Закрепление #SP500 ниже 2660 по итогам дня может стать сигналом дальнейшего спада. В этом случае мы увидим возвращение под ключевые уровни 200- и 50-дневной средних, и, так называемый, «крест смерти», когда MA(50) пересекает сверху вниз линию MA(200).

Не менее интересная ситуация в случае с #GBPUSD. В предшествующие три месяца каждый последующий отскок был ниже предыдущего с пиками на: 1.33, 1.3250, 1.3170. В настоящий момент пара вернулась к поддержке на 1.27, откуда отскакивала в августе и ноябре. Также этот уровень был ключевым водоразделом в 2017-м году, что повышает его важность.

Падение под 1.27 может положить начало движению вплоть до 1.20, то есть к минимумам после Brexit. Отскок может стать очередной попыткой закрепиться выше 1.30

Биткоин кружит вокруг отметки в $4000, не решаясь выбрать какое-то определённое направление. Похоже, инвесторы так и не почувствовали, что эталонная криптовалюта действительно достигла дна, и выжидают появление сильного импульса.

Впрочем, пока BTCUSD удаётся избежать повторного тестирования уровня 3500, что после провала во второй половине ноября стоит расценивать как проявление мужества покупателей. Как и раньше, альткоины полностью дублируют динамику ведущей криптовалюты, а суммарная капитализация крипто рынка удерживается около $130 млрд.

В то время, как средняя стоимость добычи одного биткоина находится на уровне $4500, мы наблюдаем, как майнеры продолжают отключать асики. Хешрейт сети Bitcoin обвалился на 39% (с исторических максимумов конца августа) до 37.7 EH/s. Однако в случае резкого роста цены, также быстро начнёт возвращаться и вычислительная мощность сети. Риск невозврата существует лишь в случае длительного сохранения низких цен.

Волновой анализ: Ожидается дальнейший рост серебра (#Silver) и повторный тест следующего уровня сопротивления 14.80
Подробнее

Волновой анализ: Ожидается дальнейшее падение #AUDJPY и повторный тест следующего ключевого уровня поддержки 82.80
Подробнее

🗓 Важные предстоящие события и публикации на 5 декабря (МСК):

🇺🇸Рынки США будут закрыты из-за национального траура в память о Дж. Буше-старшем. Выход статистики перенесён на четверг, выступление Пауэлла в конгрессе отложено.

🇪🇺 11:15 Выступление Марио Драги способно повлиять на динамику #EUR, если будет содержать оценки ситуации в банковском секторе и намёки на дальнейшие шаги по монетарной политике.

🇬🇧 12:30 PMI в сфере услуг Великобритании может серьёзно повлиять на позиции #GBP, так как охватывает подавляющий сектор экономики. Аналитики в среднем ждут небольшого повышения индекса с 52.2 до 52.5, но нельзя исключать более резкого прироста, как это было в случае с динамикой производственных отраслей.

🇨🇦18:00 Решение по ставке Банка Канады на этот раз важно для #CAD и рынков Канады в контексте намёков на дальнейшие планы ЦБ, так как на этот раз маловероятно ужесточение политики. Напомним, Банк Канады начал цикл повышения ставок в июле 2017-го, и с тех пор пять раз повышал их с прошлым повышением в октябре.

🇺🇸 22:00 Публикация Бежевой книги осталась единственным важным релизом из США в среду, способным повлиять на ход торгов на рынках. Инвесторы будут следить за оценками ситуации в регионах, что способно повлиять на планы ФРС по монетарной политике и вызвать реакцию #USD.

Подробный календарь на сайте https://ru.fxpro.news/economic-calendar/

Спрос на риски пошёл на спад во вторник, а американские акции серьёзно просели, что развернуло рубль к снижению. #USDRUB прибавила 29 копеек, поднявшись до 66.82.

#EURRUB выросла на 38 копеек, до 75.80. Главным драйвером рынка во вторник было падение доходности долгосрочных гособлигаций США, что вызвало снижение американских индексов более чем на 3%.

С утра в среду на рынках наблюдаются осторожные покупки рисковых активов. Так, после обвала более чем на 3%, фьючерсы на S&P500 прибавляют 0.3%. Ослабляется японская иена, которая также зачастую выступает в качестве индикатора спроса на рисковые активы.
Тем не менее, рублю вряд ли стоит рассчитывать на сильный старт в среду. На сырьевых рынках сохраняется осторожный настрой, а основные сырьевые валюты остаются под давлением после серьёзного удара накануне: турецкая лира потеряла 2.7%, резкий разворот к снижению продемонстрировали валюты Мексики и Южной Африки, треть прироста с начала недели вернул китайский юань.
На рынках воспользовались отскоком прошлых недель, чтобы вернуться к ребалансировке портфелей, в пользу сокращения рисков.
Несмотря на то, что рубль очень часто ведёт себя очень оторвано от глобальных трендов, всё же ему не удаётся полностью отвязаться от существующих тенденций. В данном случае речь идёт об уклоне в сторону от рисков, что вызывает давление на российскую валюту.

Американские рынки во вторник подверглись сильной распродаже, потеряв более 3% по ключевым индексам. Крест смерти, о котором мы вчера говорили, теперь дополнительно усиливал шторм на рынках.

Главным триггером снижения послужила динамика долговых рынков в США. Доходность гособлигаций с более длительными сроками обращения оказалась ниже доходности более «коротких» бумаг. Зачастую это происходит во время экономических спадов, но, формально, такая инверсия не является признаком рецессии. Центральный банк может повышать ставки выше долгосрочных уровней, чтобы не допустить перегрева экономики.

Это вполне подходит под наш случай, так как Штаты одновременно получали преимущество в начале года от налоговых стимулов, ускоренного роста мировой экономики и низких глобальных процентных ставок.

В данном случае уместно говорить о том, что причины и симптомы рецессии – перепутаны, причем основная причина как раз кроется в слабых экономических показателях. Пока нет признаков опасного замедления темпов роста, у ФРС остается время изменить политику.

В начале года распродажа долгосрочных гособлигаций (которая вызывает рост их доходности) называлась одной из причин слабой производительности рынков.

Вчера же сложилось сразу несколько краткосрочных неблагоприятных факторов, что усилило снижение:
• ослабление надежд на прорыв в торговых переговорах с Китаем;
• повышенный спрос на безопасность перед выходным в среду;
• откат после неудачной попытки преодоления уровня сопротивления, который не поддавался в октябре и ноябре.

Доходность 5-летних Трежериз упала ниже доходности 2-летних, что живо заставило участников рынка вспомнить время, предшествующее мировому финансовому кризису.

📆 Сегодня, 5 декабря в 20:00 мск, Вы приглашены на 15 занятие бесплатного онлайн-курса «Успешный трейдер» с FxPro.

Тема: «Практика. Волны на реальном рынке». 📈

👉🏻 Во время вебинара практикующий трейдер Роман Павелко покажет волновые разметки по 20+ рынкам.

БОНУС всем, кто будет присутствовать online: прогноз движения цены до конца декабря 2018 года. 💣

Мы подготовили насыщенную программу, присоединяйтесь:

ЗАРЕГИСТРИРОВАТЬСЯ 👈🏻

Начинаем ровно в 20:00 мск. До встречи!

🗓 Важные предстоящие события и публикации на 6 декабря (МСК):

🛢Встреча стран-экспортёров нефти в рамках ОПЕК+ способна серьёзно повлиять на котировки нефти и общий спрос на рисковые активы. Участники рынка в течение дня будут следить за комментариями и заявлениями представителей крупнейших нефтедобывающих стран. Особое внимание к представителям Саудовской Аравии и России.

🇺🇸 16:15 Изменение числа занятых от ADP является наиболее близким по методике расчёта к пятничным payrolls и порой оказывает серьёзное влияние на котировки #USD. В среднем в ноябре ожидается прирост занятых в частном секторе на 196 тыс. против 227 месяцем ранее.

🇺🇸16:30 Внешнеторговый баланс США в центре внимания американских политиков в связи с торговыми спорами с Китаем, поэтому может вызвать бурную реакцию рынков. В общем случае расширение дефицита отрицательно для #USD.

🇨🇦 16:50 Выступление Стивена Полоза, главы Банка Канады, способно вызвать всплеск волатильности #CAD, так как может содержать пояснения вчерашних комментариев по монетарной политике, вызвавших ослабление канадского доллара.

🇺🇸18:00 ISM непроизводственных отраслей поднимался до многолетних максимумов в сентябре, отражая высокий темп роста экономики. В октябре показатель снизился, и ожидается дальнейшее охлаждение по итогам ноября с 60.3 до 59.2. Значительные отклонения от ожиданий способны вызвать серьёзную реакцию рынков, включая #USD.

Подробный календарь на сайте https://ru.fxpro.news/economic-calendar/

Российский рубль прибавлял в среду, в то время как на рынках в целом не наблюдалось выраженной динамики. USDRUB снизилась на 25 копеек, до 66.57.

EURRUB потеряла 27 копеек, до 75.53. К началу дня в четверг новостной фон стал более угрожающим. Китайские рынки и фьючерсы на S&P500 теряют примерно 2% после сообщений об аресте CFO Huawei

Сегодня в начале дня в новостной фон стал более угрожающим. Китайские рынки и фьючерсы на S&P500 теряют примерно 2% после сообщений об аресте финансового директора Huawei, китайского IT-гиганта, с намерением экстрадировать его в США за нарушение санкций.

Эта новость вызвала опасения, что вот-вот начнется новый виток ужесточения риторики между крупнейшими мировыми экономиками.

Отдельно на рубль способна по-прежнему влиять динамика нефти. В первой половине недели ей не удавалось развить отскок выше уровней $63 за баррель Brent, и каждый раз ее отбрасывали в область $61. Рынки с опаской относятся к сырьевым покупкам, в связи с проходящей в Вене расширенной встречей ОПЕК+.

Мониторинговая группа картеля рекомендовала ввести ограничения на добычу, сократив ее примерно на 1млн. баррелей в день со средних уровней последних месяцев.

Исполнение этих рекомендаций станет хорошей новостью для Brent.
Однако есть ряд моментов, которые заставляют держать интригу. Трамп активно использует рычаги давления на Саудовскую Аравию и через нее - на ОПЕК, призывая не сокращать добычу и не вызывать рост цен на нефть.

Намерение России присоединиться к этому решению также ставится под сомнение. А без поддержки со стороны РФ - резко снижаются шансы на то, что ОПЕК пойдет на сокращение в ущерб доли рынка.

Крушение надежд на торговое перемирие США и Китая

Китайские рынки и фьючерсы на S&P500 начали торги четверга с провала примерно на 2% после сообщений об аресте в Канаде финансового директора IT-гиганта Huawei, с намерением экстрадировать его в США за нарушение санкций. Эта новость вызвала опасения нового витка ужесточения риторики между крупнейшими мировыми экономиками, вернув спрос на защитные активы.

Индекс S&P500 потерял более 5% от пиковых уровней начала недели, чем вернул обратно ¾ отскока рынка, который мы наблюдали во второй половине ноября.