Как китайский разработчик “уничтожил” NVIDIA 👀

Начнём с графиков. На многих активах сейчас наблюдаются V-shaped развороты, что добавляет уверенности в силе рынка и в продолжении восходящего тренда. Скажу прямо — сегодня графики выглядят куда лучше, чем пару дней назад.

Даже AI-проекты, которые вчера просели на фоне паники, сегодня начали откупать. Рынок переварил новости, осознал, что ничего катастрофического не произошло, и начал адекватно оценивать происходящее. Даже Трамп сегодня повторил слова из нашего вчерашнего поста, что появление китайского аналога ChatGPT — это позитив, ведь конкуренция всегда приводит к развитию.

Но удивительно, насколько рынок может быть хрупким. Активная работа СМИ и грамотная подача от китайских маркетологов — и мы видим, как крупнейшая акция теряет в стоимости рекордную сумму В ИСТОРИИ АМЕРИКИ. Просто вдумайтесь.

NVIDIA за одну торговую сессию потеряла 589 миллиардов долларов капитализации, а фондовый рынок США в целом — 2 триллиона долларов. Для сравнения: это эквивалент всей капитализации биткоина. Просто вдумайтесь в эти масштабы.

Кстати, такое сравнение наглядно показывает, что у крипторынка огромный потенциал для роста. Даже в моменты глобальной паники и переоценки рынков у крипты остаются перспективы для дальнейшего развития.

Поэтому сохраняем позитив и продолжаем работать. Сегодняшний шум — это просто ещё один этап на пути к большему.

Welcome to FED day — сегодня выйдем из запила!

Сегодня в 21:00 – решение по ставке! Заседание ФРС обычно является главным событием недели, однако сегодня оно пройдет относительно спокойно, без изменений ставки и с ограниченным количеством прогнозов.

Тем не менее рынку важно, чтобы Пауэлл не преподнёс никаких сюрпризов. Плюс уже, как правило, цены замирают в запильном движении в преддверии заседания, а уже после мы снова ловим тренд. Надеемся, что в этот раз — up тренд.

Пауэлл может избежать прямого ответа на вопрос о снижении ставки в марте, как он сделал это в январе прошлого года. Тем не менее общий посыл заседания подтвердит, что такой шаг остается маловероятным.

Пауэлл, вероятно, подчеркнет устойчивость экономики и признаки стабилизации на рынке труда, предполагая, что ФРС проявит терпение перед дальнейшим смягчением политики.

Ну что вы, готовы?

После вчерашнего заседания ФРС появляется еще больше уверенности, что 2025 все же будет бычьим годом. Январь, конечно, потрепал нервы — выбил фьючи и слабые руки, но при этом месячная свеча BTC все еще может закрыться bullish, что создаст хорошую базу для февральского роста.

Фундаментал вокруг крипты становится все сильнее. Каждый день новые штаты рассматривают законопроекты о стратегических резервах BTC. Начались первые рассмотрения и одобрения заявок на ETF для альтов, и Litecoin — один из главных претендентов.

В команде Трампа ключевые позиции занимают сторонники крипты, SEC открывается для цифровых активов, а теперь, похоже, и ФРС может пойти навстречу нашему цифрому золоту.

Говорят, если Forbes ставит на обложку известных крипто-деятелей, это может сигнализировать о приближении хая рынка.

Посмотрим, как сработает этот раз. Но фрактал слабый, что скорее плюс в текущей ситуации. FUD тоже играет свою роль – для роста недостаточно только покупок, нужны ещё шорты и ликвидации.

Следим за закрытием месячной свечи. Надеюсь, до конца дня цену подтянут выше – так будет лучше для общего настроения и графической ситуации. Ну и не забываем про пятницу: если сегодня биткоин не сольют, то на выходных можно ожидать активный рост альтов.

Конец ли эры AI-агентов?

AI-агенты были главным трендом последних месяцев, принося 10x и даже 1000x прибыли тем, кто вовремя вошел. Однако, как и любой нарратив, хайп прошел, наступила коррекция, и теперь важно понимать, что будет дальше.

Обычно каждый квартал появляется новый тренд, который сначала сильно растет, затем происходит глубокая коррекция, и только потом он получает «второе дыхание» на фоне новой волны спекуляций.

AI-тренд держится на инновациях. Многие команды пытались создавать революционные продукты, но лишь немногие смогли удержать внимание рынка.

Первые поколения агентов уже позади, возможно мы увидим эру третьего поколения — с собственной интеллектуальной прослойкой и обучением моделей. Именно здесь может появится новая волна хайпа, особенно вокруг агентов, автоматизирующих сложные крипто-процессы.

Например, DeFi-фарминг: скорее всего следующая волна AI-агентов будет сосредоточена на DeFi, и их можно назвать DeFAI-агентами. Они будут обучены на качественных данных и обеспечивать высокий винрейт, ROI и PnL — ключевые метрики нового тренда.

Старые проекты без прогресса исчезнут, но команды, которые продолжают развивать технологии и держать связь с комьюнити, вернутся в центр внимания, когда интерес к нарративу вспыхнет снова.

CEO CryptoQuant: Уже через несколько месяцев, скорее всего, мы больше никогда не увидим BTC ниже 100,000$.

Трамп — «троянский конь» для крипты?

Пошлины и реакция рынка

Давайте сразу проясним тактику Трампа: он создаёт напряжённость, а затем навязывает свои условия, получая для себя выгодную позицию. Это его классический стиль ведения переговоров.

Что с Китаем?

Сегодня Китай объявил об ответных тарифах для США, что вызвало небольшую просадку рынка. Однако впереди — переговоры Трампа с представителями Китая.

Возможно, он снова сыграет по знакомому сценарию, как это было с Канадой и Мексикой: сначала напряжённость, затем частичный пересмотр пошлин или их смягчение в обмен на выгодные условия для США.

Тем не менее, мы считаем, что новости о пошлинах уже почти полностью заложены в цену, даже если Китай и США не придут к соглашению.

Манипуляции и последняя просадка

Сейчас интересно оценить последний дамп с точки зрения манипуляций. Любопытно, что почти никто об этом не говорил, но новость о пошлинах появилась в пятницу, под закрытие фондового рынка, а уже в понедельник, на открытии торгов, рынок внезапно получил позитивный апдейт данного вопроса.

Это даёт основания полагать, что произошла целенаправленная атака на крипту, а точнее ММ получил хорошую возможность воспользоваться этой ситуацией в своих целях. Ведь тут можно проследить классическую тряску, сорганизованную крупными игроками. Если бы фондовый рынок был открыт, такого эффекта достичь было бы сложнее. В будние дни объём ликвидности в стаканах выше, а корреляция с фондовыми индексами сильнее.

Но в выходные, когда на рынке остаётся в основном ритейл, корреляция снижается, и это открывает отличную возможность для MM (маркет-мейкеров) использовать новости, для сбора ликвидности и ликвидаций любителей фьюч торговли.

Wintermute в коллаборации с Binance провели классическую чистку рынка, что лишь усиливает подозрения в манипуляциях.

Что дальше?

После такой встряски позитивные новости снова начнут оказывать положительное влияние на рынок. И ждать их, возможно, недолго — уже сегодня.

👀История повторяется?

Актуально как никогда?

Потеря в портфолио vs необходимый рост для его восстановления. Сохраняйте, чтобы не потерять.

Для примера, если у вас портфель сейчас -40%, то вам нужно 67% роста, чтобы выйти в б/у. Но, если у вас сейчас -97%, то у меня для вас плохие новости. Вам нужно целых 3,233% для выхода в безубыток.