📣 Как обгонять фонды на облигации ?
Прошло больше полугода с момента запуска канала и всё это время регулярная подборка Первичных размещений, давала возможность зарабатывать на ценовых апсайдах после начала торгов. В первую очередь это касается размещений с 👑 короной или моего выбора лучшего размещения на каждой неделе.
Несмотря на сложный рынок в последнее время, когда акции и большинство бондов снижаются, всё равно можно зарабатывать грамотно выбирая Первичку. Из четырёх последних подборок, где были отмечены 👑 Фосагро, Бустер, Амурская область и МСП Факторинг ни одна бумага не торгуется ниже номинала, хотя таких размещений было предостаточно за последний месяц. Все выбранные бумаги приносят от 0,3 до 2% прибыли, несмотря на короткое время после размещения. По меркам облигаций это сильный результат.
❗️Начиная с этой недели размещение с короной или мой выбор будут доступны только для подписчиков Юнити. Считаю, что прошло достаточно времени, чтобы вы могли убедиться в уровне моей компетенции на облигационном рынке, а цена подписки в большинстве случает "отбивается" с первой успешной первички.
👉 Помимо еженедельного разбора Первичных размещений, на Юнити ежемесячно выходит огромная подборка облигаций с лучшими вариантами во всех рейтингах, начиная от AAA и заканчивая BB. Плюс несколько вариантов в квазивалютных бумагах (отдельно в USD и CNY), лучшие флоатеры и ОФЗ. Кроме этого вы сможете задать любой вопрос по теме облигаций непосредственно мне и получить ответ в кратчайшие сроки. Как вы видите из пятничной подборки вопросов на Бонде, чат очень живой и информации там много. Кроме этого, на Юнити будет больше идей на покупку бумаг со вторичного рынка и посты с реакций на рыночные события (тех. дефолт, блокировка счетов, изменеие рейтинга и т.д).
🔥 Купить подписку по ссылке
Сайт | Бот | Аналитика
Прошло больше полугода с момента запуска канала и всё это время регулярная подборка Первичных размещений, давала возможность зарабатывать на ценовых апсайдах после начала торгов. В первую очередь это касается размещений с 👑 короной или моего выбора лучшего размещения на каждой неделе.
Несмотря на сложный рынок в последнее время, когда акции и большинство бондов снижаются, всё равно можно зарабатывать грамотно выбирая Первичку. Из четырёх последних подборок, где были отмечены 👑 Фосагро, Бустер, Амурская область и МСП Факторинг ни одна бумага не торгуется ниже номинала, хотя таких размещений было предостаточно за последний месяц. Все выбранные бумаги приносят от 0,3 до 2% прибыли, несмотря на короткое время после размещения. По меркам облигаций это сильный результат.
❗️Начиная с этой недели размещение с короной или мой выбор будут доступны только для подписчиков Юнити. Считаю, что прошло достаточно времени, чтобы вы могли убедиться в уровне моей компетенции на облигационном рынке, а цена подписки в большинстве случает "отбивается" с первой успешной первички.
👉 Помимо еженедельного разбора Первичных размещений, на Юнити ежемесячно выходит огромная подборка облигаций с лучшими вариантами во всех рейтингах, начиная от AAA и заканчивая BB. Плюс несколько вариантов в квазивалютных бумагах (отдельно в USD и CNY), лучшие флоатеры и ОФЗ. Кроме этого вы сможете задать любой вопрос по теме облигаций непосредственно мне и получить ответ в кратчайшие сроки. Как вы видите из пятничной подборки вопросов на Бонде, чат очень живой и информации там много. Кроме этого, на Юнити будет больше идей на покупку бумаг со вторичного рынка и посты с реакций на рыночные события (тех. дефолт, блокировка счетов, изменеие рейтинга и т.д).
🔥 Купить подписку по ссылке
Сайт | Бот | Аналитика
😢102👍52❤21🔥8
Ответы на вопросы подписчиков 27.10-02.11 💬
❓Вопрос
Подскажите, пожалуйста, облигации RU000A108WJ2 есть тут что-то интересное для агрессивного риск-профиля или лучше пройти мимо?
🗣 Ответ
Это Бизнес Ленд. У них ОЧЕНЬ большие проблемы с деньгами и ФНС в частности. Есть крайне высокая вероятность итогового дефолта. Сюда точно не надо, ну или по 20% от номинала строго спекулянтам.
❓Вопрос
Есть смысл сдавать Электрешения по досрочной оферте ?
🗣 Ответ
Да, есть смысл сдать.
У них есть не иллюзорный шанс отдать ФНС 1-2 млрд руб. Плюс досрочное погашение. Возможно компания оправится после этого, возможно нет, но доходность абсолютно не соответствует рискам.
Новый выпуск смогли разместить лишь на 50%. Смотрим сколько принесут на досрок, но ситуация явно ухудшается. Вместо того, чтобы улучшить ликвидность, теперь её ухудшат.
❓Вопрос
А по Уральской стали что можете сказать? Отчетность вышла не очень, не столкнуться с такими же проблемами, как и Электрорешения ?
🗣 Ответ
Отчётность уже не первая "не очень" )
С Электрорешениями прямо сравнивать не корректно. У электриков отчётность ничего, но ФНС висит дамокловым мечом, а теперь и досрочное погашение. У Стали именно отчётность плохая, негатива со стороны органов нет.
В любом случае деньги Урстали очень нужны и они ещё вчера подняли ориентир купона по новому выпуску с 20% до 21%. Боятся мало собрать. Я бы не лез в эти истории сейчас, если только спекулятивно, но это на ваш личный страх и риск.
❓Вопрос
По поводу облигаций Монополии можете прокомментировать? Падают быстрее всех что у меня есть. Перетерпеть или стоит выйти перед купоном?
🗣 Ответ
Купон по нескольким выпускам они только что заплатили. Долг перед ФНС закрыли, но осадочек остался. Плюс общая коррекция рынка и ужасная отчётность.
Насчёт выходить прямо сейчас, с 40%+ доходностью, то это неоднозначный вопрос. Но точно я бы сократил долю МАКСИМУМ до 3% от портфеля.
❓Вопрос
Как оцениваете перспективы Роделена после снижения рейтинга. Если сигналы, что у эмитента сильно повысились риски банкротства ?
🗣 Ответ
Во-первых, можно почитать рейтинговый отчёт. Во-вторых, эмитент обещал выпустить пресс-релиз касательно снижения на одну ступень. В-третьих, рейтинг был BBB+ стал BBB и это всё ещё очень далеко от пред.банкротных ССС. Пока не стоит волноваться.
👆 Друзья напоминаю, что это лишь часть вопросов из нашего чата на канале UNITY. Каждый подписчик может задать свой вопрос и оперативно (зачастую за 5-10 минут) получить ответ на свой облигационный вопрос непосредственно от меня.
Многим это сохранило деньги при возникновении проблем в компаниях, многие заработали получив наводку на наиболее доходные выпуски, но самое главное, что все подписчики кардинально увеличили свой уровень знаний в теме облигаций. Теперь это для них больше не тёмный лес, а цветочная поляна, где каждый может собирать букет из выпусков по своему усмотрению. Насколько я знаю, больше никто в Рунете не предоставляет такой возможности за крайне небольшие деньги, сравнимые с одним обедом в крупном городе.
🔥Купить подписку на Unity: https://invest-era.ru/products/unity-russia
Также напоминаем, что у нас есть готовый портфель по облигациям на Ideas, который более чем на 70% обгоняет индекс RGBI за 2 года.
🔥 Купить подписку на Ideas: https://invest-era.ru/products/ideas-russia
#вопросы
Сайт | Бот | Аналитика
❓Вопрос
Подскажите, пожалуйста, облигации RU000A108WJ2 есть тут что-то интересное для агрессивного риск-профиля или лучше пройти мимо?
🗣 Ответ
Это Бизнес Ленд. У них ОЧЕНЬ большие проблемы с деньгами и ФНС в частности. Есть крайне высокая вероятность итогового дефолта. Сюда точно не надо, ну или по 20% от номинала строго спекулянтам.
❓Вопрос
Есть смысл сдавать Электрешения по досрочной оферте ?
🗣 Ответ
Да, есть смысл сдать.
У них есть не иллюзорный шанс отдать ФНС 1-2 млрд руб. Плюс досрочное погашение. Возможно компания оправится после этого, возможно нет, но доходность абсолютно не соответствует рискам.
Новый выпуск смогли разместить лишь на 50%. Смотрим сколько принесут на досрок, но ситуация явно ухудшается. Вместо того, чтобы улучшить ликвидность, теперь её ухудшат.
❓Вопрос
А по Уральской стали что можете сказать? Отчетность вышла не очень, не столкнуться с такими же проблемами, как и Электрорешения ?
🗣 Ответ
Отчётность уже не первая "не очень" )
С Электрорешениями прямо сравнивать не корректно. У электриков отчётность ничего, но ФНС висит дамокловым мечом, а теперь и досрочное погашение. У Стали именно отчётность плохая, негатива со стороны органов нет.
В любом случае деньги Урстали очень нужны и они ещё вчера подняли ориентир купона по новому выпуску с 20% до 21%. Боятся мало собрать. Я бы не лез в эти истории сейчас, если только спекулятивно, но это на ваш личный страх и риск.
❓Вопрос
По поводу облигаций Монополии можете прокомментировать? Падают быстрее всех что у меня есть. Перетерпеть или стоит выйти перед купоном?
🗣 Ответ
Купон по нескольким выпускам они только что заплатили. Долг перед ФНС закрыли, но осадочек остался. Плюс общая коррекция рынка и ужасная отчётность.
Насчёт выходить прямо сейчас, с 40%+ доходностью, то это неоднозначный вопрос. Но точно я бы сократил долю МАКСИМУМ до 3% от портфеля.
❓Вопрос
Как оцениваете перспективы Роделена после снижения рейтинга. Если сигналы, что у эмитента сильно повысились риски банкротства ?
🗣 Ответ
Во-первых, можно почитать рейтинговый отчёт. Во-вторых, эмитент обещал выпустить пресс-релиз касательно снижения на одну ступень. В-третьих, рейтинг был BBB+ стал BBB и это всё ещё очень далеко от пред.банкротных ССС. Пока не стоит волноваться.
👆 Друзья напоминаю, что это лишь часть вопросов из нашего чата на канале UNITY. Каждый подписчик может задать свой вопрос и оперативно (зачастую за 5-10 минут) получить ответ на свой облигационный вопрос непосредственно от меня.
Многим это сохранило деньги при возникновении проблем в компаниях, многие заработали получив наводку на наиболее доходные выпуски, но самое главное, что все подписчики кардинально увеличили свой уровень знаний в теме облигаций. Теперь это для них больше не тёмный лес, а цветочная поляна, где каждый может собирать букет из выпусков по своему усмотрению. Насколько я знаю, больше никто в Рунете не предоставляет такой возможности за крайне небольшие деньги, сравнимые с одним обедом в крупном городе.
🔥Купить подписку на Unity: https://invest-era.ru/products/unity-russia
Также напоминаем, что у нас есть готовый портфель по облигациям на Ideas, который более чем на 70% обгоняет индекс RGBI за 2 года.
🔥 Купить подписку на Ideas: https://invest-era.ru/products/ideas-russia
#вопросы
Сайт | Бот | Аналитика
👍180❤46🔥18🤝8
Стратегический вебинар от Invest Era
Обсуждаем стратегию до конца года
Прошлогодний вебинар оказался пророческим и через несколько дней рынок развернулся. Может быть, и в этом году поможет)
Дата: 6 ноября
Начало в 19:00
Ссылка на подключение:
Будет доступен в записи только несколько дней
Чтобы не пропустить стрим, советуем перейти по ссылке и нажать на кнопку “Прислать уведомление”.
Темы:
1. Когда рынок развернется?
2. Прогнозы по ставке ЦБ, мнение по мирным переговорам
3. Стратегия по валюте
4. Стратегия по облигациям
5. Идеи для покупки как среди акций, так и среди облигаций
6. Ответы на ваши вопросы
Ждем вас, проведем полезные 1.5 часа, поможем выработать стратегию на сложном рынке. Стратегические вебинары проводим раз в квартал.
😉 Youtube - https://youtube.com/live/cm433mFy5WU?feature=share
😄 VK - https://vk.com/video-211105001_456239033
Обсуждаем стратегию до конца года
Прошлогодний вебинар оказался пророческим и через несколько дней рынок развернулся. Может быть, и в этом году поможет)
Дата: 6 ноября
Начало в 19:00
Ссылка на подключение:
Будет доступен в записи только несколько дней
Чтобы не пропустить стрим, советуем перейти по ссылке и нажать на кнопку “Прислать уведомление”.
Темы:
1. Когда рынок развернется?
2. Прогнозы по ставке ЦБ, мнение по мирным переговорам
3. Стратегия по валюте
4. Стратегия по облигациям
5. Идеи для покупки как среди акций, так и среди облигаций
6. Ответы на ваши вопросы
Ждем вас, проведем полезные 1.5 часа, поможем выработать стратегию на сложном рынке. Стратегические вебинары проводим раз в квартал.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
👍49🔥12❤4👎2
Forwarded from Era Media
⚠️ Конвертируемые облигации Самолет – так ли выгодно?
Для привлечения инвесторов и получения более дешёвого финасирования компании начинают использовать бонды с возможностью обмена на акции. 1 ноября Самолет размещает 3-летний выпуск с возможностью обмена облигации на акции SMLT с премией 30% к текущей рыночной цене акций и купонной доходностью в 13% годовых.
☝️Но обмен облигаций возможен не раньше чем через 6 месяцев и при условии, что цена акции достигнет расчетного минимума 1172 руб. И продержится не ниже этого уровня минимум 20 торговых дней предшествующих дате окончания соответствующего купонного периода.
Все сводится к тому, что вероятность этого небольшая. Если акции не вырастут, то инвесторы получат купон ниже длинных ОФЗ. ❗️Для понимания, нужен рост акций Самолёта на 40-45%, чтобы доходность этой затеи сравнялась с обычным бондом компании.
По доходности облигации вообще не интересны. Если и надеяться на апсайд в акциях SMLT, то лучше покупать сами бумаги. Смысл таких облигаций – привлечь внимание инвесторов и занять у них кэш. Причем подешевле. Самолет так и говорит – берем дешевле, чем в банке. Выгода для компании однозначна, а вот инвесторам надо уметь разбираться в маркетинговых уловках эмитентов.
#Рынок
Источник
Сайт | Бот | Invest Era
Для привлечения инвесторов и получения более дешёвого финасирования компании начинают использовать бонды с возможностью обмена на акции. 1 ноября Самолет размещает 3-летний выпуск с возможностью обмена облигации на акции SMLT с премией 30% к текущей рыночной цене акций и купонной доходностью в 13% годовых.
☝️Но обмен облигаций возможен не раньше чем через 6 месяцев и при условии, что цена акции достигнет расчетного минимума 1172 руб. И продержится не ниже этого уровня минимум 20 торговых дней предшествующих дате окончания соответствующего купонного периода.
Все сводится к тому, что вероятность этого небольшая. Если акции не вырастут, то инвесторы получат купон ниже длинных ОФЗ. ❗️Для понимания, нужен рост акций Самолёта на 40-45%, чтобы доходность этой затеи сравнялась с обычным бондом компании.
По доходности облигации вообще не интересны. Если и надеяться на апсайд в акциях SMLT, то лучше покупать сами бумаги. Смысл таких облигаций – привлечь внимание инвесторов и занять у них кэш. Причем подешевле. Самолет так и говорит – берем дешевле, чем в банке. Выгода для компании однозначна, а вот инвесторам надо уметь разбираться в маркетинговых уловках эмитентов.
#Рынок
Источник
Сайт | Бот | Invest Era
👍178❤22🔥15💯7
Первичные размещения 03.11 — 08.11
На этой неделе мы выкладываем 3 эмитента — это часть общего обзора. Полная версия со всеми эмитентами, таблицами и описаниями доступна по подписке на Юнити.
РОСИНТЕР
Недавно компания разместила выпуск с купоном 25,5% годовых, который торгуется недалеко от номинала. Новый выпуск чуть более длинный, но предполагает меньшую YTM ещё на этапе сбора заявок. При любом снижении итогового купона выгоднее купить старый выпуск со вторички. В целом непонятно зачем компании настолько короткий долг и они в начале 2027 года могут суммарно (оферта + погашение) получить необходимость погасить 1 млрд руб, что не мало, учитывая не лучшее фин.состояние ресторанной отрасли.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
СТРОЙДОРСЕРВИС
Дебют компании со странным выпуском всего на 1 год. Для своей рейтинговой группы купон примерно по рынку или чуть выше. О компании много противоречивой информации и выпуск выглядит, как аналог депозита, но не забываем про не самый высокий рейтинг. Выпуск может использоваться в коротких портфелях со специфическими целями.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ПОЛИПЛАСТ
Очередной валютный выпуск от эмитента. В сравнении с выпусками на вторичке есть приличная премия и к 10-му и к 11-му выпуску, которая сохранится на всех отметках до 11,7% итогового купона. В целом эмитент продолжает набирать валютный долг и, возможно, уже хорошо бы остановиться, чтобы долговая нагрузка сохранилась на уровне A-рейтинга. Тем более постоянные новые выпуски не дают нормально растроговаться предыдущим на вторичке.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
Теперь в Era Bond будет выходить только часть первичных размещений. Остальные доступны на Unity по подписке. Можно взять пробный вариант подписки за 10 рублей и изучить сервис подробнее.
На текущей неделе в Unity разобраны:
▪️ТОМСКАЯ ОБЛАСТЬ
▪️Т-БАНК Кредитный поток 3.0
🔥 Купить подписку по ссылке
#первичка
Сайт | Бот | Аналитика
На этой неделе мы выкладываем 3 эмитента — это часть общего обзора. Полная версия со всеми эмитентами, таблицами и описаниями доступна по подписке на Юнити.
РОСИНТЕР
Недавно компания разместила выпуск с купоном 25,5% годовых, который торгуется недалеко от номинала. Новый выпуск чуть более длинный, но предполагает меньшую YTM ещё на этапе сбора заявок. При любом снижении итогового купона выгоднее купить старый выпуск со вторички. В целом непонятно зачем компании настолько короткий долг и они в начале 2027 года могут суммарно (оферта + погашение) получить необходимость погасить 1 млрд руб, что не мало, учитывая не лучшее фин.состояние ресторанной отрасли.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
СТРОЙДОРСЕРВИС
Дебют компании со странным выпуском всего на 1 год. Для своей рейтинговой группы купон примерно по рынку или чуть выше. О компании много противоречивой информации и выпуск выглядит, как аналог депозита, но не забываем про не самый высокий рейтинг. Выпуск может использоваться в коротких портфелях со специфическими целями.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ПОЛИПЛАСТ
Очередной валютный выпуск от эмитента. В сравнении с выпусками на вторичке есть приличная премия и к 10-му и к 11-му выпуску, которая сохранится на всех отметках до 11,7% итогового купона. В целом эмитент продолжает набирать валютный долг и, возможно, уже хорошо бы остановиться, чтобы долговая нагрузка сохранилась на уровне A-рейтинга. Тем более постоянные новые выпуски не дают нормально растроговаться предыдущим на вторичке.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
Теперь в Era Bond будет выходить только часть первичных размещений. Остальные доступны на Unity по подписке. Можно взять пробный вариант подписки за 10 рублей и изучить сервис подробнее.
На текущей неделе в Unity разобраны:
▪️ТОМСКАЯ ОБЛАСТЬ
▪️Т-БАНК Кредитный поток 3.0
🔥 Купить подписку по ссылке
#первичка
Сайт | Бот | Аналитика
👍112👎63❤24🔥6
Стратегический вебинар от Invest Era — уже завтра!
Обсуждаем стратегию до конца года
Прошлогодний стратегический эфир оказался пророческим — рынок развернулся буквально через несколько дней.
Посмотрим, не повторится ли история в этом году 😉
Дата: 6 ноября
Начало: 19:00
😉 Youtube - https://youtube.com/live/cm433mFy5WU?feature=share
😄 VK - https://vk.com/video-211105001_456239033
Запись будет доступна только несколько дней — нажмите «Прислать уведомление», чтобы не пропустить.
Темы вебинара:
1️⃣ Когда рынок развернётся?
2️⃣ Прогнозы по ставке ЦБ и переговорам
3️⃣ Стратегия по валюте
4️⃣ Стратегия по облигациям
5️⃣ Идеи для покупки — акции и облигации
6️⃣ Ответы на вопросы участников
Стратегические вебинары Invest Era проходят раз в квартал — час аналитики, сценариев и конкретных идей, чтобы выстроить стратегию на нестабильном рынке.
😉 Youtube - https://youtube.com/live/cm433mFy5WU?feature=share
😄 VK - https://vk.com/video-211105001_456239033
Обсуждаем стратегию до конца года
Прошлогодний стратегический эфир оказался пророческим — рынок развернулся буквально через несколько дней.
Посмотрим, не повторится ли история в этом году 😉
Дата: 6 ноября
Начало: 19:00
Запись будет доступна только несколько дней — нажмите «Прислать уведомление», чтобы не пропустить.
Темы вебинара:
1️⃣ Когда рынок развернётся?
2️⃣ Прогнозы по ставке ЦБ и переговорам
3️⃣ Стратегия по валюте
4️⃣ Стратегия по облигациям
5️⃣ Идеи для покупки — акции и облигации
6️⃣ Ответы на вопросы участников
Стратегические вебинары Invest Era проходят раз в квартал — час аналитики, сценариев и конкретных идей, чтобы выстроить стратегию на нестабильном рынке.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
👍31❤13🔥11
📮 Оферты 03.11-09.11
❗️РОСНЕФТЬ-004Р-03 (RU000A10A125)
Дата: с 01 ноября до 11 ноября 🕒
Новый купон: 8% 🔴🔴🔴
Купонный период: Полгода
Следующая оферта/погашение: 12.11.2026
👉 Эмитент живёт в своей реальности процентных ставок и поставил купон в 8% на следующий год. Дальше всё понятно и стоит обязательно (!!!) продать бумаги в стакан около номинала или сдать по оферте.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ РОСТЕЛЕКОМ-001Р-03R (RU000A0ZYG52)
Дата: с 05 ноября до 11 ноября 🕒
Новый купон: 16% 🟢
Купонный период: Полгода
Следующая оферта/погашение: 15.05.2026
👉 Компания поставила купон примерно на уровне своих выпусков на вторичке, но всего на полгода. Можно оставлять в портфеле, если не смущают слишком частые оферты.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️РЖД-30 (RU000A0JUAH8)
Дата: с 02 ноября до 11 ноября 🕒
Новый купон: 15,98% 🟢
Купонный период: Полгода
Следующая оферта/погашение: 07.11.2028
👉 Эмитент поставил купон с доходностью примерно на уровне своих выпусков на вторичке на ближайшие 3 года. Можно оставлять в портфеле, если не смущает полугодовой купон.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ИНГРАД-001Р-01 (RU000A0ZYG37)
Дата: 11 ноября 🕒
Новый купон: Досрочное погашение 🟡
👉 Компания досрочно погасит выпуск. Напомню, что досрочное погашение не требует никаких действий со стороны держателей бумаг. Деньги автоматически зачислятся на брокерский счёт.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️БРУСНИКА-002Р-03 (RU000A10A3C3)
Дата: с 07 ноября до 11 ноября 🕒
Новый купон: КС +3 п.п 🔴
Купонный период: Месяц
Следующая оферта/погашение: 08.11.2026
👉 Эмитент сохранил спред к КС неизменным, несмотря на перспективу снижения рейтинга на ближайшем пересмотре. Кроме этого фикс компании с 21% купоном торгуется по номиналу, что выглядит очевидно более выгодным вариантом. Стоит обязательно (!!) продать бумаги в стакан около номинала или сдать по оферте. Либо же разменять на другие выпуски Брусники с бОльшим YTM.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ФАРМФОРВАРД-БО-01 (RU000A107BD1)
Дата: 24 ноября 🕒
Новый купон: Досрочное погашение по Call-оферте 🟡
👉 Компания досрочно погасит выпуск по call-оферте и напомню, что досрочное погашение не требует никаких действий со стороны держателей бумаг. Деньги автоматически зачислятся на брокерский счёт.
⚠️ Исполнение call-оферты редкое явление на нашем рынке, но может стать массовым при снижении КС и возможностям компаний рефинансировать свои долги дешевле. В первую очередь это негативно отразится на инвесторах, которые покупают (или держат) выпуски компаний с колл-офетами, где цена бумаг значительно выше номинала. Надо понимать, что в случае исполнения колл-оферты погашение пройдёт по номиналу и все покупки по ценам выше номинала потенциально могут принести прямой убыток в момент погашения. Стоит просмотреть и оценить свои портфеля на факт наличия колл-оферт и вероятности их исполнения эмитентами.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
#оферты
Сайт | Бот | Аналитика
❗️РОСНЕФТЬ-004Р-03 (RU000A10A125)
Дата: с 01 ноября до 11 ноября 🕒
Новый купон: 8% 🔴🔴🔴
Купонный период: Полгода
Следующая оферта/погашение: 12.11.2026
👉 Эмитент живёт в своей реальности процентных ставок и поставил купон в 8% на следующий год. Дальше всё понятно и стоит обязательно (!!!) продать бумаги в стакан около номинала или сдать по оферте.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ РОСТЕЛЕКОМ-001Р-03R (RU000A0ZYG52)
Дата: с 05 ноября до 11 ноября 🕒
Новый купон: 16% 🟢
Купонный период: Полгода
Следующая оферта/погашение: 15.05.2026
👉 Компания поставила купон примерно на уровне своих выпусков на вторичке, но всего на полгода. Можно оставлять в портфеле, если не смущают слишком частые оферты.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️РЖД-30 (RU000A0JUAH8)
Дата: с 02 ноября до 11 ноября 🕒
Новый купон: 15,98% 🟢
Купонный период: Полгода
Следующая оферта/погашение: 07.11.2028
👉 Эмитент поставил купон с доходностью примерно на уровне своих выпусков на вторичке на ближайшие 3 года. Можно оставлять в портфеле, если не смущает полугодовой купон.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ИНГРАД-001Р-01 (RU000A0ZYG37)
Дата: 11 ноября 🕒
Новый купон: Досрочное погашение 🟡
👉 Компания досрочно погасит выпуск. Напомню, что досрочное погашение не требует никаких действий со стороны держателей бумаг. Деньги автоматически зачислятся на брокерский счёт.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️БРУСНИКА-002Р-03 (RU000A10A3C3)
Дата: с 07 ноября до 11 ноября 🕒
Новый купон: КС +3 п.п 🔴
Купонный период: Месяц
Следующая оферта/погашение: 08.11.2026
👉 Эмитент сохранил спред к КС неизменным, несмотря на перспективу снижения рейтинга на ближайшем пересмотре. Кроме этого фикс компании с 21% купоном торгуется по номиналу, что выглядит очевидно более выгодным вариантом. Стоит обязательно (!!) продать бумаги в стакан около номинала или сдать по оферте. Либо же разменять на другие выпуски Брусники с бОльшим YTM.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ФАРМФОРВАРД-БО-01 (RU000A107BD1)
Дата: 24 ноября 🕒
Новый купон: Досрочное погашение по Call-оферте 🟡
👉 Компания досрочно погасит выпуск по call-оферте и напомню, что досрочное погашение не требует никаких действий со стороны держателей бумаг. Деньги автоматически зачислятся на брокерский счёт.
⚠️ Исполнение call-оферты редкое явление на нашем рынке, но может стать массовым при снижении КС и возможностям компаний рефинансировать свои долги дешевле. В первую очередь это негативно отразится на инвесторах, которые покупают (или держат) выпуски компаний с колл-офетами, где цена бумаг значительно выше номинала. Надо понимать, что в случае исполнения колл-оферты погашение пройдёт по номиналу и все покупки по ценам выше номинала потенциально могут принести прямой убыток в момент погашения. Стоит просмотреть и оценить свои портфеля на факт наличия колл-оферт и вероятности их исполнения эмитентами.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
#оферты
Сайт | Бот | Аналитика
👍104❤30🔥23🙏1
Через 2 часа — стратегический вебинар Invest Era!
В 19:00 начинаем большой эфир о том, как выстроить стратегию до конца года — по валюте, облигациям и акциям.
Прошлый стратегический эфир оказался пророческим — рынок развернулся буквально через несколько дней.
Посмотрим, не повторится ли история
Сегодня, 6 ноября, 19:00
😉 YouTube — https://youtube.com/live/cm433mFy5WU?feature=share
Запись будет доступна только несколько дней — нажмите «Прислать уведомление», чтобы не пропустить.
В 19:00 начинаем большой эфир о том, как выстроить стратегию до конца года — по валюте, облигациям и акциям.
Прошлый стратегический эфир оказался пророческим — рынок развернулся буквально через несколько дней.
Посмотрим, не повторится ли история
Сегодня, 6 ноября, 19:00
Запись будет доступна только несколько дней — нажмите «Прислать уведомление», чтобы не пропустить.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
👍20🔥11❤4🤝4
Era Bond
Через 2 часа — стратегический вебинар Invest Era! В 19:00 начинаем большой эфир о том, как выстроить стратегию до конца года — по валюте, облигациям и акциям. Прошлый стратегический эфир оказался пророческим — рынок развернулся буквально через несколько…
Начинаем прямую трансляцию
👍10🔥5❤2🤨2
🚦Изменение рейтингов 03.11-09.11
⭐️ ⭐️ ООО "ДельтаЛизинг"
Рейтинг: Повышен с A+ до AA-
Прогноз: Стабильный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️❗️❗️ООО "Глобал Факторинг Нетворк Рус"
Рейтинг: Понижен с С до D
Прогноз: Стабильный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️❗️ПАО "Кокс"
Рейтинг: Понижен с A- до BBB+
Прогноз: Негативный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️❗️❗️ООО "ГТС"
Рейтинг: Понижен с B до C
Прогноз: Изменён с Неопределённый до Рейтинг на пересмотре с возможностью понижения
Агентство: НКР
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
⭐️ АО "Главная дорога"
Рейтинг: Подтверждён A
Прогноз: Повышен со Стабильный до Позитивный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
АО "Атомэнергопром"
Рейтинг: Подтверждён AAA
Прогноз: Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ООО "РЕКОРД ТРЕЙД"
Рейтинг: Подтверждён B
Прогноз: Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
АО "СЕЛЕКТЕЛ"
Рейтинг: Подтверждён AA-
Прогноз: Стабильный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ООО "СОВКОМБАНК ЛИЗИНГ"
Рейтинг: Подтверждён AA-
Прогноз: Стабильный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
#рейтинги
Сайт | Бот | Аналитика
⭐️ ⭐️ ООО "ДельтаЛизинг"
Рейтинг: Повышен с A+ до AA-
Прогноз: Стабильный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️❗️❗️ООО "Глобал Факторинг Нетворк Рус"
Рейтинг: Понижен с С до D
Прогноз: Стабильный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️❗️ПАО "Кокс"
Рейтинг: Понижен с A- до BBB+
Прогноз: Негативный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️❗️❗️ООО "ГТС"
Рейтинг: Понижен с B до C
Прогноз: Изменён с Неопределённый до Рейтинг на пересмотре с возможностью понижения
Агентство: НКР
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
⭐️ АО "Главная дорога"
Рейтинг: Подтверждён A
Прогноз: Повышен со Стабильный до Позитивный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
АО "Атомэнергопром"
Рейтинг: Подтверждён AAA
Прогноз: Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ООО "РЕКОРД ТРЕЙД"
Рейтинг: Подтверждён B
Прогноз: Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
АО "СЕЛЕКТЕЛ"
Рейтинг: Подтверждён AA-
Прогноз: Стабильный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ООО "СОВКОМБАНК ЛИЗИНГ"
Рейтинг: Подтверждён AA-
Прогноз: Стабильный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
#рейтинги
Сайт | Бот | Аналитика
👍110❤26🔥13🙏4
Стратегический вебинар осень 2025
Сделали для вас тайм коды и выложили запись в VK и Youtube, очень продуктивные 2 часа, где Артем успел много рассказать и ответить на большое число вопросов. Тут и рынок акций и геополитика, и курс рубля и стратегия работы с облигациями.
Запись будет доступна до вторника.
Таймкоды
00:00 Начало
02:30 План вебинара
04:00 Переговоры, индикаторы
18:26 Автоследование Invest Era
Макроэкономика
19:31 Инфляция
28:50 Ставка ЦБ
38:10 Обмен активами
41:40 Более 1 трлн в фондах денежного рынка
43:55 Прогноз по рынку
44:35 Стратегии и цели по рынку
55:40 Промоакция
ОФЗ, бонды, валюта
58:38 Курс рубля
1:08:50 Облигации тренды
1:09:04 Почему все предлагают ОФЗ
1:16:00 Конкретные рекомендуемые облигации
1:20:30 Облигационный портфель Invest Era
1:25:50 Нефть, золото, медь
Стратегия
1:33:50 ВТБ
1:37:25 Газпром
1:47:40 Мать и Дитя
1:49:40 OZON
1:54:30 Итоги стрима
Сделали для вас тайм коды и выложили запись в VK и Youtube, очень продуктивные 2 часа, где Артем успел много рассказать и ответить на большое число вопросов. Тут и рынок акций и геополитика, и курс рубля и стратегия работы с облигациями.
Запись будет доступна до вторника.
Таймкоды
00:00 Начало
02:30 План вебинара
04:00 Переговоры, индикаторы
18:26 Автоследование Invest Era
Макроэкономика
19:31 Инфляция
28:50 Ставка ЦБ
38:10 Обмен активами
41:40 Более 1 трлн в фондах денежного рынка
43:55 Прогноз по рынку
44:35 Стратегии и цели по рынку
55:40 Промоакция
ОФЗ, бонды, валюта
58:38 Курс рубля
1:08:50 Облигации тренды
1:09:04 Почему все предлагают ОФЗ
1:16:00 Конкретные рекомендуемые облигации
1:20:30 Облигационный портфель Invest Era
1:25:50 Нефть, золото, медь
Стратегия
1:33:50 ВТБ
1:37:25 Газпром
1:47:40 Мать и Дитя
1:49:40 OZON
1:54:30 Итоги стрима
YouTube
Когда развернется рынок? Облигации все еще выгоднее акций?
Купить подписку - https://invest-era.ru/subscriptions
Задать вопрос - https://t.me/ie_contact
Подключиться к автоследованию - https://invest-era.ru/products/avtosledovanie
Чат для общения - https://t.me/+euBrlnGqqms0MjBi
Наш бот - https://t.me/InvestEraB…
Задать вопрос - https://t.me/ie_contact
Подключиться к автоследованию - https://invest-era.ru/products/avtosledovanie
Чат для общения - https://t.me/+euBrlnGqqms0MjBi
Наш бот - https://t.me/InvestEraB…
👍52❤12🔥12👀5
Что вы получите от Unity
Всего за 820 рублей в месяц:
- Чат, где можно спросить про любой выпуск и оперативно получить ответ.
- Еженедельный обзор первичных размещений
- Подборка лучших облигаций в каждом рейтинге, включая валютные
- Инвест идеи по рынку долга
- Аналитика и комментарии по срочным событиям
- Комьюнити продвинутых инвесторов, которые поделятся опытом и помогут советом
- Контент по рынку акций (подробнее на картинке)
820 рублей — это обед в ресторане. А в Unity за эти деньги вы сможете избежать сильной просадки или дефолта и сберечь десятки/сотни тысяч рублей. Что особенно актуально, учитывая, что в нижних грейдах уже идет волна неплатежей.
Самое ценное – это знания и навык, который вы приобретете, задавая вопросы, читая обучение и аналитику.
Купить подписку по промо акции можно до 11.11 21:00
Условия промо-акции https://t.me/Erabond/467
Всего за 820 рублей в месяц:
- Чат, где можно спросить про любой выпуск и оперативно получить ответ.
- Еженедельный обзор первичных размещений
- Подборка лучших облигаций в каждом рейтинге, включая валютные
- Инвест идеи по рынку долга
- Аналитика и комментарии по срочным событиям
- Комьюнити продвинутых инвесторов, которые поделятся опытом и помогут советом
- Контент по рынку акций (подробнее на картинке)
820 рублей — это обед в ресторане. А в Unity за эти деньги вы сможете избежать сильной просадки или дефолта и сберечь десятки/сотни тысяч рублей. Что особенно актуально, учитывая, что в нижних грейдах уже идет волна неплатежей.
Самое ценное – это знания и навык, который вы приобретете, задавая вопросы, читая обучение и аналитику.
Купить подписку по промо акции можно до 11.11 21:00
Условия промо-акции https://t.me/Erabond/467
👍23❤19🔥9😁5
Первичные размещения 10.11 — 15.11
На этой неделе мы выкладываем первые 4 эмитента — это часть общего обзора. Полная версия со всеми эмитентами, таблицами и описаниями доступна по подписке на Юнити.
ДИНТЕГ
Эмитент является майнинговым сегментом недавно вышедшего на рынок Векуса, который до сих пор висит в Простыне (список не разместившихся одним днём). При этом рейтинг у Векуса на две ступени выше, а купон в 27% годовых. Как собирается размещаться Динтег, с самым низким рейтингом из всех возможных до дефолта, и купоном всего в 28% годовых, абсолютно непонятно. И принимать участия в этом абсолютно не хочется, тем более в то время когда от низких рейтингов стоит держаться подальше.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ЯНДЕКС
Высокорейтинговый флоатер на 3 года с невысоким спредом. Единственный флоатер от Яндекса, который намного короче, имеет спред в 1,7 п.п и торгуется около 101% от номинала. В такой ситуации нет очевидной премии в новом размещении даже при начальном ориентире и более долгом сроке, что минус при цикле снижения КС. Может быть востребован только фондами и для очень крупных портфелей по причине возможности набрать необходимый объём на первичке, что редко возможно в стакане.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ТРАНСКОНТЕЙНЕР
Единственный флоатер эмитента со спредом в КС +1,75 п.п торгуется практически на номинале, что предполагает хорошую премию в новом выпуске. Да, новый длиннее, но в любом случае до итогового спреда в 2 п.п премия сохранится. При этом лично мне 3-х летний флоатер стратегически не нравится, ибо я предполагаю, что ставка будет-таки снижаться. С другой стороны, если я не прав, то флоатер с хорошим рейтингом и спредом служит своеобразной страховкой в портфеле от неожиданностей с ростом инфляции.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ПЕРВЫЙ КОНТЕЙНЕРНЫЙ ТЕРМИНАЛ (ПКТ)
Итоговые параметры неизвестны на момент выхода поста, но минимальная заявку в 1,4 млн руб уже отпугнёт большинство частных инвесторов. Также можно сказать, что это начало рефинанса, ибо весь (!!) облигационный долг эмитента в 13 млрд руб потребует погашения в ближайшие 4 (!!) месяца. В такой ситуации требуются или щедрые условия для успешного размещения или спрос уже найден.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
Теперь в Era Bond будет выходить только часть первичных размещений. Остальные доступны на Unity по подписке. Можно взять пробный вариант подписки за 10 рублей и изучить сервис подробнее.
На текущей неделе в Unity разобраны:
▪️НОВОСИБИРСКАЯ ОБЛАСТЬ
▪️ ИНАРКТИКА
▪️АВТОБАН-ФИНАНС
▪️ ДЕЛЬТАЛИЗИНГ
🔥 Купить подписку по ссылке
#первичка
Сайт | Бот | Аналитика
На этой неделе мы выкладываем первые 4 эмитента — это часть общего обзора. Полная версия со всеми эмитентами, таблицами и описаниями доступна по подписке на Юнити.
ДИНТЕГ
Эмитент является майнинговым сегментом недавно вышедшего на рынок Векуса, который до сих пор висит в Простыне (список не разместившихся одним днём). При этом рейтинг у Векуса на две ступени выше, а купон в 27% годовых. Как собирается размещаться Динтег, с самым низким рейтингом из всех возможных до дефолта, и купоном всего в 28% годовых, абсолютно непонятно. И принимать участия в этом абсолютно не хочется, тем более в то время когда от низких рейтингов стоит держаться подальше.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ЯНДЕКС
Высокорейтинговый флоатер на 3 года с невысоким спредом. Единственный флоатер от Яндекса, который намного короче, имеет спред в 1,7 п.п и торгуется около 101% от номинала. В такой ситуации нет очевидной премии в новом размещении даже при начальном ориентире и более долгом сроке, что минус при цикле снижения КС. Может быть востребован только фондами и для очень крупных портфелей по причине возможности набрать необходимый объём на первичке, что редко возможно в стакане.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ТРАНСКОНТЕЙНЕР
Единственный флоатер эмитента со спредом в КС +1,75 п.п торгуется практически на номинале, что предполагает хорошую премию в новом выпуске. Да, новый длиннее, но в любом случае до итогового спреда в 2 п.п премия сохранится. При этом лично мне 3-х летний флоатер стратегически не нравится, ибо я предполагаю, что ставка будет-таки снижаться. С другой стороны, если я не прав, то флоатер с хорошим рейтингом и спредом служит своеобразной страховкой в портфеле от неожиданностей с ростом инфляции.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ПЕРВЫЙ КОНТЕЙНЕРНЫЙ ТЕРМИНАЛ (ПКТ)
Итоговые параметры неизвестны на момент выхода поста, но минимальная заявку в 1,4 млн руб уже отпугнёт большинство частных инвесторов. Также можно сказать, что это начало рефинанса, ибо весь (!!) облигационный долг эмитента в 13 млрд руб потребует погашения в ближайшие 4 (!!) месяца. В такой ситуации требуются или щедрые условия для успешного размещения или спрос уже найден.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
Теперь в Era Bond будет выходить только часть первичных размещений. Остальные доступны на Unity по подписке. Можно взять пробный вариант подписки за 10 рублей и изучить сервис подробнее.
На текущей неделе в Unity разобраны:
▪️НОВОСИБИРСКАЯ ОБЛАСТЬ
▪️ ИНАРКТИКА
▪️АВТОБАН-ФИНАНС
▪️ ДЕЛЬТАЛИЗИНГ
🔥 Купить подписку по ссылке
#первичка
Сайт | Бот | Аналитика
👍86❤33🤝7🔥6
📈 Портфель облигаций на Ideas
Ведём портфель с весны 2023 года — за это время удалось почти на 30 п.п. обогнать LQDT и даже более популярные фонды на облигации.
Сейчас доходность к погашению — 22,5%, тогда как ставки в банках на год опустились до 14%. Разница в 8,5 п.п. — значительная.
Результат подтверждён в автоследовании на официальном аккаунте Алор (скрин над постом).
💼 За счёт чего добиваемся результата:
▪️ Опыт и экспертиза: Денис работает с ВДО более 10 лет
▪️ Постоянный скрининг лучших вариантов по соотношению риск/доходность
▪️ Широкая диверсификация — около 30 эмитентов, даже при проблемах одного портфель не пострадает
▪️ Оперативная реакция — готовы выйти из позиции при первых признаках проблем (пока таких случаев не было)
ℹ️ Важно знать:
▪️ Небольшое число сделок — 2–5 в месяц, минимум вашего времени
▪️ Поможем привести ваш портфель к нашему на старте
▪️ Небольшая стоимость подписки за возможность инвестировать спокойно и получать результат выше рынка
▪️ В подписку также входят долгосрочный портфель (акции) и спекулятивный портфель (акции и фьючерсы)
🚀 Получите доступ к портфелю облигаций, который вдвое обогнал LQDT по доходности с момента запуска.
Условия промоакции: https://t.me/Erabond/467
⏰ Остался один день — завтра в 21:00 промоакция завершается.
Ведём портфель с весны 2023 года — за это время удалось почти на 30 п.п. обогнать LQDT и даже более популярные фонды на облигации.
Сейчас доходность к погашению — 22,5%, тогда как ставки в банках на год опустились до 14%. Разница в 8,5 п.п. — значительная.
Результат подтверждён в автоследовании на официальном аккаунте Алор (скрин над постом).
💼 За счёт чего добиваемся результата:
▪️ Опыт и экспертиза: Денис работает с ВДО более 10 лет
▪️ Постоянный скрининг лучших вариантов по соотношению риск/доходность
▪️ Широкая диверсификация — около 30 эмитентов, даже при проблемах одного портфель не пострадает
▪️ Оперативная реакция — готовы выйти из позиции при первых признаках проблем (пока таких случаев не было)
ℹ️ Важно знать:
▪️ Небольшое число сделок — 2–5 в месяц, минимум вашего времени
▪️ Поможем привести ваш портфель к нашему на старте
▪️ Небольшая стоимость подписки за возможность инвестировать спокойно и получать результат выше рынка
▪️ В подписку также входят долгосрочный портфель (акции) и спекулятивный портфель (акции и фьючерсы)
🚀 Получите доступ к портфелю облигаций, который вдвое обогнал LQDT по доходности с момента запуска.
Условия промоакции: https://t.me/Erabond/467
⏰ Остался один день — завтра в 21:00 промоакция завершается.
👍35❤21🔥11😁4
📮 Оферты 10.11-16.11
❗️СИБСУЛЬФУР-БО-01-001P (RU000A1098T4)
Дата: с 01 ноября до 11 ноября 🕒
Новый купон: 25% 🔴🔴
Купонный период: Квартал
Следующая оферта/погашение: 12.08.2027
👉 Эмитент сохранил неизменным купон в 25%, несмотря на то,что собирается размещать новый выпуск с 28% купоном. Более того, по данному выпуску возможно досрочное погашение, а не только оферта. С учётом рейтинга B это серьёзно усложняет успешное прохождение оферты и ставит её в зависимость от успешности размещения нового выпуска, где не ожидается ажиотажный спрос. В итоге более безопасно продать бумаги в стакан около номинала или сдать по оферте.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ СЛАВНЕФТЬ-002Р-03 (RU000A1043J1)
Дата: с 12 ноября до 18 ноября 🕒
Новый купон: 16,65% 🟢
Купонный период: Квартал
Следующая оферта/погашение: 16.05.2028
👉 Компания поставила купон примерно на уровне своих выпусков на вторичке. Можно оставлять в портфеле, если не устраивает доходность.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️БИННОФАРМ ГРУПП-001Р-01 (RU000A1043Z7)
Дата: с 13 ноября до 19 ноября 🕒
Новый купон: Неизвестен 🟡
Купонный период: Квартал
Следующая оферта/погашение: Неизвестен
👉 Эмитент тянет с раскрытием, хотя осталось два дня до открытия "окна оферты". Стоит особенно внимательно мониторить новый купон и дату новой оферты (она также неизвестна), чтобы не остаться с не рыночным предложением.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️АФК СИСТЕМА-001Р-13 (RU000A101Q26 )
Дата: с 13 ноября до 19 ноября 🕒
Новый купон: Неизвестен 🟡
Купонный период: Квартал
Следующая оферта/погашение: Неизвестен
👉 Эмитент тянет с раскрытием, хотя осталось два дня до открытия "окна оферты". Стоит особенно внимательно мониторить новый купон и дату новой оферты (она также неизвестна), чтобы не остаться с не рыночным предложением.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
#оферты
Сайт | Бот | Аналитика
❗️СИБСУЛЬФУР-БО-01-001P (RU000A1098T4)
Дата: с 01 ноября до 11 ноября 🕒
Новый купон: 25% 🔴🔴
Купонный период: Квартал
Следующая оферта/погашение: 12.08.2027
👉 Эмитент сохранил неизменным купон в 25%, несмотря на то,что собирается размещать новый выпуск с 28% купоном. Более того, по данному выпуску возможно досрочное погашение, а не только оферта. С учётом рейтинга B это серьёзно усложняет успешное прохождение оферты и ставит её в зависимость от успешности размещения нового выпуска, где не ожидается ажиотажный спрос. В итоге более безопасно продать бумаги в стакан около номинала или сдать по оферте.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ СЛАВНЕФТЬ-002Р-03 (RU000A1043J1)
Дата: с 12 ноября до 18 ноября 🕒
Новый купон: 16,65% 🟢
Купонный период: Квартал
Следующая оферта/погашение: 16.05.2028
👉 Компания поставила купон примерно на уровне своих выпусков на вторичке. Можно оставлять в портфеле, если не устраивает доходность.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️БИННОФАРМ ГРУПП-001Р-01 (RU000A1043Z7)
Дата: с 13 ноября до 19 ноября 🕒
Новый купон: Неизвестен 🟡
Купонный период: Квартал
Следующая оферта/погашение: Неизвестен
👉 Эмитент тянет с раскрытием, хотя осталось два дня до открытия "окна оферты". Стоит особенно внимательно мониторить новый купон и дату новой оферты (она также неизвестна), чтобы не остаться с не рыночным предложением.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️АФК СИСТЕМА-001Р-13 (RU000A101Q26 )
Дата: с 13 ноября до 19 ноября 🕒
Новый купон: Неизвестен 🟡
Купонный период: Квартал
Следующая оферта/погашение: Неизвестен
👉 Эмитент тянет с раскрытием, хотя осталось два дня до открытия "окна оферты". Стоит особенно внимательно мониторить новый купон и дату новой оферты (она также неизвестна), чтобы не остаться с не рыночным предложением.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
#оферты
Сайт | Бот | Аналитика
👍85❤28🔥9🕊2
🚦Изменение рейтингов 10.11-16.11
ООО "Л-Старт"
Рейтинг: Присвоен B
Прогноз: Стабильный
Агентство: НКР
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ПАО "ТрансФин-М"
Рейтинг: Присвоен A+
Прогноз: Стабильный
Агентство: НРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
⭐️ ⭐️ АО "Полипласт"
Рейтинг: Повышен с A- до A
Прогноз: Стабильный
Агентство: НРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
АО "ФПК"
Рейтинг: Подтверждён AA
Прогноз: Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ПАО "ТрансКонтейнер"
Рейтинг: Подтверждён AA-
Прогноз: Стабильный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
⭐️ ПАО "УРАЛКАЛИЙ"
Рейтинг: Подтверждён A
Прогноз: Изменён со Стабильный на Позитивный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ООО "Л-Старт"
Рейтинг: Отозван в связи с окончанием срока действия договора
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
#рейтинги
Сайт | Бот | Аналитика
ООО "Л-Старт"
Рейтинг: Присвоен B
Прогноз: Стабильный
Агентство: НКР
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ПАО "ТрансФин-М"
Рейтинг: Присвоен A+
Прогноз: Стабильный
Агентство: НРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
⭐️ ⭐️ АО "Полипласт"
Рейтинг: Повышен с A- до A
Прогноз: Стабильный
Агентство: НРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
АО "ФПК"
Рейтинг: Подтверждён AA
Прогноз: Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ПАО "ТрансКонтейнер"
Рейтинг: Подтверждён AA-
Прогноз: Стабильный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
⭐️ ПАО "УРАЛКАЛИЙ"
Рейтинг: Подтверждён A
Прогноз: Изменён со Стабильный на Позитивный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ООО "Л-Старт"
Рейтинг: Отозван в связи с окончанием срока действия договора
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
#рейтинги
Сайт | Бот | Аналитика
👍94❤22✍16🔥10
💬 Ответы на вопросы подписчиков 10.11-16.11 💬
❓Вопрос
Сейчас ключевая ставка 17%, а 8 октября Минфин разместил ОФЗ с ценой отсечения 15,23%. РусГидро разместило облигации с фиксированным купоном в районе 15,5%. В случае если ключевая ставка снизится до 15%, то ОФЗ будет по 13% или наоборот останется по 15% ?
🗣 Ответ
Вы путаете доходность и купонную доходность. В случае ОФЗ говорите о доходности, а в случае Русгидро о купоне. Это разные вещи.
В облигациях сравнивать надо яблоки с яблоками. В итоге у ОФЗ купон 13% годовых, доходность 15,2% и дюрация 4,6 года, а у Русгидро 15,45% купон и дюрация около 2,5 года. Разница значительная.
Касательно Вашего вопроса, то ОФЗ имеют разную доходность на разной дюрации. Если мы говорим конкретно про 249, то при КС в 15% доходность снизится примерно до 14% годовых. Если будут сильные ожидания на дальнейшее снижение КС, то могут быть и ниже 13%. Нет фиксированного шага снижения доходности, он зависит от длины и ожиданий относительно траектории КС.
❓Вопрос
Как считаете - текущие дохи по офз выглядят не адекватно высокими при текущей ключевой ? Отражает ли это ожидание роста ключа ? Например, по 26238 можно фиксануть доху 14,8% до 2041 года.
🗣 Ответ
Всё упирается в ожидания - может будет ниже 15%, а может и нет. Куча депозитов погорело на этих ожиданиях в 2024 году.
Рынок сейчас прайсит КС в ~13% через 2 года, остальное премия за длину. Она обязательно должна быть. Как мы видим ростом ключа здесь и не пахнет.
Касательно дохи, можно ещё подумать в сторону стоимости денег сегодня и через 16 лет и посмотреть через эту призму на доху в 15%. Мы как-то в сообществе облигационеров считали в эту строну. Если коротко, то безрадостная картина получается. Слишком мало реальной доходности (с учётом инфляции) остаётся. Некоторые вообще досчитались до 2-3% годовых реальной доходности, с учётом прогнозируемой инфляции.
❓Вопрос
Держать ли Интерлизинг 001Р-08 до завершения периода амортизации? Риск/доходность устраивают, деньги срочно не нужны.
🗣 Ответ
Если вы имеете ввиду риски, то кроме отраслевых у Интерлизинга своих, известных проблем нет. В целом этот выпуск серединка по доходности среди других у эмитента.
❓Вопрос
Подскажите мнение по облигациям Воксис и Рольф. Есть очевидные проблемы на ближайшее будущее?
🗣 Ответ
Сейчас проблемы есть у каждой второй компании и оба эмитента не исключение.
У обоих есть целый пласт специфических проблем, но они могут прожить с ними ещё очень долго или обострение может возникнуть в любой момент. У Воксиса ситуация хуже на мой взгляд.
Для лучшего понимания ситуации в компаниях крайне рекомендуется читать хотя бы рейтинговый отчёт.
👆 Друзья напоминаю, что это лишь часть вопросов из нашего чата на канале UNITY. Каждый подписчик может задать свой вопрос и оперативно (зачастую за 5-10 минут) получить ответ на свой облигационный вопрос непосредственно от меня.
Многим это сохранило деньги при возникновении проблем в компаниях, многие заработали получив наводку на наиболее доходные выпуски, но самое главное, что все подписчики кардинально увеличили свой уровень знаний в теме облигаций. Теперь это для них больше не тёмный лес, а цветочная поляна, где каждый может собирать букет из выпусков по своему усмотрению. Насколько я знаю, больше никто в Рунете не предоставляет такой возможности за крайне небольшие деньги, сравнимые с одним обедом в крупном городе.
🔥Купить подписку на Unity: https://invest-era.ru/products/unity-russia
Также напоминаем, что у нас есть готовый портфель по облигациям на Ideas, который более чем на 70% обгоняет индекс RGBI за 2 года.
🔥 Купить подписку на Ideas: https://invest-era.ru/products/ideas-russia
#вопросы
Сайт | Бот | Аналитика
❓Вопрос
Сейчас ключевая ставка 17%, а 8 октября Минфин разместил ОФЗ с ценой отсечения 15,23%. РусГидро разместило облигации с фиксированным купоном в районе 15,5%. В случае если ключевая ставка снизится до 15%, то ОФЗ будет по 13% или наоборот останется по 15% ?
🗣 Ответ
Вы путаете доходность и купонную доходность. В случае ОФЗ говорите о доходности, а в случае Русгидро о купоне. Это разные вещи.
В облигациях сравнивать надо яблоки с яблоками. В итоге у ОФЗ купон 13% годовых, доходность 15,2% и дюрация 4,6 года, а у Русгидро 15,45% купон и дюрация около 2,5 года. Разница значительная.
Касательно Вашего вопроса, то ОФЗ имеют разную доходность на разной дюрации. Если мы говорим конкретно про 249, то при КС в 15% доходность снизится примерно до 14% годовых. Если будут сильные ожидания на дальнейшее снижение КС, то могут быть и ниже 13%. Нет фиксированного шага снижения доходности, он зависит от длины и ожиданий относительно траектории КС.
❓Вопрос
Как считаете - текущие дохи по офз выглядят не адекватно высокими при текущей ключевой ? Отражает ли это ожидание роста ключа ? Например, по 26238 можно фиксануть доху 14,8% до 2041 года.
🗣 Ответ
Всё упирается в ожидания - может будет ниже 15%, а может и нет. Куча депозитов погорело на этих ожиданиях в 2024 году.
Рынок сейчас прайсит КС в ~13% через 2 года, остальное премия за длину. Она обязательно должна быть. Как мы видим ростом ключа здесь и не пахнет.
Касательно дохи, можно ещё подумать в сторону стоимости денег сегодня и через 16 лет и посмотреть через эту призму на доху в 15%. Мы как-то в сообществе облигационеров считали в эту строну. Если коротко, то безрадостная картина получается. Слишком мало реальной доходности (с учётом инфляции) остаётся. Некоторые вообще досчитались до 2-3% годовых реальной доходности, с учётом прогнозируемой инфляции.
❓Вопрос
Держать ли Интерлизинг 001Р-08 до завершения периода амортизации? Риск/доходность устраивают, деньги срочно не нужны.
🗣 Ответ
Если вы имеете ввиду риски, то кроме отраслевых у Интерлизинга своих, известных проблем нет. В целом этот выпуск серединка по доходности среди других у эмитента.
❓Вопрос
Подскажите мнение по облигациям Воксис и Рольф. Есть очевидные проблемы на ближайшее будущее?
🗣 Ответ
Сейчас проблемы есть у каждой второй компании и оба эмитента не исключение.
У обоих есть целый пласт специфических проблем, но они могут прожить с ними ещё очень долго или обострение может возникнуть в любой момент. У Воксиса ситуация хуже на мой взгляд.
Для лучшего понимания ситуации в компаниях крайне рекомендуется читать хотя бы рейтинговый отчёт.
👆 Друзья напоминаю, что это лишь часть вопросов из нашего чата на канале UNITY. Каждый подписчик может задать свой вопрос и оперативно (зачастую за 5-10 минут) получить ответ на свой облигационный вопрос непосредственно от меня.
Многим это сохранило деньги при возникновении проблем в компаниях, многие заработали получив наводку на наиболее доходные выпуски, но самое главное, что все подписчики кардинально увеличили свой уровень знаний в теме облигаций. Теперь это для них больше не тёмный лес, а цветочная поляна, где каждый может собирать букет из выпусков по своему усмотрению. Насколько я знаю, больше никто в Рунете не предоставляет такой возможности за крайне небольшие деньги, сравнимые с одним обедом в крупном городе.
🔥Купить подписку на Unity: https://invest-era.ru/products/unity-russia
Также напоминаем, что у нас есть готовый портфель по облигациям на Ideas, который более чем на 70% обгоняет индекс RGBI за 2 года.
🔥 Купить подписку на Ideas: https://invest-era.ru/products/ideas-russia
#вопросы
Сайт | Бот | Аналитика
👍140❤48🔥13🤔9
Первичные размещения 17.11 — 22.11
На этой неделе мы выкладываем первые 4 эмитента — это часть общего обзора. Полная версия со всеми эмитентами, таблицами и описаниями доступна по подписке на Юнити.
МОТОРНЫЕ ТЕХНОЛОГИИ
Хорошо известный на рынке ВДО эмитент. При этом финансовая ситуация у производителя узко-специализированного промышленного оборудования ухудшается в текущем году. И рейтинг был снижен из-за возросшей процентной нагрузки, увеличившейся вследствие ощутимого прироста долга на фоне расширения производства и ввиду высоких процентных ставок на долговом рынке. Несмотря на завтрашнее размещение пре-маркетинг выпуска абсолютно отсутствует, его нет даже в списке размещений на Финаме и мне пришлось параметры брать напрямую с Интерфакса. Это может говорить либо о том, что спрос полностью найден (это вряд ли), либо привести к тому, что завтра практически ничего не разместят и выпуск отправится в Простыню, причём надолго. Понятно, что со спекулятивной точки зрения выпуск не интересен, а для холда не нравится фин.состояние компании, три (!!) колл-оферты и квартальный купон.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
НИЖЕГОРОДСКАЯ ОБЛАСТЬ
Эмитент не частый гость на облигационном рынке и имеющиеся выпуски торгуются с доходностью сопоставимой с ОФЗ. В такой ситуации рассчитывать на щедрый спред не приходится. Хотя итоговые параметры до сих пор неизвестны маловероятно, что они будут интересными. Флоатер на 3 года с, вероятно, низким спредом очевидно не лучший вариант.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ПР-ЛИЗИНГ
Первый валютный выпуск от лизинговой компании. Причём известного бизнеса, связанного с необходимостью валютного финансирования в портфеле нет. Похоже, что многие эмитенты решили, что занимать в валюте просто намного дешевле, а стабильный курс рубля поможет им забрать эта разницу в привлечении финансирования. На мой взгляд это очень опасная игра, тем более на горизонте 3-х лет. И одномоментно обвалившийся рубль способен с запасом забрать всю бумажную прибыль от более низкой ставки займа. Понятно, что объём выпуска не сильно критичный для компании, но я не разделяю креатив фин.директора. Также мне не нравится необходимость компании погасить почти 4 млрд руб в ближайшие полгода. В итоге не считаю выпуск привлекательным в холд, спекулятивно апсайд возможен, но будет зависеть от итогового сантимента рынка в отношении компании, пока он скорее негативный. Тем более зачем-то сделали срок всего на 3 месяца короче попадания в ЛДВ.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
БАЛТИЙСКИЙ ЛИЗИНГ
Выпуск выходит ниже рынка и очевидно не учитывает ситуацию с висящим долгом для ФНС у ассоциированной ГИЛК. Для понимания, и 19-й и 16-й выпуски компании торгуются с бОЛьшим YTM на вторичке. И это даже с первоначальным купоном, без учёта возможного снижения. Возможно за предстоящую неделю до размещения ситуация улучшится и доходности на вторичке снизятся. Если этого не произойдёт, то есть большая вероятность повторения "залива" стакана от организаторов (Синара), как в 19-м выпуске.
Теперь в Era Bond будет выходить только часть первичных размещений. Остальные доступны на Unity по подписке. Можно взять пробный вариант подписки за 10 рублей и изучить сервис подробнее.
На текущей неделе в Unity разобраны:
▪️АДВАНСТРАК
▪️ЭТАЛОН-ФИНАНС
▪️СОВКОМФЛОТ
🔥 Купить подписку по ссылке
#первичка
Сайт | Бот | Аналитика
На этой неделе мы выкладываем первые 4 эмитента — это часть общего обзора. Полная версия со всеми эмитентами, таблицами и описаниями доступна по подписке на Юнити.
МОТОРНЫЕ ТЕХНОЛОГИИ
Хорошо известный на рынке ВДО эмитент. При этом финансовая ситуация у производителя узко-специализированного промышленного оборудования ухудшается в текущем году. И рейтинг был снижен из-за возросшей процентной нагрузки, увеличившейся вследствие ощутимого прироста долга на фоне расширения производства и ввиду высоких процентных ставок на долговом рынке. Несмотря на завтрашнее размещение пре-маркетинг выпуска абсолютно отсутствует, его нет даже в списке размещений на Финаме и мне пришлось параметры брать напрямую с Интерфакса. Это может говорить либо о том, что спрос полностью найден (это вряд ли), либо привести к тому, что завтра практически ничего не разместят и выпуск отправится в Простыню, причём надолго. Понятно, что со спекулятивной точки зрения выпуск не интересен, а для холда не нравится фин.состояние компании, три (!!) колл-оферты и квартальный купон.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
НИЖЕГОРОДСКАЯ ОБЛАСТЬ
Эмитент не частый гость на облигационном рынке и имеющиеся выпуски торгуются с доходностью сопоставимой с ОФЗ. В такой ситуации рассчитывать на щедрый спред не приходится. Хотя итоговые параметры до сих пор неизвестны маловероятно, что они будут интересными. Флоатер на 3 года с, вероятно, низким спредом очевидно не лучший вариант.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ПР-ЛИЗИНГ
Первый валютный выпуск от лизинговой компании. Причём известного бизнеса, связанного с необходимостью валютного финансирования в портфеле нет. Похоже, что многие эмитенты решили, что занимать в валюте просто намного дешевле, а стабильный курс рубля поможет им забрать эта разницу в привлечении финансирования. На мой взгляд это очень опасная игра, тем более на горизонте 3-х лет. И одномоментно обвалившийся рубль способен с запасом забрать всю бумажную прибыль от более низкой ставки займа. Понятно, что объём выпуска не сильно критичный для компании, но я не разделяю креатив фин.директора. Также мне не нравится необходимость компании погасить почти 4 млрд руб в ближайшие полгода. В итоге не считаю выпуск привлекательным в холд, спекулятивно апсайд возможен, но будет зависеть от итогового сантимента рынка в отношении компании, пока он скорее негативный. Тем более зачем-то сделали срок всего на 3 месяца короче попадания в ЛДВ.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
БАЛТИЙСКИЙ ЛИЗИНГ
Выпуск выходит ниже рынка и очевидно не учитывает ситуацию с висящим долгом для ФНС у ассоциированной ГИЛК. Для понимания, и 19-й и 16-й выпуски компании торгуются с бОЛьшим YTM на вторичке. И это даже с первоначальным купоном, без учёта возможного снижения. Возможно за предстоящую неделю до размещения ситуация улучшится и доходности на вторичке снизятся. Если этого не произойдёт, то есть большая вероятность повторения "залива" стакана от организаторов (Синара), как в 19-м выпуске.
Теперь в Era Bond будет выходить только часть первичных размещений. Остальные доступны на Unity по подписке. Можно взять пробный вариант подписки за 10 рублей и изучить сервис подробнее.
На текущей неделе в Unity разобраны:
▪️АДВАНСТРАК
▪️ЭТАЛОН-ФИНАНС
▪️СОВКОМФЛОТ
🔥 Купить подписку по ссылке
#первичка
Сайт | Бот | Аналитика
👍96❤41😢16👏8
📮 Оферты 17.11-23.11
❗️СЛАВНЕФТЬ-001P-03 (RU000A1098T4)
Дата: с 12 ноября до 18 ноября 🕒
Новый купон: 15,95% 🟢
Купонный период: Квартал
Следующая оферта/погашение: 23.11.2027
👉 Эмитент поставил купон ровно по YTM ближайшего по дюрации выпуска на вторичке. Если не брать инфраструктурные риски в условиях СВО (атаки на НПЗ), то новый купон вполне отражает нынешние реалии в высоких рейтингах. Можно оставлять в портфеле, если устраивает доходность.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ РОСНЕФТЬ-003Р-02 (RU000A102EE4)
Дата: с 14 ноября до 20 ноября 🕒
Новый купон: 8% 🔴🔴🔴
Купонный период: Полгода
Следующая оферта/погашение: 24.11.2026
👉 Эмитент живёт в своей реальности процентных ставок и поставил купон в 8% на следующий год. Дальше всё понятно и стоит обязательно (!!!) продать бумаги в стакан около номинала или сдать по оферте.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ РОСНЕФТЬ-003Р-01 (RU000A102EE4)
Дата: с 14 ноября до 20 ноября 🕒
Новый купон: 8% 🔴🔴🔴
Купонный период: Полгода
Следующая оферта/погашение: 24.11.2026
👉 Брат-близнец выпуска выше.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ГАЗПРОМБАНК-001Р-18Р (RU000A102DB2)
Дата: с 14 ноября до 20 ноября 🕒
Новый купон: 15% 🟢
Купонный период: Полгода
Следующая оферта/погашение: 23.05.2030
👉 Эмитент поставил купон на ближайшие 5 лет. С учётом высокого рейтинга, 15% годовых на таком горизонте может быть привлекательным для консервативных портфелей. Можно оставлять в портфеле, если не смущает полугодовой купон.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️РЕСО-ЛИЗИНГ-БО-02П-02 (RU000A105HH3)
Дата: с 18 ноября до 24 ноября 🕒
Новый купон: Неизвестен 🔴🔴🔴
Купонный период: Полгода
Следующая оферта/погашение: Неизвестен
👉 Эмитент тянет с раскрытием, хотя осталось два дня до открытия "окна оферты". Стоит особенно внимательно мониторить новый купон и дату новой оферты (она также неизвестна), чтобы не остаться с не рыночным предложением. Хотя выпуск в значительной степени выкуплен на предыдущих офертах, есть большая вероятность нового купона в КС +0 п.п, ибо Ресо хочет докупить остатки бумаг. Если у кого остались бумаги, то стоит обязательно (!!!) продать бумаги в стакан около номинала или сдать по оферте.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️РОСНЕФТЬ-001Р-01 (RU000A0JX132)
Дата: с 20 ноября до 26 ноября 🕒
Новый купон: Неизвестен 🟡
Купонный период: Квартал
Следующая оферта/погашение: Неизвестен
👉 Эмитент тянет с раскрытием, хотя осталось два дня до открытия "окна оферты". Стоит особенно внимательно мониторить новый купон и дату новой оферты (она также неизвестна), чтобы не остаться с не рыночным предложением. А это весьма вероятно в случае с компанией.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
#оферты
Сайт | Бот | Аналитика
❗️СЛАВНЕФТЬ-001P-03 (RU000A1098T4)
Дата: с 12 ноября до 18 ноября 🕒
Новый купон: 15,95% 🟢
Купонный период: Квартал
Следующая оферта/погашение: 23.11.2027
👉 Эмитент поставил купон ровно по YTM ближайшего по дюрации выпуска на вторичке. Если не брать инфраструктурные риски в условиях СВО (атаки на НПЗ), то новый купон вполне отражает нынешние реалии в высоких рейтингах. Можно оставлять в портфеле, если устраивает доходность.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ РОСНЕФТЬ-003Р-02 (RU000A102EE4)
Дата: с 14 ноября до 20 ноября 🕒
Новый купон: 8% 🔴🔴🔴
Купонный период: Полгода
Следующая оферта/погашение: 24.11.2026
👉 Эмитент живёт в своей реальности процентных ставок и поставил купон в 8% на следующий год. Дальше всё понятно и стоит обязательно (!!!) продать бумаги в стакан около номинала или сдать по оферте.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ РОСНЕФТЬ-003Р-01 (RU000A102EE4)
Дата: с 14 ноября до 20 ноября 🕒
Новый купон: 8% 🔴🔴🔴
Купонный период: Полгода
Следующая оферта/погашение: 24.11.2026
👉 Брат-близнец выпуска выше.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️ГАЗПРОМБАНК-001Р-18Р (RU000A102DB2)
Дата: с 14 ноября до 20 ноября 🕒
Новый купон: 15% 🟢
Купонный период: Полгода
Следующая оферта/погашение: 23.05.2030
👉 Эмитент поставил купон на ближайшие 5 лет. С учётом высокого рейтинга, 15% годовых на таком горизонте может быть привлекательным для консервативных портфелей. Можно оставлять в портфеле, если не смущает полугодовой купон.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️РЕСО-ЛИЗИНГ-БО-02П-02 (RU000A105HH3)
Дата: с 18 ноября до 24 ноября 🕒
Новый купон: Неизвестен 🔴🔴🔴
Купонный период: Полгода
Следующая оферта/погашение: Неизвестен
👉 Эмитент тянет с раскрытием, хотя осталось два дня до открытия "окна оферты". Стоит особенно внимательно мониторить новый купон и дату новой оферты (она также неизвестна), чтобы не остаться с не рыночным предложением. Хотя выпуск в значительной степени выкуплен на предыдущих офертах, есть большая вероятность нового купона в КС +0 п.п, ибо Ресо хочет докупить остатки бумаг. Если у кого остались бумаги, то стоит обязательно (!!!) продать бумаги в стакан около номинала или сдать по оферте.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️РОСНЕФТЬ-001Р-01 (RU000A0JX132)
Дата: с 20 ноября до 26 ноября 🕒
Новый купон: Неизвестен 🟡
Купонный период: Квартал
Следующая оферта/погашение: Неизвестен
👉 Эмитент тянет с раскрытием, хотя осталось два дня до открытия "окна оферты". Стоит особенно внимательно мониторить новый купон и дату новой оферты (она также неизвестна), чтобы не остаться с не рыночным предложением. А это весьма вероятно в случае с компанией.
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
#оферты
Сайт | Бот | Аналитика
👍93❤39🔥20🕊2
🚦Изменение рейтингов 17.11-23.11
LIDOIL
Рейтинг: Присвоен A-
Прогноз: Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ООО "ФЛИТ"
Рейтинг: Подтверждён A-
Прогноз: Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
⭐️ ПАО "ЮГК"
Рейтинг: Подтверждён AA
Прогноз: Изменён с Под наблюдением на Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
Аэрофьюэлз Групп
Рейтинг: Присвоен A
Прогноз: Стабильный
Агентство: НКР
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ООО ПКО "СЗА"
Рейтинг: Подтверждён BB-
Прогноз: Стабильный
Агентство: НРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ООО "Парк Сказка"
Рейтинг: Присвоен B+
Прогноз: Стабильный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ООО "ДелоПортс"
Рейтинг: Подтверждён AA-
Прогноз: Стабильный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ООО "Сибстекло"
Рейтинг: Подтверждён BB-
Прогноз: Развивающийся
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️Новосибирская Обл
Рейтинг: Подтверждён AA
Прогноз: Изменён со Стабильный на Негативный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
⭐️ ООО "Славянск ЭКО"
Рейтинг: Подтверждён BBB-
Прогноз: Изменён со Негативный на Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
⭐️⭐️ ООО "А101"
Рейтинг: Повышен с A до A+
Прогноз: Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
#рейтинги
Сайт | Бот | Аналитика
LIDOIL
Рейтинг: Присвоен A-
Прогноз: Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ООО "ФЛИТ"
Рейтинг: Подтверждён A-
Прогноз: Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
⭐️ ПАО "ЮГК"
Рейтинг: Подтверждён AA
Прогноз: Изменён с Под наблюдением на Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
Аэрофьюэлз Групп
Рейтинг: Присвоен A
Прогноз: Стабильный
Агентство: НКР
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ООО ПКО "СЗА"
Рейтинг: Подтверждён BB-
Прогноз: Стабильный
Агентство: НРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ООО "Парк Сказка"
Рейтинг: Присвоен B+
Прогноз: Стабильный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ООО "ДелоПортс"
Рейтинг: Подтверждён AA-
Прогноз: Стабильный
Агентство: Эксперт РА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
ООО "Сибстекло"
Рейтинг: Подтверждён BB-
Прогноз: Развивающийся
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
❗️Новосибирская Обл
Рейтинг: Подтверждён AA
Прогноз: Изменён со Стабильный на Негативный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
⭐️ ООО "Славянск ЭКО"
Рейтинг: Подтверждён BBB-
Прогноз: Изменён со Негативный на Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
⭐️⭐️ ООО "А101"
Рейтинг: Повышен с A до A+
Прогноз: Стабильный
Агентство: АКРА
╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸╸
#рейтинги
Сайт | Бот | Аналитика
👍110❤28🔥11🙏4