Всем доброго понедельника!

Сегодня в США национальный выходной - День памяти. Поэтому торги на площадках NASDAQ и NYSE проводится не будут и как следствие на СПБ бирже также зарубежные компании (США) сегодня отдохнут. Но при этом не будем терять фокус внимания. Негатива за выходные не прибавилось, поэтому наблюдаем продолжение отскока индекса S&P 500 через фьючерсный контракт. Он сегодня уже прибавил около 1%. Если ничего не произойдет, то завтра рынок откроется  в зеленой зоне.

Российский фондовый рынок я на время исключил из своего портфеля. Так как продолжаю видеть как рыночные так и внерыночные риски. Постепенный отказ российских компаний от международных форм отчетности ставит под сомнение их "публичность", а также предоставляемую ими информацию. А как инвестору строить свои расчеты без достоверной информации? 

Также будущее каждой отрасли в РФ очень туманно. И при этом геополитика продолжает наносить удары по определенности. 

Как Вы сейчас можете воспользоваться сложившейся ситуацией?

На самом деле это уникальное время для того, чтобы начинать познавать фондовый рынок и повышать свой финансовый интеллект.

Хуже когда люди попадают в инвестиции в моменты хайпа и повышенной доходности. У них формируется ложное представление. Им кажется, что рынок и их портфель будет расти такими темпами постоянно и уже считают будущие прибыли.

Лучше познавать работу экономики и рынка именно в периоды сложностей. И смотреть как себя ведут страны, валюта, отрасли и сырьевые товары. Вы будете понимать зависимости и тенденции. Будете распознавать циклы в экономиках стран и мира. И тогда в будущем, Вы сформируете свой портфель и стратегию подготовленным к кризисам. Что позволит защитить портфель и сохранить комфорт в процессе преумножения капитала.

Откройте себе небольшой счет или демонстрационный счет. И начинайте формировать и тестировать свою долгосрочную стратегию. Читайте, обучайтесь и проверяйте свои доводы на практике, но без риска существенных потерь. Так вы обретете уверенность и используете кризис по максимуму.

Очередной удар по инвесторам made in Russia.

В мире инвестиций существуют так называемые инфраструктурные риски. Это когда в схеме владения активами находятся посредники, в случае негатива с которыми цепочка ломается и далее "импровизация"😥.

Работая с клиентами, всегда получал вопрос "Зачем открывать зарубежные брокерские счета, если здесь есть депозитарные расписки на акции зарубежных компаний?". Вот теперь всем наглядно видно, чем это может закончиться.

После введения санкций почти все инфраструктурные риски сработали и привели к заморозке активов на неопределенный срок. То есть вы не можете ими распоряжаться (продать). Оставалась последняя цепочка через депозитарий Бест Эффортс Банк в НРД, но и ее порвал наш ЦБ.

Банк России предписал брокерам определить и обособить (приостановить сделки по ним) иностранные ценные бумаги, которые хранятся в депозитарии Бест Эффортс Банк в НРД (около 14% торгуемых на СПБ Бирже). Обособление коснется акций, торгуемых на СПБ Бирже и прошедших первичный листинг в США, кроме HeadHunter Group, Yandex N.V., Ozon Holdings, Cian. Список бумаг уже опубликован, положу его в комментарии к посту. К сожалению, в нем основные бумаги, имеющие объем торгов на СПБ.

Право собственности владельцев на обособленные иностранные ценные бумаги сохраняется в полном объеме, однако увидеть их можно будет только в отчетах депозитария.

Организованные торги по ним возобновятся в прежнем режиме по мере снятия ограничений.

Хочу поздравить всех новоиспеченных долгосрочных инвесторов! 🥂

Инвестируйте в прямые активы на прямых брокерских счетах!!!

Механика покупки валюты ...

Так, судя по опросу, вы молодцы!! Но есть те кто еще пользуется банками для покупки валюты. Поэтому дам вектор и последовательность шагов. Рассмотрим три способа под разные задачи и профили.

1. Покупка через брокерский счет в РФ. (Основной способ)

- Откройте рублевый счет в одном из банков, который не подвержен санкциям. На сегодняшний день это могут быть: Тинькофф, Райффайзен. Заказать карту можно через официальный сайт банка с доставкой на дом.
 - Откройте валютный (долларовый) счет. Это можно сделать в приложении банка. 
 - Откройте обычный брокерский счет, также используя банковское приложение. ЭТО НЕ БОЛЬНО И НЕ СТРАШНО 😂
 - Скачайте приложение брокера на свой телефон, если еще этого не сделали.
 - Теперь через брокерский счет вы можете приобретать валюту по самому выгодному существующему курсу – биржевому!
 - После покупки валюты необходимо сразу вывести средства на свой валютный счет.

Для чего?

👉 Во-первых, для безопасности, так как в России свободные денежные средства на брокерском счете не застрахованы.
👉 Во-вторых, этот шаг освобождает вас от уплаты налога с дохода, полученного при росте валюты к рублю, если средства лежат на брокерском счете.

2. Покупка через брокерский счет за пределами РФ.

Этот случай для того, если валюта для инвестирования.

- открываете счет за пределами РФ. В части защиты от рисков, лучше выбирать юрисдикцию США (InteractiveBrokers).
- пополняете счет рублями через банковский перевод со счета в Тиньков или Райфайзенбанк
- конвертируем валюту на брокерском счете по мировому валютному курсу.

Почему США?

Так как здесь Ваши свободные средства и активы застрахованы от внерыночных рисков.

3. Покупка криптовалюты привязанной к курсу доллара США - стейблкойны.

Этот случай для продвинутых или для диверсификации активов. Ну или для последующего инвестирования в криптовалюты)) (здесь крайне осторожно!!!)

- открываете аккаунт на Binance, KuCoin или Bybit.
- проходите верификацию
- через p2p сервис пополняете счет рублями
- покупаете стейблкоины такие как USDT или USDC.

Сохраняйте себе эту простую памятку и делитесь с друзьями❗️Благодаря ей вы сэкономите средства, время и нервные клетки, которые расходовали на негодования о постоянных банковских переплатах 😉

​​Ложка дегтя в нефти.

Ловлю себя на мысли, что часто последнее время даю Вам негатив, но считаю, что вы должны владеть реальной картиной мира. Только так вы сможете принимать верные решения. Поэтому без обид 😉

Не выходит из головы аргументация крепкого рубля, которую услышал сегодня по радио в машине. Лично я рассмеялся, когда в очередной раз списали на дорогую нефть и ВСЁ.

Но сейчас не о рубле. Вы все слышите как здорово дорожает нефть на мировом рынке. И после объявления частичного эмбарго от ЕС мы снова увидели рекордные значения по стоимости нефти марки BRENT. Только в России основными марками являются марки Urals и Siberian Light. И под общим словом нефть на самом деле кроется много нюансов. Ведь каждому производителю нефтепродуктов необходима определенная нефть. С определенными основными параметрами вязкости и сернистости. К примеру, по этой причине США по прежнему вынуждены покупать нефть у России. Так как им нужна более тяжелая нефть для различных целей промышленности. А ее у них НЕТУ.

Но на самом деле разговор о том, что хоть и стоимость нефти, добываемая в России, привязана к котировкам нефти марки Brent, мы вынуждены продавать ее с очень большим дисконтом.

А вариантов особо нет. Так как заморозить скважину в большинстве случаев означает похоронить ее окончательно или для возобновления потребуются весомые затраты.

Давайте на цифрах. С начала года нефть марки Brent показала рост на 47%, а нефть Urals (российский флагман) на спотовом рынке всего на 19%. И это рыночная стоимость. При этом страны которые закупают у России нефть понимают ситуацию и просят скидос еще около 30%.

Что же с продажей нефти без дисконта в европу?

По результату введенного 30 мая частичного эмбарго со стороны Евросоюза поставки к концу 2022 года сократятся на 2/3 от текущего объема. В денежном выражении на $22 млрд. (источник Bloomberg).

Поэтому затягиваем поясок и при этом шевелимся поактивнее, чтобы не ощутить все прелести "растущей" российской экономики на своем кошельке и капитале.

Импорт РФ снизился по результатам апреля на 50% год к году. Металлурги указали на снижение выручки на 40%. Девелопмент отчитался по некоторым регионам о падении спроса на 80-99% на недвижимость.

Очень необходимо вмешательство государства не на словах, а в денежном выражении.

Времена возможностей для инвесторов где-то рядом. Осталось подождать и внимательно рассмотреть. Всем профита и безопасности.

П.С. ниже наглядно показана география нефти по странам.

Карта фондового рынка.

Часто интересуются: "Где посмотреть такую карту рынка?"

Даю ссылки на два зрелых и очень полезных сервиса, которыми ежедневно пользуюсь.

По рынку США:
FINVIZ

https://finviz.com/map.ashx?t=sec&st=w1

По российскому рынку:
SMART-LAB

https://smart-lab.ru/q/map/

Пользуйтесь на профит))🗺️

ДОЛГОЖДАННЫЙ СПЛИТ

Многие из частных инвесторов, которые понимают перспективы компании Amazon, желают иметь ее у себя в портфеле. Но часто их отпугивала стоимость. Ведь когда капитал небольшой и 1 акция Amazon стоит более 2000$, купив её, доля одной компании в портфеле может стать неприлично большой. Нарушать законы диверсификации и увеличивать риски не в наших правилах.

И вот объявлен долгожданный сплит акций компании AMAZON, который назначен на 06 июня 2022. Уже в этот понедельник!! Во всех портфелях мира!!❗😄

Что такое СПЛИТ?

СПЛИТ - механизм, который позволяет дробить акции компании, чтобы уменьшить их стоимость. У процедуры одна цель – сделать ценные бумаги более доступными для массового инвестора.

Простым языком у компании станет в 20 раз больше акций, но стоимость их также станет в 20 раз меньше.
Теперь акция компании Amazon будет стоить около 125$, что уже позволяет добавлять ее в портфель не нарушая баланса внутри по компаниям, отраслям, странам и валютам.

Даже если Вы не инвестируйте, но планируете начать, то для Вас это ценный опыт. Наблюдайте за движением стоимости акций таких компаний в период с объявления сплита и после него. Уже сейчас вилим отскок около 20% на выходе шортистов.

А наблюдать необходимо ведь впереди еще хороший сплит акций компании Google, который назначен на 01 июля и также в 20 раз.

Обе компании покупал в портфель и буду обязательно добирать при больших просадках. Моя средняя цена входа по ним 2162 Amazon и 2309 Google.

Еще очень жду сплит компании Баффета Berkshire Hathaway Inc. стоимость одной акции которой сейчас составляет 472 700$. Лакомый кусок, но держу его через фонды и также некоторые брокеры дают возможность покупать не целый лот.

Не является рекомендацией. Учитесь на истории и чужих ошибках😉

КИТАЙ ВЫГЛЯДИТ ПЕРСПЕКТИВНО И ПОМОЖЕТ МИРОВЫМ ЦЕПОЧКАМ

Более двух месяцев ужесточения локдаунов в Китае отрицательно сказались как на оборотах внутри Китая так и на мировых цепочках поставок. Всему виной Omicron.

В моменте под локдауном оказалось около 50% ВВП страны и почти все крупные города. В результате прогноз по росту ВВП в Китае снижен с 6% до 3% в 2022 году. Но обратите внимание, что даже в этих условиях сохранен прогноз на рост и при этом Китай держит одни из лучших показателей по инфляции в мире.

В среду локдауны начали ослабевать вместе с падение количества заболеваний в Шанхае до 15 заболевших в день.

За несколько месяцев локдаунов в Китае было либо сокращение добычи ресурсов, либо сокращение импорта ресурсов, что имеет одинаковый отрицательный эффект на экономику Китая,

Локдаун в Китае также повлиял на ставки морских перевозок. С февраля 2022 года индекс цен на доставку контейнеров в Китай вырос примерно с 1200 пунктов до 1800 пунктов. 

Такое сильное удорожание было связано с тем, что контейнеры не разгружались из-за остановки портов (среднее время ожидания в среднем утроилось), а простой требует денег. 

С восстановлением экономики Китая тренды в ценах развернутся:

- Порты начнут разгружаться, что сократит стоимость фрахта импорта в Китай.

- При этом с восстановлением производства увеличится и экспорт из Китая, что поднимет цены на фрахт из Китая. 

В итоге это приведет к восстановлению экономики Китая, разгрузит рынок морских перевозок и поможет мировым цепочкам поставок.

Рассматриваю постепенно восстановить объем позиции в активах китая через фонды ETF такие как CHIQ и KWEB. На текущих уровнях на долгий срок выглядит очень удачно.

⚡Но помните!! Долю портфеля в развивающихся странах необходимо жестко контролировать и не превышать. Мой максимальный лимит 15% от общего капитала в фондовом рынке. Особенно со спецификой власти в стране.

СТРАХ И ЖАДНОСТЬ

Подход к инвестициям должен быть максимально осознанным. Вы не можете рубильником выключить заложенные в нас чувства страха потери и жадности.

ЗАПОМНИТЕ!
Именно эти два чувства будут постоянно "вставлять Вам палки в колеса" и забирать деньги и уверенность в действиях. Причем у каждого человека разный баланс этих эмоций. У кого-то превалирует страх, а у кого-то жадность и еще сверху врубается азарт.

Представьте, что Вы приобрели актив.

Первый вариант развития событий.
Он начинает серьезно снижаться в стоимости. Если преобладает страх потери вы будете постоянно закрывать позицию, а она будет разворачиваться и уходить вверх без Вас.
Если - жадность, то чаще ваш актив будет утаскивать сильно вниз.

Второй вариант развития событий.
Актив начинает стабильно прирастать в стоимости. Опять смотрим со стороны тех же эмоций. Страх будет заставлять закрывать позицию раньше времени при любом повороте вниз и не даст течь прибыли.
А жадность будет до последнего создавать веру в бесконечный рост даже при снижении эффективности работы компании и отсутствии перспектив, что развернет динамику стоимости вниз.

Поэтому на старте Вам необходимо исключить эмоции при принятии любых решений связанных с деньгами. Иначе ошибок и потерь не избежать.

ТОЛЬКО ОТРАБОТАННАЯ СТРАТЕГИЯ и ХОЛОДНЫЙ РАСЧЕТ

Знаю, что из каждого утюга и на каждом обучении говорят о стратегии, но сложно, взяв в руки белый листок бумаги и написав сверху "МОЯ СТРАТЕГИЯ ИНВЕСТИРОВАНИЯ", сформировать рабочую стратегию на долгие годы и еще адаптировать ее под каждую финансовую цель. Поэтому это необходимо делать на основании личного опыта или опыта других. Только обычно то, что лежит на поверхности и блестит не является ценным. Присматривайтесь долго и тщательно за тем, чей опыт и подход вы планируете частично перенять.

- Формируя свою стратегию, на старте откажитесь от акций отдельных компаний.
- Создайте первичную стратегию долгосрочного пассивного инвестора простую и понятную Вам.
- При малых горизонтах инвестирования (до 3 лет) минимизируйте процент акций и фондов на акции в портфеле.
- Пропишите торговый план. Как и когда вы покупаете валюту? Как и когда вы покупаете активы?
- Соблюдайте пропорцию активов, совершая ребалансировку или докупая активы отставшие от исходной пропорции.
- Просчитайте ваш портфель на истории, используя сервисы (BACKTEST). Увидите риски с которыми Вам придется мириться.

ИНВЕСТИЦИИ ДОЛЖНЫ БЫТЬ КОМФОРТНЫМИ

При принятии любого решения помните, что это Ваши "кровно заработанные" и ответственность лежит на Вас. Исходите всегда из желания в первую очередь сохранить и долгосрочно преумножить на процент чуть выше инфляции!!

Всем хорошего дня и профита!

Я немного в Дагестане. Всем привет.

ИСКАЖЕНИЕ РЕАЛЬНОСТИ

В продолжение мысли об информационном давлении, хочу попробовать дать вам ответы на вопросы и заблуждения, которые слышу вокруг. Цель государства сейчас это максимальное управление умами граждан, единомыслие, но к сожалению, это вводит в заблуждение и искажает истинное понимание происходящего.

Рубль сильная валюта  

Не могу назвать курс рубля к другим валютам искусственным, но правильно сказать, что он на текущий момент не является рыночным. Мы уже раскрывали факторы, которые оказывают поддержку рублю. Коротко перечислю:
- принудительная продажа экспортерами валютной выручки. 50% всей валютной выручки продается на валютной секции московской биржи при отсутствии сопоставимого объема покупателей.
- профицит торгового баланса. Импорт рухнул из-за санкций на 70% процентов в моменте, а экспорт едет на старых дрожжах при высоких ценах на основные экспортные ресурсы страны. Поэтому и возникает дисбаланс покупателей и продавцов валюты. Импортерам пока не нужно столько валюты – сломаны большинство цепочек поставок.
- резкий подъем ключевой ставки для стабилизации инфляции и удержания денежных средств граждан в банках (борьба с оттоком). Это было необходимо для удержания средств граждан внутри страны и для спасения банковского сектора РФ. Но это также оказывает поддержку рублю. Сейчас ставку уже спустили до 11% и в пятницу будут толкать еще ниже. Прогноз 9,5-10%.
- центральный банк не имеет возможности напрямую покупать валюту (интервенции) из-за санкций. Но сейчас уже не до шуток и пора вмешиваться за счет принудительных интервенций за счет коммерческих банков или за счет покупки валюты (полу)дружественных стран. Покупая допустим юань, который хорошо двигается уже несколько лет в привязке к доллару ЦБ сможет ослабить рубль.

Для чего необходимо ослабить рубль?
- экспортерам необходимо поддержка. При текущем курсе валюты некоторые отрасли в том числе металлурги находятся на грани рентабельности, а некоторые уже убыточны.
- при снижении объема экспорта нефтегазового сектора из-за эмбарго необходимо восполнять потери.
- уже сейчас при данном курсе и текущем объеме экспорта бюджет становиться дефицитным.

Россия выигрывает от санкций (импортозамещение).

Ситуация здесь очень сложная. Перед страной стоит серьезная и сложная задача по замещению не только производства определенных товаров, но и замещение технологий, которых мы в моменте лишились. На это потребуются десятилетия.

Глава ЦБ открыто заявляет о критическом снижении складских запасов в стране. Это касается всех отраслей. Как пример остановка производства авто, а также вагонов. Это вызвано отсутствием комплектующих. Шасси для вагоном не могут получить подшипники должного качества, ведь их поставляли из Европы и США. Такой дефицит вызывает замедление экономики, снижение объема предложения и как следствие инфляцию. Поэтому пока выигрышем совсем не пахнет.

Технологии потеряны в том числе и в добычи газа и нефти, что приостановило многие международные проекты.

Америке конец. Огромный госдолг.

Каждое предприятие и страна которые ставит ставку на стремительное развитие пользуется для этого заемными средствами. И если деятельность эффективна и надежна, то и инвесторы готовы вкладывать в бизнес (страну) средства.

Кому бы вы дали в долг Васе с устойчивым автоматизированным бизнесом или самозанятому Пете, который занимается ручным трудом, не производя ничего уникального?

На государственный долг необходимо смотреть относительно роста ВВП. Америка в этом соотношении занимает далеко не первое место. Допустим Япония имеет гораздо более закредитованы относительно своего ВВП. И смотреть необходимо не только статичные цифры, но и в динамике. Если рост ВВП уверенный и долг ему способствует, то проблемы отсутствуют. И здесь работают малые циклы экономики. Сейчас высокая инфляция, которая в дальнейшем соизмеримо увеличит ВВП страны из-за удорожания стоимости товаров и услуг. И так цикл за циклом. Да, не без кризисов, но долгосрочно это не нарушает стабильности пока страна владеет уникальными товарами и технологиями, на которые есть внешний спрос. И возможно скоро у России не будет совсем долга, если будет объявлен кросс-дефолт (запрос на возврат всего долга). Но к сожалению, это не делает страну сильнее и перспективнее.

Может не сильно патриотично. Но мы здесь про настоящее восприятие.