АКРА представляет обновленный прогноз банковского сектора до 2022 года.
▪ Банковский сектор показывает заметное увеличение активов (ожидаемый рост по итогам 2020 года 14,6%) при сохранении прибыльности операций (ожидаемый объем чистой прибыли около 1,4 трлн руб.).
▪ АКРА ожидает рост кредитного портфеля в 2021 году на 10,5%, а основным источником этого роста станет кредитование физических лиц.
▪ На рентабельности и капитализации банков в 2021 году скажется «отложенная» необходимость досоздания резервов по кредитному портфелю: в целом по системе на это может потребоваться более 1,5 трлн руб.
▪ Способность банков сохранять маржинальность операций будет снижаться.
▪ Позиции банков по капиталу и ликвидности по-прежнему устойчивы.
▪ Роста просроченной задолженности в 2021 году не миновать. АКРА ожидает, что по итогам 2021-го доля просроченных кредитов, предоставленных нефинансовым компаниям, достигнет 8,8%, а розничным клиентам — 6%.
▪ Ипотечное кредитование останется одним из основных драйверов развития банковской отрасли.
Аналитики пришли к выводу, что российская банковская система устойчива, но вопросы остаются. Какие именно – читайте в исследовании по ссылке: https://www.acra-ratings.ru/research/2213
▪ Банковский сектор показывает заметное увеличение активов (ожидаемый рост по итогам 2020 года 14,6%) при сохранении прибыльности операций (ожидаемый объем чистой прибыли около 1,4 трлн руб.).
▪ АКРА ожидает рост кредитного портфеля в 2021 году на 10,5%, а основным источником этого роста станет кредитование физических лиц.
▪ На рентабельности и капитализации банков в 2021 году скажется «отложенная» необходимость досоздания резервов по кредитному портфелю: в целом по системе на это может потребоваться более 1,5 трлн руб.
▪ Способность банков сохранять маржинальность операций будет снижаться.
▪ Позиции банков по капиталу и ликвидности по-прежнему устойчивы.
▪ Роста просроченной задолженности в 2021 году не миновать. АКРА ожидает, что по итогам 2021-го доля просроченных кредитов, предоставленных нефинансовым компаниям, достигнет 8,8%, а розничным клиентам — 6%.
▪ Ипотечное кредитование останется одним из основных драйверов развития банковской отрасли.
Аналитики пришли к выводу, что российская банковская система устойчива, но вопросы остаются. Какие именно – читайте в исследовании по ссылке: https://www.acra-ratings.ru/research/2213
В 11:00 начинается конференция «Турбулентность в России – помеха или стимул? Взгляд регуляторов, практиков и аналитиков», посвящённая пятилетию АКРА. Участники обсудят текущую ситуацию в экономике и финансовом секторе России, перспективы преодоления экономической турбулентности, уроки, которые необходимо вынести из нынешнего периода и другие вопросы.
Трансляция доступна по ссылке: https://www.kommersant.ru/conference/800
Присоединяйтесь!
Трансляция доступна по ссылке: https://www.kommersant.ru/conference/800
Присоединяйтесь!
www.kommersant.ru
Турбулентность в России – помеха или стимул? Взгляд регуляторов, практиков и аналитиков
Почти год весь мир живет в условиях турбулентности. Закрытые границы, стагнация экономики, рост безработицы, волатильность на рынках — это реальность, в которой мы оказались. Как реагировать на происходящие сейчас структурные изменения? Какие из этого необходимо…
В день пятилетия АКРА генеральный директор Агентства Михаил Сухов поделился с агентством Reuters мнением о сроках и темпах восстановления российской экономики, перспективах банковского сектора и кредитном риске нефинансовых компаний различных секторов.
Полный текст интервью на английском языке доступен по ссылке.
Полный текст интервью на английском языке доступен по ссылке.
U.S.
Russian economy to grow 3.8% in 2021, rouble to firm - ratings agency head
The Russian economy will expand 3.8% next year - the fastest growth since 2012 - and the rouble will firm up, assuming no new Western sanctions are imposed on Moscow, the head of Russian credit rating agency ACRA said.
Генеральный директор АКРА Михаил Сухов принял участие в заседании Совета по развитию финансового рынка при Совете Федерации.
В ходе своего выступления Михаил Сухов поддержал предложение главы Банка России Эльвиры Набиуллиной установить ряд ограничений на реализацию сложных финансовых продуктов для неквалифицированных инвесторов с целью ограничения уровня их риска в контексте активного роста числа розничных инвесторов и предложил задействовать национальные рейтинговые агентства для оценки качества таких финансовых продуктов. «Уровень нашей экспертизы позволяет подсказать инвесторам, на что стоит обратить внимание при вложении средств в тот или иной продукт с точки зрения рисков»,— заявил Михаил Сухов.
Глава АКРА также отметил возросшую роль рейтинговых агентств в регулировании, в частности, необходимость рейтингов при реализации различных госпрограмм и допусках к государственным проектам.
Михаил Сухов также добавил, что было бы правильным подумать над законодательным решением вопроса получения рейтинга национальных агентств российскими компаниями, которые сегодня имеют только рейтинг от иностранного агентства. «У российских инвесторов должна быть возможность смотреть на их кредитное качество глазами национальных рейтинговых агентств, методологии которых регулирует Банк России», —резюмировал Михаил Сухов.
https://www.acra-ratings.ru/about/news/1811
В ходе своего выступления Михаил Сухов поддержал предложение главы Банка России Эльвиры Набиуллиной установить ряд ограничений на реализацию сложных финансовых продуктов для неквалифицированных инвесторов с целью ограничения уровня их риска в контексте активного роста числа розничных инвесторов и предложил задействовать национальные рейтинговые агентства для оценки качества таких финансовых продуктов. «Уровень нашей экспертизы позволяет подсказать инвесторам, на что стоит обратить внимание при вложении средств в тот или иной продукт с точки зрения рисков»,— заявил Михаил Сухов.
Глава АКРА также отметил возросшую роль рейтинговых агентств в регулировании, в частности, необходимость рейтингов при реализации различных госпрограмм и допусках к государственным проектам.
Михаил Сухов также добавил, что было бы правильным подумать над законодательным решением вопроса получения рейтинга национальных агентств российскими компаниями, которые сегодня имеют только рейтинг от иностранного агентства. «У российских инвесторов должна быть возможность смотреть на их кредитное качество глазами национальных рейтинговых агентств, методологии которых регулирует Банк России», —резюмировал Михаил Сухов.
https://www.acra-ratings.ru/about/news/1811
Генеральный директор АКРА Михаил Сухов принял участие в заседании Совета по развитию финансового рынка при Совете Федерации
Заседание Совета прошло 8 декабря под председательством главы Совета Федерации РФ Валентины Матвиенко и было посвящено обсуждению задач финансового сектора в достижении национальных целей развития ...
АКРА присвоило первую на российском рынке оценку соответствия выпуска «зеленых» облигаций международным стандартам и требованиям Банка России.
Выпуску «зеленых» облигаций ПАО КБ «Центр-инвест» была присвоена оценка на уровне GR1, что свидетельствует об их максимальном соответствии Принципам «зеленых» облигаций Международной ассоциации рынков капитала (ICMA) и Положению Банка России от 19.12.2019 № 706-П.
Особенность данного выпуска и его оценки состоит в том, что он первым на российском рынке получил подтверждение соответствия всем требованиям Банка России, предъявляемым к эмитентам «зеленых» облигаций и определенным Положением Банка России от 19.12.2019 № 706-П. Для инвесторов факт соответствия этим требованиям означает уникальные для мировой практики гарантии: нормативный акт Банка России предусматривает досрочный возврат инвестиций в случае нецелевого использования средств, полученных от размещения данных ценных бумаг.
Подобнее о том, что это значит, на сайте АКРА по ссылке: https://acra-ratings.ru/about/news/1819
Выпуску «зеленых» облигаций ПАО КБ «Центр-инвест» была присвоена оценка на уровне GR1, что свидетельствует об их максимальном соответствии Принципам «зеленых» облигаций Международной ассоциации рынков капитала (ICMA) и Положению Банка России от 19.12.2019 № 706-П.
Особенность данного выпуска и его оценки состоит в том, что он первым на российском рынке получил подтверждение соответствия всем требованиям Банка России, предъявляемым к эмитентам «зеленых» облигаций и определенным Положением Банка России от 19.12.2019 № 706-П. Для инвесторов факт соответствия этим требованиям означает уникальные для мировой практики гарантии: нормативный акт Банка России предусматривает досрочный возврат инвестиций в случае нецелевого использования средств, полученных от размещения данных ценных бумаг.
Подобнее о том, что это значит, на сайте АКРА по ссылке: https://acra-ratings.ru/about/news/1819
АКРА присвоило первую на российском рынке оценку соответствия выпуска «зеленых» облигаций международным стандартам и требованиям Банка России
АКРА подтвердило соответствие планируемого выпуска «зеленых» облигаций ПАО КБ «Центр-инвест» Принципам «зеленых» облигаций (ПЗО) Международной ассоциации рынков капитала (ICMA) и Положению Банка Ро...
АКРА, финансовая компания Grottbjorn и Московская биржа приглашают на вебинар «Преимущества выпуска биржевых облигаций для бизнеса в 2021 году».
Эксперты подробно расскажут обо всем, что необходимо знать для привлечения финансирования на фондовом рынке:
▪️Инструменты привлечения инвестиций компаниями малого и среднего бизнеса.
▪️Зачем эмитенту кредитный рейтинг и как его получить?
▪️Какие ограничения существуют для присвоения кредитного рейтинга?
▪️Чем отличается рейтинг эмитента от рейтинга эмиссии?
▪️Ключевые критерии для эмитента.
▪️Этапы выпуска облигаций. Роль андеррайтера, организатора и брокера.
▪️Налоговые стимулы и государственные субсидии.
Получить ответы на эти и другие вопросы вы сможете в среду, 16 декабря. Начало в 11:00.
Регистрация на вебинар проходит по ссылке: https://grottbjorn.com/webinars
Эксперты подробно расскажут обо всем, что необходимо знать для привлечения финансирования на фондовом рынке:
▪️Инструменты привлечения инвестиций компаниями малого и среднего бизнеса.
▪️Зачем эмитенту кредитный рейтинг и как его получить?
▪️Какие ограничения существуют для присвоения кредитного рейтинга?
▪️Чем отличается рейтинг эмитента от рейтинга эмиссии?
▪️Ключевые критерии для эмитента.
▪️Этапы выпуска облигаций. Роль андеррайтера, организатора и брокера.
▪️Налоговые стимулы и государственные субсидии.
Получить ответы на эти и другие вопросы вы сможете в среду, 16 декабря. Начало в 11:00.
Регистрация на вебинар проходит по ссылке: https://grottbjorn.com/webinars
В Санкт-Петербурге сегодня начал работу XVIII Облигационный конгресс Cbonds. По традиции, АКРА принимает активное участие в работе конгресса, а в этом году Агентство стало официальным партнером мероприятия.
▪️Конгресс открыла пленарная сессия, на которой выступил управляющий директор АКРА Алексей Мухин. Он представил взгляд Агентства на основные тенденции фондового рынка в этом году, отметив рост интереса иностранных эмитентов к рублевому рынку, развитие возможностей финансирования инфраструктуры с помощью инструментов долгового рынка, активность инвесторов в высокодоходные облигации, а также новации в сфере устойчивого развития и зеленых финансов.
▪️Старший директор – руководитель группы региональных рейтингов АКРА Елена Анисимова выступила модератором сессии «Рынок субфедерального долга». Её участники обсудили ключевые события в этом сегменте рынка в уходящем году и его перспективы на 2021 год, инструменты повышения привлекательности субфедеральных облигаций, механизмы формирования стоимости заимствований для разных регионов и другие темы.
▪️О возможностях выгодного привлечения финансирования в ГЧП-проекты с помощью выпусков облигаций и секьюритизации, о важности компетентной оценки рисков и кредитного качества проектов и о том, как избежать дефолтов по финансовым инструментам рамках проектного финансирования в ходе сессии «Проектные и инфраструктурные облигации: настоящее и будущее» рассказала эксперт группы рейтингов проектного и структурированного финансирования АКРА Альфия Васильева.
Благодарим Cbonds Congress за организацию мероприятия в нынешних непростых условиях и желаем всем продуктивной работы во второй день работы конгресса!
▪️Конгресс открыла пленарная сессия, на которой выступил управляющий директор АКРА Алексей Мухин. Он представил взгляд Агентства на основные тенденции фондового рынка в этом году, отметив рост интереса иностранных эмитентов к рублевому рынку, развитие возможностей финансирования инфраструктуры с помощью инструментов долгового рынка, активность инвесторов в высокодоходные облигации, а также новации в сфере устойчивого развития и зеленых финансов.
▪️Старший директор – руководитель группы региональных рейтингов АКРА Елена Анисимова выступила модератором сессии «Рынок субфедерального долга». Её участники обсудили ключевые события в этом сегменте рынка в уходящем году и его перспективы на 2021 год, инструменты повышения привлекательности субфедеральных облигаций, механизмы формирования стоимости заимствований для разных регионов и другие темы.
▪️О возможностях выгодного привлечения финансирования в ГЧП-проекты с помощью выпусков облигаций и секьюритизации, о важности компетентной оценки рисков и кредитного качества проектов и о том, как избежать дефолтов по финансовым инструментам рамках проектного финансирования в ходе сессии «Проектные и инфраструктурные облигации: настоящее и будущее» рассказала эксперт группы рейтингов проектного и структурированного финансирования АКРА Альфия Васильева.
Благодарим Cbonds Congress за организацию мероприятия в нынешних непростых условиях и желаем всем продуктивной работы во второй день работы конгресса!
АКРА и EY приглашают на вебинар, посвященный развитию российского рынка «зеленого» и социально ответственного финансирования «Инструменты “зеленого” финансирования и ESG-инвестиций. Взгляд участников рынка». Мероприятие состоится 17 декабря с 11:00 до 12:30.
Темы вебинара:
∙ Рынки «зеленых» и социальных облигаций в мире и России.
∙ Кому и зачем нужны ESG-рейтинги?
∙ Особенности работы с ESG-рейтингами для компаний.
∙ Фактор ESG в принятии инвестиционных решений.
∙ Роль профучастников в формировании подходов к ответственному инвестированию.
∙ Когда нужны верификаторы и что они подтверждают? Различия подтверждения второй и третьей сторонами.
∙ Международные и российские стандарты верификации «зеленых» и социальных инициатив.
∙ Современные подходы и методики оценки ESG-рисков.
∙ Специфика ESG-рисков в разных отраслях.
∙ Нефинансовые данные для анализа, роль аудитора.
Спикеры вебинара:
▪️Сергей Дайман, директор, руководитель отдела услуг в области устойчивого развития EY в России;
▪️Константин Дыбаль, старший менеджер, отдел услуг в области устойчивого развития EY в России;
▪️Максим Худалов, старший директор — руководитель группы оценки рисков устойчивого развития АКРА;
▪️Элен Ванян, старший аналитик методологической группы АКРА;
▪️Ренат Малин, директор по инвестициям, Сбербанк Управление Активами;
▪️Артем Лаврищев, директор департамента по развитию финансово-экономической деятельности, Металлоинвест;
▪️Евгений Обыдов, глава департамента корпоративных финансов Райффайзенбанк.
Модератор:
▪️Владимир Сноркин, управляющий директор — руководитель методологической группы АКРА.
Для регистрации на вебинар пройдите по ссылке https://links.ru.ey.com/c/iQQ/b2e/RRF-cjKZrhq7rfWbMROvAa/b/m/F/499fe7e0.
Темы вебинара:
∙ Рынки «зеленых» и социальных облигаций в мире и России.
∙ Кому и зачем нужны ESG-рейтинги?
∙ Особенности работы с ESG-рейтингами для компаний.
∙ Фактор ESG в принятии инвестиционных решений.
∙ Роль профучастников в формировании подходов к ответственному инвестированию.
∙ Когда нужны верификаторы и что они подтверждают? Различия подтверждения второй и третьей сторонами.
∙ Международные и российские стандарты верификации «зеленых» и социальных инициатив.
∙ Современные подходы и методики оценки ESG-рисков.
∙ Специфика ESG-рисков в разных отраслях.
∙ Нефинансовые данные для анализа, роль аудитора.
Спикеры вебинара:
▪️Сергей Дайман, директор, руководитель отдела услуг в области устойчивого развития EY в России;
▪️Константин Дыбаль, старший менеджер, отдел услуг в области устойчивого развития EY в России;
▪️Максим Худалов, старший директор — руководитель группы оценки рисков устойчивого развития АКРА;
▪️Элен Ванян, старший аналитик методологической группы АКРА;
▪️Ренат Малин, директор по инвестициям, Сбербанк Управление Активами;
▪️Артем Лаврищев, директор департамента по развитию финансово-экономической деятельности, Металлоинвест;
▪️Евгений Обыдов, глава департамента корпоративных финансов Райффайзенбанк.
Модератор:
▪️Владимир Сноркин, управляющий директор — руководитель методологической группы АКРА.
Для регистрации на вебинар пройдите по ссылке https://links.ru.ey.com/c/iQQ/b2e/RRF-cjKZrhq7rfWbMROvAa/b/m/F/499fe7e0.
Михаил Сухов, генеральный директор АКРА, рассказал о понятных и надежных инструментах фондового рынка для розничных инвесторов, которые могут стать альтернативой теряющим популярность депозитам. Он призывает обратить внимание на секьюритизированные банковские активы, долговые инструменты для инвестиций в рамках ГЧП и «зеленые» облигации.
Подробнее о возможностях и перспективах каждого из этих инструментов читайте в авторской колонке Михаила Сухова на сайте VTimes: https://www.vtimes.io/2020/12/18/investitsii-vmesto-demonstratsii-a2066
Подробнее о возможностях и перспективах каждого из этих инструментов читайте в авторской колонке Михаила Сухова на сайте VTimes: https://www.vtimes.io/2020/12/18/investitsii-vmesto-demonstratsii-a2066
VTimes
Инвестиции вместо демонстраций
Мнение | Россияне переведут с вкладов на биржу еще 3 трлн руб. Как уберечь их от потерь с пользой для всех
АКРА первым среди российских рейтинговых агентств присвоило ожидаемый кредитный рейтинг мультиоригинаторной сделке ипотечной секьюритизации
АКРА присвоило ожидаемый кредитный рейтинг старшему траншу ипотечных ценных бумаг, планируемых к выпуску ООО «ИА Титан-3» на уровне eAAA(ru.sf). Особенностью настоящей транзакции является наличие в сделке двух банков-оригинаторов, в роли которых выступят АО «Банк БЖФ» и «Азиатско-Тихоокеанский Банк» АО.
Кредитный рейтинг сделке такого типа впервые присвоен российским рейтинговым агентством. Кроме того, это вторая за последние два года сделка по выпуску многотраншевых ипотечных облигаций без привлечения бюджетных средств или гарантий внешних сторон для компенсации потерь по портфелю обеспечения.
Подробнее о данной транзакции: https://www.acra-ratings.ru/about/news/1848
АКРА присвоило ожидаемый кредитный рейтинг старшему траншу ипотечных ценных бумаг, планируемых к выпуску ООО «ИА Титан-3» на уровне eAAA(ru.sf). Особенностью настоящей транзакции является наличие в сделке двух банков-оригинаторов, в роли которых выступят АО «Банк БЖФ» и «Азиатско-Тихоокеанский Банк» АО.
Кредитный рейтинг сделке такого типа впервые присвоен российским рейтинговым агентством. Кроме того, это вторая за последние два года сделка по выпуску многотраншевых ипотечных облигаций без привлечения бюджетных средств или гарантий внешних сторон для компенсации потерь по портфелю обеспечения.
Подробнее о данной транзакции: https://www.acra-ratings.ru/about/news/1848
АКРА первым среди российских рейтинговых агентств присвоило ожидаемый кредитный рейтинг мультиоригинаторной сделке ипотечной секьюритизации
АКРА присвоило ожидаемый кредитный рейтинг старшему траншу ипотечных ценных бумаг, планируемых к выпуску ООО «ИА Титан-3», на уровне eAAA(ru.sf). Кредитный рейтинг сделке такого типа впервые присво...
Совет директоров АКРА утвердил новую стратегию развития Агентства на период 2021–2023 годов. Она определяет ключевые цели на ближайшие три года, в их число входят:
▪️покрытие кредитными рейтингами АКРА по национальной шкале для Российской Федерации 40–60% спроса со стороны различных видов эмитентов в России и более 75% объема публичного долга, номинированного в рублях;
▪️повышение рыночной востребованности рейтингов АКРА;
▪️полное покрытие спроса на рейтинговые продукты со стороны российского бизнеса и его иностранных партнеров на российском рынке;
▪️использование рейтингов АКРА по международной шкале в основных странах — деловых партнерах российского бизнеса, а также в рамках проектов международных организаций.
Миссия АКРА — сохранение и развитие статуса Агентства как ведущего центра компетенции по кредитному риску и аналитике, предоставляющего рынку независимую, своевременную и точную информацию для формирования благоприятного инвестиционного климата и устойчивого экономического развития.
Ознакомиться с основными положениями стратегии развития АКРА на период 2021-2023 гг. можно по ссылке:
https://www.acra-ratings.ru/about/news/1849
▪️покрытие кредитными рейтингами АКРА по национальной шкале для Российской Федерации 40–60% спроса со стороны различных видов эмитентов в России и более 75% объема публичного долга, номинированного в рублях;
▪️повышение рыночной востребованности рейтингов АКРА;
▪️полное покрытие спроса на рейтинговые продукты со стороны российского бизнеса и его иностранных партнеров на российском рынке;
▪️использование рейтингов АКРА по международной шкале в основных странах — деловых партнерах российского бизнеса, а также в рамках проектов международных организаций.
Миссия АКРА — сохранение и развитие статуса Агентства как ведущего центра компетенции по кредитному риску и аналитике, предоставляющего рынку независимую, своевременную и точную информацию для формирования благоприятного инвестиционного климата и устойчивого экономического развития.
Ознакомиться с основными положениями стратегии развития АКРА на период 2021-2023 гг. можно по ссылке:
https://www.acra-ratings.ru/about/news/1849
Совет директоров АКРА утвердил новую стратегию развития Агентства
18 декабря состоялось очередное заседание совета директоров АКРА (АО), на котором была утверждена стратегия развития Агентства на период 2021–2023 годов. Документ, в частности, определяет базовые п...
На ежегодной встрече первого заместителя председателя Банка России Сергея Швецова с участниками финансового рынка, которая состоялась 22 декабря 2020 года, Банк России сообщил о поддержке реализации в 2021 году одной из инициатив АКРА по развитию финансового сектора — установить требования к облигационным паевым инвестиционным фондам, в которые могут инвестировать неквалифицированные инвесторы, по обязательному наличию у облигаций в составе их активов кредитного рейтинга на уровне не ниже определенного Банком России.
В следующем году АКРА предполагает продолжить работу с Банком России по определению состава инструментов финансового рынка, в отношении которых кредитные оценки национальных рейтинговых агентств могут быть использованы как достаточное условие инвестиций неквалифицированных инвесторов.
https://acra-ratings.ru/about/news/1857
В следующем году АКРА предполагает продолжить работу с Банком России по определению состава инструментов финансового рынка, в отношении которых кредитные оценки национальных рейтинговых агентств могут быть использованы как достаточное условие инвестиций неквалифицированных инвесторов.
https://acra-ratings.ru/about/news/1857