DATA HUB
9.15K subscribers
1.62K photos
2 videos
865 links
DATA HUB Powered by FCBK

Аналитический канал с самыми актуальными данными по финансовым, околофинансовым и социальным темам.
Здесь вся рыночная аналитика.

На казахском: https://t.me/DataHUB_KZ

Автор - Первое кредитное бюро.

Для связи @DataHubFCBK_bot
Download Telegram
Национальный банк сохранил размер базовой ставки на уровне 13,5% с коридором +-1п.п. Согласно сообщению, текущий размер учитывает реакцию на рост рисков, но при этом оставляет пространство для дальнейшего ужесточения (если это будет нужно).

Но интереснее те прогнозы, которые Нацбанк дает относительно складывающейся ситуации. Первое – это более сильный, чем ожидалось, рост инфляции, который связан в том числе и с ослаблением тенге.

«Основной причиной более высокой динамики инфляции выступает перенос ослабления обменного курса тенге во внутренние цены ввиду высокой доли импорта в потреблении непродовольственных товаров. Также прогнозируется усиление внешнего инфляционного фона, в первую очередь, на фоне ожидаемого ускорения инфляции в России и повышенного инфляционного давления в мире из-за роста цен на продовольствие и энергоресурсы. Таким образом, существенно возрос риск превышения целевого ориентира по итогам 2022 года».

Второе – это замедление темпов роста экономики. В Нацбанке это объясняют геополитическим кризисом, при этом перечисляя поддерживающие факторы. Там ничего нового: преодолеть кризис Казахстану должны помочь высокие цены на нефть и растущие траты бюджета.

«Темпы роста экономики будут поддержаны высокими ценами на сырьевые товары, потенциальным ростом расходов бюджета, а также улучшением эпидемиологической ситуации»

При этом ни в первом, ни во втором случае не дает конкретных прогнозов: непонятно, какой инфляции ждут в Нацбанке теперь и на какие темпы роста ВВП рассчитывают.

«Резко меняющаяся геополитическая и внешняя экономическая обстановка в странах-торговых партнерах и беспрецедентный уровень неопределенности значительно усложняют возможности по полноценной подготовке прогнозов. В этой связи прогнозы Национального Банка были дополнены экспертными оценками и формировались для качественной оценки вероятного направления основных макроэкономических показателей.»

@DataHub_FCBK
Цены на жилье и не думают переставать расти. Причем весьма сильными темпами. По данным БНС АСПиР РК, в феврале 2022г. стоимость вторичного жилья на вторичном рынке выросла на 5,5%. Это максимальное значение за 8 лет – с февраля 2014г.

В прошедшем месяце сильнее всего выросли цены в двух городах:

• Нур-Султане – на 9,7% (с начала года – уже на 14,5%)
• Атырау – на 8,6%

Значительный рост стоимости жилья отмечается в некоторых южных городах: Талдыкоргане (+6,9%), Таразе (+4,5%), Туркестане (+3,9%), Алматы и Шымкенте (по +2,8%).

В среднем по Казахстану стоимость 1 кв.м. на вторичном рынке по итогам февраля составила 431,7 тыс. тенге. Самые высокие цены ожидаемо в Нур-Султане (589,5 тыс тг) и Алматы (+456,4 тыс тг). Самое дешевое – в Кызылорде (217 тыс тг) и Актобе (222,2 тыс тг)

Важно: индекс цен на рынке жилья формируется по данным на 20-е число отчетного месяца. То есть динамика цен, связанная с началом боевого конфликта на Украине, тут не отражена.

@DataHub_FCBK
Рост цен на жилье идет на фоне увеличения спроса. В феврале казахстанцы купили 46 577 единиц жилой недвижимостью. По сравнению с январем показатель вырос на 39,6%; с февралем 2021г. – на 13,3%. В абсолютных цифрах месячный прирост составил 13 212 сделок.

Сам рост был ожидаем, учитывая, что январское падение. И о полноценном замедлении активности на рынке недвижимости (разогнавшейся к концу прошлого года) пока говорить не приходится: число продаж за 2 месяца оказалось на 27,5% выше, чем в январе-феврале2021-го, когда этот ажиотаж только набирал силу.

Пожалуй, главная неожиданность февральской статистики заключается в том, что третий месяц подряд лидером среди регионов по спросу на жилье является Карагандинская область – 6991 сделок. На втором месте с небольшим отставанием Алматы (6 547ед.). на третьем – Нур-Султан (5907 ед).

В Шымкенте количество реализованного жилья составило 1536 ед. – это минимальное значение с февраля 2021г., то есть за последние 12 месяцев.

@DataHub_FCBK
Кстати, официальная публикуемая статистика по количеству сделок с жильем стала более объемной – в нее добавилась информация по количеству комнат в проданных жилых помещениях. Так как подобная информация публикуется впервые, делать какие-то временные тренды не получится. Но зато можно понять лучше портрет покупателей.

Итак, в феврале:

Самыми востребованными оказались двухкомнатные квартиры – было куплено 13 443 ед, что составляет 28,9% от общего объема сделок.
• В Карагандинской области на долю двухкомнатных квартир пришлось 42% всех сделок с жильем. То есть доля в полтора раза среднереспубликанского уровня
В Алматы и Нур-Султане более 43% всех продаж жилья обеспечили однокомнатные квартиры. Это намного больше, чем в любом другом регионе.
• В Кызылординской области трехкомнатные квартиры покупали чаще однокомнатных (130 ед. и 78 ед соответственно).
• Всего по республике продано 43 ед. жилья в многоквартирных домах с 6 и более комнатами. 8 сделок осуществлено в Нур-Султане, 5 – в Алматы

@DataHub_FCBK
Хуже всего ситуация с ведением бизнеса обстоит в Алматы, Алматинской и Жамбылской области. Лучше всего – в Туркестанской области и Шымкенте. Такие данные следуют из данных Нацбанка по Индексу деловой активности. В феврале настроения бизнеса ухудшились в 9 регионах республики.

Индекс деловой активности вычисляется на основе опроса представителей бизнеса. По итогам получается некое число: если оно больше 50, то это говорит о позитивных изменениях в экономике; если меньше – негативных. Чем сильнее отклонение, тем выше темпы изменения настроений.

Несмотря на негативную динамику в половине регионов, в целом по республике показатель держится в положительной зоне пятый месяц подряд: февральское значение составило 50,6 пунктов. То есть бизнес говорит о том, что ситуация становится лучше. Особенно оптимизм заметен в промышленности (51,4) и сфере услуг (50,6). В строительстве преобладает пессимизм: в феврале Индекс в этой отрасли составил 46 пунктов

@DataHub_FCBK
В последние дни все громче слышны разговоры о том, что из-за санкций в отношении России, Казахстан лишится доступа к критически важному импорту – например, сильно упадут поставки медикаментов. Если убрать эмоции, то ключевых причин называется две: затруднение логистики и приоритетное насыщение российскими производителями внутреннего рынка. Третий пункт – это рост цен из-за ослабления тенге, но это про доступность ценовую, а не физическую.

Так вот, импорт медикаментов является одним из самых диверсифицированных. В 2021г. их в Казахстан продавало 65 стран мира, причем импорт из 26 из них превышает $10 млн. Относительно 2020г. появилось 12 стран-продавцов.

В целом же в 2021г. общий вес ввезенных в республику лекарств снизился за год на 28,2% до 21,7 тыс тонн, что стало минимальным значением с 2016г. В стоимостном выражении снижение составило 8,7% (до $1,1 млрд). Отчасти это связано с высокой базой 2020г.

Доля России при этом составила 8,3% ($92,7 млн). Главными же продавцами медикаментов в Казахстан в прошедшем году стала Германия ($197,5 млн; 17,7% от общего объема). Из крупных изменений торговых поток стоит отметить рост импорта из Испании (+$21 млн до $51,4 млн) на фоне резкого снижения сделок с Францией (-$59,4 млн до $67 млн) и Индией (-$51,2 млн до $86,3 млн).

Узнать больше о внешней торговле Казахстана можно из бюллетеня, подготовленного дайджесте, подготовленном аналитическим центром Первого кредитного бюро #FCBAnalytics. Он находится в открытом доступе.

@DataHub_FCBK
Розничная торговля Алматы пока не восстановилась после январских событий. По данным БНС АСПиР РК, в феврале общий объем сделок составил 256,2 млрд тг – это меньше, чем год назад (271,9 млрд тг), и даже ниже уровня февраля 2020-го (261,4 млрд тг).

Но ведь есть еще и инфляция. Тысяча тенге в доковидные времена и сейчас имеют разную ценность. Так что фактическое количество проданных товаров падает еще сильнее. По официальным данным Индекс физического объема розничной торговли в Алматы составил 86,5% к февралю 2021г.

И происходит это из-за сокращения малого бизнеса. Объем розничной торговли в прошедшем месяце составил 125,1 млрд тенге – так мало в феврале в Алматы не торговали с 2016 года.

Зато у среднего бизнеса Алматы дела идут куда лучше. В феврале им было продано товаров на 40,3 млрд тг. Больше (и то ненамного) было лишь однажды – перед Новым годом, в декабре 2021г. (41 млрд тг).

Что касается крупного бизнеса, то тут объем сделок составил 90,9 млрд тг против 72,8 млрд годом ранее.

@DataHub_FCBK
Велик соблазн связать снижение показателей малого бизнеса Алматы с уходом предприятий в тень. Но для лучшего понимания достаточно немного глубже покопаться в статистике, публикуемой в бюллетенях. А она достаточно шальная.

Например, объем розничной торговли индивидуальными предпринимателями (включая торгующих на рынке) по данным БНС АСПиР РК в феврале 2022г. составил 8,15 млрд тенге. Годом ранее – 81,5 млрд. То есть за год показатель упал ровно в 10 раз.

И сейчас, судя по официальной статистике, все ИП Алматы продают меньше своих коллег из Атырауской (11,9 млрд тг) или Северо-Казахстанской (10,9 млрд тг) областей. Ну и в целом доля ИП в алматинской рознице составляет 3,2%.

Второе. В январе 2022г. объем сделок ИП в Алматы составил 8 млрд 151 млн 218 тыс тенге. И это ровно столько же, сколько и в феврале. Вообще судя по официальным данным, алматинцы любят торговать ровно такими же объемами, как и в предыдущих месяцах: данные нередко повторяются. В июле-сентябре 2021г., к примеру, показатели были одинаковыми с точностью до тысячи тенге в течение трех месяцев подряд. На графике ниже достаточно хорошо видны периоды, когда информация повторяется.

Третье. Алматинцы такие не одни. Индивидуальные предприниматели Мангыстауской, Туркестанской областей и Шымкента в феврале продали ровно столько же, сколько в январе. Объем розничной торговли ИП в Нур-Султане в феврале 2022г. составил ровно 14 млрд тенге, что ровно на 5 млрд тенге меньше, чем в январе. В Актюбинской области также объем сделок оказался круглым – точно 1,5 млрд тенге.

Вот как-то так…

@DataHub_FCBK
Январская статистика внешней торговли принесла неожиданную новость: Казахстан стал нетто-импортером газа. То есть на покупку газа за рубежом было потрачено больше средств, чем выручено от его экспорта.

Теперь подробней. Согласно данным БНС АСПиР РК, в январе 2022г. Казахстан продал за рубеж природного газа (ТН ВЭД 2711210000) на сумму $18,4 млн при физическом объеме продаж 891,6 млн кубометров. Импорт за это же время составил 902,2 млн кубометров на $21,8 млн. Единственным покупателем и продавцом является Россия.

Тут и кроится разгадка. Дело в том, что ключевым покупателем казахстанского газа является Китай – в 2021г. он обеспечил почти 83% экспорта. А в январской статистике сделок с ним нет. Но, вероятно, в феврале мы увидим повышенные показатели. Такое уже было и не раз: во второй половине 2018г. почти пустые месяцы сменялись периодами с крайне высокими продажами. Аналогичный «перезачет» был и в марте-апреле 2021г.

Но это не отменяет того факта, что экспорт газа в Китай снижается:

• В 2019г. в среднемесячный экспорт составлял 619,4 млн куб.м. на $130,7 млн
• В 2020г. – 614,1 млн куб.м. на $117,4 млн
• В 2021г. – 536,4 млн куб.м. на $88,8 млн

@DataHub_FCBK
И раз уж речь зашла о внешней торговле. По итогам января сальдо составило $3 млрд 326,7 млн. То есть на столько больше Казахстан заработал на экспорте чем потратил на импорт. И это – лучший результат за более, чем 3 года, и один из лучших за последние 5 лет (больше было только в декабре 2018г. – $3,46 млрд).

Это произошло благодаря двум тенденциям. Первая – рост экспорта до $6,08 млрд. Это

• Максимальное значение с декабря 2018г ($6,12 млрд)
• Почти на 90% больше, чем в январе 2021г. ($3,24 млрд)
• На $288,7 млн больше, чем в декабре 2021г.

Рост экспорта в свою очередь произошел благодаря увеличившимся продажам нефти: объем сделок вырос по сравнению с декабрем на 17,8% (+$554 млн до $3,67 млрд) при росте физических поставок на 9% (до 5,78 млн тонн). Также значительно повлияли рост экспорта меди в Китай (с $42 млн в декабре до $299 млн в январе) и ферросплавов в Японию (с $54 млн до $103,1 млн).

Второй причиной, по которой сальдо внешней торговли оказалось столь высоким, стало падение импорта за месяц на треть (с $4,2 млрд до $2,76 млрд – минимум с февраля 2021г.). Снижение произошло практически по всем основным позициям. Сильнее всего упали поставки телефоннов и коммуникационного оборудования (с $199,4 млн в декабре до январских $79,5 млн), вычислительной техники (с $168,3 до $92,1 млн), медикаментов (с $113,6 млн до $64,4 млн) и медицинского оборудования (с $60,7 млн до $14,4 млн).

@DataHub_FCBK
ЗДРАВСТВУЙ, СЕРЫЙ РЫНОК?

То, что еще недавно нельзя было представить, свершилось. На волне дефицита наличных долларов в банках и обменных пунктах предприимчивые граждане стали продавать валюту через маркетплейсы. Правда, по цене, далекой от официального курса. Количество предложений уже исчисляется десятками. Собственно, так серые рынки и появляются.

Власти же пытаются всеми способами снизить отток вывоза валюты из Казахстана. С сегодняшнего дня запрещен вывоз наличной валюты или денежных инструментов в иностранной валюты в сумме более 10 тысяч долларов. Также запрещен вывоз золотых слитков, аффинированного золота массой более 100 грамм и некоторых инвестиционных монет

@DataHub_FCBK