔹 The Bell: РФ в условиях санкций нарастила экспорт военных товаров из Китая.

🔹 Производство стали в России в январе 2024 г. выросло на 1,2% г/г.

🔹 Банк России разрешит кредитным организациям досрочно забирать деньги с депозитов из ЦБ.

🔹 Девелопер "Самолет" $SMLT приобрел небольшой банк – КБ "Система", входящий в третью сотню российских банков.

🔹 #BTC поднимался выше отметки 57.000$. Жадность нереальная на рынке, альты стреляют один за другим.

🔹 Банк Точка выкупит заблокированные средства клиентов из Киви $QIWI банка на 8 млрд руб.

🔹 Мосбиржа сегодня проведет конвертацию расписок $TCSG TCS Group в акции ТКС Холдинга. Старт торгов объявят позже.

🔹 НКХП $NKHP в январе 2024г перевалил 603,8 тыс тонн зерна (-18,6% г/г).

🔹 Годовая инфляция в большинстве регионов в январе практически не изменилась — Банк России. Легендарно.

🔹 СД СИБУРа рекомендовал дивиденды за 4 квартал в размере почти 40 млрд.руб.

🔹 5 марта СД Мосбиржи $MOEX рассмотрит вопрос о дивидендах за 2023 г.

🔹 Минэнерго прогнозирует рост экспорта угля после 2024 г.

🔹 Лагард: ЕЦБ нужно больше времени и данных для дальнейшего решения по возможному началу снижения ставки.

🔹 По итогам 2023 года число ИИС увеличилось на 15%. Привлекательность брокерских ИИС продолжает расти.

🔹 Цены на нефть внутри РФ могут вырасти ориентировочно на 8% в мар/фев при ослаблении рубля — Reuters

🔹 Производство стали в России в январе 2024 г. выросло на 1,2% г/г и составило 6,2 млн т.

🔹 Член Палаты представителей Конгресса США Кен Бак призывает отстранить Байдена от должности из-за вопросов, связанных с его способностью исполнять обязанности президента.

🔹 Мосбиржа $MOEX стала бенефициаром притока физических лиц на фондовый рынок.

🔹 ВТБ $VTBR до конца года переведет всех 86 000 сотрудников на ОС Astra Linux.

🔹 VK $VKCO разработала свою большую языковую модель (LLM) для генерирования текстов.

🔹 Минфин РФ проведет аукцион по продаже бриллиантов из Госфонда

🔹 Московская биржа исключает депозитарные расписки $QIWI из индексов.

🔹 Акционеры $MTSS МТС банка рассмотрят дробление акций в рамках подготовки к потенциальному IPO.

📆 Экономический календарь ключевых событий на сегодняшний торговый день (27.02.24).

🇷🇺 $POSI — Мероприятие для инвесторов в Казани.

🇷🇺 $RTKM: Операционные и финансовые результаты за IV кв. и 12 мес. 2023 г. (13:00).

🇷🇺 $HNFG: День Инвестора (12:00). На повестке операционные результаты за январь 2024 г, тенденции и тренды 2024, Устойчивость бизнес-модели к негативным факторам рынка, календарь событий 2024.

🇺🇸 16:30 - Базовые заказы на товары длительного пользования (январь).

🇺🇸 18:00 - Индекс доверия потребителей (февраль).

▪️ Позиционирование лиц: Инструкция.

• На данных графиках изображены позиции физических и юридических лиц на срочной секции московской биржи (ФОРТС).

• Зеленый цвет – длинные позиции, красный – короткие позиции.

• Светло - синий цвет – длинные позиции, синий цвет – короткие позиции.

• Основная (толстая) полоска - это кол-во контрактов. Тонкая полоска (с человечками) - это кол-во людей.

• Источник данных – это московская биржа (moex.com).

◻️ Как их использовать эти данные?

1. Толпа, как правило, ошибается и теряет деньги. Чтобы зарабатывать, вы должны быть умнее, чем большинство. Однако это отнюдь не значит, что нужно сразу кидаться открывать противоположную позицию. На рынке иногда вы должны играть вместе с толпой, иногда - против. Что должно вас действительно настораживать - так это экстремальное позиционирование (т.е. допустим, когда практически все поголовно сидят в лонге по нефти). Такие ситуации чреваты выносами, или «сквизами», в обратную сторону.

2. В то же время, когда вы сидите, к примеру, в шорте, а большая часть участников - в лонге, вы должны задуматься: почему так много участников смотрит в другую сторону? Не ошибаетесь ли вы?

3. Некоторые данные нужно фильтровать (смотреть еще на количество лиц). В данные по нефти дисбаланс может внести огромная позиция отдельного физического лица (к примеру, загадочного «супер-физика»). К примеру, вы можете видеть, что по контрактам лонгов открыто 80%, а по количеству людей в лонгах 60%. Значит кто-то один большой (или несколько человек) держит большую позицию.

4. Означает ли тот факт, что когда во фьючерсе на Газпром, к примеру, сидит кто-то с большим шортом, то фьючерс будет непременно падать (ведь это лицо наверняка что-то знает)? Необязательно. Это лицо может просто держать хедж лонга по акциям Газпрома.

5. Если вы на фьючерсном рынке покупаете, значит обязательно есть кто-то, кто вам продаёт. Биржа даёт данные в разбивке: физические лица и юридические лица.

6. Чтобы вы могли на бирже нормально торговать, на бирже должен быть market-maker. У нас биржа MOEX заключает договоры с российскими брокерами, которые и выступают маркет-мейкерами. Если физ. лица по какому-то инструменту в сумме в лонге, значит юр. лица по нему в сумме будут в шорте. Если вы покупаете, против вас может продать другое физическое лицо, но если предложения не хватает, то против вас продает юр.лицо.

7. Итак, против физических лиц на рынке, по сути, играют юр. лица (брокеры). Это не значит, что единственную цель, которую они преследуют, - это вытряхнуть ваш кошелёк, или что юр.лица всегда выигрывают – нет, это не так. Если у них появляется позиция, они просто хеджируют её на другом рынке. Допустим, физические лица открыли по нефти лонги, а юридические лица открыли об них шорты. Далее юр. лица покупают нефть где-нибудь на CME (Чикагской бирже) и таким образом «перекрываются».

GAZR - фьючерсы на Газпром
SBRF - фьючерсы на Сбербанк
RTS - фьючерсы на индекс РТС
BR - фьючерсы на нефть Brent
Si - фьючерсы на доллар-рубль
GOLD - фьючерсы на золото
SILV - фьючерсы на серебро
NG - фьючерсы на природный газ
ED - фьючерсы на EURUSD
MIX - фьючерсы на индекс Московской биржи
SPYF - фьючерсы на индекс S&P500
CNY - фьючерсы на юань-рубль

🇺🇸 В США индексы индексы торгуются в минусе. По индексу #SPX500 (S&P500) $SFH4 стабильно видим обновление исторических максимумов. В пятницу было накопление, небольшой рывок наверх, но обратно пошли вниз. Котировки под плотностью, значит можем увидеть медвежью реакцию. Я продолжаю ждать откат. Рынок локально перегрет. На этой неделе у нас есть впервые важная новость за две недели это ВВП США, именно эта статистика окажет влияние на будущие движение рынка и формирование месячных свечей (ведь конец месяца уже не за горами) Я делаю расчет на рост ВВП в США, что окажет поддержку для американского индекса доллара #DXY и отработки моего прогноза. В случае снижения ВВП в США, мы получим импульсное снижение по индексу доллара и увидим рост золота #XAUUSD $GDH4, где после коррекции надо будет переворачиваться в среднесрочную перспективу. Поэтому до новостей ожидаю продолжения тухлой торговли по всему рынку США.

🤔 Уоррен Баффет в очередном ежегодном послании к акционерам заявил, что объем кэша на балансе $BRK.B Berkshire Hathaway достиг рекордных $167.6 млрд из-за отсутствия явных хороших возможностей на рынке в данный момент и заявил, что рынок сейчас напоминает казино еще больше, чем в его молодости.

Еще одно подтверждение тому, что глобальные рынки полностью оторвались от реальности и сильно переоценены.

В 4 квартале Баффет начал скидывать акции $AAPL Apple, они занимают у него самую большую долю в портфелей, на текущий момент это порядка 48%

Просто повод на задуматься, как мыслят крупные инвесторы 🤯

🇷🇺 На российском рынке по индексу Московской биржи #IMOEX наблюдается отскок после предыдущих колебаний. Вчера рынок показал признаки выкупа коррекции, однако сегодня рост замедлился, вызывая опасения. Ценовой разрыв на графике, который обычно закрывается, остается без изменений, что добавляет неопределенности. В отсутствие явных драйверов для дальнейшего роста, на данный момент не планирую никаких активных действий. Возможно, стоит сосредоточиться на отдельных перспективных историях, хотя их на рынке не так много. Пожелаю всем успешного дня и удачных инвестиций!

🪙 Скоро халвинг.

Уже в апреле состоится халвинг у Bitcoin, если очень простыми словами, то майнеры после него в 2 раза меньше будут получать вознаграждения за добычу.

Все очень ждут этого события т.к. исторически после него наступал сильнейший рост котировок.

Честно говоря, меня уже подташнивает от того, сколько появилось криптоэкспертов, сколько упоминаний про это событие и все говорят про легкие деньги 🫠

А что если будет все наоборот?

Рынок никогда не рос так, как делает это сейчас до халвинга и все готовы к росту после него, но никто не готов к падению после него.

Мне кажется, что цикл рост скоро закончится очень печально, не потому что я хейтер какой то, а потому что мы сейчас в целом в таком цикле экономики, где наступает рецессия во многих странах и это фундаментальные показатели 🔥

В пульсе наблюдаю большое количество комментариев под постами, задавайте вопросы, предлагайте идеи. Вечером всем отвечу.

#Статистика
📊 Волатильность опционов Call на золото #XAUUSD $GDH4 упала до одного из самых низких уровней в истории.

В прошлый раз, когда волатильность в опционах Call была такой низкой, золото в последующие годы выросло на 75%. В настоящее время кризис в горнодобывающей промышленности представляет собой одну из наибольших проблем и поддерживает цены на золото. Исторически каждый золотой цикл роста синхронизировался с циклом других сырьевых товаров. Так что в перспективе не только металлы, но и сырье могут снова пойти в рост.