🇺🇸 Шансы на победу Трампа гораздо выше, чем кажется. По общенациональным опросам Байден обходит Трампа. Однако СМИ заранее предвзяты не в пользу Трампа и могут повторить ошибки 2016 года.

В США правильнее смотреть на предрасположенность штатов. Для победы Трампу достаточно вернуть голоса штатов из 2016 года:

1. Взять ключевые колеблющиеся штаты (желтые на рисунке): Флориду (FL), Северную Королину (NA), Огайо (OH), Джорджию (GA) и Айову (IA). В первый двух штатах доля голосующих за Трампа растет.

2. Перетянуть на себя два штата со слабым преимуществом демократов. Пенсильвания и Аризона могут выбрать сторону Трампа из-за серьезных аргументов против предлагаемым Байденом инициатив. В Пенсильвании популярность Трампа растет из-за ошибок Байдена, агитирующего против нефти.

#макро
@AK47pfl

🇺🇸 Лидерство США под серьезной угрозой. Неопределенность и социальное напряжение будут продолжаться до инаугурации в конце января 2020 года. В случае победы Байдена США рискуют заморозить свое развитие надолго.

Общества в США поляризовалось как никогда раньше:
• Впервые СМИ отчаянно давят одного из кандидатов, которого поддерживает боле 40% населения даже по предвзятым опросам этих медиа.
• Никогда не складывалась ситуация, когда члены партии были резко против кандидата соперника. Среди республиканцев Трампа все любят, а среди демократов - ненавидят. Этот тезис верен и для Байдена. Предыдущих президентов США одобряли многие члены обеих партий.

В случае победы Байден может оказаться в ловушке «связанных рук». Велика вероятность сохранения Сената за республиканцами.Что совместно с республиканским Верховым судом позволяет им блокировать все инициативы Байдена. США могут оказаться в патовой ситуации, когда не смогут проводить роеформыи развивать экономику целых 4 года.

#макро
@AK47pfl

🔬 Вторая волна коронавируса: бриллианты дома не нужны. Их просто негде и некому демонстрировать - бары, рестораны, ночные клубы закрываются, а свадьбы, дни рождения и другие праздники массово не отмечают. Алросе (ALRS) просто некому будет продавать бриллианты.

Локдауны уже ввели: Франция, Германия, Италия.

Скоро будут введут локдауны: Великобритания, Испания, далее - США после выборов.

👉 Справедливая цена акций Алроса (ALRS) 60 руб., даунсайд 15%.

#анализ #ALRS
@AK47pfl

🔬 Олег Тиньков уже 1.5 года пытается продать ТКС, но "Тинькофф не продается". Сегодня глава ВТБ Костин заявил, о попытке Тинькова продать свой банк еще год-полтора назад. Олег Тиньков не в первый раз обманывает своих акционеров: сначала заявление, что банк не продается, а затем новости о сделке с Яндексом и ее срыв.

Причина продажи может быть и в самом банке. Последнее заявление Тинькова было об отсутствии необходимости продавать акции, чтобы заплатить штраф США. У Тинькова действительно достаточно активов для выплаты предполагаемого неуплаченного налога и штрафа. Почему же Олег уже 1.5 года пытается продать акции ТКС?

👉 Справедливая цена акций ТКС (TCSG) 1190 руб., даунсайд 36%

#анализ #TCSG
@AK47pfl

Первая волна экономического кризиса: что делать? В текущий кризис, вызванный локдауном, страдают цикличные отрасли, такие как банковский сектор, а защитными являются продуктовый ритейл и телекомы.

Банки теряют прибыль на фоне растущих рисков. Растут риски невозвратов из-за роста закредитованности на фоне падения доходов населения.

Локдаун ускорил цифровизацию и не отразился на потреблении. Люди продолжают потреблять продукты первой необходимости (еда, связь, интернет) в онлайне, о чем говорит рост финансовых результатов компаний в 1П2020 в этих секторах.

X5 Retail Group и Ростелеком – лидеры защитных секторов:
👉 Справедливая цена акций X5 Retail Group (FIVE) 3280 руб., апсайд 19%
👉 Справедливая цена акций Ростелеком (RTKM) 126 руб., апсайд 36%

#анализ #FIVE #RTKM
@AK47pfl

🇷🇺 Урок первой волны: онлайн выигрывает у офлайна. По итогам первой волны: чистая прибыль Детского мира упала в два раза, а онлайн ритейлеры наоборот показали кратный рост, например, оборот Wildberries вырос на 110%.

Вторая волна: продолжение тренда перетока в онлайн. Люди будут продолжать пользоваться онлайн-сервисами. Грамотные инвесторы инвестируют в будущее, а не прошлое и делают ставку на онлайн.

#макро #DSKY
@AK47pfl

❗️ ВЫБОРЫ В США

Коллеги с канала Сигналы РЦБ будут вести прямую трансляцию выборов в США в ночь с 3 на 4 ноября. Узнай итоги первым!

👉 Подписаться

Перформанс рынка через месяц после выборов президента США. Месячное изменение индекса S&P 500 после выборов:

1992: +3.03%
1996: +7.34%
2000: -8.01%
2004: +3.86%
2008: -7.48%
2012: +0.28%
2016: +3.42%
Среднее изменение индекса: +0.35%

#цифры
@AK47pfl

‼️ RDV SQUASH DAY. Встречаемся завтра в 16.00 в сквош-клубе Москва.

Расскажем о том, что такое сквош, и вместе с профессиональным тренером покажем, как играть. Познакомимся, пообщаемся, обсудим новости рынка.

👍🏻 Захватите спортивную одежду и кроссовки. Стоимость чисто символическая - 500 рублей.

👉🏻 Чтобы зарегистрироваться напишите Я БУДУ ИГРАТЬ в @RDVsquashchat.

🎁 Также напоминаем, что вы можете получить приветственные бонусы от РДВ, зарегистрировавшись в @RdvSquashBot

САМОЕ ВАЖНОЕ ЗА НЕДЕЛЮ:

1. Шансы на победу Трампа гораздо выше, чем кажется.
2. Падение техов – возможный сигнал конца бычьего тренда.
3. Рынок газа восстанавливается на фоне ухудшения ситуации с нефтью.
4. Пандемия ускорила переток потребителей в онлайн – будущее за онлайн потреблением.
5. Русгидро: все хорошее уже закончилось.
6. Переход на одну акцию в Россетях - это возможность заработать 300%.

#RDVweekly
@AK47pfl

⚖️ Индикатор СиЖ Россия. 02.11.2020.

Текущее настроение: Страх.

Индикатор страха и жадности показывает настроение инвесторов. В периоды большого страха рынки могут необоснованно сильно упасть. А в периоды большой жадности, активы часто растут выше справедливой цены.

Индикатор СиЖ помогает выбрать лучшие периоды для покупки и продажи акций. Например, при экстремальной жадности на рынках (значение индекса выше 80 пунктов) лучше продавать активы, а не покупать их.
👉 Подробнее об индикаторе.

$=79,88р. RTS -1,15% BRENT -3,29%

📌 LIVE Карта рынка
08:55 мск / 02.11.2020

🦠 Коронавирус: главное за выходные
02.11.2020

Статистика заболеваемости:
• В мире: +436 706 заболевших, 5 300 смертей.
• В России: +18 665 заболевших, 245 смертей.

• Яндекс начал публиковать динамику количества запросов о потере обоняния.
• В Бельгии, Англии и Австрии вводят новые локдауны из-за коронавируса.

#morning
@AK47pfl

🇺🇸 Выборы в США: главное за выходные
02.11.2020

• Байден лидирует на 10 пунктов по опросу NBC и WSJ. Значимых изменений в опросах с середины октября не произошло, тогда Байден лидировал на 11 пунктов.
• Наибольший риск для рынков при победе Байдена — отсутствие у демократов большинства в сенате. В частности, это может затруднить принятие нового пакета стимулов для экономики США.

#morning
@AK47pfl

☀️ Утренний брифинг
02.11.2020.

❗️ Главные темы:

• Трамп подписал указ в поддержку фрекинга и нефтегазовой отрасли.
• Польская нефтегазовая компания PGNiG подала заявку на снижение цены природного газа, поставляемого в Польшу Газпромом по Ямальскому контракту.
• В Грузии правящая партия после обработки 99% голосов побеждает на выборах в парламент страны с результатом 48.16%.
• Экс-премьер Молдавии Майя Санду лидирует с 35.42% голосами, обгоняя по данным 99% протоколов действующего президента Игоря Додона, у которого 33.16% голосов.

👁 За чем следить:

• Детский мир (DSKY): МСФО за IIIкв2020.
• Энел (ENRU): РСБУ за IIIкв2020.
• Мосэнерго (MSNG): МСФО за IIIкв2020.
• Юнипро (UPRO): СД о дивидендах за IIIкв2020.
• США: PMI в производственном секторе в октябре (17:45мск). Пред.: 53.3.
• Великобритания: PMI в производственном секторе в октябре (12:30мск). Прогноз: 53.3.
• ЕС: PMI в производственном секторе в октябре (12:00мск). Прогноз: 54.4.
• Германия: PMI в производственном секторе в октябре (11:55мск). Прогноз: 58.0.
• Россия: PMI в октябре (09:00мск). Пред.: 48.9.
• Новый пакет мер поддержки экономики США.
• Рост случаев заражения коронавирусом.
• США: Выборы президента.
• Конфликт на Нагорном Карабахе.

🔍 В фокусе:

👉 Россети, таргет 6, апсайд 320%.
👉 Mail, таргет 3690, апсайд 77%.

#morning
@AK47pfl

🚫#опрос
💾 ОПРОС. Какой акции больше всего в Вашем портфеле?

Ответить можно всего один раз. В опрос включены 29 акций. Результаты будут обработаны в 18:45.

🔬 Вторая волна коронавируса: Mail зарабатывает, когда люди сидят дома и пользуются онлайн-сервисами. Что люди делают дома на самоизоляции?
• Едят - Delivery Club, Сбермаркет, Самокат.
• Сидят в соцсетях и пользуются электронной почтой - ВК, Одноклассники, Mail.ru.
• Играют в игры - игровой сегмент Mail.
• Покупают товары удаленно - AliExpress Russia.

Mail удовлетворяет почти все потребности пользователей и на каждой из них компания зарабатывает:
👉 подробнее.

👉 Справедливая цена акций Mail (MAIL) 3690 руб.

#анализ #MAIL
@AK47pfl

🔬 Детский Мир (DSKY): основные трудности еще впереди. Ритейлер сегодня слабо отчитался за 9 месяцев: выручка выросла на 9.5% г/г на фоне роста площади на 8.1% за год и падения чистой прибыли на 24.7% г/г. Причиной такого результата стали рост конкуренции (Wildberries, Ozon, AliExpress и др.) и рекордное падение доходов населения. Также против ДМ как импортера играет ослабление рубля.

Детский Мир рискует проиграть конкуренцию онлайн-ритейлерам. 2020 год стал толчком к обострению конкуренции и сильному перетоку потребителей в онлайн.Онлайн-игроки будут дальше наращивать долю на рынке и оказывать давление на офлайн. Из-за конкуренции на нерастущем рынке ДМ придется увеличивать капзатраты для реализации IT-инициатив и постройки распредцентров. В такой ситуации Детский мир не сможет удерживать высокую дивидендную доходность.

#анализ #DSKY
@AK47pfl

🔬 Кейс роста МРСК Сибири (MRKS) на 300% может повториться в дочерних компаниях Россетей (RSTI) с сильными миноритариями. Консолидация может привести к моментальной переоценке акций дочек с вступлением миноритарных акционеров в дискуссию с Россетями. Акции МРСК Сибири выросли в 4 раза после появления новостей о возможной консолидации всего за 2.5 месяца. Причиной столь сильному росту стал СУЭК – миноритарий МРСК Сибири, который вел активные переговоры о цене выкупа. Несмотря на сорвавшуюся сделку, акции МРСК Сибири до сих пор являются самыми дорогими в секторе.

Дочки Россетей с сильными миноритариями и большим апсайдом до МРСК Сибири по EV/EBITDA:
• МРСК ЦП (MRKP) - Prosperity, EOS Russia. Апсайд +200%.
• ФСК (FEES) - Prosperity, Vanguard, Kopernik. Апсайд +117%.
• Россети МР (MSRS) - структуры Газпрома (Газпромбанк, УК Лидер), Правительство Москвы. Апсайд +109%.
• МРСК Волги (MRKV) - EOS Russia. Апсайд +106%.

#анализ #RSTI #FEES #MRKV #MRKP #MSRS
@AK47pfl